中国国贸2019年财务分析详细报告

中国国贸2019年财务分析详细报告

一、资产结构分析

1.资产构成基本情况

中国国贸2019年资产总额为1,180,242.39万元，其中流动资产为171,853.47万元，主要分布在货币资金、应收账款、存货等环节，分别占企业流动资产合计的70.53%、24.54%和1.91%。非流动资产为

1,008,388.92万元，主要分布在长期投资和固定资产，分别占企业非流动资产的74.58%、18.32%。

资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

总资产1,180,242.3

9

100.00

1,109,272.7

8

100.00

1,166,601.9

3

100.00

流动资产171,853.47 14.56 95,439.12 8.60 133,546.3 11.45 长期投资752,091.29 63.72 742,785.31 66.96 748,097.49 64.13 固定资产184,748.22 15.65 197,158.35 17.77 209,450.07 17.95 其他71,549.41 6.06 73,890 6.66 75,508.07 6.47

2.流动资产构成特点

企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的70.53%，表明企业的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币性资产的投向。企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的24.54%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。

流动资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

流动资产171,853.47 100.00 95,439.12 100.00 133,546.3 100.00 存货3,283.32 1.91 2,941.06 3.08 2,522.05 1.89 应收账款42,164.97 24.54 32,578.65 34.14 29,926.03 22.41 其他应收款0 0.00 0 0.00 1,016.44 0.76 交易性金融资产0 0.00 0 0.00 0 0.00 应收票据0 0.00 0 0.00 0 0.00 货币资金121,215.77 70.53 54,274.83 56.87 94,144.6 70.50 其他5,189.4 3.02 5,644.57 5.91 5,937.19 4.45

3.资产的增减变化

2019年总资产为1,180,242.39万元，与2018年的1,109,272.78万元相比有所增长，增长6.4%。

4.资产的增减变化原因

以下项目的变动使资产总额增加：货币资金增加66,940.95万元，应收账款增加9,586.32万元，长期投资增加9,305.98万元，其他非流动资产增加1,200.46万元，存货增加342.25万元，递延所得税资产增加284.61万元，其他流动资产增加170.27万元，共计增加87,830.84万元；以下项目的变动使资产总额减少：预付款项减少155.17万元，无形资产减少1,546.32万元，长期待摊费用减少2,279.35万元，固定资产减少12,410.13万元，共计减少16,390.96万元。增加项与减少项相抵，使资产总额增长71,439.88万

元。

5.资产结构的合理性评价

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2019年应收账款所占比例较高。存货所占比例基本合理。2019年企业不合理资金占用项目较少，资产的盈力能力较强，资产结构合理。

6.资产结构的变动情况

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产增长快于营业收入增长，资产的盈利能力有所提高，但应收账款增长过快，盈利真实性值得怀疑。因此与2018年相比，资产结构并没有优化。

主要资产项目变动情况表

项目名称

2019年2018年2017年

数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)

流动资产171,853.47 80.07 95,439.12 -28.53 133,546.3 0 长期投资752,091.29 1.25 742,785.31 -0.71 748,097.49 0 固定资产184,748.22 -6.29 197,158.35 -5.87 209,450.07 0 存货3,283.32 11.64 2,941.06 16.61 2,522.05 0 应收账款42,164.97 29.43 32,578.65 8.86 29,926.03 0 货币性资产121,215.77 123.34 54,274.83 -42.35 94,144.6 0

二、负债及权益结构分析

1.负债及权益构成基本情况

中国国贸2019年负债总额为422,936.45万元，资本金为100,728.25万元，所有者权益为757,305.94万元，资产负债率为35.83%。在负债总额中，流动负债为156,640.61万元，占负债和权益总额的13.27%；非流动负债为266,295.83万元，金融性负债占资金来源总额的22.56%。

负债及权益构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

负债及权益总额1,180,242.3

9

100.00

1,109,272.7

8

100.00

1,166,601.9

3

100.00

所有者权益757,305.94 64.17 692,231.63 62.40 646,967.2 55.46 流动负债156,640.61 13.27 199,041.15 17.94 245,635.43 21.06 非流动负债266,295.83 22.56 218,000 19.65 273,999.3 23.49

2.流动负债构成情况

企业经营活动派生的负债约占流动负债的10.06%。企业来自于收入分配性的负债约占流动负债的8.42%。