海通证券融资融券业务介绍(一)

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证券公司融资融券知识手册

证券公司融资融券知识手册TYYGROUP system office room 【TYYUA16H-TYY-TYYYUA8Q8-融资融券知识简介目录第一部分基础知识 ...................................................................... .. (3)一、基本常识 ...................................................................... . (2)二、担保证券、标的证券 ...................................................................... .. (7)三、保证金、保证金比例、可充抵保证金证券的折算率 (7)四、维持担保比例 ....................................................................... (10)五、融资融券的偿还 ....................................................................... .. (11)六、权益处理 ...................................................................... .. (12)七、中信证券融资融券规模相关控制指标 ....................................................................... .15八、证券交易所规定 ...................................................................... .. (16)第二部分融资融券业务流程 ...................................................................... (17)一、有关合同的重要提示 ...................................................................... (18)二、业务申请和办理 ...................................................................... .. (19)三、融资融券交易--合约 ..................................................................... . (22)四、交易操作 ...................................................................... (22)五、通知、追加保证金和强制平仓 ...................................................................... (26)六、合同终止和销户 ...................................................................... (26)第三部分融资融券相关法律法规和参与各方的权利义务 (28)第四部分友情提示........................................................................ (3)第五部分风险揭示........................................................................ (4)第一部分基础知识一、基本常识1、融资融券交易是指客户向具有融资融券业务资格的证券公司提供担保物，借入资金买入上市证券（融资交易）或借入上市证券并卖出（融券交易）的行为。

融资融券基础知识讲解内容

融资融券基础知识（讲解内容）一、融资融券交易融资融券交易，即证券信用交易，是指投资者向证券公司提供担保物，借入资金买入上市证券或借入上市证券并卖出的行为。

融资融券交易分为融资交易与融券交易。

二、融资融券交易与普通证券交易的两大主要区别（一）融资融券中的融券卖出可以做空当预期股价下跌的时候，可以选择融券卖出，当股价下跌至预期价格后，再进行买券还券了结负债。

例如：以每股10元价格融券卖出1万股的股票A得到10万元资金；当股票A股价从10元下跌至8元时，再买入1万股的股票A进行偿还，此时需要支付8万元资金。

在不考虑其他成本的情况下，盈利2万元。

（二）融资融券具有杠杆效应融资融券交易与普通交易的第二大区别是融资融券交易具有杠杆效应，能放大投资者的投资规模和投资收益。

例如：当我们进行普通交易时，购入2万股的股票A,每股价格10元，共花费10X2万=20万元；进行融资融券交易时，我们可以通过融资加大投资杠杆，买入2万+2万=4万股。

当股票A的股票价格从10元上涨至12元，这时候普通交易下卖出2万股将得到24万元，获利4万元，收益率为20%;融资融券交易下卖出4万股将得到48万元，获利8万元，在不考虑融资融券成本等费用的情况下收益率为40%。

当然亏损也会放大，如果股价下跌到9元，在普通交易下将亏损2万元，亏损率为10%;而在融资融券交易下，将亏损4万元，亏损率为20%。

三、标的证券标的证券是指证券交易所和证券公司认可的可以融资买入或融券卖出的证券。

投资者融资买入或融券卖出的证券不得超出证券公司规定的标的证券的名单。

证券公司可以定期或不定期地调整标的证券范围。

我公司的标的证券范围可在公司网站“融资融券”专栏中查询。

四、融资融券合约的期限合约期限从每笔融资买入或融券卖出合约发生当日计起，最长不得超过6个月或依照证券交易所的相关规定、投资者与证券公司的约定进行调整。

合约到期前30个自然日内经客户申请、证券公司同意后可以展期，每次展期不超过6个月。

海通证券沪港通业务介绍

海通证券沪港通业务介绍
目录
• 海通证券简介 • 沪港通业务概述 • 海通证券沪港通业务特色 • 投资策略与案例分析 • 风险控制与合规管理 • 未来展望与总结
01 海通证券简介
公司背景与历史
海通证券股份有限公司（以下简称“海通证券”）成立于1988年，是国内最早成立的证券公司之一，总部位于中国上海。
01
理性投资
建议投资者理性看待市场波动，制定合理的投资策略，避免盲目跟风和过度交易。
风险意识
02
03
长期投资
提醒投资者注意风险，充分了解投资品种的风险特性，合理配置资产。
鼓励投资者树立长期投资理念，关注企业基本面和市场趋势，把握长期投资机会。
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感谢您的观看
沪港通业务的发展历程与现状
01
2014年4月10日，中国证监会与香港证监会签署《监管合作备忘录》，标志着沪港通的启动。
02
2014年11月17日，沪港通正式开通，投资者开始进行股票交易。
03
截至2023年6月，沪港通交易规模持续增长，已经成为两地投资者广泛参与的投资平台。
03 海通证券沪港通业务特色
05 风险控制与合规管理
风险识别与评估
宏观经济风险
评估国内外宏观经济状况，预测市场趋势，及时应对经济环境变化。
市场风险
分析股票、期货等市场的波动，合理配置资产，降低市场风险。
信用风险
对融资融券等业务进行信用评估，控制违约风险。
合规管理措施
合规培训
定期开展合规培训，提高员工合规意识。
合规检查
公司在全国范围内拥有大量的分支机构和客户群体，覆盖了股票、基金、债券等各类金融产品。

融资融券操作技巧和方法

融资融券操作技巧和方法融资融券是指投资者向券商融资，买入证券后再进行融券卖出的过程。

融资融券操作是股票市场中一种常见的杠杆操作手段，正确使用融资融券可以提高投资者的盈利潜力，但同时也伴随着较高的风险。

掌握融资融券操作的技巧和方法至关重要。

本文将介绍融资融券操作的基本原理，以及一些实用的操作技巧和方法，帮助投资者更好地进行融资融券操作。

一、融资融券操作的基本原理1. 融资融券的定义融资融券是一种利用证券公司提供的融资服务买入股票和融券卖出的交易方式。

通过融资融券，投资者可以用较少的资金买入股票，从而实现杠杆交易。

融资融券允许投资者在一定额度内以证券作为质押，从而借款用于买入证券并卖出，或者将已持有的证券作为融资的抵押品进行融资贷款。

2. 融资融券的操作流程融资融券的操作流程包括融资买入和融券卖出两个环节。

投资者可以向券商融资，借用资金购买证券；投资者可以融券卖出，借用证券进行卖空操作。

在融资融券操作中，投资者需要在交易所的规定时间内完成还款或补足融券数量，否则将会面临强制平仓。

了解融资融券的基本原理可以帮助投资者更好地把握融资融券操作的核心内容。

二、融资融券操作的技巧和方法1. 选择合适的标的和时机投资者在进行融资融券操作时需要选择合适的标的和时机。

应该关注市场热点，选择具有较高成长性和盈利空间的个股进行融资融券操作。

还应该结合市场整体走势，选择合适的时机进行操作，避免在市场调整或下跌时进行融资融券交易，从而降低风险。

2. 控制仓位和风险融资融券操作具有一定的杠杆效应，而杠杆操作也意味着风险的加大。

投资者在进行融资融券操作时应该严格控制仓位，避免过度杠杆化，合理分配资金，控制风险。

也需要设定止损线，及时止损，避免因行情变化而造成较大的损失。

3. 注意资金成本和费用在融资融券操作中，投资者需要关注资金成本和费用问题，以免增加操作成本。

包括融资的利息成本、融券的费率和借券成本等，这些都会直接影响到操作的盈利空间。

海通证券怎么融资买入(详情)

海通证券怎么融资买入(详情)海通证券怎么融资买入您好，海通证券融资买入的方法如下：1.在海通证券的官方网站上，登录后点击“交易”->“融资融券”->“融资融券交易”，按照提示进行操作。

2.在营业部现场，向客户经理咨询并进行相应的手续办理。

需要注意的是，在您进行融资买入之前，需要满足以下条件：1.您已在海通证券开立证券账户和资金账户；2.您已向海通证券提供了相关资料并完成了申请手续；3.您已经满足海通证券的融资融券业务要求。

如果您有任何疑问或需要进一步了解，请联系海通证券的客户经理或拨打海通证券的客服热线。

券商暂停融资买入暂停融资融券业务，一般有几种情况：1.可能是没有融资买入额度，一般可用额度是负数。

2.可能是利率调整导致调整了授信额度，需要重新调整融资金额。

3.可能是股市行情太差，影响了投资者选择观望，也有可能是因为单边的下跌，没有融资交易的需求。

4.可能是保证金不足，为了保证金充足，需要调整融资金额。

总之，如果券商暂停了融资买入，建议投资者直接联系自己的券商，了解具体原因，并按照要求处理。

海通证券两融一万元融资买入根据海通证券的费率，假设您以一万元的自有资金购买了10000股某只股票，并且申请了融资买入，假设您的融资金额为10000元，则您总共需要支付的融资利息为：__利息费用：融资利息=融资金额×利率×占用天数/365=10000元×5.4%×2天/365=36元。

__佣金费用：交易佣金=交易金额×费率×佣金比例=1086.24元×2.5%×1.2=32.5元。

需要注意的是，实际费用可能有所不同，因为这些数值是根据假设的参数进行的计算。

另外，两融一万元在海通证券中可能处于中等水平，具体情况需要根据您所在的证券公司、所在地区、以及您个人的投资状况进行评估。

海通证券连续几日融资净买入很抱歉，我不清楚海通证券连续几日融资净买入。

证券公司融资融券业务介绍

征信的业务要求
➢ 制定本公司客户信用评估制度, 根据客户身份、财产与收入状况、证券投资经验、风险偏好等因素, 将客户划分为不同类别和层次, 确定每一类别和层次客户获得授信的额度、利率或费率。 ➢ 明确客户征信的内容、程序和方式, 验证客户资料的真实性、准确性, 了解客户的资信状况, 评估客户的风险承担能力和违约的可能性。
2、证券金融公司的设立将增加券商的融资渠道。目前证券公司的资金来源渠道除了增资扩股和发行金融债券外，仅限于银行间同业拆借、股票质押贷款、国债回购等有限的融资手段，证券金融公司的设立使得证券公司可以通过转融通交易从证券金融公司融得资金和证券，拓宽融资渠道。
3. 获得融资融券业务资格的券商的市场占有率将进一步扩大，形成强者恒强的局面。
授信管理专员业务运维专员资券管理专员信息披露专员
授信申请审核、评估及报告, 授信议案提交, 授信后期管理融资融券系统参数维护设置、业务权限管理、系统测试、银行协调等资金券源需求调配、清算交收数据核对、担保证券管理、转融通研究业务统计报告、报表制作上报、信息对外披露公告
档案管理专员融资融券业务档案的收集整理、登记保管
业务知识测试与风险测评
➢ 营业部对符合准入资格的客户进行融资融券业务基础知识培训讲解和风险揭示, 完毕后组织客户进行考试, 考试内容包括融资融券基础知识和业务规则、业务风险等。客户保存。
➢ 对通过考试的客户, 营业部现场登陆公司CIF管理系统对客户进行风险测评。对于风险类型为“保守型”的客户, 营业部不得受理其融资融券业务申请。
信用账户体系图
信用账户系统
三、融资融券业务流程概述
主
要
业
务
流
Y
程
图

融资融券交易规则详解(一)

融资融券交易规则详解(一)融资融券交易规则详解1. 背景介绍•融资融券交易是指投资者通过向券商借入资金（融资）或证券（融券），进行证券交易的行为。

•融资融券交易的出现，为投资者提供了更多的资金来源和交易策略，也增加了市场的流动性。

2. 融资交易规则2.1 融资标的•可以融资买入的标的包括股票、基金等证券品种。

•不同券商对可融资标的的要求有所不同，投资者需按照券商要求选择标的。

2.2 融资额度•券商会根据投资者的风险承受能力和相关规定，设定每个交易日可获得融资的额度。

•投资者可以根据自己的需求，选择适当的融资额度。

2.3 融资利率•融资交易产生利息费用，利息费用的计算方式为融资负债金额乘以融资利率。

•券商会根据市场利率和投资者的风险评级等因素，确定融资利率。

3. 融券交易规则3.1 融券标的•可以融券卖出的标的包括股票、基金等证券品种。

•不同券商对可融券标的的要求有所不同，投资者需按照券商要求选择标的。

3.2 融券数量•投资者可根据券商要求，选择融券的数量。

•投资者需要注意券商规定的融券数量上限。

3.3 融券利率•融券交易产生利息费用，利息费用的计算方式为融券负债金额乘以融券利率。

•券商会根据市场利率和投资者的风险评级等因素，确定融券利率。

4. 交易限制4.1 融资融券限制•根据相关规定，融资融券交易存在一定的限制。

•投资者需要根据券商和市场的规定，合理规划交易策略和风险控制。

4.2 强制平仓•在融资融券交易中，当投资者的融资或融券负债超过一定比例时，券商有权要求投资者进行强制平仓操作。

•投资者应密切关注融资融券账户的风险状况，避免产生强制平仓。

5. 合规意识•融资融券交易是一项复杂的投资行为，投资者需要具备合规的交易理念和风险意识。

•投资者应了解相关的交易规则和风险，合理运用融资融券交易，谨慎投资。

以上是关于融资融券交易规则的详细解释，希望对投资者有所帮助。

投资者在进行融资融券交易时，应严格遵守相关的规定，减少风险，实现理想的投资效果。

融资融券业务基础知识

融资融券业务基础知识1、什么是融资融券？融资融券交易，又称证券信用交易，是指投资者向具有融资融券业务试点资格的证券公司提供担保物，借入资金买入上市证券（融资交易）或借入上市证券卖出（融券交易）的行为。

融资融券业务，是指证券公司向客户出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动。

2、融资融券业务的账户体系与现有普通交易不同，融资融券在证券和资金两方面均设计了二级帐户。

（1）证券公司的账户体系证券公司经营融资融券业务，应当以自己的名义，在证券登记结算机构分别开立融券专用证券账户、客户信用交易担保证券账户、信用交易证券交收账户和信用交易资金交收账户；在商业银行分别开立融资专用资金账户和客户信用交易担保资金账户。

（2）客户的账户体系客户申请开展融资融券业务要在证券公司开立信用证券账户和信用资金台帐，在存管银行开立信用资金账户。

3、各类信用账户的作用（1）融券专用证券账户——用于记录证券公司持有的拟向客户融出的证券和客户归还的证券，不得用于证券买卖。

（2）客户信用交易担保证券账户——用于记录客户委托证券公司持有、担保证券公司因向客户融资融券所生债权的证券。

（3）信用交易证券交收账户——用于客户融资融券交易的证券结算。

（4）信用交易资金交收账户——用于客户融资融券交易的资金结算。

（5）融资专用资金账户——用于存放证券公司拟向客户融出的资金及客户归还的资金。

（6）客户信用交易担保资金账户——用于存放客户交存的、担保证券公司因向客户融资融券所生债权的资金。

（7）客户信用证券账户——证券公司根据证券登记结算公司相关规定为客户开立的、用于记载客户委托证券公司持有的担保证券的明细数据的账户。

该账户是证券公司客户信用交易担保证券账户的二级证券账户。

（8）客户信用资金台帐——客户在证券公司开立的用于记载客户交存的担保资金及融资融券形成的负债的明细数据的账户。

（9）客户信用资金账户——客户在存管银行开立的用于记载客户交存的担保资金的明细数据的账户。

融资融券业务操作方法及技巧介绍

巧介绍2023-11-06CATALOGUE目录•融资融券业务概述•融资融券业务流程•融资融券业务风险管理•融资融券业务操作技巧•融资融券业务案例分析•总结与展望01融资融券业务概述融资融券业务是指投资者通过向证券公司或银行等机构申请融资或融券，以增加投资杠杆效应的一种证券交易方式。

融资是指投资者向证券公司或银行等机构借入资金，用于购买股票或其他证券，以增加投资杠杆效应；融券则是投资者向证券公司或银行等机构借入股票或其他证券，以增加投资杠杆效应。

融资融券业务定义融资融券业务可以使用较少的自有资金控制更多的资产，从而放大投资收益，但也放大了投资风险。

融资融券业务特点高杠杆效应由于融资融券业务具有高风险性，因此参与门槛较高，需要投资者具备一定的资金实力和投资经验。

参与门槛较高融资融券业务既可以为投资者带来高额收益，也可以带来巨大风险。

如果市场行情不利，投资者可能会面临巨大的损失。

风险与收益并存融资融券业务起源于美国，最初是由一些对冲基金等机构投资者使用。

随着市场的发展和监管政策的逐步完善，越来越多的机构和个人投资者开始参与融资融券业务。

目前，全球主要证券市场都已开展融资融券业务，并且市场规模不断扩大。

在我国，融资融券业务也得到了快速发展，市场规模不断扩大，参与机构和个人投资者数量不断增加。

融资融券业务历史与发展02融资融券业务流程融资买入业务流程买入交易客户在证券公司交易系统进行融资买入交易，输入证券代码、买入价格和数量等参数。

资金划拨证券公司将客户资金划入专用账户，用于融资买入。

签订合同客户与证券公司签订融资买入合同，明确双方权利和义务。

客户申请客户向证券公司提交融资买入申请，包括身份证明、证券账户卡、资金账户卡等材料。

账户审查证券公司对客户账户进行审查，确保账户符合融资买入要求。

签订合同客户与证券公司签订融券卖出合同，明确双方权利和义务。

融券卖出业务流程客户申请客户向证券公司提交融券卖出申请，包括身份证明、证券账户卡、资金账户卡等材料。

融资融券业务详细交易规则

融资融券业务详细交易规则融资融券业务详细交易规则融资融券业务是利用保证金进行股票融资买入和融券卖出的业务。

其详细的交易规则如下：1. 融资交易规则融资交易是在股票交易所场内进行的，投资者可选择的融资标的为上市公司股票和基金的可交易开放式基金份额。

投资者要进行融资交易，需要先进行申请，选择融资股票、交易资金和融资利率，并缴纳相应的保证金。

融资利率根据交易品种和融资期限等因素而定，交易所会公布融资利率的浮动区间，并根据实际情况进行调整。

融资期限可选择1日、3日、7日、14日、28日、91日和182日等多个期限，在期限内投资者需要支付利息。

交易所会根据标的证券的市价和交易资金计算可融资股数，融资建仓后，如果市价下跌幅度超过一定比例，会发生强制平仓。

2. 融券交易规则融券交易是投资者根据市场所推荐的券商股票融资融券名单，借券卖空进行的。

融券标的为证券交易所上市的蓝筹股和基金可交易开放式基金份额。

投资者要进行融券操作，需要进行申请，选择融券股票、交易资金和融券利率，并缴纳相应的保证金。

在融券交易中，券商会提供券源，同时券商还会执行合约关系，并根据合约约定进行动态调整。

融券标的证券需经国务院证券监督管理机构批准。

投资者融券卖空的股数，根据交易所发布的可借股份和融券标的证券市价计算得出，市价波动会影响融券股数。

如果市场需要融券标的证券的供需出现偏差，可能造成股票租借成本提高，部分券源用尽，则券商有权强制平仓。

3. 券池交易规则券池是券商在向交易所提供券源的过程中，用于资金集中、证券闲置的一种方式。

通过券源的购买、出借、资产证券化等方式，使得合理运用证券，同时增加公司或个人的利润。

但是在券池交易中，需要注意相应的风险，如券源的流动性等。

4. 借券交易规则借券交易是券商和基金管理公司根据市场需求，在券商自有证券中、自身投资组合中和其他机构自有和获得的境内和境外证券中，出借某些特定证券给借券方或管理人。

在此过程中，券商或基金管理公司需要进行风险管控，包括控制借券人的融券风险、管理好借券人的押金等。

海通融资操作流程

海通融资操作流程海通证券融资操作流程主要包括客户融资需求的了解、融资方案的设计、尽职调查、合规审查、材料准备、签署相关文件、融资款项划入、贷款利息计算及还款、结算等步骤。

下面将详细介绍每个步骤的操作流程。

一、了解客户融资需求1.客户融资需求的了解是指了解客户的融资目的、融资金额、融资期限、质押品等基本信息。

2.通过与客户沟通，了解客户的融资需求，确定是否满足融资条件。

二、融资方案设计1.根据客户的融资需求，海通证券将设计合适的融资方案，包括融资金额、融资方式、利率、贷款期限等方面。

2.协助客户选择合适的融资方案，并进行相应的风险评估。

三、尽职调查1.对客户进行尽职调查，如调查客户的信用状况、经营状况、资产负债表、现金流量表等。

2.调查客户是否存在不良信用记录或经营风险。

3.能够了解客户的还款能力，通过调查确定融资额度和质押品的价值。

四、合规审查1.对客户进行合规审查，确保其符合国家相关法规和政策的要求。

2.检查客户是否存在违法违规的行为，确保融资资金的合法性。

五、材料准备1.根据客户融资需求，海通证券将客户提供的相关资料进行汇总。

3.确保所提供的材料真实有效，符合国家相关法规和政策的要求。

六、签署相关文件1.在完成材料准备后，海通证券将与客户协商签署相关的融资协议、贷款合同等文件。

2.确认融资金额、利率、贷款期限等具体条款。

3.确保签署的文件真实有效，符合国家相关法规和政策的要求。

七、融资款项划入1.在签署相关文件后，海通证券将向客户划付融资款项。

2.确定划入账户和时间，确保融资款项及时到账。

八、贷款利息计算及还款1.根据贷款合同约定的利率，计算每期的贷款利息。

2.客户按约定时间按期还款，包括贷款本金和利息。

九、结算1.在客户还清贷款后，海通证券将进行结算，包括贷款本金、利息和相关费用的结算。

2.确认结算金额和时间，并进行相关账务处理。

综上所述，海通证券融资操作流程主要包括客户融资需求的了解、融资方案的设计、尽职调查、合规审查、材料准备、签署相关文件、融资款项划入、贷款利息计算及还款、结算等步骤。

什么是融资融券业务

什么是融资融券业务融资融券业务是指投资者通过向券商借入资金进行证券交易，并以所持有的证券作为质押物，以此融资进行更多的证券投资。

这种业务具有一定的风险和收益，因此需要投资者具备一定的资金实力和风险承受能力。

在融资融券业务中，投资者可以通过借入资金进行多头操作，即买入股票以期望价格上涨，也可以通过借入股票进行空头操作，即卖出股票以期望价格下跌。

融资融券业务的主要目的是为了提高投资者的投资收益和资金利用效率。

在传统的证券交易中，投资者只能使用自己的账户资金进行交易，受到资金的限制。

而融资融券业务则可以让投资者借入资金进行交易，从而扩大了投资的规模和机会。

同时，借入资金的使用可以加大杠杆效应，从而提高收益，但也相应增加了风险。

在进行融资融券业务时，需要投资者具备一定的风险意识和风险管理能力，以保证投资的安全性。

融资融券业务的实施需要券商和投资者之间签订融资融券协议，明确双方的权利和义务。

在这个协议中，券商提供借入资金和股票的质押服务，而投资者则承诺按时归还本金和支付利息。

同时，投资者需要将自己持有的证券作为质押物，以保证券商在发生违约时具备充足的抵押物。

双方还需要约定具体的融资融券比例、融资融券的利率、借入资金的期限等重要条款。

融资融券业务的盈利来源主要是通过融资利息、融券费用、股票价格变动等多种方式。

首先，券商向投资者提供融资服务需要收取一定的融资利息，这是券商的主要收益来源之一。

其次，融资融券业务需要支付融券费用，这是投资者为了借入股票而支付给券商的费用。

最后，投资者通过融资融券业务可以进行更加灵活和多样化的投资，从股票价格的波动中赚取差价，实现投资收益。

然而，投资者在进行融资融券业务时需要注意风险管理，保持谨慎的交易策略，以避免因市场波动带来的潜在损失。

融资融券业务在国内证券市场已经有了一定的发展，为投资者提供了更多的投资渠道和机会。

同时，它也使得市场流动性得到提升，为证券市场的稳定发展起到积极的推动作用。

融资融券业务详解

融资融券业务详解融资融券业务是指投资者通过证券公司开通信用账户后，除了兼具普通买卖交易功能外，还可向证券公司借入资金买入上市证券（融资交易）或借入上市证券并卖出（融券交易）。

下面介绍一些融资融券注意事项。

首先，开通融资融券账户需要满足一定条件，包括交易经历满六个月以上、资金账户近20个交易日的日均资产达到50万以上、没有开立过融资融券账户或已注销融资融券账户。

此外，证券公司对客户的授信额度不超过承诺转入担保物的200%，单一客户的最大融资融券授信额度为4亿。

其次，融券卖出的申报价格不得低于该证券的最近成交价，当天还没有产生成交的，其申报价格不得低于前收盘价。

低于上述价格的申报为无效申报。

投资者融券卖出证券后，所得的资金将被冻结，只能用来买券还券，而不能用作他途。

T日收盘后，证券公司会计算客户信用账户的维持担保比例，如果维持担保比例低于警戒线（150%），会提醒客户追加担保物，在维持担保比例低于平仓线（130%）时，客户应于T+1日追加担保物，否则T+2日触发强制平仓。

最后，介绍一下融资融券交易界面。

担保品菜单中，担保品买入、卖出功能与普通账户相同，但只能交易担保品列表中的证券。

担保品折算比例是充当担保品的证券在计算担保品价值时的折算比率。

担保品划转指客户在其普通证券账户与信用证券账户之间以非交易过户方式，双向划转证券。

融资菜单中，融资买入成交后，成交金额加相应交易费用作为客户该笔交易的融资总额记入负债。

卖券还款是卖出信用证券账户内证券所得资金偿还融资负债（本金和利息）。

现金还款是指客户直接向证券公司还款。

本文介绍了网上交易软件中的融资融券功能和查询功能，以及融资融券负债到期的展期申请功能。

首先是融资负债的偿还。

程序界面可以显示融资负债的总金额和信息。

投资者可以使用自有资金来偿还融资负债。

其次是融券菜单。

融券卖出是指投资者向证券公司借入证券后卖出，期间以投资者的保证金为担保。

届时买入或直接返还相同种类、数量的证券归还给证券公司。

1-1海通证券公司介绍

05-07年改制上市 2008年… 国际化
1988年成立
海通证券是我国迄今为止第一家成立超过20年的证券公司，是成立最早的十家证券公司之一。
海通（香港）金融控股有限公司正式 2007年，公司正式挂牌开业，并顺利取得上市。上市后的注册资香港证券及期货事本为33.89亿元，非公开务监察委员会（SFC）经证监会批准，公司发行新股不超过100，发牌注册资本增至87.34 000万股，公司注册资本亿元，成为目前国内增至为41.14亿元，总资证券行业资本规模最产达到946亿元，市值位大的综合性证券公司，列行业前列，引入了中并确立了走国际化金信集团、平安、太保等融控股集团的发展道战略投资者，优化了公路司股东结构。
强大的业务发展综合实力
海通证券的其他业务系列
固定收益业务
海通证券固定收益部主要从事国债、企业债券、短期融资券及相关固定收益产品的发行和债券市场研究、财务顾问等业务，同时承担公司债券管理、协调等职能，具有银行间及交易所国债发行甲类承销资格。1998－2006年，该部门在交易所国债承销业务市场排名中持续名列前茅。
强大的业务发展综合实力
海通证券的其他业务系列
证券投资业务
证券投资部是在公司投资决策委员会授权及领导下，具体负责股票、债券、基金及权证等投资品种的日常自营工作，同时接受公司风险控制委员会的监督。证券投资奉行价值投资理念，并设有风险控制部负责对部门的投资行为进行事前监督、事中监控及事后评估，防范及控制部门投资风险，在研究、决策、投资、交易等各个环节均建立并实施较为完备的投资管理与风险控制制度，同时依托先进的电子交易平台对投资流程进行技术控制，在合规操作的前提下确保具体投资策略的有效实施。

融资融券操作方法及案例

融资融券操作方法及案例融资融券是指在证券市场中，投资者通过证券公司的借款或者融券业务，使用融资资金购买证券或者借入证券进行卖出，以期获取更高的收益。

下面将介绍融资融券的操作方法及相关案例。

一、融资融券的操作方法：1.融资操作：融资操作是指投资者通过证券公司购买证券时，向证券公司借入资金进行投资。

具体操作步骤如下：1)打开融资融券交易专用账户：投资者需在证券公司开设融资融券交易专用账户，进行相关操作。

2)查询融资额度：投资者可以通过证券公司的交易终端查询自己的融资额度，确定可用资金。

3)下单交易：投资者在交易时间内，选择想要购买的证券，并输入购买数量及价格，进行下单交易。

4)注意账户资金安全：投资者需定期关注账户资金的变动情况，确保账户资金的安全。

2.融券操作：融券操作是指投资者通过证券公司借入股票进行卖出，以期在股价下跌的情况下买入股票还回证券公司，从而获取差价收益。

具体操作步骤如下：1)开通融券功能：投资者需在证券公司开通融券功能，以便进行融券操作。

2)查询融券额度：投资者可以通过证券公司的交易终端查询自己的融券额度，确定可用股票数量。

3)下单交易：投资者在交易时间内，选择想要融入的股票，并输入卖出数量及价格，进行下单交易。

4)注意股票市场波动：投资者需密切关注股票市场的波动情况，及时根据市场走势进行回购操作。

二、融资融券的操作案例：1.融资操作案例：小明在A股市场上，通过融资操作购买了只股票。

在其中一交易日，该股票价格大幅上涨，小明决定卖出股票获得收益。

他通过交易终端登录自己的融资融券账户，查询融资额度并输入卖出数量及价格，成功下单交易，获得了一笔差价收益。

2.融券操作案例：小红想要进行融券操作赚取股票下跌的收益。

她选择了一只已经大幅上涨的股票，通过交易终端登录自己的融资融券账户，查询融券额度并输入卖出数量及价格，成功下单交易，将融入的股票卖出。

几天后，该股票价格大幅下跌，小红以更低的价格成功买入该股票还回证券公司，获得了一笔差价收益。

证券从业考试《证券投资分析》知识：融资融券业务

证券从业考试《证券投资分析》知识：融资融券业务融资融券业务融资融券业务是指向客户出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出，并收取担保物的经营活动。

融资融券交易包括券商对投资者的融资、融券和金融机构对券商的融资、融券四种形式。

市场通常说的“融资融券”，一般指券商为投资者提供的融资和融券交易。

2006年6月30日，中国证监会发布《证券公司融资融券试点管理办法》，这是融资融券业务的基础性指导文件。

融资融券制度的推出是继股权分置改革全面实施之后，又一个对中国资本市场发展具有根本性影响的制度安排。

融资融券制度的积极影响主要表现在以下几个方面：(1)作为一种新的交易工具，融资融券业务特别是融券的推出将在我国证券市场形成做空机制，改变目前证券市场只能做多不能做空的“单边市”现状。

(2)融资融券业务将增加资金和证券的供给，增强证券市场的流动性和连续性，活跃交易，大大提高证券市场的效率。

(3)融资融券业务的推出将连通资本市场和货币市场，有利于促进资本市场和货币市场之间资源的合理有效配置，增加资本市场资金供给。

(4)融券的推出有利于投资者利用衍生工具的交易进行避险和套利，进而提高市场效率。

(5)融资融券有利于提高监管的有效性。

然而，融资融券又是一把“双刃剑”。

它在促进市场完善、提高市场有效性的同时，也带来一定的风险。

主要表现在：(1)融资融券业务对标的证券具有助涨助跌的作用。

(2)融资融券业务的推出使得证券交易更容易被操纵。

(3)融资融券业务可能会对金融体系的稳定性带来一定威胁。

总之，融资融券业务的推出是加深我国证券市场基本制度建设的一项重要举措，其利大于弊。

它将改变我国证券市场“单边市”的状况，改善证券市场中资金和证券的供给和需求关系，对于提高证券市场的效率具有重要意义。

融资融券(客户宣传版)

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二、业务流程及规则
担保物提交
客户普通证券帐户
担保物返还
还券划转
客户信用交易担保证券帐户
余券划转
融券专用证券帐户 24
四、客户应关注的事项----联系方式
重要性
公司按约定的方式，向客户发送通知。以电子邮件方式通知的，公司电子邮件发送系统未显示发送失败提示视为已经通知。以手机短信方式通知的，公司向客户预留的移动电话发送短信，公司手机短信发送系统未显示发送失败提示即视为已经通知。客户无论因何种原因没有及时收到有关通知，而导致担保物被强制平仓，都可能会给客户造成经济损失。
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三、业务流程及规则
（十）维持担保比例、补仓及平仓
客户状态正常补仓
平仓
警示指标维持担保比例≥补仓维持担保比例平仓维持担保比例≤维持担保比例＜补仓维持担保比例
维持担保比例＜平仓维持担保比例
措施
可以继续向客户提供融资融券服务。
向客户发送补仓通知，要求客户在约定时间内将维持担保比例提高至补仓维持担保比例以上（含）；若客户未能按期补仓，则限制其信用账户的普通买入、融资买入和融券卖出。
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三、业务流程及规则（三）提交担保物及融资（券）申请
可提交的担保物：现金、可充抵保证金证券
维持担保比例达到300%以上，可以申பைடு நூலகம்提取担保物，且提取担保物后，维持担保比例不低于300%。
定义
客户提交的保证金、融资买入的全部证券和融券卖出所得的全部资金及上述资金、证券所产生的孳息，整体作为客户对券商融资融券所生债务的担保物。
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二、业务流程及规则（十三）融资融券交易--融券卖出价格的限制性规定
“卖出价格的限制”有利于抑制操纵市场行为《证券交易所融资融券交易实施细则》规定：融券卖出的申报价格

海通融资操作流程

海通融资操作流程融资交易就是投资者以资金或证券作为质押，向证券公司借入资金用于证券买入，并在商定的期限内偿还借款本金和利息。

这里给大家共享一些海通融资操作的内容，盼望对大家有所关心。

海通证券投资融资融券如何操作?投资融资融券需要开设信用账户。

海通证券投资融资融券的操作流程如下：1、首先要在海通证券开户，开户期限要在18个月以上，符合实名制账户要求。

托管资产达到100万以上。

客户资产已经纳入了第三方存管的业务，客户资产没有任何的抵押或者担保。

2、申请融资融券需要携带身份证和股东卡、人民银行出2113具的信用报告，还有客户在其他金融机构出具的金融资产的证明。

3、到了现场还要填写相关的业务表格。

有融资融券业务的5261申请表，融资融券业务的心理测试题，融资融券学问测试题，还有客户持有限售股的说明状况。

4、证券公司审核申请资料，一般需要11个工作日。

5、通过后，可以到现场签署融资融券的业务合同和融资融券的风险监视书。

6、开立融资融券的信用账户、融资融券的资金账户后，投资者还需要到相应的商业银行办理融资融券信用的第三方存管业务才能正式开头此项业务。

融资融券交易，又称信用交易，分为融资交易和融券交易。

通俗地说，融资交易就是投资者以资金或证券作为质押，向券商借入资金用于证券买卖，并在商定的期限内偿还借款本金4102和利息;融券交易是投资者以资金或证券作为质押，向券商借入证券卖出，在商定的期限内，买入相同数量和品种的证券归还券商并支付相应的融券费用。

要融资融券首先要开1653设一个信用账户，符合条件的投资者(其中一个基本条件是资金证券超过50万元)，要在原来股票账户下设一个信用账户，这个账户特地用于融资融券业务，融资买入或者融券借来的股票均登记在这个账户里。

投资者申请在海通证券开展融资融券交易的基本条件1、投资者在2113海通证券申请开展融资融券交易前，在海通证券开立一般证券账户时间满18个月，交易满6个月。

2、个人投资者在海通证券开立的一般账户资产总值应达到人民币50万元(人民币)，机构投资者在海通证券开立的一般账户资产总值应达到100万元(人民币)。