物流金融概述
物流金融的内涵辨析
物流金融的内涵辨析一、引言随着经济全球化的加速和电子商务的快速发展，物流行业成为推进国家经济发展和国际贸易的重要力量。
尤其是近几年来，跨境电商业务风生水起，物流行业快速发展，物流成本和物流风险的影响也越来越明显。
物流金融作为解决物流行业发展中面临的融资难题和财务风险的金融服务模式，得到了越来越多的关注和应用。
本文将围绕物流金融的内涵进行辨析，首先介绍物流金融的基本概念和特点，然后探讨物流企业在融资方面的需求和困境，接着分析物流金融服务的主要模式和实践经验，并探讨物流金融与物流企业的协同关系。
最后，对物流金融发展趋势和应用前景进行展望。
二、物流金融的基本概念和特点物流金融是指将金融机构的融资活动与物流企业的物流服务有机结合，为物流企业提供融资、风险管理、供应链金融等服务的一种金融服务模式。
物流金融的主要特点包括：1、应用范围广泛：物流金融主要服务于物流行业的企业，包括物流运输、仓储、配送等环节的企业。
2、风险高、回报低：物流企业面临着物流成本高、运营周期长、业务风险大等问题，这也为物流金融带来了一定的风险，相对回报较低。
3、细分市场化：不同的物流企业有不同的经营特点和融资需求，物流金融的服务也需要因地制宜，精细化地为不同的企业提供不同的服务。
4、信息流和资金流的结合：物流企业在运营过程中会产生大量的信息和资金流，物流金融就是将这两种流进行深度融合，使资金更好地为物流服务。
5、协同发展：物流企业需要物流金融的支持来促进业务拓展、降低物流成本和风险，而物流金融也需要物流企业的实际需求来指导服务模式和提供产品创新。
三、物流企业在融资方面的需求和困境物流企业在发展过程中面临着融资难、融资成本高、信用评级低等众多困境，这些问题限制了物流企业的发展。
具体表现在以下几个方面：1、资金需求大：物流企业的业务需要大量的资金支持，例如运输车辆、设备和仓储设施等，这就要求物流企业需要有稳定的融资渠道。
2、资金周转紧缺：物流企业的经营周期长，业务结算周期也较长，因此常常面临资金周转紧张的问题。
物流金融需求浅析
物流金融需求浅析物流金融需求浅析随着全球化不断加深，物流产业已经成为各行各业中不可或缺的一环。
从生产到运输再到销售，物流环节贯穿着整个产业链，为制造商和消费者之间架起了一座桥梁。
在这个过程中，物流金融的地位逐渐凸显，越来越多的企业开始寻求物流金融支持。
一、物流金融的概念和意义物流金融，简单来说，就是将金融与物流结合起来，为物流企业提供资金、风险管理、信用支持、税收优惠等多方面的服务。
它是金融和物流的有机结合，是为物流企业提供全方位金融支持的新兴业务领域。
物流金融的出现和发展，既反映了现代物流产业对金融服务需求的增长，也反映了金融领域对于新兴产业的重视和开发。
物流金融的重要意义在于它可以缓解物流企业在资金方面的压力，为企业提供更可靠的资金支持，有利于提高物流企业的运行效率和风险控制能力。
同时，物流企业也可以借助物流金融促进企业的发展、扩大营业规模，甚至可以在全球范围内进行物流业务合作。
物流金融的存在，一方面使得金融机构寻找新的发展机会，另一方面也使得物流企业可以获得更多的融资和服务。
二、物流金融的需求现状随着全球物流市场的日益壮大，物流企业对于金融服务的需求也越来越迫切。
在国内，物流行业近年来迎来了快速发展的黄金期，众多物流企业前赴后继，市场竞争愈加激烈。
但随之而来的是大量对资金的需求，使得物流企业纷纷寻求金融的帮助。
一方面，物流企业融资需要普遍。
由于物流企业运行活动的特点，其资金流转速度快、流动性强，因此需要大量的流动资金。
但是由于物流企业大多数是中小微企业，资本短缺是一个难以避免的问题。
特别是在物流行业寡头大面积集中、资本投入巨额的重资产化物流子行业，资金压力更是巨大。
另一方面，物流企业风险高，对于风险管理的需求也十分强烈。
物流行业中存在着种种不稳定因素，例如货运量不稳定，应收账款风险较大等。
此外，物流企业与众多客户和供应商之间的合作关系也需要金融机构的信用支持，促进合作中的风险控制。
三、物流金融的未来发展随着物流行业的持续发展，物流金融的发展潜力也将逐渐放大。
物流金融
物流金融一、物流金融的概念及其基本结构(一)概念物流金融是指金融机构与物流企业合作，在供应链运作过程中向客户提供的融资及配套的结算和保险等相关服务的业务，其核心是物流融资，即银行等金融机构通过与物流企业的合作创新，以企业所从事交易项下的担保物为依托，对企业资金投放、商品采购、销售回笼等经营过程的物流和资金流进行锁定控制或封闭管理，依靠企业对处于银行监控下的商品和资金的贸易流转所产生的现金流实现对银行授信的偿还．可以看出，物流金融创新不再像传统的信贷一样，仅关注企业规模、净资产和负债率等基本面信息，而是更加关注担保物所附载的交易信息，例如交易产品的供求关系、产品的价格波动趋势、交易对手的信誉和实力、整体供应链条的风险以及融资主体(包括银行和物流企业)的监控力度等．(二)基本结构物流金融业务在现阶段的表现形式有很多，但可按照产品生产经营周期的不同阶段，进行基本的划分，见图1．按图1，物流金融业务模式可以分成三大类．一是基于交易关系的预付款融资业务模式，主要发生在采购提交这一运作周期，包括基于推动式交易关系与拉动式交易关系两种基本形式，基于推动式交易关系的预付款融资可以依靠物流企业对借款企业产品生产销售前景的准确预测替借款企业支付给上游供应商相应的预付款，以启动借款企业的采购运作；而基于拉动式交易关系的预付款融资也称订单融资业务，它需要根据下游厂商的订单或采购合同等替借款企业支付给供应商相应的预付款，以启动借款企业的采购运作；二是基于存货的物流金融业务模式，这也是物流金融的核心模式，主要发生在持有或制造周期以及销售周期，现阶段主要包括存货质押融资和其高级阶段仓单质押融资两种业务形式．就中国的实际情况而言，由于开展仓单质押融资业务的市场和制度基础环境还未完全成熟，完全意义上的基于仓单质押的物流金融业务目前在国内开展得很少，仓单更多地是作为一种存货凭证，仓单的流通机制还未形成，此时物流金融业务更多地是以存货质押融资业务为主；三是基于应收账款的物流金融业务模式，主要发生在回款周期，一般来说，下游厂商会拖欠上游中小企业的货款从而形成一段时间的资金缺口，此时物流企业可与银行合作将应收账款作担保物给借款企业提供融资，直至应收账款从下游厂商处收回以偿还借贷．这些基本的业务形式在现阶段可以围绕存货质押融资业务组合成许多物流金融的创新产品，例如保兑仓、未来提货权质押融资、打包放款、先票款后货业务、未来货权质押开证、进口全程货权质押授信业务等等．二、国内外物流金融业务比较分析通过对物流金融业务内涵和结构的剖析，可知物流金融业务的三种基本形式及其产生缘由。
物 流 金 融
2．保兑仓
制造商、经销商、物流企业、银行四方签署“保兑仓”业务合 作协议书，经销商根据与制造商签订的购销合同向银行交 纳一定比率的保证金，申请开立银行承兑汇票，专项用于 向制造商支付贷款，由物流企业提供承兑担保，经销商以 货物对第三方物ห้องสมุดไป่ตู้供应商进行反担保。
3．融通仓
在融通仓模式中银行把贷款额度直接授权给物流企业，由物流 企业根据客户的需求和条件进行质押贷款和最终结算。物 流企业向银行提供符合相关规定的信用担保，并直接利用 这些信贷额度向中小企业提供灵活的质押贷款业务，银行 则基本上不参与质押贷款项目的具体运作。
4．垫付货款
又称银行质押贷款业务。在货物运输过程中，发货人将市场畅 销、价格波动幅度小、处于正常贸易流转状态的产品作抵 押转移给银行，银行根据市场情况按一定比例提供融资。 当提货人向银行偿还货款后，银行向第三方物流供应商发 出放货指示，将货物所有权还给提货人。
物流基础
物流基础
物流金融
一、物流金融概述 二、物流金融模式
一、物流金融概述
1.物流金融的含义
指物流企业与金融机构联合为企业的物流与供应 链运作提供物流与金融的一体化服务，以及物流 企业为金融机构提供服务和金融机构为物流企业 提供服务。
例8-10 ——广发银行“物流银行”服务
一、物流金融概述
2．物流金融的意义 （1）解决中小企业融资困难 （2）给银行带来新的业务和利润空间 （3）增强物流企业的核心竞争力 （4）整合供应链，实现各方共赢
例8-11 ——UPS的物流金融服务
二、物流金融模式
主要有： 仓单质押 保兑仓 融通仓 垫付货款等
1．仓单质押
指需要融资企业把质押品存储在物流企业的仓库中，然 后凭借物流企业开具的仓单向银行申请贷款，银行根 据质押品的价值和其他相关因素向客户企业提供一定 比例的贷款。这一过程中，物流企业负责监管和储存 质押品。
物流金融
第一章：物流金融的概念一、概念：物流金融是一个新的概念，是指在物流运营过程中，与物流相关的企业通过金融市场和金融机构，运用金融工具使物流产生的价值得以增值的融资和结算的服务活动。
二、物流金融的内容包括发生在物流过程中的各种贷款、投资、信托、租赁、抵押、贴现、保险、结算、有价证券的发行与交易，收购兼并与资产重组、咨询、担保以及金融机构所办理的各类涉及物流业的中间业务等。
物流金融是为物流产业提供资金融通、结算、保险等服务的金融业务，它伴随着物流产业的发展而产生。
物流金融涉及的因素有：物流结算业务、物流融资业务、物流金融技术支持业务、物流金融客服业务、物流金融政策资源匹配等。
三、为什么会产生物流金融？（P4）1、中小企业融资困境使市场存在大量金融需求（a缺乏现代经营管理理念，经营风险高。
b 中小企业的规模和信用水平低下，制约其融资能力。
c缺少可供担保抵押的财产，融资成本高。
d目前阶段我国占企业总量0.5％的大型企业拥有50％以上的贷款份额，而占88.1％的小型企业的贷款份额不足20％。
e中小企业股票融资仅占国内融资总量的1％左右，中小企业主要的筹资方式还是银行借款。
f信用担保环境在一定程度上影响着中小企业的融资g 政府的政策支持力度不够是造成中小企业融资困难的重要原因。
）2、金融业的竞争使金融机构创新意识增强3、物流企业获取新的竞争优势的需要4、供应链上企业降低风险需要5、物流金融的特征（规范化、信息化、异地化、普遍适用性）规范化：物流金融业务中所有物流产品的质量和包装都以协议约定的标准规范化，由物流公司验收、看管，而且动产质押品的质押要符合规定程序，不能有银行派人看管和客户自行看管的不规范行为，确保质押的有效性。
信息化：物流金融中所涉及的所有质押品的监管都借助物流公司的物流信息管理统一进行，与该业务有关的管理人员，都可以随时通过物流公司的信息管理系统查看质押品的品种、数量和价值，以便获得质押品的即时情况。
物流金融与供应链金融,别再傻傻分不清
物流金融与供应链金融，别再傻傻分不清两种融资方式的相关概念1.物流金融（1）定义。
物流金融（Logistics Finance）指在面向物流业的运营过程，通过应用和开发各种金融产品，有效地组织和调剂物流领域中货币资金的运动。
（2）运作主体。
从定义可以看出，物流金融主要涉及三个主体：物流企业、金融机构和贷款企业（客户）。
贷款企业是融资服务的需求者；物流企业与金融机构为贷款企业提供融资服务；三者在物流管理活动中相互合作、互利互惠。
（3）运作模式。
根据金融机构参与程度的不同，物流金融的运作模式可分为资本流通模式、资产流通模式及综合模式。
其中资本流通模式是金融机构直接参与物流活动的流通模式，包含四种典型模式：仓单质押模式、授信融资模式、买方信贷模式和垫付贷款模式。
2.供应链金融（1）定义。
供应链金融（SupplyChain Finance），SCF,是商业银行信贷业务的一个专业领域（银行层面），也是企业尤其是中小企业的一种融资渠道（企业侧面）。
指银行向客户（核心企业）提供融资和其他结算、理财服务，同时向这些客户的供应商提供贷款及时收达的便利，或者向其分销商提供预付款代付及存活融资服务。
（2）运作主体。
供应链金融主要涉及三个运作主体：金融机构、核心企业和上下游企业。
（3）运作模式。
从风险控制体系的差别以及解决方案的问题导向维度，供应链金融的运作模式分为存货融资、预付款融资、应收账款融资模式；采取的标准范式为“1+N”，即以核心企业“1”带动上、下游的中小企业“N”进行融资活动，“+”则代表两者之间的利益、风险进行的连接。
货嘀嘀嘀网的运营模式就是供应链金融的模式，以O2O模式整合集装箱供应链相关货主\货代\车队等供应链上下游企业，提供集装箱全程线上可视化信息等服务，线上撮合这些企业与P2P平台\类金融\银行等资金渠道机构达成货物质押贷款，运费质押贷款，车辆抵押贷款等业务合作，并提供押品物流门到门可视化监管信息支持、异常货物处理等增值服务。
物流金融概述
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15、一年之计，莫如树谷；十年之计 ，莫如 树木； 终身之 计，莫 如树人 。202 1年7月 上午4 时23分 21.7.2 304:2 3July 23, 2021
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16、提出一个问题往往比解决一个更 重要。 因为解 决问题 也许仅 是一个 数学上 或实验 上的技 能而已 ，而提 出新的 问题， 却需要 有创造 性的想 像力， 而且标 志着科 学的真 正进步 。202 1年7月 23日 星期五4 时23分 42秒0 4:23: 4223
此时，民间借贷利率却陡升到30%以上，结果，中小企业不是贷不到款，而是贷款成本过高而不 敢贷、不能贷。）
外因：
1、目前阶段我国占企业总量0.5％的大型企业拥有50％以上的贷款份额，而占 88.1％的小型企业的贷款份额不足20％。
2、中小企业股票融资仅占国内融资总量的1％左右，中小企业主要的筹资方式 还是银行借款。
B、金融业的竞争使金融机构创新意识增强
• 银行的产品创新能力影响着物流金融业务的发展速度。 • 从效果看，银行从中获利丰厚，深发展至2008年9月末，为物流企业创造的监管物流货
讨论：为什么会产生物流金融？
A、中小企业融资困境使市场存在大量金融需求
• 全国工商联调查显示，规模以下的中小企业90%没有与 金融机构发生任何的借贷关系，微小企业95%没有从金 融机构获得过贷款。
• 中小企业如今面临“三荒两高”困境。所谓“三荒两高”， 一是“融资荒”，二是“用工荒”，三是“供电荒”，四 是“高成本”，五是“高税费。
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三、物流金融的主体
融资企业
政府及相关商贸环境 金融机构
第三方物流企业
•物流企业与金融机构联合 起来为资金需求方企业提供 融资。
供应链主导企业
物流金融知识点总结
物流金融知识点总结一、物流金融的基本概念物流金融是一个综合性概念，它包含了金融和物流两个方面的内容。
首先，金融是指资金的流通和配置，包括货币、信用、贷款、支付、投资等金融活动。
而物流则是指实物的流动和管理，包括货物的运输、仓储、包装、配送等物流活动。
物流金融是将金融服务和物流活动相结合，通过金融手段来支持、促进和优化物流活动。
在国内，物流金融由中国银行保险监督管理委员会监管，是金融业务的重要组成部分。
二、物流金融的发展现状随着全球经济一体化和互联网的发展，物流行业对金融服务的需求越来越大，物流金融的发展也日益迅速。
目前，国内外的许多银行、保险公司和金融科技企业都涉足了物流金融领域，提供了一系列的金融产品和服务。
其中，国内银行的物流金融产品主要包括货物融资、仓储融资、运输融资、保险融资等，为物流企业提供了融资支持。
此外，金融科技企业也通过互联网和大数据技术，推出了物流金融平台，为物流企业提供了供应链金融、风险管理、结算服务等。
在国际上，一些发达国家如美国、德国等也建立了完善的物流金融体系，为全球物流链上的企业提供融资、投资和保险服务。
三、物流金融的知识点总结1. 货物融资货物融资是指利用货物作为抵押物，向物流企业提供资金支持的一种融资方式。
货物融资可以分为库存融资和订单融资两种形式。
库存融资是指物流企业将库存的货物作为抵押，向银行或其他金融机构申请贷款。
订单融资是指物流企业将客户的订单或合同作为抵押，向金融机构融资。
货物融资可以帮助物流企业解决资金周转不畅的问题，提高资金使用效率。
2. 仓储融资仓储融资是指以仓储的货物作为抵押，向金融机构融资的一种融资方式。
物流企业可以通过将仓储的货物作为抵押，向银行或其他金融机构申请贷款，以解决仓储成本过高、资金周转不畅等问题。
仓储融资有助于降低流动资金占用率，优化企业资金结构。
3. 运输融资运输融资是指以运输的货物作为抵押，向金融机构融资的一种融资方式。
物流企业可以通过将运输中的货物作为抵押，向银行或其他金融机构申请贷款，以解决运输成本过高、资金周转不畅等问题。
物流金融浅析
物流金融浅析物流金融的内涵分析摘要：物流金融是面向物流运营全过程，有效整合物流、资金流、信息流，组织和调节供应链运作过程中货币资金的运动，从而提高物流和供应链效率与效益的一系列经营活动。
本文从物流企业延伸物流核心业务价值链的角度出发，在分析物流金融发展现状的基础上，对物流金融业务的主要模式进行了归纳与分析，包括代收货款、垫付货款、仓单质押、保兑仓、物流保理等。
关键词：物流金融,现状,业务模式一、物流金融的主要作用1.物流金融的概念从广义上讲，物流金融是指面向物流运营全过程，应用各种金融产品，实施物流、资金流、信息流的有效整合，组织和调节供应链运作过程中货币资金的运动，从而提高资金运行效率的一系列经营活动。
从狭义上讲，物流金融是指企业以市场畅销、价格波动幅度小、处于正常贸易流转状态且符合要求的产品向银行抵押作为授信条件，运用物流公司的物流信息管理系统，将银行的资金流与企业的物流进行结合，向公司提供融资、结算等服务于一体的银行综合服务业务。
2.物流金融的作用物流金融其实就是物流的组成部分。
现代物流本身就包括商品流通过程中的资金流和信息流，因此，可以认为物流金融是物流业务发展的内在的、客观的需要，同时，物流金融也是物流企业提供物流增值服务的主要内容之一。
融资企业。
物流金融业务利用动产质押突破了传统固定资产抵押模式，缓解了贷款企业急需的流动资金；物流金融作为一种新的融资模式，有效降低企业50%的融资成本，加快了资金周转率；贷款企业利用银行的资金与物流企业的规范化、信息化管理，缩短了销售周期、降低产品库存，加快了产品周转，提高了资金利用率。
银行。
物流金融业务为银行完善结算支付工具，提高中间业务收入创造了机会；银行在发展该业务的同时，也开发了新的客户群体，培育了潜在的优质客户；银行通过承兑汇票业务不仅可以快速吸收存款，还通过银承贴现获得了一定的利润；银行通过和物流公司的合作，极大地降低了资金风险，据有关银行统计物流金融的坏账率低于0. 2% ，大大低于银行现有业务的坏账率。
物流金融的运作模式及典型案例分析
（1）保险分散 （2）担保分散 （3）建立风险池机制 （4）风险收益 （5）风险准备金制度
相关典型案例
5. 相关典型案例 A 质押无效 (1) 发生过程 (2) 处理过程 (3) 处理结果 (4) 经验教训 B 风险收益 (1)发生过程 (2)处理过程 (3)处理结果 (4)经验教训 c. 钢材市场重复质押 （1） 周宁人钢材市场的盈利模式 （2） 快速发展的原因 3）爆发原因 （4）给物流金融带来的风险 6.推动物流金融创新的策略 感谢到场与聆听！
（1）宏观思路
(2) 微观思路
6.互联网时代玩不转物流金融，很可能被淘汰 出局 A.与电商平台无缝对接 B.要有自己的特色 C.要以合作共赢为最终目的 7.京东的物流金融 8.苏宁的物流金融
五、物流金融的运作模式及创新
企业的资金缺口问题分析 物流金融的核心模式 基于权利质押的物流金融模式 基于动产质押的物流金融模式 动产质押案例 基于权利和动产混合质押的物流金融模式 经销商集中融资模式 案例：信用证项下商品质押融资 其他案例
五、物流金融的运作模式及创新
物流金融的创新模式 前向物流金融 后向物流金融 案例：应收账款融资方式A 案例：应收账款融资方式B 应收账款融资方式的产品设计 物流金融的高级运作模式 什么是物流金融的高级运作模式 医疗设备采购的物流金融案例
六、物流金融服务创新需关注的问题及对策
狭义的概念是指：第三方物流企业与金融机构合作为资金不足的供应链提供 融资和物流集成式，有效解决供应链资金约束的问题，为资金不足的供应链 各相关企业、第三方物流企业以及金融机构创造新的价值。
金融物流是什么
金融物流是什么导语：物流金融是指在面向物流业的运营过程，通过应用和开发各种金融产品，有效地组织和调剂物流领域中货币资金的运动。
1什么是金融物流物：大宗商品贸易(内贸和外贸)+ 期货保值流：现代物流 + 仓储金：金融融：融合一体，融汇贯通是供应链金融、动产质押融资、结构性贸易融资等金融手段的统称与融合;是基于对实物贸易、期货保值、物流仓储、金融服务等资源的整合;是将商流、物流、资金流、信息流融为一体的服务模式。
2中资银行与外资银行有什么区别Business Mix 混业经营Chinese Financial Market Shares 中国金融市场份额International Bank 外资银行Y是Market Share < 2%市场份额 < 2%Chinese Bank 中资银行N否Market Share > 98%市场份额3传统仓单质押融资与创新仓单质押融资传统仓单质押融资：(1)截止目前为止，在现行的物权法项下，质押货物的处置仅能通过法院拍卖来进行;(2)银行并不是专业的大宗商品贸易商，因此并不具备专业的贸易能力消化变卖质押货物;(3)盯住价格机制：大宗商品价格具有很大的波动性，且不同地域的价格也很大不同，而银行并不具备足够的人力、物力来盯住市场以确保质押货物的市场价值。
创新仓单质押融资(以兵工物资为例)：(1)从技术层面讲，“备用买家保购协议”解决了这个问题，即由兵工华东保购并顺利消化处置质押货物;(2)兵工华东可以按期提供“市场价格及货物估值报告”(以及价格预警机制)。
或者由兵工华东代做期货保值，并可以把保值头寸转移给银行。
兵工华东不仅仅是仓库监管人，而且是最具实力的大宗商品贸易商，有着敏锐的市场洞察力和销售渠道。
(3)在兵工华东物流金融3.0的产品中，兵工华东设计了严格的LTV盯市机制。
这样以来，可以从源头防止了违约、坏账的发生，直接保护金融机构的利益。
4物流金融的历史意义物流金融利国利民：利国：重新规划国内大宗商品游戏规则，增强中国在国际大宗商品领域的话语权;利民：有效分配社会资源，支持有潜力的实体企业，解决当地就业。
物流金融风险与防范措施分析
物流金融风险与防范措施分析物流金融是指在面向物流业的运营过程，通过应用和开发各种金融产品，有效地组织和调剂物流领域中货币资金的运动。
物流企业由于组织机构、管理体制和监视机制不健全，运输、存储不当造成质押物损毁、灭失，以及对质物的定价评估不够公正、准确等，都会造成质物缺乏或落空的风险。
金融机构由于介入物流金融业务的时间不长，又受到各种制度、法律的瓶颈制约，操作疏漏和失误也难以防止。
我们可以通过加强信用风险的防范以及加强质押物的管理来防范物流金融风险。
物流金融风险分析应对措施一、物流金融的概念与实施方式（一）什么是物流金融物流金融是指在面向物流业的运营过程，通过应用和开发各种金融产品，有效地组织和调剂物流领域中货币资金的运动。
这些资金运动包括发生在物流过程中的各种存款、贷款、投资、信托、租赁、抵押、贴现、保险、有价证券发行与交易，以及金融机构所办理的各类涉及物流业的中间业务等。
（二）物流金融的实施方式物流金融的效劳和实施方式不可能仅局限于货物质押，我国目前的物流金融效劳已经突破了最初的模式，物流金融的实施方式主要有如下四种：1、仓单质押由于仓单质押业务涉及到仓储企业、货主和银行三方的利益，因此要有一套严谨、完善的操作程序。
首先货主（借款人）与银行签订《银企合作协议》、《帐户监管协议》；仓储企业、货主和银行签订《仓储协议》；同时仓储企业与银行签订《不可撤销的协助行使质押权保证书》。
货主按照约定数量送货到指定的仓库，仓储企业接到通知后，经历货确认后开立专用仓单；货主当场对专用仓单作质押背书，由仓库签章后，货主交付银行提出仓单质押贷款申请。
银行审核后，签署贷款合同和仓单质押合同，按照仓单价值的一定比例放款至货主在银行开立的监管帐户。
贷款期内实现正常销售时，货款全额划入监管帐户，银行按约定根据到帐金额开具分提单给货主，仓库按约定要求核实后发货；贷款到期归还后，余款可由货主（借款人）自行支配。
2、动产质押债务人或者第三人将其动产移交债权人占有，将该动产作为债权的担保。
物流金融
物流金融的实施方式
指银行与借款人(出质人)、 保管人(仓储公司)签订合作 协议，以保管人签发的借款 人自有或第三方持有的存货 仓单作为质押物向借款人办 理贷款的信贷业务。
仓单 质押
开证 监管
动产 质押 保兑仓
物流金融的实施方式
指债务人或者第三人将其 动产移交债权人占有，将 该动产作为债权的担保。
开证 监管
动产 质押 保兑仓
物流金融的实施方式 指银行为进口商开具立信，进口 商利用信用证向国外的生产商或 出口商购买货物，进口商会向银 行缴纳一定比例的保证金，其余 部分则以进口货物的货权提供质 押担保，货物的承运、监管及保 管作业由物流企业完成。
仓单 质押
开证 监管
动产 质押 保兑仓
国内外物流金融业务分析 物流金融业务迅速发展的必然性与其业务的“多方共赢”的特性
物流金融的分类
利用各种结算方式为物流企业及其客户融资 的金融活动.目前主要有代收货款、垫付货 款、承兑汇票等业务形式。 主要是指融通仓融资，基本原理是：生产经营企 业先以其采购的原材料或产成品作为质押物或反 担保品存入融通仓并据此获得协作银行的贷款， 然后在其后续生产经营过程中或质押产品销售过 程中分阶段还款。 物流
相关。
物流金融有两大优点： 1.对融资对象来说，物流金融能有效地解决供应链上资金的薄弱 环节，即供应链上中小企业的融资困难 2.对融资主体来说，物流金融能够提供丰厚的利润并降低贷款风 险
国内外物流金融业务分析 一、物流与金融的整合方面 国外：金融机构，如：法国巴黎银行、美国花旗银行等，纷纷与物流 仓储企业合作，开展物流金融业务；还有机构成立专门的质押银行。
仓单 质押
开证 监管
动产 质押 保兑仓
物流金融的实施方式
物流金融课件
应收账款融资模式的主要产品
三、基于融资租赁业务为交易模式，租赁资产应收租金收 益权作为支付保障而设计的产品
该产品一般交易结构如下：
应收账款融资模式的主要产品
该产品由于涉及交易方比较多，产品结构上有五重还款来源保障： 1.承租企业支付信用， 2.担保企业保证支付， 3.承租企业实际控制人连带责任保证支付， 4.融资人（融资租赁公司）不可撤销回购担保， 5.第三方资产管理公司回购保障。
一、央/国企作为支付信用的供应链金融 该产品一般交易结构如下：
应收账款融资模式的主要产品
该产品的还款来源有三重保障： 1.中央企业支付信用， 2.融资人承诺回购， 3.第三方资产管理公司回购保障。
这类产品的风控标准关键点是：把控支付核心——央企，包括 严格核心央企准入和核心央企动态监测。一般供应链金融平台 通过自主研发的央企准入模型，实行定性指标、定量指标相结 合的方式严格央企准入标准，从源头控制风险。同时需要自建 企业动态跟踪监测系统，通过自主获取信息、公开市场披露信 息、媒体报道信息、社交网络信息等，提前预判核心央企信用 风险，一旦出现预警，立刻停止新增业务开展。
物流保理： 物流保理业务是基于 物流企业为客户提供物流服务并 正常完成业务后所产生的应收账 款的综合信用服务。以债权人转 让其应收账款为前提，由商业银 行或商业保理公司提供集应收账 款催收、管理、坏账担保及融资 于一体的综合性金融服务。
物流金融的概念和运作模式
物流金融的概念和运作模式物流金融是指通过金融工具和服务为物流行业提供资金支持、风险管理和增值服务，以促进物流业的发展和创新。
它将传统金融业和物流业紧密结合，通过金融手段解决物流业的融资困难和风险问题，提高物流行业的运营效率和竞争力。
物流金融的运作模式通常包括三方面内容：物流融资、物流保险和物流增值服务。
首先，物流融资是物流金融的核心内容之一。
物流企业因为资金周转需求大、现金流不稳定等因素，常常面临融资难题。
而传统的金融机构往往对物流企业的资金需求不够了解，难以提供精准的融资服务。
物流金融通过了解物流企业的运营特点和风险特点，提供定制化的融资方案，包括短期融资、中长期融资、应收账款融资等多种形式，满足物流企业的不同资金需求。
其次，物流保险是物流金融的另一个重要组成部分。
物流企业由于承担着货物运输过程中的损失风险，需要保险来进行风险分担和避免自身财务损失。
物流金融可以通过提供货物运输保险和责任保险等保险产品，帮助物流企业降低风险成本，保护其财产安全，提高经营效益。
此外，物流金融还可以通过提供风险评估、风险管理咨询等服务，帮助物流企业预防和应对各种潜在风险。
最后，物流金融还提供一系列的增值服务，以提高物流企业的运营效率和竞争力。
这些增值服务包括供应链金融服务、仓储物流服务、数据分析服务等。
供应链金融服务通过整合供应链各个环节的信息和资源，提供融资、支付、结算、风险管理等服务，提升供应链的运作效率。
仓储物流服务通过提供仓储、包装、配送等服务，简化物流流程，降低物流成本。
数据分析服务通过对物流企业的运营数据进行分析，提供决策支持和优化建议，帮助物流企业提高运营效率和服务品质。
总之，物流金融通过为物流企业提供融资、保险和增值服务，解决其资金需求和风险问题，促进物流业的发展和创新。
随着物流业的不断发展和金融科技的进步，物流金融将进一步深化和创新，为物流企业提供更加个性化和专业化的服务。
同时，国家和相关部门也应加大政策支持，提供良好的发展环境，推动物流金融行业的健康发展。
物流金融
供应商
产品制造商
零售商
产品顾客
TP的发展状况
• 国际上最全面的金融物流规划体系在北美 美国和加拿大）以及菲律宾等地。 （美国和加拿大）以及菲律宾等地。 • 相对于发达国家，发展中国家的金融物流 相对于发达国家， 业开始得较晚，制度也不够完善。 业开始得较晚，制度也不够完善。 • 在国外，金融物流发展有一定的基础，许 在国外，金融物流发展有一定的基础， 多外国银行及物流企业将目标 逐渐定向中国， 公司, 逐渐定向中国，如UPS公司 公司 法国巴黎银行等。 法国巴黎银行等。
国外金融物理的 具体模式
• • • 保 兑 仓 仓 单 质 押 结 算 业 务
结算业务
• 在国外结算业务运用得非常广泛，最 在国外结算业务运用得非常广泛， 简单的结算模式就是第三方物流企业 除运输之外， 除运输之外，在装车之后要先垫付货 款，等到提货人收货时再将贷款返还 给第三方物流企业。 给第三方物流企业。
（2）仓单质押模式二
• 仓单质押模式二是在仓单质押模式一 的基础上， 地理位置的一种拓展. 的基础上，对地理位置的一种拓展 第三方物流供应商根据客户不同， 第三方物流供应商根据客户不同， 整合社会仓库资源甚至是客户 自身的仓库， 自身的仓库，就近进行质押 监管， 监管，极大降低了客户的 质押成本。 质押成本。
融通仓
• 融通仓是一个以质押物资仓管与监管、价 融通仓是一个以质押物资仓管与监管、 值评估、公共仓储、物流配送、 值评估、公共仓储、物流配送、拍卖为核 心的综合性第三方物流服务平台， 心的综合性第三方物流服务平台，它不仅 为银企间的合作构架新桥梁， 为银企间的合作构架新桥梁，也将良好地 融入企业供应链体系之中， 融入企业供应链体系之中，成为中小企业 重要的第三方物流服务提供者。 重要的第三方物流服务提供者。
运输服务行业的物流金融和融资解决方案
运输服务行业的物流金融和融资解决方案随着全球贸易和物流需求的增长，运输服务行业的重要性也日益显现。
然而，许多运输企业在发展过程中遇到了各种各样的融资问题。
为了解决这些问题，物流金融和融资成为了运输服务行业的关键领域。
本文将介绍物流金融和融资解决方案，以帮助运输企业实现可持续发展。
一、物流金融的概念和作用物流金融是指通过金融手段为运输服务行业提供资金支持和服务的一种金融模式。
它的出现为运输企业提供了更多的融资渠道和金融产品，有助于解决运输服务行业在发展过程中遇到的资金短缺等问题。
物流金融的主要作用包括：1. 资金支持：物流金融为运输企业提供了各种融资渠道，如贷款、融资租赁等，帮助企业解决资金周转问题，满足其业务发展需求。
2. 风险管理：物流金融可以通过运输保险等金融工具帮助企业降低运营风险，确保货物的安全运输，减少运输企业的经营风险。
3. 综合服务：物流金融可以提供运输企业所需的综合金融服务，如账户管理、票据承兑和支付结算等，以提高运输企业的资金管理和运营效率。
二、融资解决方案1. 银行贷款：运输企业可以向银行申请贷款，以解决资金需求。
银行可以根据企业的信用状况和资产状况来确定贷款额度和利率，并要求抵押物或担保，以降低风险。
2. 融资租赁：运输企业可以选择将运输设备租赁出去，并通过租金回收的方式获取资金。
这种方式可以缓解企业的资金压力，同时保持设备的灵活性。
3. 股权融资：运输企业可以通过发行股票或吸纳合作伙伴的投资，来获得资金支持。
这种方式适用于具有较高增长潜力的企业，但也需要对企业的股权结构和治理进行合理的规划和管理。
4. 资产证券化：运输企业可以将其拥有的运输资产转化为证券，通过发行债券或其他金融产品来募集资金。
这种方式可以将资产变现，并通过证券市场吸引更多的投资者。
5. 保理融资：运输企业可以将应收账款贴现或转让给保理公司，以获得资金的同时减少坏账风险。
保理融资可以提前实现应收账款，加快资金周转。
物流金融探析PPT课件
3.典型案例分析--中国诚通物流金融业务
中国诚通这些年的企业实践
发展物流金融业务对促进国民经济整体可 持续发展有着重要的作用和意义
提高供应链 运行效率
控制银行贷 发挥专业物流
款风险
企业优势
建立经济社会 诚信机制
4.发展物流金融建议
❖ 社会各界要高度重视
要从完善社会主义市场经济体制，提高国民经济运行质量，降低金融风险的 高度认识物流金融的重要性。
2.物流金融运作模式分析
1.代收货款模式 2.垫付货款模式 3.仓单质押模式 4.保兑仓模式 5.物流保理模式
2.物流金融运作模式分析
1.代收货款模式
1.交货
2.交费
发货人
第三方物流
提货人
4.结清货款
3.代收货款
2.物流金融运作模式分析
4.保兑仓模式
制造商
5.交货
保兑仓
3.反担保
经销商
9.分批送货
意 义
物流金融是实现供应链协调发展的关键
物流金融是增强供应链竞争力的有效途径
物流金融能破解供应链上中小企业融资难题
1.物流金融概述
❖ 物流企业开展物流金融的必要性
❖ 增强物流企业竞争力
--物流金融可以提高第三方物流企业相对于对手的竞争优势 --物流金融可以成为第三方物流企业的新的利润源泉 --物流金融中的保险服务可以提高物流公司的防风险能力物流活动中的风险存 在于物流活动的各个环节,包括运输、装卸、包装等。
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物流金融探析
目录
1
物流金融概述
2
物流金融运作模式
3
典型案例分析
4
发展物流金融建议
1.物流金融概述
物流金融名词解释
物流金融（Logistics Finance）是指在面向物流业的运营过程，通过应用和开发各种金融产品，有效地组织和调剂物流领域中货币资金的运动。
这些资金运动包括发生在物流过程中的各种存款、贷款、投资、信托、租赁、抵押、贴现、保险、有价证券发行与交易，以及金融机构所办理的各类涉及物流业的中间业务等。
物流金融是一种创新型的第三方物流服务产品，它为金融机构、供应链企业以及第三方物流服务提供商业间的紧密合作提供了良好
的平台，使得合作能达到“共赢”的效果。
它为物流产业提供资金融通、结算、保险等服务的金融业务，它伴随着物流产业的发展而产生。
在物流金融中涉及三个主体：物流企业，客户和金融机构，物流企业与金融机构联合起来为资金需求方企业提供融資，物流金融的开展对这三方都有非常迫切的现实需要。
物流和金融的紧密融合能有力支持社会商品的流通，促使流通体制改革顺利进行。
物流金融正成为国内银行一项重要的金融业务，并逐步显现其作用。
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什么是
物流金融？
第一节 物流金融的概念一、概：• 物流金融是一个新的概念，是指在物流运 营过程中，与物流相关的企业通过金融市 场和金融机构，运用金融工具使物流产生 的价值得以增值的融资和结算的服务活动。
• 根据人民银行山西省晋中市支行对100家中小企业进行的 问卷调查显示，85%以上的企业都有资金需求。受访企 业中，60%的企业经营状况良好，能正常盈利的占到 65%。目前企业经营中遇到的最主要的困难，“资金紧 张”占87%；企业认为阻碍其转型的外部因素的调查中， 有67%的认为是“金融的资金支持力度不够”；回答企 业长远发展障碍时，64%的企业首选“融资问题”。
资料 福建省物流金融需求分析（2008年）
其他
股东投资
8%
15%
民间借贷 31%
银行贷款 46%
缺乏担保 20%
抵押门 槛过高
16%
其他 8%
银行贷款要 求高、手续 繁杂 32%
银行歧视 （不信任）
24%
图1 福建沿海民营企业的资金来源 图2 福建沿海民营企业融资困难的原因
不知道 69%
听说过 31%
讨论：为什么会产生物流金融？
A、中小企业融资困境使市场存在大量金融需求
• 全国工商联调查显示，规模以下的中小企业90%没有与 金融机构发生任何的借贷关系，微小企业95%没有从金 融机构获得过贷款。
• 中小企业如今面临“三荒两高”困境。所谓“三荒两高”， 一是“融资荒”，二是“用工荒”，三是“供电荒”，四 是“高成本”，五是“高税费。
物流金融是将物流服务和金融服务两者 有机地集合为一体，同时也是将物流和 资金流有效地结合在一起的新型业务。
二、物流金融的内容
包括发生在物流过程中的各种贷款、投资、信托、租 赁、抵押、贴现、保险、结算、有价证券的发行与交易， 收购兼并与资产重组、咨询、担保以及金融机构所办理的 各类涉及物流业的中间业务等。
为亿元贷款行贿4000万
• 商报广州消息昨天上午，“江门首富”广东天健实业集团有限公司原董事长 梁广义及该公司另两名股东在江门受审，他涉嫌的罪名是单位行贿罪、挪用 资金罪。
• • 梁广义行贿的对象是一位银行行长林建忠。2002年8月，天健集团通过公开
拍卖方式竞得美达股份23.92%的股权，购入美达股份约8181万股。天健集 团成交均价为每股2.2元，美达股份当时股价在7元左右。在支付完3500万 元定金后，天健集团因资金紧张，无法在规定的期限内付清股票款项，遂向 时任中国工商银行江门分行行长林建忠提出帮忙贷款购买上述股票。天健集 团曾书面承诺将集团持有的美达股份利润的20%给予林建忠。 • • 据了解，中国人民银行《贷款通则》具有银行流动资金不能进行股本权益性 投资的相关规定。林建忠违返上述规定，以天健集团购买材料为名，签批向 天健集团总共发放1.7亿元贷款，该笔贷款大部分被天健集团用于支付上述美 达股份股权拍卖款。 但在这1.7亿贷款放贷前，天健集团又因资金周转困 难，再次向林建忠提出借款要求。林建忠违反规定，于2002年9月擅自将该 行在香港“小钱柜”中的款项1590万元免息借给天健集团使用，直至2003 年年底，天健集团才归还。 • • 2007年5月，天健集团将所持的3000万新会美达公司股票卖出，累计获利 人民币2.7亿多元。当月25日，天健集团从获利中提取4000万元支付给林建 忠成立的广州市德林商贸有限公司。
• 政府和相关商贸环境：指税务、海关、银行等机构和有关的政策
和法规，以及相关的会计、法律、拍卖等业务环境和流程。
二、物流金融产生的背景
2007~2008年，供应链融资与定制化授信 成为全球性银行流动资金贷款方面最重要的两个 业务增长点。2007年初，全球最大的50家银行 中近半数提供供应链金融产品，而到2008年中 后期，几乎全部这类银行开始提供这类金融产品。 据UPS（2007）估计，供应链金融的潜在市场 高达4400亿元。
图3 民营企业对物流金融的了解程度
不愿意 19%
愿意 31%
可以考 虑，但 要观望
50%
图 4 民营企业是否愿意接受物流金融
还贷能力难以 评估 8%
抵押物不能变 现及担保物风
险 15%
其他 4%
财务报表不真 实 31%
难以监控和追 踪 15%
资产及信息核 实困难 27%
图5 面对民营企业贷款时银行面临的主要障碍
第一章 物流金融概述
本章内容提要：
物流金融的概念 物流金融的发展历程及研究现状 物流金融发展的重要意义 国内外物流金融发展现状
• 多家银行特别是中小股份制商业银行积极投身于物流金融业务领域的 研究和创新。如深圳发展银行早于2004年便推出一套名为锦囊星的 供应链融资方案，其目标是通过为上下游厂商提供一体化的融资解决 方案，将整个价值链上的企业都囊括进来。招商银行立足中小企业推 出点金物流金融，同时招行还充分利用网上银行发展物流金融。光大 银行在2005年推出了阳光供应链，提供了应收账款融资、应付账款 融资等多种物流金融产品，截至2011年，光大银行物流金融业务累 计发生额已达1252．22亿元，占光大银行总业务量的12%。可见， 金融服务向上下游客户和供产运销各个环节辐射，由单一融资向全流 程融资转变，已成为银行业务发展的一种趋势。
• 第三方物流企业：指提供质押物（动产）的物流服务和资产管理
服务（监管、拍卖等）的承载者。
• 融资企业：指供应链中资金不足的企业，由于资金不足将会限制该
企业实现最优的运营决策。
• 供应链主导企业：往往规模较大，实力较强，能够通过担保、提
供出质物或者承诺回购等方式帮助融资企业解决融资担保困难，从而 保证与融资企业良好的合作关系和稳定的供货来源或分销渠道。
• 国外物流金融的推动主体一般是银行和第三方流通企业，全球排名前 50位的银行目前均已开展物流金融业务，处于领先地位的是汇丰银行、 花旗银行、巴黎银行和荷兰银行等。世界流通业巨头也纷纷加入到物 流金融业务的拓展中来，如美国联合包裹服务公司（以下简称UPS） 并购了美国第一国际银行，将其改造成UPS金融公司，进行代收货款、 垫付货款、仓单质押等业务。目前，国际上较为规范的物流金融服务 体系主要分布在美国、加拿大、菲律宾等地。
物流金融是为物流产业提供资金融通、结算、保险等服 务的金融业务，它伴随着物流产业的发展而产生。
• 物流金融涉及的因素有：
• 物流结算业务、 • 物流融资业务、 • 物流金融技术支持业务、 • 物流金融客服业务、 • 物流金融政策资源匹配等。
三、物流金融的主体
融资企业
政府及相关商贸环境 金融机构
第三方物流企业
•物流企业与金融机构联合 起来为资金需求方企业提供 融资。
供应链主导企业
图1-1 物流金融主体及相互间的关系
• 金融机构：指专门从事货币信用活动的中介组织。我国的金融机构，
按地位和功能可分为中央银行、银行、非银行金融机构（信托投资公 司、证券公司等）以及在境内开办的外资、侨资、中外合资金融机构 四大类。