衍生工具交易管理制度
公司企业衍生工具交易管理控制制度
公司企业衍生工具交易管理控制制度一、引言随着金融市场日益复杂和全球化的发展，衍生工具交易在企业融资和风险管理中扮演着越来越重要的角色。
为确保公司在衍生工具交易中的安全和合规性，我们制定了本公司企业衍生工具交易管理控制制度。
二、目的本制度的目的是确保公司在衍生工具交易中的合规性、风险管理和内部控制的有效性。
本制度的适用范围包括公司内部进行衍生工具交易的所有部门和个人。
三、定义1.衍生工具：指以金融资产、商品或其他市场变量为基础进行交易的金融合约，包括但不限于期货合约、期权合约、互换合约等。
2.交易员：指公司内部负责进行衍生工具交易的员工或部门。
3.合规性：指符合国家相关法律法规、监管要求以及公司内部制度和流程的要求。
4.风险管理：指根据公司风险承受能力和业务需求，通过制定风险策略、建立风险限额和监控等措施，对衍生工具交易风险进行管理和控制。
5.内部控制：指公司内部制定的控制措施，包括但不限于授权制度、风险管理制度、报告制度等，用于确保业务活动的合规性、准确性和可靠性。
四、权限和责任1.衍生工具交易权限应该明确划分和分级，确保只有经过相应培训和资质认证的员工才能参与衍生工具交易。
2.交易员应该具备相关的金融知识和技能，并通过内部培训和外部认证考试进行评估和认证。
3.交易员应严格遵守国家相关法律法规和公司内部制度，不得以个人利益谋取不当利益，不得进行内幕交易和操纵市场行为。
4.公司应建立健全的风险管理制度，包括但不限于风险控制流程、风险评估和监控、风险报告等措施，确保衍生工具交易风险在公司可接受的范围内。
5.公司应建立内部控制体系，确保业务活动的合规性、准确性和可靠性。
包括但不限于授权制度、反内幕交易和操纵市场行为的控制、报告制度等。
五、风险管理和监控1.公司应制定风险管理策略和措施，包括但不限于制定风险限额和监控指标、建立风险控制流程等。
2.公司应定期进行风险评估和监控，及时发现和纠正风险问题，并制定相应的应对措施。
衍生工具交易监督与检查管理制度
第2条本制度适用于监管衍生工具业务的审计人员与相关的管理层人员。
第3条本制度中的持续性审查是指对建立和实施衍生工具的风险控制情况所实行的连续的、全面的、动态的、系统的监督检查。
第4条审计人员负责对衍生工具业务的流程和结果进行持续性的审查。
第8条审计人员需将审计分析结果编制成审计报告，呈送财务经理、财务总监与总裁审核。
第9条在证券部经理及交易专员改进衍生工具的风险控制制度与流程时，审计人员需进行监察。
第10条衍生工具交易的各级管理人员，严格按照自身的岗位职责对交易进行监察。
第11条本制度由总裁办公室制定，解释权、修改权归属总裁办公室。
第12条本制度自总裁审批之日起实施，修改时亦同。
第5条审计人员定期对衍生工具交易的相关业务记录进行审查，重点审ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ企业的衍生工具相关的交易人员是否按照企业相关的衍生工具交易程序进行交易。
第6条审计人员需针对衍生工具业务中的薄弱环节进行专项审查并撰写报告。
第7条审计人员需定期审查衍生工具交易的风险控制措施、程序与制度的执行情况，找出漏洞并提出改进意见。
银行的衍生品交易和风险管理
银行的衍生品交易和风险管理随着金融市场的不断发展和全球化程度的提高，银行作为金融体系中的关键角色之一，承担着衍生品交易和风险管理的重要责任和任务。
本文将探讨银行衍生品交易的基本概念、风险管理的方法及挑战，并分析衍生产品对银行的影响。
一、衍生品交易的基本概念衍生品是一种基于现货市场的金融合约，其价值来源于标的物价格的变动。
常见的衍生品包括期货合约、期权合约和互换合约等。
银行作为金融机构，可以通过衍生品交易来获取额外的盈利机会，并为客户提供多样化的金融服务。
通过买入或卖出衍生品合约，银行可以利用价格变动获得价格风险的套利机会，同时也可以帮助客户对冲风险。
二、银行衍生品交易的风险与其他金融业务一样，衍生品交易也面临着一定的风险，在进行衍生品交易时，银行需要认识到以下几种主要风险：1. 市场风险：市场风险是指由于市场价格波动引起的资产或投资组合价值的下降。
银行进行衍生品交易时，需要密切关注市场变动，制定合理的交易策略，以减少因价格波动带来的风险。
2. 信用风险：信用风险是指交易对手无法履行合约义务，导致资金损失的风险。
银行在进行衍生品交易时，需要评估交易对手的信用状况，并采取一系列措施来管理信用风险，例如选择优质交易对手、建立交易限额和使用信用担保工具等。
3. 流动性风险：流动性风险是指银行在进行衍生品交易时，可能面临的买卖差价扩大、无法及时变现的风险。
银行需要做好流动性管理，确保在市场环境变化时，能够及时买入或卖出衍生品以平衡风险。
三、银行衍生品交易的风险管理为了有效管理衍生品交易的风险，银行需要采取一系列措施来规避和控制风险：1. 建立严格的交易政策：银行应制定明确的交易政策，包括交易限额、风险控制指标、交易审批程序等，以规范衍生品交易活动。
2. 健全的内部控制体系：银行应建立健全的内部控制体系，包括风险管理部门、风险评估模型、交易监控系统等，以及进行定期的风险评估和风险暴露度测试。
3. 多元化的风险管理工具：银行可以利用多元化的风险管理工具，如对冲策略、多种衍生品的组合利用、分散投资和多元化投资组合等，来降低单一风险对银行业务的影响。
2018年金融衍生品交易管理办法
2018年金融衍生品交易管理办法
1 总则 (2)
2 基本投资原则 (2)
3 职责分工 (2)
4 金融衍生品业务审批流程 (3)
5 衍生品投资的后续管理 (4)
6 附则 (5)
1 总则
1.1 为规范公司金融衍生品交易行为,建立有效的风险防范机制，确保公司资产安全，维护公司合法权益，根据国家法律法规，结合本公司实际情况，特制定本办法。
1.2 本办法适用于公司本部，全资、控股子公司及其续延分支机构（以下简称子公司）。
1.3 本办法所称衍生品，是指以各种货币作为基础工具的金融衍生工具，主要包括远期外汇合约、货币期权、货币互换以及上述合约的混合交易合约。
2 基本投资原则
2.1在风险可控范围内，以套期保值为目的，审慎开展金融衍生品业务，选择结构简单、流动性强、风险可控的金融衍生品开展保值业务，不得从事风险及定价难以认知的复杂业务。
2.2 公司进行衍生品交易应控制资金规模,不得影响公司的正常生产经营。
3 职责分工
3.1财金部是公司金融衍生品业务的综合管理部门；负责制定、
修订公司金融衍生品业务管理办法和相关制度；负责拟订公司金融衍生品业务操作计划；负责公司的金融衍生品业务的具体方案实施；。
衍生品交易规章制度
衍生品交易规章制度第一章总则第一条为了规范衍生品交易市场，促进市场健康有序发展，保护投资者合法权益，维护金融市场稳定，制定本规章。
第二条本规章所称衍生品，是指与基础资产相关并由基础资产价格变动而决定其价值的金融工具。
第三条衍生品交易市场应当建立规范高效的交易制度，健全的风控机制，有效的信息披露制度，完善的投资者保护措施，并加强监管与监督。
第四条衍生品交易市场应当坚持市场化、法治化原则，依法合规开展交易活动，避免操纵市场、串通作恶等违法行为，确保市场纯洁。
第五条衍生品交易市场应当完善自律管理体系，建立投资者教育和风险揭示机制，提高市场透明度和规范度。
第二章衍生品交易制度第六条衍生品交易市场应当建立多元化的交易方式，包括场内交易和场外交易等，推动市场发展和公平竞争。
第七条交易市场应当建立交易制度，包括交易时间、交易方式、交易规则、交易结算等，保证交易的高效和安全进行。
第八条交易市场应当建立交易监控系统，监测交易情况，发现异常交易并及时处理，保证市场公平公正。
第九条交易市场应当建立交易达成机制，确保合同履行和交易成立，同时建立强有力的强制执行机制，保障投资者权益。
第十条交易市场应当建立信息披露制度，包括信息公开的内容、时间、方式等，并确保信息真实、准确、全面。
第十一条交易市场应当建立交易费用机制，包括交易费、结算费等，合理确定费率并公开透明，规范交易成本。
第三章风险控制机制第十二条交易市场应当建立风险评估和监测机制，对投资者进行风险评估，根据其风险承受能力确定适当的风险等级。
第十三条交易市场应当建立保证金制度，要求投资者根据风险等级提供相应保证金，并根据市场波动情况进行调整。
第十四条交易市场应当建立风险管理机制，包括风险监控、风险控制、风险预警等，确保市场风险可控。
第十五条交易市场应当建立市场清算机制，对交易进行清算，保证交易结算的及时、准确和安全。
第十六条交易市场应当建立风险保障机制，包括风险准备金、风险基金等，用于弥补市场风险，保障投资者权益。
公司衍生金融工具管理制度
公司衍生金融工具管理制度第一章总则第一条根据国家法律、法规及中国证券监督管理委员会的有关规定，为了完善公司治理结构，健全公司金融工具管理体系，降低经营决策、资产管理风险，提高公司衍生金融工具管理水平，特制定本制度。
第二条金融工具，是指形成一个企业的金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同。
金融工具包括基本金融工具和衍生金融工具。
本制度所称衍生金融工具，是指具有下列特征的金融工具或其他合同协议：（一）其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动，变量为非金融变量，该变量与合同的任一方不存在定关系;（二）不要求初始净投资，或与对市场情况变化有类似反应的其他类型合同相比，要求很少的初始净投资;（三）在未来某一日期结算。
衍生金融工具包括远期合同、期货合同、互换和期权，以及具有远期合同、期货合同、互换和期权中一种或一种以上特征的工具。
第三条公司衍生金融工具风险评估机构由财务、证券、稽核部门组成，具体负责对公司衍生工具进行风险评估和风险控制，但衍生金融工具需求提出部门不参与风险评估。
第四条上述部门应定期向公司总经理报告衍生金融工具公允价值的变动情况，当发生重大变动时，还应及时向董事会报告。
第五条财务部门是公司衍生金融工具的计量机构，负责按企业会计准则对衍生金融工具进行会计确认与计量，包括对衍生金融工具定期进行减值测试。
第六条公司董事会审计委员会有权对公司衍生金融工具的取得、使用、计量的准确性以及是否公允、风险评估与风险控制情况进行监督。
第七条公司参与衍生金融工具交易的目的仅限于套期保值，禁止从事任何投机性衍生品交易。
第二章决策程序及业务流程第八条公司在开展衍生金融工具相关业务时，应当根据公司的风险承受能力，合理确定衍生交易的风险限额和相关交易参数，并就衍生品交易的总额度、目标、策略、执行、报告及风险控制等内容年初以书面形式提交董事会和股东大会审议，并授权董事长签署相关文件。
衍生工具交易管理控制制度
衍生工具交易管理控制制度1. 引言随着金融市场的不断发展和创新，衍生工具的应用日益广泛，其交易金额和市场份额不断扩大，使得机构和个人投资者参与衍生工具交易越来越多。
然而，由于衍生工具交易复杂、风险高、信息不透明等特点，为保护投资者合法权益，有效控制风险，需要建立完善的衍生工具交易管理控制制度来指导和规范衍生工具交易活动。
本文将探讨衍生工具交易管理控制制度的相关问题。
2. 衍生工具交易的特点与分类衍生工具交易是指以现货或现金等基础资产为标的，在交易时根据基础资产价格、利率、汇率等因素的浮动进行交易的金融工具。
衍生工具交易具有以下特点：1. 价格波动性大。
衍生工具价格受到基础资产价格、利率、汇率等多种因素的影响，容易产生价格波动。
2. 风险高。
衍生工具交易风险通过杠杆作用进行放大，交易风险大，可能发生较大的亏损。
3. 可定制性强。
衍生工具交易具有灵活性和可定制性，不同的交易对象可以通过不同的套期保值策略来满足其需求。
衍生工具交易可以根据不同基础资产进行分类，包括以下类型：1. 期货交易：以商品、外汇、利率等未来的交易价格为基础，双方约定在未来某个具体时间进行交割。
期货交易的交易规则和交易所进行统一监管。
2. 期权交易：买卖双方约定在未来某个具体时间以某一价格买入或卖出标的资产。
期权交易具有一定的保值和投机作用，可以灵活地根据市场变化进行投资。
3. 互换交易：双方协商约定在未来某个时间点交换固定利率和浮动利率等资产的交易形式。
互换交易主要为银行和企业的资金管理需求提供服务。
4. 其他交易：还包括各种类型的证券化交易、股指、汇率等交易。
3. 衍生工具交易管理控制制度的建立建立完善的衍生工具交易管理控制制度，可以有效规范衍生工具交易行为，保护各方合法权益，确保金融市场的稳定和健康发展。
应建立以下制度和措施：1. 交易规则制度。
交易所或其他交易平台应制定详细的交易规则，确保交易的公平、公正和透明。
交易规则应对衍生工具交易的品种、合约标的、价格计算、交易手续费、结算等方面进行规范。
金融衍生工具及其交易机制
金融衍生工具及其交易机制一、金融衍生工具概述金融衍生工具是指价值依赖于基础资产（underlying assets）或某些特定变量的金融合约。
这些合约可以是期货、期权、远期合约、互换合约等，其价格受基础资产或变量的变动影响。
金融衍生工具的主要功能包括风险管理、投机、套期保值等。
二、远期合约远期合约是一种金融衍生工具，交易双方约定在未来某一日期按照事先约定的价格买入或卖出一定数量的基础资产。
远期合约的交易通常在场外市场进行，主要用于规避未来价格波动的风险。
三、期货合约期货合约是一种标准化的金融衍生工具，通常在交易所进行交易。
期货合约的买卖双方约定在未来某一日期按照约定的价格交割基础资产。
期货合约的价格由市场供求关系决定，并受多种因素影响，如商品价格、利率、汇率等。
四、期权合约期权合约是一种赋予持有者在未来某一日期以特定价格买入或卖出基础资产权利的金融衍生工具。
期权分为看涨期权和看跌期权，其价值取决于基础资产的价格和行权价格。
期权交易通常用于风险管理、投机和套期保值等目的。
五、互换合约互换合约是一种金融衍生工具，交易双方按照约定交换不同种类的现金流。
最常见的互换是利率互换和货币互换。
互换合约通常用于降低筹资成本、规避利率和汇率风险等目的。
六、信用衍生品信用衍生品是一种金融衍生工具，其价值取决于基础债务人的信用状况。
最常见的信用衍生品是信用违约掉期（CDS），其交易双方约定在未来某一日期支付违约保险费，以获得保护免受信用风险的影响。
信用衍生品主要用于规避信用风险。
七、场内交易与场外交易场内交易是指在交易所内进行的标准化金融衍生工具交易，其交易规则和价格较为透明和规范。
场外交易则是指在交易所之外进行的非标准化金融衍生工具交易，其交易规则和价格相对灵活，但风险也相对较大。
八、交易风险管理金融衍生工具交易的风险多种多样，包括市场风险、信用风险、流动性风险和操作风险等。
为了有效地管理这些风险，交易者需要建立完善的风险管理体系，包括制定风险管理政策、建立风险识别和测量机制、制定风险控制措施等。
资产管理中的场外衍生品交易与风险
资产管理中的场外衍生品交易与风险在资产管理领域中，场外衍生品交易是一种常见的投资工具和风险管理方式。
本文将以资产管理的角度，探讨场外衍生品交易的定义、功能、风险以及其在资产管理中的应用。
一、场外衍生品交易的定义与功能场外衍生品交易是指在交易所以外的场所进行的金融工具的交易，其中包括各种衍生品合约，如期货、期权、掉期和互换合约等。
与交易所交易不同，场外交易更加灵活、个性化，并且参与者可以通过私下协商达成交易条件。
场外衍生品交易有以下几个主要功能：1. 风险管理：场外衍生品合约可以帮助资产管理公司降低投资组合中的风险暴露。
例如，通过购买期权或掉期合约，投资者可以对冲股票或商品价格的波动风险。
2. 投资增值：投资者可以利用场外衍生品合约，追求额外的资本增值。
例如，通过购买衍生品期权合约，投资者可以在股票价格上涨时获利。
3. 投资组合多样化：场外衍生品交易提供了一种多样化投资的方式。
通过投资不同类型的衍生品合约，投资者可以在不同市场情况下获取收益。
二、场外衍生品交易的风险尽管场外衍生品交易为资产管理公司提供了一系列的潜在优势，但也存在一定的风险。
1. 交易对手风险：场外衍生品交易通常需要与交易对手签订合约进行交易。
若交易对手无法履约，资产管理公司可能遭受损失。
2. 价格风险：场外衍生品交易的价格可能受到多种因素影响，包括市场变动、经济因素以及政治事件等。
这些因素可能导致合约价格波动，带来潜在的风险。
3. 法律和监管风险：场外衍生品交易受到各种法律和监管要求的约束，并可能面临不同市场的规定和监管差异。
资产管理公司需要遵守相关法规，并对监管政策的变化进行及时监控。
三、资产管理中的场外衍生品交易应用资产管理公司可以通过场外衍生品交易实现资本的增值和风险的管理。
1. 风险对冲：场外衍生品合约可以作为资产管理公司风险管理工具的一部分。
通过购买期权和掉期合约，投资者可以对冲投资组合中的市场风险，减少投资组合价值的波动。
如何利用衍生工具进行风险管理
如何利用衍生工具进行风险管理在当今复杂多变的金融市场环境中，风险管理已经成为企业和投资者的重要课题。
衍生工具作为一种有效的风险管理工具，为市场参与者提供了多样化的策略选择。
然而，衍生工具的使用也伴随着一定的风险，如果运用不当，可能会给投资者带来巨大的损失。
因此，了解如何正确利用衍生工具进行风险管理至关重要。
衍生工具是一种金融合约，其价值取决于基础资产的价格、利率、汇率、指数等变量。
常见的衍生工具包括期货、期权、远期合约和互换等。
这些工具可以帮助投资者对冲风险、进行套利交易以及实现资产配置的优化。
首先，我们来谈谈期货合约。
期货合约是在交易所交易的标准化合约，规定了在未来特定时间以约定价格买卖特定数量的资产。
例如，一家农产品生产商担心未来农产品价格下跌，影响其收益。
那么，他可以通过卖出农产品期货合约来锁定未来的销售价格。
这样，即使未来市场价格真的下跌，他在期货市场上的盈利可以弥补现货市场的损失。
相反，如果一家食品加工企业担心未来原材料价格上涨，增加生产成本，就可以买入期货合约，锁定未来的购买价格。
期权合约则为投资者提供了一种更加灵活的风险管理方式。
期权赋予持有者在未来特定时间以约定价格买入或卖出资产的权利，但并非义务。
对于担心资产价格下跌的投资者，可以购买看跌期权。
如果资产价格下跌，期权的价值会增加，从而抵消资产价值的损失。
而对于预期资产价格上涨的投资者，可以购买看涨期权。
当资产价格上涨时，通过行使期权可以获得收益。
远期合约是非标准化的合约，由双方私下协商签订。
它与期货合约类似，但在合约条款的灵活性和流动性方面有所不同。
例如，一家进出口企业与国外供应商签订了一份远期合约，以固定汇率在未来三个月购买一定金额的外币，从而规避汇率波动的风险。
互换合约则是双方交换现金流的协议。
常见的有利率互换和货币互换。
比如，一家企业借入了固定利率的贷款，但预期利率会下降，它可以通过利率互换将固定利率债务转换为浮动利率债务，以降低融资成本。
企业内部控制-衍生工具业务流程
检查所拟定实施的相应解决措施 是否可行
《衍生工具风险控 制
制度》
估方法
制 制度》
5．对风险进行 分析
财务部、Βιβλιοθήκη 《衍生工具风险控 检查对所识别的风险是否能够进
5
评估小组
审核 行透彻的分析、分析方法是否合
制
投资部
理
制度》
6．编写 《风险评估报告》
7．根据识别的风险 拟定相应的解决 措施
6
评估小组
7
评估小组
审核 审批
审核《风险评估报告》内容是否 全面
《衍生工具风险控 制
《衍生工具交易管理 细则》
3．取得客户 交易编码
3
证券部
审核 审批
检查交易编码是否存在非法 使用的问题
《衍生工具交易管理 细则》
4．缴纳 保证金 5．下单 6．成交
7．结算 8．平仓或交割
4
财务部
证券部
审核
审查是否将保证金及时、足额 存入资金账户
《衍生工具交易管理 细则》
5
证券部
财务部
检查向期货公司下达的交易 指令内容是否全面
衍生工具风险评估流程
业务流程
序号
责任 部门/人
配合/支持 部门
不相容 职责
监督检查 方法
相关 制度
风险管理委 证券部、
1 员会
财务部
审核风险评估小组成员是否具备 相应的专业知识和能力
《衍生工具风险控 制
制度》
1．成立 风险评估小组
2．拟定《风险评估 实施方案》
3．识别风险类型及 来源
由相关专业人员和专家审查拟定 《衍生工具风险控
衍生工具业务流程
1 衍生工具交易流程
公司衍生金融产品管理制度
第一章总则第一条为规范公司衍生金融产品交易行为，控制交易风险，保障公司资产安全，根据《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》等相关法律法规，结合公司实际情况，特制定本制度。
第二条本制度所称衍生金融产品，是指基于现货资产，通过合约形式约定买卖价格、数量、交割方式等，具有杠杆性和高风险性的金融产品，包括但不限于期货、期权、远期合约、互换合约等。
第三条本制度适用于公司及子公司（以下统称“公司”）的衍生金融产品交易业务，包括但不限于交易决策、风险管理、内部控制、信息披露等方面。
第二章交易决策第四条公司衍生金融产品交易业务应遵循以下原则：1. 合法合规：严格遵守国家法律法规及行业监管政策，确保交易行为的合法性。
2. 风险可控：在确保公司利益最大化的前提下，控制交易风险，确保公司资产安全。
3. 审慎经营：充分评估市场风险、信用风险、操作风险等，审慎决策，避免盲目跟风。
4. 信息披露：及时、准确、完整地披露交易信息，保障投资者权益。
第五条公司设立衍生金融产品交易决策委员会，负责制定交易策略、审批交易方案，并监督交易执行情况。
第三章风险管理第六条公司应建立健全衍生金融产品交易风险管理体系，包括但不限于以下方面：1. 市场风险：通过分散投资、调整持仓比例等措施，降低市场波动风险。
2. 信用风险：对交易对手进行严格信用评估，确保交易安全。
3. 操作风险：加强内部控制，完善交易流程，降低操作失误风险。
4. 流动性风险：确保资金流动性，防范因流动性不足导致的交易风险。
第七条公司应定期对衍生金融产品交易风险进行评估，根据评估结果调整交易策略和风险控制措施。
第四章内部控制第八条公司应建立健全衍生金融产品交易内部控制制度，包括但不限于以下方面：1. 交易审批制度：明确交易审批流程和权限，确保交易决策的合规性。
2. 交易记录制度：确保交易记录完整、准确，便于追溯和审计。
3. 人员管理：加强交易人员培训，提高其专业素养和风险意识。
衍生工具交易监督与检查管理制度
衍生工具交易监督与检查管理制度
1.目的
为了加强企业对衍生工具业务的监管，减少衍生工具业务带来的风险，提高收益，特制定本制度。
2.适用范围
本制度适用于监管衍生工具业务的审计人员与相关的管理层人员。
3.定义
本制度中的持续性审查是指对建立和实施衍生工具的风险控制情况所实行的连续的、全面的、动态的、系统的监督检查。
4.管理内容及要求
4.1审计人员负责对衍生工具业务的流程和结果进行持续性的审查。
4.2审计人员定期对衍生工具交易的相关业务记录进行审查，重点审查企业的衍生工具相关的交易人员是否按照企业相关的衍生工具交易程序进行交易。
4.3审计人员需针对衍生工具业务中的薄弱环节进行专项审查并撰写报告。
4.4审计人员需定期审查衍生工具交易的风险控制措施、程序与制度的执行情况，找出漏洞并提出改进意见。
4.5审计人员需将审计分析结果编制成审计报告，呈送财务经理、财务总监与总裁审核。
4.6在证券部经理及交易专员改进衍生工具的风险控制制度与流程时，审计人员需进行监察。
4.7 衍生工具交易的各级管理人员，严格按照自身的岗位职责对交易进行监
察。
5.附则
5.1本制度由公司运营中心负责制定、解释及修改。
5.2本制度自颁布之日起生效。
公司企业衍生工具交易管理控制制度
公司企业衍生工具交易管理控制制度1. 背景和目的为了规范和有效管理公司企业衍生工具交易，降低风险并提高交易效率，制定本《公司企业衍生工具交易管理控制制度》（以下简称“本制度”）。
本制度的目的是确保所有衍生工具交易都遵守相关法律法规以及公司内部的规章制度，保障对衍生工具交易的风险控制和监督。
2. 适用范围本制度适用于所有公司内部从事衍生工具交易的部门和个人，包括但不限于财务部门、投资部门、风险管理部门等。
3. 定义为了便于理解和执行本制度，以下是一些常用术语的定义：•衍生工具：一种金融合约，其价值基于（或“衍生于”）标的资产的变动，包括但不限于期货合约、期权合约、掉期合约等。
•交易员：指公司授权进行衍生工具交易的个人，负责进行交易决策和执行交易操作的人员。
•交易确认：交易完成后由交易员或交易系统生成的文件或记录，包含交易的细节和条件。
•风险管理：通过不同的方法和工具，对衍生工具交易进行风险识别、评估和控制，以保护公司的利益。
•市场风险：由于市场变动导致衍生工具价格波动引起的风险。
•操作风险：由于操作失误、技术故障、信息泄露等原因导致的风险。
4. 交易授权和责任•执行衍生工具交易需要获得公司内授权，并按照公司规定的程序和权限进行交易。
•每位交易员都有明确的责任和权限范围，必须严格按照授权进行交易，并对其交易行为负责。
•交易员应当了解并遵守相关法律法规、公司内部规章制度以及交易所的交易规则。
5. 交易风险管理•公司应当建立风险管理体系，包括设立专门的风险管理部门，并配备合适的风险管理工具和系统。
•风险管理部门应当制定风险管理策略和控制指标，对衍生工具交易的市场风险、操作风险进行监控和管理。
•交易员应当积极参与风险管理工作，遵循公司规定的风险控制流程和限额要求。
6. 交易确认和结算•所有衍生工具交易都必须在交易完成后进行交易确认，并将确认文件妥善保存。
•交易确认的内容应当准确反映交易的细节和条件，可以作为交易结算的依据。
制度范本：金融衍生产品业务管理办法
**********有限公司金融衍生产品业务管理办法第一章总则第一条本办法所指金融衍生产品业务，是指公司与有权进行金融衍生产品交易的金融机构以一对一方式达成的、按照交易双方的具体要求拟定交易条款的金融衍生产品合约，包括但不限于：利率衍生产品业务、汇率衍生产品业务、债券衍生产品业务和信用衍生产品业务等。
第二条公司金融衍生产品业务风险管理的基本原则和总体目标是：遵守国家相关法律法规，遵循公平诚信、规范运作的原则，通过金融衍生产品合约实现规避市场风险、达到资产的保值增值的目标，通过建立完善的内控制度，加强金融衍生产品的研究，切实提高风险管控水平。
第二章投资决策与职责分工第三条公司所属各单位不得随意开展金融衍生产品业务，所有金融衍生产品业务必须由公司董事会批准。
第四条董事会批准的金融衍生产品业务，应明确授权管理层及具体部门负责该业务的具体操作和风险监督。
第五条公司金融衍生产品业务的方案设计、风险及效益评估、决策审批、实施操作、风险监督等环节的职责分工，应符合内控管理规定，分别由不同部门执行。
第六条公司管理层及董事会内控部负责金融衍生产品业务的授权风险监控，根据业务授权规定，对各项授权执行情况进行全面监控。
第七条公司应配备开展金融衍生产品业务所必需的专业人才和相关内部交易管理系统，充分了解和把握有关交易的产品结构及风险特性，并通过内部交易系统的不断完善，满足业务发展和内部风险管理的要求。
第三章操作流程管理第八条公司开展金融衍生产品业务，应由财务部或其他相关部门提出投资建议，提交可行性研究报告，经财务委员会审议后，报董事会审批。
第九条公司董事会根据可行性报告及风险评估报告，就金融衍生产品业务的主要内容（如交易品种、金额、期限、单笔交易金额、敞口和损失限额等）做出决议，并向管理层及具体执行部门下达授权。
第十条管理层及具体执行部门应按照董事会决议要求，在授权范围内进行交易，严格按照规定权限逐级审批，不得越权操作。
金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法
金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法为规范金融机构衍生产品交易业务管理，促进金融市场稳定健康发展，根据相关法律法规，结合金融监管实践，制定本办法。
（二）衍生产品交易业务管理机构金融机构应当设立专门的衍生产品交易业务管理机构，负责具体实施衍生产品交易监管工作，包括制定衍生产品交易的内部管理制度、风险控制措施、交易监管策略等。
（三）风险控制要求金融机构应当建立完善的衍生产品交易风险控制机制，包括但不限于风险管理制度、风险评估与监控、风险预警及风险应对措施等，确保在衍生产品交易中能够及时有效地识别、评估和控制各类风险。
（四）交易行为管理金融机构在进行衍生产品交易时，应当遵循市场公平、诚信、公开的原则，不得利用非公开信息、操纵市场等手段进行欺诈、违规操作。
（五）合规监管要求金融机构应当配备具有衍生产品交易业务管理经验和专业知识的从业人员，定期开展内部培训，加强对衍生产品交易的合规监管。
（六）信息披露要求金融机构应当按照相关规定，及时、准确地向监管机构和投资者披露衍生产品交易相关信息，包括但不限于交易数据、风险提示、内部管理制度等。
（七）监督检查监管部门应当加强对金融机构衍生产品交易业务管理的监督检查，确保金融机构的衍生产品交易活动符合法律法规和监管要求，不会对金融市场稳定和投资者利益造成严重影响。
对于违法违规行为，依法依规给予严肃处理。
以上为金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法。
希望金融机构认真执行，并不断完善相关内部管理制度，提高风险防范能力，切实维护金融市场的稳定和健康发展。
尊敬的领导和同事们：首先，我要对大家所进行的金融机构衍生产品交易业务管理工作表示感谢。
鉴于市场环境的变化和监管要求的提升，我们制定了上述的金融机构衍生产品交易业务管理暂行办法。
这些规定将有助于加强我们对衍生产品交易业务的管理，进一步规范我们的业务行为，最大限度地保护金融市场的稳定和投资者的利益。
在这篇开头的部分里，我们强调了《衍生产品交易业务管理机构》、《风险控制要求》、《交易行为管理》、《合规监管要求》、《信息披露要求》以及《监督检查》等六个方面的内容。
财务管理制度的衍生品管理规定
财务管理制度的衍生品管理规定随着金融市场的快速发展和全球化程度的提升，衍生品作为一种重要的金融工具已经成为众多企业进行风险管理的重要手段。
为了规范和管理衍生品交易，保证企业财务安全和稳定，财务管理制度需要制定相应的衍生品管理规定。
本文将介绍一套完整的财务管理制度的衍生品管理规定。
首先，衍生品的定义与分类。
在财务管理制度的衍生品管理规定中，需要明确定义和分类衍生品的范围。
衍生品是一种根据股票、债券、商品、汇率或利率等基础资产价格变动而衍生出来的金融合约，包括期货、期权、互换和其他相关工具。
根据衍生品的特性和风险程度，将其分为风险对冲和投机两类。
其次，衍生品交易的流程和规范。
财务管理制度的衍生品管理规定需要规定衍生品交易的流程和规范，包括交易的前期准备、交易的操作流程、交易的结算和交割。
前期准备包括衍生品交易的授权和权限设置、交易对手方的审查和资格评估、交易标的和合约设计的确定等。
交易的操作流程包括交易的报价、确认和执行，以及交易对手方的违约和故障处理等。
交易的结算和交割则需要明确衍生品交易的结算方式、结算时间和交割方式等。
第三，衍生品风险管理与控制。
财务管理制度的衍生品管理规定需要强调风险管理和控制，以保证企业在衍生品交易中的安全和稳定。
首先，需要严格控制衍生品交易的风险暴露，包括控制交易的规模和频率、限制交易的杠杆和保证金比例等。
其次，需要建立健全的风险管理制度，包括制定风险管理政策、设立风险管理部门、建立风险指标和风险限额等。
同时，还需要建立风险监测和报告机制，及时掌握和分析交易的风险状况。
最后，衍生品会计和报告要求。
财务管理制度的衍生品管理规定需要明确衍生品的会计处理和报告要求。
衍生品交易应根据会计准则进行会计核算，确保衍生品交易的准确和完整。
衍生品的账面价值、公允价值和盈亏计算需要按照相关规定进行计算和披露。
同时，财务管理制度还需要规定衍生品交易的报告要求，包括定期报告和不定期报告，向监管机构和内部管理层进行及时的报告。
英美法系的衍生工具交易商法律制度
作者： 王旸
作者机构： 中国人民大学民商法博士后流动站,中国政法大学,北京100872
出版物刊名： 金融研究
页码： 160-169页
主题词： 衍生工具;交易商;法律制度
摘要：场外金融衍生工具交易是当今全球金融业务的重要组成部分。
发展我国场外金融衍生工具交易需要充分的制度支持。
本文从成文法的视角细致地考察了英美法对场外交易商的规范制度，研究了英美法在金融创新中的重要作用，探讨了交易商的义务、责任和公共秩序方面的制约，深化了相关领域的研究成果。
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1．审计财务人员的记账凭证与衍生工具的交易内容是否一致。。
2．审计企业衍生工具交易账户中的往来资金是否规范。
3．评价、监督衍生工具的风险控制程序和政策，定期撰写报告。
第19条 董事会定期对企业现行的衍生工具业务的风险管理政策和程序进行评价，确保其与企业的资本实力和经营管理水平一致。
第15条 交易专员需严格按照衍生工具交易出现变动时的措施操作，防范风险。
第16条 每个交易日结束后，证券投资专员的事项安排。
1．分析衍生工具交易的持有头寸价值，撰写报告并上交证券部经理。
2．及时从衍生工具代理商的手中取得衍生工具交易的原始凭据并保管。
3．记录衍生工具交易的内容。
第17条 企业的风险信息系统对衍生工具实行实时监控，发现异常立即报告给主管领导进行处理。
2．不要求初始净投资或与市场情况变化有类似反应的其他类型合同或协议相比，要求很少的初始净投资。
3．在未来某一日期结算。
第4条 本制度所称的金融工具，是指形成本企业金融资产，并形成其他单位的金融负债或权益工具的合同或协议。
第2章 衍生工具交易的授权与风险管理
第5条 衍生工具交易的授权程序。
1．总裁授权财务总监全权负责衍生工具交的管理。
1．交易专员的交易限额为××万元。
2．证券部经理可批准的交易限额为××万元。
3．财务总监可批准的交易限额为××万元。
4．总裁可批准的交易限额为××万元。
第10条 交易专员在进行衍生工具交易时，交易额超过自己的交易限额必须向主管领导请示，否则后果由交易专员承担。
第11条 各级领导人员必须严格按照自己的权限批示交易限额，严禁越权，否则后果由当事人承担。
2．财务总监授权证券部经理负责衍生工具的管理。
3．证券部经理授权交易专员负责衍生工具具体的交易。
第6条 衍生工具交易的授权采用以书面形式表现的逐级授权与职务说明书相结合的方法，禁止越级授权与口头授权。
第7条 衍生工具风险管理内容。
1．采用科学、合理的方法对衍生工具的投资风险进行评估。
2．严格遵循衍生工具投资的授权与审批制度。
第12条 衍生工具交易的额度达××万元时，必须出具报告，经董事会审议批准后方可操作。
第4章 衍生工具交易的审批与控制
第13条 衍生工具业务的审批程序参照《衍生工具业务报告制度》中的有关规定执行，审批时需逐级审批，禁止越级审批。
第14条 证券部经理与交易专员需在衍生工具交易前对衍生工具认真分析，设置止损点。
第5章 附则
第20条 本制度由总裁办公室制定，解释权、修改权归属总裁办公室。
第21条 本制度自总裁审批之日起实施，修改时亦同。
编制日期
审核日期
批准日期
修改标记
修改处数
修改日期
制度名称
衍生工具交易管理制度
受控状态
文件编号
执行部门
监督部门
考证部门
第1章 总则
第1条 为了加强企业对衍生工具业务的管理，减少衍生工具业务带来的风险，提高收益，特制定本制度。
第2条 本制度适用于企业对衍生工具交易的管理与控制。
第3条 本制度中的衍生工具是指具有下列特征的金融工具或其他合同或协议。
1．其价值随特定利率、金融工具价格、商品价格、汇率、价格指数、费率指数、信用等级、信用指数或其他类似变量的变动而变动，变量为非金融变量的，该变量与合同或协议的任何一方不存在特定关系。
3．严格控制衍生工具交易的限额。
4．风险管理信息系统对衍生工具交易的实时监控。
第8条 衍生工具交易风险评估时需考虑下列因素。
1．衍生工具及其交易活动的性质、规模和复杂程度。
2．数据收集系统的能力。
3．评估方法、局限性以及企业理解其结果的能力。
第3章 衍生工具交易的限额规定
第9条 衍生工具交易的限额规定。