财资管理最新发展趋势和实务 v1.0

中国工商银行
财 资 管 理 师 培 训 课 程
财资管理 最新发展趋势和实务
—— 网络变革财资产业
TM
Treasury Management
Copyright © 2005-2008 Treasury China Group Co., Ltd.
Course Delivered by: Treasury China Institute

财资中国集团 属下业务 A Treasury China Group Business
声 明
• 本课件所涉及商业标记：TreasuryChina ®、财资中国 ® 、Treasury China Institute (TCI) TM 、财资 中国研究院 TM 均属于其服务商标持有人 – 财资中国集团有限公司(Treasury China Group Co., Ltd.) 所有，ICBC 所有 ICBC ® 服务商标所有权属于其商标持有人 – 中国工商银行股份有限公司 中国工商银行股份有限公司。 在未取得财资中国集团有限公司(Treasury China Group Co., Ltd.)的书面同意前，任何人不得将本课 件全部和/或部分地予以复制、传递给他人，影印、泄露或散布给任何第三方，并不得将课件中的内 容用于任何培训活动中； 本课件所涉及的课程[财资管理最新发展趋势和实务]TM为我方拥有的专业课程，财资中国集团有限公 司(Treasury China Group Co., Ltd.)对此拥有版权。
•
•
Copyright © 2005-2009 Treasury China Group Co., Ltd.

提纲
1 2 3 4 5 6
Copyright © 2005-2009 Treasury China Group Co., Ltd.

提纲
1
Copyright © 2005-2009 Treasury China Group Co., Ltd.

历史回顾
• 经济发展历史
– 20世纪40年代～60年代 （二战结束） – 20世纪60年代末～80年代 初(石油危机） – 20世纪80年代 – 20世纪90年代初（经济大 衰退） – 20世纪90年代末（股市繁 荣） – 2001年9 11 2001年9.11 – 21世纪~
• 利率波动历史
– 50年代（从1％上升到3 ％） – 60年代（4％） – 70年代（从4％上升到10 ％） – 80年代（一路飙升到20 ％） – 90年代（3％－5％） – 21世纪初（回落至 1％水平） – 21世纪~
Copyright © 2005-2009 Treasury China Group Co., Ltd.

银行现金管理服务演进史
•1992 1992 • 美国推出信息高速公路计划 • 电子商务出现 • 降低交易陈本 •1971
1947年 票据无需经过RCA，而是由付款方直接 票据无需经过RCA 而是由付款方直接 将付款凭证交给银行，银行处理完付款 凭证后直接为RCA入账，这样就大大提 高资金入账速度，而且付款凭证由银行 专业人员来处理，减轻了企业工作量。 1971年
•1947
企业需求主要 现出力保库存资金最大 企业需求主要呈现出力保库存资金最大 • 布雷顿森林（Bretton Woods） 化，并通过短期投资获得收益的特点。 • 体系解散 企业要求银行能以最快的速度为企业收 • 利润高涨直至10％ 款，以最慢的速度付款；并提供短期投 资服务，让企业资金增值。 资服务 让企业资金增值 • 降低资金成本 1992年
• 向美国无线电报公司（RCA） 推出锁箱服务（Lockbox） • 解决快速收款
银行提供了依托电子银行平台开展综合 性的现金管理服务.企业开始整合和银行 性的现金管理服务 企业开始整合和银行 之间的锁箱关系，并把焦点转向了如何 快速传递和获取电子支付信息以及把电 子支付信息和自己的财务系统对接，以 降低经营成本。
Copyright © 2005-2009 Treasury China Group Co., Ltd.

现金管理技术演进史
•2000 2000 • 外包模式 • 互联网解决方案 1980以前 • 客户/服务器架构、开放数据库 • DOS下的局域网系统 • Windows下的解决方案 •1990 手动记录交易-劳动强度大 创建“what happened” 报告，手工分录 现 管 现金管理、对帐和其他基本功能（事后） 对帐 其 本功能 事后 1980’s 电子表格– Lotus DOS下的管理软件 通过查看每天银行报告可降低闲置资金， 通过查看每天银行报告可降低闲置资金 从而进一步理解现金头寸概念 1990’s 第一个多用户DOS下的局域网系统 第一个基于Windows的解决方案 基于客户/服务器架构的解决方案 2000+ 互联网解决方案 第一个基于ASP的解决方案 STP方式的交易和信息服务
• 单一DOS系统 • 使用电子表格系统 •1980
• 手工记录 • 最直白的数据访问
Copyright © 2005-2009 Treasury China Group Co., Ltd.

企 财资管理演进史 企业财资管理演进史
•2008 2008 • 战略性工作 • 财务受托责任 • 透明度和风险管理 •1971 • 策略性工作 • 流动性分析 • 现金流预测
1940’s 9 0s 管理银行账户 重心在资金收付 1970’s 管理重心在于在利率和汇率上下波 动环境下的流动性 动环境下的流动性。 控制支付（ Controlled Disbursement ）和集团账户，以 及早期的资金管理系统是基本的管 理工具 2008年 资金管理成为企业战略性部门 微软集团司库Ed Barrie：“资金 管理人员需要花更好的时间在管理 交易，而讲更多的时间投在管理资 易 而讲更多的时间投在管 资 产上。”
Copyright © 2005-2009 Treasury China Group Co., Ltd.
•1947 • 操作性工作 • 簿记性工作 • 资金收付