注册会计师投资项目现金流量分析

专题三投资项目现金流量分析

营运资本垫支与回收

1.某年营运资本垫支额

＝该年营运资本需求额－上年营运资本需求额

（1）某年营运资本需求额＝该年营业收入×预定百分比

（2）各年营运资本垫支额通常发生于该年初即上年末

2.营运资本回收

（1）项目寿命期内，若“某年营运资本需求额＜上年营运资本需求额”，则该年初（上年末）会发生营运资本提前回收；

（2）项目寿命期末，尚未回收的营运资本垫支额全部收回。

即从项目的全部寿命期来看：

各年累计垫支的营运资本＝各年累计回收的营运资本

【示例】

M公司拟新建一条生产线，可在当年投产，预计使用5年。M公司生产需要的营运资本随营业收入的变化而变化，预计为营业收入的10%。因营业收入增长而增加的营运资本需求在各年年初垫支，因营业收入减少而减少的营运资本需求在各年年初收回，项目结束时收回寿命期内垫支的全部营运资本。根据上述资料以及M公司新建生产线的营业收入，M公司新建生产线方案寿命期内各年垫支及回收的营运资本可估算如下：（单位：万元）

营业现金毛流量（未扣除经营营运资本投资）

1.直接法

营业现金毛流量＝营业收入－付现营业费用－所得税

2.间接法

营业现金毛流量

＝税后经营净利润＋折旧

＝（营业收入－付现营业费用－折旧）×（1－税率）＋折旧

3.分算法

营业现金毛流量

＝营业收入×（1－税率）－付现营业费用×（1－税率）＋折旧×税率

【提示】

（1）付现营业费用是经营活动中产生的付现费用，不包含债务利息费用等金融活动产生的费用；

（2）折旧是广义的折旧费用，包括固定资产的折旧费用和无形资产的摊销费用；

（3）所得税是经营利润所得税，即：税前经营利润×税率。

折旧对现金流量的影响

1.折旧对现金流量的影响，是通过所得税引起的，即在税前扣除折旧费用，产生折旧抵税利益（折旧×税率）。

（1）折旧必须按照税法规定的折旧方法、折旧年限以及税法残值等计算；

（2）税法折旧年限不同于固定资产的预计使用期限；

（3）税法残值是按税法规定计算年折旧额时应从原值中扣除的残值，不同于固定资产处置时预计的变现收入。

2.资本性支出（如设备购置及安装支出）是为取得应税收入而发生，可以全额在税前扣除，但必须在相关长期资产的预计使用期限内，分期在税前扣除：

【提示】

年折旧额按税法规定折旧年限计算；

资本性支出在预计使用年限内分期扣除。

（1）处置之前，每年在税前扣除折旧费，扣除折旧费的年限不能超过税法规定的折旧年限。

（2）处置时，在税前扣除账面价值。

【示例】

某公司拟花费100万元购置一台设备。按照税法规定，该设备的折旧年限为5年，法定残值率为10%，采用平均年限法计提折旧。该公司适用25%的所得税税率。

（1）假设该设备预计使用4年。

①设备购置成本100万元在4年内分期扣除；

②预计使用年限4年＜税法折旧年限5年，使用期限4年内每年均可以在税前扣除折旧费，折旧未提足。

（2）假设该设备预计使用7年。

①设备购置成本100万元在7年内分期扣除；

②预计使用年限7年＞税法折旧年限5年，使用期限内前5年内每年可以在税前扣除折旧费，并将折旧提足。

固定资产处置的税后现金流量

综合举例——新建项目决策

ABC公司研制成功一种新产品，现在需要决定是否大规模投产，有关资料如下：

（1）为生产该产品，需要添置一台生产设备，预计其购置成本为4000万元。该设备可以在2018年底以前安装完毕，并在2018年底支付设备购置款。该设备按税法规定折旧年限为5年，净残值率为5%。新业务将在2019年1月1日开始，经济寿命为3年，3年后即2021年底该项设备的市场价值预计为1600万元。

（2）生产该产品所需的厂房可以用8000万元购买，在2018年底付款并交付使用。该厂房按税法规定折旧年限为20年，净残值率5%。3年后该厂房的市场价值预计为7000万元。

（3）该产品每台定价为3万元，2019年至2021年的年销售量分别为10000台、10500台、11000台；单位变动成本每台2万元；不含折旧费的固定成本每年4000万元。假设经营现金流量发生在每年年底。

（4）生产该产品需要的净营运资本随销售额而变化，预计为销售额的10%。假设这些净营运资本在年初投入，项目结束时收回。

（5）公司的所得税率为25%。

（6）该项目可以使用公司的加权平均资本成本10%作为折现率。

要求：计算各年项目现金净流量以及项目的净现值。

『正确答案』

（1）厂房和设备的年折旧额以及第3年末的账面价值

设备的年折旧额＝4000×（1－5%）/5＝760（万元）

厂房的年折旧额＝8000×（1－5%）/20＝380（万元）

厂房和设备的年折旧额合计＝760＋380＝1140（万元）

第3年末设备的账面价值＝4000－760×3＝1720（万元）

第3年末厂房的账面价值＝8000－380×3＝6860（万元）

（2）处置厂房和设备引起的税后净现金流量

第3年末处置设备引起的税后净现金流量

＝1600＋（1720－1600）×25%＝1630（万元）

第3年末处置厂房引起的税后净现金流量

＝7000－（7000－6860）×25%＝6965（万元）

处置厂房和设备引起的税后净现金流量合计

＝1630＋6965＝8595（万元）

（3）各年项目现金净流量以及项目的净现值

固定资产更新决策分析

1.固定资产更新决策属于互斥项目决策，且更新通常不改变生产能力（即新旧设备的预期营业收入相同）

新旧设备预期寿命相同→比较现金流出总现值

新旧设备预期寿命不同→比较年金成本

2.现金流出总现值是净现值的简化形式，与净现值的区别在于：

（1）不包括营业收入现值；

（2）为方便起见，以现金流出量为正数，现金流入量为负数。

3.年金成本＝现金流出总现值/（P/A,i,n）

【例题·计算分析题】

宏基公司现有一台旧机床是3年前购进的，目前准备用一台新机床替换。该公司所得税税率为25%，资本成本率为10%，按税法规定，新旧机床均采用直线法计提折旧。其余资料见下表。（单位：元）

『正确答案』

1.继续使用旧设备的现金流出总现值

（1）旧设备年折旧额＝（84000－4000）/8＝10000（元）

（2）旧设备当前的账面价值＝84000－10000×3＝54000（元）

当前旧设备变现损失抵税额

＝（54000－40000）×25%＝3500（元）

继续使用旧设备放弃的处置税后净现金流量（继续使用旧设备的固定资产投资）＝40000＋3500＝43500（元）

（3）旧设备税法规定折旧年限为8年，已提折旧3年，尚可提取折旧5年，小于尚可使用年限6年，即可获得5年的折旧抵税额（现金净流出量的抵减额），并将折旧提足。

（4）旧设备处置时账面价值＝4000（元）

处置旧设备变现利得纳税额

＝（5500－4000）×25%＝375（元）

处置旧设备的税后净现金流量＝5500－375＝5125（元）

（5）继续使用旧设备的现金流出总现值（见下表）

2.使用新设备的现金流出总现值

（1）新设备年折旧额＝（76500－4500）/6＝12000（元）

（2）新设备税法规定折旧年限为6年，等于尚可使用年限6年，即可获得6年的折旧抵税额（现金净流出量的抵减额），并将折旧提足。

（3）新设备处置时账面价值＝4500（元）

处置新设备变现利得纳税额

＝（6000－4500）×25%＝375（元）

处置新设备的税后净现金流量＝6000－375＝5625（元）

（4）使用新设备的现金流出总现值（见下表）

3.结论

由于使用新设备的现金流出总现值92524.65元＞继续使用旧设备的现金流出总现值元89104.80（差额为3419.85元），即使用新设备的净现值比继续使用旧设备的净现值少3419.85元，因此，宏基公司不应当更新设备。

第18讲--项目投资现金流量分析讲解学习

第十八讲项目投资现金流量分析一、项目投资及其特点（一）项目投资的含义 1.定义。项目投资是一种以特定建设项目为对象，直接与新建项目或更新改造项目有关的长期投资行为。项目投资包含于直接投资、对内投资之中。一般也包含于生产性投资之中。（二）项目投资的特点（三）项目计算期的构成项目计算期指投资项目从投资建设开始到最终清理结束整个过程的全部时间。项目计算期（n）＝建设期（s）＋运营期（p）运营期＝试产期＋达产期二、项目投资的内容与资金投入方式（一）项目投资的内容从项目投资的角度看，原始投资（又称初始投资）等于企业为使该项目完全达到设计生产能力、开展正常经营而投入的全部现实资金，原始投资＝建设投资＋流动资金投资。项目总投资＝原始投资＋建设期资本化利息（二）资金投入方式资金投入方式有两种：一次投入和分次投入。一次投入是指投资行为集中一次发生在项目计算期第一年年初或年末。分次投入是指投资行为涉及两个或两个以上年度，或虽只涉及一个年度但同时在该年年初和年末发生。三、项目投资现金流量分析

（二）计算投资项目现金流量时应注意的问题和相关假设 1.计算投资项目现金流量时应注意的问题（1）必须考虑现金流量的增量（相关性原则）；这里实际上是提出了相关现金流量的观点。相关现金流量，是指与某一特定项目相关联的现金流量，如果决定投资于某一项目，则会发生，如果不投资于某一项目，则不会发生。例如，某企业在投资某一项目之前，每年有营业收入100万元，投资某一项目后，营业收入为150万元，则相关现金流量就是50万元。相关现金流量表现为增量现金流量。（2）尽量利用现有的会计利润数据；企业在项目论证时，一般要编制预计会计报表。尽管报表中的利润并不等于项目评价中的现金流量，但由于利润指标比较容易获得，因此，我们可以以利润指标为基础，经过适当的调整，使之转化为现金流量。（3）不能考虑沉没成本因素（相关性原则，如设备更新决策）；（4）充分关注机会成本（相关性原则）；机会成本指在决策过程中选择某个方案而放弃其他方案所丧失的潜在收益。（5）考虑项目对企业其他部门的影响。 2.相关假设（1）投资项目类型的假设假设投资项目只包括单纯固定资产投资项目、完整工业投资项目和更新改造投资项目三种类型。（2）财务可行性分析假设假设项目已经具备技术可行性和国民经济可行性，确定现金流量就是为了进行项目财务可行性研究。（3）项目投资假设假设在确定项目现金流量时，站在企业投资者的立场，考虑全部投资的运动情况，而不具体区分为自有资金和借入资金等具体形式的现金流量。即使实际存在借入资金，也将其作为自有资金对待（但在计算固定资产原值和总投资时，还需要考虑借款利息因素）。（4）经营期与折旧年限一致假设（5）时点指标假设为便于利用资金时间价值的形式，不论现金流量具体内容所涉及的价值指标实际上是时点指标还是时期指标，均假设按照年初或年末的时点指标处理。其中建设投资在建设期内有关年度的年初或年末发生。流动资金投资则在年初发生；经营期内各年的收入、成本、折旧、摊销、利润、税金等项目的确认均在年末发生；项目最终报废或清理均发生在终结点（但更新改造项目除外）。（6）确定性因素假设。假设与项目现金流量有关的价格、产销量、成本水平、所得税税率等因素均为已知常数。（7）产销平衡假设：假定运营期同一年的产量等于该年的销售量，假定按成本项目计算的当年成本费用等于按要素计算的成本费用。（三）完整工业投资项目现金流量的估算 1.现金流入量的估算（1）营业收入的估算。营业收入应按项目在运营期内有关产品的各年预计单价和预测销售量估算（2）补贴收入的估算。补贴收入是与运营期收益有关的政府补贴，可根据按政策退还的增值税、按销量或工作量分期计算的定额补贴和财政补贴等予以估算。 (3）固定资产余值的估算。

现金流量计算公式

一、确定主表的“经营活动产生的现金流量净额” 1、销售商品、提供劳务收到的现金＝利润表中主营业务收入×（1＋17%）＋利润表中其他业务收入＋（应收票据期初余额－应收票据期末余额）＋（应收账款期初余额－应收账款期末余额）＋（预收账款期末余额－预收账款期初余额）－计提的应收账款坏账准备期末余额 2、收到的税费返还＝（应收补贴款期初余额－应收补贴款期末余额）＋补贴收入＋所得税本期贷方发生额累计数 3．收到的其他与经营活动有关的现金＝营业外收入相关明细本期贷方发生额＋其他业务收入相关明细本期贷方发生额＋其他应收款相关明细本期贷方发生额＋其他应付款相关明细本期贷方发生额＋银行存款利息收入（公式一）具体操作中，由于是根据两大主表和部分明细账簿编制现金流量表，数据很难精确，该项目留到最后倒挤填列，计算公式是：收到的其他与经营活动有关的现金（公式二）＝补充资料中“经营活动产生的现金流量净额”－{（1+2）－(4+5+6+7) } 公式二倒挤产生的数据，与公式一计算的结果悬殊不会太大。 4．购买商品、接受劳务支付的现金＝〔利润表中主营业务成本＋（存货期末余额－存货期初余额）〕×（1＋17%）＋其他业务支出（剔除税金）＋（应付票据期初余额－应付票据期末余额）＋（应付账款期初余额－应付账款期末余额）＋（预付账款期末余额－预付账款期初余额） 5．支付给职工以及为职工支付的现金＝“应付工资”科目本期借方发生额累计数＋“应付福利费”科目本期借方发生额累计数＋管理费用中“养老保险金”、“待业保险金”、“住房公积金”、“医疗保险金”＋成本及制造费用明细表中的“劳动保护费” 6．支付的各项税费＝“应交税金”各明细账户本期借方发生额累计数＋“其他应交款”各明细账户借方数＋“管理费用”中“税金”本期借方发生额累计数＋“其他业务支出”中有关税金项目即：实际缴纳的各种税金和附加税，不包括进项税。 7．支付的其他与经营活动有关的现金＝营业外支出（剔除固定资产处置损失）＋管理费用(剔除工资、福利费、劳动保险金、待业保险金、住房公积金、养老保险、医疗保险、折旧、坏账准备或坏账损失、列入的各项税金等)＋营业费用、成本及制造费用(剔除工资、福利费、劳动保险金、待业保险金、住房公积金、养老保险、医疗保险等)＋其他应收款本期借方发生额＋其他应付二、确定主表的“投资活动产生的现金流量净额” 1．收回投资所收到的现金＝（短期投资期初数－短期投资期末数）＋（长期股权投资期初数－长期股权投资期末数）＋（长期债权投资期初数－长期债权投资期末数）该公式中，如期初数小于期末数，则在投资所支付的现金项目中核算。 2．取得投资收益所收到的现金＝利润表投资收益－（应收利息期末数－应收利息期初数）－（应收股利期末数－应收股利期初数） 3．处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额＝“固定资产清理”的贷方余额＋（无形资产期末数－无形资产期初数）＋（其他长期资产期末数－其他长期资产期初数） 4．收到的其他与投资活动有关的现金如收回融资租赁设备本金等。 5．购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金＝（在建工程期末数－在建工程期初数）（剔除利息）＋（固定资产期末数－固定资产期初数）＋（无形资产期末数－无形资产期初数）

三年通过注册会计师考试的经历与心得

三年通过注册会计师考试的经历及心得来源：考试大【相信自己,掌握未来,考试大值得信赖!】2010年11月9日导读：CPA考试，一半要靠努力，一半要靠方法，再加上一点点运气。以下介绍注会考试六点“关于。。” 四、关于各科要点 1.经济法 (1)经济法是有重点可以抓的，每年的新增章节，加上公司法，证券法，合同法，都是必考的大题，有人说把这几章搞好了就可以去考试了。但是我觉得在有时间的情况下，把其他章的要点熟悉好了拿多点客观题的分对及格也比较有保证。其实有些小章节每年考的题都差不多，我印象特别深刻的就是《会计法》那一章，连续几年的最后一道单选都是考对会计造假的法律责任，这里书里只有2个点，每年轮着考。这些分都很好拿，为什么要随意放弃呢? (2)经济法复习的方法主要是记忆，书至少要看三次以上，第一遍是弄懂，第二遍是熟悉，第三遍是巩固，当然重要的知识点还要总结出来再多加锤炼。建议对着郭守杰的讲义一起看书，里面有重要知识点的历年考题罗列总结规律，有对相似知识点归纳对比帮助记忆，先不要说他押题的准确与否，这都是一份能帮你找到复习方向和提高学习效率的好东西，特别对初次考试的人更有帮助。 (3)其实对文科不是很差的人来说，经济法应该是比较好过的一科，因为它是唯一没有计算题的科目，不会有明明会做却因计算错误而失分的问题出现，所以只要你肯下苦功去背书，有条理有重点地去记忆，这一科应该难不倒你的。 2.税法 (1)税法的大题重点也比较明显：增值税(进项扣除的几种规定：包装物，运费等;销项特殊税率企业;出口退税) 企业所得税(以前内外资各占一道大题：都是考比较常见的扣除项目，不会考生僻的)，个人所得税(N多种收入计算所得税：纳营业税的收入要记得扣除营业税)，某些小税种穿插(如关税，消费税和增值税结合;比如某年发神经考了印花税的一堆税率，征管法处罚与所得税计算结合)。这些类型的题目在平时的练习中都会遇到的，其实税法的大题不会有什么偏题怪题，也不会像财管的计算数据那么繁杂，但是却有着你想像不到的陷阱(一般是书里的特殊规定，考试时千万要仔细看好题目的每一句话)，所以一定要注意大题的练习，把在做题中踩过的陷阱作适当标识或总结来提醒自己，从而减少你考试时犯错的机会。

项目(全)投资现金流量表格模板

一、现金流入现金流入 =补贴收入+其他收入+销项税+回收固定资产余值+回收流动资金注：总成本费用表中的“经营成本（不含税）”=外购原材料+外购燃料及动力费+工资及福利费+养护费+其他费用 2、其他收入=其他收入估算表中的“其他收入” 3、销项税=税费估算表中“销项税额” =营业收入-不含税价格

=（财政补贴收入+第三方收入）-（财政补贴收入+第三方收入）÷（1+增值税税率）=（可用性服务费+运维绩效服务费）-（可用性服务费+运维绩效服务费）÷（1+增值税税率） =（可用性服务费+运维绩效服务费）÷（1+增值税税率）×增值税税率财政补贴收入=财政补贴测算表中的“财政补贴总额” =（应收账款+存货+现金+预付账款）-（应付账款+预收账款） 3、经营成本=财政补贴测算表中的“运营成本” =总成本费用表中的“经营成本（不含税）”×（1+增值税率） 4、应纳增值税=税费估算表中的“应纳增值税” =当年销项税额-当年进行税额-上一年进项税额留抵额

=（财政补贴收入+第三方收入）÷（1+增值税税率）×增值税税率-（总成本费用表中的“外购原材料（不含税）”×适用增值税税率+“外购燃料及动力费（不含税）”×适用增值税税率+“养护费用（不含税）”×适用增值税税率）-上一年进项税额留抵额 =IF（上一年进项税额留抵额+当年进项税额-当年销项税额＞0,0,-（上一年进项税不同类型和不同行业的项目其投资内容可能不同，如发生维持运营投资应将其列入现金流量表作为现金流出。三、净现金流量 1、所得税前净现金流量=现金流入-现金流出 2、所得税后净现金流量=所得税前净现金流量-调整所得税

经营活动产生的现金流量净额如何计算

经营活动产生的现金流量净额如何计算 1、净利润该项目根据利润表净利润数填列。 2、计提的资产减值准备计提的资产减值准备＝本期计提的各项资产减值准备发生额累计数注：直接核销的坏账损失，不计入。 3、固定资产折旧固定资产折旧＝制造费用中折旧＋管理费用中折旧或：＝累计折旧期末数－累计折旧期初数注：未考虑因固定资产对外投资而减少的折旧。 4、无形资产摊销＝无形资产（期初数－期末数）或＝无形资产贷方发生额累计数注：未考虑因无形资产对外投资减少。 5、长期待摊费用摊销＝长期待摊费用（期初数－期末数）或＝长期待摊费用贷方发生额累计数 6、待摊费用的减少（减：增加）＝待摊费用期初数－待摊费用期末数 7、预提费用增加（减：减少）＝预提费用期末数－预提费用期初数

8、处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（减：收益）根据固定资产清理及营业外支出（或收入）明细账分析填列。 9、固定资产报废损失根据固定资产清理及营业外支出明细账分析填列。 10、财务费用＝利息支出－应收票据的贴现利息 11、投资损失（减：收益）＝投资收益（借方余额正号填列，贷方余额负号填列） 12、递延税款贷项（减：借项）＝递延税款（期末数－期初数） 13、存货的减少（减：增加）＝存货（期初数－期末数）注：未考虑存货对外投资的减少。 14、经营性应收项目的减少（减：增加）＝应收账款（期初数－期末数）＋应收票据（期初数－期末数）＋预付账款（期初数－期末数）＋其他应收款（期初数－期末数）＋待摊费用（期初数－期末数）－坏账准备期末余额 15、经营性应付项目的增加（减：减少）＝应付账款（期末数－期初数）＋预收账款（期末数－期初数）＋应付票据（期末数－期初数）＋应付工资（期末数－期初数）＋应付福利费（期末数－期初数）＋应交税金（期末数－期初数）＋其他应交款（期末数－期初数）

注册会计师CPA会计分录大全

A、取得：借：其他货币资金-外埠存款（等）贷：银行存款 B、购买原材料：借：原材料应交税金-应交增值税（进项税）贷：其他货币资金-（明细） C、取得投资：借：短期投资贷：其他货币资金-（明细）四、应收票据 A、收到银行承兑票据借：应收票据贷：应收账款 B、带息商业汇票计息借：应收票据贷：财务费用（一般在中期末和年末计息）C、申请贴现借：银行存款财务费用（＝贴现息-本期计提票据利息）贷：应收票据（帐面数） D、已贴现票据到期承兑人拒付（1）银行划付贴现人银行帐户资金借：应收账款-X公司贷：银行存款（2）公司银行帐户资金不足借：应收账款-X公司贷：银行存款短期借款（帐户资金不足部分）E、到期托收入帐借：银行存款贷：应收票据 F、承兑人到期拒付借：应收账款（可计提坏账准备）贷：应收票据 G、转让、背书票据（购原料）借：原材料（在途物资）应交税金-应交增值税（进项税）贷：应收票据

净现金流量与净利润比较分析

净现金流量与净利润比较分析来源：财务第一教室作者：佚名2015-10-30 净现金流量简介净现金流量是现金流量表中的一个指标，是指一定时期内，现金及现金等价物的流入（收入）减去流出（支出）的余额（净收入或净支出），反映了企业本期内净增加或净减少的现金及现金等价物数额。在此应注意两点：第一，净现金流量是同一时点(如2007年末)现金流入量与现金流出量之差。第二，净现金流量按投资项目划分为三类：完整工业投资项目的净现金流量、单纯固定资产项目的净现金流量和更新改造项目的净现金流量。由于利润表所反映的损益信息的固有限制，比如，实现的利润并不一定已取得现金，仍存在收不到现金而发生坏帐的可能性。另外，利润表受人为调节的空间较大。因此，通过编制现金流量表，以提供会计报表使用者更为全面、更为有用、更为真实的信息。举一简单的例子，某企业实现利润1000万元，现金净流量300万元。可以看出，虽然该企业实现了1000万元的利润，但是现金净流入却只有300万元，可能性包括有：一是有大量的应收帐款没有收回，使得企业现金没有更多的增加；二是企业偿还了大量的债务或者购买了大量的材料而未使用，导致现金没有随利润的实现而增加，但却可能为下一期现金增加创造了条件；三是企业发生对外投资或者归还了银行贷款；等等。通过对现金流量表、利润表、资产负债表的分析，可以更清晰地了解企业本期的经营活动情况，更全面的评价企业本期的经营活动的质量，有助于报表使用人做出相关决策。按照企业生产经营活动的不同类型，现金净流量可分为：经营活动现金净流量；投资活动现金净流量；筹资活动现金净流量。净现金流量的计算方法净现金流量所反映的是企业在一定时期内现金流入和流出的资金活动结果。在数额上它是以收忖实现制为原则的现金流入量和现金流出量的差额。其基本计算公式为：净现金流量=现金流入量-现金流出量。净现金流量有营运型和投资型两类。营运型净现金流量是对现有企业常规经营运行情况下的现金流入。流出活动的描述。一般用于企业资产的整体评估，有的也用于无形资产的整体评估和单项评估。其计算公式如下：营运型净现金流量=净利润+折旧-追加投资

常用会计分录和会计词汇中英文对照表

常用会计分录和会计词汇中英文对照表一、短期借款： 1、借入短期借款：借：银行存款贷：短期借款 2、按月计提利息：借：财务费用贷：应付利息 3、季末支付银行存款利息：借：财务费用应付利息贷：银行存款 4、到期偿还短期借款本金：借：短期借款贷：银行存款二、应付票据： 1、开出应付票据：借：材料采购/库存商品应交税费——应交增值税（进项税额）贷：应付票据银行承兑汇票手续费：借：财务费用

2、应付票据到期支付票款：借：应付票据贷：银行存款 3、转销无力支付的银行承兑汇票票款：借：应付票据贷：短期借款三、应付账款： 1、发生应付账款：借：材料采购/库存商品/在途物资/生产成本/管理费用/制造费用应交税费——应交增值税（进项税额）贷：应付账款 2、偿还应付账款：借：应付账款贷：银行存款/应付票据 3、因在折扣期内付款获得的现金折扣偿付应付账款时冲减财务费用：借：应付账款财务费用贷：银行存款 4、转销确实无法支付的应付账款：借：应付账款贷：营业外收入——其他四、预收账款： 1、收到预收账款：借：银行存款

2、收到剩余货款：借：预收账款贷：主营业务收入应交税费——应交增值税（销项税额）借：银行存款贷：预收账款 3、预收账款不多的企业，将预收款项记入“应收账款”贷方收到预付款项：借：银行存款贷：应收账款收到剩余货款：借：应收账款贷：主营业务收入应交税费——应交增值税（销项税额）借：银行存款贷：应收账款五、应付职工薪酬： 1、确认职工薪酬：（1）货币性职工薪酬：借：生产成本——基本生产车间成本（产品生产人员工资）制造费用（车间管理人员工资）劳务成本（生产部门人员工资）管理费用（管理人员工资）销售费用（销售人员工资）

现金流量表的计算公式

总有人在后台咨询现金流量表的计算公式，今天给大家准备好了，赶紧收藏！一主表的“经营活动产生的现金流量净额” 1、销售商品、提供劳务收到的现金 =利润表中主营业务收入×(1+16%)+利润表中其他业务收入+(应收票据期初余额-应收票据期末余额)+(应收账款期初余额-应收账款期末余额)+(预收账款期末余额-预收账款期初余额)-计提的应收账款坏账准备期末余额 2、收到的税费返还 =(应收补贴款期初余额-应收补贴款期末余额)+补贴收入+所得税本期贷方发生额累计数 3、收到的其他与经营活动有关的现金 =营业外收入相关明细本期贷方发生额+其他业务收入相关明细本期贷方发生额+其他应收款相关明细本期贷方发生额+其他应付款相关明细本期贷方发生额+银行存款利息收入(公式一) 具体操作中，由于是根据两大主表和部分明细账簿编制现金流量表，数据很难精确，该项目留到最后倒挤填列，计算公式是：收到的其他与经营活动有关的现金(公式二) =补充资料中“经营活动产生的现金流量净额”-{(1+2)- (4+5+6+7) }

公式二倒挤产生的数据，与公式一计算的结果悬殊不会太大。 4、购买商品、接受劳务支付的现金 =〔利润表中主营业务成本+(存货期末余额-存货期初余额)〕× (1+16%)+其他业务支出(剔除税金)+(应付票据期初余额-应付票据期末余额)+(应付账款期初余额-应付账款期末余额)+(预付账款期末余额-预付账款期初余额) 5、支付给职工以及为职工支付的现金 =“应付工资”科目本期借方发生额累计数+“应付福利费”科目本期借方发生额累计数+管理费用中“养老保险金”、“待业保险金”、“住房公积金”、“医疗保险金”+成本及制造费用明细表中的“劳动保护费” 6、支付的各项税费 =“应交税金”各明细账户本期借方发生额累计数+“其他应交款”各明细账户借方数+“管理费用”中“税金”本期借方发生额累计数+“其他业务支出”中有关税金项目即：实际缴纳的各种税金和附加税，不包括进项税。 7、支付的其他与经营活动有关的现金

2020注册会计师考试《审计》章节习题：对舞弊和法律法规的考虑含答案

2020注册会计师考试《审计》章节习题：对舞弊和法律法规的考虑含答案一、单项选择题 1、下列有关对舞弊和法律法规考虑的说法中，不正确的是()。 A、被审计单位违反法律法规必然会对财务报表产生重大影响 B、保证经营活动符合法律法规的规定，防止和发现违反法规行为是被审计单位管理层的责任 C、违反法规行为与通常反映在财务报表中的交易和事项相关度越小，注册会计师越不可能注意到或识别出可能存在的违反法规行为 D、注册会计师执行财务报表审计业务的目标和责任在于对财务报表发表审计意见。注册会计师的这一责任不能与被审计单位管理层的责任相混淆，更不能以注册会计师对财务报表的审计代替管理层应承担的遵守法律法规的责任 2、下列关于注册会计师和被审计单位对违反法律法规行为责任的说法中正确的是()。

A、注册会计师没有责任防止被审计单位违反法律法规行为，也不能期望其发现所有的违反法律法规行为 B、防止和发现被审计单位的违反法律法规行为是管理层的责任，注册会计师没有责任关注被审计单位违反法律法规行为 C、注册会计师有责任对财务报表整体不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取绝对保证 D、注册会计师按照审计准则的规定实施审计工作，就能够发现财务报表中重大的违反法律法规行为 3、下列关于会计分录和其他调整的说法中，不正确的是()。 A、注册会计师可以将被审计单位的会计分录和其他调整分录分为标准会计分录、非标准会计分录以及其他调整 B、舞弊导致的财务报表重大错报通常涉及通过作出不恰当或未经授权的会计分录对财务报告过程进行操纵 C、会计分录测试的对象是被审计单位所有的标准会计分录和非

标准会计分录 D、当信息技术应用于财务报告过程中，会计分录和其他调整可能仅以电子形式存在 4、下列有关会计分录和其他调整的说法中，正确的是()。 A、审计准则要求注册会计师测试整个会计期间的会计分录和其他调整 B、注册会计师通常选择在报告期中作出的会计分录和其他调整进行测试 C、注册会计师在确定待测试会计分录和其他调整进行测试的性质、时间安排和范围时，需要运用职业判断 D、注册会计师在对会计分录和其他调整实施完整性进行测试的时候，不需要事先确定待测试会计分录和其他调整的总体 5、注册会计师在对被审计单位资产类项目进行审计时，发现这些领域可能存在侵占资产的重大错报风险，注册会计师应该高度关注被审计单位侵占资产的方式，下列通常不属于侵占资产方式的是()。

净现金流量的计算方法【会计实务经验之谈】

从业二十年的老会计经验之谈，如果觉得有帮助请您打赏支持，谢谢! 净现金流量的计算方法【会计实务经验之谈】净现金流量所反映的是企业在一定时期内现金流入和流出的资金活动结果。在数额上它是以收忖实现制为原则的现金流入量和现金流出量的差额。其基本计算公式为：净现金流量=现金流入量-现金流出量。净现金流量有营运型和投资型两类。营运型净现金流量是对现有企业常规经营运行情况下的现金流入。流出活动的描述。一般用于企业资产的整体评估，有的也用于无形资产的整体评估和单项评估。其计算公式如下：营运型净现金流量=净利润+折旧-追加投资投资型净现金流量是对拟新建、扩建、改建的企业，在建设期，投产期和达产期整个寿命期内现金流入和流出的描述。其计算公式为：投资型净现金流量=投资型冷现金流入量-投资型净现金流出量投资型净现金流入量=销售收入+固定资产余值回收+流动资产回收投资型净现金流出量=固定资产投资+注入的流动资金+经营成本+销售税金及附加+所得税+特种基金技术资产评估中最常选用的是投资型净现金流量。这一指标，按照资金来源可分为全部投资现金流量、自有资金现金流量、国内投资现金流量和国外投资现金流量。在评估实务中，因评估的是技术资产的盈利能力而不是利后的归属，所以一般用全部投资的净现金流量作为预期收益颇。净利润和净现金流量的比较净利润和净现金流量都是反映企业盈利能力和盈利水平的财务指标，其预期值均可用资产评估的收益法，这是三者的其同点；对同一企业或同一资产，这三个指标不仅在数值上是不相同的，而且在其财务含义、计算口径和计算公式上均有重大差异。净利润是静态指标，净现金流量是动态指标。净利润指标界定的基础是权责发生制，净现金流量指标界定基础是收付实现制。净利润均不含折旧费和贷款的利息支出，而投资型净现金流量含有折旧费和利息支出。营运型净

新公司的会计分录

新公讨法公可注册资本认嫩实缢1i JihiS ；1!资会计分录大全一、简单收付 1、收到货币投资、设备投资、原材料投资、专利投资借：银行存款固定资产原材料应交税费一一应交增值税（进项税额）无形资产贷：实收资本资本公积（有可能在借方） 2、以银行存款偿还上月所欠C公司购材料款借：应付账款贷：银行存款 3、购入一台不需要安装的生产设备借：固定资产贷：银行存款 4、以库存现金发放职工工资借：应付职工薪酬——工资贷：库存现金 5、以银行存款支付行政管理部门的办公费、水电费借：管理费用贷：银行存款 6、支付销售A产品的运杂费（购入材料的运杂费入“材料采购”）借：销售费用贷：库存现金 7、行政管理人员王明出差预借差旅费借：其他应收款一一王明贷：库存现金 8、行政管理人员王明出差回来，报销差旅费（交回余款、补付差额）借：管理费用库存现金贷：其他应收款一一王明借：管理费用贷：其他应收款——王明库存现金 9、购劳保用品借：周转材料应交税费一一应交增值税（进项税额）贷:银行存款 10、领用劳保用品借：制造费用管理费用贷：周转材料 11、收到捐赠、罚款收入借：库存现金贷：营业外收入 12、支付捐赠、罚款支岀、非常损失借：营业外支出

贷：银行存款 13、支付广告费借：销售费用贷：银行存款 14、支付招待费借：管理费用贷：银行存款 15、交纳增值税借：应交税费一一应交增值税（已交税金）贷：银行存款 16、减少注册资本借：实收资本贷：银行存款 17、将应付账款转为资本借：应付账款贷：实收资本 18、盈余公积转增资本借：盈余公积贷：实收资本二、成本核算（-）材料采购及验收入库 19、购入甲、乙材料，全部款项以商业承兑汇票付讫。借：材料采购应交税费——应交增值税（进项税额）贷：应付票据 20、支付运杂费（运费7%的抵扣）借：材料采购贷：银行存款结转上述入库材料的采购成本借：原材料贷：材料采购 21、预付恒通公司采购甲材料款借：预付账款贷：银行存款（二）生产阶段 22、领用材料借：生产成本制造费用管理费用贷：原材料 23、计算职工工资借：生产成本制造费用管理费用贷：应付职工嶄酬一一工资

零基础学注会：如何编制会计分录

零基础学注会：如何编制会计分录一、什么是会计分录？ 1.概念：会计分录简称分录，它是指按照复式记账的要求，对每项经济业务列示出应借、应贷账户名称及其金额的一种记录。例如：从银行提取现金500元；借：库存现金500 贷：银行存款500 2.会计分录的分类二、会计分录的编制步骤（1）确定涉及到哪些账户，是增加还是减少；（2）确定记入账户的借方还是贷方；（3）根据“有借必有贷，借贷必相等”检验。三、常规经济业务会计分录的编制（一）筹资业务资产=负债+所有者权益 [分录1]甲企业收到投资人张三900 000元的货币资金投资，该款项已存入企业银行账户。借：银行存款900 000 贷：实收资本——张三900 000 1.接受投资的基本分录借：资产类账户（银行存款、原材料、固定资产、无形资产）

贷：实收资本——投资人 2.借方变化 ——接受原材料、设备类的固定资产时需考虑增值税借：原材料、固定资产60 应交税费——应交增值税（进项税额）10.2 贷：实收资本——投资人70.2（含税） 3.贷方变化——出资额大于享有份额借：资产类账户（银行存款、原材料、固定资产、无形资产）50 贷：实收资本——投资人40 资本公积10 [分录2]甲企业于设立时收到乙公司作为资本投入的不需要安装的机器设备一台，合同约定该机器设备的价值为200万元，增值税进项税额为34万元。经约定甲公司接受乙公司的投入资本为210万元，合同约定的固定资产价值与公允价值相符。借：固定资产200 应交税费——应交增值税（进项税额）34 贷：实收资本——乙公司210 资本公积24 （二）供应过程业务［分录3］甲企业购入不需要安装的设备一台，取得增值税专用发票标明价款为200 000元，增值税为34 000元，运杂费为3 000元，全部款项已用银行存款支付。支付款项：200 000+34 000+3 000=237 000 固定资产成本：200 000+3 000=203 000 ［分录4］甲企业向A公司购入甲材料一批，取得的增值税专用发票上注明价款100 000元，增值税17 000元，另发生运杂费2 000元。货款、税金及运杂费均由银行存款支付，该材料已验收入库。支付价款= 100 000+17 000 + 2 000=119 000 原材料成本= 100 000 + 2 000 = 102 000 采购分录总结：借：原材料10 应交税费——应交增值税（进项税额） 1.7

谈谈现金流量的作用与分析

谈谈现金流量的作用与分析摘要：现金流量是企业生存和发展的命根子，现金流量表是反映企业在一定会计期间现金和现金等价物流进和流出的报表。现金流量表实际上是资金变动表的一种形式。资金变动表或资金来源与运用表，是根据企业在一定时期内各种资产和权益项目的增减变化，来分析反映资金的取得来源和资金的流出用途，说明账务动态的会计报表，或者是反映企业资金流转状况的报表。关键词：现金流量；资本；综合运用以现金为基础的资金表实际上就是现金流量表，用现金的来源、运用、增加、减少来说明企业账务状况的变动。现金流量表更能揭示企业现时的支付能力（支付现金股利和偿付债务），能够清楚的反映企业创造价值的能力，而现金流量能够防止“三角债”和抵御金融风险，揭示企业利润的质量，剔除水分。 1 现金净增加额的作用对现金流量表的分析，最首要的应该观察现金的净增加额。在一个企业的生产经营正常，投资和筹资规模不变的情

况下，现金净增加额越大，企业活力越强。具体还应该深进分析现金净增加额的产生渠道。假如企业的现金净增加额主要是由于经营活动产生的现金流量净额引起的，可以反映企业收现能力强，坏账风险小，其营销能力一般会不错。假如企业的现金净增加额主要是投资活动产生的，甚至是由处置固定资产、无形资产和其它长期资产引起的，这可能反映出企业生产经营能力衰退，从而处置非活动资产以缓解资金矛盾，但也可能是企业为了走出不良境地而调整资产结构，还须结合资产负债表和损益表作深进分析。假如企业现金净增加额主要是由于筹资活动引起的，这意味着企业将支付更多的利息或股利，它未来的现金流量净增加额必须更大，才能满足偿付的需要，否则，企业就可能承受较大账务风险。现金流量净增加额也可能是个负数，即现金流量净减少，这一般是一个不良信息，由于至少企业的短期偿债能力会受到影响。但假如企业经营活动的现金流量净额是正数，且数额较大，而企业整体上现金流量净减少主要是固定资产、无形资产或其它长期资产引起的，或主要是对外投资引起的，这一般是由于企业进行设备更新或扩大生产能力或投资开拓更广阔的市场。此时现金流量净减少并不意味着企业经营能力不佳，而是意味着企业未来可能有更大的现金流进。 2 现金流量比率分析

现金净流量计算例题

某方案固定资产投资12000元，设备寿命五年，直线法折旧，五年末残值2000元。另需垫支营运资金3000元。年收入8000元，付现成本第一年3000元，以后逐年递增400元。所得税率40%，资金成本10%。计算该方案现金流量。初始投资：1.购买资产：-12000 2.垫支营运资金：-3000 则初始投资= -12000-3000 =-15000 第一年：年折旧：（12000-2000）/5=2000 折旧额抵税2000*40%=800 税后年收入：8000*（1-40%）=4800 税后付现成本：3000*（1-40%）=1800 第一年经营现金流量=税后营业收入-税后付现成本+折旧抵税 = 4800-1800+800=3800 第二年经营现金流量=4800-（3000+400）*60%+800=3560 第三年经营现金流量=4800-（3400+400）*60%+800=3320 第四年经营现金流量=4800-（3800+400）*60%+800=3080 第五年经营现金流量=4800-（4200+400）*60%+800=2840 残值收入=2000 收回垫支营运资金=3000 第五年现金流量=2840+2000+3000=7840 计算净现金流量现值： = -15000+3800*（P/F，10%，1）+3560*（P/F，10%，2）+3320*（P/F，10%，3）+3080*（P/F，10%，4）+7840*（P/F，10%，5） =-15000+3454.55+2942.15+2494.37+2103.68+4868.02 =862.77 净现值大于零，值得投资。计算题 1.某投资项目各年的净现金流量如下表（单位：万元）

(财务会计)英文会计分录最全版

（财务会计）英文会计分录

accompanyingdocument 附件 account 账户、科目 accountpayable 应付账款 accounttitle/accountingitem 会计科目 accountingdocument/accountingvoucument 会计凭证 accountingelement 会计要素 accountingentity 会计主体 accountingentries

会计分录 accountingequation/accountingidentity 会计恒等式 accountingfunction 会计职能 accountingpostulate 会计假设 accountingprinciple 会计原则 accountingreport/accountingstatement 会计报表 accountingstandard 会计准则accountingtimeperiodconcept 会计分期

accountsreceivable/receivables 应收账款 accrual-basisaccounting 权责发生制原则accumulateddepreciation 累计折旧 amortizationexpense/expensenotallocated 待摊费用 annualstatement 年报 ArthurAndersenWorldwide 安达信全球 assets 资产 balance

余额 balancesheet 资产负债表 begainningbalance/openingbalance 期初余额 capital 资本 capitalexpenditure 资本性支出 capitalshare 股本 capitalsurplus 资本公积 cash 现金

NPV是投资项目的净现金流量

NPV是投资项目的净现金流量，其贴现率是指投资人的期望报酬率，也可以用加权平均资本成本代替，在计算NPV时是已知的。在评价一项项目是否可行，通过计算NPV可以判断，NPV如果大于0.该项目就是可行的。 IRR是内含报酬率，是在已知期望报酬率的情况下，令NPV=0时，倒算出来的项目本身内部所提供的报酬率，如果irr大于投资者期望的报酬率，该项目就是可行的。 @@@ 【就课件例题求教NPV、PV区别】（P46）对于一个投资项目，初始投资10,000元，共投资4年，各年的现金流如下所示： 2,000 3,000 4,000 5,000 ├──────┼───────┼───────┼────────┤ 0 1 2 3 4 10,000 用计算器重算了一下：-10000cF0，2000cF1，3000cF2，4000cF3，5000cF4；5i 。得出NPV＝2194.71 ， IRR＝12.83％与课件答案相符。问题是：用财务计算器计算NPV:-10000cF0，2000cF1，3000cF2，4000cF3，5000cF4；5i → NPV＝2194.71 （这好理解，NPV是所有现金流的现值之和嘛）用财务计算器计算PV：-10000cF0，2000cF1，3000cF2，4000cF3，5000cF4；5i → PV＝0（这时计算器算出的PV是什么的现值？）上面的同学回答的很好,你把NPV和PV没有正确区分. NPV是在计算现金流CF函数中的功能,PV是货币时间价值的功能,你在这里计算PV没意义. 加油! NPV是定量与非定量现金流都可以求解的现值,叫净现值

净现金流量

什么是净现金流量现金净流量是现金流量表中的一个指标，是指一定时期内，现金及现金等价物的流入（收入）减去流出（支出）的余额（净收入或净支出），反映了企业本期内净增加或净减少的现金及现金等价物数额。在此应注意两点：第一，净现金流量是同一时点(如1999年末)现金流入量与现金流出量之差。第二，净现金流量按投资项目划分为三类：完整工业投资项目的净现金流量、单纯固定资产项目的净现金流量和更新改造项目的净现金流量。以个人日常生活中的情况而言，比如，某月月初共有现金1 200元，本月取得工资收入1 500元，开销生活支出花去800元，购买国债花去1 000元，这样，到月底，还有现金1 200+1 500-800-1 000=900元，当月现金净流量就等于900-1 200=-300元，就是月末比月初净减少了300元的现金。但同时，资产却增加了700元（900+1 000-1 200）。由于利润表所反映的损益信息的固有限制，比如，实现的利润并不一定已取得现金，仍存在收不到现金而发生坏帐的可能性。另外，利润表受人为调节的空间较大。因此，通过编制现金流量表，以提供会计报表使用者更为全面、更为有用、更为真实的信息。举一简单的例子，某企业实现利润1 000万元，现金净流量300万元。可以看出，虽然该企业实现了1 000万元的利润，但是现金净流入却只有300万元，可能性包括有：一是有大量的应收帐款没有收回，使得企业现金没有更多的增加；二是企业偿还了大量的债务或者购买了大量的材料而未使用，导致现金没有随利润的实现而增加，但却可能为下一期现金增加创造了条件；三是企业发生对外投资或者归还了银行贷款；等等。通过对现金流量表、利润表、资产负债表的分析，可以更清晰地了解企业本期的经营活动情况，更全面的评价企业本期的经营活动的质量，有助于报表使用人做出相关决策。净现金流量实例分析企业税收筹划的根本目的是在不同的纳税筹划方案中，通过比较不同方案的净现金流量，选择一个净现金流量较大的方案为最佳方案。增值税是价外税，在不同的税收筹划方案中，应缴增值税金额的不同并不影响企业的净现金流量。在成功的增值税筹划方案中，主要是通过不同方案中因安排增值税进项税或销项税的不同而引起了企业的收入、成本、费用和除增值税外的其他税费的变化，进而产生了不同方案的净现金流量。因此选择成功的增值税筹划方案的原则是选择净现金流量最大的方案，而不是其他条件。公司为一般纳税人，适用增值税税率为13%，年不含税销售收入20万元，企业所得税率为33%。