民生银行的财务状况分析

民生银行的财务状况分析

一、财务报表分析

（一）趋势与结构分析

1、资产负债表分析

资产负债表摘要单位(万元)

日期2011-12-31 2010-12-31 2009-12-31 2008-12-31 2007-12-31 总资产222906400.00 182374000.00 142639200.00 105435000.00 91979641.00 货币资金33280500.00 26683500.00 22605400.00 18477800.00 11028084.40 固定资产净额882300.00 776400.00 451900.00 397800.00 345639.90

无形资产477000.00 151900.00 20900.00 19800.00 15936.00

客户贷款120522100.00 105757100.00 88297900.00 65836000.00 55495852.80 客户存款164473800.00 141693900.00 112793800.00 78578600.00 67121943.00 股东权益13411000.00 10525700.00 8889400.00 5467200.00 5018617.50 （1）趋势分析

由图中可以看出，民生银行的总资产一直呈增长趋势，2008年因为金融危机，而导致总资产增长较少，但仍然有所增长，2009年至今增长速度一直很稳定。从数值来看，2011年末的总资产值是2007年末增长了1.42倍。可见民生银行这几年的扩张能力是很强大的，继续保持资产的扩张趋势的几率很大。

由图中可以看出，民生银行的货币资金呈现波动上涨趋势，在各年中2008年的增长率

最大，这跟2008年金融危机有关，民生银行需要保持足够大的货币资金（流动性）以防止金融危机期间可能发生的挤兑情况，以使银行可以稳健发展。其次增长较快的是2011年的，2009和2010的货币资金增长速度一致。对比总资产增长情况，可见货币资金的增长总体是随总资产增长而增长的，特殊情况则为保持流动性会有所增加。从数值来看，2011年末的货币资金是2007年末的3倍，可见民生银行的增长能力。

从图中可以看出，民生银行的固定资产在2010年度增长很快，从详细的资产负债表可以看到，在2010年中民生银行有在建工程投资，这是固定资产增长的主要原因。总体来说，民生银行的固定资产从2007年末到2011年末一直保持增长趋势，2011年末的固定资产净额是2007年末的2.55倍，这与总资产增长是差不多的。

无形资产是指企业拥有或者控制的没有实物状态的可辨认非货币资产，包括，专利权，商标权，土地使用权，特许权等。在知识经济时代，企业控制的无形资产越多，则其可持续发展能力和竞争能力就越强，从图中可以看出，民生银行的无形资产在2008和2009年基本没有变化，在2010年和2011年则快速增长，2011年末的无形资产值比2007年末增长了29倍，可见民生银行的无形资产增长之巨大。从民生银行的无形资产增长情况来看，可以判断民生银行的发展潜力和竞争能力正在不断提高。

由图中可以看出，民生银行的客户存贷款都一直保持增长趋势，其中除了2008年增加较慢（这与2008年金融危机有关）外，其他年份都有较快增长。总体来说，民生银行的客户存款2011年末比2007年末增加了1.45倍，客户贷款增加了1.17倍。另外，从图中可以看出，客户存款与贷款的差值有扩大趋势，这与民生银行存款利用变化有关，如用于增加固定资产和增加投资等方面。另外可以看出民生银行的存贷比例在不断降低,但都保持在70%以上。可见民生银行在保证存款的利润创造能力的前提下，抵抗风险的能力提高，稳健性增强。

由图中可以看出，民生银行的股东权益在2008年度增长最小，这与金融危机有关，在2009年增长最大，这主要是因为民生银行2009年在香港上市。总体来说民生银行的股东权益在不断增长，2011年末是2007年末的2.67倍，即在最近4年间民生银行的股东权益增长了1.67倍，扩张还是很大的。

（2）结构分析

日期2011-12-31 结构/%

总资产222906400.00 100

货币资金33280500.00 14.93

固定资产净额882300.00 0.3958

无形资产477000.00 0.2140

客户贷款120522100.00 54.07

总负债209495400.00 100

客户存款164473800.00 78.51

股东权益13411000.00 100

股本2671500.00 19.92

从表中可以看到，总资产中客户贷款占的比例最大，达到54.07%，是民生银行最重要的资产，这在其他银行也是一样的。另外货币资金比例也较大，占到14.93%，固定资产比例很小，这与民生银行的金融业性质有关。在负债方面，客户存款是民生银行最重要的负债，占民生银行总负债的78.51%，对于所有银行来说，客户存款都是最重要的资金来源。在股东权益方面，股本占19.92%。

2、利润表分析

利润表摘要单位(万元)

年份2011 2010 2009 2008 2007

营业收入8236800.00 5476800.00 4206000.00 3501700.00 2530136.80 净利息收入6482100.00 4587300.00 3224000.00 3038000.00 2258015.40 手续费及佣金净收入1510100.00 828900.00 466400.00 446100.00 239134.70 净交易收入38500.00 56900.00 9400.00 -5700.00 38846.90 营业支出4508300.00 3175700.00 2645500.00 2460500.00 1610177.80 业务与管理费用2933300.00 2162500.00 1773700.00 1490100.00 1170476.50 营业利润3728500.00 2301100.00 1560500.00 1041200.00 9,199,59.00 利润总额3717500.00 2297600.00 1565600.00 1048800.00 921249.4

母公司所有者净利润2792000.00 1758100.00 1210400.00 788500.00 633517.60 （1）营业收入分析

A、总量指标趋势分析

由上图可以看出，民生银行的营业收入一直保持上涨趋势，其中2009年因为08年金融危机的影响导致增长速度放缓，从数值来看，民生银行2011年的营业收入比2007年的增长了2.26倍，其中净利息收入增长了1.87倍，手续费及佣金净收入增长了5.31倍，净交易收入则减少了0.89%，从手续费和佣金净收入增加的倍数可以看出民生银行的盈利战略有所变化。

B、结构指标趋势分析

年份2011 2010 2009 2008 2007