证券交易程PPT课件
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6
证券转托管
• 证券转托管是指深市投资者将其托管在某一证券 商那里的证券转到另一个证券商处托管。
•
根据深交所规则规定，投资者在哪个证券商
处买进的证券就只能在该券商处卖出。投资者如
果不想在原开户的证券部买卖股票，想换另一家
证券部交易，同时又不想卖出持有的股票，可以
办理转托管手续。
7
证券代码与证券种类
• 每一只上市证券均拥有各自的证券代码， 证券与代码一一对应，且证券的代码一旦 确定，就不再改变。这主要是便于电脑识 别，使用时也比较方便。
•
8
上海证券交易所上市的证券
• 采用6位数编制方法，前3位数为区别证券 品种，001×××国债现货；
• 201×××国债回购； • 110×××120×××企业债券； • 129×××100×××可转换债券； • 310×××国债期货； • 500×××550×××基金； • 600×××A股；
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五、涨跌幅限制
• 在一个交易日内，除首日上市证券外，每 只证券的交易价格相对上一个交易日收市 价的涨跌 幅度不得超过10%，超过涨跌限价的委托 为无效委托。
19
六、"ST"股票
• 在股票名称前冠以“ST”字样的股票表示该上 市公司最近两年连续亏损，或亏损一年， 但净资产跌破面值、公司经营过程中出现 重大违法行为等情况之一，交易所对该公 司股票交易进行 特别处理。
第七章 证券交易程序
第一节 证券交易概述
1
• 教学目的：让学生了解和掌握开户、证券 转托管、证券交易规则、竞价成交、交易 单位、涨跌幅限制 、 “ST”股票 、新股申购 、转增股本和送红股、除权除息。
• 教学重点：10大交易规则 • 教学方法：理论+时践
2
ห้องสมุดไป่ตู้
第一节 证券交易概述
证交所
证券公司
证券买卖方
• 在委托未成交之前，投资者可以撤销委托 。
22
八、"T+1"交收
• “T”表示交易当天，“T+1”表示交易日当天的第二 天。
• “T+1”交易制度指投资者当天买入的证券不能在当 天卖出，需待第二天进行自动交割过户后方可卖 出。（债券当天允许“T+0”回转交易。） 资金使用上，当天卖出股票的资金回到投资者账 户上可以用来买入股票，但不能当天提取，必须 到交收后才能提款。(A股为T+1交收，B股为T+3 交收。）
12
证券交易规则
• 一、交易时间 周一至周五 (法定休假日除外) 上午9：30 --11：30 下午1：00 -- 3：00
13
二、竞价成交
• (1) 竞价原则：
• 价格优先、时间优先。 • 价格较高的买进委托优先于价格较低买进
委托，价格较低卖出委托优先于较高的卖 出委托； • 同价位委托，则按时间顺序优先。
14
• (2) 竞价方式： • 上午9：15--9：25进行集合竞价 (集中一次
处理全部有效委托)； • 上午 9：30--11：30、下午1：00--3：00进
行连续竞价 (对有效委托逐笔处理)。
15
三 交易单位
• (1) 股票的交易单位为“股”，100股＝1手，委托买 入数量必须为100股或其整数倍； (2) 基金的交易单位为“份”，100份＝1手，委托买 入数量必须为100份或其整数倍； (3) 国债现券和可转换债券的交易单位为“手”， 1000元面额＝1手，委托买入数量必须为1 手或其整数倍； (4)当委托数量不能全部成交或分红送股时可能出 现零股 (不足1手的为零股)，零股只能委 托卖出，不能委托买入零股。
16
四、报价单位
• 股票以“股”为报价单位；基金以“份”为报价 单位；债券以“手”为报价单位。
• 例：行情 显示“深发展A”30元，即“深发展 A”股现价30元／股。
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• 交易委托价格最小变动单位：A股、基金、 债券为人民币0.01元；
• 深B为港币0.01元； • 沪B为 美元0.001元； • 上海债券回购为人民币0.005元。
• 2、从众心理 • 3、贪婪心理 • 4、侥幸心理 • 5、赌徒心理
5
第二节 开户
• 1、证券帐户的开立（证券交易所） • 上海证券交易所股票帐户：AXXXXXXXXX • 深圳证券交易所股票帐户：XXXXXXXXXX • 2、资金帐户（证券公司） • 1）资金按活期利息计算 • 2）密码要妥善保管
11
深交所证券编码
• 实施采取4位编制方法，首位证券品种区别代码，具体见 下表所示：
• 0×××A股； • 1×××企业债券、国债回购、国债现货； • 2×××B股及B股权证； • 3×××转配股权证； • 4×××基金； • 5×××可转换债券； • 6×××国债期货； • 7×××期权； • 8×××配股权证； • 9×××新股配售
9
• 700×××配股； • 710×××转配股；转配股是我国股票市场特有的产物。
国家股、法人股的持有者放弃配股权,将配股权有偿转让给其他法人或社会公 众,这些法人或社会公众行使相应的配股权时所认购的新股,就是转配股。
• 701×××转配股再配股； • 711×××转配股再转配股；
10
• 720×××红利； • 730×××新股申购； • 735×××新基金申购； • 900×××B股； • 737×××新股配售。
23
九、新股申购
• 目前在深圳证券交易所和上海证券交易所 发行新股的方式主要有两种：
• 上网公开发行 • 向二级市场投资者配售。
24
• 1、网上公开发行 ①投资者认购新股前应充分了解招股说明书和发行公告。 ②申购前须在资金账户中存入足额资金用以申购。每个证 券账户申购下限是1000股，认购必须是1000股或其整数 倍。 ③每个账户只能申购一次，每1000股给一个配号。多次申 购的只有第一次委托有效，其余委托申购无效，无效申购 不给配号。 ④委托合同号不是中签配号，只是投资者在证券部下单委 托的电脑序列号。投资者可在申购日后的第三个工作日通 过电话系统或自助系统查询新股配号。申购日后的第四个 工作日可根据 报纸公布的中签号与自己的申购配号核对 是否中签。 ⑤申购新股不收取手续费。申购未中签的资金在申购日后 的第四个工作日自动返还到资金账户上。 ⑥新股申购不能撤单。新股委托申购时间为上午9：30-下午3：00；上午9：30分前下单委 托无效。
• 股票交易日涨跌幅限制5%。
20
• ST----公司经营连续二年亏损，特别处里。 • *ST---公司经营连续三年亏损，退市预警。
S*ST--公司经营连续三年亏损，退市预警+还没有 完成股改。 SST---公司经营连续二年亏损，特别处里+还没有 完成股改。 S----还没有完成股改
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七、委托撤单
1、会员费、2、 证 券上市费、 3、特殊 服务费
佣金、投资 收入
红利、股息、 价差
3
证券交易的风险提示
• 1、入市风险 • 2、操作风险 • 3、政策风险
4
需克服的心理因素
• 1、搏傻心理
• 所谓博傻,即大家都知道其中有很大风险,而且风险越玩越 大,但都侥幸地认为自己可以逃过这一劫,在风险全部释放 出来时安全避开,或成为定时炸弹爆炸前一秒钟闪开的人。
证券转托管
• 证券转托管是指深市投资者将其托管在某一证券 商那里的证券转到另一个证券商处托管。
•
根据深交所规则规定，投资者在哪个证券商
处买进的证券就只能在该券商处卖出。投资者如
果不想在原开户的证券部买卖股票，想换另一家
证券部交易，同时又不想卖出持有的股票，可以
办理转托管手续。
7
证券代码与证券种类
• 每一只上市证券均拥有各自的证券代码， 证券与代码一一对应，且证券的代码一旦 确定，就不再改变。这主要是便于电脑识 别，使用时也比较方便。
•
8
上海证券交易所上市的证券
• 采用6位数编制方法，前3位数为区别证券 品种，001×××国债现货；
• 201×××国债回购； • 110×××120×××企业债券； • 129×××100×××可转换债券； • 310×××国债期货； • 500×××550×××基金； • 600×××A股；
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五、涨跌幅限制
• 在一个交易日内，除首日上市证券外，每 只证券的交易价格相对上一个交易日收市 价的涨跌 幅度不得超过10%，超过涨跌限价的委托 为无效委托。
19
六、"ST"股票
• 在股票名称前冠以“ST”字样的股票表示该上 市公司最近两年连续亏损，或亏损一年， 但净资产跌破面值、公司经营过程中出现 重大违法行为等情况之一，交易所对该公 司股票交易进行 特别处理。
第七章 证券交易程序
第一节 证券交易概述
1
• 教学目的：让学生了解和掌握开户、证券 转托管、证券交易规则、竞价成交、交易 单位、涨跌幅限制 、 “ST”股票 、新股申购 、转增股本和送红股、除权除息。
• 教学重点：10大交易规则 • 教学方法：理论+时践
2
ห้องสมุดไป่ตู้
第一节 证券交易概述
证交所
证券公司
证券买卖方
• 在委托未成交之前，投资者可以撤销委托 。
22
八、"T+1"交收
• “T”表示交易当天，“T+1”表示交易日当天的第二 天。
• “T+1”交易制度指投资者当天买入的证券不能在当 天卖出，需待第二天进行自动交割过户后方可卖 出。（债券当天允许“T+0”回转交易。） 资金使用上，当天卖出股票的资金回到投资者账 户上可以用来买入股票，但不能当天提取，必须 到交收后才能提款。(A股为T+1交收，B股为T+3 交收。）
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证券交易规则
• 一、交易时间 周一至周五 (法定休假日除外) 上午9：30 --11：30 下午1：00 -- 3：00
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二、竞价成交
• (1) 竞价原则：
• 价格优先、时间优先。 • 价格较高的买进委托优先于价格较低买进
委托，价格较低卖出委托优先于较高的卖 出委托； • 同价位委托，则按时间顺序优先。
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• (2) 竞价方式： • 上午9：15--9：25进行集合竞价 (集中一次
处理全部有效委托)； • 上午 9：30--11：30、下午1：00--3：00进
行连续竞价 (对有效委托逐笔处理)。
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三 交易单位
• (1) 股票的交易单位为“股”，100股＝1手，委托买 入数量必须为100股或其整数倍； (2) 基金的交易单位为“份”，100份＝1手，委托买 入数量必须为100份或其整数倍； (3) 国债现券和可转换债券的交易单位为“手”， 1000元面额＝1手，委托买入数量必须为1 手或其整数倍； (4)当委托数量不能全部成交或分红送股时可能出 现零股 (不足1手的为零股)，零股只能委 托卖出，不能委托买入零股。
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四、报价单位
• 股票以“股”为报价单位；基金以“份”为报价 单位；债券以“手”为报价单位。
• 例：行情 显示“深发展A”30元，即“深发展 A”股现价30元／股。
17
• 交易委托价格最小变动单位：A股、基金、 债券为人民币0.01元；
• 深B为港币0.01元； • 沪B为 美元0.001元； • 上海债券回购为人民币0.005元。
• 2、从众心理 • 3、贪婪心理 • 4、侥幸心理 • 5、赌徒心理
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第二节 开户
• 1、证券帐户的开立（证券交易所） • 上海证券交易所股票帐户：AXXXXXXXXX • 深圳证券交易所股票帐户：XXXXXXXXXX • 2、资金帐户（证券公司） • 1）资金按活期利息计算 • 2）密码要妥善保管
11
深交所证券编码
• 实施采取4位编制方法，首位证券品种区别代码，具体见 下表所示：
• 0×××A股； • 1×××企业债券、国债回购、国债现货； • 2×××B股及B股权证； • 3×××转配股权证； • 4×××基金； • 5×××可转换债券； • 6×××国债期货； • 7×××期权； • 8×××配股权证； • 9×××新股配售
9
• 700×××配股； • 710×××转配股；转配股是我国股票市场特有的产物。
国家股、法人股的持有者放弃配股权,将配股权有偿转让给其他法人或社会公 众,这些法人或社会公众行使相应的配股权时所认购的新股,就是转配股。
• 701×××转配股再配股； • 711×××转配股再转配股；
10
• 720×××红利； • 730×××新股申购； • 735×××新基金申购； • 900×××B股； • 737×××新股配售。
23
九、新股申购
• 目前在深圳证券交易所和上海证券交易所 发行新股的方式主要有两种：
• 上网公开发行 • 向二级市场投资者配售。
24
• 1、网上公开发行 ①投资者认购新股前应充分了解招股说明书和发行公告。 ②申购前须在资金账户中存入足额资金用以申购。每个证 券账户申购下限是1000股，认购必须是1000股或其整数 倍。 ③每个账户只能申购一次，每1000股给一个配号。多次申 购的只有第一次委托有效，其余委托申购无效，无效申购 不给配号。 ④委托合同号不是中签配号，只是投资者在证券部下单委 托的电脑序列号。投资者可在申购日后的第三个工作日通 过电话系统或自助系统查询新股配号。申购日后的第四个 工作日可根据 报纸公布的中签号与自己的申购配号核对 是否中签。 ⑤申购新股不收取手续费。申购未中签的资金在申购日后 的第四个工作日自动返还到资金账户上。 ⑥新股申购不能撤单。新股委托申购时间为上午9：30-下午3：00；上午9：30分前下单委 托无效。
• 股票交易日涨跌幅限制5%。
20
• ST----公司经营连续二年亏损，特别处里。 • *ST---公司经营连续三年亏损，退市预警。
S*ST--公司经营连续三年亏损，退市预警+还没有 完成股改。 SST---公司经营连续二年亏损，特别处里+还没有 完成股改。 S----还没有完成股改
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七、委托撤单
1、会员费、2、 证 券上市费、 3、特殊 服务费
佣金、投资 收入
红利、股息、 价差
3
证券交易的风险提示
• 1、入市风险 • 2、操作风险 • 3、政策风险
4
需克服的心理因素
• 1、搏傻心理
• 所谓博傻,即大家都知道其中有很大风险,而且风险越玩越 大,但都侥幸地认为自己可以逃过这一劫,在风险全部释放 出来时安全避开,或成为定时炸弹爆炸前一秒钟闪开的人。