中国市场利率流动性溢酬

2002-1-11 2002-1-18 2002-1-25 2002-2-1 0.0259 0.0248 0.0256 0.0247 0.0258 0.0248 0.0257 0.0246 0.0259 0.0249 0.0257 0.0243 0.026 0.025 0.0259 0.0242 0.0263 0.0254 0.0262 0.0245 0.0269 0.0261 0.0268 0.0252 0.0276 0.0268 0.0274 0.0261 0.0283 0.0275 0.028 0.0269 0.029 0.0283 0.0287 0.0279 0.029 0.0284 0.0285 0.0281 0.0319 0.0315 0.0315 0.0313 0.0308 0.0305 0.0304 0.0302 0.02525 0.025175 0.02435 0.023 0.00055 -0.000375 0.00135 0.0016 0.01862 0.018056 0.017524 0.016816 0.00738 0.006944 0.008376 0.007384 0.0210308 0.0204 0.0197462 0.019069 0.0048692 0.0045 0.0059538 0.005231
中国市场利率流动性溢酬
期限 一周 一月 一季度 半年 一年 两年 三年 四年 五年 七年 十年 十五年 月循环利率（无流动性溢酬） 月流动性溢酬 半年循环利率（无流动性溢酬） 半年流动性溢酬 季度循环利率（无流动性溢酬） 季度流动性溢酬 月流动性溢酬的显著性检验 2001-8-24 2001-8-31 2001-9-7 0.0264 0.0263 0.0209 0.0264 0.0264 0.0209 0.0266 0.0266 0.0212 0.0269 0.0269 0.0217 0.0276 0.0276 0.0227 0.0289 0.0289 0.0248 0.0304 0.0303 0.027 0.0319 0.0318 0.0293 0.0335 0.0334 0.0318 0.0342 0.0334 0.033 0.0272 0.0267 0.0264 0.0302 0.0301 0.0295 0.0235 0.022125 0.0208 0.0029 0.004275 1E-04 0.024884 0.024716 0.024448 0.002016 0.002184 -0.00275 0.0242154 0.0243308 0.024262 0.0023846 0.0022692 -0.00306 行1 T检验值 平均 0.000302 1.500636 标准误差 0.0002013 10% 中位数 0.000175 众数 0.0016 标准偏差 0.0014089 样本方差 1.985E-06 峰值 0.604665 偏斜度 0.6200235 区域 0.00685 最小值 -0.002575 最大值 0.004275 求和 0.0148 计数 49 置信度(95.0%) 0.0004047 月度——季度流动性溢酬差异检验 t-检验: 双样本等方差假设 变量 1 变量 2 平均 0.000302 0.001581 方差 1.985E-06 7.26E-06 观测值 49 40 合并方差 4.348E-06 假设平均差 0
2002-2-8 0.0256 0.0254 0.0251 0.0251 0.0253 0.0259 0.0265 0.0272 0.028 0.0279 0.0314 0.0303 0.021775 0.003625 0.016228 0.008872 0.018523 0.006577
2002-3-1 0.0215 0.0214 0.0212 0.0213 0.0218 0.0229 0.0241 0.0253 0.0266 0.0272 0.0311 0.0303 0.020375 0.001025 0.015704 0.005596 0.017938 0.003262
df 87 t Stat -2.877565 P(TBaidu Nhomakorabea=t) 单尾 0.0025205 t 单尾临界 1.6625563 P(T<=t) 双尾 0.0050409 t 双尾临界 1.9876097
2001-9-14 2001-9-21 2001-9-28 2001-10-12 0.0204 0.0209 0.021 0.0239 0.0205 0.021 0.0208 0.0238 0.0208 0.0213 0.0209 0.0239 0.0213 0.0217 0.0213 0.0242 0.0223 0.0227 0.0221 0.0248 0.0244 0.0246 0.024 0.0262 0.0266 0.0266 0.0259 0.0275 0.029 0.0288 0.028 0.029 0.0315 0.0311 0.0302 0.0305 0.0323 0.0321 0.0313 0.0308 0.026 0.0258 0.0252 0.0349 0.0294 0.0291 0.0283 0.0319 0.02155 0.0226 0.023375 0.0248 -0.00105 -0.0016 -0.002575 -0.001 0.024512 0.024472 0.02432 0.024104 -0.003212 -0.002772 -0.00302 9.6E-05 0.024607692 0.025038462 0.0253615 0.025823077 -0.003807692 -0.00373846 -0.004462 -0.00192308 季度流动性溢酬的显著性检验 行1 T检验值 平均 0.0015806 3.711269544 标准误差 0.0004259 1% 中位数 0.0023269 众数 #N/A 标准偏差 0.0026935 样本方差 7.255E-06 峰值 -0.136023 偏斜度 -0.463351 区域 0.0110385 最小值 -0.004462 最大值 0.0065769 求和 0.0632231 计数 40 置信度(95.0%)0.0008614 月度——半年流动性溢酬差异检验 t-检验: 双样本等方差假设 变量 1 变量 2 0.0035474 0.001580577 1.192E-05 7.25515E-06 29 40 9.205E-06 0
平均 方差 观测值 合并方差 假设平均差
df t Stat P(T<=t) 单尾 t 单尾临界 P(T<=t) 双尾 t 双尾临界
67 2.6580324 0.0049097 1.6679155 0.0098193 1.9960089
2001-10-19 2001-10-26 2001-11-2 2001-11-9 2001-11-16 0.0246 0.024 0.0267 0.0261 0.0266 0.0246 0.024 0.0266 0.026 0.0264 0.0248 0.0242 0.0262 0.0256 0.0261 0.025 0.0245 0.026 0.0255 0.0261 0.0256 0.0251 0.0263 0.0257 0.0263 0.0268 0.0263 0.0271 0.0262 0.0269 0.0281 0.0276 0.028 0.0268 0.0276 0.0294 0.0289 0.029 0.0275 0.0283 0.0309 0.0303 0.03 0.0282 0.0291 0.0468 0.0467 0.0464 0.0445 0.0297 0.0347 0.0347 0.0345 0.0332 0.0348 0.032 0.0317 0.032 0.0308 0.0312 0.02535 0.02585 0.0266 0.0269 0.026725 -0.00075 -0.00185 0 -0.0009 -0.000325 0.02384 0.02344 0.023188 0.022796 0.022388 0.00116 0.00106 0.002812 0.002704 0.003712 0.025976923 0.02599231 0.02611538 0.02596154 0.025923077 -0.001176923 -0.0017923 8.4615E-05 -0.0003615 0.000176923 半年流动性溢酬的显著性检验 行1 T检验值 平均 0.00354745 5.53281248 标准误差 0.00064117 1% 中位数 0.004472 众数 #N/A 标准偏差 0.00345278 样本方差 1.1922E-05 峰值 -0.3461791 偏斜度 -0.5968303 区域 0.012084 最小值 -0.003212 最大值 0.008872 求和 0.102876 计数 29 置信度(95.0%) 0.00131337
2002-3-8 2002-3-15 0.0202 0.0198 0.0201 0.0197 0.02 0.0196 0.0202 0.0199 0.0208 0.0205 0.0221 0.0219 0.0235 0.0233 0.0249 0.0248 0.0264 0.0263 0.0273 0.0272 0.0314 0.0315 0.0305 0.0308 0.01915 0.0179 0.00095 0.0018 0.015396 0.015124 0.004804 0.004776 0.017554 0.0171769 0.002446 0.0024231
2001-11-23 2001-11-30 2001-12-7 2001-12-14 2001-12-21 2001-12-28 2002-1-4 0.027 0.0279 0.0254 0.0254 0.026 0.0251 0.027 0.0269 0.0278 0.0253 0.0253 0.0259 0.025 0.0269 0.0266 0.0275 0.0251 0.0252 0.0258 0.025 0.0269 0.0266 0.0275 0.0252 0.0253 0.0259 0.0251 0.027 0.0267 0.0276 0.0256 0.0257 0.0263 0.0255 0.0272 0.0272 0.028 0.0266 0.0266 0.0271 0.0263 0.0277 0.0278 0.0284 0.0276 0.0276 0.028 0.0272 0.0283 0.0283 0.0289 0.0287 0.0287 0.0289 0.0282 0.0289 0.0289 0.0294 0.0299 0.0298 0.0298 0.0291 0.0295 0.0293 0.0295 0.0309 0.0308 0.0306 0.0299 0.0293 0.0346 0.0347 0.035 0.0358 0.0361 0.0354 0.0321 0.0311 0.0314 0.0318 0.0326 0.0327 0.0324 0.0313 0.026425 0.026175 0.025475 0.025875 0.026 0.0257 0.025825 0.000475 0.001625 -0.000175 -0.000575 -0.0001 -0.0007 0.001075 0.022104 0.0217 0.0212 0.020828 0.020328 0.019884 0.019248 0.004496 0.0058 0.004 0.004472 0.005572 0.005216 0.007752 0.025530769 0.025007692 0.0243846 0.023969231 0.023292308 0.022461538 0.021792 0.001069231 0.002492308 0.0007154 0.001230769 0.002507692 0.002538462 0.005108