基金从业《私募股权投资基金基础知识》复习题集(第5460篇)

2019年国家基金从业《私募股权投资基金基础知识》职业资格考前练习一、单选题1.经过多年探索，当前我国已成为全球( )股权投资市场。

A、第一大B、第二大C、第三大D、第四大>>>点击展开答案与解析【知识点】：第1章>第2节>我国股权投资基金发展的现状【答案】：B【解析】：经过多年探索，我国股权投资基金行业获得了长足的发展，市场规模增长迅速，当前我国已成为全球第二大股权投资市场。

2.股权投资基金投资后管理投入资源( )。

A、较少B、一般C、较多D、以上都不是>>>点击展开答案与解析【知识点】：第1章>第1节>股权投资基金的特点【答案】：C【解析】：基金管理人通常在投资后管理阶段投入大量资源，一方面，为被投资企业提供各种商业资源和管理支持，帮助被投资企业更好的发展；另一方面，通过参加被投资企业股东会、董事会等形式，对被投资企业进行有效监控，以应对被投资企业的信息不对称和企业管理层的道德风险。

知识点：股权投资基金的特点；3.企业估值的特点不包括( )。

A、整体是各部分的简单相加B、整体价值只有在运行中才能体现出来C、整体价值来源于要素的结合方式D、部分只有在整体中才能体现出其价值>>>点击展开答案与解析【知识点】：第5章>第3节>企业价值与股权价值的联系和区别【答案】：A【解析】：企业估值的特点包括：(1)整体不是各部分的简单相加。

(2)整体价值只有在运行中才能体现出来。

(3)整体价值来源于要素的结合方式。

(4)部分只有在整体中才能体现出其价值。

4.信托(契约)型股权投资基金的收益分配原则由( )、基金投资者及其他合同当事人(若有)约定。

A、基金公司B、基金托管人C、基金业协会D、基金管理人>>>点击展开答案与解析【知识点】：第8章>第4节>基金清算与收益分配【答案】：D【解析】：信托(契约)型股权投资基金的认缴出资、退出事项等具体规则及安排，由基金管理人、基金投资者及其他合同当事人(若有)在基金合同中约定。

知识点：信托(契约)型股权投资基金的收益分配；5.外国投资者或外国投资者与根据中国法律注册成立的公司、企业或其他经济组织依据中国法律在中国境内发起设立的主要以人民币对中国境内非公开交易股权进行投资的股权基金是( )。

A、内资人民币股权投资基金B、外资人民币股权投资基金C、外币股权基金D、人民币股权投资基金>>>点击展开答案与解析【知识点】：第3章>第3节>人民币股权基金和外币股权基金的概念【答案】：B【解析】：外资人民币股权投资基金，是指外国投资者(外国投资者指外国公司、企业和其他经济组织或者个人)或外国投资者与根据中国法律注册成立的公司、企业或其他经济组织依据中国法律在中国境内发起设立的主要以人民币对中国境内非公开交易股权进行投资的股权投资基金。

6.业绩报酬，是指基金管理人在为基金创造了超额收益后，参与到基金的收益分配中来，按照( )提取已经实现的基金收益。

A、按市场公允价值B、按约定的比例C、按最终的收益D、以上都是>>>点击展开答案与解析【知识点】：第8章>第4节>基金收益分配的基本概念及方式【答案】：B【解析】：业绩报酬，是指基金管理人在为基金创造了超额收益后，参与到基金的收益分配中来，按照约定的比例提取已经实现的基金收益，作为对基金管理人创造超额收益的奖励。

7.公司治理结构的基本特点是( )。

A、股东至上B、股权至上C、实力至上D、利润至上>>>点击展开答案与解析【知识点】：第4章>第4节>基金组织形式选择的影响因素【答案】：A【解析】：公司治理结构的基本特点是股东至上。

公司型基金中，投资者出资成为公司股东，公司需依法设立董事会(执行董事)、股东大会(股东会)以及监事会(监事)，通过公司章程对公司内部组织结构设立、管理权限、利益分配作出规定。

8.( )是我国股权投资基金行业的自律机构。

A、中国证券业协会B、中国证券投资基金业协会C、中国证券监督管理委员会D、中国银行保险监督管理委员会>>>点击展开答案与解析【知识点】：第2章>第3节>我国股权投资基金的政府监管和行业自律机构【答案】：B【解析】：中国证券投资基金业协会是我国股权投资基金行业的自律机构。

9.会计师事务所提供多方面的专业服务，包括( )等。

Ⅰ．审计、财务和税务尽职调查Ⅱ．财务会计咨询Ⅲ．内部控制咨询、估值Ⅳ．律师咨询A、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ>>>点击展开答案与解析【知识点】：第2章>第2节>股权投资基金市场服务机构及提供的服务内容【答案】：B【解析】：会计师事务所在股权投资基金募集与设立、投资、投资后管理、项目退出及基金清算等各个阶段中，提供多方面的专业服务，包括审计、财务和税务尽职调查、财务会计咨询、税务咨询、内部控制咨询、估值等。

因此，基金管理人通常会聘请会计师事务所，为其提供专业服务。

10.以业绩报酬机制为核心的利润分配条款可能包括( )等内容。

Ⅰ．收益分配方式Ⅱ．门槛收益率Ⅲ．追赶方式Ⅳ．业绩报酬A、Ⅰ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅣC、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ>>>点击展开答案与解析【知识点】：第4章>第3节>募集一般流程与募集所需主要资料【答案】：C【解析】：业绩报酬机制是对股权投资基金管理人的重要激励措施，因此以业绩报酬机制为核心的利润分配条款通常成为募集谈判的重要条款，可能包括收益分配方式、门槛收益率、追赶方式、业绩报酬比例、回拨机制等内容。

11.公司的账面价值是__________，如果评估标的公司的真正价值，还需对__________作出必要调整，在此基础上，得出双方都可接受的价格。

( )A、公司资产总值；资产负债表的各个项目B、公司流动资产减去负债后的价值；公司账簿C、公司固定资产价值；投资收益率D、公司总资产减去总负债后的净值；资产负债表的各个项目>>>点击展开答案与解析【知识点】：第5章>第3节>成本法和清算价值法的原理与方法【答案】：D【解析】：公司总资产减去总负债后的净值即为公司的账面价值。

但是若要评估目标公司的真正价值，还必须对资产负债表的各个项目作出必要的调整。

12.竞业禁止条款要求目标公司通过保密协议或其他方式，确保董事或其他高管不得( )。

Ⅰ．兼职与本公司业务有竞争的职位Ⅱ．在离职后一段时期内加入与本公司有竞争关系的公司Ⅲ．离职后终身不得从事同类职业Ⅳ．离职后可以加入与本公司有竞争关系的公司A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢB、Ⅰ、ⅡC、Ⅰ、Ⅲ、ⅣD、Ⅱ、Ⅳ>>>点击展开答案与解析【知识点】：第5章>第4节>竞业禁止条款【答案】：B【解析】：竞业禁止条款是指在投资协议中，股权投资基金为了确保目标公司的良好发展和利益，要求目标公司通过保密协议或其他方式，确保其董事或其他高管不得兼职与本公司业务有竞争的职位，同时，在离职后一段时期内，不得加入与本公司有竞争关系的公司或从事与本公司有竞争关系的业务。

本条款的目的是保证目标公司的利益不受损害，从而保障投资者的利益。

13.下列选项中，属于财务指标的是( )。

A、资产负债表重大改变B、重大经营管理问题C、经营风险控制情况D、销售额增长>>>点击展开答案与解析【知识点】：第6章>第2节>项目跟踪与监控的常用指标【答案】：A【解析】：财务指标是企业经营管理的结果和具体呈现，其主要包括关键比率分析、拖延付款情况、财务亏损情况、资产负债表重大改变等。

14.我国股权投资基金行业发展的历史阶段不包括( )。

A、探索与起歩阶段B、平稳发展阶段C、快速发展阶段D、统一监管下的制度化发展阶段>>>点击展开答案与解析【知识点】：第1章>第2节>我国股权投资基金发展及监管的主要阶段【答案】：B【解析】：在国务院各有关部门和地方政府的推动下，我国股权投资基金行业发展经历了三个历史阶段：①探索与起步阶段；②快速发展阶段；③统一监管下的制度化发展阶段。

考点：我国股权投资基金发展历史15.下列属于股权投资基金特点的有( )。

Ⅰ投资期限较长Ⅱ专业性强Ⅲ流动性差Ⅳ投资收益波动性较为平稳A、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅱ、ⅢD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ>>>点击展开答案与解析【知识点】：第1章>第1节>股权投资基金的特点【答案】：A【解析】：股权投资基金特点主要包括：投资期限较长、流动性较差，投资后管理投入资源较多，专业性较强，收益波动性较高。

16.股份公司型基金由( )向公司登记管理机关申请设立登记。

A、基金托管人B、基金管理人C、全体股东指定代表D、董事会>>>点击展开答案与解析【知识点】：第4章>第5节>不同组织形式基金设立的条件及流程【答案】：D【解析】：股份公司型基金由董事会向公司登记管理机关申请设立登记。

17.不同基金的投资领域、设立时间等均有较大差别，因此在进行业绩评价和比较时需综合考虑这两方面因素。

下列说法正确的是( )。

Ⅰ．进行基金业绩比较时，应该考虑投资领域的不同而采取不同的对标基准Ⅱ．股权投资基金的业绩进行比较时应考虑两方面的时间因素：一是基金设立的时间应尽量避免接近，二是业绩评价的时间应尽量统一Ⅲ．投资上市公司的股权投资基金其投资标的流动性较好，一般持有所投资项目的期限会短于创业投资基金Ⅳ．创业投资基金所投资项目大部分需要经过较长时间的培育，因此获得收益的时间较长A、Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB、Ⅰ、Ⅱ、ⅢC、Ⅰ、Ⅲ、ⅣD、Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ>>>点击展开答案与解析【知识点】：第8章>第8节>基金业绩评价的意义和需考虑的因素【答案】：CⅡ项错误，对股权投资基金的业绩进行比较时应考虑两方面的时间因素：一是基金设立的时间应尽量接近，二是业绩评价的时间应尽量统一。

知识点：投资领域因素、时间因素；18.关于股权投资基金所提供的增值服务，下列表述不正确的是( )。

A、增值服务的价值主要包括提高投资回报和降低投资风险B、提供增值服务的目的是使被投资企业快速健康发展，在降低投资风险的同时，延长投资期限，获取最大化的投资回报C、增值服务是投资者控制投资风险的一项重要手段D、投资后持续的增值服务，能够最大限度地降低投资风险，保证投资效率和资金安全>>>点击展开答案与解析【知识点】：第6章>第3节>增值服务的价值【答案】：B【解析】：B项说法错误，增值服务的价值有：(1)提高投资回报。