浅谈中小企业融资难问题

国家通过宏观调控 ，来构建科学 的银行体 系与服 务机制 。首 先，对 商业银行股份制进行积极改革 ，来制定与 中小企业发展相 适应的金融 体 制； 其次 ， 转变银行服务观念 ，取消规模评估 和所有 制歧 视 ，来针对 中 小企业客户群建立新 的增长点 ；最后 ，落实信贷体制 改革 ，建立约束 与 激励相协 同的信贷机制 ，调动信贷人员积极性 。 （ 三 ）完善 风险投 资立法 完善 风险投 资理发 ，确保其健康有序运行 ，并通过相 应优惠措施 的 制定 ，来 引导社会 资金 的引入 ，养老基金 、证券公 司和保 险公司均可 适 当参 与到风险投 资中来 。此外 ，拓展资本市场 ，对现有 审核体制进行 改 革， 对 中小企业发 行债 券、股 票的条 件适 当放 宽 ，从 而提 升其 上市 几
业 间 的稳 定 关 系 。 （ 二 ）改 革金 融体 系 ，确 保 金 融 市场 稳 定
小企业的 良性 、 持 续发展具有积极 的现实意义 。
一
、
融 资 的涵 义
对于融资的理解 ，有广 义和狭义两个层面 ，广义上 的融 资指的是货 币资金的融通 ，即金融。而狭义上 的融资则值得是企业资金筹 集的行为 与过程 。显 然，中小企业融 资属 于融资涵义 的狭义范 畴，稍加具体 ，就 是企业依据 自身经 营状况 、拥有资金情况及未来发展需要 ，通 过科学 的 预测 与决策 ，运用 一定方式 和渠道 ，向企业 的债权人 、投 资者去筹集资 金 ，以确保 企业经 营管理需要 和正 常生产需要 的理财行为 。
浅 谈 中小 企 业 融 资 难 问题
史 宇昕 李 ຫໍສະໝຸດ Baidu怡
摘 要：中小企 业对国民经济发展有着 巨大的贡献 ，但却长期处于 “ 弱势”地位 ，而融资难 问题便是其 “ 弱势” 地位的焦点所在 。文 章概述 了融资的涵义，对中小企业 出现融 资难 问题的原 因作 出分析 ，并基于此来提 出相应的对策 ，意在为 中小企业融 资难 问题的解 决提 供
三 、中小 企 业 融 资难 问题 的对 策
（ 四）强化企业 自身 内部 管理 。提 升其财务 管理水平 首先 ，中小企业应转 变 自身经营理念 ，努力提升 其信誉 ，以法律 规 则为框架 进行科学 的融 资，同银行 间构建和谐 的信 贷关系 ；其次 ， 落 实 财务管理的科学 开展，来保 障资金利用率 ，通过全 面、合 理的财务报 告 与分析 ， 来 对项 目做出准确 的评估 ；最后 ，在 资本节 约的理念下 ， 积 极 寻求多渠 道的融 资方式 。
二、中小企业 出现融资难 问题的原因 （ 一）融资难问题 出现的 自身因素 从 中小企 业 自身看 ，其融资难 问题 出现 的原 因主要集 中在以下三个 方面 ：首先 ，资产偏少 ，抵押资产 匮乏 。受传统思想束缚 ，银行往往更 青睐大型国有企业 ，中小 型企业要 想获得 融资只能依靠 抵押担保 ，但其
一
给予 中小企业融资方面有力的支持 。首先 ，政策支持上 ，强化财政投入 是首要条件 ，通过提供发展基金 、政府担保或财政贴息等方 式来 为中小 企业发展提供支持 ，并在其产 品的开发推广上积极 出力。其次 ，制定税 收优 惠政策 ，通过税收减免或调整 ，来减轻企业财政 压力 ；最后 ，建 立 完善 的信用管理体 系和评价体系 ，并进行定期 的评估 ，以维持银行与企
思路与借鉴。
关 键 词 ： 中小 企 业 ； 融 资难 ；原 因 ；对 策
改革开放至今 ，我 国经济迅速发展 ，占据主导地位 的企业 逐步从 国 营企业向中小企业转 移 ， 且 已经成 为我 国经济发展和下 岗人 员再就业工 程的主力军 ，在扩大就业 、经济增长 、经济结构调整 、技术 创新等领域 中发挥的作 用不断提高。但统观 我国 中小企业 的发展情 况 ， “ 融 资难 ” 普遍存 在 ，且十分 突出，已成为 当前 中小企业发展的瓶颈 ，制约着其进 步发展。这一现 实情况下 ，对我 国中小企业融资难 问题进 行探讨 ，在 明晰其原因的基础上提 出相应 的解决对策就显得十分必要 ，对 于我 国中
率。
自身资本积累有限 ，抵押 资产匮乏，在信 贷需求上受 到很强 的限制 ； 其 次 ，较大的经营风险。中小企业 规模偏小 ，信 息收集 能力弱 ，难 以对 市 场变化作出有效应 对 ，故 经营稳定 性不 足，这 与银行稳健 经营原则存在 冲突 ，造成了融资难度 的加 大 ；最后 ，信用 度偏低 ，影 响到借 贷关 系。 中小企业在信用观念上较为薄弱 ，对债务关 系缺乏及 时的处理 ，甚 至存 在逃赖债务的情况 ，造 成 自身信用 度 的降低 ，银行 与企业 间 的激烈 关 系 ，对于企业融资也十分不利。 （ 二 ）融 资难 问题 出现的外部 因素 从 中小企业的外部环境来看 ，其融资问题出现的原因主要集 中在以 下 四个方面 ：首先 ，融资体制不健全 ，缺乏足够的政 策支持 。我 国的金 融体制是以政府为主导的 ，面对融资需求 ，商业银行 对于 国有企业 或大 型私有企业有着明显的偏 向。加之银行信贷管理上激励机制 的缺乏 ，使 得其对于 中小企业 的贷款 支持进 一步 削弱 ；其次 ，不健 全的信 贷体系 。 我 国的信贷体系的发展 尚处 于初级 阶段 ，难 以满足 中小 企业信 贷需求 ， 尤其是担保服务要求 ，因担保机构实力较为薄弱 、担保立法 滞后 、手续 繁琐 、政府干预不足 、资金来源单一等诸多因素使得企业与担保 机构均 存在一定 风险；再次 ，企业资本市场的不平衡发展。不平衡 的资本市场 下 ，中小企业，特别是科技含量低 的企业 ，在竞争 中处 于不利地位 ，因 规模和初期业绩 因素而难 以立足 于证券市场 ，从而在获取 直接的社会融 资上处于被动；最后 ，不健全 的风险预 防机制 。虽然风 险机构 自上世纪 ９ ０年代就 已在我 国各 地建 立 ，但 因其风 险资本来 源单 一 ，运作 规范性 和管理机制健全性欠缺 ，加之传统文化理念 的影响 ，使得 中小企业 的发 展中 ，风险投资基金 的作 用十分有 限。