国际贸易模块一外汇与外汇汇率1

• 条件：
• 第一，外汇是以 外币表示的资产； • 第二，可以自由 兑换为其他外汇 资产或支付手段。
观看流程图，互动分析：
进 口 商 出 口 商
1.签订合同 外汇的动态概念是指把 一国货币兑换成另一国货币 从而完成国际间债权、债务 结算的一种活动。动态的概 念主要强调的是货币的兑换 过程。 3.支付指示 5.已付借记通知
analysis of cases 案例分析
分析：
案例1—3—4 纽约外汇市场美元兑瑞 士法郎汇率是1美元 =1．4051—1．4078瑞士 法郎，如果三个月期汇点 数是：80—100; 求： (1)三 个 月 远 期 汇 率 是多少?(2)远期汇率是升 水还是贴水，为什么?
(1)在远期点数报价中，因为计算规律 是：前小后大用加法，前大后小用减 法。案例中，80点小于100点，所以， 计算远期汇率应该用加法。计算如下： 则，三个月远期汇率为：1美元 =1．4131—1．4178瑞士法郎。 (2)由于纽约外汇市场美元兑瑞士法郎 的标价属于间接标价法，间接标价法 下，当计算远期汇率用加法时，说明 远期汇率下降，汇率的升降与标价数 呈反方向变化。所以，远期汇率是贴 水。
1.外汇汇率的 升降和外币标 价数的增减呈 反方向变化。
2.单位货币是 本国货币，
又称基准货币。
美元标价法
新加坡－元
阿根廷－比索
韩国－元
瑞士法郎.
泰国－铢
柬埔寨—利尔斯
哈萨克斯坦－里路
An li fen xi 案例分析
案例1-2-1
已知：某外汇市场采用直接标价法， 美元兑加元的汇率是： 1美元=1．4985—1．4993加元， 次日汇率变化为： 1美元=1．4987—1．4995加元， 请解释该两日报价有何含义?
银行买 卖外汇
买入汇率
盘汇率
Huilv fenlei
汇率的计算方法
外汇买卖对象
基础汇率 套算汇率 银行间汇率
外汇买卖交割时间
即期汇率 远期汇率
商业汇率
An li fen xi 案例分析
案例1—3—1 某外贸公司出口商品取得外汇收入5万美元，按外汇管理规 定要将外汇收入结售给银行。当日外汇牌价为1美元兑换人民币买人价 8.30元，卖出价为8．32元。公司业务员认为5万美元应换回41．6万人民币 元，你认为对吗，为什么?
2．外汇汇率及其标价方法 2．1 外汇汇率的概念 2．2 汇率的标价方法 2．2．1 直接标价法 2．2．2 间接标价法 2．2．3 美元标价法
技能训练 Ji neng xun lian
技能训练1-2-1
如果将案例1-2-1直接标价外汇市场改为纽约 外汇市场，其他条件不变，请解释该两日报 价有关含义并说明为什么?
500
任务2：汇率计算（1）
知识驿站
请你说出如下概念：
1. 买入汇率与卖出汇率
2. 基础汇率与套算汇率
3. 即期汇率与远期汇率
技能训练 Ji neng xun lian
技能训练1—3—1
已知：某日中行外汇市场汇 率为1美元=8人民币元，如 果卖、买差价为5‰，请计 算买卖价分别是多少？
An li fen xi 案例分析
案例1—3—2
已知：1美元=1．4045瑞士法郎，1美元=8人民币元，请 根据已知条件套算出1瑞土法郎等于多少人民币元?
业 产生不汇 机 品产利率 会 的规于下当 就 生模进降外 会 产的口时汇 增 ；扩。，汇 加 在大因有率 ； 此和而利上 过进促于升 程口进出， 中替商口本 就代品，币
第1章 外汇与汇率
模块四：影响汇率变动的因素及汇率变动对经济的影响
4．影响汇率变动的因素及汇率变 动对经济的影响 4．1 影响汇率变动的主要因素 4．2 汇率变动对经济的影响
出 品 口 的 产 本国汇 品 币内率 的 汇价下 国 率格浮 际 下。会 市浮 提 场也 高 价会 进 格降 口 。低 商
资 兑受投该 本 换的资国 逃 成损者国当 避 汇失为内一 ， 率，回资国 导 较就避金货 致 高会汇持币 资 的把率有汇 本 货该变者率 外 币国动和下 流 进货所外跌 ； 行币蒙国，
任务1-2 外汇汇率及其 标价方法
￥10000
汇率的概念
1
=
6.8223
一种货币与另一种货币 兑换的价格。
直接标价法概念
1
=
6.8223
一定单位（1或100）的 外国货币
用若干单位的本国货币 表示
直接标价法的识读
买入价 （银行买入价）
1
= 7.0911
7.0931
卖出价 （银行卖出价）
直接标价法的特点
用若干单位的外国货币 表示
单元1 外汇与外汇汇率
2. 外汇汇率及其标价方法
间接标价法的识读
买入价 （银行买入价）
10
=
7.5511
7.5620
卖出价 （银行卖出价）
间接标价法的特点
jianjie biaojiafa Tedian
3.外汇汇率的 变化(汇率上升 或下降)是通过 外币标价数的 增减变化来表 示的。
1．外汇 1．1 外汇概念 1．2 外汇特点 1．3 常用国家或地区货币 名称及符号 1．4 外汇的种类
本任务小结
3．汇率的种类 3．1买入汇率与卖出汇率 3．2 基础汇率与套算汇率 3．3 即期汇率与远期汇率 3．3．1 即期汇率 3．3．2 远期汇率的概念 3．3．3 远期汇率的标价 方法及计算
Zhijie biaojiafa Tedian
3.外汇汇率的 变化(汇率上升 或下降)是通过 本币标价数的 增减变化来表 示的。
1.外汇汇率的 升降和本币标 价数的增减呈 同方向变化。
2.单位货币是 外国货币，
又称基准货币。
间接标价法概念
5 某日纽约外汇市场：
=
一定单位（1或100）的 本国货币
1.4062
自由发言
除上述我们能看到、能摸到的外汇形态 （部分外币），还有什么可以算作外汇
？ 应具备什么样的条件才能算做外汇？
外汇的静态概念
外汇的静态概念是指以外币 表示的，可以用于国际间结算的 支付手段或工具(包括以外币表 示的支付凭证和信用凭证)。
外汇的特点/必须具备的条件是什么
特点：
• 以外币表示的、 国际上普遍接受 的资产；可以自 由兑换的外币资 产或支付手段； 这种以外币表示 的债权能够得到 偿付。
货币符号
RMB¥ € ￡ SF SKR US$ CAN$ J￥ S$ HK$ A$
ISO标准三字母货币代码
CNY EUR GBP CHF SEK USD CAD JPY SGD HKD AUD
注意！
$这个符号代表的是dollar不是美元。 美元：United States Dollar＝US$ 港元：Hong Kong Dollar＝HK$ 新元：New Zealand Dollar＝NZ$
(2)由于香港外汇市场牌价为直接标 价法，升水时，远期汇率计算应该用 加法，计算如下：7．7996+0．0585 =7．8581 三个月远期汇率为： 1美元=7．8581港元
任务4：汇率影响因素分析
政府 政策 外汇 投机
利率 水平
心理 预期
通货 膨胀
国际 收支
经济 增长
重大 事件
“9。 11”事 件如何 通过对 汇率的传导，影响美国经 济乃至对世界经济？
案例分析 analysis of cases
案例1—3—6 某日香港外汇市场 上，美元兑港元的汇 率是1美元=7．7996港 元，美元存 款年利 率为5％，港元存款年 利率为8％， 求：(1)三个月美 元兑港元的汇率是升 水还是贴水? 为什么? (2)三个月美元兑港元 的汇率是多少? 分析：
(1)由于美元存款利率低，利率低的货币 其远期汇率为升水，所以美元远期汇率 为升水。 升水数=即期汇率×两种货币的利率差 (年％)×远期月数/12=7．7996 ×(8％— 5％)×3/12=0．0585
CNY EUR GBP CHF SEK USD
CAD JPY SGD HKD AUD
常用国家和地区、货币名称与货币符号
国家或地区名称
中国 欧元区国家 英国 瑞士 瑞典 美国 加拿大 日本 新加坡 香港 澳大利亚
货币名称
人民币元 欧元 英镑 瑞士法郎 瑞典克朗 美元 加元 日元 新加坡元 港元 澳元
2.交付本币购买外币
4.支付外币
甲国外汇银行
乙国外汇银行
• 比一比， • 动态外汇与静态外汇有何不同
?
An li fen xi 案例分析
案例1—1—1 有人认为若拥有以 缅甸元表示的支付 凭证，就是拥有外汇。 你认为对吗? 为什么?
技能训练 Ji neng xun lian
• 技能训练1—1—1 • 某年3月，我国某进出口公司签发给 国外进口商一张汇票，要求其无条件立 即支付50万英镑的出口商品货款，请问： 该张以英镑表示的汇票是否属于外汇的 范畴？为什么？
美国次级贷款危机 如何 影 响汇 率的 变化？汇率变化又 对全世界经济的造 成什么影响？ 对中国外向型企业 的影响是什么？
雷曼兄弟倒闭如何通过汇率传导来影响世界经济和中国经济？
1997年亚洲金融危机 的汇率传导路线是怎 样的？对中国实体经 济的影响是什么？
国际原油价格 对国内经济的 影响。 汇率变化对国 内的物价水平 、就业、金融 市场、利息等 各方面的影响 。从而如何影 响到中国企业 ？
能力模块一
汇率分析与应用能力
南京工业职业技术学院
郭晓晶
任务1：释读外汇与汇率
任务1-1 正确理解外汇
请辨认这是那些国家的货币？
国家或地区名称
货币名称
货币符号
ISO标准三字母货币代码