证券公司信用风险管理体系—以平安证券为例

证券公司信用风险管理指引

证券公司信用风险管理指引第一章总则第一条为加强和规证券公司信用风险管理，根据《人民国证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险控制指标管理办法》、《证券公司全面风险管理规》等法律法规及自律规则，制定本指引。

第二条本指引适用于证券公司以自有资金出资业务的信用风险管理。

第三条本指引所称信用风险指因融资、交易对手或发行人等违约导致损失的风险。

按照业务类型分类，包括但不限于以下几类：（一）股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、融资融券等融资类业务；（二）互换、场外期权、远期、信用衍生品等场外衍生品业务；（三）债券投资交易（包括债券现券交易、债券回购交易、债券远期交易、债券借贷业务等债券相关交易业务），债券包括但不限于国债、地债、金融债、政府支持机构债、企业债、非金融企业债务融资工具、公司债、资产支持证券、同业存单；（四）非标准化债权资产投资；（五）其他涉及信用风险的自有资金出资业务。

第四条证券公司的信用风险管理应遵循“全面性、部制衡、全流程风控”的原则组织进行相关业务。

（一）全面性原则：证券公司信用风险管理应全面覆盖证券公司各部门、分支机构、子公司，包含所有表外和境外业务，贯穿决策、执行、监督、反馈等各个环节；（二）部制衡原则：证券公司应确保前、中、后台的职责分离，并建立相应的制约机制，防利益冲突；（三）全流程风控原则：证券公司应对信用风险管理各个环节进行谨、审慎判断，对业务信用风险的管理应贯穿业务全流程，完善风险的识别、评估、监控、应对及全程管理，确保风险可测、可控、可承受，保障可持续经营。

第五条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类公司（以下简称“子公司”）纳入信用风险管理体系，实现信用风险管理全覆盖。

第六条按照全面风险管理规要求，证券公司应建立健全与自身发展战略相适应的信用风险管理体系。

信用风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。

证券公司风险监控体系

证券公司风险监控体系汇报人：2024-01-02•风险监控概述•证券公司风险类型•证券公司风险监控体系构建目录•证券公司风险监控技术与方法•证券公司风险监控案例分析01风险监控概述0102风险监控的定义风险监控的目标是及时发现潜在风险，采取有效措施进行控制，确保公司的业务稳定和资产安全。

风险监控是指证券公司对其业务运营过程中可能出现的风险因素进行持续的监测、评估、控制和监督的过程。

风险监控的重要性保障客户资产安全有效的风险监控能够及时发现潜在风险，采取措施防止或减少客户资产的损失。

维护市场秩序证券公司的风险监控有助于维护市场秩序，防止市场操纵、内幕交易等违规行为的发生。

提高公司风险管理水平建立健全的风险监控体系有助于提高证券公司的风险管理水平，增强公司的稳健性和竞争力。

通过收集内外部信息、分析业务数据等方式，识别出潜在的风险因素。

风险识别对识别出的风险因素进行量化和定性评估，确定其可能对公司造成的影响程度和发生的可能性。

风险评估根据风险评估结果，制定相应的风险控制措施，如调整投资策略、设置止损点等。

风险控制对风险控制措施的实施情况进行持续的监督和评估，确保其有效性和合规性。

风险监督风险监控的流程02证券公司风险类型市场风险市场风险是指由于市场价格波动、政策变化等因素导致的证券公司资产损失的风险。

详细描述市场风险主要表现在股票、债券等金融产品的价格波动上，以及市场利率、汇率的变化。

证券公司在进行投资和交易时，需要密切关注市场动态，及时调整投资组合，以降低市场风险。

信用风险是指借款人或债务人违约导致的证券公司资产损失的风险。

总结词信用风险通常出现在证券公司进行债券投资和贷款业务中，如果债务人违约，证券公司可能会面临资产损失。

因此，证券公司需要建立完善的信用评估体系，对债务人的信用状况进行全面评估，以降低信用风险。

详细描述操作风险是指由于证券公司内部管理不善、人为错误、系统故障等因素导致的风险。

详细描述操作风险可能出现在证券公司的各个业务环节中，如交易执行、清算交收、客户管理等。

债券组合管理体系及账户摆布策略探究——以证券公司固定收益自营业务为例

债券组合管理体系及账户摆布策略探究——以证券公司固定收益自营业务为例程　昊随着我国债券市场的不断发展，证券公司在债券市场的投资规模、参与度也大幅提升。

证券公司固定收益自营业务具有投资范围较广、在工具使用上没有约束、交易灵活等特性，这使得其投资组合管理过程较为复杂。

本文通过对证券公司固定收益自营业务相关要素的梳理，尝试提出关于债券组合管理及账户摆布的框架，以期更好地平衡债券持仓结构和当期报表损益，从而在公司既定考核方式下达成最终目标。

债券组合管理的维度对债券组合可以从多个维度进行管理，维度的选择要与自己的管理目标、组合现状相适应。

总的来说，可以从资产方、负债方、风险与收益、记账方式等四个维度对债券组合进行管理。

（一）资产方证券公司的资产类别划分方式有很多种，目前没有统一的标准。

实际上，资产分类往往是一种主观判断，依赖于具体的环境和约束条件，与投资目标密切相关。

从功能的角度进行资产分类是偏谨慎的分类方式。

对于一个以绝对收益为考核目标的自营账户来说，资产方项目可以从以下几个角度来划分。

1.流动性风险管理角度：平层资产和杠杆资产证券公司固定收益自营业务普遍实行高杠杆运作，其本质风险是流动性风险，所以首先可从流动性风险管理的角度将资产划分为平层资产和杠杆资产。

平层资产一般是指与资本金对应的资产，比如100亿元资本金、200亿元资产规模，其中100亿元即为平层资产；杠杆资产是指总资产中平层资产以外的资产。

此划分方式可以帮助管理者直观地了解账户总的流动性风险情况。

2.账户持有目的角度：配置账户和交易账户配置账户和交易账户的区别主要体现在三方面：风险类型、策略周期和决策依据。

在风险类型方面，配置账户由于持有期相对较长，对信用风险尤其是违约风险关注更多，一般与息差的水平和走势等相关性较强；交易账户对应的一般是杠杆资产，主要是进行市场风险管理，因此较为注重博取资本利得和套息。

在策略周期方面，配置账户一般采取中长周期策略，而交易账户采取短周期策略。

中小型证券公司的流动性风险成因及管控:以江海证券为例

中小型证券公司的流动性风险成因及管控：以江海证券为例徐玉良【摘要】由于对流动性风险重视不足等原因导致的全球金融海啸,给全球经济带来了重大的影响,也提醒我国证券市场应将流动性风险的防范和管理提升到新的高度.本文阐述了我国中小型证券公司流动性风险的成因,并以中小型证券公司为研究对象,提出了规避流动性风险的相关的建议,旨在降低流动性风险,强化风险管理意识,提升自身风险防范能力.【期刊名称】《商业会计》【年(卷),期】2015(000)017【总页数】2页(P89-90)【关键词】流动性风险;证券公司;财务管理【作者】徐玉良【作者单位】江海证券有限公司黑龙江哈尔滨150036【正文语种】中文【中图分类】F275流动性风险是指证券公司虽然有清偿能力，但无法及时获得充足资金或无法以合理成本及时获得充足资金以应对资产增长或支付到期义务的风险。

流动性风险作为一个越来越被企业所重视的财务指标在各个行业被广泛讨论。

中国证监会于2014年2月25日发布了关于《证券公司全面风险管理规范》及《证券公司流动性风险管理指引》的通知，旨在为引导证券公司树立风险管理理念，推动证券公司进一步强化风险管理意识，建立健全风险管理体系，提高自身风险管理能力和水平，实现创新发展与风险管理的动态平衡，为创新发展奠定基础。

作为中小型证券公司如何在风险管控方面建立防范机制来避免风险和合理配置资金显得更加重要。

本文以江海证券有限公司（以下简称“江海证券”）为例，从财务管理角度讨论流动性风险产生的原因及应对的方法。

一、流动性风险产生的原因证券公司流动性风险的产生原因有多重因素，从外部因素来看，市场的宏观经济状况、货币政策和公开市场操作等都能够引起流动性风险。

流动性风险与各种风险密切相关，因此流动性风险经常属于间接风险，其他各种风险最终都将作用于公司的流动性状况，严重的流动性风险通常都是由于严重的操作风险、市场风险和信用风险等因素造成的。

从证券公司内部因素来看，流动性风险产生的原因是多方面的。

证券公司信用风险管理体系—以平安证券为例课后测验答案（100）

证券公司信用风险管理体系—以平安证券为例课后测验答案
（100）
证券公司信用风险管理体系—以平安证券为例
单选题（共3题，每题20分）
1 . 压力测试应采用以（）为主的风险分析方法，测算压力情景下信用风险敞口暴露。

并当根据压力测试结果反映的风险情况，结合自身风险承受能力，采取必要的应对措施，必要时实施应急预案。

A.定性分析
B.定量分析
C.专家判断
我的答案：B
2 . 信用风险分析常用方法有CAMELS分析法，主要从资本充足率、资产质量、管理水平、盈利能力、流动性、（）六个维度分析。

A.对市场风险的敏感性
B.还款意愿
C.财务报表
D.担保品
我的答案：A
3 . 核销，是指公司将认定的呆账经过既定的审批程序准予核销，账务上将资产冲减至零，同时全额冲销已计提的资产减值准备，不足的部分直接计入当期亏损的账务处理办法，公司将（）追索权。

A.保留
B.放弃
我的答案：A
多选题（共1题，每题20分）
1 . 证券公司应对信用风险计量模型进行建设、验证和维护，确保相关（）的合理性和可靠性。

A.假设
B.参数
C.数据来源
D.计量程序
我的答案：ABCD
判断题（共1题，每题20分）
1 . 风险准备金，是指通过对资产风险及非预期损失情况的评估，计量公司承担风险所需预提的损失准备。

对错
我的答案：错。

中国平安集团风险管理体系介绍

多年来所有倒闭、被政府接管的金融机构，几乎都是因为在风险管理方面出现了严重问题
11
2.2. 风险管理的重要性（2/2）
——风险管理是金融企业的核心竞争力
股东/投资者
n 良好的风险管理可以增强股东/ 投资者的信心；
n 稳定而增长的股价是考量公司经营是否卓越的要素之一。
监管机构
n 包括、保监会、证监会、银监会、人民银行等；
2004-2006
n 目标 – 无重大变动
n 计量指标/模型 – 引入欧洲内含价值（
EEV ），并对其进行随机运算；试点应用市场一致性内含价值（ MCEV）；进一步改进寿险的经济资本模型，以“市场一致性内含价值”为计量指标，计量寿险业务的经济资本
n 组织和治理 – 无重大变动
n 基础架构 – 试点应用动态财务分析
n 良好的风险管理有助于获得更加宽松的监管环境，并更容易获得行政许可和各类牌照。
中国金融业
市场环境
n 良好的风险管理有助于公司的有序扩张和产品的健康销售；
n 良好的风险管理可推动产品创新，并更容易发现风险转移机会；
评级机构
n 国外包括标准普尔、穆迪、惠誉等，国内包括大公中诚信等；
n 良好的风险管理可以提升和保持高等级信用评级，并以更低的成本进行融资。
n 2008年，知名金融企业遭受巨额亏损
n 美国花旗集团（Citigroup）：全年亏损276.8亿美元 n 德国安联保险（Allianz）：全年亏损24.4亿欧元 n 荷兰ING集团（ING Group）：全年亏损7.29亿欧元 n 瑞士再保险（Swiss Re）：全年亏损8.64亿瑞士法郎
n 实体经济受到严重影响，全球陷入经济衰退

证券公司风险管理办法5篇

证券公司风险管理办法5篇证券公司风险管理办法怎么写？证券也被称为书据、书证。

但随着经济的飞速前进，尤其是电子技术和信息网络的发展，现代社会出现了证券的“无纸化”，证券投资者已几乎不再拥有任何实物券形态的证券，下面小编给大家带来证券公司风险管理办法。

证券公司风险管理办法篇11．全面实行分类监管，形成有效的日常监管体制。

抓紧完善以净资本为核心的风险监控指标体系和分类标准。

根据风险程度、内控水准、财务实力等指标，对证券公司实行分类监管。

对经纪、承销、自营、资产管理和财务顾问等业务实行牌照管理和规模控制。

20________年内重点做好一、二类公司的评审工作，20________年6月前公布证券公司净资本规则和风险监控指标体系。

狠抓监管制度的落实，持续加强对证券公司的监管，维护正常的市场秩序，使证券公司走上规范、健康发展的轨道。

2．完善自营业务的内外部监控机制。

进一步落实自营业务专用席位制度和账户报备要求，提高证券交易所一线实时监控能力，及时发现和遏制证券公司“做庄控盘”行为。

2 0________年8月底前公布证券公司证券自营业务管理的有关规定，全面完善自营业务的内部控制和外部监管制度。

3．加强对高管人员和股东的监管，规范高管和股东行为。

落实《证券公司高级管理人员管理办法》，全面实施以责任追究为主线的事先审核、专业测试、任职承诺、持续记录、违规处罚、年度考核、离任审计制度。

20________年底前对所有在职和拟任高管人员进行一次强制轮训和专业测试，要求限期达标，不能达标的限期离任。

按照《证券公司治理准则（试行）》，进一步规范股东行为，在准入环节采取中介机构出具专项意见书、监管机关聆讯、查询相关征信系统等措施，加强资质审查和诚信调查。

4．积极推动证券公司建立现代企业制度。

综合运用审核和日常监管等手段，督促证券公司认真落实《公司法》、《证券公司治理准则（试行）》、《证券公司内部控制指引》等法律和规章，进一步完善治理结构、加强内部控制，规范股东与公司以及公司与董事、监事、高管人员的关系，确保股东、董事和监事正确有效地行使对公司事务的知情权、决策权和监督权，切实落实股东、董事、监事和高管人员对公司及其客户的诚信责任，建立健全内部激励约束机制，真正做到资本充足、内控严密、运营安全、服务和效率良好。

证券公司全面风险管理ppt

证券公司全面风险管理
目录
contents
全面风险管理概述证券公司风险管理现状证券公司全面风险管理体系建设证券公司全面风险管理方法证券公司全面风险管理信息系统证券公司全面风险管理案例分析
01
全面风险管理概述
VS
证券公司全面风险管理是指公司通过识别、评估、控制和管理潜在的信用风险、市场风险、操作风险、流动性风险等各类风险，以实现公司战略目标、保障业务稳健运行的风险管理过程。
管理效果
通过实施这些风险管理措施，B证券公司的风险状况得到了显著改善。公司的业务运行更加稳健，风险控制能力显著增强。此外，公司的客户满意度也得到了提高，市场竞争力得到了进一步提升。
要点三
背景介绍：C证券公司是一家拥有多年历史的证券公司，提供包括证券经纪、投资银行、资产管理等多种业务。随着业务不断发展，面临着日益复杂的风险挑战。风险管理措施：C证券公司从以下几个方面着手进行全面风险管理建立健全风险管理制度和流程：C公司对各项业务制定了严格的风险管理制度和流程，明确各级岗位职责和权限，确保风险管理与业务运营相互分离、相互制衡。强化风险意识培训：C公司重视员工的风险意识培养，定期开展风险管理培训和演练，提高全员风险管理意识和能力。
风险管理技术和方法落后
相比国际领先水平，国内证券公司在风险管理技术和方法上还存在一定差距，如数据挖掘、人工智能等技术的应用尚不广泛。
03
证券公司全面风险管理体系建设
增强风险管理意识
强化全员风险管理意识，使风险管理成为公司文化的重要组成部分。
提高风险管理水平
通过构建全面风险管理体系，提高公司整体风险管理能力和水平。
压力测试在风险管理中的应用
实施步骤
02
设定压力情景、选择适当的模型进行模拟、计算投资组合在压力情景下的表现、根据测试结果调整投资组合。

《证券公司全面风险管理规范》

证券公司全面风险管理规范（修订稿）第一章总则第一条为加强和规范证券公司全面风险管理，增强核心竞争力，保障证券行业持续稳健运行，根据《中华人民共和国证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险控制指标管理办法》等法律法规及相关自律规则，制定本规范。

第二条本规范所称全面风险管理，是指证券公司董事会、经理层以及全体员工共同参与，对公司经营中的流动性风险、市场风险、信用风险、操作风险、声誉风险等各类风险，进行准确识别、审慎评估、动态监控、及时应对及全程管理。

第三条证券公司应当建立健全与公司自身发展战略相适应的全面风险管理体系。

全面风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。

证券公司应当定期评估全面风险管理体系，并根据评估结果及时改进风险管理工作。

第四条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类孙公司（以下简称“子公司”）纳入全面风险管理体系，强化分支机构风险管理，实现风险管理全覆盖。

第五条 [风险文化]证券公司应当在全公司推行稳健的风险文化，形成与本公司相适应的风险管理理念、价值准则、职业操守，建立培训、传达和监督机制。

第二章风险管理组织架构第六条证券公司应当明确董事会、监事会、经理层、各部门、分支机构及子公司履行全面风险管理的职责分工，建立多层次、相互衔接、有效制衡的运行机制。

第七条证券公司董事会承担全面风险管理的最终责任，履行以下职责：（一）推进风险文化建设；（二）审议批准公司全面风险管理的基本制度；（三）审议批准公司的风险偏好、风险容忍度以及重大风险限额；（四）审议公司定期风险评估报告；（五）任免、考核首席风险官，确定其薪酬待遇；（六）建立与首席风险官的直接沟通机制；（七）公司章程规定的其他风险管理职责。

董事会可授权其下设的风险管理相关专业委员会履行其全面风险管理的部分职责。

第八条证券公司监事会承担全面风险管理的监督责任，负责监督检查董事会和经理层在风险管理方面的履职尽责情况并督促整改。

证券公司信用风险管理指引

证券公司信用风险管理指引第一章总则第一条为加强和规范证券公司信用风险管理，根据《中华人民共和国证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险控制指标管理办法》、《证券公司全面风险管理规范》等法律法规及自律规则，制定本指引。

第二条本指引适用于证券公司以自有资金出资业务的信用风险管理。

第三条本指引所称信用风险指因融资方、交易对手或发行人等违约导致损失的风险。

按照业务类型分类，包括但不限于以下几类：（一）股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、融资融券等融资类业务；（二）互换、场外期权、远期、信用衍生品等场外衍生品业务；（三）债券投资交易（包括债券现券交易、债券回购交易、债券远期交易、债券借贷业务等债券相关交易业务），债券包括但不限于国债、地方债、金融债、政府支持机构债、企业债、非金融企业债务融资工具、公司债、资产支持证券、同业存单；（四）非标准化债权资产投资；（五）其他涉及信用风险的自有资金出资业务。

第四条证券公司的信用风险管理应遵循“全面性、内部制衡、全流程风控”的原则组织进行相关业务。

（一）全面性原则：证券公司信用风险管理应全面覆盖证券公司各部门、分支机构、子公司，包含所有表内外和境内外业务，贯穿决策、执行、监督、反馈等各个环节；（二）内部制衡原则：证券公司应确保前、中、后台的职责分离，并建立相应的制约机制，防范利益冲突；（三）全流程风控原则：证券公司应对信用风险管理各个环节进行严谨、审慎判断，对业务信用风险的管理应贯穿业务全流程，完善风险的识别、评估、监控、应对及全程管理，确保风险可测、可控、可承受，保障可持续经营。

第五条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类孙公司（以下简称“子公司”）纳入信用风险管理体系，实现信用风险管理全覆盖。

第六条按照全面风险管理规范要求，证券公司应建立健全与自身发展战略相适应的信用风险管理体系。

信用风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。

完整版证券公司信用风险管理指引.doc

证券公司信用风险管理指引第一章总则第一条为加强和规范证券公司信用风险管理，根据《中华人民共和国证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险控制指标管理办法》、《证券公司全面风险管理规范》等法律法规及自律规则，制定本指引。

第二条本指引适用于证券公司以自有资金出资业务的信用风险管理。

第三条本指引所称信用风险指因融资方、交易对手或发行人等违约导致损失的风险。

按照业务类型分类，包括但不限于以下几类：（一）股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、融资融券等融资类业务；（二）互换、场外期权、远期、信用衍生品等场外衍生品业务；（三）债券投资交易（包括债券现券交易、债券回购交易、债券远期交易、债券借贷业务等债券相关交易业务），债券包括但不限于国债、地方债、金融债、政府支持机构债、企业债、非金融企业债务融资工具、公司债、资产支持证券、同业存单；（四）非标准化债权资产投资；（五）其他涉及信用风险的自有资金出资业务。

第四条证券公司的信用风险管理应遵循“全面性、内部制衡、全流程风控”的原则组织进行相关业务。

（一）全面性原则：证券公司信用风险管理应全面覆盖证券公司各部门、分支机构、子公司，包含所有表内外和境内外业务，贯穿决策、执行、监督、反馈等各个环节；（二）内部制衡原则：证券公司应确保前、中、后台的职责分离，并建立相应的制约机制，防范利益冲突；（三）全流程风控原则：证券公司应对信用风险管理各个环节进行严谨、审慎判断，对业务信用风险的管理应贯穿业务全流程，完善风险的识别、评估、监控、应对及全程管理，确保风险可测、可控、可承受，保障可持续经营。

第五条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类孙公司（以下简称“子公司”）纳入信用风险管理体系，实现信用风险管理全覆盖。

第六条按照全面风险管理规范要求，证券公司应建立健全与自身发展战略相适应的信用风险管理体系。

信用风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。

证券公司全成本管理体系研究--以A证券股份有限公司为例

证券公司全成本管理体系研究--以A证券股份有限公司为例张国英;李旭【摘要】在进一步深化改革的背景下，证券公司依托现代管理会计理论，构建全成本管理体系，对于建立具有环境适应性的集约化内涵发展模式，实现证券公司可持续发展具有重要意义。

文章以A证券公司为例，从健全预算、核算、绩效考评方面构建证券公司全成本管理实施框架，从而为实现公司战略提供决策支持。

【期刊名称】《会计之友》【年(卷),期】2016(000)021【总页数】6页(P54-59)【关键词】证券公司;成本管理;全成本管理【作者】张国英;李旭【作者单位】乌兰察布职业学院;恒泰证券股份有限公司【正文语种】中文【中图分类】F275随着外部环境对证券行业发展压力的增大，传统粗放的“跑马圈地式”经营模式已走到尽头。

新形势下，证券行业要实现持续健康发展，必须采取内涵集约化的经营模式[1]。

而证券行业经营模式的转型，依赖于财务精细化管理水平的提高，需要依托现代管理会计理论，搭建全成本管理体系[2]。

（一）全成本管理在证券公司管理中是一个全新概念证券公司现行成本管理主要是按照现行会计制度、遵循税法等要求对外报送信息。

因此，财务报表中的成本信息主要满足外部使用者的需求，难以为管理者服务。

而全成本核算是对全部管理行为和业务活动进行量化，通过核算所有业务、所有责任中心和所有职工某一时间单位内的投入产出效率、成本利润率及利润等指标，为企业制定经营战略，为管理当局进行经营业务的预测、决策和控制提供真实、及时、全面的有用信息。

（二）全成本管理的运用将引起我国证券行业的全新变革按照全成本核算管理的原则，证券公司需要依照不同业务品种、不同责任中心，计算、分析和考评与各个业务品种、各个责任中心相适应的经营管理活动的成本与效益。

这种核算方式使得证券公司生产经营要素的资源配置方式发生重大改变，从而导致证券公司内部约束与激励机制、预测与决策制度、公司经营模式以及员工具体行为准则的深刻变革。

证券公司全面风险管理规范

证券公司全面风险管理规范修订稿第一章总则第一条为加强和规范证券公司全面风险管理,增强核心竞争力,保障证券行业持续稳健运行,根据中华人民共和国证券法、证券公司监督管理条例、证券公司风险控制指标管理办法等法律法规及相关自律规则,制定本规范.第二条本规范所称全面风险管理,是指证券公司董事会、经理层以及全体员工共同参与,对公司经营中的流动性风险、市场风险、信用风险、操作风险、声誉风险等各类风险,进行准确识别、审慎评估、动态监控、及时应对及全程管理.第三条证券公司应当建立健全与公司自身发展战略相适应的全面风险管理体系.全面风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制.证券公司应当定期评估全面风险管理体系,并根据评估结果及时改进风险管理工作.第四条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类孙公司以下简称“子公司”纳入全面风险管理体系,强化分支机构风险管理,实现风险管理全覆盖.第五条风险文化证券公司应当在全公司推行稳健的风险文化,形成与本公司相适应的风险管理理念、价值准则、职业操守,建立培训、传达和监督机制.第二章风险管理组织架构第六条证券公司应当明确董事会、监事会、经理层、各部门、分支机构及子公司履行全面风险管理的职责分工,建立多层次、相互衔接、有效制衡的运行机制.第七条证券公司董事会承担全面风险管理的最终责任,履行以下职责：一推进风险文化建设；二审议批准公司全面风险管理的基本制度；三审议批准公司的风险偏好、风险容忍度以及重大风险限额；四审议公司定期风险评估报告；五任免、考核首席风险官,确定其薪酬待遇；六建立与首席风险官的直接沟通机制；七公司章程规定的其他风险管理职责.董事会可授权其下设的风险管理相关专业委员会履行其全面风险管理的部分职责.第八条证券公司监事会承担全面风险管理的监督责任,负责监督检查董事会和经理层在风险管理方面的履职尽责情况并督促整改.第九条证券公司经理层对全面风险管理承担主要责任,应当履行以下职责：一制定风险管理制度,并适时调整；二建立健全公司全面风险管理的经营管理架构,明确全面风险管理职能部门、业务部门以及其他部门在风险管理中的职责分工,建立部门之间有效制衡、相互协调的运行机制；三制定风险偏好、风险容忍度以及重大风险限额等的具体执行方案,确保其有效落实；对其进行监督,及时分析原因,并根据董事会的授权进行处理；四定期评估公司整体风险和各类重要风险管理状况,解决风险管理中存在的问题并向董事会报告；五建立涵盖风险管理有效性的全员绩效考核体系；六建立完备的信息技术系统和数据质量控制机制；七风险管理的其他职责.第十条证券公司应当任命一名高级管理人员负责全面风险管理工作以下统称首席风险官.首席风险官不得兼任或者分管与其职责相冲突的职务或者部门.第十一条证券公司应当指定或者设立专门部门履行风险管理职责,在首席风险官的领导下推动全面风险管理工作,监测、评估、报告公司整体风险水平,并为业务决策提供风险管理建议,协助、指导和检查各部门、分支机构及子公司的风险管理工作.流动性风险、声誉风险等风险管理工作可由证券公司其它相关部门负责.第十二条证券公司应将全面风险管理纳入内部审计范畴,对全面风险管理的充分性和有效性进行独立、客观的审查和评价.内部审计发现问题的,应督促相关责任人及时整改,并跟踪检查整改措施的落实情况.第十三条证券公司各业务部门、分支机构及子公司负责人应当全面了解并在决策中充分考虑与业务相关的各类风险,及时识别、评估、应对、报告相关风险,并承担风险管理的直接责任.第十四条证券公司每一名员工对风险管理有效性承担勤勉尽责、审慎防范、及时报告的责任.包括但不限于：通过学习、经验积累提高风险意识；谨慎处理工作中涉及的风险因素；发现风险隐患时主动应对并及时履行报告义务.第十五条首席风险官除应当具有管理学、经济学、理学、工学中与风险管理相关专业背景或通过FRM、CFA资格考试外,还应具备以下条件之一：一从事证券公司风险管理相关工作8年含以上,或担任证券公司风险管理相关部门负责人3年含以上；二从事证券公司业务工作10年含以上,或担任证券公司两个含以上业务部门负责人累计达5年含以上；三从事银行、保险业风险管理工作10年含以上,或从事境外成熟市场投资银行风险管理工作8年含以上；四在证券监管机构、自律组织的专业监管岗位任职8年含以上.第十六条证券公司应当保障首席风险官能够充分行使履行职责所必须的知情权.首席风险官有权参加或者列席与其履行职责相关的会议,调阅相关文件资料,获取必要信息.证券公司应当保障首席风险官的独立性.公司股东、董事不得违反规定的程序,直接向首席风险官下达指令或者干涉其工作.第十七条证券公司应当配备充足的专业人员从事风险管理工作,并提供相应的工作支持和保障.风险管理人员应当熟悉证券业务并具备相应的风险管理技能.证券公司风险管理部门具备3年以上的证券、金融、会计、信息技术等有关领域工作经历的人员占公司总部员工比例应不低于2%.公司可在此基础以上结合自身实际情况制定相应标准.风险管理部门人员工作称职的,其薪酬收入总额应当不低于公司总部业务及业务管理部门同职级人员的平均水平.证券公司承担管理职能的业务部门应当配备专职风险管理人员,风险管理人员不得兼任与风险管理职责相冲突的职务.第十八条证券公司应当将子公司的风险管理纳入统一体系,对其风险管理工作实行垂直管理,要求并确保子公司在整体风险偏好和风险管理制度框架下,建立自身的风险管理组织架构、制度流程、信息技术系统和风控指标体系,保障全面风险管理的一致性和有效性.证券公司子公司应当任命一名高级管理人员负责公司的全面风险管理工作,子公司负责全面风险管理工作的负责人不得兼任或者分管与其职责相冲突的职务或者部门.子公司风险管理工作负责人的任命应由证券公司首席风险官提名,子公司董事会聘任,其解聘应征得证券公司首席风险官同意.子公司风险管理工作负责人应在首席风险官指导下开展风险管理工作,并向首席风险官履行风险报告义务.子公司风险管理工作负责人应由证券公司首席风险官考核,考核权重不低于50%.第三章风险管理政策和机制第十九条证券公司应当制定并持续完善风险管理制度,明确风险管理的目标、原则、组织架构、授权体系、相关职责、基本程序等,并针对不同风险类型制定可操作的风险识别、评估、监测、应对、报告的方法和流程.证券公司应当通过评估、稽核、检查和绩效考核等手段保证风险管理制度的贯彻落实.第二十条证券公司应当建立健全授权管理体系,确保公司所有部门、分支机构及子公司在被授予的权限范围内开展工作,严禁越权从事经营活动.通过制度、流程、系统等方式,进行有效管理和控制,并确保业务经营活动受到制衡和监督.第二十一条证券公司应当制定包括风险容忍度和风险限额等的风险指标体系,并通过压力测试等方法计量风险、评估承受能力、指导资源配置.风险指标应当经公司董事会、经理层或其授权机构审批并逐级分解至各部门、分支机构和子公司,证券公司应对分解后指标的执行情况进行监控和管理.第二十二条证券公司应当建立针对新业务的风险管理制度和流程,明确需满足的条件和公司内部审批路径.新业务应当经风险管理部门评估并出具评估报告.证券公司应充分了解新业务模式,并评估公司是否有相应的人员、系统及资本开展该项业务.董事会、经理层、相关业务部门、分支机构、子公司和风险管理部门应当充分了解新业务的运作模式、估值模型及风险管理的基本假设、各主要风险以及压力情景下的潜在损失.第二十三条证券公司应当针对流动性危机、交易系统事故等重大风险和突发事件建立风险应急机制,明确应急触发条件、风险处置的组织体系、措施、方法和程序,并通过压力测试、应急演练等机制进行持续改进.第二十四条证券公司应当建立与风险管理效果挂钩的绩效考核及责任追究机制,保障全面风险管理的有效性.第二十五条证券公司应当全面、系统、持续地收集和分析可能影响实现经营目标的内外部信息,识别公司面临的风险及其来源、特征、形成条件和潜在影响,并按业务、部门和风险类型等进行分类.第二十六条证券公司应当根据风险的影响程度和发生可能性等建立评估标准,采取定性与定量相结合的方法,对识别的风险进行分析计量并进行等级评价或量化排序,确定重点关注和优先控制的风险.证券公司应当关注风险的关联性,汇总公司层面的风险总量,审慎评估公司面临的总体风险水平.第二十七条证券公司应当建立逐日盯市等机制,准确计算、动态监控关键风险指标情况,判断和预测各类风险指标的变化,及时预警超越各类、各级风险限额的情形,明确异常情况的报告路径和处理办法.第二十八条证券公司应当建立健全压力测试机制,及时根据业务发展情况和市场变化情况,对证券公司流动性风险、信用风险、市场风险等各类风险进行压力测试.第二十九条证券公司应当根据风险评估和预警结果,选择与公司风险偏好相适应的风险回避、降低、转移和承受等应对策略,建立合理、有效的资产减值、风险对冲、资本补充、规模调整、资产负债管理等应对机制.第三十条证券公司应当在分支机构、子公司、业务部门、风险管理部门、经理层、董事会之间建立畅通的风险信息沟通机制,确保相关信息传递与反馈的及时、准确、完整.风险管理部门发现风险指标超限额的,应当与业务部门、分支机构、子公司及时沟通,了解情况和原因,督促业务部门、分支机构、子公司采取措施在规定时间内予以有效解决,并及时向首席风险官报告.风险管理部门应当向经理层提交风险管理日报、月报、年报等定期报告,反映风险识别、评估结果和应对方案,对重大风险应提供专项评估报告,确保经理层及时、充分了解公司风险状况.经理层应当向董事会定期报告公司风险状况,重大风险情况应及时报告.第四章风险管理信息技术系统和数据第三十一条证券公司应当建立与业务复杂程度和风险指标体系相适应的风险管理信息技术系统,覆盖各风险类型、业务条线、各个部门、分支机构及子公司,对风险进行计量、汇总、预警和监控,并实现同一业务、同一客户相关风险信息的集中管理,以符合公司整体风险管理的需要.证券公司应每年制定风险管理信息技术系统专项预算.第三十二条证券公司风险管理信息技术系统应当具备以下主要功能,支持风险管理和风险决策的需要.一支持风险信息的搜集,完成识别、计量、评估、监测和报告,覆盖所有类别的主要风险；二支持风险控制指标监控、预警和报告；三支持风险限额管理,实现监测、预警和报告；四支持按照风险类型、业务条线、机构、客户和交易对手等多维度风险展示和报告；五支持压力测试工作,评估各种不利情景下公司风险承受能力.第三十三条证券公司应当建立健全数据治理和质量控制机制.积累真实、准确、完整的内部和外部数据,用于风险识别、计量、评估、监测和报告.证券公司应将数据治理纳入公司整体信息技术建设战略规划,制定数据标准,涵盖数据源管理、数据库建设、数据质量监测等环节.第三十四条证券公司应当规范金融工具估值的方法、模型和流程,建立业务部门、分支机构、子公司与风险管理部门、财务部门的协调机制,确保风险计量基础的科学性.金融工具的估值方法及风险计量模型应当经风险管理部门确认.证券公司应当选择风险价值、信用敞口、压力测试等方法或模型来计量和评估市场风险、信用风险等可量化的风险类型,但应当充分认识到所选方法或模型的局限性,并采用有效手段进行补充.证券公司风险管理部门应当定期对估值与风险计量模型的有效性进行检验和评价,确保相关假设、参数、数据来源和计量程序的合理性与可靠性,并根据检验结果进行调整和改进.第五章自律管理第三十五条中国证券业协会以下简称“协会”对证券公司实施本规范的情况进行自律管理,督促证券公司持续完善全面风险管理体系.第三十六条协会可以对证券公司全面风险管理情况进行评估和检查,证券公司应予以配合.第三十七条证券公司违反本规范的,协会依据中国证券业协会自律管理措施和纪律处分实施办法对公司及相关负责人采取自律管理措施.第三十八条证券公司违反本规范第十条、第十五条、第十六条、第十七条、第十八条、第三十一条、第三十二条、第三十三条、第三十四条的规定,情节严重的,协会依据中国证券业协会自律管理措施和纪律处分实施办法对公司及相关负责人进行纪律处分.第六章附则第三十九条法律法规对证券公司子公司风险管理工作负责人及风险管理工作另有规定的,应符合其规定.第四十条本规范由中国证券业协会负责解释.第四十一条本规范自公布之日起施行.。

浅论我国证券公司两融业务的方案设计——以中国银河证券公司为例

/ 147CHINA MANAGEMENT INFORMATIONIZATION 2021年11月第24卷第22期中国管理信息化China Management InformationizationNov.,2021Vol.24,No.22浅论我国证券公司两融业务的方案设计——以中国银河证券公司为例王思惟1，林峰先2（1.湖南商务职业技术学院，长沙 410000；2.湖南涉外经济学院，湖南怀化 410000）［摘要］文章以我国券商中的中国银河证券公司为例，进行两融业务方案设计的探究，以期为券商实际工作中遇到的问题提供解决方案。

券商开展两融业务首先应由公司来承担全部风险，所有的设计方案都要进行统一管理，调配资源控制风险；其次，融资融券业务对公司投资人和运行方而言都是创新业务，要主动对其运行进行风控；最后，作为具备信贷性质的融资融券业务，涉及银行贷款，本着利益隔离原则，应将整个业务进行隔离运营。

［关键词］证券公司；两融业务；方案设计doi：10.3969/j.issn.1673 - 0194.2021.22.070［中图分类号］F832.39 ［文献标识码］A ［文章编号］1673-0194（2021）22-0147-020 引言中国银河证券公司是于2007年正式成立的一家证券公司，由中国银河金融控股有限公司作为发起人，联合国内4家投资者共同建设。

在几年的发展过程中，银河融资公司已实现了经营业务、投资业务发展，并在债券业务、并购业务等主要业务之中，走在了市场前端，在市场中的品牌效益功能也日益凸显。

基于银河证券公司整体业务的发展规划，开展两融新兴业务有助于其在保持主导业务市占率的同时，也能在金融创新等领域发挥其引领作用。

1 证券公司开展两融业务的主要环节设计1.1 客户选择相较于其他证券业务，两融业务本身所具有的杠杆性使其风险性更高。

在客户选择方面，券商应寻找合适的投资者，着重选择那些具备一定投资经验、对于两融业务了解颇深、同时具备一定资产规模的人员［1］。

证券公司信用风险管理指引

证券公司信用风险管理指引第一章总则第一条为加强和规证券公司信用风险管理，根据《人民国证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险控制指标管理办法》、《证券公司全面风险管理规》等法律法规及自律规则，制定本指引。

第二条本指引适用于证券公司以自有资金出资业务的信用风险管理。

第三条本指引所称信用风险指因融资、交易对手或发行人等违约导致损失的风险。

按照业务类型分类，包括但不限于以下几类：（一）股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、融资融券等融资类业务；（二）互换、场外期权、远期、信用衍生品等场外衍生品业务；（三）债券投资交易（包括债券现券交易、债券回购交易、债券远期交易、债券借贷业务等债券相关交易业务），债券包括但不限于国债、地债、金融债、政府支持机构债、企业债、非金融企业债务融资工具、公司债、资产支持证券、同业存单；（四）非标准化债权资产投资；（五）其他涉及信用风险的自有资金出资业务。

第四条证券公司的信用风险管理应遵循“全面性、部制衡、全流程风控”的原则组织进行相关业务。

（一）全面性原则：证券公司信用风险管理应全面覆盖证券公司各部门、分支机构、子公司，包含所有表外和境外业务，贯穿决策、执行、监督、反馈等各个环节；（二）部制衡原则：证券公司应确保前、中、后台的职责分离，并建立相应的制约机制，防利益冲突；（三）全流程风控原则：证券公司应对信用风险管理各个环节进行谨、审慎判断，对业务信用风险的管理应贯穿业务全流程，完善风险的识别、评估、监控、应对及全程管理，确保风险可测、可控、可承受，保障可持续经营。

第五条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类公司（以下简称“子公司”）纳入信用风险管理体系，实现信用风险管理全覆盖。

第六条按照全面风险管理规要求，证券公司应建立健全与自身发展战略相适应的信用风险管理体系。

信用风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。

证券公司风险控制指标管理办法5篇

证券公司风险控制指标管理办法5篇证券公司风险控制指标管理办法怎么做？狭义上的证券主要指的是证券市场中的证券产品，其中包括产权市场产品、债权市场产品、衍生市场产品、期权、利率期货等。

下面小编给大家带来证券公司风险控制指标管理办法。

证券公司风险控制指标管理办法（篇1）我国目前的证券公司的经营业务主要包括经纪人业务、证券承销、自营业务和资产管理业务，目前应对这些业务的风险管理措施主要是通过在各部门中建立相应的风险管理部门，对各自负责的部门运作情况进行监管，从而起到防范风险的作用。

一、证券公司主要业务风险管理的模式经纪业务风险管理。

经纪业务是指发生在委托代理过程中，证券公司受客户委托进行证券买卖的相关业务，是证券公司四大基本业务之一。

经纪业务能否顺利进行将对证券公司的信誉度产生明显的影响，也将直接影响到证券公司的行业地位和影响力。

经纪业务在全国范围内开展，业务活动相对独立，业务环节较多，从而决定了经纪业务风险的多样化和多发性。

对经纪业务的风险管理主要包括以下两个方面：建立风险管理制度。

制度建设是指证券公司中一系列用来规范业务活动和业务流程的规章制度，通过制度的建设完善来加强对风险的防范，从而促进战略目标的实现，包括岗位责任制、授权制度、风险管理制度等等。

在完善相关制度时切记不能纸上谈兵，要注重制度的实际作用和建设性意义，有效落实到证券公司的各个业务环节和业务流程，并严格按照制度办事，减少摩擦，从而提高管理效率。

加强相关人员管理。

人员管理主要从人员的岗位培训和行为规范等方面入手。

通过岗位培训可以提升人员的业务素质和操作能力，减少技术性失误或由于知识结构的原因造成的风险。

通过实际的岗位培训可以帮助员工熟悉公司相关的管理制度和工作任务，掌握主要的业务流程和工作方法，调整人员的知识结构，提升专业技能。

证券承销业务风险管理。

随着我国证券市场的不断发展和壮大，资源优化的功能越来越强大，投资者对证券质量和风险收益要求更高，市场供需发生变化，证券公司的承销业务风险也逐步出现并越来越明显。

证券公司风险管理制度

ⅩⅩ证券股份有限公司风险管理制度第一章总则第一条为有效防范和化解经营风险,保证公司各项业务和公司整体经营的持续、稳定、健康发展,根据《证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司内部控制指引》、《证券公司风险控制指标管理办法》等相关法律法规,在遵循《ⅩⅩ证券股份有限公司合规管理制度》的前提下,结合通行的风险管理办法和公司实际情况,制订本制度。

第二条《ⅩⅩ证券股份有限公司合规管理制度》是公司管理合规风险和法律风险的基本制度,本制度是公司在合规的前提下,管理市场风险、信用风险、操作风险和流动性风险等经营风险的基本制度。

第三条本制度中所称风险管理,是指围绕公司战略目标,由公司各职能部门和业务单位共同实施,在管理环节和经营活动中通过识别、评估、管理各类风险,执行风险管理基本流程,培育良好风险管理文化,建立健全风险管理体系,把风险控制在公司可承受范围内的系统管理过程。

第四条公司各职能部门和业务单位通过全面参与过程管理,围绕全面风险管理理念,不断健全风险管理体系、机制、制度和流程,使风险管理与公司经营管理相融合。

第五条公司风险管理的目标,健全以净资本为核心的风控体系,建立覆盖各项业务和管理活动的风控系统,管好市场风险和信用风险、严控操作风险、防范流动性风险。

第六条公司风险管理遵循以下原则:(一)独立性原则:公司部门及岗位设置应当权责分明,风险控制嵌入业务过程和经营活动,但承担监督检查职责的部门和岗位应当独立于业务活动,强化风险管理和审计稽核在业务开展中的作用。

(二)合理性原则:风险管理符合国家有关法律法规和中国证监会的有关规定,与公司经营规模、业务范围、风险状况及公司所处的环境相适应,以合理的成本实现风险管理目标。

(三)审慎性原则:风险管理策略及方法根据公司经营战略、经营方针等内部环境的变化和国家法律法规等外部环境的改变及时进行完善,对各项创新业务及产品方案,审慎出具风险评估意见。

(四)与业务发展同等重要原则:风险是公司各项业务客观存在的,业务的发展必须建立在风险管理制度完善和稳固的基础上,风险管理和业务发展同等重要。

证券公司信用风险管理指引

证券公司信用风险管理指引第一章总则第一条为加强和规范证券公司信用风险管理，根据《中华人民共和国证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险控制指标管理办法》、《证券公司全面风险管理规范》等法律法规及自律规则，制定本指引。

第二条本指引适用于证券公司以自有资金出资业务的信用风险管理。

第三条本指引所称信用风险指因融资方、交易对手或发行人等违约导致损失的风险。

按照业务类型分类，包括但不限于以下几类：（一）股票质押式回购交易、约定购回式证券交易、融资融券等融资类业务；（二）互换、场外期权、远期、信用衍生品等场外衍生品业务；（三）债券投资交易（包括债券现券交易、债券回购交易、债券远期交易、债券借贷业务等债券相关交易业务），债券包括但不限于国债、地方债、金融债、政府支持机构债、企业债、非金融企业债务融资工具、公司债、资产支持证券、同业存单；（四）非标准化债权资产投资；（五）其他涉及信用风险的自有资金出资业务。

第四条证券公司的信用风险管理应遵循“全面性、内部制衡、全流程风控”的原则组织进行相关业务。

（一）全面性原则：证券公司信用风险管理应全面覆盖证券公司各部门、分支机构、子公司，包含所有表内外和境内外业务，贯穿决策、执行、监督、反馈等各个环节；（二）内部制衡原则：证券公司应确保前、中、后台的职责分离，并建立相应的制约机制，防范利益冲突；（三）全流程风控原则：证券公司应对信用风险管理各个环节进行严谨、审慎判断，对业务信用风险的管理应贯穿业务全流程，完善风险的识别、评估、监控、应对及全程管理，确保风险可测、可控、可承受，保障可持续经营。

第五条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类孙公司（以下简称“子公司”）纳入信用风险管理体系，实现信用风险管理全覆盖。

第六条按照全面风险管理规范要求，证券公司应建立健全与自身发展战略相适应的信用风险管理体系。

信用风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、量化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。

证券股份有限公司信用风险管理办法模版

**证券股份有限公司信用风险管理办法第一章总则第一条为加强和规范公司信用风险管理，增强公司核心竞争力，保障公司延续稳健运行，依据有关《证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险监控指标管理办法》、《证券公司全面风险管理规范》及《**证券风险管理基本制度》，并结合公司实际情形，特拟定本办法。

第二条信用风险是指债务人或交易对手未能履行协议所规定的义务，从而给公司造成经济损失的风险。

公司面临的信用风险主要包括直接信用风险、交易对手信用风险和结算风险：（一）直接信用风险是指公司为债务人提供直接融资，债务人未能履行协议所规定的义务，从而给公司造成经济损失的风险。

直接信用风险主要存在于债券投资、信托投资、理财投资等表内业务，也存在于担保、承诺等表外业务。

（二）交易对手信用风险是指由于标的证券*场价格波动等致使风险敞口变化，交易对手未能履行协议所规定的义务，从而给公司造成经济损失的风险。

交易对手信用风险主要存在于债券远期、利率互换、股票收益互换等场外衍生品交易和融资融券、商定购回式证券、股票质押式回购、债券质押式回购等证券融资交易。

（三）结算风险是指公司在交易结算过程中可能遭遇的未能在规定时间、按照规定的方式、足额足量支付或收妥应结算的资金或证券的风险。

第三条公司信用风险管理目标旨在建立健全与公司自身发展战略相适应的有效的信用风险管理体系，不断改进信用风险管理政策和流程，延续加强信用风险识别、评估、监测、应对和报告，建设审慎稳健的信用风险管理文化，将信用风险监控在公司信用风险偏好范围内，实现公司价值的最大化。

第四条公司信用风险管理应遵循以下原则：（一）全面性原则。

公司信用风险管理应当由董事会、经营层以及全体职工或员工共同参加，并覆盖所有存在信用风险的业务和产品。

（二）平衡性原则。

公司信用风险管理应当依据有关风险识别、评估和监测结果，选择与公司信用风险偏好相适应的风险应对策略，有效地平衡收益和风险的关系。