商业银行流动性管理

我国商业银行流动性风险管理问题及对策分析

摘要：自金融系统产生以来，流动性风险一直伴随在商业银行的整个经营过程中，成为商业银行最主要的风险之一。流动性问题是当今世界金融领域中尚未解决的主要难题之一。如果流动性问题不能得以妥善解决，流动性支付危机就会产生，危及银行的生存，因此流动性风险管理这一问题对金融机构的管理尤为重要。本文正是基于这样的背景对我国商业银行的流动性风险管理从理论和实践的角度进行了深

入的探讨。

关键词：商业银行，流动性风险；流动性管理

Abstract：Since the financial system’S appearance，commercial banks has been always accompanied by the liquidity risk，and become one of the most important risks of the commercial banks．The issue of liquidity has not been solved and become one of the main problems for the world’S financial sectoL If the liquidity problem can not be satisfactorilyresolved，the liquidity crisis will threaten the survival of banks，therefore，the liquidity risk management is particularly important．Based on the background，this article has researched the liquidity risk management of Chinese commercial banks in—depth from the perspective of theory and practice．

Keywords：Commercial Bank，Liquidity risk，Liquidity Risk Management

目录

一、引言 (3)

二、我国商业银行流动性管理存在的问题 (3)

（一）流动性风险管理意识淡薄 (4)

（二）资产负债比例管理不尽合理 (4)

（三）流动性风险管理的内控系统缺失 (4)

（四）流动性风险管理管理工具受限 (5)

三、加强我国商业银行流动性风险管理的政策建议 (5)

（一）商业银行微观管理层面的建议 (5)

（二）宏观政策层面的建议 (8)

一、引言

由于我国长期以来国家信用的存在，关于我国商业银行流动性的问题很长一段时间都被国家监管机构和商业银行所忽视。随着2007年国内银行业全面开放，国际金融机构在国内大量设置分支机构，国内外金融市场的联系日趋紧密。而以重组改制上市为标志的我国银行改革已取得了重大进展，商业银行逐渐成为市场中的企业，国家的隐性担保将以某种方式退出，特别是次贷危机的爆发更给监管当局敲响了警钟。近两年银监会多次要求各家商业银行加强流动性风险管理，更于2009年9月份下发了《商业银行流动性风险管理指引》，对加强管理提出了明确的要求。因此，我们需要借鉴国际同行对流动性风险管理的研究成果，并结合我国商业银行的实际情况，研究建立我国银行流动性风险管理的理论体系、组织体系和操作体系，这是完全必要的和紧迫的。

二、我国商业银行流动性管理存在的问题

我国商业银行的流动性风险管理水平还处于较为初级的阶段，这主要体现在管理意识、管理理念、内控系统以及管理工具等几个方面的内容上。此外，监管当局在对商业银行流动性风险的监管上也存在一定的问题。总结起来，我国商业银行的流动性风险管理主要存在如下几个方面的问题：

（一）流动性风险管理意识淡薄

国内商业银行，特别是国有商业银行对流动性风险的管理缺乏主动性和自觉性。这与近几年来指标反映的各商业银行良好的流动性状况有关，更与以中央银行为代表的政府隐性担保背景赢接相关。长期以来，我国商业银行背靠国家信用，获得了公众的极大信任。随着我国银行业对外开放程度的逐步扩大，国家信用对商业银行的支持必将逐渐放开，商业银行必须真正商业化起来，充分认识流动性风险管理的重要性，加强流动性风险防范的主动性和自觉性。

（二）资产负债比例管理不尽合理

目前国内商业银行实施的资产负债比例管理，是监管当局按照巴塞尔协议对商业银行实行的监管措施，侧重于对银行各项业务的约束。商业银行按规定的比例规范自身的业务行为，资产负债比例管理本质是中央银行对商业银行行为的一种约束和监管机制，是宏观管理手段。所以，中国商业银行目前实行的资产负债比例管理其实是在执行央行的监管规定，并不是真正意义上的从银行自身情况出发的风险管理方法，这导致目前银行流动性风险管理只注重流动性状况的良好表现，缺乏对流动性风险管理能力提高的重视。

（三）流动性风险管理的内控系统缺失

目前，国内商业银行内部还未建立起针对流动性风险较为科学和完善的风险管理系统，流动性风险的管理过于简单化。这主要表现在：

首先，大部分商业银行内部没有设立专门的对流动性风险进行管理的组织机构(如流动性风险管理委员会)，也没有聘请或培养流动性风险管理方面的专家，对流动性风险缺乏系统、深入的管理：其次，商业银行对流动性风险的管理缺乏从早期的风险预警到中期的风险转移，再到后期风险挽救(降低风险损失)这样的管理机制设计。

（四）流动性风险管理管理工具受限

在当前国际金融市场上，各种金融衍生工具层出不穷，金融创新业务在银行业务中占据着越来越大的比重，国外先进商业银行大量运用多种金融衍生品来规避流动性风险。然而，国内商业银行在金融产品创新以及金融工具的使用方面远远落在了西方国家之后，国外很多风险管理工具和理念至今尚未在国内银行业风险管理过程中发挥作用。国内货币市场发育不完善，导致我国商业银行的流动性风险管理在工具上受到极大限制。我国货币市场的规模小，市场交易主体较少，二级市场缺位，这些直接制约了商业银行的资产变现能力和获取主动负债的能力，从而影响了商业银行流动性风险管理工具的使用和创新。

三、加强我国商业银行流动性风险管理的政策建议

（一）商业银行微观管理层面的建议

1．完善流动性管理战略，设立专门的流动性管理部门

国内商业银行必须高度重视流动性风险管理战略的制定，并建立起完