平衡结构理论合集

平衡结构理论（一）平衡法则

《平衡结构理论》系列简介：平衡结构理论是以平衡法则为基础，以结构型技术为主导，形成独特的技术分析体系和交易决策体系，是一门崭新的技术分析方法，该理论完全脱离成交量分析和指标分析，分析研判和买卖决策也无须成交量和指标的相互验证，是一个完整的独立体系。该理论把传统繁杂的技术分析高度简单化，无需预测市场，也不必去做比市场更聪明的预测，只要承认和尊重市场并顺势而为即可。该理论避免主观判断并尽可能回避传统技术分析的缺陷，在实战中经常有出色的表现。

一、平衡法则的概述

1．世界万事万物都处于不停的运动之中，绝对静止的物体是不存在的，所有运动的物体都处在相对的平衡和不平衡之中，平衡被打破就是不平衡，不平衡又会酝酿新的平衡，永恒的平衡和不平衡是不存在的，任何事物总是处于平衡与不平衡的混沌状态。在一定的时间保持原有的特性称之为平衡，否则就是不平衡。

2.自然界中的一切无不处于动态平衡之中，从生物界的产生、成长、消亡、延续的反复循环到昼夜交换、日月更替、寒来暑往等自然现象，总是在有序和无序、和谐与不和谐之中得到统一。

3.人类社会中，商品价格总是在供过于求和供不应求的矛盾中得到相对平衡，科技总是在不断更新之中得到领先与淘汰。人类本身也在不停的生生死死中获得相对平衡。

二、市场平衡属性

1．市场每时每刻都处于动态变化之中，这种动态的变化构成了市场行为的全部容，动态的变化构成一种趋势，每一种趋势都会延续一段时间（市场一旦某一种趋势形成以后，都会延续一段时间），（通过延续一段时间的这个过程，就称之为一种动态的平衡）趋势的延续构成一种动态的平衡，而这种动态平衡状态不是永恒的，当这种平衡受到外界环境变化或市场反作用力的影响时，原有的趋势或平衡被打破，新的平衡就会产出。所以市场总是在平衡——短暂的不平衡——新的平衡中永不停息的运动。

2．涨多必跌，跌多必涨，阴阳交替，涨跌循环。这是市场的本性，只有这样市场才能保持动态的平衡，也只有这样，原有的平衡才会被打破，新的平衡才会产生，市场的趋势才能在循环往复中得到延续。（一直涨会导致泡沫，一直跌会导致崩盘）

举例：维科精华2008年11月7日

三、市场平衡本质

1．市场平衡的本质就是趋势运行呈匀速状态，就是趋势运行以相同的节奏或不同的节奏匀速运动。比如布鲁斯、华尔兹、维也纳华尔兹、探戈、伦巴、恰恰，虽然节奏不同，但单位时间和节奏的重复就形成了一个完整的平衡状态。股票市场也是一样。趋势总是在单位时间以不同的节奏做匀速运动，从而在这段时间保持一种动态平衡。

举例：000758 中色股份2009年1月22日——7月15日

2．由于市场运行节奏的不同，所以趋势运行可分为：均衡趋势运行和非均衡趋势运行。均衡趋势运行就是在同一个趋势方向（分3种：涨、跌、横盘）上，相等的时间涨跌幅度相同或相似。非均衡趋势运行就是在同一个趋势方向上，相等或不想等的时间涨跌幅度不相同。但是不管是价格运行如何，趋势都会维持在一个相对平衡的匀速运行状态，直到原有的平衡被打破产生新的平衡位置。

中色股份2010年7月22日——8月31日

四、市场平衡状态

1．市场平衡状态分为平衡状态和非平衡状态。平衡状态是延续的，非平衡状态是短暂的，原有平衡被打破就是非平衡，非平衡之后又会建立新的平衡。

2．平衡状态又可分为均衡节奏和非均衡节奏。均衡节奏是相同的时间涨跌幅度相同。非均衡节奏就是相同或不相同的时间涨跌幅度相等或不相等，但都在同一通道或趋势线运行。无论是均衡节奏的平衡还是非均衡节奏的平衡，都是因为没有受到干扰，所以能够延续下去。

举例：景兴纸业（均衡节奏）万力达（非均衡节奏）

3．非平衡状态是原有的平衡状态由于受到外力的干扰，改变了其原有的运行速度，具有短暂性和突发性，也就是我们经常所说的市场拐点。非平衡状态可分为加速运行和减速运行。加速运动就是单位时间股价涨跌幅度加大，减速运动就是单位时间涨跌幅度减弱。

举例：美欣达（加速）浙大网新（减速）

五、市场平衡结构

1．市场平衡的方向。市场平衡的方向可以分为横向市场平衡、纵向市场平衡（上涨市场平衡和下跌市场平衡），就是我们经常所说的横盘趋势、上涨趋势、下跌趋势。

举例：广济药业

2．市场平衡基点。就是市场原有平衡被打破产生新的平衡时的转折点。市场平衡基点是判断股价短期和长期底部和顶部的重要标准，并且对未来的趋势有很强的约束力。一旦新的趋势出现，新的基点也会同时产生。每个基点之间会有一定的关联，各基点之间的连线对股价有一定的支撑和阻挡的作用。

举例：荣安地产

六、平衡趋势的类型

1．平衡趋势分为横盘趋势（无趋势）、上升趋势、下跌趋势。每一个趋势要想维持平衡都需要一定的标准和条件，否则原有趋势将会被打破形成新的趋势。

2．市场趋势的类型和自然界的规律一样。上涨趋势是涨多跌少，和夏季一样日长夜短；下跌趋势是跌多涨少，和冬季一样日短夜长；横盘趋势是涨跌各半，和秋天一样阴阳各半。冬天过去了春天又来了，市场也是如此循环往复。

平衡结构理论（二）多头平衡法则

一、多头平衡状态

1．多头平衡状态分为：标准多头平衡结构和不标准多头平衡结构。

2．标准多头平衡结构就是相同时间上涨和回调的幅度相同，上涨幅度大于回调幅度，但K 线都在平行上升通道运行（持续上涨是标准多头平衡结构的特例）。

举例：通道运行：吴中 600200 2011.2.24日—3.29日

持续上涨：深物业A 000011 2011.5.5日—5.19日（持续性上涨）

3．不标准多头平衡结构就是不同时间上涨和回调的幅度相同，上涨幅度仍然大于回调幅度，但K线也仍然在平行上升通道运行（上升幅度不同回调到支撑线就止跌的是不标准多头平衡结构的特例）。

举例：通道运行：长征电气600112 2010.12.29日—2011.3.31日

卖点在改变均衡上涨（匀速）趋势后加速上涨，形成新的平衡趋势后，只要跌破这个平衡的下轨就是卖点。

支撑线运行：鲁信创投600783 2011.2.22日—5.16日（高点的；连线跟低点的连线是不标准的平衡）

4．不管是标准还是不标准的多头平衡，股价到达通道下轨时可以买入，股价到达通道上轨时可以适当减仓。持续上涨的股票一直持有，平衡被打破卖出（以收盘价为标准，是否跌破（突破）通道下轨（上轨），确定信号）平衡打破表现为多头上涨加速和回调减速打破两种形式。二、多头非平衡状态

1．多头非平衡状态就是打破原有的平衡，它可分为多头加速状态和多头减速状态。

2．多头变速参照物。多头的加速、减速是相对于前一个平衡趋势而言，如果前一个趋势是横盘，启动即为加速；如果前一个趋势是缓速上涨，快速上涨即为加速，如果前一个趋势是快速上涨，缓步推升或横盘就是减速。

3．多头加速状态。多头加速表现为多头上涨加速和回调减速两种形式。上涨加速就是相对前一个趋势上涨的速度加快，我们应该买入、持有。回调减速就是相当于前一个趋势回调减弱，后面都有一个加速上涨的过程，我们应该买入或持有。

上涨启动：迪康药业600466 2011年2月11日

上涨加速：美欣达 002034 2011年5月11日

回调减速：ST方源600656 2011年3月30日

4．多头减速状态。多头减速表现为上涨途中上涨的速度减缓和回调速度加快两种形式。上涨速度减缓我们可持仓观望或减仓，回调速度加快我们可以减仓或趁反弹出局。

举例：上涨减速：安纳达002136 2011.3.22日