1-量化交易解析
2023年期货从业资格之期货投资分析通关考试题库带答案解析

2023年期货从业资格之期货投资分析通关考试题库带答案解析单选题(共40题)1、某国内企业与美国客户签订一份总价为100万美元的照明设备出口合同,约定3个月后付汇,签约时人民币汇率1美元=6.8元人民币。
该企业选择CME 期货交易所RMB/USD主力期货合约进行买入套期保值,成交价为0.150。
3个月后,人民币即期汇率变为1美元=6.65元人民币,该企业卖出平仓RMB/USD期货合约,成交价为0.152。
据此回答以下两题。
A.10B.8C.6D.7【答案】 D2、中国以( )替代生产者价格。
A.核心工业品出厂价格B.工业品购入价格C.工业品出厂价格D.核心工业品购人价格【答案】 C3、Gamma是衡量Delta相对标的物价变动的敏感性指标。
数学上,Gamma是期权价格对标的物价格的()导数。
A.一阶B.二阶C.三阶D.四阶【答案】 B4、产品发行者可利用场内期货合约来对冲同标的含期权的结构化产品的()风险。
A.RhoB.ThetaC.VegaD.Delta【答案】 D5、根据下面资料,回答76-79题A.4.39B.4.93C.5.39D.5.93【答案】 C6、关于基差定价,以下说法不正确的是()。
A.基差定价的实质是一方卖出升贴水,一方买入升贴水B.对基差卖方来说,基差定价的实质,是以套期保值方式将自身面临的基差风险通过协议基差的方式转移给现货交易中的对手C.决定基差卖方套期保值效果的并不是价格的波动,而是基差的变化D.如果基差卖方能使建仓时基差与平仓时基差之差尽可能大,就能获得更多的额外收益【答案】 D7、7月中旬,某铜进口贸易商与一家需要采购铜材的铜杆厂经过协商,同意以低于9月铜期货合约价格100元/吨的价格,作为双方现货交易的最终成交价,并由铜杆厂点定9月铜期货合约的盘面价格作为现货计价基准,签订基差贸易合同后,铜杆厂为规避风险,考虑买入上海期货交易所执行价位57500元/吨的平值9月铜看涨期权,支付权利金100元/吨。
农产品现货交易员量化工作内容及流程详解

农产品现货交易员量化工作内容及流程详解下载温馨提示:该文档是我店铺精心编制而成,希望大家下载以后,能够帮助大家解决实际的问题。
文档下载后可定制随意修改,请根据实际需要进行相应的调整和使用,谢谢!并且,本店铺为大家提供各种各样类型的实用资料,如教育随笔、日记赏析、句子摘抄、古诗大全、经典美文、话题作文、工作总结、词语解析、文案摘录、其他资料等等,如想了解不同资料格式和写法,敬请关注!Download tips: This document is carefully compiled by theeditor.I hope that after you download them,they can help yousolve practical problems. The document can be customized andmodified after downloading,please adjust and use it according toactual needs, thank you!In addition, our shop provides you with various types ofpractical materials,such as educational essays, diaryappreciation,sentence excerpts,ancient poems,classic articles,topic composition,work summary,word parsing,copy excerpts,other materials and so on,want to know different data formats andwriting methods,please pay attention!农产品现货交易员的量化工作内容及流程详解在金融市场中,农产品现货交易员扮演着至关重要的角色。
量化交易

量化交易[单项选择题]1、运用季节性图表法进行期货价格分析时,不包括的步骤是()。
A.确定研究时段B.确定研究周期C.计算该时段相同月份的月度百分比的平均值D.判断价格的季节性变动模式参考答案:C参考解析:运用季节性图表法分析期货价格的具体步骤是:①确定研究时段,选取商品的期货价格数据;②确定研究周期,研究者可以根据研究商品的特点确定周期的时间跨度,可以是周、月或季度等;③计算相关指标,如上涨或下跌的年数及百分比和涨跌幅等;④根据指标判断商品季节性变动规律。
[单项选择题]2、交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为()。
A.收支比B.盈亏比C.平均盈亏比D.单笔盈亏比参考答案:B参考解析:在回测结果中,交易策略的单笔平均盈利与单笔平均亏损的比值称为盈亏比。
交易总是有赔有赚,如果盈亏比越高,交易所获得的单笔收益越能够覆盖多笔可能出现的亏损,总体而言对胜率的要求就没有那么高。
[单项选择题]3、设计交易系统的第一步是要有明确的交易策略思想。
下列不属于策略思想的来源的是()。
A.自下而上的经验总结B.自上而下的理论实现C.自上而下的经验总结D.基于历史数据的数理挖掘参考答案:C参考解析:策略思想大概有三类来源:①自下而上的经验总结,如把实际交易中发现的有效技术指标用于建模的策略;②自上而下的理论实现,如把套利理论用于建模的策略;③基于历史数据的数理挖掘,即利用数理统计工具,对价格的历史数据进行分析研究后,找到价格走势的某些规律,如何时为价格高点、何时为价格低位、价格的波动率在某段时间大致处于哪个范围内等,将其用于建模。
[单项选择题]4、凯利公式.ƒ*=(bp-q)/b中,b表示()。
A.交易的赔率B.交易的胜率C.交易的次数D.现有资金应进行下次交易的比例参考答案:A参考解析:凯利公式是仓位管理领域非常出名的公式,一般为,在胜率和赔率固定的情况下,寻找能最大化结果对数期望值的资本比例ƒ *,即可获得长期增长率的最大化:ƒ *=(bp-q)/b。
第四章量化交易[新]
![第四章量化交易[新]](https://img.taocdn.com/s3/m/f56d5597783e0912a3162a3d.png)
第四章量化交易[新]1、在关注CFTC的持仓报告时,应注意季节性因素的变化。
()【答案】对【解析】在关注CFTC的持仓报告时,要注意季节性因素的变化,尤其是农产品。
有时候商业交易者做的只是季节性套期保值盘。
2、统计长假前后各个期货品种涨跌概率,可以给长假期间的持仓比重提供一定参考。
()【答案】对【解析】一般长假前后价格波动会比较大,国内长假期间,国外期货价格的波动会给国内持仓过节的投资者带来较大风险,统计长假前后各个期货品种涨跌概率,可以给长假期间的持仓比重提供一定参考。
3、一般而言,散户的持仓方向往往影响着价格的发展方向。
()【答案】错【解析】一般而言,主力机构的持仓方向往往影响着价格的发展方向,这在国内市场尤其明显。
4、大多数期货的合约约定寿命在两年以下,实际交易活跃期的寿命在3个月以下。
()【答案】对【解析】大多数期货的合约约定寿命在两年以下,实际交易活跃期的寿命在3个月以下。
期货合约数据的短期性质不利于运用技术分析方法以及系统交易方法的使用。
因此,投资人为了检验和实际使用交易系统,数据必须有足够的使用长度。
5、模型策略规定“如果最高价大于某个固定价位即以开盘价买入”是合适的。
()【答案】错【解析】偷价行为是指在开平仓的时候使用了当时已不存在的进出场条件。
比如说,模型策略规定“如果最高价大于某个固定价位即以开盘价买入”,如此虽然信号不会闪烁,但是最高价大于某个价位时,价格已经高于开盘价一定距离了,这时用开盘价买入是做不到的。
6、以天然橡胶为例,到了12月份,特别是来年的1月、2月和3月,天然橡胶价格会出现下跌行情。
()【答案】错【解析】到了12月份,特别是来年的1月、2月和3月,天然橡胶逐渐停止了交割,下游厂家需要补充库存以满足停割期间的生产需要,导致天然橡胶价格出现上涨行情。
7、持仓分析短期作用明显,也能独立较好的分析出长期走势。
()【答案】错【解析】持仓分析是从资金面的角度看市场动向,对短期作用明显,对于长期走势还需结合基本分析等其他方法。
交易本质解析

你好,我是卫大仑,一名全职交易员,今天给大家聊一个话题,就是交易是什么?不同的人肯定有不同的理解。
交易看起来很简单,做起来却不那么容易。
简单的是,交易的门槛很低很低,只要你今天有点钱,就可以开一个账户,就可以开始做交易了。
不容易的是,偶尔赚点钱完全就是运气,如果靠实力,那基本上都是很快就亏的毛都没了。
交易能否赚钱,不看你本金大小,并不是说你本金大,就越容易赚钱,也不是说你本金小,就赚不到钱。
此外,交易和勤奋也没有什么太多关系,并不是说你每天做交易、天天做交易就一定能赚很多很多钱,特别是技术不过关,然后去天天做交易的,只有一个结果,就是快速的把钱亏光。
所以,交易和很多行业不一样,按照字面的意思很好理解,就是以股票、基金、外汇、现货、期货、期权等标的为主的价格价值交换,根据不同标的品种的价格变动,来获得中间的价差。
简单来说,就是想办法用钱在低价的时候去买这些东西,然后在高价把它卖了,赚取差价,就是这么一个意思。
所以很多人学习交易技术的目的,无非就是去判断,什么时候的价格适合去买,什么时候的价格适合去卖,也就是我们常说的低买高卖。
所以,这些人就会去学习很多的技术分析,指标分析,但是很多人通常都没有搞懂交易的本质,或者也可以称为交易的规则。
那今天我来讲讲我对交易的理解。
其实交易就是一个游戏,和很多游戏都是一样的,比如象棋,围棋,篮球,扔色子等等。
那既然是游戏,就有相对应的游戏规则,以及游戏里面的一些技术,还有游戏的策略。
也就是说,我们想玩好这游戏,就必须先清楚这个游戏的规则是怎样的。
清楚了规则之后,我们想过关晋级,我们就必须掌握一些游戏的技术以及一些相关策略,这样才方便我们能够过关斩将。
相对于其他游戏来说,交易这个游戏更为残酷,因为他最直接,他是用真金白银来玩,它不像你下象棋也好,打篮球也罢,输了就输了,不影响你生活。
但是交易输了,可能会倾家荡产。
绝大多数人的误区就是直接上来学习技术,特别更有一些人,看到一些有些高深的技术,研究的乐此不疲,比如缠论,谐波理论 (Harmonic Trading),聪明钱理论(SMC),以为掌握了这些内容就可以独步天下,找到交易的必胜秘诀。
量化_面试题目(3篇)

第1篇一、题目背景随着金融市场的不断发展,金融衍生品作为一种重要的风险管理工具,被广泛应用于企业、金融机构和投资者中。
本案例以某大型金融机构的金融衍生品交易业务为背景,考察应聘者对金融衍生品定价、风险管理以及相关策略的理解和运用能力。
二、案例描述某大型金融机构(以下简称“公司”)是一家综合性的金融服务集团,业务范围包括证券、期货、外汇、基金等多个领域。
近年来,公司积极开展金融衍生品交易业务,为客户提供风险管理、资产配置等服务。
以下是公司近期的一笔金融衍生品交易案例:1. 基本情况(1)交易品种:欧式看涨期权(2)标的资产:某大型跨国公司股票(3)行权价格:100元(4)到期时间:3个月(5)合约规模:100万股(6)期权费:2元/股2. 市场背景(1)标的股票当前价格为90元/股(2)标的股票波动率为30%(3)无风险利率为4%3. 交易目的公司预计标的股票未来3个月内将上涨,但涨幅不确定。
为锁定收益,公司决定购买该看涨期权。
三、面试题目1. 金融衍生品定价(1)请根据Black-Scholes模型,计算该看涨期权的理论价格。
(2)结合实际市场情况,分析影响该期权价格的主要因素。
(3)简要介绍二叉树期权定价模型,并说明其与Black-Scholes模型的区别。
2. 风险管理(1)请根据公司业务特点,分析该期权交易可能面临的风险。
(2)针对上述风险,提出相应的风险管理措施。
(3)简要介绍VaR、CVaR等风险度量方法,并说明其在风险管理中的应用。
3. 相关策略(1)请结合该期权交易案例,阐述如何运用期权策略进行资产配置。
(2)简要介绍其他金融衍生品策略,如跨式期权、保护性看跌期权等,并说明其适用场景。
(3)结合实际市场情况,分析当前市场环境下,公司应如何调整金融衍生品交易策略。
4. 综合分析(1)请根据该期权交易案例,评估公司金融衍生品交易业务的盈利能力和风险控制水平。
(2)结合公司业务发展,提出改进金融衍生品交易业务的建议。
量化微小盘-概念解析以及定义

量化微小盘-概述说明以及解释1.引言1.1 概述概述部分旨在介绍本篇长文的主题——量化微小盘,并简要阐述文章的结构和目的。
量化微小盘是一个什么样的概念?为什么我们要深入探讨它的特点和机遇?此外,也可在概述中简要总结文章的主要内容,给读者提供一个整体的概览。
概述部分可以参考以下内容进行编写:引言部分在如今复杂多变的投资市场中,寻找合适的投资机会变得越来越具有挑战性。
而在众多投资类别中,微小盘(Microcap)作为一个独特的投资领域,备受投资者的关注和追捧。
微小盘是指在市值较小的公司股票,通常市值不超过数亿美元。
由于微小盘公司的规模相对较小,其股价波动较大,并且容易受到市场流动性的影响。
因此,投资微小盘往往需要更加精细和科学的方法。
针对微小盘投资领域的特殊性质,量化交易方法成为一种越来越受欢迎的投资策略。
通过使用数学模型、统计分析和计算机算法等工具,量化交易能够自动化执行投资策略,并及时捕捉市场的变动。
对于微小盘投资者而言,量化交易能够提供更加科学、有效的投资决策支持,降低投资风险和提高投资回报。
因此,本篇长文将围绕着“量化微小盘”这一主题展开深入探讨。
首先,我们将介绍微小盘的定义和基本特点,以使读者对它有一个清晰的认识。
随后,我们将解释量化交易的基本原理,以及为什么选择量化交易方法来处理微小盘投资。
接着,我们将探讨量化微小盘投资所面临的挑战和机遇,并给出一些建议和对策。
最后,我们将对本篇长文的主要内容进行总结分析,并展望量化微小盘在未来的发展趋势,同时给读者一些建议。
通过本篇长文的阅读,我们希望读者能够对量化微小盘投资有一个全面的了解,理解量化交易的基本原理,并能够应用量化交易方法来进行微小盘投资。
无论您是初次接触微小盘还是已经有一定经验的投资者,我们相信本篇长文将为您提供有价值的信息和参考,帮助您在微小盘投资领域获取更好的投资收益。
1.2文章结构文章结构部分的内容可以是对整篇文章的大致安排和组织方式的介绍。
量化经典RangeBreak交易系统模型源代码一

量化经典RangeBreak交易系统模型源代码⼀RangeBreak系统交易模型源代码--开拓者版本RangeBreak系统交易模型是著名的交易系统,这⾥把他解析出来,供⼤家参考学习之⽤,这是个⽇内交易系统,收盘⼀定平仓;RangeBreak基于昨⽇振幅和今⽇开盘价的关系。
昨⽇振幅=昨⽇最⾼价-昨⽇最低价上轨 = 今⽇开盘价+N*昨⽇振幅下轨 = 今⽇开盘价-N*昨⽇振幅当价格突破上轨,买⼊开仓。
当价格跌穿下轨,卖出开仓。
RangeBreak指标ParamsNumeric PercentOfRange(0.3);VarsNumeric DayOpen;Numeric preDayRange;Numeric UpperBand;Numeric LowerBand;BeginDayOpen = OpenD(0);preDayRange = HighD(1) - LowD(1);UpperBand = DayOpen + preDayRange*PercentOfRange; LowerBand = DayOpen - preDayRange*PercentOfRange; PlotNumeric("UpperBand",UpperBand);PlotNumeric("LowerBand",LowerBand);PlotNumeric("MidLine",DayOpen);EndRBS_V1ParamsNumeric PercentOfRange(0.3);Numeric ExitOnCloseMins(14.59);VarsNumeric DayOpen;Numeric preDayRange;Numeric UpperBand;Numeric LowerBand;Numeric MyPrice;BeginDayOpen = OpenD(0);preDayRange = HighD(1) - LowD(1);UpperBand = DayOpen + preDayRange*PercentOfRange; LowerBand = DayOpen - preDayRange*PercentOfRange; If(MarketPosition!=1 && High>=UpperBand){MyPrice = UpperBand;If(Open > MyPrice) MyPrice = Open;Buy(1,MyPrice);Return;}If(MarketPosition!=-1 && Low<=LowerBand){MyPrice = LowerBand;If(Open < MyPrice) MyPrice = Open;SellShort(1,MyPrice);Return;// 收盘平仓If(Time >=ExitOnCloseMins/100){Sell(1,Open);BuyToCover(1,Open);}SetExitOnClose;End必须考虑的特殊情况如果前⼀⽇涨停或跌停,则会出现范围很⼩。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性,平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益,请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间:9:00-18:30)。
量化交易解析
2019/6/19
摘要:
在股票市场上,量化交易早不是什么新闻,目前在国外七成的交易都是通过计算机决策的,在国内这个数字也接近五成。
过去的股票市场都是靠交易员手动敲键盘来操作的,难免一失手成千古恨,这种行为被戏称为“胖手指”,相比之下,量化交易则如同点石成金的“仙人指”。
量化里最美的童话就是“旱涝保收”,牛市也好,熊市也罢,都能大赚特赚。
传统股市量化中最耀眼的明星莫过于詹姆斯西蒙斯,其一手缔造的大奖章基金自1988成立至2009年西蒙斯退休的这21年间,年平均收益率达到了惊人的46%,即使是2007年次贷危机席卷美国,量化基金遭遇滑铁卢的时代,大奖章基金依然获得了骄人的73%的回报率。
那么究竟量化交易有何等的魔力?
一、量化交易的定义
量化投资就是借助计算机技术和数学统计模型来实现投资思想。
传统的投资策略主要分为基本面、技术面和政策面分析法三种。
和它们有所不同的地方是,量化投资主要是依靠统计模型与历史数据来找出投资策略与投资标的物。
量化投资交易策略的定量思想与传统交易策略的定性投资实际上是一样的,它们均是依靠经济学中的市场弱有效理论,基金经理可通过对股票的基本面、成长性、估值等多方面的分析和研究,构建出能够产生超额收益的股票投资组合。
定性投资方法比较依赖于对公司的调查和分析研究,并且需要加上基金经理的个人经验与主观臆断。
但是量化投资则是将传统的定性思想进行量化的一个过程。
量化投资比较注重精确量化,而技术分析、基本面分析则不能做到完全的量化。
再者技术分析是用来分析进场点和出场时机的。
二、量化交易的策略类型
量化交易策略是根据金融理论、投资者的市场经验、数学和统计模型进行设计,一个交易策略应该包含如何进行品种选择、入场时机的选择、止损出场的时机、动态止盈的时机、加仓策略、资金如何控制等等。
目前国内量化交易主要分为以下几种类型。
(一)趋势追踪型策略
所谓的趋势就是一个高点或者低点沿一个确定的方向逐渐降低或者逐渐抬高,如果这一个规律被终止趋势就已经结束。
行情可以分为三种情况:上升型、下降型和震荡型。
经统计研究震荡型在整个行情中拥有70%的比例,判断趋势行情来临的办法有接下来的三种:景气指数,紊乱指数,舆情指标,这三种只适合判断股票的趋势行情不适合判断期货的行情。
以景气指数为例:
景气指数=处于上升趋势中的股票数目/总股票数×100;低迷指数=处于下降趋势中的总股票数/股票总数×100;震荡指数=100-景气指数-低迷指数。
可以通过景气指数来判断行情的走势,也可以通过历史行情的景气指数来预测未来的低谷和高点。
(二)统计套利交易策略
统计套利主要是指运用计算机技术在历史的价格数据中统计出标的资产间的价差,并根据现在的价差偏离历史价差的程度,预测未来价差的走势。
常见的统计套利方法分为:期货与现货之间的期现套利、期货不同月份合约之间的跨期套利,同一期货品种在不同市场上的跨市套利,不通期货品种之间的跨品种套利期现套利的理论基础如下:
①期货的基本特点为随着到期日的日渐趋近,期货价格最终会向现货价格收敛。
期货的理论价格定义为持有现货需要的成本减去持有现货产生的股息之类的收益,以下为期货的理论价格公式:
d
e
S
F n-
⨯
=
其中,F:期货品种的理论价格,S:期货所对应的现货价格,r:无风险利率,t:合约的到期期限,d:持有现货产生红利
②套利机会:如果期货价格偏离了理论价格,并且偏离的幅度已经大于机会成本,
那么套利机会将出现。
c
d
S
F+
-
⨯
>n
1
e
F1:期货品种的市场价格,c:交易存在的成本(包括冲击成本)
(三)高频交易策略
高频交易就是指利用极为短暂的市场机会进行交易从而赚取利润的市场行为,例如某一种证券品种的买入价格与卖出价格之间的价差发生微小的变化或者股票在不同的交易所之间存在微小的、短暂的价差。
可见这种交易要求速度非常的快,所以有些交易机构将服务器放置到交易所旁边的机房,以缩短传播所用的时间。
高频交易有如下三种常见的形式:制造流动性赚取回扣的交易策略,利用算法构建的交易策略和充当做市商的交易策略。
①通过制造流动性来赚取回扣的交易策略:证券交易所为那些创造流动性的券商提供回扣,这样的交易方法的最初目标就是赚取交易所提供的回扣,从而创造不合理的价格,这样将会导致一方获利,另一方承担交易成本。
②算法交易策略需要对历史数据进行充分的研究而挖掘。
算法交易策略通过人为操纵使得买入价格提高或者卖出价格降低,从中进行获利的交易手段。
③做市商通常是指那些在证券行业中有一定的经济实力和经营信誉并且拥有证券
经营资格的法人来作为深圳证券交易所或者上海证券交易所的特别会员,做市商通过连续不断地向证券市场提供某一特定的买卖价格,并且有能力在特定价位上满足众多投资者的买卖要求,利用自有资金与投资者进行证券交易。
三、量化交易策略的实现
(一)数据库管理
有效的数据库管理涉及历史数据的调用及本地数据库的维护,包含处理国内股指期货与商品期货的分笔数据导出、保存到本地数据库、针对一定频率抽取截面数据进行深度加工处理、自动化地定时更新添加整理数据工作,从而方便抽取各种时段、特定时刻、一定时间间隔的期货、现货、基差、价差等交易数据。
(二)策略量化及模型构建
这是量化研究的重中之重,分为模型选择及效果回测两个层面。
选择纳入研究范围的模型,不能只是就获利理念论建模、比较模型,研究者还需要找出与整个策略实施过程关联度大的其他方案。
例如,设计配对交易方案,考虑了EG、Johansen协整方案后,研究者还可以选择Beta系数方法或残差标准差作为触发水平方案等。
进行期权定价研究时,除期权定价公式外,各种参数计算模型(如最大似然估计、模拟退火算法、最小二乘法)、计算速度与程序运行效率改进算法也是需要关注的重点。
从策略构建时就开始关注整体,是开发成功的模型中重要的一个环节。
效果回测指检验策略模型的稳健性,选取匹配交易环境的方案。
当在研究回测过程的时候,需要针对历史和模拟情景下的数据进行样本内外、连接实时行情进行实际交易环境下的效果检验。
针对各种行情(单边上涨、单边下跌、先上涨后下跌、先下跌后上涨、震荡、使用蒙特卡罗模拟技术计算的数据),多次调整测试时段,确定开平仓的触发水平,观察结果中异常偏离及整体效果等数据,并依托资产组合的价值达到一定水平执行止盈止损、资金回撤操作等捕获资产组合价值高位运行的手段,筛选表现较佳的策略。
总而言之,在了解将在整个运行过程中要使用的模型方案后,留给效果回测环节解决的问题主要如下:选择什么样的参数、得到什么样形式的变量、整个过程如何衔接、如何筛选适当方案。
(三)实践操作与效果跟踪
包括指令管理、买卖信号传递、效果评估等一些子系统的设计。
交易优化的时候主要涉及参数调整及下单方式。
在下单时,针对考虑买卖差价流动性等市场信号,使用算法交易对大额订单进行分拆,寻找最佳和最有利的执行价格,以降低在交易的时候给市场的造成的冲击成本、提高执行效率和订单执行的隐蔽性。
下单执行策略时VWAP、TWAP使用较多。
资金管理及模拟情景,主要是应对高杠杆带来的尾部风险事件,预先测算需要承担的最大损失,并确保策略在自身的承受范围内。
当西蒙斯的大奖章基金被世人所知道的时候,量化投资也被越来越多的人所知道,目前量化投资作为一种交易方式风靡全球,量化交易的发展前景也将无比广阔。
【徽商期货有限责任公司半年度分析报告由徽商期货研究所组织撰写,供业务人员及在徽商期货进行期货交易的投资者参考。
尽管本刊所载信息我们认为是由可靠来源取得或编制,徽商期货并不保证本刊所载信息或数据的准确性、有效性或完整性。
本刊所载资料不应视为阁下对任何期货商品交易的直接依据。
在选择期货投资以及对期货商品做出交易决策之前,建议向徽商期货专业人士咨询。
未经徽商期货授权,任何人不得以任何形式将本刊内容全部或部分发布、复制。
】。