财务基础数据估算概述
项目评估-第八讲
1、总成本费用估算
财务费用是指企业为筹集资金而发生的各项费用。 包括企业生产经营期间的利息净支出(减利息收入)、汇兑净损失、调剂外汇 手续费、金融机构手续费以及筹资发生的其他财务费用等。
1、总成本费用估算
销售费用是指企业在销售产品、自制半成品和提供劳务等过程中发生的 各项费用以及专设销售机构的各项经费。
5.预测分析与统计分析相结合，以预测分析为主 可行性研究的经济评价只是一种预测分析，而不是对实际情况的反映。
6.全过程经济效益分析与阶段性效益分析相结合，以全过程分析为主 这是因为，只有全面考察项目全过程的经济效益，方能真实、全面地 揭示项目的经济合理性。
项目经济评价的要求
1．项目经济评价应持公正、科学的态度，对基础数据的估算要科学合理 并要做到准确可靠。
包括应由企业负担的运输费、装卸费、包装费、保险费、委托代销费、 广告费、展览费、租赁费(不包括融资租赁费)和销售服务费用、销售部门人 员工资、职工福利费、差旅费、办公费、折旧费、修理费、物料消耗、低值 易耗品摊销以及其他经费。
1、总成本费用估算（生产要素估算法）
总成本费用是指在项目运营期内为生产产品或提供服务所发生的全部费 用，等于项目经营成本与折旧费、摊销费和财务费用之合。 总成本费用＝生产成本+期间费用 ＝生产成本+销售费用+管理费用+财务费用 ＝外购原材料+外购燃料及动力+工资及福利费 +折旧费+修理费+摊销费+利息支出（财务费用）+其他费用
1、总成本费用估算
期间费用是指在一定会计期间发生的与生产经营没有直接关系 和关系不密切的管理费用、财务费用和销售费用。
期间费用不计入产品的生产成本，直接体现为当期损益。
项目的财务评价概述
（1） 静态经济评价指标
含义：静态经济评价指标是一种不考虑资金时 间价值，对投资项目或方案在计算期内的经济效益 进行分析评价的指标。
主要包括投资利润率、投资利税率、资本金利 润率、资本金净利润率和静态投资回收期。
1) 投资利润率 含义：它是考察项目单位投资赢利能力的静
1) 财务净现值
含义：所谓净现值就是利用技术方案所期望的基 准收益率，将各年的净现金流量折算为基准年的现值， 各年现值的代数和即为净现值，也就是项目全部收益现 值减去全部支出现值的差额。用镜现值来衡量和评价项 目或方案的经济效果优劣的方法，称为净现值法。
计算公式：
经济含义： Ａ. NPV=0 投资收益率正好等于折现率或基 准收益率； Ｂ. NPV>0 投资收益率达到了基准收益率要 求，还有超额收益； Ｃ. NPV<0 项目达不到预期的收益率；
成本费用、利润总额等情况，以及所得税后利润 的分配，用于计算总投资收益率、项目资本金净 利润率等指标的一种报表，又叫损益表。
编制：利润表的结构可用下列两个公式表示：
利润总额 = 主营业务（销售）收入 - 主营业务 （ 销售）税金及附加—总成本费用
可供分配的利润 = 净利润 + 期初未分配利润 = 利润总额 - 所得税 + 期初未分配利润 = 盈余公积金（公益金）+ 应付利润 + 未分配利润
态指标，一般应大于行业基准收益率，项目才可 行。
计算公式：
2) 投资利税率 含义：它是考察项目单位投资对国家积累的
贡献水平，一般应大于行业基准投资利税率，项 目才可行。
计算公式：
3) 资本金利润率 含义：它反映投入项目的资本金的赢利能
【基本知识点三】建设项目财务分析基础数据测算
【基本知识点三】建设项目财务分析基础数据测算一、务分析财务分析是根据国家现行财税制度和价格体系，在财务效益与费用的估算以及编制财务辅助报表的基础上，分析、计算项目直接发生的财务效益和费用，编制财务报表，计算财务分析指标，考察项目盈利能力、以及清偿能力等财务状况，据以判别项目的可行性。
包括盈利能力分析、偿债能力分析、财务生存能力分析、不确定性分析和风险分析。
二、财务分析步骤（1）选取财务分析的基础数据与参数；（2）估算各期现金流量；（3）编制基本财务报表；（4）计算财务分析指标，进行盈利能力，偿债能力分析，财务生存能力分析；（5）进行不确定性分析；（6）得出评价结论。
三、财务基础数据测算1、财务效益与财务费用◆ 财务效益与财务费用是指项目运营期内企业获得的收入和支出。
主要包括营业收入、成本费用和有关税金。
某些项目可能得到的补贴收入也应计入财务效益。
◆ 财务效益和财务费用估算应遵循“有无对比”的原则，正确识别和估算“有项目”和“无项目”状态的财务效益与财务费用。
◆ 财务效益系指项目实施后所获得的营业收入。
对于适用于增值税的经营性项目，除营业收入外，其可得到的增值税返还也应作为补贴收入计入财务效益；对于非经营性项目，财务效益应包括可获得的各种补贴收入。
项目所支出的费用包括投资、成本费用和税金等。
◆ 在财务效益与财务费用估算中，要分融资前分析还是融资后分析。
通常可首先估算营业收入或建设投资，以下依次是经营成本和流动资金。
计算项目现金流量表，判断是否可行。
当需要继续进行融资后分析时，可在初步融资方案的基础上再进行建设期利息估算，最后完成总成本费用的估算。
2、营业收入及税金的估算（1）营业收入的估算营业收入=产品或服务数量量×单位价格注意：1、年生产量即为年销售量，不考虑库存；2、主副产品（或不同等级产品）的销售收入应全部计入营业收入；3、其他行业提供的不同类型服务收入也应同时计入营业收入。
（2）相关税金的估算A.增值税注意当采用含增值税价格计算销售收入和原材料、燃料动力成本时，利润和利润分配表以及现金流量表中应单列增值税科目；采用不含增值税价格计算时，利润表和利润分配表以及现金流量表中不包括增值税科目。
财务管理《项目基础财务数据的测算与评估》
认或合同、协议约定的金额计价； （2）从企业外部购入的，按时及支付的金额计价 （3）自行开发的， 按实际支出计价 （4） 接受捐赠的，按所附单据或同类资产市价计价 （5） 商誉只有在合并、接受投资或购入时入账
4. 开办费估算 根据评估项目筹建期间的支出、项目特点及同类项目的
总成本费用估算表
单位: 万元
•28
序号
年份
投产期
达产期
项目
456
7－10
1 外构原材料
2055 3475 4125 4125
2 进口零部件
1087 1208 725 725
3 外构燃料
13 25 27 27
4 外构动力
29 48 58 58
5 工资及福利费
213 228 228 228
6 修理费
•25
2. 分项详细估算法 流动资金＝流动资产－流动负责 流动资产＝应收帐款＋存货＋货币资金 流动负责＝应付帐款 流动资金本年增加额＝本年流动资金－上年流动资金
估算的具体步骤：首先计算各类流动资产和流动负债 的年周转次数，然后再分项估算占用资金额。
（1）周转次数计算 周转次数＝360÷最低周转天数 存货、现金、应收帐款和应付帐款的最低周转天数，
Q＝300 / 2×12％＝18（万元）
Q＝（318＋600 / 2）×12％＝74.16（万元）
Q＝（318＋600＋74.16＋400 / 2）×12％＝143.06（万 元）
建设期借款利息总和＝18＋74.16＋143.06＝235.22（万 元）
•21
3、 无形资产投资估算 我国现行财务会计制度规定，无形资产按照取得时的实
财务效益评估概述
（四）、财务评估指标
静态分利税率 资本金利润率 借款偿还期 资产负债率 流动比率 速动比率
清偿能力
盈利能力
财务净现值
财务净现值率
项目投资财务内 部收益率
资本金财务内部 收益率
投资各方财务内 部收益率
盈利能力
四、财务评估的方法
(一)现金流量分析法
是对某一个工程投资项目从筹建、施工建设、试车投产、正 常运行、直到停止关闭的整个有效寿命期内，各年的现金流 入和现金流出的全部现金活动的分析。
(4)按照现行税法规定，增值税作为价外税不包括 在销售税金及附加中，产出物的价格不含有增值税 中的销项税额，投人物的价格中也不含有增值税中 的标进项税额。但在财务效益分析评估中还应单独 计算增值税税额，作为城健税和教育费附加的计算 基数。
(三)利率和汇率
(1)评估项目销售税金时，应审查所采用的 税种、税目和税率是否符合国家税法的规定， 尤其是涉及减免税时，应确保其有允分的法 律依据，并已得到有关部门的认可。
(2)在评估过程中，如果发现所适用的税种、 税目和税率不易确定时，可征询税务主管部 门的意见来确定，或按照就高不就低的原则 计算。
(3)除销售出口产品的项目外，项目的销售税金及 附加一般不得减免，除国家有特殊规定以外，一 律按国家主管部门的有关规定执行。产品出口退 税比例，亦应按照现行有关规定计算。
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加强交通建设管理，确保工程建设质 量。02:14:2702 :14:270 2:14Saturday , December 26, 2020
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安全在于心细，事故出在麻痹。20.12. 2620.1 2.2602:14:2702 :14:27 December 26, 2020
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生产企业财务基本数据 指标-概述说明以及解释
生产企业财务基本数据指标-概述说明以及解释1.引言1.1 概述在现代经济社会中，生产企业是经济的基本单位之一，其财务数据是衡量企业经营状况和财务健康的重要指标。
通过对生产企业财务基本数据进行分析和解读，可以帮助企业管理者和投资者深入了解企业的经营情况，评估企业的盈利能力和稳定性，从而为企业的决策制定提供有力支撑。
本文将围绕生产企业财务基本数据这一主题展开讨论，分析其重要性和应用场景。
通过对数据指标的解析，深入探讨企业财务运作的关键指标，例如财务报表中的资产负债表、利润表、现金流量表等，以及其他重要财务指标如利润率、资产周转率等。
最终旨在为读者提供对于生产企业财务数据的全面认识和理解，帮助其更好地评估企业的经营表现和财务状况。
1.2 文章结构文章结构部分旨在介绍本文的组织框架，帮助读者更好地理解整篇文章的内容和逻辑结构。
本文主要包括引言、正文和结论三个部分。
在引言部分，将首先对生产企业财务基本数据指标进行概述，说明文章的背景和重要性。
接着将介绍本文的结构，即各部分内容的分布和联系，以便读者能够更好地理解文章内容。
最后，明确阐述本文的目的，即为了对生产企业财务基本数据指标进行深入分析和解析，为读者提供有益的信息和参考。
在正文部分，将详细介绍生产企业财务基本数据的概念和内容，以及其在企业经营管理中的重要性和作用。
重点分析了这些数据指标的具体解读和应用，为读者呈现了一个全面的财务数据分析视角。
在结论部分，将对正文内容进行总结和归纳，概括本文的观点和结论，为读者提供清晰明了的概念和思路。
展望未来，提出建议，为读者指明研究方向和发展趋势，使文章具有更高的学术和实践价值。
1.3 目的本文的目的在于探讨生产企业财务基本数据指标的重要性和解析方法，通过对这些数据指标的深入分析，帮助企业管理者更好地了解和把握企业的财务状况。
同时，本文还旨在为生产企业提供一套可行的财务分析框架和指导建议，以帮助企业实现财务运营的有效管理和优化。
【造价工程师】2018造价-案例-精讲班-15、(2018)第一章-财务基础数据的计算(二)
2018造价工程师《建设工程造价案例分析》精讲班（2）还本付息额的计算。
1)建设投资借款利息①等额还本付息方式(1)(1)1nC ni iA Ii+=⨯+-（A/P，i，n）此方法适用投产初期效益较差，而后期效益较好的项目。
②等额还本、利息照付方式在每年等额还本的同时，支付逐年应计的利息。
此法适用于投产初期效益好，有充足现金流的项目。
【例题1·案例题】某项目建设期两年，第一年贷款500万，贷款利息为共计30万，第二年贷款400万，贷款利息共计70万。
在经营期前五年还本付息，年利率为5％，若按等额还本付息方式计算，每年还本付息额以及所付利息和偿还本金为多少?【参考答案】经营期第一年应还本付息总额为：1.500+30+400+70=1000万元2.求5年还本付息额(年金A)，然后再逐年分别求出付息和还本额。
第1年付息：1000×5％=50(万元)还本：230．97-50=180．97(万元)第2年付息：(1000-180．97)×5％=40．95(万元)还本：230．97-40．95=190．02(万元)第3年付息：(1000-180．97-190．02)×5％=31．45(万元)还本：230．97-31．45=199．52(万元)第4年付息：(1000-180．97-190．02-199．52)×5％=21．47(万元)还本：230．97-21．47=209．50(万元)第5年付息：(1000-180．97-190．02-199．52-209．50)×5％=11．00(万元)还本：230．97-11．00=219．97(万元)【例题2·案例题】某项目建设期两年，第一年贷款500万，贷款利息为共计30万，第二年贷款400万，贷款利息共计70万。
在经营期前五年还本付息，年利率为5％，采用等额还本、利息照付方式计算各年还本和付息额。
每年还本付息额以及所付利息和偿还本金为多少?。
第五章 财务基础数据估算
（二）总成本费用的分类 1 按经济用途分类：分为生产成本和期间费用
生产成本是指企业为生产一定种类和数量的产品发
生的费用， 即直接材料、直接人工、其他直接费用和 制造费用的总和。
期间费用是指企业一定期间所发生的不能直接归属
于某个特定产品的生产成本的费用，包括： 企业为组
织和管理生产经营活动等所发生的管理费用，筹集生 产经营所需资金等所发生的财务费用，以及销售商品 或提供劳务过程中所发生的营业费用 ，在发生时直接
（六）固定资产修理费的估算 固定资产修理费是指为保持固定资 产的正常运转和使用，充分发挥使用效 能，对其进行必要修理所发生的费用， 按修理范围的大小和修理时间间隔的长 短可以分为大修理和中小修理。 固定资产的修理费可直接按固定资 产原值（扣除所含的建设期利息）的一 定百分数估算。
2、固定资产的折旧范围 企业拥有或控制的固定资产并不都需要计提 折旧。按有关财务会计制度，应当计提折旧 的固定资产包括： （1）房屋建筑物（无论使用与否）； （2）在用的机器设备、仪器仪表、运输工 具、工具器具； （3）季节性停用和大修理停用的设备； （4）融资租入固定资产和以经营租赁方式 租出的固定资产；
2 第五年折旧额： 元。 17600
（4）年数总和法 年数总和法是将固定资产的原值减去净残 值的净额乘以一个逐年递减的分数计算每年的 折旧额，这个分数的分子代表固定资产尚可使 用的年数，分母代表使用年限的逐年数字总和。 计算公式如下：
折旧年限 -已使用年限 年折旧率 100% 折旧年限 （折旧年限 1） 2
１
工人 人数
人均年工资
工资额 ２ 技术人员
人数
人均年工资 工资额 ３ 管理人员 人数
6投资项目财务数据估算
3．设备安装费用。是指安装各种设备、仪器、机械所需的费用投资。 4．其它基建投资。主要包括土地征用和补偿费用，勘察设计、筹建管 理、生产准备、项目区域绿化、人员培训，技术转让和专利购置等费用投 资。
5．不可预见费用。不可预见费用是指由于在估算时对某些工程内容、 费用开支以及项目执行期物价上涨事先很难估计到，而随着项目的进展和 某些情况的变化，需要增加一定数量的投资。因此，应必须在估算时留出 一定比例的费用余地。不可预见费用一般可分为实际不可预见费用和涨价 不可预见费用。实际不可预见费用主要是指工程遗漏、自然因素影响的费 用开支；而价格不可预见费用主要指通货膨胀问题所造成的费用开支。
y=[z(1+R1+R2+R3)]×1.15 式中：z——拟建投资项目的设备费用总额；
R1——同类项目建筑费系数，即同类项目建筑费用占设备费用的比值 R2——同类项目安装及主要材料费系数； R3——同类项目其它费用系数； 1.15——综合系数。 工业投资项目的设备费用总额的计算方法是用项目中确定的主要设备数量， 乘以设备现行出厂价格，再乘以1.2（次要设备及运杂费系数）求得的。 例如，某工业投资项目中确定的主要设备，按现行出厂价格计算的设备为 470万元。根据同类项目施工预算分析，所选定的建筑费系数为0.7，安装费及主 要材料费系数为0.45，其它费用系数为0.4。设备投资=470×1.2=564(万元)。 项目建设投资=564×（1+0.7+0.45+0.4）×1.15=1,654 (万元)
2.指数估算法 指数估算法是目前国外常用的投资估算方法之一，其特点是 利用与拟建项目类型相同、工艺路线相同，但规模不同的已建项 目的投资额，估算拟建项目投资额。其理论依据是：生产规模不 同的两个同类项目的投资额与这两个项目的规模（生产能力）之 比的指数幂成正比，即：
财务评价基础数据与参数
财务评价基础数据与参数1.引言1.1 概述财务评价是指对企业财务状况和经营业绩进行分析和评估的过程，以便更好地了解企业的财务健康状况和经营能力。
在进行财务评价时，我们需要依赖一系列的基础数据和参数作为评价的依据和参考。
本文将重点介绍财务评价的基础数据与参数，旨在帮助读者理解和运用这些数据与参数进行财务评价。
在深入探讨基础数据和参数之前，我们将先从概述开始，为读者提供一个对财务评价的整体认识。
财务评价是企业管理中非常重要的一个环节，它能为企业提供关键的信息和指导，帮助企业做出正确的经营决策。
通过对基础数据和参数的分析，我们可以获取关于企业财务状况、经营持续性和风险等方面的信息。
这些信息能够帮助我们了解企业的盈利能力、偿债能力、运营能力和成长潜力等重要指标，为企业发展提供有力支持。
财务评价基础数据包括了企业的财务报表和其它财务数据，如资产负债表、利润表、现金流量表等。
这些数据能够反映企业的资产、负债、所有者权益、收入、费用、现金流量等状况，是财务评价的基础。
而财务评价参数则是根据基础数据计算或推导出来的指标，如财务比率、财务指标等。
这些参数是对基础数据进行综合分析和评估的结果，能够更全面地反映企业的财务状况和经营业绩。
在后续的章节中，我们将详细介绍财务评价基础数据的定义和重要性，以及财务评价参数的定义和应用。
通过对这些内容的学习和掌握，读者将能够更好地理解和应用财务评价的基础数据与参数，为企业的财务决策提供有力的支持。
文章结构部分的内容可以进行如下编写：1.2 文章结构本文主要分为三个部分，即引言、正文和结论。
引言部分主要包括概述、文章结构和目的的介绍。
在概述中，会对财务评价基础数据与参数的主题进行简要的概述，引发读者的兴趣。
接着，会介绍文章的结构，即正文的内容和组织方式，以便读者能够清晰地了解整篇文章的框架。
最后，会明确阐明本文的目的，即希望通过对财务评价基础数据与参数的探讨，提供读者对财务评价的基础知识和应用方法。
项目基础财务数据的测算与评估
建设投资估算表
序号
1 1.1
1.2
1.3
1.4
1.5 2
2.1 2.2
工程或费用名称
建设投资静态部分额 建筑工程投资 …… 设备购置费 …… 安装工程费 …… 工程建设其他费用 …… 基本预备费 建设投资动态部分 涨价预备费 建设期利息 合计
建筑 工程
设备 购置
估算价值（万元）
占建设投资
安装 工程
7
（一）熟悉项目概况，制定财务基础数据估 算工作计划
由于各个投资项目的背景、条件，以及内部 因素和外部配套条件等各不相同，项目评估 人员必须对项目的基本概况作全面的了解， 针对其特点，制定出财务基础数据估算的工 作计划，以明确估算的重点、做好时间和人 员安排等。
8
（二）收集资料
财务基础数据的估算涉及的范围很广，需要收 集大量的数据和文字资料，主要是有关部门批 准的相关文件，如选址意见书、土地转让的批 复等；国家有关部门制定的法律、法规、政策、 规章制度、办法和标准等；同类项目的有关基 础资料。
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（三）其他资产投资
其他资产是指不能计入固定资产、无形资产 的各项其他费用。在项目评估中可将工程建设 其他费用中的开办费、职工培训费、样品样机 购置费等计入其他资产价值。
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（四）预备费
预备费是指在投资估算时用以处理实际费用与计划概算不相符 而追加的费用，包括基本预备费和涨价预备费两部分。基本预备 费又称工程建设不可预见费，是指在项目实施中为了防止可能发 生的难以预料的支出而事先预留的费用，主要包括：为项目筹备 建设期在批准的建设投资范围内可能增加投资而预备的费用；预 防自然灾害而采取措施及为灾害可能造成损失所预备的费用；在 有关部门组织验收时，验收人员为鉴定工程质量而必须开挖和修 复隐蔽工程而预备支付的费用等。
基本财务状况
基本财务状况财务状况是指一个组织或个人的经济状况，可以通过资产、负债和净值来评估。
了解基本的财务状况对于做出正确的决策至关重要。
下面将介绍一些常见的财务指标和概念，帮助您更好地了解自己的财务状况。
资产资产是组织或个人拥有的资源，可以为其带来未来经济利益。
常见的资产包括现金、存款、投资、房产、车辆等。
通过详细列出和评估资产，您可以清晰地了解自己的价值。
负债负债是组织或个人所欠的债务，需要在一定时间内偿还。
常见的负债包括贷款、信用卡欠款、欠供应商的款项等。
要注意控制负债，避免过度债务带来的风险。
净值净值是资产减去负债后剩余的价值。
它可以作为衡量财务健康状况的重要指标。
净值越高，表明个人或组织的财务实力越强大。
收入收入是个人或组织从各种来源获得的金钱或货物。
了解收入来源和数额有助于规划和调整财务计划，确保收支平衡。
支出支出是个人或组织为了生活或运营而花费的金钱或资源。
通过详细记录和分析支出，可以找到节省的空间，实现更有效的财务管理。
现金流量现金流量是组织或个人在一定时间内的实际现金收入和支出情况。
良好的现金流量管理可以确保持续经营和健康的财务状况。
财务风险财务风险是指组织或个人在财务活动中面临的潜在风险。
了解和评估财务风险，可以采取相应措施，降低潜在的风险。
综上所述，基本的财务状况包括资产、负债、净值、收入、支出、现金流量和财务风险等方面。
只有深入了解自己的财务情况，做出正确的决策和规划，才能有效管理财务，实现财务目标。
愿每个人都能保持健康的财务状况，实现财务自由。
简述财务基础数据评估的内容及原则
简述财务基础数据评估的内容及原则
财务基础数据评估指的是对财务状况、收入和利润的客观评估。
它涉及以下内容：首先，对财务基础数据进行审计，确定其准确性、公平性和可靠性，以便从审计报告中收集有关信息。
其次，评估财务数据所反映的利润水平、流动比率等；同时应分析财务基础数据趋势情况，确定财务状况是否稳定。
这类评估中要采用严格的评估原则，如以现实情况为基础的评估、全面性的评估、准确性和客观性的评估等原则。
可行性研究与项目经济评价投资项目的财务数据测算
可行性研究与项目经济评价第三章投资项目旳财务数据测算【内容提纲】重要论述对投资项目进行财务分析和经济评价旳目旳是通过比较项目旳成本和效益。
需要对项目旳成本和效益即各项财务数据做出合理旳预测。
财务数据旳测算是进行项目财务分析和经济评价旳必备前提与基础。
其精确性对项目评估旳质量具有决定性影响。
【基本概念】项目财务数据测算项目自然寿命期项目经济寿命期投资估算建设投资预备费流动资金扩大指标估算法概算指标估算法融资渠道总成本费用经营成本可变成本固定成本第一节投资项目财务数据测算概述一、财务数据测算旳内容（一）投资项目旳寿命期及计算期投资项目旳寿命期可以指项目旳自然寿命期, 也可以指项目旳技术寿命期、项目旳经济寿命期。
进行项目评估分析时, 项目旳计算期不适宜太长, 一般在10-23年之间。
（二）项目总投资预测项目总投资预测是指建设期间各年旳投资支出和建设项目旳总投资进行旳预测。
总投资预测包括: 固定资产投资、固定资产投资建设期利息、固定资产投资方向调整税、无形资产投资、开办费、和建成投产后需要垫付旳营运资金（即流动资金）。
项目总投资预测旳数据用于: 1.制定筹资方案；2.预测固定资产折旧；3.预测无形资产及递延资产摊销；4.计算贷款偿还期。
（三）产品总成本费用预测产品总成本费用预测是指项目建成投产后, 在一定期期（包括正常生产年份和试生产年份）内, 对项目在各年度所发生旳总成本费用进行旳预测。
产品总成本费用预测包括: 对项目生产总成本、单位产品成本和经营成本旳预测。
产品总成本费用预测旳数据用于: 1.利润预测；2.收益预测；3.项目决策。
（四）销售收入和税金预测销售收入和税金预测是指在生产期间旳一定期期内, 对项目各年旳产品销售收入与销售税金进行旳预测。
销售收入预测包括正常生产年份销售收入和未到达设计生产能力年份旳销售收入；销售税金预测指按国家税法规定应缴纳旳多种流转税金包括产品税、增值税、营业税、都市维护建设税和资源税、教育费附加等。
6财务评估
2.2.3 流动资金借款
40
24
8
8
第三节 财务盈利能力分析
评估内容 盈利能力 偿还能力分析
财务基本报表
财务评估指标
静态指标
动态指标
项目投资现金流量表 项目资本金现金流量表
投资回收期
财务净现值FNPV 财务内部收益率FIRR
利润与利润分配表 借款还本付息计划表
资产负债表
总投资收益率 项目资本金净利润率
习题2
❖ 已知项目贷款利率为10% ❖ （1）请填写贷款偿还表（建设期不要求偿还利息） ❖ （2）如果银行要求借款在4年内清偿，试判断项目是否有偿还能力
序号 项目
1
2
1
借款及还本付息
1.1 年初借款累计
1.2 本年借款
130
0
1.3 本年付息
3
4
5
0
0
0
1.4 本年还本
2
偿还本金的资金来源
2.1 利润
项目投资回收期 以项目的净收益回收投资所需要的时间。
投资回收期（
Pt）
累计净现金流量开始出
现正值年份数
1
上年累计净现金流量的 当年净现金流量
绝对值
评价：投资回收期（Pt）小于与行业基准投资回收期（Pc）
投资回收期在一定程度上显示了资本的周转速度。资本周转速度愈快，回收 期愈短，风险愈小，盈利愈多。
n
t 1
(CI (1
CO) ic )t
t
n
t 1
CFt (1 ic
)
t
0
优点：考虑了货币的时间价值因素和项目在整个计算期内的生产经营情况。 缺点：必须事先确定基准收益率或财务贴现率，较为复杂和困难；并且是一个绝对量指标，不能 确切反应项目的收益率。
成本预算原理及基础数据是什么
成本预算原理及基础数据是什么成本预算是把估算的总成本分配到各个⼯作细⽬，以建⽴预算、标准和检测系统的过程。
通过这过程可对系统项⽬的投资成本进⾏衡量和管理，及时采取纠正措施。
下⾯店铺⼩编来为你解答，希望对你有所帮助。
⼀、成本预算原理1、基本核算原理：因产品⽣产类型的不同特点和企业不同的管理要求，存在着三种不同的成本计算对象，即产品的品种、批别、⽣产步骤。
⽽成本对象的不同，形成了品种法、分批法、分步法三种不同的成本计算⽅法。
此外，如果产品的品种规格繁多，为了简化产品成本核算⼯作，可将产品的品种规格归并分类，按类别开设成本计算单归集费⽤，然后再按品种规格或⽣产批别、⽣产步骤分配费⽤、计算成本。
这种⽤来简化成本计算⼯作的⽅法，成为分类法。
分类法不是单独应⽤的成本计算⽅法，需与某⼀种或某两种基本⽅法结合应⽤，以便简化基本⽅法的核算⼯作，所以属于成本计算的辅助⽅法。
以下⾯表格简单列⽰不同成本核算⽅法使⽤的⽣产组织形式、⽣产⼯艺过程和管理的要求及使⽤的类型。
财务处理办法：制造成本通过“⽣产成本”、“制造费⽤”科⽬进⾏核算。
“⽣产成本”科⽬核算企业进⾏⼯业性⽣产所发⽣的各项⽣产费⽤，包括⽣产各种产成品、⾃制半成品、⾃制材料、⾃制⼯具以及⾃制设备等所发⽣的各项费⽤;该科⽬设置“基本⽣产成本”和“辅助⽣产成本”两个⼆级科⽬。
“基本⽣产成本”⼆级科⽬核算企业为完成主要⽣产⽬的⽽进⾏的产品⽣产发⽣的费⽤，⽤于计算基本⽣产的产品成本;“辅助⽣产成本”⼆级科⽬核算企业为基本⽣产及其他服务⽽进⾏的产品⽣产和劳务供应发⽣的费⽤，⽤于计算辅助⽣产产品和劳务成本。
该科⽬按成本核算对象设明细账，明细账⽤多栏式账页按成本项⽬设专栏进⾏明细核算。
“制造费⽤”科⽬核算企业为⽣产产品和提供劳务⽽发⽣的各项间接费⽤。
按不同的车间、部门设置明细账，明细账⽤多栏式按费⽤项⽬内容设专栏进⾏明细核算。
2、结合成本核算原理简化成本预算的办法：按照成本核算原理，在实际成本核算中并不能保证成本预算的相对准确，尤其是在多⼯序、多品种的制药企业，通常采⽤批、或者1000件的办法进⾏成本预算，但往往在制造费⽤中的⽔电、燃⽓、机修等项⽬中准确预算，多采⽤⽐例分摊的⽅式，往往偏差较⼤。
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每期折旧额是相等的。其计算公式如下：
年折旧率
（1
-
预计净残值率） 折旧年限 100%
年折旧额=固定资产原值×年折旧率
（2）工作量法
工作量法又分两种，一是按照行驶里程 计算折旧，二是按照工作小时计算折旧， 计算公式如下：
按照行驶里程计算折旧的公式：
单位里程折旧额
原值 （1- 预计净残值率） 总行驶里程
序号 １ １.1
２ ２.１
３4
外购燃料和动力费估算表
项目
合
计 算期
计
1
2
3
4
燃料费
燃料Ａ
单价
数量
进项税额
．．．．．．
动力费
动力Ａ
单价
数量
进项税额
．．．．．．
外购燃料及动力费用合计
外购燃料及动力进项税额 合计
．．． n
序号 项目
工资及福利费估算表
合
计 算期
计1
2
3
4
．
n
１ 工人 人数 人均年工资 工资额
２ 技术人员 人数 人均年工资 工资额
３ 管理人员 人数 人均年工资 工资额
４ 工资总额（1+2+3） ５ 福利费
合计（4+5）
4、固定资产折旧费的估算
固定资产在使用过程中会受到磨损，其价值损
失通常是通过提取折旧的方式得以补偿。
（1）年限平均法（平均年限法）
年限平均法是将固定资产的折旧均衡地分
摊到各期的一种方法。采用这种方法计算的
（2）财务基础数据估算的内容
具体内容包括： 1）项目总投资使用计划与筹措的估算 2）项目生产期的确定 3）总成本费用估算 4）营业收入与税金的估算 5）利润总额及其分配的估算 6)贷款还本付息的估算
5.1.2财务基础数据估算的原则
（1）以现行经济法律法规为依据的原 则
（2）有无对比的原则 （3）真实性原则 （4）准确性原则
（1）按项目全部人员年工资的平均数值计算。其 计算公式如下：
年工资费用=项目全部人员数×人均年工资额 （2）按照人员类型和层次分别设定不同的档次进
行工资估算。一般可以划分为三个层次：管理人员、 技术人员和工人等。分别估算每一层次职工的工资， 然后再进行汇总。
福利费的估算
一般按职工工资总额的一定比例计算。
5.2.2营业收入的估算
（1)营业收入的含义
营业收入是指销售产品或提供服务所获
得的收入，是现金流量表中现金流入的主体
也是利润表的主要科目。
（2）营业收入的估算
营业收入的估算公式如下：
营业收入=销售量×销售单价=产量×销售 单价
（3）补贴收入
5.3总成本费用的估算
总成本费用的含义及分类 总成本费用的估算
5.3.2总成本费用的估算
1、外购原材料费的估算 外购原材料费估算公式如下： 原材料费用=全年产量×单位产品原材料
成本
注意：式中，全年产量可根据测定的设 计生产能力和投产期各年的生产负荷加 以确定；单位产品原材料成本是依据原 材料消耗定额和单价确定的。
外购原材料费估算表
序号 项目
合
计1
年折旧率
2 折旧年限
100%
年折旧额=固定资产账面净值×年折旧率
注意：实行双倍余额递减法的，应在折旧年限 到期前两年内，将固定资产净值扣除净残值后
的净额平均摊销。
（4）年数总和法
年数总和法是将固定资产的原值减去净残
值的净额乘以一个逐年递减的分数计算每年的
折旧额，这个分数的分子代表固定资产尚可使
5.1.3财务基础数据估算的程序
（1）熟悉项目概况，制定财务基础数 据估算工作计划
（2）收集资料 （3）进行财务基础数据估算
5.2项目计算期和营业收入的估算
项目计算期的估算 营业收入的估算
5.2.1项目计算期的估算
（1）项目计算期的含义 项目计算期是指资金正式投入开始到
项目报废为止的时间。也是在经济评价 中为进行动态分析所设定的期限，包括 建设期和运营期（生产期）。运营期 （生产期）分为投产期和达产期两个阶 段。 （2）项目计算期的估算
5.3.1总成本费用的含义及分类
1、总成本费用的含义 总成本费用是指企业为销售商品、
提供劳务等日常活动所发生的经济利益 的总流出。 2、总成本费用的分类 （1）按经济用途分类：分为生产成本和 期间费用
（2）按经济内容分类分为八大费用要素 外购原材料费 外购燃料及动力费用 工资及福利费 折旧费 修理费 摊销费 财务费用 其他费用
技术经济与企业管理
博士 电话号码:13161080203
Email: renjq@
第5章 财务基础数据估算
财务基础数据估算概述 项目计算期和营业收入的估算 总成本费用的估算 税金的估算 利润及其利润分配的估算 借款还本付息的估算
第5.1节财务基础数据估算概述
年折旧额=单位里程折旧额×年行驶里 程
按照工作小时计算折旧的公式：
每工作小时折旧额
原值
（1- 预计净残值率） 总工作小时
年折旧额=每工作小时折旧额×年工作小 时
（3）双倍余额递减法
双倍余额递减法是在不考虑固定资产净残值 的情况下，根据每期期初固定资产账面净值和 双倍的直线法折旧率计算固定资产折旧的一种 方法。计算公式如下：
2
１
外购原材料费
１.1 原材料Ａ
单价
数量
进项税额
1.2 原材料Ｂ
单价
数量
进项税额
．．．．．．
2
辅助材料费用
进项税额
3
其他
进项税额
4
外购原材料费合计
5
外购原材料进项税额合计
计 算期
3
4
．． n
2、外购燃料动力费用估算 外购燃料动力费用估算公式如下：
燃料动力费用=全年产量×单位产品燃料动力成本 3、工资及福利费的估算 工资的估算可以采取以下两种方法：
财务基础数据估算的含义和内容 财务基础数据估算的原则 财务基础数据估算的程序
5.1.1财务基础数据估算的含义和 内容
（1）财务基础数据估算的含义
财务基础数据估算是指按在项目市场、资源、技 术条件分析评价的基础上，从项目（或企业 ）的角度 出发，依据现行的法律法规、价格政策、税收政策和 其他有关规定，对一系列有关的财务基础数据进行调 查、收集、整理和测算，并编制有关的财务基础数据 估算表格的工作。财务基础数据估算是项目财务分析、 国民经济评价分析和风险分析的基础和重要依据，它 不仅为上述分析提供必需的数据，而且对其分析的结 果、所采取的分析方法、以及最后的决策意见，都产 生决定性的影响。在可行性研究中，财务基础数据估 算是一项非常重要的工作。