虚假财务报告成因的分析

六安职业技术学院毕业设计（论文）题目：虚假财务报告的成因分析学院六安职业技术学院专业会计电算化学号090814学生姓名黄杏园指导教师张红卫讲师起讫日期 2009.09 -2012.06目录摘要 (2)第一章概述 (3)一、虚假财务报告的概念界定 (3)二、上市公司提供虚假财务报告的现状 (3)三、上市公司提供虚假财务报告的危害 (5)第二章虚假财务报告的成因分析 (7)一、会计信息需求主体利益冲突 (7)二、内外监管约束机制不完善和不到位 (9)三、上市公司利益驱动和环境因素 (9)第三章上市公司虚假财务报告的识别 (11)一、上市公司虚假财务报告的识别方法 (11)二、数据挖掘在虚假财务报告识别中的应用 (12)结语 (15)摘要虚假财务报告是全世界经济社会关注的重大问题。

在社会主义市场经济不断发展的今天，企业为了满足自身的利益，采用不正当的手段，编制虚假的财务报告。

这不但影响了企业的形象，还破坏了市场经济的发展。

因此，全社会都应对虚假财务报告的危害性有充分的认识。

本文主要就上市公司的虚假财务报告问题进行探讨。

首先，论述了上市公司提供虚假财务报告的现状及危害性，然后就上市公司提供虚假财务报告的成因进行了分析，提出了识别虚假财务报告的方法，最后提出治理上市公司财务报告中虚假会计信息的对策，希望能使虚假财务报告逐步减少直至消失,使财务报告成为我们评价企业的准确依据。

关键词：上市公司、虚假财务报告、成因、防范第一章概述一、虚假财务报告的概念界定虚假财务报告是指未能遵循财务会计报告标准，无意识或有意识地采用各种方式和手段歪曲地反映企业某一特定日期财务状况和某一会计期间经营成果和现金流量，对企业的经营活动情况做出不实陈述的财务会计报告。

根据上市公司舞弊性财务报告最终结果的主要表现形式我们将其分成三大类：1、虚假利润表类，通常就是利润虚假（虚增收入、少转成本、虚减营业与管理费用、少计利息费用、少计提资产减值准备、虚增投资收益、不恰当的变更会计政策、不恰当的合并报表实务等），并间接导致虚假资产负债表2、虚假资产负债表类，即舞弊行为仅直接导致对外公布的资产负债表存在重大错报，但不直接影响利润表3、虚假披露类，即舞弊行为仅直接导致对外公布的财务报表附注存在虚假内容，但不直接影响对外公布的财务报表。

虚假利润表和虚假资产负债表又合称为表内舞弊、虚假披露又称为表外舞弊。

二、公司提供虚假财务报告的现状（一）我国公司虚假财务报告的现状2008年上市公司年报已经落幕，直接关系到广大投资者利益的报表质量又究竟如何？据证监会撰文披露，在1624家上市公司中，其中1511家公司审计报告为标准无保留意见，占全部公司总数的93.04%，77家公司的审计报告为带强调事项段的非标准无保留意见，占比4.74%，17家公司审计报告为保留意见，占比1.05%，19家公司审计报告为无法表示意见，占比1.17%。

而2007年的年报，在1624家上市公司中，被出具标准无保留意见的为1514家，比2008年多三家，占全部公司总数的93.23%，非标准意见110家，占比为6.77%。

其中，带有强调事项非标准无保留意见75份，保留意见18份，无法表示意见的17份。

从近两年的数据看，上市公司财务质量有所下降，而且财务失实日益隐形化。

我国新兴的资本市场从开始就饱受虚假财务报告的困扰。

自海南“琼民源”（1998）、成都“红光实业”（1998）、四川“东方锅炉”（1999）等上市公司恶性财务舞弊案件，2000年的郑百文、黎明股份、猴王股份案件余震还未完全消失，2001年又曝出麦科特舞弊案，银广夏风暴更是将财务报告舞弊推到了高潮。

2004年作为中小企业板首批上市企业之一的“江苏琼花”，上市仅10个交易日即爆出中小企业板首例财务丑闻。

ST达尔曼（2005）从上市到退市，在长达八年的时间里，达尔曼极尽造假之能事，通过一系列精心策划的系统性舞弊手段，制造出具在欺骗性的发展轨迹，从股市和银行骗取资金高达30多亿元，给投资者和债权人造成严重损失。

针对上市公司造假现状，尽管证券监管部门采取了一系列措施，但上市公司财务舞弊案件并没有因此而停止。

在中国证券市场短短十几年中，尽管公司治理结构不断优化，监管制度和监管措施不断完善，但上市公司财务舞弊“寄生”问题始终没有得到有效解决。

挽救投资者对证券市场的信心，寻求上市公司提供虚假财务报告的成因、根治上市公司虚假财务报告现象是我国会计理论、会计实务以及监管界面临的迫切而现实的问题。

(二)海外上市公司虚假财务报告的现状2001年11月的全球能源巨头“安然公司”破产案及随后出现的“世界通讯公司”案件等一系列上市公司财务舞弊案件震惊了整个世界资本市场。

然而上述案件只是美国证券市场财务报告舞弊案的“冰山一角”，美国这些上市公司财务报告舞弊案的曝光又改写了一个会计监管时代，新的包括《萨班斯法案》在内以加大上市公司财务报告造假惩治力度保护投资者利益为主要特征的监管措施陆续出台，对上市公司虚假财务报告问题具有一定震慑作用。

2007年国际米兰深陷“假账丑闻”，据报道球会涉嫌做假账而受到米兰检察院的调查。

米兰检察院在调查过程中发现，在1999年到2003年期间，国际米兰的账目有明显更改和通过一些球员交换，进而美化账面的行为。

欧洲资本市场也面临着同样的困扰。

2003年，仅次于美国沃尔玛和法国家乐福的世界第三大零售商荷兰皇家阿霍尔德公司爆出震动全球的“假账丑闻”。

阿霍尔德丑闻的发生，让投资者对欧洲上市公司的诚心度和欧洲公司及财务监管机制的有效性产生了怀疑，并使欧洲在目前的会计标准之争中处于不利地位。

在世界其他地方也可随处找到虚假财务报告的影子。

上市公司虚假财务报告问题，不是中国特有的问题，而是一个国际性难题，并已成为制约资本市场发展的瓶颈，世界经验发展的绊脚石，应引起全球会计界和审计界的高度关注和研究。

三、公司提供虚假财务报告的危害上市公司虚假财务报告的危害据统计，美国系列财务造假丑闻使美国经济遭受巨大损失，而中国作为新兴的资本市场遭受的打击更大。

假账的大量存在，使得一些上市公司在虚假中把国有资产流到个人腰包，也使得国家的一些统计信息及经济指标误差很大，这不仅严重影响了政府的决策，而且也动摇了“诚信”这块市场经济的基石，更重要的是使整个社会的公信力大大降低。

当前，上市公司这种虚假财务报告的泛滥与我国安定的社会、稳定的经济形势及我国在国际上的形象是极不相称的。

其危害主要表现在：（一）影响国家宏观经济决策根据中国证监会最新统计数据显示, 截至到2009年7月底，沪深股市总市值235700亿元,占2008年GDP比例约95.4％,流通市值116700亿元,市值全球排名第三位。

因此上市公司虚假的财务信息大量存在，将直接影响国家的宏观调控和微观决策的能力，扰乱国民经济的正常运行。

（二）造成国有资产流失，国家利益受损在虚假财务报告的掩护下，有些上市公司通过减少持有的国有股份等形式，转移、私分和侵占国有资产；有些上市公司避开国家有关部门的监管，借助隐瞒收入等手段，造成国家税款的流失，甚至于给腐败滋生提供温床，败坏了社会风气，导致国家利益受损。

可以说，许多贪污受贿、偷税漏税、挪用公款等经济违法犯罪活动，以及大量的腐败现象，几乎都与做假账分不开。

（三）破坏市场经济秩序，打击投资者的信心上市公司业绩可疑，直接引发信任危机，虚假财务报告的普遍存在，破坏了市场经济秩序，更是打击了投资者的信心。

目前我国机构投资比重不大，散户是重要的投资者，而且我国股市还处在刚刚起步初期。

当投资者对上市公司失去信任感，谁还会购买股票，谁还会把钱投入股市，这样就无声地把投资者恐吓于门外，直接影响了股市的融资功能，增加了上市公司使用资金的资本成本。

（四）丧失诚信，影响社会的稳定诚信是市场经济的灵魂，也是证券股票市场的基本原则，而股价是上市公司真实经营的价值体现，是投资者判断上市公司质量好坏的依据。

如果上市公司提供虚假财务报告，大量带有严重虚假成分的信息就会使股价哄抬、股市泡沫严重，造成虚假的繁荣，引发经济膨胀，市场诚信尽失。

一旦造假事实暴露就会引起股市混乱，当股东特别是中小股东的心理承受不住时，就会引起股灾和经济恐慌。

如果股民联合起来“讨公道”，必然引发社会不安定因素。

（五）直接影响国外资金的流入随着我国经济环境好转和改善，大量的外资流入国内。

在市场竞争十分激烈和国际有些区域存在不安定因素的情况下，国际大公司和国际游资首要的是追求安全性。

那么，如果上市公司不讲究诚信，虚假财务报告泛滥，还有谁会把资金投入，安然、安达信财务丑闻曝光后，大量的外国资本流出美国就是明证。

第二章虚假财务报告的成因分析一、会计信息需求主体利益冲突会计信息的本质是要满足会计信息需求主体的决策需要，主要的需求主体包括企业的投资者、债权人、企业的管理决策者、政府调控部门、企业员工等。

各会计信息需求主体有着不同的目标行为和经济特征，他们各自从自身利益最大化，风险最小化的角度出发，对财务期报告的生成提供与财务报告的质量产生不同的影响。

只有需求者才会利用或操纵会计信息为自己或集团谋利，也只有会计信息的需求主体方能够产生防止其他利益相关者操纵会计信息的监督机制。

（一）从企业投资人(上市公司股东)角度分析对于企业的投资人我们要分别来看，控股股东和一般股东需要真实的财务报告，但这部分股东中可能有很多是企业的管理层，他们有着得天独厚的优势，用内部人的角色，他们拥有真实的会计信息，由于信息不对称，他们可以为了集团或个人利益对那些不参与经营的股东提供虚假的财务报告，而我国目前的法律法规缺乏民事赔偿的规定，虚假财务报告的法律责任追究很难保证，致使虚假财务报告大行其道。

另一部分股东就是我们所说的股民，他们不是真正意义上的投者，他们不在意上市公司是否具有内在投资价值，他们追求的不是投资的长期回报，他们最关心的是股票交易的收益最大化，他们对财务报告的真实与否并不很关心，他们中的很多人甚至根本看不懂财务报告，他们只关心财务报告中的某些利好信息，从某种意义上说，股民的这种需求是虚假财务报告盛行的直接诱因之一，并形成一种恶性循环，因为他们只想得到利好的消息，并不关心这样的利好是真还是假，上市公司有可能会投其所好，为抬高股价，蓄意提供虚假财务报告。

（二）从经营者的角度分析信息提供者的利己动机是普遍而又难以从根本上消除。

作为企业的经营者，其对利益的追求有两个层次：第一是对企业(公司)利益的追求；第二是对个人利益的追求。

基于公司利益的考虑，经营者会为了获取信贷资金，商业信用，为了取得上市资格，配股资格，为了税收目的等利用自己信息资源优势提供虚假的财务报告。

基于经营者个人利益的考虑，管理者会为了自己的政绩、职务、薪酬、股票升值，甚至是推卸责任而提供虚假的财务报告。