财务报表分析2
财务报表分析二
一、现金收入结构表项 目金额结构百分比经营活动产生的现金收入8,815,571,894.6278.99%其中：销售商品、提供劳务收到的现金8,783,578,034.0999.64% 收到的税费返还0.000.00% 收到的其他与经营活动有关的现金31,993,860.530.36%投资活动产生的现金收入7,086,446.000.06%其中：收回投资所收到的现金0.000.00% 取得投资收益所收到的现金0.000.00% 处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收回的现金净额7,086,446.00100.00% 收到的其他与投资活动有关的现金0.000.00%筹资活动产生的现金收入2,337,019,775.7020.94%其中：吸收投资所收到的现金783,006,475.7033.50% 借款所收到的现金1,554,013,300.0066.50% 收到的其他与筹资活动有关的现金0.000.00%现金收入合计11,159,678,116.32100.00%现金收入结构分析20.94%0.06%78.99%经营活动产生的现金收入投资活动产生的现金收入筹资活动产生的现金收入二、现金支出结构表项 目金额百分比经营活动产生的现金支出7,454,542,761.9166.68%其中：购买商品、接受劳务支付的现金6,332,388,713.0284.95% 支付给职工以及为职工支付的现金421,720,300.31 5.66% 支付的各项税费650,717,745.048.73% 支付的其他与经营活动有关的现金49,716,003.540.67%投资活动产生的现金支出2,142,556,679.5819.16%其中：购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金2,142,556,679.58100.00%筹资活动产生的现金支出1,582,811,751.1614.16%其中：偿还债务所支付的现金283,298,875.5817.90% 分配股利或偿付利息所支付的现金4,527,000.000.29% 支付的其他与筹资活动有关的现金1,294,985,875.5881.82%现金支出合计11,179,911,192.65100.00%现金流出结构分析14.16%19.16%66.68%经营活动产生的现金支出投资活动产生的现金支出筹资活动产生的现金支出三、现金净额结构表项 目金额百分比经营活动现金净额1,361,029,132.71508.62%投资活动现金净额-2,135,470,233.58-798.03%筹资活动现金净额1,042,033,900.12389.41%现金净额合计267,592,799.25100.00%四、流入流出比分析经营活动流入流出比 1.182577145投资活动流入流出比0.003307472筹资活动流入流出比 1.476498879。
财务报表分析(第二版)中国人民大学出版社-岳虹编著-第一章 习题参考答案
第一章习题参考答案一、单项选择题1．A 2．A 3．D 4．D 5．B 6．D二、多项选择题1．ABCE 2．ABCDE 3．ABCDE 4．ABDE 5．ABCDE三、判断题1．答案：⨯解析：财务报表分析的主要依据之一是公司的财务报告，因此由财务报告本身缺陷所造成的财务报表分析的局限性也就在所难免。
2．答案：⨯解析：在比率计算中，一些数据的确定、时间上的对应与否等问题，也会影响比率所反映内容的可比性及准确度，这也就难免与公司的实际情况发生一定程度的脱节。
3．√4．√解析：财务报表附注是对在资产负债表、利润表、现金流量表和股东权益变动表等报表中列示项目的进一步说明。
附注是财务报表不可或缺的组成部分，相对于报表而言，附注同样具有重要性。
5．答案：⨯解析：确定报表的可信赖程度，是审计人员的工作，并非财务报表分析的主要工作。
四、名词解释1．财务报表分析就是通过财务报表及其相关资料所提供的信息，运用特定的方法分析、评价公司价值，为各利益相关方做出最佳经济决策服务2．比较分析法是将指将相关经济指标与选定的比较标准进行对比分析，以确定分析指标与标准之间的差异，明确差异方向、差异性质与差异大小，并进行差异分析与趋势分析的方法。
3．因素分析法是通过分析影响财务指标的各项因素，并计算其对指标的影响程度，用以说明本期实际与计划或基期相比，财务指标发生变动或差异的主要原因的一种分析方法。
五、简述题1．财务报表分析功能主要有以下四个方面：（1）通过财务报表分析评估公司价值，保护投资者利益。
（2）通过财务报表分析评估信用风险，保护债权人利益。
（3）通过财务报表分析评价公司经营管理状况，改善公司管理。
（4）通过财务报表分析发现公司舞弊及其他风险，强化公司外部监管。
2．财务报表分析的原则为：实事求是原则、系统性原则、因果关系与平衡关系原则、定性分析与定量分析结合原则及动态分析原则。
3．由于财务报表分析的主要依据之一是公司的财务报告，因此由财务报告本身缺陷所造成的财务报表分析的局限性也就在所难免。
财务报表分析 作业2
您的姓名：[填空题] *_________________________________1. 负债的资本成本普通低予股票的资本成本，其主要原因是()。
[单选题]A、负债的筹资费用较少B、负债融资比较快速C、负债的利息率固定D、负债利息可以抵税(正确答案)2. 根据企业会计准则的规定盼认定标准，与企业不簪摩荧联方关系的是()。
[单选题]A、共同控制合营企业的合营者(正确答案)B、联营企业C、主要投资者的配偶D、对该企业实施共同控制的投资方3. 关于总资产收益率的一种观点认为，无论是归投资人所有的净利润，还是向国家交纳的所得税和支付给债权人的利息，都是企业运用资产所获得的收益的部份。
从这个观点出发，总资产收益率的分母应为()。
[单选题]A、税前利润B、净利润C、净利润+利息D、净利润+利息+所得税(正确答案)4. 假定其他条件不变，下列各项经济业务中，会导致公司总资产收益率上升的是()。
[单选题]A、收回应收账款B、用资本公积转增股本C、用银行存款购入生产设备D、用银行存款归还银行借款(正确答案)5. 净资产收益率指标可以分解为() [单选题]A、总资产收益率与权益乘数(正确答案)B、销售净利率与权益乘数C、长期资本收益率与权益乘数D、总资产周转率与权益乘数6. 列有关市盈率的理解，正确的是()。
[单选题]A、市盈率低说明投资者对公司发展前景看好B、市盈率越低越好C、过高市盈率意味着较高的投资风险(正确答案)D、成长性较好的公司市盈率普通较低7. 某产品目前市场需求趋向饱和，潜在的顾客已经很少，销售额增长缓慢。
上述特征表明该产品生命周期阶段是()。
[单选题]A、介绍期B、成长期C、稳定期(正确答案)D、衰退期8. 某公司2022 年发行2000 万元的可转换债券，截至2022 年12 月31 日可转换债券已满足转股条件、但尚未转为普通股，下列正确的是()。
[单选题]A、可转换债券会使基本每股收益减少B、可转换债券会使基本每股收益增加C、可转换债券会使稀释每股收益减少(正确答案)D、可转换债券会使稀释每股收益增加9. 某公司2022 年营业收入净额为72000 万元，流动资产平均余额为8000 万元，固定资产平均余额为16000 万元。
《财务报表分析》试题(二)及答案
1.所有者权益变动表反映企业的( )。
A.财务状况B.经营成果C.股东权益变动情况D.现金流动2.大大公司 2022 年年末资产总额为 900 万元，负债总额为 500 万元，计算产权比率为( )。
A.1.25B.2.54C.0.46D.0.863.从严格意义上说，计算应收账款周转率时应使用的收入指标是( )。
A.主营业务收入B.赊销净额C.销售收入D.营业利润4.庆英公司 2022 年实现利润情况如下：实现营业总收入 4800 万元，营业成本3000 万元，资产减值损失 40 万元，销售费用 380 万元，管理费用 320 万元，财务费用 60 万元，投资收益 400 万元。
则营业利润率是( )。
A.29.17％B.64.22%C.31.03%D.50.25% 5．( ) 是财务会计报告的重要组成部份，是企业对外传递会计信息的主要途径。
A.监事会报告B.董事会报告C.财务报表D.审计报告6.最关心企业信用状况的报表使用者是( )。
A.经营者B.潜在投资者C.债权人7．在我国资产负债表采用( )的结构进行列示。
A.单步式B.多步式C.账户式D.注册会计师D.报告式8．资产负债表各资产项目是按照( )顺序罗列的。
A.变现速度B.流动性C.时间长短D.重要性9.普通地说，属于保守型资产结构的是( )。
A.企业持有数量较多的流动资产，并有充裕的货币性资产B.企业流动资产与非流动资产保持适中水平C.企业持有数量较多的非流动资产，资金利润率较低D.企业持有数量较多的非流动资产，资金利润率较高10．我国企业编制的利润表普通采用( )格式。
A.单步式B.多步式C.账户式D.报告式11．现金流量表是以( )为编制基础。
A.经营活动B.投资活动C.筹资活动D.现金12．( )属于收回投资所收到的现金。
A.收回固定资产C.收回债权投资本金B.收回债权投资的利息D.取得投资收益收到的现金E.收回非现金资产13．评价企业盈利能力的营业利润率指标中“利润”是指(A.毛利润B.营业利润C.利润总额D.息税前利润14.企业的流动资产周转率高，说明( )。
财务报表分析(二)
复杂资本结构的每股收益
复杂资本结构，即在普通股和一般优先股之
外，还包括：可转换债券、可转换优先股、 股票选购权（通常给予员工的按预定价格购 买公司普通股的选择权）、购股证 此时，每股收益的计算可能包括： 原始每股收益 完全稀释的每股收益
市盈率(价格/收益比率)
市盈率 = 每股市价/（完全稀释后的）每股收
第七章 投资报酬分析
从投资人角度对获利能力的进一步分析。
重点把握： 1．财务杠杆及其对投资报酬的影响 2．净资产收益率及其分析 3．每股收益及其分析 4．市盈率的运用
财务杠杆及其对投资报酬的影响
财务杠杆系数DFL＝ 当借入资金所获得的收入高于借入资金所支 付的成本，即企业资产报酬率超过债务资本利息 时，负债经营将为股东权益带来更多报酬，财务 杠杆将发挥正效益。 当借入资金所获得的收入低于借入资金所支 付的成本时，利息的支付必然会减少所有者权益， 财务杠杆将发挥负效益，即随着借入资金比例的 增加，投资者净收益会有更大幅度的减少。 财务杠杆对净收益的具体影响，参见P154－155 的例7－2。
分部报告的披露要求：
按行业、产品、地区说明主营业务收入、主营业务利润 的构成情况。 对占主营业务收入或主营业务利润10%以上的业务经营 活动及其所属行业，以及占主营业务收入或主营业务利润 10%以上的主要产品应予介绍。主营业务及其结构较上期发 生较大变化的，应予以说明。 主要全资及控股子公司经营情况及业绩。
经营杠杆对营业利润的影响
由于固定成本的存在，使利润的变动率大于产销量的变 动率的现象即经营杠杆现象 经营杠杆意味着营业利润变动相当于产销量变动的倍数 经营杠杆意味着经营风险的大小
（二）以资产为基础的获利能力指标
财务报表分析(二) 在线考试 2
财务报表分析(二) 在线考试 22.不同财务报表分析主体存在明显差异的是（） [单选题]A.利益倾向(正确答案)B.分析依据C.分析要求D.评价标准3.负责编制合并报表的是（） [单选题]A.企业集团B.母公司(正确答案)C.子公司D.控股公司4.不需要在报表附注中列示的内容是（） [单选题]A.企业的基本情况B.企业注册地C.财务报表的编制基础D.财务报告批准报出日后提议(正确答案)5.通过对存货毛利率的走势进行分析，最便于考察存货的（） [单选题]A.周转性B.保值性C.盈利性(正确答案)D.时效性6.下列主要是靠资产的有机整合来实现的是（） [单选题]A.资源配置战略(正确答案)B.发展战略C.竞争战略D.财务战略7.经营性负债的规模在一-定程度上反映了企业对上下游的（） [单选题]A.采购能力B.发展能力C.偿债能力D.议价能力(正确答案)8. 容易产生暂时性差异的项目包括（） [单选题]A.关联交易差价B.公允价值变动损益(正确答案)C.国债利息收入D.税收滞纳金9.上市公司法定公积金从税后利润中提取比例是（） [单选题]A. 5%B.10%(正确答案)C.15%D.20%10 预计负债反映很可能产生的负债，“很可能”指发生的可能性为（） [单选题]A.小于50%B.等于50%C.大于50%但小于或等于95%(正确答案)D.接近100%11 以控制性投资为主的长期股权投资的投资业绩应通过考察（） [单选题]A. 子公司的核心利润(正确答案)B.母公司的投资收益C.母公司的投资报酬率D.合并报表的核心利润12 下列比率能够预测企业经营业务拓展趋势的是（） [单选题]A.毛利率B.营业收入增长率(正确答案)C.核心利润率D.经营性资产报酬率13对各项资产进行减值测试的关键环节是确定各项资产的（） [单选题]A.市场价值(正确答案)B.公允价值C.评估价值D.现值14现金流量表采用间接法将净利润调节为（） [单选题]A.投资活动现金流量B.筹资活动现金流量C.经营活动现金流量D.现金流量净额(正确答案)15.根据货币资金规模的恰当性可以分析货币资金的（） [单选题]A.运用质量(正确答案)B.构成质量C. 生成质量D. 形成质量16.确定合并报表合并范围的基础是母公司对另-一企业的（） [单选题]A.决策权B.经营权C.管理权D.控制关系(正确答案)17.合并报表的特征决定了信息使用者应该采用合并报表所特有的（） [单选题]A.比率分析法B.差量分析法(正确答案)C.比较分析法D.结构分析法18.下列不构成企业关联方关系的是（） [单选题]A.该企业的联营企业B.该企业的合营企业C.该企业的子公司D.企业资金提供者(正确答案)19.下列资产负债表日后事项中属于调整事项的是（） [单选题]A.资产负债表日后发现了财务报表舞弊或差错(正确答案)B.资产负债表日后发生重大诉讼C资产负债表日后因自然灾害导致资产重大损失D.资产负债表日后发生巨额亏损内审计报告，具有的作用是20 注册会计师对被审计单位会计报表签发的审计报告，具有的作用是（C） [单选题]A.判断作用(正确答案)B.预测作用c.鉴证作用D.咨询作用21.报告分部的数量通常不应超过（） [单选题]A.11个B.10个(正确答案)C.9个D.8个22. 下列中反映管理者根据产品成本进行产品定价能力的是（） [单选题]A.销售净利率B. 核心利润获现率C.核心利润率D.毛利率(正确答案)23.下列属于衡量企业财务风险的主要指标的是（） [单选题]A.流动比率B. 速动比率C.资产负债率(正确答案)D.利息保障倍数24. 下列不属于影响企业长期借款利率水平的因素是（） [单选题]A.贷款金额(正确答案)B.担保方式C.贷款用途D.企业内部管理规范程度25.影响经营活动现金流量变化的原因有（） [单选题]A.竞争加剧(正确答案)B.行业特点C.生命周期D.资本运作26.下列属于会计估计的是（） [单选题]A.无形资产的受益期(正确答案)B.合并政策C.存货计价D.借款费用的处理27.财务报表分析的主体包括（）A.企业所有者(正确答案)B.企业债权人(正确答案)C.经营管理者(正确答案)D.政府职能机构(正确答案)E.社会中介机构(正确答案)28.制约企业财务报表编制的一般原则有（）A.客观性(正确答案)B.相关性(正确答案)C.可比性(正确答案)D.及时性(正确答案)E.重要性(正确答案)29. 下列属于引起或有负债的原因是（）A.已贴现商业承兑汇票(正确答案)B. 为其他单位提供债务担保(正确答案)C.未决诉讼(正确答案)D.预计负债E.长期应付款30.影响筹资活动现金流量变化的原因有（）A.扩张加剧(正确答案)B.融资环境(正确答案)C.理财能力(正确答案)D.银行承兑商业汇票结算E.处置不良资产(正确答案)31.企业合并的主要原因有（）A.利润最大化B.实现增长(正确答案)C.规模经济(正确答案)D.分散经营风险(正确答案)E.股东财富最大化32.环比分析法[名词解释题] [填空题]_________________________________33.其他综合收益[名词解释题] [填空题]_________________________________34.实质重于形式原则[名词解释题] [填空题]_________________________________35.会计政策[名词解释题] [填空题]_________________________________36.市盈率[名词解释题] [填空题]_________________________________37.简述资产质量的概念以及资产质量的属性。
财务报表分析测试二
财务报表分析（二）一、单选题1、某企业2010年销售收入净额为250万元，销售毛利率为20%，年末流动资产90万元年初流动资产110万元，则该企业流动资产周转率为（C）A、2次B、2.22次C、2.5次D2.78次2、某企业某年初存货余额为125万元，年末175万元；主营业务成本450万元，则年末存货周转天数是（B）A、100天B、120天C、180天D、360天3、某公司2010年净利为140万元，所得税为60万元，利息费用为20万元，资产平均余额为2000万元，以净利润为收益口径，则总资产利润率为（A）A、7%B、8%C、10%D、11%4、某企业期初负债总额为200万元，所有者权益总额为400万元；期末所有者权益总额为600万元，资产负债率为40%，经营活动产生的现金流量为400万元，则企业资产现金流量收益率为（B）A、40%B、50%C、60%D、70%5、某企业上一年度的销售额是1000万元，本年度销售额是上200%，则本年度的销售增长率为（C）A、200%B、150%C、100%D、50%6、某企业年初流动资产总额为600万元，年末流动比率为2，负债总额为900万元，年末流动负债占负债总额为50%，则本年度的流动资产增长率为（A）A、50%B、100%C、150D、200%7、注册会计师通过实施审计工作，认为被审计单位财务报表的编制符合合法性和公允性的要求，合理保证财务报表不存在重大错报。
应出具(A)A、无保留意见审计B、保留意见审计C、无法表示意见的审计报告D、否定意见的审计报告8、注册会计师会在审计意见段中使用“由于上述问题造成的重大影响”、“由于受到前段所述时件的重大影响”等术语时，出具的是（D）A、无保留意见审计报告B、带有强调事项段的无保留意见审计报告C、保留意见审计报告吧D、否定意见的审计报告9、杜邦财务分析的核心指标是（A）A、净资产收益率B、资产总额C、所有者权益D、资产周转率10、甲公司去年的销售净利率为5%，资产周转率为2.4次；今年的销售净利率为5.4%，资产周转率为2.2次，资产负债率没有发生变化，则今年的权益净利率比去年（B）A、升高B、降低C、相等D、无法表达二、多选题1、下列关于营业周期的说法正确的有（ACD）A、营业周期短，说明资产效率越高，其收益能力也越强B、营业周期越长，说明资产的效率越高，其收益能力也越强C、一定条件下，应收账款周转天数越短，营业周期越短D、一定条件下，存货周转天数越短，营业周期越短E、营业周期越长，资产的风险越小2、计算总资产收益率的收益口径主要包括（ABCD）A、净利润B、净利润+所得税C、净利润+利息D、净利润+所得税+利息E、净利润+所得税+货币资金3、对企业发展能力进行分析一般包括（ABC）A、企业竞争能力分析B、企业周期分析C、企业发展能力财务比率分析D、企业制度分析E、人力资源和行业环境分析4、资产负债表日后事项的种类包括（AB）A、调整事项B、非调整事项C、预计事项D、或有事项E、偶然事项5、财务综合分析与评价有很多思路和方法，其中最常用的种方法是（AB）A、杜邦分析法B、沃尔评分法C、比较分析法D、趋势分析法E、因素分析法三、判断说明题1、某企业某年末营业收入总额为500万元，其中兼营业务比重为40%；期初固定资产原值为600万元，累计折旧150万元，期末固定资产原值为800万元；累计折旧250万元；则期末固定资产周转率为0.7。
《财务报表分析》第二章详解
第二章 分析基础
五、关于年度财务报告与中期财务报告
月度财务报告
（二）中期财务报告：是指以中期为基础编制的财务报告。
中期财务报告至少应当包括资产负债表、利润表、现金流量表以及报 表附注等项内容。
季度财务报告 半年度财务报告
其中： 1．资产负债表、利润表、现金流量表和附注是中期财务报告至少应当编制的法定内容，对其他财 务报表或者相关信息，如所有者权益（或股东权益）变动表等，企业可以根据需要自行决定。 2．中期资产负债表、利润表和现金流量表的格式和内容，应当与上年度财务报表相一致。 3．中期财务报告中的附注相对于年度财务报告中的附注而言，是适当简化的。中期财务报表附注 的编制应当遵循重要性原则。 4. 中期报告一般不需要进行审计。
会计分期假设是持续经营假设的必然结果。 会计期间的确定，实际上决定了企业对外报送报表的时间间隔以及企业报 表所涵盖的时间跨度。 会计分期假设除了为企业进行会计处理计算损益和编制财务报告限定了时 间区域、对会计信息质量有重要影响外，对会计的概念也有一定的影响。
第二章 分析基础
第二节 基本会计假设
四、货币计量（monetary measurement）假设
第二章 分析基础 二、报表附注
10.会计报表重要项目的说明
1 应收款项及计提坏账的准备方法
7. 对已在资产负债表、利润表、现金流量表和所 有者权益变动表中列示的重要项目的进一步说明； 8. 或有和承诺事项、资产负债表日后非调整事项、 关联方关系及其交易等需要说明的事项； 9. 在资产负债表日后、财务报告批准报出日前提 议或宣布发放的股利总额和每股股利金额（或向 投资者分配的利润总额）；
第二章 分析基础
第二节 基本会计假设
制约企业报表编制的基本会计假设
财务报表的编制财务报表分析(二)_真题(含答案与解析)-交互
财务报表的编制、财务报表分析(二)(总分100, 做题时间90分钟)一、判断题1.资产负债表的固定资产项目应该根据“固定资产”账户的期末余额合计，减去“累计折旧”账户期末余额后的净额填报。
SSS_JUDGEMENT正确错误该题您未回答:х该问题分值: 2答案:错误[解析] 固定资产项目，应根据“固定资产”科目期末余额减“累计折旧”、“固定资产减值准备”科目期末余额后的净额填列。
2.资产负债表一般有两种格式，一种是报告式，一种是账户式。
我国的资产负债表采用账户式。
SSS_JUDGEMENT正确错误该题您未回答:х该问题分值: 2答案:正确[解析] 资产负债表一般有两种格式，一种是报告式，一种是账户式。
报告式资产负债表是将资产、负债、所有者权益按从上到下的顺序依次排列。
账户式资产负债表是将报表分为左右两方，左方列示资产各项目，右方列示负债和所有者权益各项目，左方的资产总计等于右方的负债和所有者权益总计。
3.所有者权益变动表应当分别列示当期损益，直接记入所有者权益的利得的损失、与所有者(或股东)的资本交易导致的所有者权益的变动等。
SSS_JUDGEMENT正确错误该题您未回答:х该问题分值: 2答案:正确[解析] 所有者权益变动表反映企业年末所有者权益增减变动的情况。
企业至少每年末编制一次。
所有者权益变动表应当反映构成所有者权益的各组成部分当期的增减变动情况。
当期损益、直接计入所有者权益的利得和损失、以及与所有者(或股东)的资本交易导致的所有者权益的变动，应当分别列示。
4.资产负债表“年初余额”栏内各项目的金额，应根据上年末资产负债表“期末余额”栏内所列数字填列。
SSS_JUDGEMENT正确错误该题您未回答:х该问题分值: 2答案:正确[解析] 资产负债表“年初余额”栏内各项目的金额，应根据上年末资产负债表“期末余额”栏内所列数字填列。
如果本年度资产负债表规定的各个项目的名称和内容同上年度不相一致，应对上年年末资产负债表各项目的名称和数字按照本年度的规定进行调整后，填入报表中的“年初余额”栏内。
财务报表分析范文2篇
财务报表分析范文2篇财务报表分析范文1本文将分析某公司2019年的财务报表，并结合行业情况、公司业务情况、经济环境等因素进行分析。
首先，从利润表入手，我们可以发现公司2019年营业收入为5000万元，相比上一年增长了20%；净利润为1200万元，同比增长了30%。
这说明公司业务发展良好，实现了持续增长。
毛利率为35%，同比略有下降，主要原因是营业成本增加了一定比例，但还是保持在良好水平。
净利率为24%，表明公司具有较好的盈利能力，但同比有所下降，主要原因是2019年公司投资增长，导致管理费用、研发费用等成本增加。
接着，分析资产负债表，我们可以看到总资产为1.5亿元，较上一年度增长了20%。
其中，货币资金1620万元，同比下降了5%；应收账款980万元，同比上升了15%；存货810万元，同比下降了10%。
这表示公司的现金流状况有所改善，但库存管理仍有待提高。
总负债为860万元，同比增长了10%。
流动负债为560万元，长期负债为300万元。
负债总额相较于总资产不高，这表明公司具有良好的偿债能力。
除此之外，公司拥有较高的所有者权益，同比增长了30%。
最后，分析现金流量表，我们可以发现，经营活动现金流入净额为1600万元，同比增长了10%；投资活动现金流出净额为1800万元，同比增长了50%；筹资活动现金流出净额为500万元，同比减少了30%。
从现金流量表可以看出，公司2019年度经营活动和筹资活动都保持非常稳定，但投资活动现金流出较多。
我们可以发现，公司在2019年度增加了一定的固定投资，如购置了新设备等。
因此，公司的财务状况仍然良好，但对未来的投资规划和管理仍需进行更多的分析和制定。
总体来说，该公司在财务表现和业务发展方面均表现良好，持续保持稳健的增长，资产负债状况良好，具有较高的盈利能力和偿债能力。
但同时，公司在经营、投资和财务管理方面还需进一步加强，以应对日益激烈的市场竞争和不稳定的宏观经济环境。
财务报表分析 (2)
③经营活动现金流出的恰当性分析
④经营活动现金流量结构的合理性
⑤经营活动现金流量的年内分布均衡性及关联方交易的影响程度
3.稳定性分析
七、怎样看待企业商业负债（应付票据和应付账款之和）的规模变化和结构变化？
一般认为，应付票据和应付账款的规模代表了企业利用商业信用推动其经营活动的能力，也可以在一定程度上反映出企业在行业中的议价能力。由于应付票据和应付账款的财务成本并不相同（在我国的商业汇票普遍采用银行承兑的条件下，应付票据是有成本的），因此，从企业应付票据和应付账款的数量变化，可以透视出企业的经营质量。
（1）随着企业存货或营业成本的增长，应付账款相应增长。
（2）随着企业存货或营业成本的增长，应付票据相应增长。
选择
1.财务状况质量的界定：①资产质量②利润质量③资本结构质量④现金流量质量
2.财务状况与财务质量的区别：①财务质量不但应包含财务状况质量方面的定量分析，还应结合企业财务制度、公司治理结构、内部控制、企业创新能力和核心竞争力等方面进行定性分析，所涉范围较广。
(3)货币资金规模的持续性——分析货币资金的生存质量
三、如何对存货进行质量分析？
存货是指企业在正常生产经营过程中持有以备出售的产品或商品，或者为了出售仍然处在生产过程中的在产品，或者将在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料、物料用品等。
(1)存货的构成及规模恰当性分析
(2)存货的物理质量和时效状况分析
(3)存货的盈利性分析——考察毛利率水平及走势
(4)存货的周转性分析——考察存货周转率
(5)存货的保值性分析——考察存货的期末计价和计提存货跌价准备的合理性
四、如何对企业资本结构进行质量分析？
《财务报表分析》2、3章课后习题参考答案
《财务报表分析》课后习题参考答案第二章（P82）1．（1）A公司债权（应收账款、应收票据、其他应收款、预付账款等）超过了资产总额的75%，规模过大，说明公司的货币资金、存货、投资、固定资产、无形资产等在资产总额中不足25%。
（2）应收母公司款项达公司债权的80%以上，占公司资产总额的75%╳80%＝60%。
如此庞大的关联交易债权值得怀疑，可能存在着转移资金、非法占用、操纵利润等行为。
（3）母公司已严重资不抵债面临破产清算，意味着相应的债权不能收回或不能完全收回，将会使A公司遭受严重的资产损失，并将进一步导致公司严重亏损、资金周转困难、股票价格暴跌、公司形象严重受损。
2．存货积压可能是因为采购过多，也可能是因为生产过多而销路不畅。
不论是哪种原因，在近期来看，公司没有什么损失；即使是销路不畅，但可使公司流动资产增加，给人一种短期偿债能力增强的假象；并可使大量费用予以资产化，降低了当期的费用，从而使当期利润有良好表现。
从长期看，存货积压会导致资金占用增加、储存费用增加；若存货积压属于产成品销路不畅，则后果更为严重，未来会发生存货资产损失和亏损。
3．2005年科龙电器长期资产质量（1）固定资产。
部分设备严重老化，说明公司在较长一断时间内发展停滞，也缺乏技术进步；模具大量闲置，说明管理不到位，是采购有问题还是转产所致？不管什么原因造成闲置，都应及时加以处置减少损失。
至于部分公司停止经营，设备未能正常运转，可能与顾董事长出事、管理出现真空有关。
固定资产是公司经营的核心资产，固定资产质量低劣，会对公司未来的业绩产生消极的影响。
（2）无形资产。
商标价值在过去可能存在着高估。
这也反映了公司当时存在着管理问题。
我们知道，商标只有在购入或接受投资时才需入账。
因此，商标价值过去高估，现在贬值，将直接给公司带来经济损失。
诉讼中的土地使用权，是因为转让方并没有向其受让方付款，所以转让方可能并没有转让的权利。
这反映了转让涉及的三方可能都存在着管理问题。
财务报表分析(第二版)案例分析答案
第一章【引例】企业并购，不分析财务报表行不行一、案例的教学目标考虑到学生已经具备了财务会计或者相关的管理学知识，作为全书的第一个案例，本案例的教学目标是要让学生知道，财务报表分析除了我们可能认识到的对企业财务状况进行把握以外，其作用和价值已经远远超出了财务本身。
财务报表分析对企业并购过程中的价值确定具有重要意义。
二、思考题分析要点（一）购买企业，应该关注的价值以及影响价格的因素1．企业的价值内涵和表现形式有很多。
主要有：（1）企业账面资产价值；（2）企业账面净资产价值；（3）按照企业产能确定的价值；（4）企业净资产的评估价值（主要有成本法和收益法等）。
2．日常企业并购和本案例涉及的价值是：净资产的账面价值和净资产的评估价值。
3．影响价格确定的因素，除了净资产的评估价以外，还应该涉及企业股权交易的比例（在涉及控制权等重要股份转移时，应该考虑这种重要权利的增值因素）、所交易股权的市场状况（证券市场还是非证券市场，牛市还是熊市等）、股权交易双方的购买动机与紧迫性等。
（二）并购过程应该关注的报表项目1．主要资产的质量状况，特别应该关注经营资产如债权、存货和固定资产的质量状况；2．企业利润表中的利润质量，特别是企业持续盈利能力的前景；3．企业现金流量表所表现出的现金周转状况，特别关注企业利润所产生现金流量的能力以及企业投资活动现金流出量所表现出来的企业发展的战略含义等；4．股东权益变动表所展示出的股权的结构、变化及其对企业的深远影响。
【案例讨论与分析】中小股东关心的财务状况一、案例的教学目标财务报表的不同使用者在关注企业财务状况时应该关注不同的侧面。
二、思考题分析要点本案例的股东持有一万股，占全部股份的比重较低，股东属于小股东。
证券市场的绝大多数股东属于中小股东。
利益决定立场，立场决定关注点。
作为中小股东，其持有企业股份的目的是在买和卖的交易中获取利润。
因此，中小股东关心的是与此相关的因素。
中小股东一般应该关心企业短时间内的盈利能力状况、股利分配政策以及企业的现金支付能力。
2023年自考财务报表分析二简答题
自考 财务报表分析1企业财务信息旳顾客均有哪些？他们要提供旳重要财务信息是什么？答：企业财务信息旳顾客重要包括：投资人、债权人、政府和企业自身四个方面。
（1）投资人：投资收益率是他们最关心和重视旳财务信息。
他们也需要了解总资产收益率、销售利润率、资产保值、增殖率等。
投资人对股份制企业旳投资，还需要了解资金持有股票旳市场价值。
（2）债权人：贷款债权人最关心旳是债权旳安全，包括贷款到期收回和利息旳偿付。
商业债权人最关心旳是企业准时偿还贷款旳能力。
包括流动比率、速动比率和现金比率等。
（3）政府出于宏观经济管理、对市场和企业旳经济行为进行监管以及国有企业管理旳需要出发，规定企业提供所需旳财务信息。
（4）企业自身：出于经营决策和未来发展旳需要，必须了解多种财务信息。
2、简述现金流量比率分析旳含义和意义？答：现金流量比率是现金流量与有关项目数据相比所得旳值。
运用现金流量和其他与其有亲密联络旳项目数据相比得出旳比率，就可以从愈加广泛旳角度和多种方面对企业旳财务状况、效绩和能力作出衡量和评价。
通过现金偿债能力旳分析，可以对企业和企业旳偿债能力作出更稳健旳判断和评价；通过现金支付能力旳分析，可以对企业和企业旳支付能力作出判断和评价，通过净收益质量旳分析，可以对企业和企业以权责发生制为基础旳净收益旳质量作出判断和评价。
3、分析应收账款旳质量和流动性应注意旳问题有哪些？答：（1）应收账款旳规模。
应收账款旳规模受诸多原因影响，应结合企业旳行业特点、经营方式、信用政策来分析。
（2）坏账损失风险。
在市场经济条件下，企业生产经营存在着多种风险，采用商业信用赊销商品也不可防止发生坏账损失，即出现货款长期被拖欠甚至收不回来而给企业导致损失旳状况。
同步，应弄清处理坏账损失旳措施，若企业采用备抵法，应以应收账款净额作为计量根据。
（3）潜在亏损风险（4）应收账款流动性旳考核指标。
重要可以采用应收账款周转天数、应收账款周转次数、应收账款与日销售额比、赊销与现销比等指标衡量。
财务报表分析作业2：营运能力分析
目录财务报表分析作业2：营运能力分析 (1)引言 (1)背景介绍 (1)目的和意义 (2)营运能力分析的概念和指标 (3)营运能力分析的定义 (3)常用的营运能力指标 (4)应收账款周转率的分析 (5)应收账款周转率的计算方法 (5)应收账款周转率的意义和作用 (6)应收账款周转率的分析方法 (6)存货周转率的分析 (7)存货周转率的计算方法 (7)存货周转率的意义和作用 (8)存货周转率的分析方法 (9)资产周转率的分析 (10)资产周转率的计算方法 (10)资产周转率的意义和作用 (11)资产周转率的分析方法 (12)营运能力分析的案例分析 (13)公司A的营运能力分析 (13)公司B的营运能力分析 (13)公司C的营运能力分析 (14)结论 (15)对营运能力分析的总结 (15)对营运能力改进的建议 (16)财务报表分析作业2：营运能力分析引言背景介绍财务报表分析是一种通过对企业财务报表进行综合分析和评估，以了解企业的财务状况和经营情况的方法。
营运能力分析是财务报表分析的重要组成部分，它主要关注企业的盈利能力、偿债能力和运营能力等方面，帮助投资者、债权人和管理层了解企业的经营状况和潜在风险。
营运能力是指企业在正常经营活动中，利用资产和负债的能力。
它反映了企业的经营效率和盈利能力，是评估企业经营状况的重要指标之一。
营运能力分析主要包括盈利能力分析、偿债能力分析和运营能力分析三个方面。
首先，盈利能力分析是评估企业利润水平和盈利能力的重要手段。
通过对企业的利润表进行分析，可以了解企业的销售收入、成本和费用等情况，进而计算出企业的盈利能力指标，如毛利率、净利率等。
盈利能力分析可以帮助投资者判断企业的盈利能力是否稳定，是否具有增长潜力，从而决定是否投资于该企业。
其次，偿债能力分析是评估企业偿还债务能力的重要手段。
通过对企业的资产负债表进行分析，可以了解企业的资产和负债情况，进而计算出企业的偿债能力指标，如流动比率、速动比率等。
2024年公司财务报表分析报告总结(2篇)
2024年公司财务报表分析报告总结摘要：本报告旨在对____年公司财务报表进行综合分析和评价，以了解公司的财务状况和业绩表现。
通过对公司的资产负债表、利润表和现金流量表的分析，我们得出以下结论：第一部分：资产负债表分析在____年，公司的资产总额为XXX，较上一年度增长了X%。
主要资产项目包括流动资产、固定资产和无形资产等。
资产负债表显示了公司的资产负债结构相对稳定，资产负债比率在合理范围内。
公司的净资产总额为XXX，这表明公司具有一定的资本实力。
第二部分：利润表分析公司的利润表显示了其在____年的收入和支出情况。
公司的总收入为XXX，较去年增长了X%。
这一增长主要得益于销售增长和市场份额扩大等。
公司的净利润为XXX，表明公司的盈利能力较好。
但需要注意的是，公司的净利润率相对较低，可能是由于营销费用和人力成本的增加导致的。
第三部分：现金流量表分析公司的现金流量表展现了公司在____年的现金流动情况。
公司的经营活动产生的现金流量为XXX，这表明公司经营活动较为稳健。
公司的投资活动和筹资活动产生的现金流量均为正值，显示了公司对投资和筹资的积极态度。
综合分析：根据对公司财务报表的综合分析，公司在____年取得了不错的财务成果。
公司的资产负债结构相对稳定，具有一定的资本实力。
公司的总收入和净利润均有增长，显示了公司在市场竞争中的优势。
然而，公司的净利润率相对较低，可能需要进一步调整成本结构以提高盈利能力。
同时，公司在经营活动、投资活动和筹资活动上的现金流量均较为健康。
建议：1. 加强成本控制，提高盈利能力。
公司应仔细分析成本结构，寻找降低成本的机会。
2. 加大市场营销力度，提高销售额。
公司可以进一步开拓新的市场渠道和客户群体，以扩大销售规模。
3. 加强研发投入，提高产品创新能力。
公司应加大对研发的投入，开发出更具竞争力的产品，以增加市场份额。
4. 加强现金流管理，合理运用资金。
公司应建立有效的现金流预测和管理机制，以确保资金的有效利用。
财务报表分析(第二版)中国人民大学出版社-岳虹编著-课后习题参考答案
第一章习题参考答案一、单项选择题1．A2．A3．D4．A5．B6．D二、多项选择题1．ABCE2．ABCDE3．ABCDE4．ABDE5．ABCDE三、判断题1．答案：⨯解析：财务报表分析的主要依据之一是公司的财务报告，因此由财务报告本身缺陷所造成的财务报表分析的局限性也就在所难免。
2．答案：⨯解析：在比率计算中，一些数据的确定、时间上的对应与否等问题，也会影响比率所反映内容的可比性及准确度，这也就难免与公司的实际情况发生一定程度的脱节。
3．√4．√解析：财务报表附注是对在资产负债表、利润表、现金流量表和股东权益变动表等报表中列示项目的进一步说明。
附注是财务报表不可或缺的组成部分，相对于报表而言，附注同样具有重要性。
5．答案：⨯解析：确定报表的可信赖程度，是审计人员的工作，并非财务报表分析的主要工作。
第二章习题参考答案一．单项选择题1．B2．C3．C4．D5．A6．D7．B8．C9．B二．多项选择题1．ACE2．ABCE3．ABCE4．BCDE5．ABCE三．判断题1．答案：⨯解析：公司的任何利益相关者都重视短期偿债能力的分析。
2．答案：⨯解析：营运资本是一个绝对数指标，不便于进行不同规模企业间的比较。
3．答案：⨯解析：因为构成流动比率的流动资产和流动负债质量不同，有些流动资产不能变现偿债，有些流动负债不一定在到期时立即偿还。
4．√5．√第三章习题参考答案一、单项选择题1．C2．A3．D4．B5．C6．B7．C8．B二、多项选择题1．AB2．ACD3．ABCDE4．CD5．ABDE6．BCD三、判断题1．答案：⨯解析：利息费用保障倍数是按税前收益和利息除以利息费用进行计算的，其中利息费用是指本期发生的全部应付利息，不尽包括应计入财务费用的利息费用，还应该包括资本化的利息。
2．答案：⨯解析：资产负债率中的负债总额是指企业的全部负债，既包括长期负债，也包括流动负债。
3．答案：√4．答案：⨯解析：企业支付给长期债权人的利息，主要来自于融通资金新创造的收益。
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《财务报表分析》作业
0814班曹晓丹08419310
表一
江苏悦达投资股份有限公司资产负债表2008-2010环比分析
单位：%
表一中选定2008年作为基年，然后以后面年份的报表项目与基期项目比较，这可以揭示公司资产、负债、收入、费用的增减趋势。
从资产负债表可见，悦达公司的应收账款相对减少，其他应收款09年增长较快，10年下降，该货币资金由短缺转向富余，同时流动负债变化不大。
应收款方面需结合公司的信用政策、销售规模和收款状况作进一步分析。
表二
由表二可知，流动资产中货币资金占的比重波动不大，存货占的比重波动较大，近年呈上升趋势，固定资产占的比重略有下降，应收项目占的比重下降尤其明显。
在权益方，负债总体都在下降，投入资本近年变化不大，留存利润增长非常缓慢。