各个时间周期的趋势共振背离和突破

各个时间周期的趋势共振、背离和突破

月线和季线，当然可以看更高级别的趋势，但是对普通人来说，这种时间框架跨度太大，对于自己的操作没有太大的参考意义。月线以上级别的大趋势，应该是高盛、摩根之类大资金操盘需要考虑的大趋势。看中长期趋势，周线足矣。我以为是这样，不知和平兄弟以为然否？所有的趋势，都是基于一定的时间框架而言。离开特定的时间框架谈趋势，就有如空中楼阁海市蜃楼。所谓顺势而为，就是《混沌理论》中所说的七个字——想要市场想要的。所谓逆势而为，就是《混沌理论》中所说的八个字——想要市场不想要的。在我所依赖的交易系统要素来看，技术分析的核心在于两个方面：第一：各个时间周期的趋势共振；第二：背离和突破。理解了共振、背离和突破这六个字，就理解了技术分析的精髓。有的人一叶障目不见森林，他顺应大周期的趋势入市，却在小周期的趋势中倒下。没有时间的共振，就决不是顺势。有的人对背离如数家珍，却不明白顶背离之上还有顶背离，底背离之下还有底背离。离开突破谈背离，背离就一无所用。所有大级别的反转行情，一定存在着背离。但背离出现的本身，却并不意味着反转的必然。背离只代表着原有趋势的转弱，而不是转势。但是背离的同时如果得到趋势突破的验证，

就是一个高胜算的交易机会。期货盈亏的本质在于胜算，大的盈利加上小的亏损，就是利润。大的行情和趋势人人都看。得懂，但能否做对完全是另外一回事。

亏损的根源，不外乎三种情况：

[1]在同一次进场和离场的交易中，混淆了不同时间周期的趋势波动。很多情况下是看对做错。

[2]出现了趋势的误判。这属于看错做错的情况。

[3]习惯性裸泳，没有设置任何止损的交易。期货交易，只是概率的游戏。把交易变成一个简单的标准的动作。看起来容易做起来很难。所谓知易行难，就是如此。打下简单的比方，均线之上不做空，均线之下不做多。这个道理人人都懂。但是大部份人就没有这份耐心。看对方向，却在不正确的点位入场，因而被趋势的惯性所击倒。譬如螺纹钢，从3600涨到5000，很多人在4200点做空，爆仓出局，现在又重新回到3600，4200的空单持仓到现在，要赚多少？

说了半天大道理，再说点有技术含量的。

我以为技术分析的时间架构，可以按以下方式来处理：以周线划定波动区间；

以日线判断交易趋势；

以小时线和分钟线选择进场点和离场点。

上面是隔夜的时间架构。如果做日内，就修订为：

以日线划定波动区间；

以60分钟结合15分钟判断交易趋势；

以5分钟线选择进场点和离场点。

交易的依据，从技术面分析来看，主要参考:

[1]均线排列；

[2]趋势通道；

[3]背离和突破；

[4]量价配合。均线会说话；趋势总是在一定的时间框架之内明确无误地显现，只是我们缺少发现。背离并且有趋势突破的验证，就是胜算很高的交易机会。总是在成交量异常放大的时候入场，但要站在强大趋势的一面。趋势理论是违背高买低卖原则的？我以为大错特错也？在上升

趋势之中，回落到上升趋势线附近，看多做多。在上档压力位置可以平仓但不宜做空。在下降趋势之中，上涨到下降趋势线附近，看空做空。在下档支撑位置可以平仓但不宜做多。顺势交易，为什么会是违背原则呢？选择走势流畅的品种，顺着趋势强大的方向开单。看不清趋势的时候，换一个时间周期去找趋势。改变你本身的结构，直到与市场的结构高度一致。趋势总是在一定的时间框架之内客观地存在。寻找并确定趋势方向，从长周期往短周

期找。周线找不出趋势，往日线找。日线找不出趋势，往小时线找；小时线找不出趋势，往分钟线找。趋势总是客观存在，只是缺少发现。我们不能改变趋势，但我们可以发现趋势，并且顺应趋势。就技术本身来说，明明白白的亏损，有时候比糊里糊涂的赚钱要好。随意性和情绪化，是交易的两大致命的因素。胜算的多少，在于趋势惯性的大小。选择强大的趋势惯性形成的时候入场，胜算就会提高。

[1] 所有的技术指标中，宝塔是最不容易骗线的指标，RSI 是唯一可以单独建立交易系统的指标。

[2] 突破与趋势的相互验证，不同时间周期的相互共振，是提高胜算的法宝。[3] 均线系统是让我们辨别方向最简单可靠的尺子。

在我看来，技术分析其实很简单，但人性的分析和自我的把控却很难。我一个兄弟，一根宝塔线，红穿均线上就开多，绿穿均线下就开空，这么简单的技术坚持了十年，也实稳定盈利了十年。要说技术含量，不见得比那些懂得道氏理论、波浪理论、江恩理论、混沌理论的人高明多少。但人家就是在期市中赚钱如探囊取物唾手可得。在我看来，均线系统是最简单最诚实最不说谎的技术工具。均线的交叉、

缠绕、粘合和多空排列的转换，实际上就是量价时空的演变。均线代表着一种势能，一种惯性。理解了，你就不会说均线无用。简单地说：[1]在日线级别而言，20日均线，代表着市场最近一个月来的平均成本。对一些投机资本而言，时间是有成本的。你要知道，在江浙和广东一带的地下钱庄，一个月的资金成本和利息有多高？[2]20

均线，还是布林线的中轨线，是多空的分水岭。上升趋势中的回调，通常不会有效跌破20日均线；下降趋势中的反弹，也通常不会涨破20日均线。

简单地说：[1]在日线级别而言，20日均线，代表着市场最近一个月来的平均成本。对一些投机资本而言，时间是有成本的。你要知道，在江浙和广东一带的地下钱庄，一个月的资金成本和利息有多高？[2]20均线，还是布林线的中轨线，是多空的分水岭。上升趋势中的回调，能常不会有效跌破20均线；下降趋势中的反弹，也通常不会涨破20均线。

所有交易理论都基于两个不可否认的事实：趋势是有惯性的；时间是有成本的。离开这两点，就技术分析就没有根基。趋势是有惯性的。不要试图用手去阻止一个旋转的飞轮。不要试图比市场更聪明，先知市场一步。

时间是有成本的。一定要搞清楚自己所进行的交易基于一个什么周期的时间架构，不要在同一次交易中使用不同的时间

框架。就上面那个原油周线图，我来说说我的观点：

第一，从均线系统看，短期均线相互缠绕，盘局之中，但长期均线已处在明显的上升趋势；

第二，从趋势通道看，上升趋势已经形成，涨势远未完结。第三，从技术形态看，下有上升趋势线的支撑，下有通道上轨和前期小平台颈线位的压制。但从上下幅度空间度量，做多显然是一次高胜算的交易；

第四，从技术指标看，RSI连续两次回调都不破50，多头控盘的力道显然强于空头。以上是技术面的分析。从基本面看，黄金连创新高，美元盘局向下，大势所向，无人可敌。原油看涨，我以为是。背离和突破，就如人的左手和右手，缺一不可。背离如果不能得到趋势突破的验证，就决不是好的进场机会。或者换句话说，不是高胜算的交易机会点。背离只是表示行情的转弱，而不是行情的转势。顶背离之上还有顶背离，底背离之下还有底背离。离开趋势突破谈背离，背离就会形成无数的技术陷阱。另外，时间框架越长的背离越可靠。周线级别的背离，本身就是一种可靠性很高的信号。如果同时得到了趋势线突破的验证，胜率就在90%以上。我以为，80%以上胜算的交易，就是高胜算的交易。希望对有心人有一些启发。理解技术本身，就要理解技术的本质。比如之前我说的，MA20均线的含义，作为布林通道的中轨和月均成本的依据，在时空上的