回顾银行业转型的推进历程

回顾银行业转型的推进历程，中国银行业转型的特点包括：（1）

转变业务结构和盈利模式成为银行业发展的趋势；（2）银行转型的路径是：从重视零售业务——到推进综合化——再到推进国际化；（3）大型银行走到了转型的末端，已经走完了转型的主要环节，而中型银行正在或者已经完成了零售业务转型，正在努力推进综合化；小型银行开始向零售业务转型；（4）以上几个环节存在重叠，而且需要持续的推进；（5）各家银行在三个环节上也存在齐头并进的情况。

大型银行国际化、中小型银行差异化和特色化

我们商业银行的业务发展分为三个层面：商业银行业务、非银行业务、海外业务。大型银行业务转型主要在第三个层面，通过国际化来加快业务结构转型和拓展营业空间。而中型股份制银行业务转型主要在第二个层面，未来的发展方向是突出其专业性。小型银行业务转型主要停留在第一个层面，未来的发展方向是成为有特色的区域性银行。

贷款结构调整属于帕累托改善，提高资源配置效率

银行业的贷款投向逐步转向：中小企业、三农贷款和符合国家产业的政策的行业，这种调整属于帕累托改善，提高了资源的配置效率。其一，贷款利率上浮比率提高，其二，金融机构向非金融企业及其部门的贷款利率走高，其三，中小企业贷款融资额攀升，贷款收益率提高。

综合化经营的转型：提升业绩，适应监管

综合化经营能够分散风险、获得新的利润增长点，为客户提供全面的金融服务，而且也是为了适应监管部门的监管要求。综合化经营对业绩的贡献一般以3年为一个周期，使占比提高5%。如果按照这种规律测算，从2011年算起到2013年，大型银行手续费和佣金收入占比将提高到25%，中型银行的提高到20%，小型提高到12%左右。

我国中型银行还处在综合化推进的过程中，有着内在的冲动和外在的压力。尽管综合化过程需要时间来完成，但是我们认为未来1-2年是我国银行业综合化经营成效逐步显现的时间窗口。

国际化转型：战略意义

大型银行国际化进程在推进，但是海外业务无论在资产规模、机构数量还是员工数量的占比都较小。另外，海外业务净利润占比极低（低于5%），波动较大，易受到海外经济波动的影响。

中国大型银行国际化业务发展具有更强的战略意义。我国大型银行的国际化对业绩的贡献依然较低。我们认为：伴随金融国际化和全球化以及人民币国际化进程，这块业务拓展的空间将进一步扩大，业绩贡献度也将不断提高。

建行：以客户为中心推进战略转型(1)

[下一页]

第[1][2]页

随着改革发展的不断深入和经营管理的全面增强，国内银行业如何树立自己的品牌形象受到了市场越来越多关注。而建设银行贯彻“以客户为中心”的经营理念，着力推进战略转型，加快产品和服务创新，使各项业务稳健快速发展，综合竞争力显著增强。在国内外权威排名中表现突出，目前已位居2010中国企业500强第6名，亚洲可持续

发展中资银行第1名，英国《金融时报》500强第11位，美国《福布斯》 2000强第17位；在《财富》全球500强排名由五年前的315位提升至116位。上市五年来先后被《欧洲货币》、《财资》、《环球金融》、《亚洲货币》、《亚洲金融》等国际知名媒体评为“中国最佳银行”；获得中国红十字基金会“改革开放30年最具责任感企业”、“中国扶贫基金会20年特别贡献奖”等一系列荣誉。

12月3日，建行被英国《银行家》杂志评为2010年度“中国最佳银行”，这是该行上市五年来第二次获得这一素有“全球银行业奥斯卡”美誉的重要奖项。

据英国《银行家》杂志介绍，建行此次荣膺该奖项主要依据是：一级资本、资产和利润的显著增长；不良贷款率低于同业；关注绿色信贷、风险管理；服务质量不断提升、渠道建设稳步推进；加大力度培训员工；积极拓展主要海外市场；认真履行企业社会责任。

来自中国建设银行的统计资料显示，截至2010年9月30日，建行资产规模达10.68万亿元，是上市前的2.6倍；不良贷款率 1.14%，比2005年末下降2.7个百分点。年

化平均资产回报率达1.46%，平均股本回报率达24.87%，位列国际大银行榜首；净利润和股票市值居全球上市银行第二位；劳动生产率由五年前不足欧美大银行的30%提升到65%左右。更重要的是，建行通过积极转变发展方式，系统性地进行体制机制创新，使

自身管理能力、服务水平和综合竞争实力有了实质性的提升，在内部制衡、战略规划、

合规管理、团队精神、信息披露等方面已经达到国际一流水准。

建行董事长郭树清表示，在过去的一年中，建行经受住了国际金融危机的冲击和影响，同时在贯彻国家刺激经济政策的过程中，保持清醒头脑，始终坚持积极审慎经营原则，实现了全年平稳健康发展，取得了良好经营业绩。特别是股改上市以来，建行战略转型取得了实实在在的成果。

一是大力拓展消费金融、个人住房贷款业务，向批发与零售业务并重转变。截至2010年6月30日，个人贷款在全部贷款中的占比超过23%，其中个人住房贷款余额突破1万亿元。信用卡累计发卡2638万张，持卡客户、消费交易额、资产质量同业第一。

二是大力拓展小企业、“三农”、民生领域等金融服务，向传统与新兴业务并重转变。近三年小企业贷款平均增速28％，累计为约10万个小企业客户发放贷款9600多亿元；涉农贷款年均增长30%，重点支持新农村建设、经济作物种植和农副产品深加工；教育、卫生、文化等领域贷款快速增长，余额超过3000亿元。

三是大力拓展中间业务，向利差与非利差业务并重转变。五年来中间业务平均每年增速 50%，为国有股份制银行之首，中间业务收入在主营业务收入中占比达到22%，比上市前提升16个百分点。

四是大力拓展投资银行、基金、信托、租赁、保险业务，向多功能银行转变。为客户提供全面金融解决方案的能力大大增强。

五是加大与国际战略伙伴的合作，加快海外分支机构申设，优化全球网点布局，向国际化银行转变。目前，建行已拥有9家海外分行以及多家海外子公司，服务网络已覆盖全球主要金融中心。

领先同业的公司治理水平，是建设银行保持良好发展态势的重要保障。建设银行一直将公司治理作为自身长远发展的基础，既广泛吸收借鉴国内外同业先进经验，又立足自身情况，逐步建立了由股东大会、董事会、监事会和高级管理层组成的治理架构。经营策略以稳健为准绳，本着对股东负责的态度，时刻着眼于长期可持续发展，而不求一时的利益。因此，在2009年，面对复杂的经济环境，建行能够坚持积极审慎的经营方针，妥善处理业务发展和风险管理的关系，合理把握信贷投放的节奏和力度，全年贷款增速低于同业平均，但信贷投放的均衡性、平稳性却高于同业平均水平。在综合风险管控和不良资产处置方面也具有突出能力，资产质量在国内大银行中多年保持领先地位，拨备覆盖率达175.77%，不断增强抵御风险的能力。

与此同时，建行深入推进“以客户为中心”的理念机制建设，在国内同业中率先推行零售网点转型，大大缩短了客户等候时间。同时，继续强化自助和电子渠道建设，自助银行新增4533个，自动柜员机（ATM）较上年末增长12.93%，达36021台，居全球银行前列。