红豆股份2019年财务分析详细报告

红豆股份2019年财务分析详细报告

一、资产结构分析

1.资产构成基本情况

红豆股份2019年资产总额为549,250.62万元，其中流动资产为241,105.33万元，主要分布在货币资金、交易性金融资产、应收账款等环节，分别占企业流动资产合计的46.4%、26.59%和14.75%。非流动资产为308,145.3万元，主要分布在长期投资和固定资产，分别占企业非流动资产的25.34%、19.06%。

资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

总资产549,250.62 100.00 548,323.07 100.00 544,927 100.00 流动资产241,105.33 43.90 255,609.1 46.62 293,041.58 53.78 长期投资78,078.96 14.22 217,069.58 39.59 180,717.34 33.16 固定资产58,743.16 10.70 41,120.63 7.50 40,567.68 7.44 其他171,323.18 31.19 34,523.76 6.30 30,600.4 5.62

2.流动资产构成特点

企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的73.07%，表明企业

的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币性资产的投向。

流动资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

流动资产241,105.33 100.00 255,609.1 100.00 293,041.58 100.00 存货20,922.82 8.68 27,307.16 10.68 23,385.16 7.98 应收账款35,573.53 14.75 33,362.15 13.05 15,168.19 5.18 其他应收款2,366.91 0.98 4,873.16 1.91 1,782.43 0.61 交易性金融资产64,107.53 26.59 0 0.00 0 0.00 应收票据180.59 0.07 2,085.3 0.82 2,328.96 0.79 货币资金111,879.52 46.40 97,915.99 38.31 146,066.33 49.84 其他6,074.41 2.52 90,065.33 35.24 104,310.51 35.60

3.资产的增减变化

2019年总资产为549,250.62万元，与2018年的548,323.07万元相比变化不大，变化幅度为0.17%。

4.资产的增减变化原因

以下项目的变动使资产总额增加：交易性金融资产增加64,107.53万元，固定资产增加17,622.52万元，递延所得税资产增加14,680.23万元，货币资金增加13,963.53万元，无形资产增加4,542.68万元，应收账款增加2,211.38万元，其他非流动资产增加200万元，共计增加117,327.89万元；以下项目的变动使资产总额减少：长期待摊费用减少1,331.36万元，应收票据减少1,904.71万元，其他应收款减少2,506.25万元，预付款项减少5,916.73万元，存货减少6,384.34万元，在建工程减少9,357.76万元，其

他流动资产减少79,991.95万元，长期投资减少138,990.62万元，共计减少246,383.73万元。增加项与减少项相抵，使资产总额增长129,055.84万元。

5.资产结构的合理性评价

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2019年应收账款所占比例基本合理。其他应收款所占比例基本合理。存货所占比例基本合理。

6.资产结构的变动情况

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产下降，收入增长，资产的盈利能力明显提高，与2018年相比，资产结构趋于改善。

主要资产项目变动情况表

项目名称

2019年2018年2017年

数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)

流动资产241,105.33 -5.67 255,609.1 -12.77 293,041.58 0 长期投资78,078.96 -64.03 217,069.58 20.12 180,717.34 0 固定资产58,743.16 42.86 41,120.63 1.36 40,567.68 0 存货20,922.82 -23.38 27,307.16 16.77 23,385.16 0 应收账款35,573.53 6.63 33,362.15 119.95 15,168.19 0 货币性资产176,167.65 76.17 100,001.29 -32.61 148,395.29 0

二、负债及权益结构分析

1.负债及权益构成基本情况

红豆股份2019年负债总额为135,466.42万元，资本金为253,325.69万元，所有者权益为413,784.2万元，资产负债率为24.66%。在负债总额中，流动负债为120,260.77万元，占负债和权益总额的21.9%；短期借款为50,068.41万元，非流动负债为15,205.65万元，金融性负债占资金来源总额的11.88%。

负债及权益构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

负债及权益总额549,250.62 100.00 548,323.07 100.00 544,927 100.00 所有者权益413,784.2 75.34 404,852.7 73.83 460,045.26 84.42 流动负债120,260.77 21.90 143,462.04 26.16 84,871.74 15.57 非流动负债15,205.65 2.77 8.33 0.00 10 0.00

2.流动负债构成情况

企业短期融资性负债所占比例较大，约占流动负债的46.16%，表明企业的偿债压力较大。企业经营活动派生的负债资金数额较多，约占流动负债的39.08%。