华贸物流2019年财务分析详细报告

华贸物流2019年财务分析详细报告

一、资产结构分析

1.资产构成基本情况

华贸物流2019年资产总额为640,828.18万元，其中流动资产为397,152.65万元，主要分布在应收账款、货币资金、应收票据等环节，分别占企业流动资产合计的58.15%、28.93%和5.24%。非流动资产为243,675.53万元，主要分布在商誉和固定资产，分别占企业非流动资产的54.42%、24.47%。

资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

总资产640,828.18 100.00 547,994.85 100.00 547,966.5 100.00 流动资产397,152.65 61.97 373,602.27 68.18 365,277.35 66.66 长期投资23,389.71 3.65 11,112.38 2.03 17,803.81 3.25 固定资产59,629.33 9.31 63,413.74 11.57 54,522.34 9.95 其他160,656.49 25.07 99,866.47 18.22 110,363 20.14

2.流动资产构成特点

企业流动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业

流动资产的62.75%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的34.17%，表明企业的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币资金的投向。

流动资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

流动资产397,152.65 100.00 373,602.27 100.00 365,277.35 100.00 存货6,088.13 1.53 8,280.21 2.22 18,329.56 5.02 应收账款230,946.33 58.15 194,970.61 52.19 175,265.8 47.98 其他应收款18,270.48 4.60 18,927.92 5.07 22,005.08 6.02 交易性金融资产0 0.00 0 0.00 0 0.00 应收票据20,814.9 5.24 20,836.5 5.58 17,442.11 4.78 货币资金114,902.68 28.93 124,358.78 33.29 127,081.25 34.79 其他6,130.12 1.54 6,228.25 1.67 5,153.56 1.41

3.资产的增减变化

2019年总资产为640,828.18万元，与2018年的547,994.85万元相比有较大增长，增长16.94%。

4.资产的增减变化原因

以下项目的变动使资产总额增加：商誉增加61,192万元，应收账款增加35,975.71万元，长期投资增加12,277.34万元，在建工程增加1,440.8万元，预付款项增加147.34万元，共计增加111,033.19万元；以下项目的变动使资产总额减少：应收票据减少21.6万元，长期待摊费用减少184.67万元，其他流动资产减少245.47万元，无形资产减少606.92万元，其他应收款减少657.44万元，递延所得税资产减少1,051.2万元，存货减少

2,192.07万元，固定资产减少3,784.41万元，货币资金减少9,456.1万元，

共计减少18,199.87万元。增加项与减少项相抵，使资产总额增长92,833.32万元。

5.资产结构的合理性评价

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2019年应收账款所占比例较高。其他应收款所占比例基本合理。存货所占比例基本合理。

6.资产结构的变动情况

从流动资产与收入变化情况来看，与2018年相比，资产结构没有明显的恶化或改善情况。

主要资产项目变动情况表

项目名称

2019年2018年2017年

数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)

流动资产397,152.65 6.3 373,602.27 2.28 365,277.35 0 长期投资23,389.71 110.48 11,112.38 -37.58 17,803.81 0 固定资产59,629.33 -5.97 63,413.74 16.31 54,522.34 0 存货6,088.13 -26.47 8,280.21 -54.83 18,329.56 0 应收账款230,946.33 18.45 194,970.61 11.24 175,265.8 0 货币性资产135,717.58 -6.53 145,195.28 0.46 144,523.35 0

二、负债及权益结构分析

1.负债及权益构成基本情况

华贸物流2019年负债总额为223,099.93万元，资本金为101,203.84万元，所有者权益为417,728.25万元，资产负债率为34.81%。在负债总额中，流动负债为196,933.38万元，占负债和权益总额的30.73%；短期借款为52,208.35万元，非流动负债为26,166.55万元，金融性负债占资金来源总额的12.23%。

负债及权益构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

负债及权益总额640,828.18 100.00 547,994.85 100.00 547,966.5 100.00 所有者权益417,728.25 65.19 394,287.47 71.95 378,685.4 69.11 流动负债196,933.38 30.73 146,172.34 26.67 160,415.61 29.27 非流动负债26,166.55 4.08 7,535.05 1.38 8,865.49 1.62

2.流动负债构成情况

企业经营活动派生的负债资金数额较多，约占流动负债的49.35%，资金成本相对较低。企业短期融资性负债所占比例较大，约占流动负债的27.67%。