项目四 规避外汇风险 任务三

方法二：提前收付法或拖延收付法
• 跨国公司内部实施
汇率预测 企业行为 预测外汇汇率上升 本币 预测外汇汇率下跌 本币
贬值
升值
出口商或债权人 （收进外币） 进口商或债务人 （支付外币）
推迟收汇 提前付汇
提前收汇 推迟付汇
方法三：货币保值法
• 在进出口贸易合同中加注货币保值条款。 • 1、硬币保值法：以硬币计价保值，用软币 支付，记录两种货币当时的汇率，在执行 合同过程中，如果支付货币的汇率下浮， 则合同中的金额要等比例调整，按照支付 日的支付货币的汇率计算。
• 英国某公司有一笔货款为100万英镑的进口 合同。合同中规定以英镑支付，以美元保 值，并规定美元与英镑波动幅度超过300点 时要对货款进行调整，假设合同签订时汇 率为USD1=GBP0.6393，支付货款时的汇 率为USD1=GBP0.6720。请问（1）该合 同采用什么保值方法？（2）该交易中是否 需要对货款进行调整？
方法三：货币保值法
• 2、波动幅度调整法： 合同中商定一个汇率波动幅度，若远期 汇率波动在规定的范围内，则不调整价格， 若超出该幅度，则对原货价进行调整。
方法三：货币保值法
• 3、一揽子货币保值法 在合同中规定用多种货币对合同金额进 行保值。 如用英镑、欧元、瑞士法郎三种货币保 值，比重4：3：3。
活动五：做一做
• 1、某跨国公司的母公司在美国，一个子公司在英 国，一个子公司在日本，日本的子公司向英国的 子公司出口货物一批，美元计价，请上网查询相 关资料，预测美元兑日元和英镑的汇率，说说为 了消除外汇风险，跨国公司内部子公司之间将如 何运用提前和拖延结汇方法。 • 2、德国某公司向我方发盘，从我方进口价值50 万欧元的某商品，预测在将来一段时间内ห้องสมุดไป่ตู้元将 贬值，请根据所学的知识制作一份防范和规避外 汇风险的方案。
方法三：货币保值法
• 4、特别提款权保值法。 • 特别提款权是基金组织分配给会员国的一 种使用资金的权利。 • 当会员国在发生国际收支逆差时，可用它 向基金组织指定的其他会员国换取外汇， 以偿付国际收支逆差或偿还基金组织的贷 款 • 特别提款权可以与黄金、自由兑换货币一 样充当国际储备。
活动四：分析
项目四：防范和规避外汇风险
任务三 规避外汇风险
方法一：远期外汇买卖合同法
• 是指具有远期外汇债权债务的公司与银行 签订卖出或购买远期外汇的合同，以消除 外汇风险。 • 具体做法：企业若在远期预定时间有出口 收汇，就应该卖出手中相应的远期外汇。 企业在远期预定时间有进口付汇，则应买 入相应的远期外汇。