证券市场监管的现状、问题与对策

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中国证券监管体制存在问题及对策建议

中国证券监管体制存在问题及对策建议

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经 济科 苑
中国证券监管体制存在 问题及对策建议
李 萝秋
( 黑龙 江嘉寓 门窗幕墙有 限公 中国市场经济的不断发展 , 证券 市场 已成 为中国市场经 济建设 中最引人 注 目和 最具 活力的新 生产物 , 因此 , 对 中国证券 市场的监管体制 的研 究具有重要 的理论价值和现 实意义。本 文结合 中国证券监 管的国情 , 针对证券监管体制存在 的问题 , 提 出了完善 中 国证券监管体制 的对策建议。 关键词 : 证券监管 ; 监 管体制 ; 对策建议 体现法律的权威l 生 和公正l 生。 1中国证券监管体制的现状 第一, 中国证券法确立的金融监管体制改革 的一项重大原则 : 实行 3 . 2完善证券市场信息披露制度。第一 , 完善国家统一的电子信息 证券与银行、 保险、 信托业分业经营、 分业监管。第二 , 主要以政府监管 披露系统。 充分利用互联网不断创新信息传递的手段 , 建立完整 、 统一 为主 , 自 律组织管理为补充 。 第三 , 中国证监会是我 国 证券市场的主管 的数据库。 建立规范的信息披露制度, 尽量简化信息的传输渠道 , 提高 部门, 拥有广泛的监管职责 。 在 国际证券市场上 , 履行监管职责的主要 信息披露的质量。 第二 , 继续强化 自 律组织的信息监管功能。证券交易 所应该严格审查公司上市的申请 ,监督上市公司是否按照规定披露相 证券监督管理机构有集权化的趋势 。 2中国证券监管体制存在的问题 关信 息。 第三 , 完善有关信息披露的民 事责任 。 缅 》 虽然确立了以 2 . 1证券市场执法不够严格。监管力度不够 , 导致对证券市场的执 承担民事责任优先 , 但缺少具体的可操作性 , 对广大投资者利益保护方 因此不能真正的保护广大投资者的利益。 证券监管 法不严,虽然已经推出一系列改革措施 ,大力的推进证券市场的市场 面的缺乏具体规定, 化、 国际化 、 法制化进程 , 但己出台的法规 因不及时修正而没有充分发 部门 在对存在违规现象的 公 司进行处罚的同时 , 必须尽 决 建设民事赔 挥效力 , 法规内容上 的 整体 f 生 和绕 陛 程度偏低 , 法规之间缺乏配套与衔 偿制度。 此外 , 为充分保护投资者的利益 , 应规定上市公司对其盈利预 接, 许多法规的可操作性不够。法制建设不健全, 就容易产生靠 临时出 测不实时承担的法律责任 , 建立相应的法规。 台的政策来调整的现象, 难免有很大的负面效应 , 造成监管的直接成本 3 3建立以 政府监管为主体的多层次证券监管体系。 政府作为监管 机构一定要与证券业协会 、 证券交易所等相互配合 , 充分发挥 自身的监 和间接 成本 过高 。 2 . 2证券市场信息披露不够充分。 证券市场 的 信息 不对等 , 直接导 管作用、 提高监管的效率。 致公信力受到威胁 , 中国证券市场上市公 司招股 、 上市 、 配股和年报中 首先 , 证券交易所 由于其直接和证券市场打交道 , 可 以充分发挥其 比较普遍的存在信 息 披露不真实的问题。 作为一线监管的作用。其次, 自律组织应当充分发挥 自己的职能, 加强 2 . 3监管理念与实际工作不协调。 现行监管政策缺乏明确的目标评 对会员的教育进而提高证券市场参与者的职业道德,促使其遵守证券 价体系, 人们对于政策的优劣性、 是否确实起到弥补市场失灵的作用 以 市场的法律法规 , 避免证券市场违法 、 违规现象的发生。最后 , 政府可以 及是否是市场需要的政策等都无 得知。 如果不解决这些问题, 很难对 通过立法来确定证券交易所 、 证券业协会所拥有的权力, 从法律上保证 监管机构的工作实效做出充足的判断。 了自 律监管机构充分发挥作用。 同时政府也对证券交易所 、 证券业协会 2 . 4公平与效率难统一。 形式上的集中与实际上存在的多极监管主 等 自律机构在进行监管时进行行政监督 ,从而引导 自律机构监管的有 体和利益主体, 难以做到公平与效率的统一 证券市场上证监会是最直 序运行。 接、 最权威的管理者, 它对证券市场实施的各项政策既体现了政府的调 3 . 4充分发挥 自 律组织的监管职能。 在证券市场发展中自律监管起 控作用, 又在一定程度上反映出其他利益集团的意愿 , 它并非完全超脱 到 很重要 的作用 , 为使其充分发挥 自 律组织的监管职能 , 应当从以下几 于证券市场之 E 。 尤其是证券市场存在 决速创造巨额利润的机会, 更是 个方面进行改进 : 第一 , 确立 自律监管组织 的法律地位 , 进而保证其运 吸引较多部分权力阶层的加入。 在制衡利益的过程中, 会使监管政策收 用职权的合法 陛。 第二 , 增强 自 律监管组织的独立性。政府应减少对 自 到干扰, 由 此难以实现证券市场效率和公平 目 标。 律组织的控制, 使其作为政府与市场之间的媒介, 充分发挥其 自 律监管 3对完善中国监管体制的建议 职能。第三 , 加强政府监管与 自律监管的融合。一方面扩大 自律监管机 3 . 1完善证券监管法律法规体系的建设。 证券市场的监管机构没有 构的权力 ,加强其 自身的功能建设 ,充分发挥其对政府监管的补充作 充分的履行法律所给予的职能、缺乏监管的力度是造成中国证券市场 用。另一方面,政府监管机构应与 自律组织建立 良好的信 息沟通和协 监管问题的最重要原因。因此 , 需要采取一些措施 , 充分发挥证券监管 作 , 不仅有助于划分监管权限, 还进而达到统一监管 , 提高监管的有效 机构职能、 提高监管力度。 性和 权威性 。

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策1. 引言1.1 国内证券市场监管现状当前,国内证券市场监管存在诸多问题,主要集中在监管缺失、市场交易异常、内幕交易等方面。

监管缺失和监管能力不足是当前监管面临的重要问题。

监管部门在监管过程中存在一定的失职失责情况,监管规则执行不到位,导致监管的有效性受到质疑。

市场交易异常和信息不对称现象也比较严重。

市场中存在大量的违法违规交易行为,造成市场秩序混乱,投资者利益受损。

内幕交易和市场操纵现象也时有发生,严重影响市场公平公正。

监管科技应用不足以及监管部门监督不足也是当前亟待解决的问题。

随着科技的发展,监管科技应用不足已经成为一个较大的问题,监管部门需要加大对科技的应用力度。

国内证券市场监管现状仍不尽如人意,需要进一步加强整改与完善。

1.2 问题的严重性在当今国内证券市场监管存在着诸多问题,其中问题的严重性不容忽视。

证券市场监管不严重会导致投资者权益受损,市场乱象丛生,甚至影响整个金融体系的稳定。

由于监管缺失和监管能力不足,市场交易异常和信息不对称问题日益突出。

内幕交易和市场操纵现象屡禁不止,加剧了市场的不公平性和不透明性。

监管科技应用不足更是制约了监管工作的效率和力度。

监管部门监督不足更是让一些违法违规行为无法及时得到查处和制止。

这些问题不仅会损害投资者的利益,也会破坏市场的健康发展,给整个金融市场带来严重的不稳定因素。

解决国内证券市场监管问题的严重性迫在眉睫,必须采取有效措施加以治理和改进。

【字数已达要求,此处修改内容】2. 正文2.1 监管缺失和监管能力不足监管缺失和监管能力不足是国内证券市场监管存在的重要问题之一。

监管部门的存在并不等于有效监管。

一些监管部门缺乏独立性和专业性,导致监管效果大打折扣。

监管部门在监管过程中存在执法不严,监管不力的情况,容易导致市场乱象和违法行为的泛滥。

监管部门在监管能力方面也存在明显不足。

由于证券市场的复杂性和多样性,监管部门需要具备强大的技术能力和专业知识才能有效监管。

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策随着中国证券市场的蓬勃发展,监管问题也日益凸显。

近年来,不断曝出的各类违规行为和丑闻事件,让市场监管问题愈发备受关注。

证券市场是经济发展的重要组成部分,监管问题的存在不仅会损害投资者的权益,也会阻碍市场的正常运转和投资者的风险管理。

下面我们将就国内证券市场监管存在的问题进行分析,并提出相应的对策。

一、存在的问题1.资本市场违法违规行为频发。

诸如内幕交易、操纵股价、财务造假等违法违规行为依然时有发生,这些行为严重损害了市场的公平性和透明度,严重侵害了广大投资者的合法权益。

2.监管体制不够完善。

监管部门之间的协作和信息共享并不畅通,监管职责不清晰,监管工作效率亟待提高,监管手段和手段相对滞后。

这些问题都导致了监管漏洞和盲区的存在,让一些不法分子有机可乘。

3.监管技术和手段滞后。

当前的监管技术手段和手段相对滞后,很难及时发现和打击各类市场操纵行为和欺诈行为,很大程度上损害了投资者的利益。

4.投资者教育亟待加强。

投资者教育是保护投资者合法权益的有力措施,但目前我国的投资者教育工作还存在一定的不足,导致一些投资者缺乏风险意识和相应的理财知识,容易受到不法分子的欺骗。

5.监管部门人才储备不足。

目前监管部门的人才储备还不够充分,监管人员的业务水平和专业技能需要进一步提高,以适应市场的不断变化和复杂化。

二、对策1.建立健全监管体制。

应当进一步明确各监管部门的职责和权限,并加强各监管部门之间的协作和信息共享,形成监管合力,提高监管效率和水平。

2.加强监管技术手段建设。

应当加大对监管技术手段的投入,引入先进的监管技术手段,如大数据、人工智能等,提高对市场的监控能力和预警能力,及时发现和打击各类违法违规行为。

3.提高监管力度。

对于各类违法违规行为,监管部门应当依法严厉打击,加大对违法分子的处罚力度,让市场有一片清净的环境,保护投资者的利益。

4.加强投资者教育。

应当加大对投资者教育的投入,加强投资者的风险教育和理财知识教育,提高投资者的风险意识和自我防范意识,减少不法分子的机会。

我国证券市场监管的问题与对策探析

我国证券市场监管的问题与对策探析

我国证券市场监管的问题与对策探析在我国,证券市场一直是经济发展的重要组成部分,对于实体经济的融资和投资起着至关重要的作用。

我国证券市场监管存在一些问题,如信息披露不透明、市场操纵等现象屡见不鲜,这给投资者权益保护和市场稳定带来了诸多挑战。

要解决这些问题,需要针对性的对策和措施。

本文将从我国证券市场监管存在的问题入手,分析其原因,提出相应的对策措施。

一、我国证券市场监管存在的问题1. 信息披露不透明。

我国证券市场上市公司信息披露不够透明,存在不真实、不准确、不及时的情况,投资者难以获取真实的、全面的信息,造成投资者的利益受损。

2. 市场操纵现象突出。

市场操纵是指通过恶意炒作股票价格,控制和左右证券市场交易,从而获取非法利益的违法行为。

市场操纵严重损害了正常交易秩序,导致市场失衡,给投资者和市场带来了巨大风险。

3. 监管体制滞后。

由于证券市场监管部门总体设置不够完善,而且监管职责划分不够清晰,导致监管工作不力,对市场乱象的监管和处置不够及时和有效。

4. 执法监管力度不够。

我国证券市场执法监管力度不够,监管部门对市场违法行为的处罚缺乏威慑力,违法成本低,给了不法分子可乘之机,增加了市场风险。

5. 投资者权益保护不力。

证券市场存在一些不法行为,如欺诈发行、内幕交易、造假等,对投资者权益造成损害,而投资者的维权渠道又相对狭窄,难以有效维权。

以上问题给证券市场监管和投资者权益保护带来了不小的挑战,需要采取一系列措施来解决。

二、问题原因分析信息披露不透明的问题,一个重要原因是上市公司治理结构不够完善,内部控制不到位,导致信息披露不及时、不真实。

监管部门对于信息披露违规行为的处罚力度不够大,难以形成有效的威慑作用;而且,监管流程不够畅通,导致对信息披露不透明行为无法及时发现和处理。

市场操纵现象突出的原因,也源于监管部门执法力度不够,对于市场操纵违法行为处罚不足以形成有效的威慑。

市场操纵违法行为的打击力度大不大还取决于监管部门的监管技术手段是否跟得上、监管流程是否畅通等。

证券行业的不足和改进对策

证券行业的不足和改进对策

证券行业的不足和改进对策一、引言证券行业是现代金融体系中的重要组成部分,它扮演着促进经济发展和资本市场运转的关键角色。

然而,长期以来,该行业存在着一些不足之处,如信息不对称、监管不严格以及市场风险高等问题。

针对这些问题,本文将深入探讨证券行业的不足,并提出相应的改进对策。

二、主体1. 信息不对称在证券市场中,信息是投资者做出决策的重要依据。

然而,由于信息流通渠道受限或被操纵,导致投资者面临严重的信息不对称问题。

一方面,上市公司及其管理层可以利用内幕信息获取巨额利益;另一方面,普通投资者无法获取到同样准确的信息,容易受到误导或被套牢。

因此,在解决这个问题上需要采取以下措施:1)加强信息披露制度:完善相关法律法规和规章制度,倡导上市公司公开透明化,并要求其定期披露财务报表、内幕消息等信息,以便公众在投资决策时作出准确的判断。

2)加大监管力度:加强对证券市场的监管,提高违法行为成本,严厉打击内幕交易以及其他市场操纵行为。

同时,加强中介机构的监管和审核能力,确保其提供真实、准确的信息服务。

3)提升投资者教育水平:加强对投资者的培训和教育,提高他们的风险意识和自我保护能力。

通过普及金融知识、投资技巧等方面的培训,使投资者能够更好地理解市场风险并做出明智的投资决策。

2. 监管不严格证券市场存在监管不严格的问题。

一方面,监管部门缺乏足够的人力物力来开展有效盯市;另一方面,在执法过程中存在腐败现象。

这些问题对市场秩序形成了重大威胁,并增加了投资者的风险。

为此,应采取以下改进对策:1)增加监管部门人力物力:政府应该增加对证券监管部门的支持力度,为其提供更多的人力物力,以提高监管部门的工作效率和执法能力。

2)加强执法力度:公安机关应建立专门的证券执法团队,对违法犯罪行为进行严厉打击。

同时,重视和奖励举报者,在监管工作中形成广泛参与的氛围,进一步完善市场监管体系。

3. 市场风险高由于证券市场具有较高的风险特点,投资者往往面临价格波动、系统性风险以及交易所运营等多个方面的风险。

当前我国证券市场的主要问题及对策

当前我国证券市场的主要问题及对策

当前我国证券市场的主要问题及对策一、市场背景近年来,中国证券市场经历了快速发展和不断改革的过程。

自成立以来,中国证券市场逐渐成为亚洲地区最具活力和重要的证券市场之一。

证券市场的建设不仅支撑了中国经济的发展,而且在全球证券市场中也日渐成为主要的参与者之一。

但是随着中国证券市场在国际范围内的日益重要性和规模不断扩大,市场中也逐渐出现了各种问题。

本文将从市场制度、投资者保护、信息透明度、法规制度等方面探讨当前我国证券市场的主要问题及对策。

二、市场制度方面的问题及对策1、市场监管不力市场监管是保障证券市场健康运行的重要环节。

当前我国证券市场中存在监管不力的问题,包括:市场监管机构缺乏专业、高效的监管人员、制定监管制度不够完善、监管手段不够灵活等。

对策:加强监管制度建设,提高监管人员的专业素质,增强监管的科学性和效率性。

此外,可以采取多种监管手段,如差额调控制度、停顿交易制度等,以保护市场的投资者和维护市场稳定。

2、市场资金链条不完善证券市场健康发展必须有良好的资金链条,但目前我国证券市场资金链条不完善,主要表现为:资金过程中有很多中介环节,导致投资者的成本偏高;结算制度不够完善,导致交易效率低下。

对策:促进资金链条的畅通,推进证券交易结算制度的升级改革。

加快建立专业健全的金融机构监管制度,以规范监管和确保风险控制,进一步完善金融市场的发展。

3、市场竞争不足市场竞争是推动证券市场健康发展的重要动力,但当前我国证券市场中存在竞争不足的问题,主要原因是:市场准入门槛过高,导致市场份额被大型机构集中。

对策:降低市场准入门槛,加大外资竞争的力度,鼓励各机构主动扩大市场份额,促进市场竞争的公平性和有效性。

三、投资者保护方面的问题及对策1、投资者风险意识淡薄投资者风险意识淡薄是当前我国证券市场的一个大问题,主要表现为:只注重眼前利益,很少对投资风险有清晰的认识;对于证券市场投资计划不具有充分的了解和熟悉度。

对策:加强投资者教育和培训,为投资者提供有价值的信息和各种投资理财工具,增强投资者风险意识,鼓励他们更好的参与到证券市场中。

证券行业的问题分析与对策建议

证券行业的问题分析与对策建议

证券行业的问题分析与对策建议概述证券行业作为经济的重要组成部分,其稳定和发展对于整个金融系统和国家经济的繁荣至关重要。

然而,随着金融市场日益复杂化和全球化程度的加深,证券行业也面临着许多挑战和问题。

本文将分析当前证券行业面临的问题,并提出对策建议,以促进行业的可持续发展。

一、市场不规范和监管不力1.1 市场不规范目前,证券市场存在着信息披露不透明、交易流程复杂等不规范现象。

一些上市公司的财务信息不真实,存在虚假陈述和欺诈行为。

投资者难以准确评估企业价值,增加了投资的风险。

1.2 监管不力证券监管部门在市场监管和执法上仍存在不足。

对于市场违法行为的打击力度不够,以及监管措施的时效性和有效性亟待提升。

此外,监管部门对于新兴金融科技的监管也存在缺位,容易导致市场秩序混乱。

对策建议:加强市场规范和监管力度,提高信息披露的透明度。

推进公司治理改革,强化内部控制和风险管理。

提高监管部门的执法效率,加强对市场违法行为的打击力度。

加强监管部门与科技企业的合作,加强对金融科技创新的监管。

二、投资者保护问题2.1 信息不对称投资者在证券市场中面临信息不对称的风险。

一部分专业投资者和内幕消息渠道掌握更多信息,而散户投资者则面临信息获取不足的困境。

这导致了投资者在做出决策时常常处于劣势地位,增加了投资风险。

2.2 高频交易高频交易普及的同时也引发了一定程度的问题。

高频交易机构可以利用快速交易的优势,在极短时间内完成大量交易,从而获利。

然而,这种交易方式容易引发市场的不稳定性,造成投资者的损失。

对策建议:加强投资者教育培训,提高投资者的风险意识和投资能力。

加强信息披露,促进信息更加公平透明地传递给投资者。

规范高频交易,增加对高频交易机构的监管和限制,减少其对市场的影响。

三、市场流动性不足3.1 市场结构问题当前证券市场的市场结构存在一定问题,小散户难以有效参与市场。

市场流动性主要依赖于机构投资者和少数大宗交易的存在,导致市场流动性不足。

我国证券市场的现存问题及改善对策

我国证券市场的现存问题及改善对策

我国证券市场的现存问题及改善对策我国证券市场是我国经济的重要组成部分,也是我国资本市场的重要组成部分。

随着我国经济的不断发展,我国证券市场规模逐渐扩大,市场参与者不断增加,市场对外开放程度日益加深。

我国证券市场也面临着一些现存问题,如市场监管不完善、信息披露不透明、投资者保护不力等。

为了进一步完善我国证券市场,有必要对现存问题进行深入分析,并提出相应的改善对策。

一、市场监管不完善我国证券市场监管机构是中国证监会,其主要职责是对证券市场进行监督管理。

目前我国证券市场监管存在一些问题,如监管力度不足、制度不健全等。

监管力度不足。

虽然中国证监会对证券市场进行了一定的监督管理,但是由于管理机构的人员和经费有限,导致监管力度不足,监管效果不理想。

监管制度不健全。

由于我国证券市场监管制度还不够完善,反向证券等违法违规行为层出不穷,且监管措施不够有力,过轻的处罚力度导致违法违规行为成本较低,这些问题严重影响了市场的正常运转。

改善对策:要加强证券市场监管,提高监管效果,可以从以下方面进行改善对策。

加大监管力度。

应该增加监管机构的人员和经费投入,提高监管力度,加大对证券市场违法违规行为的打击力度。

健全监管制度。

应该加强对证券市场监管制度的建设,完善监管法规,提高监管的针对性和有效性,提高违法违规行为的成本,降低市场风险。

二、信息披露不透明在我国证券市场中,信息披露不透明是一个比较突出的问题。

信息披露不透明不仅影响了市场的公平竞争,更影响了投资者的判断和决策。

信息披露不透明主要表现在以下几个方面。

上市公司信息披露不规范。

目前,一些上市公司在信息披露过程中存在不完整、不真实等问题,影响了市场的公平竞争。

重大事件信息披露滞后。

在市场中,一些重大事件披露不及时,导致投资者难以及时获得信息,影响了投资者的判断和决策。

信息披露渠道不畅通。

目前,我国证券市场信息披露渠道不够畅通,导致信息披露不及时,影响市场效率。

改善对策:要改善信息披露不透明问题,可以从以下方面进行改善对策。

我国证券市场的现状、问题及解决对策

我国证券市场的现状、问题及解决对策

我国证券市场的现状、问题及解决对策经济管理学院国贸1025班王琛A08100115我国证券市场的现状、问题及解决对策一、证券市场简介证券市场是股票、债券、投资基金等各种有价证券发行和买卖的场所。

证券市场通过证券信用的方式融通资金,通过证券的买卖活动引导资金流动,有效合理地配置了社会资源,支持和推动了经济发展,因而是资本市场的核心和基础,是金融市场中最重要的组成部分。

我国证券市场是一个迅速发展的、新兴的、不成熟的市场,随着证券市场国际化进程的推进,我国证券市场将逐步发展成为规范化、市场化、国际化较为成熟的证券市场,但是还存在许多问题。

二、我国证券市场现状随着证券行业对外开放步伐加快,更多国际证券公司进入了中国资本市场,这意味着我国证券公司面临的外资证券公司的业务冲击也将越来越激烈。

这种冲击将主要体现在以下几方面:(1)投资银行业务高端客户份额的抢占;(2)集合理财业务中机构客户的争取;(3)直接投资业务对优质项目的竞争;(4)对国内证券公司业务骨干的吸引。

同时中国证券行业现在也逐步实现了盈利模式的多元化,经营的规范化,发展的规模化.中国证券市场经过十几年的发展,已经初步形成了具有一定规模的国债市场、金融债券市场、企业债券市场和股票市场组成的,较为完善的证券市场体系,在吸引外资、加快国有企业经营机制的转换、加快社会主义市场经济体制建立方面发挥着巨大作用。

但与西方发展已有百多年历史的证券市场相比,还很不完善和很不规范。

三、我国证券市场存在的问题(一)市场结构不均衡。

资本市场为推进传统产业升级换代、促进生产力的迅速提高开辟了更为多样的直接融资渠道。

首先是现在我国证券市场还是以股票为主,股票在市场中所占比重很大,而公司债融资在2007年重新开始之后,上市的品种也是寥寥无几,不利于上市公司运用多种方式筹集资金。

其次投资基金比重偏低,由于基金在证券市场起着一定的稳定器的作用,这就在一定程度上扩大了市场的波动。

我国证券市场的现存问题及改善对策

我国证券市场的现存问题及改善对策

我国证券市场的现存问题及改善对策我国证券市场的现存问题和改善对策是一个复杂的话题,以下列举了一些问题,并提出了一些建议的对策。

一、现存问题:1. 信息披露不透明:一些上市公司在信息披露方面存在不规范、不透明的情况,影响了投资者的判断和决策。

2. 内幕交易和操纵市场:一些投资者通过内幕信息获取利润,严重损害了市场公平性和投资者的利益。

3. 监管不力:证监会的监管力度有限,对违法行为的处罚力度不够,容易导致市场乱象和不正当行为。

4. 市场风险高:我国证券市场的风险较高,投资者面临的市场风险大、不确定性高。

5. 投资者保护措施不完善:我国证券市场的投资者保护制度相对滞后,对于投资者的权益保护需要进一步完善。

二、改善对策:1. 加大信息披露力度:加强对上市公司的信息披露监管,建立健全信息披露制度,增强透明度和准确性,提高投资者的知情权和决策能力。

2. 强化内幕交易和操纵市场的打击力度:加大对内幕交易和操纵市场行为的打击力度,加强监管和执法力度,建立严格的违法行为监管和处罚制度。

3. 加强监管机构的监管能力:提升证监会和各交易所的监管和执法能力,加强市场监管,加大违法行为的查处力度,维护市场秩序。

4. 提高市场风险防控能力:建立完善的市场风险管理和防控机制,加强风险预警和监测,控制市场波动,保护投资者的利益。

5. 完善投资者保护体系:建立健全的投资者保护制度,加强对投资者的教育和培训,提高投资者的风险意识和防范能力,加强对投资者的法律保护。

我国证券市场存在的问题较多,需要政府部门、监管机构和市场参与者共同努力来解决。

通过加强信息披露、打击内幕交易和操纵市场、加强监管和执法力度、提高市场风险防控能力以及完善投资者保护体系等措施,可以有效改善我国证券市场的现状,增强市场的公平性和透明度,提高投资者的利益保护水平。

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策随着我国资本市场的不断发展,证券市场在经济中的地位日益重要。

证券市场监管存在一些问题,这些问题不仅影响到证券市场的稳定和健康发展,也给投资者带来不小的风险。

为此,本文将从国内证券市场监管存在的问题出发,提出对策,以期改善国内证券市场监管的现状。

1.监管部门的监管能力不足目前,我国证券市场监管主要由中国证监会负责,而地方政府也参与了证券市场的监管工作。

由于各级监管部门之间的协调不够,导致证券市场监管存在“盲区”。

部分监管部门在专业能力和信息获取方面也存在不足,难以有效监管整个证券市场。

2.内幕交易、操纵市场现象严重内幕交易、操纵市场是证券市场监管面临的一个严重问题。

一些上市公司内部人员利用其掌握的未公开信息进行交易,或者利用市场操纵手段操纵股价,严重扰乱了市场秩序,损害了广大投资者的利益。

3.信息披露不透明对于上市公司来说,信息披露是其义务,而监管部门也有义务对信息披露进行监管,以确保投资者能够获得准确完整的信息。

目前一些上市公司存在信息披露不透明的问题,甚至篡改、隐瞒财务数据,给投资者带来误导,导致投资者无法有效地获得真实的信息。

为了解决监管部门监管能力不足的问题,应当加大对监管部门的投入,提高其专业能力和信息获取能力。

要优化监管体制,加强监管部门间的协调,避免监管“盲区”的出现。

加强对内幕交易、操纵市场行为的打击力度,严惩违法者,营造公平透明的市场环境。

应当建立健全巡视检查机制,加大对市场操纵、内幕交易等违法行为的监管力度。

完善信息披露制度,建立统一的信息披露标准,加强对上市公司信息披露的监管。

应当加大对信息造假、欺诈行为的惩处力度,确保投资者能够获得真实、准确的信息。

4.加强投资者教育和保护加强对投资者的教育和保护,提高投资者的风险意识和自我保护能力。

应当建立健全投资者保护体系,完善投资者权益保护机制,加大对投资者维权的支持力度。

5.加强市场监管的科技支持加强市场监管的科技支持,利用大数据、人工智能等技术手段,提高监管的效率和准确性。

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策1. 引言1.1 背景介绍当今国内证券市场监管存在着诸多问题,这些问题严重影响了市场的公平性和透明度,也给投资者带来了不小的风险。

信息披露不完善导致投资者无法获得全面和准确的信息,内幕交易严重损害了市场的公平竞争环境,监管力度不足导致监管效果不佳,市场操纵现象频发使市场秩序混乱,监管部门职责不清导致监管工作难以有效开展。

这些问题的存在使得国内证券市场面临着严峻的挑战,需要监管部门和相关机构共同努力加以解决。

本文将围绕信息披露、内幕交易、监管力度、市场操纵和监管部门职责等方面展开讨论,分析问题的成因和影响,并提出加强信息披露监管、加大内幕交易打击力度、加强监管部门间的协调与沟通等对策,以提升国内证券市场的监管水平,维护市场秩序,保护投资者利益,促进市场健康发展。

2. 正文2.1 问题一:信息披露不完善在国内证券市场监管中,信息披露不完善是一个普遍存在的问题。

目前,很多上市公司存在着信息披露不及时、不完整、不真实的情况。

这严重影响了投资者的判断和决策,容易导致投资风险的增加。

信息披露不完善会给投资者造成误导,让他们无法真实地了解公司的经营状况和财务状况。

这样一来,投资者很难做出正确的投资决策,容易造成投资损失。

而有些公司为了掩盖问题,采取故意掩盖信息、编造虚假信息的手段,这更是严重影响了市场的公平和透明。

信息披露不完善会影响市场的稳定和健康发展。

投资者在信息不对称的情况下很难保护自己的权益,市场的整体风险也会增加。

而且,信息披露不完善让监管部门无法及时发现市场中存在的问题和风险,难以及时采取有效的监管措施。

解决信息披露不完善的问题,需要加强监管部门对上市公司信息披露的监管力度,建立健全的信息披露制度,规范公司披露行为,确保信息披露的真实、及时、准确。

也需要加强投资者的风险意识,提高其投资能力,从而更好地应对信息披露不完善带来的投资风险。

2.2 问题二:内幕交易严重内幕交易是指在未公开信息期间,利用未公开信息获取的信息优势进行交易的行为。

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策
目前,国内证券市场监管存在着多个问题,主要体现在以下几个方面。

第一,监管制度不够完善。

目前,我国证券市场监管体系还存在一些缺陷,比如法律法规体系不健全、监管部门职能不够清晰、制度不够完善等问题,这使得监管问题时有发生,监管力度不够有力。

第二,监管手段不够多样化。

目前,国内证券市场监管手段主要集中在处罚和行政强制等方面,监管手段不够科学、精细化,这使得监管效果不佳。

第三,监管力度不够强劲。

目前,国内证券市场监管部门在处理违规行为时,有时存在不够果断、不够强劲的情况,这使得一些违规行为得以滋生和扩散。

针对以上问题,应采取以下对策。

第一,加强法律法规建设。

加强法律法规制定与完善,建立健全证券市场监管法律法规体系,明确监管职责与权限,确保证券监管机构的专业性与公信力。

第二,多元监管手段。

科学建立多元监管手段,加强对监管技术的研发与应用,建立一套高效的证券市场风险监测与预警系统,保障利益相关方的合法权益。

第三,强化监管力度。

加强证券交易市场内部监管,形成一套完备的“机构+行业+行为”监管模式。

加大金融稽查力度,对于违法违规的行为加大查处,强化行政处罚和司法追究力度。

总之,加强证券市场监管,对于推动产业健康发展、保障投资者权益、提高市场信心至关重要。

只有通过不断创新、加强体制机制建设,才能够使我国证券市场具备强有力的监管保障,为经济高质量发展提供坚实支撑。

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策【摘要】国内证券市场监管存在着信息不对称、内幕交易、市场操纵等问题,监管力度不足是导致问题存在的主要原因。

为解决这些问题,建议加强信息披露、提高监管力度、重罚违规行为、强化监管合作等措施。

加强监管能够有效维护市场秩序,保护投资者利益,促进证券市场的健康发展。

在未来,应重视监管合作,建立跨部门、跨地区的监管合作机制,共同促进证券市场稳健发展。

只有不断完善监管机制,才能有效解决存在的问题,确保国内证券市场的长期稳定和健康发展。

【关键词】国内证券市场监管、信息不对称、内幕交易、市场操纵、监管不力、信息披露、监管力度、重罚违规行为、监管合作、存在问题、未来发展、对策的重要性。

1. 引言1.1 背景介绍证券市场是经济发展的重要支柱,是资本市场的重要组成部分。

随着我国经济的不断发展,证券市场在资本配置、资源配置以及风险管理等方面发挥着重要作用。

我国证券市场监管存在一些问题,如信息不对称、内幕交易、市场操纵等,这些问题严重影响了市场健康发展。

信息不对称是指交易双方在信息获取和掌握上存在差异,造成一方处于劣势地位,影响证券市场公平性和透明度。

内幕交易是指利用未公开信息获取不正当利益,损害了其他投资者利益,破坏了市场秩序。

市场操纵则是指通过恶意操作价格、伪造交易等手段影响市场价格走势,损害了投资者利益。

监管不力导致了这些问题的存在,监管部门应该加强信息披露、加强监管力度、重罚违规行为、强化监管合作等对策来解决这些问题,确保证券市场的健康发展。

1.2 研究意义证券市场监管存在的问题是一个关系到国家经济稳定和投资者权益保护的重要议题。

研究证券市场监管存在的问题及对策的意义在于为提升市场透明度和公平性,维护投资者合法权益,促进金融市场长期健康发展提供有效的指导和建议。

当前证券市场存在的信息不对称、内幕交易、市场操纵等问题,严重影响了市场的公正和有效运行,导致投资者信心受损,市场风险加剧。

我国证券市场监管存在的问题及对策

我国证券市场监管存在的问题及对策

我国证券市场监管存在的问题及对策
问题:
1. 监管体系不完善:我国证券市场监管体系相对来说还不够完善,监管部门之间的协调不够紧密,监管职责分配不够明确,监管制度不够完备,监管力度不够强劲等问题。

2. 监管手段不足:我国证券市场监管手段相对来说还比较单一,监管部门缺乏有效的手段来防范和打击违法行为,比如缺乏有效的法律手段、缺乏有效的技术手段等。

3. 信息披露不透明:我国证券市场信息披露不够透明,信息披露标准不够统一,信息披露的质量也不够高,投资者很难获取到真实、准确、全面的信息。

4. 监管部门处罚不力:监管部门对于违法行为的处罚力度不够强劲,对于违法行为的处罚力度不够一致,导致了一些违法行为得不到有效的制约和打击。

对策:
1. 完善监管体系:加强各监管部门之间的协调,明确监管职责,完善监管制度,加强监管力度,建立健全证券市场监管体系。

2. 增加监管手段:加强监管部门的技术装备,提高监管部门的技术水平,建立健全监管技术平台,提高监管部门的技术手段。

3. 提高信息披露质量:加强信息披露标准的制定和执行,提高信息披露的质量,加强信息披露的监管。

4. 加强处罚力度:加强监管部门对于违法行为的处罚力度,建立健全违法行为的处罚机制,加强对于违法行为的打击力度。

同时,加强对于投资者的教育和引导,提高投资者的风险意识,减少投资者的损失。

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策

国内证券市场监管存在的问题及对策随着中国资本市场的不断发展,证券市场规模不断扩大,市场参与者也不断增加。

在市场体系建设过程中,监管缺失、监管执法力度不够和监管措施滞后等问题也随之而来。

这些问题不仅给投资者带来了损失,也对市场秩序和健康发展构成了威胁。

国内证券市场监管存在一些问题,需要采取对策加以解决。

1.监管制度不完善国内证券市场的监管制度尚未健全,还存在诸多局限和不足。

一方面,监管法律法规和标准不够完备,缺乏统一、系统、可操作性强的监管规章制度;监管部门职责不明确,甚至重叠,导致监管职能不明确,监管规范不统一,监管责任不清晰。

2.监管执法力度不够尽管国内证券市场有关监管规定日益丰富,但是监管执法力度依然不够,违法违规行为得不到及时、有效的惩处,导致市场乱象丛生,投资者权益难以得到保障。

3.监管措施滞后随着市场化交易制度的不断完善和市场交易实践的不断发展,一些新型交易行为和创新机制层出不穷。

而监管部门的监管体系往往滞后于市场发展,监管技术手段和监管手段也无法有效抵御新型违法违规行为。

4.监管制度执行效果不佳尽管监管制度日益完备,但是监管执行效果不佳。

监管部门的执法标准、执法效率和执法公正性等方面仍然存在很大的改进空间,导致监管制度的有效性无法得到充分发挥。

以上问题的存在,使得国内证券市场的监管面临一系列的挑战。

如果不能及时有效地加以解决,不仅将对市场秩序和健康发展构成威胁,还将给广大投资者带来损失和风险。

1.完善监管制度要解决监管制度不完善的问题,需要建立健全的证券市场监管法律法规体系,完善监管规章制度,进一步细化和明确监管规范,加强市场主体合规管理,提升市场主体合规主动性。

2.强化监管执法力度要解决监管执法力度不够的问题,需要监管部门加强对违法违规行为的打击力度,强化对投机、操纵、欺诈、内幕交易等违法违规行为的查处和打击,大幅提高违法违规行为的成本。

3.加强监管措施更新要解决监管措施滞后的问题,监管部门需要及时了解市场新变化和新情况,提高监管手段和监管技术的灵活性和敏感度,及时更新监管制度,不断改进监管方法。

当前我国证券市场存在的问题及应对措施

当前我国证券市场存在的问题及应对措施

当前我国证券市场存在的问题及应对措施
问题:
1.市场风险高:当前市场风险高,波动较大,部分投资者因未掌
握正确的投资知识,容易出现亏损甚至破产等风险。

2.市场主体单一:证券市场主要以机构投资者为主,而散户投资
者并不多,这导致市场买卖双方匹配度低,流动性缺失。

3.盈利能力不足:当前市场大部分上市公司的盈利能力不足,业
绩疲软,进而影响了投资者的投资意愿和市场活跃度。

应对措施:
1.完善投资者教育培训:鼓励证券公司在各个方面进行投资者教育,让投资者更好地了解市场,提高投资风险意识和技能,减少风险。

2.加大监管力度:加强对证券市场的监管力度,整顿市场秩序,
防范违法违规操作,减少市场风险。

3.促进市场多元化:加大散户投资者引导力度,推动基础设施建设,扩大市场参与者规模,提高市场活跃度。

4.提升上市公司盈利能力:建立完善的上市公司的运营和监管机制,促进企业经营管理水平和盈利水平的提升,为投资者提供更好的
投资选择。

我国证券市场监管的现状及优化对策

我国证券市场监管的现状及优化对策

我国证券市场监管的现状及优化对策我国证券市场监管面临着诸多问题和挑战。

在过去几十年的发展过程中,我国证券市场监管已经取得了一定的进步,但仍然存在一些问题,如内外干预、监管不到位、信息不对称等。

为了进一步完善我国证券市场监管体系,提高监管效能,以下是一些优化对策的建议。

首先,加强监管机构的独立性和权威性。

监管机构应当独立于政府和行业,不受任何干扰,只为维护市场秩序和投资者利益。

同时,监管机构的权威性也非常重要,需要人员具备专业知识和经验,能够有效应对新形势、新问题和新挑战。

其次,完善证券市场的信息披露制度。

信息披露是证券市场监管的基础,也是保护投资者利益的重要手段。

应当加强对上市公司的信息披露要求,要求公司及时、真实、全面地公开信息,提高市场的透明度。

监管机构也应当加强对信息披露的监管,加大对信息披露违规行为的惩罚力度。

第三,完善投资者保护机制。

投资者是证券市场的主体,保护投资者利益是证券市场监管的核心任务。

应当加强对投资者教育和宣传,提高投资者的风险意识和投资能力。

同时,对于违法违规行为,要依法追究相关责任人的责任,保护受损投资者的合法权益。

第四,加强对市场机制的监管。

证券市场是一个自由市场,但自由并不等于放任。

监管机构应当加强对市场机制的监管,规范市场行为,防范市场失灵。

需要建立健全健康的市场机制,并适时采取干预措施,防范市场风险和保护市场稳定。

第五,加强对新兴业务和新型金融产品的监管。

随着科技的发展和金融创新的不断推进,新兴业务和新型金融产品层出不穷。

这些新兴业务和金融产品具有较高的风险性和不确定性,监管机构应当及时跟进并加强对其监管,以防范风险和保护投资者利益。

最后,加强与国际监管机构的合作与交流。

证券市场监管是一个全球性的问题,各国应加强合作,共同应对跨国金融犯罪和市场风险。

我国监管机构应加强与国际监管机构的合作与交流,学习借鉴国际监管经验,提高自身的监管水平。

总之,我国证券市场监管在持续进程中需要做出进一步努力。

我国证券市场的现存问题及改善对策

我国证券市场的现存问题及改善对策

我国证券市场的现存问题及改善对策我国证券市场是我国经济的重要组成部分,是资本市场的重要组成部分,对于促进经济发展、调整产业结构、优化资源配置具有重要的作用。

我国证券市场在发展过程中也存在着一些问题,如市场监管不力、投资者保护不足、信息披露不透明等。

为了更好地发展我国证券市场,提高市场透明度和规范性,我们需要从多个方面入手,制定相应改善对策。

一、现存问题1.市场监管不力我国证券市场监管存在一定的滞后性,监管举措不够有力,监管手段相对单一,导致一些问题公司和机构在市场上存在违规行为,损害了投资者的利益,破坏了市场秩序。

监管机构之间的信息共享不畅,协同监管不够有力,导致一些公司和机构可以通过跨市场、跨品种、跨期限等方式规避监管,阻碍了监管工作的开展。

2.投资者保护不足我国证券市场中,投资者保护制度还不健全,投资者权益保护存在一定的不足。

一些公司和机构存在信息披露不透明、违规操作、财务造假等行为,损害了投资者的利益,但是投资者在维权过程中面临着很大的困难,司法救济和行政保护手段不够有效,投资者权益得不到有效保护。

3.信息披露不透明在我国证券市场中,一些公司和机构存在信息披露不透明的现象,虚假陈述、瞒报漏报、不及时披露等行为屡见不鲜,导致投资者对市场的投资决策出现偏差,市场秩序受到破坏。

一些信息披露存在质量问题,披露内容不够真实、准确、完整,难以给投资者提供准确的投资信息,影响了市场的公平公正。

二、改善对策1.加强市场监管在加强市场监管方面,我们需要提高监管力度,加大监管力度,加强市场操纵、内幕交易、信息披露等违法违规行为的查处力度,形成对违法行为的高压态势,净化市场环境。

监管部门之间要加强信息共享,加强协作合作,形成监管合力,建立跨部门、跨市场、跨品种的联合监管机制,提高监管的效力和效率,遏制各类违法违规行为,维护市场秩序。

2.完善投资者保护制度在完善投资者保护制度方面,我们需要建立健全的投资者维权机制,增强投资者的维权意识,提高维权渠道的畅通程度,为投资者提供更多的维权途径,加强对投资者权益受损的赔偿机制,保障投资者的合法权益。

浅析我国金融证券市场监管方面存在的问题

浅析我国金融证券市场监管方面存在的问题

浅析我国金融证券市场监管方面存在的问题【摘要】我国金融证券市场监管存在着一系列问题,包括监管制度不完善、监管部门职责不清、监管手段滞后、监管数据不透明以及市场乱象。

这些问题给金融证券市场带来了不稳定因素,影响了市场的正常运行。

为了应对这些问题,建议加强监管制度建设,明晰监管部门职责,更新监管手段,提高监管数据透明度,并加强对市场乱象的监管力度。

希望在改革中完善监管体系,促进金融证券市场的健康发展,为未来市场提供更稳健的环境。

【关键词】金融证券市场,监管问题,监管制度,监管部门,监管手段,监管数据,市场乱象,改进建议,展望未来。

1. 引言1.1 背景介绍我国金融证券市场监管方面存在许多问题,引发了广泛关注和讨论。

背景介绍中,我们将从我国金融证券市场的发展历程和现状入手,探讨监管问题的深层原因。

我国金融证券市场在改革开放以来取得了巨大发展,证券市场日益成熟,金融业在整个国民经济中的比重不断增加。

在这样的大背景下,金融证券市场监管不完善、不透明等问题逐渐显露出来。

监管方面的问题不仅会影响市场的稳定和发展,也容易导致一些违规行为的产生,给投资者带来风险。

对金融证券市场监管问题的分析和探讨具有重要的研究意义。

通过深入剖析监管问题的根源,我们可以为监管部门提供改进建议,促进金融证券市场的健康发展,同时也可以为未来金融市场监管工作指明方向。

1.2 研究意义金融证券市场监管是保护投资者合法权益、维护市场秩序稳定的重要环节。

我国金融证券市场监管存在诸多问题,如监管制度不完善、监管部门职责不清、监管手段滞后、监管数据不透明、市场乱象等。

这些问题严重影响了金融证券市场的健康发展,需要引起重视和研究。

研究金融证券市场监管问题的意义主要体现在以下几个方面:深入研究金融证券市场监管问题,可以帮助发现问题的根源和漏洞,进而提出改进和完善的对策措施。

只有深入了解监管存在的问题,才能有效地加强监管力度,提升监管水平,维护市场秩序。

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论我国证券市场监管体制的现状、问题及应采取的对策
内容摘要:建立和完善与我国社会主义经济体制相适应的市场监管体系尤为重要。

证券市场能否有效运行则是证券市场监管能否发挥其重要作用的鉴证。

因此,针对市场监管中存在的问题,我们应力求突破现行体制,完善主体结构,健全制度体系,不断提高监管效能,保障市场安全有效运行,从而进一步促进社会主义市场经济的全面建设与发展。

关键词:证券市场市场监管有效运行
一、引言
我国证券市场走过了二十多年的历程,有过不少经验与教训,与此相伴的,是不断完善的证券市场法治。

一般来讲,事物越新、变化越快,所面临的法律约束越多,但突破瓶颈后的跳跃式发展力量极大。

证券市场是发行和交易的场所,是资本市场的重要组成部分。

与其他传统市场相比,证券市场面临更大的风险因素和不确定性,一旦失控后果极其严重。

因此,证券市场监管极为重要。

二、证券市场现状分析
我国证券市场自上世纪90年代初证券市场初步建立时起,经过近20年的发展,基本形成了以上海、深圳为主的两大证券交易市场,并且以创业板、中小板以及主板为主的多层次、立体化的证券发行与交易体系。

此外,新三板市场和即将建成的国际板市场将成为我国证券市场的重要组成部分,在全国的其他省市还存在着场外交易市场。

与证券市场的产生与发展相适应,信息披露制度也在不断的发展。

证券市场成立初期,证券监督管理机构包括国务院证券委员会及其执行机构中国证券监督管理委员会。

国务院证券委员会于1993年4月22日发布了《股票发行与交易管理暂行条例》,该条例第六章专门就上市公司的信息披露进行了规定,并要求上市公司及时披露对股票的市场价格产生较大影响、而投资人尚未得知的重大事件。

中国证监会于1993年6月10日颁布了《公开发行股票公司信息披露实施细则》,规定了上市公司信息披露的内容和标准,对持续信息披露做出了更为细致的要求。

此外,中国证监会还对上市公司中期报告、年度报告的内容与格式以及其他要求进行了规范。

三、证券监管存在的问题
(一)监管制度缺乏长远规划
中国证券市场从无到有,发展到现在的规模,成绩斐然。

然而,由于市场发展迅猛,政府监管部门疲于应付大量繁杂的日常事务性工作,不经意忽略了对市场发展急待解决的根本的监管制度建设。

(二)缺乏一个有效的监管体制
这样容易产生外部的运营成本,也会诱发监管机关内部的道德风险,即监管机关不顾其行为引起的社会成本和收益,而只关心本部门的成本和收益。

另外,监管者也有宽容监管的道德风险,放松对证券公司的要求和对风险能力的限制,隐瞒证券公司的不良状况。

(三)监管存在滞后性
从违规行为的发生到监管机构做出处罚,往往历时弥久,监管行为存在明显的滞后性。

另一方面,监管力量相对有限,调查费用较大,一些市场欺诈行为未被处理,成为漏网之鱼,使违法者产生侥幸心理,铤而走险。

(四)监管存在弱效性
实际上,对上市公司违规行为的处罚却转嫁到公司股东身上,并无过错的中
小股东往往受害最深。

对应承担直接责任的违规公司的高管人员处罚过轻,弱化了监管效果。

(五)监管机构职能不清、政策不稳定
探究证券市场波动的深层次原因,就在于没有建立规范的立法、司法和行政三者职能的明确分工。

我国目前已经在这方面有了一些进展,但距离稳定、制衡的监管体系还有很远的路要走。

(六)信息披露制度不健全
信息披露制度不健全导致信息内容缺乏权威性和可靠性,而且往往误导投资者;缺乏准确性、完整性和及时性
四、证券市场监管的措施
(一)解决监管制度缺乏长远规划,借鉴外国发达证券市场的监管模式由世界银行提供的资料表明,大多数国家只有一个主要的证券监管机构,因为一个单一监管者会为证券市场的发展提供最实用的解决办法。

随着我国证券市场的发展,多元化管理应由单一监管者所代替,真正实现我国证券市场的集中、统一管理,这样才能使我国证券市场监管有长远统一的规划。

(二)完善证券市场监督体制
首先,立法。

设立国家证券业政策制定委员会。

狭义的立法工作还应由全国人大及其常委会来完成。

广义的立法,不仅包括通常意义上的法律,还应包括重大法规、政策的制定等,这一部分工作由国家证券业政策制定委员会来承担。

其次,监督。

设立国家证券业再监督委员会。

狭义的监督由司法监督来承担。

国家证券业再监督委员会负责对证券市场监管政策的执行进行评估及监督,负责对监管从业人员进行监督,负责对监管机关的实际绩效进行监督,并对一切违法、违规机构、人员依法进行处罚。

然后,行政执法。

行政执法职责由现存的中国证券业监督管理委员会承担。

对中国证监会的机构可保留现存机构,但须改变内部机构设置,以适应职能改变的需要。

在行政监管执法中应注重市场准入管理、日常性技术性监管,以便避免行业性普遍违规行为的发生,在监管中应将自由裁量权控制到最小。

(三)建立投资者教育、诉讼机制弥补监管存在的滞后性
首先,建立投资者教育机制。

对投资者在证券市场基础知识、证券法律、法规等方面加强教育,尤其是加强市场风险教育,有利于投资者熟悉市场、认识市场运作的客观规律,就像对适龄儿童进行系统的免疫接种一样,打预防针对增强自我保护能力大有好处。

其次,建立投资者诉讼机制。

投资者可以通过集团诉讼等方式,对做出虚假信息披露的公司提起诉讼,并且比较容易获得相应的赔偿。

(四)建立健全证券市场监督法律体系
除了目前正在执行的《证券法》、《公司法》等以外,还应制定其他相关市场监管法律,完善证券市场监管法律体系,解决监管存在的弱效性。

(五)解决监管机构职能不清、政策不稳定、必须要有稳定的立法机制作保障目前由于证券市场正处于发展阶段,很多立法工作交由行政部门来完成,那么就应将政策的制定和政策的执行分开由各自不相归属的机构独立操作,以保证政策的科学、规范和稳定。

另外,对监管者的监管也很重要。

证券市场自律,首先应做到证券监管者自律。

光是自律还不够,还应他律。

应有这样一个机构,由其进行对监管政策的执行、监管者个人行为进行有效的监督。

其再监督的依据应由立法机构制定。

(六)完善信息披露制度
第一,加强对上市公司信息披露的监管。

年度报告和中期报告是上市公司披露信息的重要方式,临时报告是上市公司的信息渠道,故应对上市公司上述三种报告的真实性、完整性和及时性加以严格的审查。

第二,加强对交易所信息披露的监管。

交易所的信息披露主要指向市场公开的行情与公布信息。

在信息披露方面反映较多的问题是联网挂牌信息公司不够规范,交易所对在网上发布的信息的内容缺乏监管,还应该引起监管部门的重视。

第三,保证信息披露的时效性和信息公布的均匀性。

证监会和交易所在加强对上市公司信息披露监管的同时应建立信息即时公布制度,并保证信息传输的通畅性。

第四,证监会应筹备建立全国性的中央信息发布系统,以保证信息披露的统一性、准确性和均匀性。

五、结论
随着我国加入WTO后,我国证券市场将会面对新的机遇与挑战,证券市场将会面对更多的风险,证券市场将会更加开放,这要求我们必须尽快建立完善的证券市场监管体制。

但是,证券市场的监管问题,并不是一朝一夕可以解决的,建立和完善我国的证券市场监管体系是一个渐进的过程,我们不能苛求证监会或其它行政部门马上拿出一个成熟的方案,而是一个吸取过去的经验教训而不断发展的过程。

同时,证券市场监管机制的完善也不仅仅是政府和证监会的事情,除了要求各个证券交易所及注册会计师事务所、审计师事务所等相关单位的大力配合外,还需要各上市公司的大力支持。

此外我们还应该认识到,证券监管体制不完善绝对不是洪水猛兽,这是每个国家在发展证券市场的过程中都会遇到的正常现象,即便是当前世界上证券市场最发达的国家美国也有同样的经历,而且就是现在他们的证券市场监管体制仍然不是十全十美,仍在不断发展与完善。

比如,最近美国第七大公司安然公司宣告破产,就说明了这一问题。

总之,面对目前我国证券市场的监管问题,我们应该清醒地认识,冷静地对待,不断探索,认真地解决,就能规范我国证券市场的运行,促进证券市场的不断完善,并能更好迎接加入WTO所带来的国际资本挑战,充分发挥证券市场在国民经济发展中的重要推动作用。

参考文献:
1、建立和完善我国市场监管体系的思路、目标与措施唐立军李书友北京工商大学(社会科学版)
2、我国证券市场信息披露的现状、问题与对策李凤雨中央财经大学法学院(《金融发展研究》第10期)
3、我国市场监管的价值取向与模式构建张国山天津大学学报2010年9月
4、经济法(第四版)杨紫烜北京大学大学出版社
5、论我国证券市场监管体制的完善周丽琴郎铁民《法制博览》
6、论财经媒体与证券市场监管陈琦湖北警官学院学报 2012年10月
7、证券市场亟需完善监管体制产权导刊 2008年9月
8、证券市场监管理论——公共利益、部门利益论的比较与评述郝旭光国际商务(对外经济贸易大学学报) 2011年4月
9、浅析证券市场监管的必要性陈丽时代金融 2007年4月
10、我国证券市场监管困境与对策张细移科技创业月刊 2006年1月。

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