新会计准则下债务重组的应用文献综述

本科毕业设计（论文）
文献综述
题目新会计准则下债务重组的应用学院商学院
专业会计学
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一、前言部分
近几年，随着社会主义市场经济发展，在市场经济竞争激烈的情况下，一些企业可能因经营管理不善，或受外部各种因素的不利影响，致使盈利能力下降或经营发生亏损，资金周转不快，出现暂时资金紧缺，难以按期偿还债务。

在此情况下，虽然按我国法律债权人有权在债务人不能偿还到期债务时向法院申请债务人破产，但在债务人主管部门申请整顿且经债务人与债权人会议达成和解协议时，破产程序应予中止。

此外，即使债务人进入破产程序，也可能因为相关的过程持续很长，费时费力，结果还可能难以保证债权人的债权能如数收回。

于是就有了另外一种解决债务纠纷的方法，即债务重组。

它是指债权人按照其与债务人达成的协议或法院的裁决同意债务人修改债务条件的事项。

它包括削债、债务转让、债转股等方式对企业的负债进行重新组合的行为，也是企业财务运作的重要手段。

二、主体部分
（一）国外研究综述
美国财务会计准则委员会（FASB）前身美国会计原则委员会（APB）于1972年发布的第26号意见书（APB26）《债务的提前清偿》，成为规范企业债务重组的最早的一项准则，并对债务人在到期日前清偿债务的会计处理做出了规定。

SFAS15对债务重组的定义是：债权人因债务人发生财务困难，基于经济上或法律上的原因，对债务人作平常不愿考虑的让步。

根据SFAS15，债权人作出让步包括两种情况：一是债权人在债务重组中收到的资产或权益证券的公允价值小于该项债权的账面价值；二是在更改应付项目的某些条件并以新债清偿旧债的情况下，债务人应付新债的未来支付金额小于重组前旧债的账面价值。

由此可见，美国债务重组准则引入了现值会计的计量模式，并要求用现值计算来判断债权人是否作出了让步。

澳大利亚会计指南第11号将债务重组定义为：为了改变或解除债务人对现存债务的责任而采取的行动，其中不包括债务的消除或可转换债券转为股权。

由此可见，澳大利亚的这份指南所指的债务重组基本上是广义的。

（二）国内研究综述
1．相关概念
我国会计准则对债务重组的定义是：在债务人发生财务困难的情况下，债权人按照其与债务人达成的协议或者法律的裁定作出让步的事项。

根据我国会计准则，债务重组发生应符合以下条件：（1）必须是债务人处于持续经营状态。

这是区分债务重组和破产清算的主要标准。

（2）必须是债务人发生了财务困难。

只有债务企业在经营上出现了困难，或因资金调度不灵而又筹集不到足够的资金偿还到期债务时，才有债务重组的必要。

（3）必须是债权人作出了让步。

由此可见，我国会计准则定义的债务重组是狭义的。

张瑜东（2008）认为新准则改变了“一刀切”的做法，将原先因债权人让步而导致债务人豁免或者少偿还的负债计入资本公积，改为将债务重组利得计入营业外收入；对于实物抵债业务，引进公允价值作为计量基础。

2.新会计准则下债务重组的应用
新会计准则下债务重组重新运用公允价值计量方式并将重组收益计入到当期收益。

可能会对上市公司的财务报表带来非常大的影响，为我国证券监管部门带来新的挑战，但是它出现的背后是一系列历史的必然。

国际趋同刻不容缓，公允价值是世界采用的基础计量属性，重组收益计入当期损益是美国《债务重组》准则采用的方式；公允价值计量属性可以更好的反映资产以及债务的现时价值，债务重组收益计入当期收益可以更好的反映交易实质，更加符合高质量会计准则的要求；我国上市公司内部监督力度加大、财务会计人员素质的提高、证券监管力度加大等市场条件的成熟，也为新债务重组准则的顺利实施提供了保障。

向荣欣（2009）分析了公允价值在新债务重组准则中运用存在的困难主要有以下几点：（一）公允价值的取得存在困难。

（二）企业利用公允价值创造利润。

（三）公允价值可能增加财务报表项目的波动性。

同时提出了促进公允价值运用应采取的措施：（一）提高公允价值的可操作性。

（二）加强会计监督。

（三）运用高新技术。

刘瑾（2010）通过案例分析得出一些连年亏损的上市公司运用债务重组收益来包装财务报表，才没被摘牌退市，而这些表面“风光”的景象却使投资者可能做出错误的决策，还会使我国股票市场资源配置效率低下，使投资者蒙受损失。

张以琳（2010）提出不同的债务重组方式，应先考虑以现金清偿，接下来是
以非现金资产清偿或以债务转为资本方式清偿，最后是修改其他债务条件。

由于修改其他债务条件进行的债务重组其实质还是债务的延续，因此将其放在最后考虑。

马四海、赵雪、孙扬先通过沧州化工债务重组案例引发思考，提出虽然2006年债务重组准则的修订实现了实质性的突破，但案例表明，在准则的应用过程中许多上市公司盈余管理、利润操作等问题依旧突出。

上市公司常借助关联交易，滥用公允价值，随意划分资产转让收益和债务重组收益以隐藏重组利得，达到粉饰公司财务状况的目的。

接着提出了自己的完善对策。

李丹（2007）提到在新旧债务重组会计准则的最大差异就是引入了公允价值的计量属性，并对债务重组中的收益计入了当期损益。

因此，在执行新准则的过程中应特别注意以下几点：
（一）完善公允价值的确认和计量。

在新准则中，引入了公允价值的计量属性，这对于真实反映企业的内在价值无疑具有积极作用。

然而，如何准确确定公允价值，是新准则实施过程中无法回避的问题，也是新准则能否顺利执行的关键因素之一。

在发达的市场条件下，公允价值比较容易确认，但是在市场经济不充分的情况下，确认公允价值则是一个难题。

公允价值的确定一旦有失“公允”，则极有可能成为利润操纵的工具。

我国历史上确实出现过上市公司借助公允价值操纵利润的情况，如公允价值在1998年曾出现于《非货币性交易》、《债务重组》等具体会计准则中，因实际运行中出现很多企业滥用公允价值操纵利润的情况，而在2001年修订后的准则中被限制使用了。

因此，为了保证新准则的有效实施，对公允价值的确定必须提出严格的限制条件，即在制定新准则操作指南时，应全面考虑新准则实施过程中可能出现的问题，充分关注新准则的技术性及其经济后果，对公允价值的确定作出进一步的具体解释和说明，以提高新准则的可操作性，防止公允价值被滥用，从而使企业的会计信息更加可靠、相关。

（二）现金流量表的相关项目要进行修改。

按照新准则的会计处理规定，将债务人发生的债务重组收益列作营业外收入，而将债权人发生的债务重组损失列作营业外支出，这样债务重组的收益及损失均计入了当期的损益。

但是由于债务重组不是企业日常的经营活动，它的损益并不能给企业带来相应的现金流入或流出，因而对当期经营活动的现金流量不会产生任何影响。

所以，在编制现金流量
表时，应把由于债务重组产生的收益或损失从补充资料的净利润项目中进行扣除，这样对净利润调整后的经营活动产生的现金流量净额才会是真实的数据，也只有这样才能使现金流量表的主表和补充资料中所反映的“经营活动产生的现金流量净额”项目相一致。

因此，为了保证新准则的顺利实施，建议在现金流量表的补充资料中增加一项“债务重组损益”，作为净利润的调整项目，专门反映债务重组产生的收益或损失。

（三）比照会计政策变更进行调整。

由于债务重组具体准则不是此次新执行的准则，只是对原准则进行的修订，我们认为可以比照会计政策变更会计准则规定，债务人对期初数进行调整，原计入资本公积中的债务重组收益将调整至期初未分配利润；对于债权人来说，不存在调整事项。

李兴梅（2007）在文章中提出新准则下将原债务人披露的内容“因债务重组而确认的资本公积总额”改为“确认的债务重组利得总额”，“或有支出”改为“或有应付金额”；将原债权人披露的内容“或有收益”改为“或有应收金额”。

三、总结部分
关于债务重组的研究，最早是由美国提出的，所以早期的研究成果集中的欧美等国的会计准则中。

众所周知，我国会计准则主要是参照国际会计准则加以制定的，但由于IASB没有制定关于债务重组的相关准则，我国债务重组准则更多是借鉴了美国会计准则。

近10年来，我国债务重组准则的发展经历了将债务重组收益“计入利润-计入资本公积-计入利润”3个阶段，其核心变化在于对债务重组收益的确认方式。

财政部于2006年2月再次对债务重组准则进行了修订，颁布了《企业会计准则第12号——债务重组》（CAS12），其充分借鉴了FASB和其他得到广泛公认的规定，重新引入了“公允价值”的概念，既符合我国的现状，又做到与国际惯例接轨。

值得一提的是，因破产重整而进行的债务重组收益的确认问题已成为我国现阶段突出的问题，尤其是进入破产重整程序的公司对重整计划的履约能力存在重大不确定性的情况。

我国证监会于2008年4月18日同时公布了《关于规范上市公司重大资产重组若干问题的规定》和《上市公司重大资产重组管理办法》，要求上市公司必须根据企业会计准则的谨慎性原则做出审慎判断，不得随意判断甚至不做判断，在一定程度上遏制了不规范的重组行为。

主要参考文献
[1]FASB.SFAS15“Accounting by Debtors and Creditors for Troubled Debt Rest ructurings”[Z].
[2] FASB.SFAS114“Accounting by Creditors for Impairment of a Loan”[Z].
[3]财政部．企业会计准则．经济科学出版社，1999．
[4]陈海清．谈债务重组的界定．财务通讯，1999（9）42-43．
[5]张瑜东．对新债务重组的解读．会计之友，2008（13）
[6]向荣欣．论公允价值在新债务重组准则中的运用．现在商业，2009（29）
[7]刘瑾．新债务重组准则下的盈余管理问题研究．管理观察，2010（1）
[8]张以琳．新会计准则中债务重组问题的分析．甘肃科技纵横，2010，39（2）
[9]马四海、赵雪、孙扬．我国债务重组准则应用问题探讨——由沧州化工债务重组案例引发的思考．会计之友，2010（23）
[10]李丹．新债务重组准则中存在的问题．合作经济与科技，2007．
[11]李兴梅．新准则视阈下债务重组的会计处理．中外企业家，2007（4）
[12]美国会计准则委员会（APB）．基本概念与会计原则．1970
[13]国际会计准则委员会（IASC）．编报财务报表的框架．1989.7。