资本市场业务培训(银行投行业务内部培训)(2016年9月)
2024年9月银行间本币市场交易员培训总结(2篇)
2024年9月银行间本币市场交易员培训总结为期两周的银行间本币市场交易员培训于2024年9月成功结束。
通过培训，我对本币市场的运作机制、交易策略以及风险管理有了更深入的了解。
在此，我将对培训的内容进行总结，以期将所学知识应用于实践中。
一、课程内容1.本币市场概述培训的第一部分是关于本币市场的概述。
通过介绍本币市场的基本概念、参与主体以及相关监管政策，我们对本币市场的运作有了初步认识。
此外，还对本币市场的发展趋势和未来变化进行了预测，对我们未来的工作给予了指导。
2.交易策略在交易策略部分，我们学习了常用的交易策略和方法。
通过案例分析和实践操作，我们熟悉了如何选择交易品种、分析市场趋势、确定入市时机并进行风险控制。
这一部分的培训对我们提高交易效率和盈利能力非常重要。
3.风险管理风险管理是交易员工作中非常重要的一环。
通过本部分的培训，我们学习了如何评估和控制不同类型的市场风险。
这包括市场风险、信用风险和操作风险等。
同时，还学习了一些常用的风险管理工具和技巧，如止损和对冲等。
4.系统操作培训的最后一部分是关于本币市场交易系统的操作。
我们通过实践操作了解了交易系统的界面、功能和操作流程。
同时，还学习了如何高效地利用交易系统获取市场信息、分析数据并进行交易。
系统操作的培训对我们顺利开展日常工作非常重要。
二、培训收获通过本次培训，我收获了以下几点：1.深入了解本币市场的运作机制，包括市场参与主体、交易产品和交易方法等。
2.学习了多种交易策略和方法，对市场趋势分析和入市时机的判断能力有了提高。
3.了解了风险管理的重要性，学习了一些常用的风险管理工具和技巧。
4.掌握了本币市场交易系统的操作方法，能够高效地利用系统进行交易和信息分析。
5.与其他培训参与者进行了深入的交流和讨论，拓宽了视野，丰富了交流经验。
三、应用与展望在今后的工作中，我将运用所学知识提高交易效率和盈利能力。
具体来说：1.在交易策略方面，我将结合市场变化选择合适的交易品种和策略，并通过技术分析和基本面分析等方法准确判断市场趋势。
本币交易员题(范文模版)[修改版]
![本币交易员题(范文模版)[修改版]](https://img.taocdn.com/s3/m/344d1af8cc175527062208aa.png)
第一篇：本币交易员题（范文模版）以下报价类型中，不能直接成交的有？意向报价双向报价对话报价点击成交报价A,B；在现券买卖意向报价输入界面中，必填项有？净价债券代码收益率债券名称B,D 在现券买卖对话报价输入界面中，必填项有？净价债券代码收益率全价A,B,C 关于点击成交报价与意向报价的区别，以下说法正确的有：点击成交报价可以直接成交，意向报价不能直接成交；点击成交报价的交易要素不必填全，意向报价必须填全；点击成交报价只能向全市场发送，意向报价可以全市场或定向发送；点击成交报价可以发送批量报价，意向报价不能；A,C；在群组管理中，群组成员最多可添加多少条？10；20；50；100；C；在快捷撤单功能中，交易员可以根据以下哪些条件批量撤销报价？交易方式；报价方向；交易对手；债券代码；A,B,D；在现券买卖意向报价窗口，可设置以下哪些过滤条件？债券类型；债券发行人；债券待偿期；债券计息方式；A,C；现券买卖市场，以下哪些限额类型必须设置？对手方限额；单笔交易限额；交易员限额；以上都不是；D；以下限额和授信中，超过额度仍可成交的是？做市限额；对手方限额；交易员限额；单笔交易限额；A；现券买卖市场，以下哪些限额超过设置额度，将不能成交？对手方限额；单笔交易限额；交易员限额；结算限额；A,B,C,D；限额重置类型中，在每笔交易到期后，系统自动返还的限额类型是？累计限额；每日限额；以上都是；A；具有中后台监控权限的交易员，在中后台实时监控功能下，可以监控以下哪些信息？本方成交明细；对手方成交明细；自己的报价；本方其他交易员的报价；A,C,D；哪些人员可以进行账户的设置维护？系统管理员；所有首席交易员；具有账户管理权限的普通交易员；具有账户管理权限的首席交易员；C,D；交易系统登录密码设置有哪些要求？只能是数字；必须是数字和字母；只能是字母；密码长度6－10位；B,D；哪些市场不设置交易员限额，则限额默认为无穷大？信用拆借市场；质押式回购市场；买断式回购市场；现券买卖市场；B,C,D 信用拆借意向报价哪些内容为必填项？交易方向拆借期限群组/对手方交易员A,C 质押式回购交易质押券最大数量是多少？10只15只20只50只B 下面关于基金净值提交描述正确的是？同一只基金一日内只能提交一次基金净值同一基金一日内可多次提交基金净值机构基金净值提交后，隔日生效基金净值提交后状态为待确认，交易中心场务确认后，净值才生效B,D 关于系统管理员用户，下列表述正确的有：系统管理员用户只能登录中后台子系统，无法登录前台子系统系统管理员用户仅能进行用户管理操作，增添首席交易员和普通交易员，不能直接进行交易系统管理员用户可为机构内交易员进行解锁和密码重置的操作系统管理员用户帐号由交易中心统一分配，每家机构仅一个系统管理员用户，机构需妥善保管该帐号A,B,C,D 可以进行点击成交的交易品种有：质押式回购现券买卖利率互换债券借贷B,C 可以进行双向报价的交易品种有：质押式回购现券买卖利率互换债券借贷A,C 当交易成员的通讯线路发生故障时，交易中心场务人员可以提供应急服务，下列表述正确的有：交易成员申请应急服务，必须向交易中心发出书面申请应急交易服务包括代替交易成员录入、修改、撤销当日报价或达成交易除特殊情况外，应急改单和撤单服务必须在交易达成的当日进行，隔日则无法撤销或修改境内交易成员的T+1现券交易可在交易达成的第二天向交易中心申请撤单或改单A,B,C USB数字证书（即USBKEY）的有效期是从制作之日起_____年？2年3年5年6年 C 本币交易系统中，当日生效的操作有：新增交易员帐号修改交易员帐号新增机构帐户信息修改机构帐户信息A,B,C,D 拆借市场设置成员间授信，甲机构是总行，其分行乙机构要与丙机构进行交易，他们间授信操作是甲授信乙，乙授信丙，丙授信乙甲授信乙，乙授信丙，丙授信甲甲授信丙，丙授信甲乙授信丙，丙授信乙 C 信用拆借的双向报价中，哪些要素是必填的？拆入利率拆出利率双向报价产品拆借金额A,B,C 以下哪类设置在变动更改后是即时生效的？授信和限额管理新增托管账户基金净值提交删除资金账户A,B,D 现券市场哪几种报价是可以发送给全市场的？意向报价对话报价点击成交报价做市报价A,C,D 批量报价一次最多可以发送多少条？50条100条150条200条B 现券市场哪些报价可以查询历史报价？意向报价对话报价点击成交报价限价报价A,C,D 前台最多可以查询多长时间跨度的历史成交明细？3个月6个月1年无限制C 现券最优点击成交报价窗口的报价是按照什么原则显示的？按报价方显示按清算速度显示按债券显示按机构类型显示B,C 前台对话报价窗口，可以查看到哪些报价？当日的对话报价历史的对话报价自己发出的对话报价自己收到的对话报价A,C,D 现券市场有一笔债券A的限价报价，报价方向为买入，请问发送以下哪些报价可以匹配成交发送卖出方向的点击成交报价发送卖出方向的做市报价发送卖出方向的限价报价以上都可以A,B 本币交易系统提供以下哪些服务？打印成交单设置首选债券/产品发送公告CM聊天A,B,C,D 现券市场以下哪些报价可以被部分成交？意向报价对话报价点击成交报价限价报价C,D 在现券市场做一笔询价成交，哪些行情会更新？询价成交行情点击成交行情成交汇总行情以上都对A,C 现券市场最优点击成交报价窗口，可以切换到以下哪几种报价模式？本方点击成交报价模式做市报价模式自定义债券模式限价报价模式B,C 现券市场的快速撤单功能，可以撤销以下哪些报价？意向报价对话报价点击成交报价限价报价B,C,D 现券市场最优点击成交报价窗口显示哪些报价做市商发送的做市报价做市商发送的点击成交报价尝试做市商发送的做市报价尝试做市商发送的点击成交报价A,B,C,D 通过哪些窗口能打开现券买卖成交单实时监测-成交明细实时监测-成交汇总行情信息查询-本方成交明细查询信息查询-本方询价报价查询A,C 机构A在现券买卖市场发送了一笔单边点击成交报价，这笔点击成交报价会显示在哪些报价窗口中最优点击成交报价窗口做市报价窗口自定义点击成交报价窗口本方点击成交报价窗口A,C,D 机构A交易员的交易员限额为500万，设置机构B的对手方限额为400万，以下哪些情况下能够进行成交机构A与机构B通过对话报价成交500万机构A与机构B通过对话报价成交400万机构A与机构B通过点击成交报价成交500万机构A与机构B通过点击成交报价成交400万B,C,D 现券买卖市场，债券A的前收盘价格为99元，当天以对话报价方式新成交了一笔债券A的交易，成交价格为99.8元，那么询价成交行情窗口中，债券A的最新价格显示的颜色为：黑色红色绿色蓝色B 现券买卖市场，债券A的前收盘价格为99元，当天新成交了一笔债券A的交易，成交价格为98.3元，那么汇总成交行情窗口中，债券A的最新价格显示的颜色为：黑色红色绿色蓝色C 信用风险缓释凭证市场，当天新成交了一笔凭证A的交易，成交价格为98元，再成交一笔凭证A的交易，成交价格为97元，那么询价成交行情窗口中，凭证A的最新价格描述正确的为：有红色向上箭头有绿色向上箭头有红色向下箭头有绿色向下箭头 D 机构A发送一笔信用拆借对话报价给机构B，机构B回复该报价，修改了价格，没等机构A确认，机构B又再次修改了价格并发送给了机构A，那么这条报价的历史交谈轮次为？1 2 3 4 A 机构A发送一笔信用拆借对话报价给机构B，机构B回复该报价，修改了价格，机构A再次修改价格回复机构B，那么这条报价的历史交谈轮次为？1 2 3 4 B 债券远期市场可以设置的限额有对手方限额交易限额做市券种限额单笔交易限额A,B,D 发送对话报价时，可以选择的对手方有哪些群组ALL 交易员A 交易员B C,D 对话报价状态有哪些发送收到成交撤销A,B,C,D 机构A发送一笔利率互换点击成交报价，名义本金为20万，机构B收到报价后，怎样操作才能成交该报价？名义本金输入10，点击成交按钮不修改名义本金直接成交名义本金输入260，点击成交按钮A,B 机构A的交易员甲有监控权限，则在查询窗口中可以查询到自己的成交明细查询到本机构其他交易员成交明细查询到关联机构的成交明细查询到其他机构的成交明细A,B,C 质押式回购市场何时报价会被终止？本方交易员撤销该报价对手方交易员撤销该报价场务应急撤销该报价报价失效/超时A,C,D 债券借贷行情查询有哪些类型？回购利率行情债券交易品种成交B,C 债券借贷市场中，甲机构首席用户A对对手方乙机构设定了对手方限额融入500万元，融出方向没有设置限额。
提供专业的资本市场知识培训
提供专业的资本市场知识培训专业的资本市场知识培训在当今资本市场快速发展的背景下，了解和掌握资本市场的知识成为越来越多人的追求。
不仅投资者需要更好地理解市场规则和投资技巧，企业也需要专业的人才来进行资本运作和战略规划。
为了满足这一需求，提供专业的资本市场知识培训变得尤为重要。
一、为什么选择资本市场知识培训资本市场是一个高度复杂和竞争激烈的领域，对参与者的要求也愈发提高。
无论是专业投资者还是普通投资者，都需要具备一定的资本市场知识，以便在市场中更好地把握机会并规避风险。
资本市场知识培训可以帮助人们了解市场的基本原理、投资分析方法、风险管理等重要概念和技巧，提高其在市场中的决策能力和竞争力。
二、资本市场知识培训内容1. 基础知识讲解：资本市场的基本概念、法规和制度。
参与者需要了解股票、债券、期货等不同资本工具的特点和功能，熟悉市场运作的基本流程和交易规则。
2. 投资分析方法：资本市场培训还应包括股票、债券和期货等投资分析的方法和技巧。
其中包括基本面分析、技术分析和量化分析等不同的分析方法，帮助投资者更准确地评估市场和公司的价值。
3. 风险管理：资本市场投资伴随着风险，风险管理是投资者必备的知识和技能。
培训内容应包括如何识别和评估风险，灵活运用各种工具进行风险控制和防范。
4. 市场策略和操作技巧：除了理论知识，资本市场培训还应注重市场策略和操作技巧的培养。
参与者需要学习不同的交易策略，熟悉市场的趋势和机会，提高其投资决策的准确性和及时性。
三、选择合适的培训机构提供专业的资本市场知识培训的机构有很多，但选择合适的培训机构至关重要。
以下几个方面可以作为选择的参考标准：1. 师资力量：培训机构的师资力量决定了培训的质量。
优秀的培训机构应该拥有资深的行业专家和从业经验丰富的教师团队。
2. 培训课程：培训机构应该提供全面系统的培训课程，覆盖资本市场的各个领域和重要知识点。
同时，课程设置应该合理，内容新颖，注重实操性。
金融市场分析培训课程实战作业指导书
金融市场分析培训课程实战作业指导书第1章金融市场概述 (3)1.1 金融市场的基本概念 (3)1.2 金融市场的分类与功能 (3)1.3 全球金融市场格局 (4)第2章股票市场分析 (4)2.1 股票市场基础知识 (5)2.1.1 股票的定义与分类 (5)2.1.2 股票的发行与交易 (5)2.2 股票市场分析方法 (5)2.2.1 基本分析法 (5)2.2.2 技术分析法 (5)2.3 技术分析与基本面分析的应用 (6)2.3.1 技术分析的应用 (6)2.3.2 基本面分析的应用 (6)第3章债券市场分析 (6)3.1 债券市场基本概念 (6)3.1.1 债券的定义与分类 (6)3.1.2 债券的发行与交易 (6)3.1.3 债券的利率与收益率 (7)3.2 债券市场分析方法 (7)3.2.1 债券定价理论 (7)3.2.2 债券信用分析 (7)3.2.3 债券技术分析 (7)3.3 债券信用评级与风险控制 (7)3.3.1 债券信用评级体系 (7)3.3.2 债券信用评级的影响因素 (7)3.3.3 债券信用风险控制策略 (7)第4章外汇市场分析 (7)4.1 外汇市场概述 (7)4.1.1 基本概念 (8)4.1.2 市场规模 (8)4.1.3 市场参与者 (8)4.2 外汇市场的交易机制 (8)4.2.1 交易时间 (8)4.2.2 交易货币 (8)4.2.3 交易方式 (8)4.2.4 交易价格 (8)4.3 外汇市场的分析方法 (8)4.3.1 基本面分析 (8)4.3.2 技术分析 (9)第5章期货市场分析 (9)5.1.1 期货市场的概念与功能 (9)5.1.2 期货市场的组织结构 (9)5.1.3 期货交易的基本流程 (9)5.2 期货合约与交易策略 (9)5.2.1 期货合约的设计与特点 (9)5.2.2 常见期货合约类型 (9)5.2.3 期货交易策略 (9)5.3 期货市场的风险管理 (10)5.3.1 风险类型 (10)5.3.2 风险管理方法 (10)5.3.3 风险管理工具 (10)第6章黄金与大宗商品市场分析 (10)6.1 黄金市场分析 (10)6.1.1 黄金市场概述 (10)6.1.2 黄金市场供需分析 (10)6.1.3 黄金价格影响因素 (11)6.1.4 黄金市场投资策略 (11)6.2 大宗商品市场概述 (11)6.2.1 大宗商品市场概念及分类 (11)6.2.2 大宗商品市场功能与作用 (11)6.2.3 全球大宗商品市场发展现状 (11)6.3 大宗商品市场分析方法 (11)6.3.1 大宗商品市场基本面分析 (11)6.3.2 大宗商品市场技术分析 (11)6.3.3 大宗商品市场量化分析 (11)6.3.4 大宗商品市场风险管理 (11)第7章金融衍生品市场分析 (12)7.1 金融衍生品市场概述 (12)7.1.1 金融衍生品分类 (12)7.1.2 金融衍生品功能 (12)7.1.3 市场参与者 (12)7.1.4 交易机制 (12)7.2 金融期权市场分析 (12)7.2.1 期权基本概念 (12)7.2.2 期权定价模型 (12)7.2.3 期权交易策略 (12)7.3 金融互换与信用衍生品分析 (13)7.3.1 金融互换市场分析 (13)7.3.2 利率互换市场分析 (13)7.3.3 货币互换市场分析 (13)7.3.4 信用衍生品市场分析 (13)第8章基金市场分析 (13)8.1 基金市场概述 (13)8.1.2 基金市场分类 (13)8.1.3 基金市场发展情况 (14)8.2 股票型基金与债券型基金分析 (14)8.2.1 股票型基金分析 (14)8.2.2 债券型基金分析 (14)8.3 混合型基金与指数基金分析 (14)8.3.1 混合型基金分析 (14)8.3.2 指数基金分析 (15)第10章金融市场风险管理与展望 (15)10.1 金融市场风险类型与管理方法 (15)10.1.1 风险类型概述 (15)10.1.2 市场风险管理方法 (15)10.1.3 信用风险管理方法 (15)10.1.4 流动性风险管理方法 (15)10.1.5 操作风险管理方法 (15)10.1.6 合规风险管理方法 (16)10.2 金融监管与政策分析 (16)10.2.1 金融监管概述 (16)10.2.2 我国金融监管体系 (16)10.2.3 金融政策分析 (16)10.3 金融市场未来发展趋势与机遇展望 (16)10.3.1 金融科技发展 (16)10.3.2 绿色金融发展 (16)10.3.3 金融对外开放 (16)10.3.4 金融市场基础设施建设 (16)10.3.5 个性化金融服务 (16)第1章金融市场概述1.1 金融市场的基本概念金融市场是指资金需求者和资金供给者进行资金融通的交易场所，涉及各种金融工具的发行、交易和定价。
资本市场业务培训会主持词
资本市场业务培训会主持词一、开场致辞尊敬的各位领导、各位嘉宾、各位同事，大家上午好！今天，我们在这里隆重举行资本市场业务培训会。
首先，我代表主办方对各位的到来表示热烈的欢迎和衷心的感谢！本次培训会旨在提高大家对资本市场业务的了解和认识，提升我们在资本市场中的竞争力。
希望大家能够认真听讲，积极互动，共同学习，共同进步。
二、培训目标介绍本次培训的目标是让大家了解资本市场的基本概念、运作原理和业务操作流程，掌握资本市场的基本技能和工具，提高大家在资本市场中的分析和决策能力。
三、讲师介绍本次培训会邀请了业内知名的专家学者进行授课。
他们具有丰富的实践经验和深厚的理论功底，将为大家带来精彩的讲解和分享。
四、培训内容概述本次培训的内容包括以下几个方面：1. 资本市场的基本概念和运作原理；2. 股票、债券等投资工具的分析与操作；3. 投资组合的构建与优化；4. 风险管理与控制；5. 案例分析与实战演练。
五、培训过程主持在培训过程中，我将担任主持人的角色，为大家介绍讲师、引导互动、组织讨论等。
希望大家能够积极参与，认真听讲，做好笔记。
六、培训互动环节为了加深大家对培训内容的理解，我们将安排一些互动环节，让大家有机会向讲师提问、分享自己的观点和经验。
希望大家能够踊跃参与，积极发言。
七、培训总结与展望在培训结束后，我们将对本次培训进行总结，回顾讲师的讲解内容、大家的互动情况等。
同时，我们也将展望未来，探讨资本市场业务的发展趋势和前景。
希望大家能够从中受益，为未来的工作和学习打下坚实的基础。
最后，再次感谢各位领导、嘉宾和同事们的参与和支持！祝愿本次培训会圆满成功！谢谢大家！。
2022年-2023年初级银行从业资格之初级银行管理通关提分题库(考点梳理)
2022年-2023年初级银行从业资格之初级银行管理通关提分题库(考点梳理)单选题（共50题）1、资本市场是指期限在（）的长期资金融通市场。
A.1年以上B.1年以内（含1年）C.半年以上D.半年以内（含半年）【答案】 A2、企业集团财务公司拆入资金的最长期限是( )，拆入资金余额不得超过实收资本的( )。
A.7天：100％B.30天；100％C.7天：20％D.30天；20％【答案】 A3、（2017年真题）关于商业银行保理业务风险管理，下列说法中，错误的有（）。
A.按照“权属确定，转让明责”的原则开展保理业务B.参照国际应收账款标准，规范应收账款范围C.将保理业务纳入统一授信管理D.指定专人对保理专户资金进出情况进行监控，确保资金首先用于归还银行融资【答案】 B4、根据《金融企业准备金计提管理办法》，金融企业可参照比例计提一般准备金，关注类计提比例为( )。
A.2％B.25％C.3％D.30％【答案】 C5、（）对内部审计的适当性和有效性承担最终责任，为独立、客观展开内部审计工作提供必要保障，并对审计工作情况进行考核监督。
A.董事会B.审计委员会C.首席风险官D.高级管理层【答案】 A6、( )业务是指经中国人民银行批准，进入全国银行间同业拆借市场的金融机构之间通过全国统一的同业拆借网络进行的无担保资金融通行为。
A.同业存款B.同业借款C.同业拆借D.同业代付【答案】 C7、经营效益类指标用于评价银行业金融机构经营成果、经营效率和价值创造能力，包括( )等。
A.利润指标、成本控制指标、拨备覆盖率指标B.利润指标、风险调整后收益指标、资产质量指标C.利润指标、成本控制指标、风险调整后收益指标D.利润指标、资产质量指标、成本控制指标【答案】 C8、金融资产管理公司最初的核心功能是（）。
A.各类存量资产的盘活者B.防范和化解金融风险C.资产管理业务的探索者D.多元化金融服务的实践者【答案】 B9、（）是指商业银行拒绝或退出某一业务或市场，以避免承担该业务或市场风险的策略性选择。
投融资业务培训
投融资业务培训一、投融资业务的基本概念和目标投融资业务是指企业或个人为了达到经营发展的目标，通过各种方式寻求资金的过程。
它包括两个方面，一方面是寻求投资的企业或个人，另一方面是提供投资的机构或个人。
投融资业务的目标是实现企业或个人的经营发展目标，通过融资获得资金，将资金投入到具有潜在收益的项目中，获取利润回报。
同时，投融资业务也推动了整个经济的发展和创新。
二、投融资业务的基本模式1. 直接融资：即企业或个人直接向投资者寻求资金。
这种模式的代表是企业发行股票或债券，个人向亲友或风险投资机构借款等。
2. 间接融资：即通过金融机构来获取资金。
这种模式的代表是企业向银行贷款，个人通过信用卡消费等。
3. 私募融资：即通过向特定的投资者进行融资，如私募基金、天使投资等。
4. 公募融资：即通过向公众发行证券来融资，如股份制企业发行股票等。
三、投融资业务的流程和关键环节1. 项目筛选和准备：企业或个人寻找具有潜在收益的投资项目，进行市场调研、商业计划书编制等工作，以为投资者提供充分的信息和理由。
2. 投资者寻找和筛选：投资者通过市场调研、资本市场信息咨询等方式寻找具有投资价值的项目，进行尽职调查、风险评估等工作。
3. 谈判和协议签署：双方就投融资条件和方式进行谈判，达成一致后签署投资协议。
4. 资金到位和投入项目：投资者向企业或个人提供资金，企业或个人将资金投入到项目中进行实际经营。
5. 监督和管理：投资者对项目进行监督和管理，确保项目按预期发展，并及时进行调整和优化。
四、投融资业务的注意事项和风险控制1. 了解市场和项目的风险：在进行投资前，投资者应该充分了解市场情况和项目的风险，制定相应的风险控制措施。
2. 做好尽职调查：投资者在选择投资项目时，应该进行充分的尽职调查，包括对项目的经济和财务状况、管理团队的背景和能力、市场竞争状况等方面的了解。
3. 选择合适的投资方式：根据自身的风险承受能力和投资目标，选择合适的投资方式和期限，降低风险。
中国证券业协会关于举办2024年证券公司投行业务系列培训班第1期网络直播课的通知
中国证券业协会关于举办2024年证券公司投行业务系列培训班第1期网络直播课的通知文章属性•【制定机关】中国证券业协会•【公布日期】2024.05.08•【文号】中证协发〔2024〕80号•【施行日期】2024.05.08•【效力等级】行业规定•【时效性】现行有效•【主题分类】证券正文关于举办2024年证券公司投行业务系列培训班第1期网络直播课的通知中证协发〔2024〕80号各证券公司：为助力股票发行注册制走深走实，促进提高投行从业人员专业能力，持续提升投行执业质量，进一步压实“看门人”责任，根据2024年培训计划，协会定于2024年5月30日免费举办证券公司投行业务系列培训班第1期网络直播课，现就有关事项通知如下：一、培训时间、内容与讲师培训时间：2024年5月30日14：00-17：00。
内容包括：如何从源头上把好上市公司质量关；投资价值研究报告质量控制主要关注点。
培训对象：证券公司投行业务负责人、保荐代表人及投行、质控内核业务骨干。
培训讲师为中国国际金融股份有限公司、中信建投证券股份有限公司相关业务负责人。
二、培训报名注意事项每家单位可报8人。
报名截止时间：2024年5月29日12：00截止(或额满即止)；仅允许机构账号报名，请相关单位使用机构账号登录协会面授培训系统(可点击通知下方“网上报名”进入)，添加相关报名人员信息进行报名，具体流程详见附件。
报名成功的学员请及时关注“SAC证券培训”微信小程序，绑定面授培训系统个人账号。
有关培训后续通知将在小程序“我的--消息公告”，或“学习--未读消息”中发布。
已报名但因故不能参加者，请于报名截止日前通过机构账号端在面授培训系统内删除或替换报名人员。
三、培训学习注意事项学员在课程开始后登录进入协会面授培训系统(个人如无账号需提前注册协会面授培训系统账号)，在【我的班级】页面中找到相应的课程名称，点击【直播学习】按钮，按照页面提示输入相应信息后，进入到学习页面。
投行人员执业培训计划方案
一、方案背景随着金融市场的发展，投资银行业务在资本市场中的地位日益重要。
为了提高投行人员的专业素质和执业能力，培养一支专业、高效、合规的投行队伍，特制定本培训计划方案。
二、培训目标1. 提升投行人员对金融市场的理解和把握能力；2. 强化投行人员的专业知识和实务操作技能；3. 增强投行人员的合规意识和职业道德；4. 促进投行人员之间的交流与合作，形成良好的团队氛围。
三、培训对象1. 新入职的投行人员；2. 在职的投行人员，特别是业务骨干；3. 对投行业务有兴趣的员工。
四、培训内容1. 金融市场基础知识：- 金融市场概述及发展历程；- 各类金融工具及产品特点；- 金融市场交易规则及风险管理。
2. 投行业务实务操作：- 股票、债券、基金等金融产品的发行与承销；- 企业并购重组、资产证券化等业务；- 投资银行业务的财务分析、估值方法等。
3. 合规与风险管理：- 投资银行业务合规要求及监管政策；- 投资银行业务风险识别、评估与控制；- 职业道德与反洗钱知识。
4. 沟通与协作能力：- 沟通技巧与团队协作；- 客户关系管理；- 情绪管理与压力应对。
五、培训方式1. 内部培训：- 邀请公司内部资深投行人员或业务骨干进行经验分享；- 开展专题讲座，邀请行业专家进行授课。
2. 外部培训：- 与知名院校、研究机构合作，开展专业培训课程；- 组织参加行业研讨会、论坛等活动。
3. 实战演练：- 开展模拟投行业务项目，让学员在实际操作中提升能力；- 安排学员参与真实投行业务项目，进行跟岗实习。
六、培训时间1. 新员工入职培训：入职后的前3个月；2. 在职人员定期培训：每季度或每半年组织一次；3. 行业动态及政策解读：根据市场变化和监管政策，随时组织培训。
七、培训考核1. 培训结束后，对学员进行考核，包括理论知识和实务操作；2. 根据考核结果，对学员进行评级，并纳入个人职业发展规划；3. 鼓励学员参加相关职业资格考试，提升个人专业水平。
金融市场业务人员培训计划
金融市场业务人员培训计划一、培训背景金融市场业务人员在金融行业中担任着重要的角色，他们需要不断提升自己的专业能力和知识水平，以适应不断变化的市场环境和需求。
因此，开展针对金融市场业务人员的培训计划对于提高金融机构的竞争力和服务水平具有重要意义。
二、培训目标1.提升金融市场业务人员的金融业务能力和专业知识，使其能够更好地满足客户的需求。
2.培养金融市场业务人员的风险意识和合规意识，强化风险管理能力和合规管理能力。
3.提升金融市场业务人员的沟通能力和团队合作精神，使其能够更好地协调内外部资源，提升工作效率。
4.培养金融市场业务人员的创新思维和问题解决能力，提高服务水平和竞争力。
5.提升金融市场业务人员的职业素养和自我管理能力，提高个人绩效和职业发展。
三、培训内容1.金融市场基础知识（1）金融市场概述（2）金融产品概论（3）金融市场监管法规2.金融业务能力（1）财务分析能力（2）风险管理能力（3）投资理财能力3.合规管理（1）金融市场合规法规（2）金融产品合规管理（3）风险控制与合规管理4.沟通与团队合作（1）沟通技巧和方法（2）团队协作与团队建设（3）冲突解决与危机处理5.创新思维与问题解决（1）创新思维与创新能力培养（2）问题解决与决策能力培养（3）服务创新与客户需求分析6.职业素养与自我管理（1）职业道德与职业素养（2）自我管理与职业规划（3）团队管理与领导力四、培训方式1.讲座培训：通过专业讲师的讲解，向金融市场业务人员传授专业知识和技能。
2.案例分析：通过真实案例的分析和讨论，提高金融市场业务人员的问题解决能力和决策能力。
3.角色扮演：通过角色扮演的方式，锻炼金融市场业务人员的沟通能力和团队合作精神。
4.实践操作：安排金融市场业务人员进行实地观摩和实践操作，培养其实际操作能力和创新能力。
五、培训评估1.学员评估：通过对学员学习情况的考核和评估，确定学员的学习收获和改进方向。
2.培训效果评估：通过对培训计划的效果评估，确定培训计划的改进和提升方向。
金融公司内部培训计划
金融公司内部培训计划一、培训目的金融公司内部培训计划的目的是为了提高员工的专业知识和技能，以满足金融市场快速发展的需求，提升公司整体竞争力和服务水平。
通过培训，帮助员工更好地适应市场需求，提高工作效率，增强市场竞争力，在行业内树立良好的企业形象。
二、培训内容1. 金融基础知识金融公司内部培训计划的基本内容包括金融市场、证券、保险、银行、信用、外汇、期货等方面的基础知识。
培训内容包括金融交易的基本流程、金融产品的种类和特点等，帮助员工建立起对金融市场的认知和理解。
2. 金融法律法规金融业务影响着整个社会的经济发展和金融市场的稳定，因此金融法律法规是金融从业人员必须熟悉和遵守的基本规定。
金融公司内部培训计划要求员工了解国家金融法律法规，掌握金融风险管控、合规操作等基本内容。
3. 金融业务技能金融业务技能包括业务销售、投资理财、风险管理等。
培训计划要求员工学习金融业务的专业知识和技能，提高金融产品销售能力，规范金融业务流程，有效管理和控制风险，保障客户权益。
4. 金融市场监管金融市场的监管对金融公司的经营管理和风险控制至关重要。
金融公司内部培训计划要求员工熟悉金融市场监管体制、监管政策、风险监控措施等，增强员工的风险意识和合规意识。
5. 专业技能提升金融行业是一个高度专业化的行业，要求员工具备良好的专业素养和技能。
金融公司内部培训计划要求员工学习专业知识和技能，不断提高自身的专业能力，提高工作效率和服务质量。
三、培训方式1. 线下培训金融公司内部培训计划采用线下培训的方式，组织专业人员或行业专家进行面对面的培训。
培训内容包括理论讲解、案例分析、现场实操等多种形式，帮助员工深入了解专业知识和技能。
2. 线上培训金融公司内部培训计划还可以采用线上培训的方式，通过网络平台或移动学习APP组织培训。
员工可以根据自身时间和需求自主选择学习内容，提高学习的灵活性和效率。
3. 实操培训金融公司内部培训计划还可以组织实操培训，包括模拟交易、实际操作等，帮助员工在实际工作中更好地运用学习到的知识和技能。
投资银行业务策略银行员工培训
风险政策与流程制定
参与制定和完善银行的风险管 理政策和流程，提升风险管理
水平。
合规管理岗位职责及技能要求
01
02
03
04
合规审查
对投资银行业务进行合规性审 查，确保业务符合法律法规和
内部规章制度的要求。
合规咨询
为业务部门提供合规方面的咨 询和建议，协助业务部门规避
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证券承销与发行
投资银行协助企业发行股票、 债券等证券，并承担承销责任 ，将证券销售给投资者。
证券交易
投资银行在证券市场中充当做 市商，提供买卖报价，维持市 场流动性。
企业并购与重组
投资银行为企业提供并购和重 组服务，包括寻找目标企业、 进行尽职调查、设计交易结构 等。
财务咨询
投资银行为企业提供财务咨询 服务，包括投资分析、风险评 估、融资方案设计等。
信用风险防范措施
严格控制交易对手的准入标准，对 高风险客户采取额外的担保措施， 降低信用风险敞口。
操作风险识别与防范
操作风险定义
操作风险是指因内部流程、人为 错误或系统故障而导致投资银行
遭受损失的风险。
操作风险识别
建立操作风险监测机制，定期检 查和评估内部流程和系统的可靠 性，及时发现潜在的操作风险。
营销渠道选择及拓展方法
营销渠道选择
根据目标客户的特点和需求，选择合适的营销渠道，如银行网点、社交媒体、 行业协会等。
拓展方法
通过定期举办投资银行业务推介会、研讨会等活动，扩大品牌知名度和影响力 ，吸引潜在客户。
客户关系维护技巧和方法
建立客户档案
详细记录客户的基本信息、业务需求 、合作历史等，以便更好地了解和服 务客户。
金融市场员工培训计划
金融市场员工培训计划一、培训目标本培训计划旨在提升金融市场员工的专业技能和综合素质，使其能够更好地适应金融市场的发展需求，提高岗位能力和工作效率，为公司的长远发展打下坚实基础。
具体目标如下：1. 深入了解金融市场的运作机制和规则，掌握基本的金融业务知识；2. 学习金融产品的相关知识，包括股票、债券、期货、外汇等；3. 提升风险管理能力，学习金融市场监管规定和风控手段；4. 培养团队协作精神和沟通能力，提高客户服务水平；5. 加强职业操守，培养专业道德和职业素养；6. 树立责任意识，强化市场风险意识，保障公司和客户的利益。
二、培训内容1. 金融市场基础知识•金融市场的分类、功能和特点•金融产品的类型和特点•金融市场的运作机制和规则2. 金融产品知识•股票、债券、期货、外汇等金融产品的特点和投资原理•金融产品的定价和交易方式•金融产品的风险管理方法3. 金融市场监管和风控•金融市场监管体系和监管机构•金融市场风险管理和防范方法•金融市场违规行为处理和纠正机制4. 团队协作和沟通技巧•团队协作精神的培养和团队建设•有效沟通技巧和高效协作方法•团队目标的制定和执行5. 职业操守和职业素养•金融从业人员的职业操守和道德规范•职业素养的培养和提升•行业自律和行业道德标准6. 市场风险意识和责任意识•市场风险认知和风险管理方法•责任意识的培养和强化•危机处理意识和能力三、培训方式1. 课堂培训：邀请金融市场领域的专家学者和业内资深人士，组织相关专题讲座、研讨会和案例分析，讲解金融市场的最新发展动态、政策法规和企业实践经验。
2. 实操培训：组织员工进行模拟交易、实战演练等实操性训练，提高员工在实际工作中的操作技能和应对突发情况的能力。
3. 外出考察：组织员工参观金融交易所、金融机构、金融监管部门等，了解金融市场的实际运作和监管情况，拓宽视野，增强学习效果。
4. 网络学习：通过内部培训平台或线上课程，提供相关学习资料和教育资源，方便员工灵活学习和提高学习兴趣。
( D )不属于商业银行的投资银行业务。
( D )不属于商业银行的投资银行业务。
A. 财务顾问业务B. 理财业务C. 债务融资工具承销业务D. 证券经纪业务答案：答案:D分析：答案:D多选1.资本市场类理财产品主要投资于哪些领域( )A 股票市场B基金市场C衍生工具市场D企业并购市场答案:ABC2.股权类理财产品的主要风险点包括( )A 信用风险B资金挪用风险C市场风险D政策风险答案:AB3.资产收益权理财产品的产品功能包括( )A 充实项目资本金B降低资产负债率C降低税负D 盘活存量资产答案:BCD4.信贷资产证券化要对信贷资产做哪些技术处理()A风险隔离B信用增级C资产重组D 统计分析答案:ABC5.建设银行产业投资基金的使用对象包括哪些()A政府B国企C上市公司D 重点大型项目答案:ABCD6.建行产业投资基金的模式主要包括()A PPP基金B城镇化基金C国企混改基金D “一带一路”基金答案:ABCD7.产业投资基金的主要风险包括()A 信用风险B资金挪用风险C市场风险D政策风险答案:AB8.股权类理财产品的退出方式包括()A 第三方受让B上市退出C原股东回购D融资方还款答案:AC9.并购类理财产品对建行的好处有哪些( )A 带来中间业务收入B增加存款C带动贷款D化解不良资产风险答案:ABCD10.股权投资类理财产品的特点( )A降低资产负债率、优化企业财务报表B充实项目资本金、撬动后期融资C经济资本占用低,收益高D化解不良资产风险答案:ABC11.企业每股净资产可以通过以下哪些指标计算所得()A总资产B 净资产C总负债D注册资本答案:BD12.并购赢产品包括()A并购理财B并购基金;C并购债权D并购贷款答案:ABC13、以下哪些产品需占用客户授信()A产业基金B 并购赢C股权投资理财D定向增发理财答案:ABC14、有限合伙公司的组织架构中必须包含A、普通合伙人(GP);B、有限合伙人(LP);C、基金管理人;D、执行事务合伙人答案:ABCD15.根据发行主体的不同,我国的债券可以分为哪几类?()A、政府信用债券,该类债券发行主体分别为财政部、地方政府和人民银行包括政府债券(细分为国债与地方政府债)、央行票据;B、金融债券,该类债券发行主体分别为政策性银行、商业银行、非银行金融机构和证券公司,包括政策性金融债、商业银行债、非银行金融机构债、证券公司债;C、非金融企业债券,该类债券发行主体是非金融企业,包括企业债、短期融资券、超短期融资券、中期票据、集合票据、公司债和可转债等;D;地方政府自主发行政府债券答案:ABC16.按照监管主体不同,非金融企业债券可以分为哪几类?()A、中国人民银行主导的中国银行间市场交易商协会推出的债务融资工具,包括超短期融资券(SCP)、短期融资券(CP)、中期票据(MTN)、非公开定向债务融资工具(PPN)、项目收益票据(PRN)等;B、国家发展改革委员会负责核准的企业债,包括城投债、产业债;C、中国证监会主导的公司债和中小企业私募债;D、政府信用债券,该类债券发行主体分别为财政部、地方政府和人民银行包括政府债券(细分为国债与地方政府债)、央行票据。
资本市场解析培训
资本市场解析培训资本市场解析培训是一种旨在帮助个人和机构更好地了解和应对资本市场的培训课程。
通过参与这种培训，学员可以获得关于资本市场的全面知识和技能，提升自己在投资和交易方面的能力。
本文将对资本市场解析培训进行探讨，并介绍其内容、意义及影响。
一、资本市场解析培训内容资本市场解析培训的内容涵盖了多个方面，旨在使学员具备深入了解资本市场的能力。
以下是一些可能涵盖的主题：1. 股票市场分析：学员将学习如何评估股票市场，并了解股票投资的基本原则和技巧。
这涵盖了公司财务报表分析、股票估值、技术分析等方面。
2. 债券市场分析：学员将学习债券市场的基本知识，包括不同类型的债券、债券评级和债券定价模型等。
他们还将学习如何在债券市场中进行投资和交易。
3. 衍生品市场分析：学员将了解衍生品市场的基本概念和工具，包括期货、期权、掉期和互换等。
他们将学习如何使用这些衍生品进行投资和风险管理。
4. 投资组合管理：学员将学习如何构建和管理投资组合，以实现个人或机构的投资目标。
他们将了解资产配置、风险管理和投资组合绩效评估等关键概念和技术。
5. 市场行为分析：学员将研究投资者行为和市场心理学，了解市场波动和投资决策背后的动因。
他们将学习如何应用这些分析来预测市场走势和制定投资策略。
以上只是资本市场解析培训可能包含的一些内容。
具体的培训内容和深度可能根据不同的培训机构和课程而有所差异。
二、资本市场解析培训的意义资本市场解析培训对于个人和机构来说具有重要意义。
以下是一些可能的意义和受益：1. 提升投资技能：通过学习资本市场的分析和决策技巧，学员可以提高自己在投资方面的能力。
他们将能够更好地选择和管理投资组合，实现更好的投资回报。
2. 增强风险管理能力：资本市场解析培训强调风险管理的重要性，学员将学会如何分析和控制投资风险。
这使他们能够更好地应对市场波动，减少投资损失。
3. 增加就业竞争力：对于寻求从事金融和投资行业的人来说，参与资本市场解析培训将使他们在就业市场上更具竞争力。
投资专业培训计划
投资专业培训计划一、培训目的随着金融市场的发展和国民经济的不断进步，投资业务在我国的金融行业中扮演着越来越重要的角色。
而在投资领域，专业人才的需求也日益增长。
因此，为了满足金融行业对于投资专业人才的需求，提高投资专业人才的水平，我们特别设计了此培训计划。
二、培训内容1. 投资理论基础介绍投资的基本理论和概念，包括风险与收益、投资组合理论、市场有效理论等。
2. 金融市场分析介绍国内外金融市场的发展状况、交易机制、市场参与者、行情分析、市场走势等。
3. 证券投资与分析介绍证券投资的基本知识，包括股票、债券、基金、期货等的投资原理、投资模型、分析方法等。
4. 投资决策介绍投资决策的过程和方法，包括投资组合构建、风险控制、资产配置等。
5. 投资策略与实践介绍投资策略的构建和实践，包括价值投资、成长投资、技术分析、事件驱动投资等。
6. 资产管理介绍资产管理的基本理论和实践，包括资产配置、收益与风险管理、资产负债管理等。
7. 投资风险管理介绍投资风险的种类、评估方法和管理策略，包括市场风险、信用风险、操作风险、流动性风险等。
8. 法律法规介绍与投资有关的法律法规，包括证券法、公司法、金融法等。
9. 实战案例分析通过实际案例分析，帮助学员理解和掌握投资理论和实践。
三、培训对象此培训计划面向金融行业从业人员、企事业单位财务人员、投资者，以及对投资专业感兴趣的大学生和研究生。
四、培训形式1. 线上培训采用在线教学平台进行实时教学，灵活安排学习时间，方便学员参与。
2. 线下培训定期举办线下讲座、研讨会，邀请业内专家进行授课，加强学员之间的交流和学习。
3. 实操训练设置实操训练项目，帮助学员将理论知识转化为实际操作能力。
五、培训时间根据培训内容和形式，可灵活安排培训时间，通常为2-3个月。
六、培训师资1. 资深金融专家邀请金融专家担任讲师，具有丰富的实践经验和深厚的理论功底。
2. 专业学者邀请高校教授及研究员担任讲师，为学员提供学术视角和理论指导。
中金公司行业培训资料
中金公司行业培训资料中金公司行业培训资料1. 简介中金公司是中国领先的综合性金融服务提供者，为客户提供投资银行、证券经纪、资产管理、研究与金融科技等一系列金融服务。
为了提高员工的行业素养和专业能力，在中金公司内部进行行业培训是非常重要的。
本文档将介绍中金公司行业培训的内容和目标，以便员工能够更好地了解并参与其中。
2. 培训内容中金公司的行业培训内容包括但不限于以下几个方面：2.1 金融市场概述了解金融市场的基本概念、类型和运作机制，包括股票、债券、期货等金融工具的基础知识。
深入了解不同市场参与者的角色和职责，以及市场价格的形成和波动原因。
2.2 投资银行业务介绍投资银行业务的基本概念和操作流程，包括境内外IPO、并购重组、股权融资等。
讲解投资银行的角色和功能，以及在企业融资、资本市场运作等方面的作用。
2.3 证券经纪与交易讲解证券经纪与交易的基本概念和操作流程，包括证券开户、交易委托、交易执行等操作。
了解证券市场的规则与监管机构，以及交易风险管理和投资者保护措施。
2.4 资产管理介绍资产管理的基本概念和操作流程，包括资产配置、投资组合管理和风险控制等方面的知识。
了解资产管理产品的种类和特点，以及与客户的沟通和服务技巧。
2.5 研究与金融科技介绍研究报告的撰写方法和分析技巧，以及金融科技在行业中的应用。
提供研究报告的案例分析和金融科技实践经验分享，帮助员工提高研究能力和科技应用水平。
3. 培训目标中金公司行业培训的目标是提高员工的专业知识和综合能力，使其具备更好的行业素养和竞争力。
通过培训，员工将能够：全面了解金融市场的基本知识和运作机制，为客户提供更准确的金融咨询和服务。
掌握投资银行业务和证券经纪与交易的操作流程，能够参与到具体的业务中并为客户提供有效的服务。
熟悉资产管理的基本理论和操作技巧，能够为客户管理投资组合并控制风险。
提高研究能力和分析技巧，为客户提供独立、客观的研究报告和建议。
掌握金融科技的最新应用，提高工作效率和服务质量。
现代投资银行业结构与体制(1)
投资银行与基金业 相互依存、相互竞争、共同发展
投资银行与信托投资公司 相互促进、竞争发展
四、投资银行与金融市场的关系
金融市场
图2—3 投资银行与金融市场的关系
同业拆借市场
回购协议市场
货币市场
商业票据市场 银行承兑汇票市场
短期政府债券市场
信息的权利； 4. 有权按规定暂停或恢复上市证券的交易； 5. 建立市场准入制度，有权按规定限制或禁
止特定证券投资者的证券交易行为；
6. 建立符合市场监管和实时监控要求的计算 机系统和专门监管机构。
证券交易所
对会员的监管 1. 制定会员管理规则； 2. 严格管理会员的会籍和交易席位； 3. 监督管理会员的自营业务； 4. 制定会员经纪业务细则并实施监管； 5. 检查会员的财务状况并上报证监会。
以政府机构为主导的外部监管模式——美国： 以SEC为最高管理层的监管主体 双线（联邦和州）多头（多个机构）到统一综合
— 功能性监管向目标性监管转变 — 加强系统性风险监管 — 建立消费者金融保护局（2011年7月）
德国：以中央银行为最高管理层的监管 主体
— 更加注重全国性、统一性的金融监管
英国：以金融服务局为最高管理层的监 管主体到金融稳定理事会
30-40年代的立法时期 《格拉斯一斯蒂格尔法》 证券交易委员会
分离型模式的要点： 商业银行和投资银行分业经营 监管部门的区别
一、分离型模式
分离型模式的优点 建立防火墙制度，分散和降低金融风险 便于专业化分工协作和管理 有利于实现市场公正、透明和有序 分离型模式的缺点 制约了银行业的发展规模和综合业务能力 限制了竞争 降低风险的同时也降低了自身的综合竞争能
投行培训资料(2024)
引言概述：投行培训是培养金融领域人才的重要途径，投行业务作为金融行业的核心业务之一，对于金融从业人员的专业素养和能力需求极高。
本文将从投行业务的概述、投行培训的重要性、投行培训的内容和方法、投行培训的案例分析以及投行培训的总结等五个大点来详细阐述投行培训的相关内容。
正文内容：1.投行业务的概述1.1投行业务的定义和特点1.2投行业务的主要分类1.3投行业务的发展趋势和挑战2.投行培训的重要性2.1投行培训对金融从业人员的要求2.2投行培训的意义和价值2.3投行培训的影响因素和关键成功因素3.投行培训的内容和方法3.1投行基础知识培训3.1.1金融市场知识3.1.2金融产品知识3.2投行业务实务培训3.2.1IPO业务培训3.2.2M&A业务培训3.2.3债券发行业务培训3.2.4资产管理业务培训3.3投行技能培训3.3.1投行分析能力培训3.3.2业务谈判与沟通技巧培训3.3.3金融模型建模能力培训3.3.4金融风险管理培训3.4投行培训的方法和途径3.4.1内部培训3.4.2外部培训3.4.3在职培训和离职培训4.投行培训的案例分析4.1摩根士丹利的投行培训案例4.2高盛的投行培训案例4.3高德置地的投行培训案例4.4中国建设银行的投行培训案例4.5国内其他投行的投行培训案例对比分析5.投行培训的总结5.1投行培训的成果和效果评估5.2投行培训的发展趋势和前景展望5.3投行培训的改进和创新建议总结：通过对投行培训的详细阐述，可以看出投行培训在金融业务人才培养方面起着重要作用。
投行业务的概述、投行培训的重要性、投行培训的内容和方法、投行培训的案例分析以及投行培训的总结等方面的分析，有助于加深对投行培训的理解，为相关金融从业人员提供一定的参考和借鉴。
同时，投行培训也需要不断改进和创新，以适应金融行业发展的变化和挑战。
投行培训资料引言：投行（InvestmentBanking）是金融行业中一项重要的业务领域，它主要包括资本市场和企业融资两个方面。
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监管新规影响
B
收益分配 保底型产品：基于信托+有限合伙模式，基于补充协议形式
A 杠杆率
B 收益分配
C 业务组织
非对称风险、收益共担模式
C
业务组织 推行FOF模式，需要解决估值问题
组合考核政策
定价策略
·推动策略
项目方进取级投资人Fra bibliotek专业管理人
渠道
企业、证券公司
高净值客户、专 业投资机构
的首日；
· 业务介绍
一年期定增
对象确定与否 市场上的合格投资者均可 参与竞价投标。控股股东 也可参与，但不参与竞价
三年期定增
在发行预案公告前已经确 定的对象
价格确定与否
定增竞价发行当天根据所 发行预案中已经确定发行 有投资人的报价结果确定。 价格 12个月内不得转让 可通过优先劣后的结构化 设计参与此类定增认购 36个月内不得转让 证监会要求锁定期三年定 增对象认购资金必须为自 有资金或借贷资金。 并购夹层基金
公司的重要信息和人脉资源，通过 与其合作，能以最快的速度获得上 市公司的一手信息与需求。第一时 间切入市场。
· 综合金融获客方式
1、临近解押
及时介入：主动满足需求， 占领市场
2、质押置换
发挥本行集团化产品优势：帮助企业 深入解决融资需求
3、行业龙头批量化开发
结合行业龙头批量化开发
综合金融获 客方式
上市公司定向增发
· 业务介绍
定向增发定义
定向增发是指上市公司向符合条件的少数特定投资者非公开发行 股份的行为
定向增发现状
目前，定向增发已经不仅仅是简单的再融资行为，已经演变为上市公司实施 资本运作的重要方式，包括资产置换收购、集团整体上市、借壳上市、实际
控制人资产注入等。
上市公司资本运作的典型模式
交换期：发行期首日开始后6个月至债券截止日；
标的股票限售要求：进入交换期时为可流通股份； 利率：一般低于股权质押利率，利率区间较大；
质押率：质押股票数量应当不少于债券持有人可交换股票数量；
初始换股价：不低于发行期首日及前20日交易均价的90%。
• 可交债优势分析——横向品种比较
• 利用可交换债券融资优势分析
4
· 业务模式与特点
业务模式
本行资金通过信托方式投资券商或其资产管理子公司设立的集合/定向资产管理计 划，由券商或/及其资产管理子公司与融资人签署《股票质押式回购业务协议书》并 开展场内股票质押式回购交易，协议将约定由券商作为该资产计划的管理人和本笔交 易的质权人，同时约定由券商负责交易申报、盯市管理、违约处置等事宜。
股票
资产
资本市场
现金
上市公司
股票+现金
交易对手
配套融资
资产置换
• 业务介绍
发行 对象
发行 程序
定价 原则
定价 基准 日
﹡发行对象不超过10 名
﹡审核程序相对 简化；发行条件 相对宽松
﹡发行价格不低 于定价基准日前 二十个交易日公 司股票均价的百 分之九十；
﹡可以为关于 本次非公开发 行股票的董事 会决议公告日 、股东大会决 议公告日，也 可以为发行期
标的股票 总市值 流通股 上证50 ≥500亿 ＜500亿 沪深300（除上证50外） ≥500亿 100亿≤总市值＜500亿 ＜100亿 主板非沪深300 ≥500亿 100亿≤总市值＜500亿 ＜100亿 中小板非沪深300 ≥100亿 50亿≤总市值＜100亿 ＜50亿 创业板非沪深300 ≥100亿 50亿≤总市值＜100亿 <50亿元 65% 60% 60% 55% 50% 55% 50% 45% 50% 45% 40% 45% 40% 35% 质押率 限售股 60% 55% 55% 50% 45% 50% 45% 40% 45% 40% 35% 40% 35% 30% 流通股 130% 130% 130% 140% 150% 140% 140% 150% 140% 150% 160% 150% 160% 170% 预警线 限售股 140% 140% 140% 150% 160% 150% 150% 160% 150% 160% 170% 160% 170% 180% 120% 120% 120% 130% 140% 130% 130% 140% 130% 140% 150% 140% 150% 160% 平仓线
• 获客渠道
1 券商
目前和在股票质押式回购业务的券商 合作。及时跟进业务关系紧密的相关 券商、基金公司等。
2 授信客户
我行存量授信客户及已投、已质上 市公司和股东。
3 私募
大型私募机构对市场的敏锐性和专业 性较强，对股票分析较为透彻，可对 其持有的股票进行质押式回购营销
4 董秘，证代
董秘，证代等关键圈层掌握着上市
业务特点
场内申报、场内质押、场内处置、标准化程度高、竞争激烈。 市场潜力大，资产荒时代挖掘较高收益、较低风险资产的有力抓手。 目前全市场待购回初始交易金额7272亿元，业务前景广阔。
5
场内业务结构图
兴业银行
签署《信托合同》或 《基金专项资产管理计划合同》
本行制度：
兴业银行关于调整资本市 场业务相关授权的通知（ 兴银〔2016〕365号）
• 可交换公司债券本行推动模式
平层委外 模式
平层直投 模式
结构化 委外模式
项目要素
项目要素
专项投资于本
项目要素
本行资金认购稳
专项投资于 可交换债 管理人收取 管理费+超 额业绩报酬 资管产品资 产配置手段
行指定的可交 换债
可采取FOF模
健级，管理人高 净值客户认购进 取级
管理人收取管理
根据借款协议规定，质押物处 置程序较为复杂。
投资者群体
关注公司经营风险的定价 赚取固定收益的信贷资金，对 及成长性，愿意承担风险， 公司经营情况不关心。 与公司共同成长。
• 与大宗减持对比
·对上市公司及其股东优势
较高规模、较低成本融资：三一重工 变相减持股票，减小对股价冲击：东旭光电 市值管理：股东在低位买入股票或是参与定增，可以在股价上涨较高位置发行 可交换债，美克美家 作为员工持股计划的投资标的：大股东向员工持股计划发行可交换债券，通过 灵活设计转股条件，以达到股权激励的目的：久其科技 并购换股：首旅集团向并购方发行可交换债。
资本市场业务培训
资本市场业务架构
股票质押式回购 上市公司定向增发
可交换公司债券
员工持股计划
股票质押式回购
· 业务介绍
产品介绍：是指符合条件的资金融入方（以下简称“融入方”）以所持有的股票或 其他证券（以下简称“标的证券”）质押，向符合条件的资金融出方（以下简称“融出 方”）融入资金，并约定在未来返还资金、解除质押的交易。
信托/基金子公 司
签署《定向资产管理合同》
**定向计划
记录股票权 益及交易 签署《股票质押式回购 交易业务协议》
开立托管账户
兴业银行资本市场业务准 入标准相关授权的通知（ 股质业务）（兴银补规〔
2016〕35号）
开立证券账户 融资人
质押标 的股票
开立资金账户
交付资金
证券账户
资金账户
· 本行优势
业务管理趋势： 建立标的股票池，推行分层管理、分级授权的审查审批体制。总行层面与各证券公司搭建通道
锁定期限 能否使用结构化产品
适用产品
市值管理型结构化定增产 品业务/主体增信型结构化 定增产品业务
• 新八条底线对定向增发业务的影响
A
杠杆率 信托：结构化股票不得超过2:1，证券类资管：股票投资不得超过1:1 证监类资管产品穿透政策采用上穿、下穿并举，上传违规无法开立证券账 户，下穿违规无法完成备案 对策：一是降低杠杆率；二是采用保证金模式
与股票质押融资的对比分析
可交换私募债融资 股票质押率 利率 融资期限 资金监管 补仓要求 质押物处置 70%-80%，打折比较小。 3-8%（区间大） 1-3年 无 可设置较为宽松的补仓线 交换 商业银行股权质押融资 一般按照市价打3-5折，略高 于券商质押式回购。 5-6% 一般为不超过一年短期融资 严格 严格的补仓条款 券商质押式回购融资 一般按照市价打3-5折 5-6%以上 一般为不超过一年短期融 资 较弱 严格的补仓条款，不及时 补仓面临平仓可能性。 可通过交易系统直接处置 赚取固定收益的投资者， 仅关心信用风险。
基金公司等
优先级资金的主要增信措施
可交换公司债券
• 可交换债券的释义
可交换债券（Exchangeable Bond，简称EB）全称为“可交换公司股票的债
券”，是指上市公司股份的持有者通过质押其持有的股票给托管机构进而发 行的公司债券，该债券的持有人在将来的某个时期内，能按照债券发行时约 定的条件用持有的债券换取发债人质押的上市公司股权。可交换债券是一种 内嵌期权的金融衍生品。
2
交易结构
3
风险控制
无 单票质押数量超过总股本50%的应审 慎评估 自有资金出资的，融出资金余额不得 超过其净资本的200% 无
初始折算率不高于60% 单票质押数量不得超过总股本50%，不得超 过证券公司总股本的30% 自有资金出资的，融出资金余额不得超过其 净资本的100% 资管产品出资的股票质押回购业务，按照产 品规模的5%计提风险准备。
上市公司法人股东 回售权 到期对付 私募债券 本金及利息
否 交换与否 是
交换 上市公司 股东持有 存量股票
赎回权
可交换债券
债券持有人
• 客户营销重点 偏股型
• 有坚持需求的大股东；
偏债型
• 低成本、大规模融资的大股东
组合型
• 员工持股需求、并购支付工具