存货模式下最佳现金持有量的改进方法探讨
浅谈完善存货管理模式以改变企业现金流
浅谈 完善存 货管理模 式 以改变企业 现金流
浙江 布利 杰集 团有 限公 司 梅贞
摘要： 正常 的现金 流是 企业保持稳定发展 步伐的重要关键 ， 而现金 流动环 节中不可忽视 一项是存货 管理 的模式 ， 合理科 学的存货 管理对 企业保持 良好的现金流动状 态具有重要意 义。本 文主要 围绕企 业存货 管理现状等 内容进行 阐述 ， 并 以此提 出完善存货 管理 的模 式具体对策 ， 以期为企业优化有限的现金资源， 保持 正常的现金 流提供有利 的建议 。 关键 词： 存货管理 模 式 现金 流 问题 对策
一
就容 易引发 岗位职 能混 乱等现象 ， 不 利于推进存货管理 的高效化 。其 三是信息化管理 系统建设 的力度较弱 。信息化 管理 系统 的建设程度在 某种程度 决定 了集 团公 司内部信息 资源共享 的程度 ， 就 无法反映公 司 正常 的库存量和现金流情况 ， 不利 于采取有效 的处理手段 ， 对库存管理 模式正常发挥效用产生直接影响。
实 时监 控 和管 理 。 （ 二） 存 货 资 金应 推企业 的青睐 ， 该模式 下的管理将企业 的存货分成不 同类 别 ， 并将 不同类别 归 口至对应 的职能部 门进行 管理 ， 由该 责任部 门负 责这一类别存货 的 日常采购 、 入库、 结算等 内容 ， 实行 统一 化的责任管理 。实行该管理模 式之后 ， 各大部 门都必须根据存 货 的相关标 准对本部 门管 理的存货 进行 控制和管理 ， 确保符合规 范 ， 并 且 负责管理人员对 本部门管理的存货具有相应的话语 权力。针对出现职 能 交叉的两个或 多个部 门， 需按 照规定的责任 比例和内容实行合作 管 理， 做好 本部 门的职能管理工作。归 口的管理模 式对优 化存货 的类别 ， 促 进专业化管理 水平 的提升 的具有重要意义 ， 能够实现对存货 的动态
企业库存现金管理存在的问题及对策
企业库存现金管理存在的问题及对策第一篇：企业库存现金管理存在的问题及对策库存现金是指单位为了满足经营过程中零星支付需要而保留的现金，对库存现金进行监督盘点，可以确定库存现金的真实存在性和库存现金管理的有效性，对于评价企业的内控制度将起到积极作用；现金也是企业资产中最容易流失资产，加强现金管理对于企业和国家都具有重要的意义。
目前现金管理存在的主要问题无库存现金限额按《现金管理暂行条例》规定，开户银行原则上以开户单位三至五天日常零星开支所需核定起库存现金限额，一年核一次，开户单位如在几家银行同时开户，应以一家开户行核定的限额为准。
可在多头开户情况下，多头提现，库存现金远超限额。
企业坐支现金根据规定，单位的现金收入应于当日送存银行，单位支付现金应从本单位库存现金中支付或在限额内从开户银行提取支付，不得从本单位的现金收入中直接用于支付或在限额内从开户银行提取支付，不得从本单位的现金收入中直接用于支付各种开支。
但有些企业未把经营收入中现金收入及时缴存银行而是为了方便直接用于日常经费的开支，坐支现金现象严重。
白条抵库严重白条抵库，是指用于不符合财务制度规定和审批手续的字条或单据顶抵库存现金的做法。
这造成盘点现金时账面现金金额与保险柜金额不符。
超额使用现金现象比较普遍根据规定，现金的开支主要是对个人的各项工资、奖金、福利等开支及出差人员随身携带的差率费等，其结算限额为1000元，超过限额的部分应以支票或者银行本票支付，确需全额支付现金的，经开户银行审核后才能予以支付现金。
就我国目前情况来看，结算限额偏低，可操作性不强；但根据该条例的精神，大额支出应尽量避免使用现金。
但企业为了方便大量使用现金支付。
私设”小金库“，公款私存储蓄存款有随存随取,款额不限，灵活方便的优势，因此，部分单位为保证不合理地支付现金，便将公款以个人名义私自存入储蓄所，而银行睁一只眼闭一只眼。
保留账外公款俗称“小金库“，这个问题多年来一直难以解决。
现金持有水平、存货管理效率与企业绩效
现金持有水平、存货管理效率与企业绩效现金持有水平、存货管理效率与企业绩效一、绪论现金和存货是企业运营中的两个重要资产，其管理有效与否直接关系到企业的经营效果和绩效。
本文将探讨现金持有水平、存货管理效率对企业绩效的影响，并给出一些建议和对策。
二、现金持有水平与企业绩效现金是企业生产经营中最基础的支付手段，对企业经营活动的顺利进行具有重要作用。
然而，现金持有水平过高或过低都会对企业绩效产生负面影响。
过高的现金持有水平意味着企业资金的浪费和闲置，降低了资金的利用效率，同时也可能导致资金的购买力下降；过低的现金持有水平则容易导致企业支付能力的不足，无法及时支付应付账款，从而影响业务的正常开展。
因此，企业应根据自身的经营情况和市场环境来合理确定现金持有水平，以实现资金的最优利用。
三、现金持有水平对存货管理效率的影响现金持有水平与存货管理效率存在紧密联系。
较高的现金持有水平可以提供足够的资金用于存货采购和生产经营，从而确保存货管理顺利进行。
同时，较低的现金持有水平可以督促企业更加高效地进行现金流转，减少资金占用，提高存货周转率。
因此，合理的现金持有水平能够促进存货管理效率的提高，进而影响企业的绩效。
四、存货管理效率对企业绩效的影响存货是企业的重要资产，对存货的管理效率直接影响到企业的经营效益和绩效。
高效的存货管理能够有效缩短库存周期，减少存货积压，降低企业的运营成本和资金压力，从而提高企业的盈利能力。
相反，低效的存货管理会导致库存积压、资金占用过多等问题，降低企业的经营效益。
因此，企业应通过优化存货管理流程、提高仓储和物流系统的效率等手段来提升存货管理效率，从而提高企业的绩效。
五、现金持有水平与存货管理效率的调控对策为了提高企业的绩效，同时合理控制现金持有水平和提高存货管理效率，以下是一些建议和对策：1.建立科学合理的现金管理制度，明确资金需求和支付计划，确保对资金使用的合理规划和调度。
2.加强对存货的需求预测和计划，通过市场调研和数据分析来确定存货的采购量和时机，避免因存货过多或不足造成的损失。
现金与库存管理的会计技巧
现金与库存管理的会计技巧现金和库存是企业运营过程中至关重要的资源。
合理的现金和库存管理对于企业的财务状况和经营绩效有着重要影响。
本文将介绍一些会计技巧，帮助企业更好地管理现金和库存。
一、现金管理技巧1. 预测现金流量：通过制定现金流量预算，企业可以更好地了解未来某一时期内的现金流动情况。
预测现金流量有助于合理安排现金的使用和储备，避免出现现金短缺或闲置现金过多的情况。
2. 优化账户结构：企业可以拥有多个现金账户，如现金账户、银行账户等。
合理配置这些账户，将不同用途的现金进行分类存放，有利于管理和监控企业的现金流动。
3. 控制现金流出：企业可以采取一些措施来控制现金流出，例如审慎选择供应商、优化供应链管理、合理安排资金支付等。
减少不必要的开支和浪费，有助于提高现金利用效率。
4. 提高现金收入：除了控制现金流出，企业也应该积极寻找增加现金流入的机会。
这包括提高销售额、及时追收应收账款、优化营销策略等。
更好地管理现金收入可以增加企业的资金流动性。
二、库存管理技巧1. 建立准确的库存记录系统：企业应建立完善的库存管理系统，确保及时、准确地记录库存数量和价值。
通过定期盘点、使用先进的条码、RFID等技术有助于减少库存差异和错误。
2. 采购和销售的优化：库存管理需要合理控制采购和销售的节奏。
根据市场需求和库存水平，制定合理的采购计划和销售策略，避免库存积压或缺货的情况。
3. 设置安全库存：企业可以根据历史销售数据和供应商的交货周期，设定适当的安全库存水平。
安全库存可以避免由于供应商延迟交货或突发需求变化而导致的库存缺货问题。
4. 优化供应链管理：与供应商和销售渠道的紧密合作，有助于减少库存和降低库存成本。
通过与供应商共享信息、实施及时的物流配送以及采用先进的供应链管理技术，可以提高库存管理效率。
三、现金与库存的会计技巧1. 记录实时现金收支：企业应及时、准确地记录现金的收入和支出，可以通过现金日记账或现金流量表等方式进行记录。
企业存货模式环境下现金流的控制改进
企业存货模式环境下现金流的控制改进作者：许丽平来源：《时代金融》2012年第09期【摘要】在当前的经济形势下，企业最关心的莫过于资金问题，而2012年2月份备受关注和热议的莫过于中国人民银行的最新决定，从2012年2月24日起，下调存款类金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点。
相关的经济人士也分析到，2月份起各地经济活动逐渐恢复正常，企业信贷需求、投资需求、货币需求都在逐渐回升，在这样的背景下，央行下调准备金率可向市场投放适当的流动性，以支持企业资金需求。
毕竟对于企业来说，资金持有问题、现金流量问题，是与经营活动休戚相关的。
那么在当今形势下，在企业存货模式下，企业管理人员、财务人员又该如何应对资金尤其是现金流的问题呢？下面笔者就结合自己的工作经验做一些探讨。
资金是企业开展生产经营活动的基础，是保障企业正常运作的必然前提。
而其中，现金流出入的控制，能否有稳定的资金来源，是否有足够的资金能够保持企业的良性循环，都是作为企业的财务管理人员必须高度重视的关键。
我们知道在市场经济体制下，现金流是公司赖以生存的关键所在，而合理的存货管理模式对于企业的现金流又尤为重要，因而可以说，企业的财务管理人员做好存货模式下的现金流管理，将直接关系着企业的生存状况。
本文将就企业存货模式下的现金流控制问题展开相关的研究和讨论，希望能更好的做好现金流的控制和改进。
一、存货模式和现金流的关系（一）存货模式的含义存货是指企业在生产经营过程中为销售或者耗用而储备的物质，包括材料、燃料、低值易耗品、半成品等。
而存货模式是将存货经济进货批量模型原理用于确定目标现金持有量，其着眼点是现金相关总成本最低。
这种模式下的最佳现金持有量，是持有现金的机会成本与证券变现的交易成本相等时的现金持有量。
（二）现金流上文曾经说过，在现今的市场经济条件下和如今的经济形势下，资金是企业生存和发展的生命源泉，可谓是企业开展经营活动的第一推动力和持续推动力。
优化存货管理模式的方法
优化存货管理模式的方法一、概述在现代企业中，存货管理是一个非常重要的环节。
它直接关系到企业的生产、采购、销售等方方面面。
因此，如何进行存货管理，对于企业来说至关重要。
传统的存货管理模式已经无法适应当前激烈的市场竞争，因此需要对存货管理模式进行优化改进，以满足日益复杂的市场需求。
本文将针对优化存货管理模式的方法进行探讨。
二、优化存货管理模式的方法1. 制定合理的存货管理策略首先，企业应该明确自己的存货管理策略，这是存货管理的基础。
对于不同类型的存货，应该采用不同的管理策略。
比如，对于短期易酵的存货，可以采用费福模式；对于长期耐酵的存货，可以采用JIT模式；对于不易酵的存货，可以采用定期盘点的模式等。
只有在制定了合理的存货管理策略后，才能更好地进行存货管理。
2. 建立科学的存货管理系统建立科学的存货管理系统是优化存货管理模式的关键。
在存货管理系统中，应该包括存货的采购、储存、销售等方方面面。
通过科学的存货管理系统，可以使存货的流动更加顺畅，避免过多的库存或缺货的情况发生。
此外，还可以通过存货管理系统进行存货的跟踪和监控，及时发现问题并进行处理。
3. 采取有效的库存控制措施库存控制是存货管理的核心内容之一。
有效的库存控制措施可以帮助企业降低存货成本，提高资金利用率。
对于易酵的存货，应该采取更加严格的库存控制措施；对于不易酵的存货，可以适当放松库存控制。
此外，在库存控制中还可以考虑采用ABC分类法，根据存货的重要性对存货进行分类管理，从而更好地进行库存控制。
4. 优化供应链管理存货管理与供应链管理密切相关。
优化供应链管理可以有效地优化存货管理模式。
在供应链管理中，企业应该与供应商、分销商等合作伙伴保持良好的沟通与协调，从而保证供应链的畅通。
只有在供应链管理上做得好，才能更好地进行存货管理。
5. 引入信息化技术信息化技术是提高存货管理效率的重要手段。
通过引入信息化技术，企业可以更加方便地进行存货管理。
比如，可以通过ERP系统进行存货管理，实现存货的全面掌控；可以通过RFID技术对存货进行跟踪和监控等。
存货模式下最佳现金持有量的改进方法探讨
存货模式下最佳现金持有量的改进方法探讨作者：洪爱梅来源：《商业时代》2011年第02期◆中图分类号：F830 文献标识码：A内容摘要：最佳现金持有量的确定应考虑实际的现金流入和流出情况，存货模式中的诸多假设与实际存在偏差，据其计算的最佳现金持有量也与实际相脱离。
在分析存货模式存在问题的基础上对其进行改进，现金持有量的确定应考虑日常的现金流出、预知的定期现金支出和大额不规则现金流出三方面的现金需求。
关键词：存货模式现金持有量现金流出现金是可以立即投入流动的交换媒介，是企业中流动性最强的资产。
企业持有现金主要是为了满足交易性需要、预防性需要和投机性需要。
企业的现金管理除了做好日常收支、加速现金流转速度外，还需控制好现金持有规模，即确定最佳现金持有量。
现金属于非盈利性资产，持有过多的现金不能给企业带来收益；而现金持有量过少，则可能使借款成本增加，或因不能把握好的投资机会而丧失收益。
所以，合理地确定现金持有量，使现金收支不但在数量上，而且在时间上相互衔接，以便企业在保证经营活动所需现金的同时，尽量减少闲置现金的数量，提高企业的收益，确保财务管理目标的最终实现。
存货模式的主要内容现金持有量的存货模式又称鲍莫模型，是美国经济学家威廉•鲍莫（William Baumol）提出的。
他认为，现金的管理与存货的管理是一致的，所以借用了存货的经济批量模型来确定企业最佳现金持有量。
存货模式将现金视为一项特殊的存货，假定企业的现金流入和流出稳定可预测，在需要现金时可通过有价证券的迅速变现来取得。
存货模式中与持有现金有关的成本有机会成本、转换成本、管理成本和短缺成本。
机会成本是指持有现金所放弃的投资收益，通常用有价证券的利息率表示，与现金持有量成正比。
转换成本是指有价证券转换为现金的固定成本，与交易次数呈正比。
管理成本因其相对稳定并同现金持有量的多少关系不大，将其视为无关成本而不予考虑；由于有价证券可随时转换为现金，无需考虑现金的短缺成本。
谈改善最佳现金持有量模式的会计
谈改善最佳现金持有量模式的会计一、现行最佳现金持有量模式存在的缺陷最佳现金持有量的计算公式是：最佳现金持有量=平均每日需要量×现金周转期,其中，现金周转期=平均存货期限平均应收账款天数—平均应付账款天数。
它存在以下两点缺陷：①没有把库存现钞和银行活期存款区别开来。
用上述公式算出来的现金持有量是为购买原材料等大宗开支而准备的，所以只能是银行活期存款的持有量。
除此之外，企业还要为日常零星开支准备一些现钞，主要用于购买办公用品、支付差旅费等.这些开支一般不能赊账，无所谓“应付款、应收款"，所以上述公式对它们不适用.②用上述公式算出来的是一个常年固定不变的绝对值，要使现金天天都保持这个数额是做不到的。
无论是现钞还是活期存款,其持有规律是:刚获得时持有量最高，以后随着开支而逐渐下降,直到持有量降到最低,补充后持有量又上升至最高点.现金持有量在最高、最低点之间，以平均持有量为中心上下波动，每天的最佳现金持有量都不相同，而且呈递减规律，所以最佳现金持有量不能是一个绝对不变的数值，而应当是一个区间。
1。
库存现钞最佳持有量的二、改善最佳现金持有量模式ﻭ计算及日常管理。
保险性现钞限额（最低限额）=平均每日需要量×保险天数(１）周转性现钞限额=平均每日需要量×库存现钞周转天数(２）最高现钞限额=最低限额周转性限额（3）平均现钞限额=最低限额周转性限额/２(4)周转性现钞是指维持正常零星开支所需要的现钞，它一般从活期存款中提取，用完再提取，不断周转.保险性现钞是为应付而准备的最低限度的现钞。
一个企业不可一日无现钞，企业不能等现钞用得一分不剩才去提现，而是在现钞快用完了时就去提现。
尚未用完的现钞就是保险现钞储备，它也就是现钞持有量的最低界限。
它加上周转性持有量是最高持有量,超过这一点以上的持有量是多余的，把它存入银行。
平均持有量是现钞上下波动围绕的中心，不能把它误解为唯一合理的最佳现金持有量.实际持有量只要在最低、最高限额之间,都是最佳持有量.公式（1)、（2)中平均每日需要量比较稳定，根据以往、最近和对未来几天需要量的预测来确定。
现金管理中的有效方法与优化建议
现金管理中的有效方法与优化建议随着经济的发展和企业的规模不断扩大，现金管理成为了企业日常运营中不可忽视的重要环节。
一个良好的现金管理系统可以提高企业的资金利用效率，减少财务风险，提升企业的竞争力。
本文将就现金管理中的有效方法与优化建议展开论述。
一、现金管理的重要性现金是企业运营的生命线，合理的现金管理能够帮助企业更好地利用资金，增强企业的流动性和抗风险能力。
有效的现金管理可以确保企业在日常运营中有足够的资金周转，避免因为资金短缺而导致的生产中断、采购延迟等问题。
此外，现金管理还能够提升货币资金的投资效益，降低财务成本，提高企业盈利能力。
二、现金管理的方法1. 现金流量管理现金流量管理是指对企业现金流入和流出的全面管理和规划。
企业可以通过制定现金流量表和现金编制预算，实时掌握企业的资金情况，及时采取合理的资金调度策略。
例如，合理的应收账款管理可以缩短资金回收周期，降低坏账风险；合理的应付账款管理可以延长账期，提高企业的现金流量。
2. 现金预测与规划现金预测与规划是企业现金管理中的重要步骤。
通过对历史数据和市场环境的分析，企业可以预测未来的现金流量情况，制定合理的现金规划方案。
在现金预测过程中，应充分考虑市场的变化、客户的付款习惯、供应商的结算周期等因素，以准确预估企业的现金需求。
3. 现金集中与调拨现金集中与调拨是指将企业分散在各个部门或地区的现金集中起来，通过合理的调拨策略实现现金的高效利用。
企业可以采取集中支付、集中收款等方式，减少现金周转环节带来的资金损失。
此外，现金调拨还可以帮助企业合理分配资金，满足各部门的运营需求，提升整体企业的效益。
三、现金管理的优化建议1. 建立现金管理制度企业应建立完善的现金管理制度，明确各部门的职责和权限，规范现金的收付流程。
制度中应包括资金预算、现金审批、现金监控等环节，确保现金管理工作的高效运行。
2. 提高财务报表的可靠性财务报表对于现金管理至关重要，企业应加强财务报表的编制和审计工作，确保报表的真实性和准确性。
企业最佳现金持有量的模式创新
企业最佳现金持有量的模式创新作者：祝小勤赵冬玲来源：《中国管理信息化》2008年第13期[摘要] 随着外部环境变化的加剧,企业现金管理面临的不确定性在不断提高｡本文结合现金最佳持有量的成本模式与随机模式,并运用弹性预算原理,架构出企业现金持有量的新模式,该模式具有较强的适应性和实用性,有助于提高企业现金管理能力｡[关键词] 现金持有量;弹性预算;模式创新[中图分类号]F275.1[文献标识码]A[文章编号]1673-0194(2008)13-0047-01 一､传统模式的缺陷分析目前对于现金持有状况的分析,主要有成本分析模式､存货模式以及随机模式｡存货模式是建立在现金的流出量是稳定不变的假设条件上的,在实际中很少应用,相对来说成本分析模式与随机模式应用较多｡成本分析模式是通过分析持有现金的成本,寻找持有成本最低的现金持有量,但是,现金需求量未知使得现金短缺成本计算困难,因此成本模式受到一定的限制;而随机模式是在现金需求量难以预知的情况下,企业根据历史经验与现实需要,测度出现金持有量的最低额度,同时根据随机模式公式计算出最优现金返还线与最高现金持有量,但它只能测出现金持有量的范围,而无法准确计算出不同现金持有量对应的现金持有成本｡二､架构企业最佳现金持有量的新模式基于上述分析,本文借鉴成本分析模式的思路,运用弹性预算原理,对随机模式进行创新,架构出企业现金持有量的新模式｡首先,确定现金相关成本｡企业持有现金会发生3种成本,即机会成本､短缺成本和管理成本｡由于管理成本是一种固定成本,与现金持有量关系不显著,因此着重讨论机会成本和短缺成本｡机会成本是指现金作为企业的一项资金占用,是有代价的,这种代价就是机会成本｡现金持有量越大,机会成本就越高｡短缺成本是因企业缺乏必要的现金,不能应付业务开支所需而使企业蒙受损失或为此付出的代价｡现金短缺成本随现金持有量的增加而降低,随现金持有量的减少而上升｡其次,确定现金最高持有量和现金最低持有量｡根据企业经验可以测算企业现金最低持有量,同时,根据随机模式公式计算出企业现金最高持有量｡最后,计算不同现金持有量所对应的企业现金持有成本｡设现金持有量为X(预测值),它的值介于L与H之间:(1)当L≤X≤D时,则T= X·C+(D-X)·S;(2)当D< X≤H时,则T= X·C｡式中:H为现金最高持有量,L为现金最低持有量,C为单位机会成本,S为单位短缺成本,T为现金持有总成本,D为实际现金需求量｡基于以上公式,运用弹性预算原理,可以列出不同现金持有量所对应的企业现金持有成本(见表1)｡注:L＜X＜sub＞1＜/sub＞＜D＜X＜sub＞2＜/sub＞＜H从表1中可以看出,无论企业内外环境发生怎样的变化,我们都可以很快计算出企业不同现金持有量所对应的现金持有成本｡可见,该模式具有较强的适应性及实用性,可以为企业管理者进行现金决策提供一个新方法｡主要参考文献[1] 中国注册会计师协会. 财务成本管理[M]. 北京:经济科学出版社,2007.[2] 李小东. 最佳现金持有量模型的应用评价[J]. 财会月刊,2006(5).[3] 张妙. 最佳现金持有量模型的探讨[J]. 金融观察,2003(12).[4] 邓明然. 企业理财系统柔性及其评价研究[J]. 武汉理工大学学报,2002(10).。
存货模式下最佳现金持有量的改进方法探讨
存货模式下最佳现金持有量的改进方法探讨最佳现金持有量的确定应考虑实际的现金流入和流出情况，存货模式中的诸多假设与实际存在偏差，据其计算的最佳现金持有量也与实际相脱离。
在分析存货模式存在问题的基础上对其进行改进，现金持有量的确定应考虑日常的现金流出、预知的定期现金支出和大额不规则现金流出三方面的现金需求。
关键词：存货模式现金持有量现金流出现金是可以立即投入流动的交换媒介，是企业中流动性最强的资产。
企业持有现金主要是为了满足交易性需要、预防性需要和投机性需要。
企业的现金管理除了做好日常收支、加速现金流转速度外，还需控制好现金持有规模，即确定最佳现金持有量。
现金属于非盈利性资产，持有过多的现金不能给企业带来收益；而现金持有量过少，则可能使借款成本增加，或因不能把握好的投资机会而丧失收益。
所以，合理地确定现金持有量，使现金收支不但在数量上，而且在时间上相互衔接，以便企业在保证经营活动所需现金的同时，尽量减少闲置现金的数量，提高企业的收益，确保财务管理目标的最终实现。
存货模式的主要内容现金持有量的存货模式又称鲍莫模型，是美国经济学家威廉•鲍莫（William Baumol）提出的。
他认为，现金的管理与存货的管理是一致的，所以借用了存货的经济批量模型来确定企业最佳现金持有量。
存货模式将现金视为一项特殊的存货，假定企业的现金流入和流出稳定可预测，在需要现金时可通过有价证券的迅速变现来取得。
存货模式中与持有现金有关的成本有机会成本、转换成本、管理成本和短缺成本。
机会成本是指持有现金所放弃的投资收益，通常用有价证券的利息率表示，与现金持有量成正比。
转换成本是指有价证券转换为现金的固定成本，与交易次数呈正比。
管理成本因其相对稳定并同现金持有量的多少关系不大，将其视为无关成本而不予考虑；由于有价证券可随时转换为现金，无需考虑现金的短缺成本。
因此，存货模式只考虑持有现金的机会成本和转换成本，最佳现金持有量即指使机会成本和转换成本之和最低的现金持有量，计算公式为：TC(Q)=Q/2×K+T/ Q×F其中：K：有价证券的机会成本率；F：出售有价证券换回现金的交易成本；Q：每次有价证券转换为现金的数量；T：一定时期的现金总需求。
最佳现金持有量确定方法的应用分析
最佳现金持有量确定方法的应用分析李建卿摘要：现金是企业中流动性最强的资产，在激烈的市场竞争中，企业保持最佳现金持有量是非常必要的。
目前大多数企业都持有高额的现金，这势必会影响现金的使用效率。
本文在分析三种最佳现金持有量模型的基础上，对存货模型进行了修正，利用计算机模型，可以为企业提供一种能够满足实际需要的简便的最佳现金持有量确定方法。
关键词：最佳现金持有量；存货模型；成本分析模型；随机模型现金是企业的“血液”，它的正常周转对企业而言具有至关重要的作用。
同时，现金管理是企业财务管理的重要内容，一方面要合理地预测预算期内现金收入与支出项目，以便合理测算未来的现金需求，另一方面要用特定的方法确定最佳现金持有量，在现金的流动性和盈利能力之间进行权衡，在保证正常业务经营需要的同时，尽可能降低现金的占用量。
在财务管理教科书中主要介绍了成本分析模型、存货模型和随机模型三种确定最佳现金持有量的方法，但在现实中受其假设条件的影响，都有一定的局限性。
本文通过对三种模型及其缺陷进行分析，选择对存货模型进行了修正，旨在使使用者能够准确快捷地运用计算机模型确定最佳现金持有量。
一、对现有现金持有量模型的评价（一）成本分析模型成本分析模型是根据现金的有关成本，分析预测其总成本最低时现金持有量的一种方法。
在这种模式下，主要考虑的是持有现金而产生的机会成本和现金不足带来的短缺成本，最佳现金持有量就是机会成本与短缺成本之和最小时的现金持有量。
成本分析模型在企业实际运用时比较困难，主要原因是：1.成本计算缺乏科学的方法。
现金的短缺成本，是指因缺乏现金、不能满足日常生产经营业务所需而蒙受的损失或付出的代价。
企业缺少现金会带来停产、设备闲置、拖欠税款等一系列问题，其损失难以准确计量。
这也导致在该模型的备选方案中，各项成本是根据历史经验推测出来的。
因此虽然可以选择总成本最低的方案，但备选方案中未必包含最佳，只是相对较优的方案。
2.成本分析模型最大的缺陷在于允许出现短缺成本。
最佳现金持有量的动态模型设计与优化
最佳现金持有量的动态模型设计与优化［摘要］资金管理是财务管理的核心问题，然而一般教材只介绍了静态模型，这对实际工作的指导意义有限。
为了克服上述模型的不足，本文引入动态模型的概念，以电子表格Excel为运算工具，提出3种不同的解决途径，以适应动态环境下的财务管理。
［关键词］现金管理；财务管理；Excel许多学者认为企业管理的中心是财务管理，而财务管理的中心是资金管理，在众多的资金管理问题中，最佳现金持有量成为营运资金管理的焦点问题之一。
然而现行的财务管理教材只讨论确定环境下的营运资金管理问题，其弊端是不能适应复杂多变的动态经济环境。
基于上述原因，笔者运用Excel软件的相关功能，探讨动态经济环境下的最佳现金持有量问题。
一、动态环境下的最佳现金持有量案例企业持有一定的存量现金是基于三方面的考虑，即所谓的交易动机、预防动机以及投机动机。
而保持一定的存量现金是需要成本的，通常成本构成包括：持有成本、转换成本与短缺成本，这些成本中存在此消彼长的关系，因而从数学上来讲存在一个最优的问题。
对于最优的现金持有量问题，通常采用成本分析模式、存货分析模式等，这些模式都是假设相关参数是固定的。
本文试图对上述基本前提假设进行拓展，将相关参数设定为动态数值，并以成本与存货模式为例进行分析。
假设某企业现金收支在一定范围内波动，预计全年（按360天计算）需要现金40万～45万元，现金与有价证券的转换成本为每次140 ～165元，有价证券的年利率是12%～13%，试确定最佳现金持有量及相关最低总成本。
根据以上条件，要求采用基于Excel的3种方法对最佳现金持有量进行分析与优化。
二、利用控件进行动态模型设计与优化运用Excel控件实现最佳现金持有量动态模型设计与优化，方法非常直观，某一个或某几个参数的微小变化，相应的目标数值就会实时动态地呈现在Excel 表格中，其操作与设计步骤如下：（1）在[视窗]菜单中选择[工具栏]命令；（2）在工具栏中选择[窗体]，窗体就展现在Excel表格上；（3）选择窗体中相关的控件，如滚动条与微调控制项；（4）对于现金总量采用滚动条进行控制，由于滚动值介于0～30 000之间，因而需采用变通手段。
改进企业存货管理的思考和建议
改进企业存货管理的思考和建议摘要:存货是企业重要的流动资产,存货管理水平高低直接影响着企业的资金占用水平以及资产的营运效率。
存货管理的目标是实现存货成本与存货效益之间最佳结合。
文章在分析了ABC分类管理和经济存货模型这二种基本的企业存货管理方法后,提出了通过合理设立订货提前期和保险储备量、充分运用ERP管理制度、加强产业化生产经营和提高员工的重视程度等措施改进企业存货管理的建议。
关键词:企业管理;存货管理;ABC分析法;经济批量管理;ERP1存货管理的重要性和目标存货就是企业在生产经营过程中为销售或者耗用而储备的物资,包括材料、燃料、低值易耗品、在产品、半成品、产成品等。
存货管理就是对存货的数量、质量、时间、成本、效益等所进行的管理活动。
如果工业企业能在生产投料过程中的任何时候随时购入所需要的原材料,或者商业企业能够在销售商品时随时购入该项商品,企业就不需要有存货,也不需要进行存货管理。
但事实上,任何企业都做不到这一点的,企业必需要存储货物,存货管理是企业管理的一项重要内容。
1.1研究企业存货管理的重要性①降低存货成本。
通常情况下,少量购买物资的价格往往比较高,一次性购买得多则会获得相应的价格优惠,但是由于一次性购买物资多不仅需要占用大量的流动资金,而且会增加储存货物的支出,所以,怎么使得存货的成本变的最低就成为研究存货管理的一个最主要的原因。
②企业利润的重要来源。
企业的成本不仅有存货成本,还包括投资成本,筹资成本,应收账款管理以及现金及其等价物的成本管理等等,而普通的工业企业中,存货常常要占企业总资产的30%以上,正确合理的存货管理制度,可以有效的降低存货的成本,从而提高企业的总体利润。
③满足企业生产和销售的需要。
任何企业都不可能做到可以随时随地的补充所需要的原材料和商品,这就需要企业留有一定量的存货,以备急用之需。
而到底要储存多少存货,怎样才能使存货的管理合理化,必需通过存货管理决策来实现。
谈改善最佳现金持有量模式
谈改善最佳现金持有量模式
吴尚宗;张子辉
【期刊名称】《财会月刊（会计版）》
【年(卷),期】2011(000)007
【摘要】一、现行最佳现金持有量模式存在的缺陷rn最佳现金持有量的计算公式是：最佳现金持有量=平均每日需要量×现金周转期,其中,现金周转期=平均存货期限＋平均应收账款天数-平均应付账款天数。
它存在以下两点缺陷：①没有把库存现钞和银行活期存款区别开来。
用上述公式算出来的现金持有量是为购买原材料等大宗开支而准备的资金,所以只能是银行活期存款的持有量。
除此之外,企业还要为日常零星开支准备一些现钞,主要用于购买办公用品、支付差旅费等。
这些开支一般不能赊账,无所谓＂应付款、应收款＂,所以上述公式对它们不适用。
【总页数】2页(P33-34)
【作者】吴尚宗;张子辉
【作者单位】郑州大学商学院,郑州450052;德勤华永会计师事务所有限公司,上海200002
【正文语种】中文
【中图分类】F275.1
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现行最佳现金持有量模式存在的问题及改进意见
现行最佳现金持有量模式存在的问题及改进意见
吴尚宗;吴红梅;冯海涛
【期刊名称】《商业研究》
【年(卷),期】2001(000)003
【摘要】现行周转模式没有确定货币资金持有量的最高、最低、平均限额,因而无法确定其持有量的控制额.现行成本分析模式大大低估了短缺成本、多算资金成本,得出非要短缺一些现金才是最佳的错误结论.存贷模式也不适用.要改进现行随机模式,可把不确定型周转模式作为随机模式,并提出"日常零星开支需用量+大宗开支予测值"的"予测模式".在确定最佳现金持有量时把满足需求、防范短缺成本放在第一位,给周转模式和予测模式以应有的地位.
【总页数】5页(P73-77)
【作者】吴尚宗;吴红梅;冯海涛
【作者单位】郑州大学,商学院,河南,郑州,450052;郑州大学,商学院,河南,郑
州,450052;郑州大学,商学院,河南,郑州,450052
【正文语种】中文
【中图分类】F832.21
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存货盘点的改进措施
存货盘点的改进措施引言存货盘点是企业日常运营中不可或缺的一项重要工作。
通过存货盘点，企业可以了解自身的存货状况，帮助管理者做出决策，厘清资金流向，控制成本，并确保盈利。
然而，传统的存货盘点方式往往效率低下且容易出现人为错误，为了提高存货盘点的准确性和效率，需要采取一系列改进措施。
1. 使用自动化盘点系统传统的存货盘点往往依赖人工对存货进行手工盘点，然而，这种方式不仅效率低下，还容易出现人为错误。
对于大量的存货，手工盘点更是费时费力。
因此，引入自动化盘点系统可以大大提高存货盘点的准确性和效率。
自动化盘点系统可以使用条码或RFID技术对存货进行标识和追踪。
当存货进入或离开仓库时，系统会自动通过条码扫描或RFID读取设备识别存货的信息，并将其自动记录在系统中。
这样，在盘点时只需使用系统，按照系统记录的存货信息进行核对即可，大大减少了人为错误的可能性，并提高了盘点的准确性和效率。
2. 制定详细的盘点计划为了保证存货盘点能够顺利进行，需要制定详细的盘点计划。
盘点计划应包括以下内容：•盘点的时间和地点：明确盘点的具体时间和地点，以确保相关人员能够按时到达并进行盘点工作。
•盘点的范围和周期：确定盘点的范围，包括需要盘点的存货种类和数量，并设定盘点的周期，以保证定期进行盘点工作。
•盘点的流程和人员：明确盘点的具体流程和参与人员，包括负责盘点的人员和其所需的工具和设备。
•盘点的准确性和完整性：制定盘点的准确性和完整性检查标准，以确保盘点结果的准确性和完整性。
通过制定详细的盘点计划，可以有效组织盘点工作，提高盘点的效率和准确性。
3. 进行周期性盘点除了年度盘点外，还应进行定期的周期性盘点。
周期性盘点可以帮助企业及时了解存货的变化情况，及时发现存货的问题并采取相应的措施，避免存货积压或过期。
周期性盘点的频率可以根据存货种类和数量的不同进行调整，以确保存货的管理和控制。
周期性盘点的主要目的是及时发现存货的问题并采取措施，因此，需要明确盘点后的处理方式。
分析集佳公司库存现金管理中存在的问题,并提出改进意见
分析集佳公司库存现金管理中存在的问题,并提出改进意见库存现金管理是企业对资金进行规划和管理的一种手段，其在一定程度上提高了企业的资金周转速度和资产周转率，提高了产品和服务的销售收入。
在进行库存现金管理时，主要采用人工记账和银行存管两种方法。
由于人工记账一般不准确或不及时记录现金日记账导致会计报表中出现错报，或者人为修改已形成的库存现金日记账（如错账、漏账等),使银行存款余额偏离“银行存管”记录的金额超过“银行存款”账户余额；从而导致存货库存成本与销售业绩的不匹配导致企业经营亏损。
那么如何通过采取有效措施对自身存货进行管理以提高企业库存现金管理水平呢？本文针对集佳公司库存现金管理中存在的问题进行了分析和探讨与分析，提出提高企业库存现金管理水平的措施。
在此基础上提出相关改进意见以供借鉴。
一、集佳公司存在的主要问题集佳公司是专业从事零售行业的民营上市公司，成立于2002年，是中国一家专门从事零售业的大型零售企业。
集佳公司成立以来一直保持良好的发展势头。
目前形成了多元化、规模化的经营模式，其中在中国市场占有较大份额。
在营业收入和利润方面均取得了良好的发展，同时也出现了亏损及其他严重并发症问题。
作为一个民营企业在市场竞争中不仅没有占到优势地位，反而逐渐丧失了市场能力。
集佳公司存在的主要问题包括:1.集佳公司目前只有一个财务部门，对于现金日记账基本都是手工记录形式，使得人工记账不及时、不准确或不及时记录现金日前、后账相核对造成会计报表上出现错报;2.集佳公司库存现金日记账采用银行存款方式进行管理，存在银行存款不能随时转帐情况;3.库存现金日记账部分科目存在空白或者错误记录等。
从而导致银行存款余额偏离“银行存管”记录的金额超过“银行存款”账户余额。
二、改进措施和建议集佳公司财务部门在进行库存现金管理时，应按照会计制度要求在每一科目进行登记入账。
针对上述问题，可以从以下几个方面入手：一是应加强对库存现金的管理，建立起库存现金日记账制度，保证现金管理记录息的准确性和完整性，并定期开展现金日记账核查工作，发现问题及时纠正；二是企业应建立健全存货库存现金管理制度，确保库存现金在合理存放条件下始终保持安全、合理、清洁、经济、合理的状态，从而有效地降低库存成本，提高企业资金周转速度和资产周转率；三是针对库存现金进行定期盘点工作；四是加强库存现金管理工作的日常监督；五是企业应加强与银行之间的息交流。
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存货模式下最佳现金持有量的改进方法探讨最佳现金持有量的确定应考虑实际的现金流入和流出情况，存货模式中的诸多假设与实际存在偏差，据其计算的最佳现金持有量也与实际相脱离。
在分析存货模式存在问题的基础上对其进行改进，现金持有量的确定应考虑日常的现金流出、预知的定期现金支出和大额不规则现金流出三方面的现金需求。
关键词：存货模式现金持有量现金流出现金是可以立即投入流动的交换媒介，是企业中流动性最强的资产。
企业持有现金主要是为了满足交易性需要、预防性需要和投机性需要。
企业的现金管理除了做好日常收支、加速现金流转速度外，还需控制好现金持有规模，即确定最佳现金持有量。
现金属于非盈利性资产，持有过多的现金不能给企业带来收益；而现金持有量过少，则可能使借款成本增加，或因不能把握好的投资机会而丧失收益。
所以，合理地确定现金持有量，使现金收支不但在数量上，而且在时间上相互衔接，以便企业在保证经营活动所需现金的同时，尽量减少闲置现金的数量，提高企业的收益，确保财务管理目标的最终实现。
存货模式的主要内容现金持有量的存货模式又称鲍莫模型，是美国经济学家威廉•鲍莫（William Baumol）提出的。
他认为，现金的管理与存货的管理是一致的，所以借用了存货的经济批量模型来确定企业最佳现金持有量。
存货模式将现金视为一项特殊的存货，假定企业的现金流入和流出稳定可预测，在需要现金时可通过有价证券的迅速变现来取得。
存货模式中与持有现金有关的成本有机会成本、转换成本、管理成本和短缺成本。
机会成本是指持有现金所放弃的投资收益，通常用有价证券的利息率表示，与现金持有量成正比。
转换成本是指有价证券转换为现金的固定成本，与交易次数呈正比。
管理成本因其相对稳定并同现金持有量的多少关系不大，将其视为无关成本而不予考虑；由于有价证券可随时转换为现金，无需考虑现金的短缺成本。
因此，存货模式只考虑持有现金的机会成本和转换成本，最佳现金持有量即指使机会成本和转换成本之和最低的现金持有量，计算公式为：TC(Q)=Q/2×K+T/ Q×F其中：K：有价证券的机会成本率；F：出售有价证券换回现金的交易成本；Q：每次有价证券转换为现金的数量；T：一定时期的现金总需求。
现行存货模式存在的问题存货模式是建立在一系列的假设条件之上的，这些假设条件与企业实际情况存在很大的差异，本文列举以下五点进行说明。
模型中假设一定时期内企业未来所需现金总量稳定且可预测，现金支出平衡，波动较少。
而实际情况却是，企业近期的现金预测准确率较高，远期的预测率较低，如要确定远期的最佳现金持有量，这种方法计算的结果往往有误差。
另外，大多数企业的现金支出都不均衡，如发放薪酬、支付购货款、购置固定资产、偿债时的现金支出额远远超过平时用于日常开支时的现金支出额。
模型假设企业所需现金均能通过有价证券变现得以实现，且有价证券可随时变现补充现金。
而实际中大多数企业的现金流入主要来源于营业收入或外部融资，并不主要依靠有价证券的变现获得。
而且，有价证券的转换也不是随时都可以进行的，因为企业是否买卖有价证券，不仅要看企业对现金的需求还要看有价证券的收益。
短期有价证券投资的目的是为了获得收益，在股价达到最高点时，即使企业不需要现金也必须抛售；同样，在股价达到低点时，卖出有价证券会产生损失，这时可向银行借款解决现金的需要，等股价上涨后再卖出，所以企业并不是需要现金时就必须变现有价证券。
模型中有价证券转换为现金的每次交易成本是固定的。
实际上，我国上交所、深交所证券交易费用主要包括交易佣金、印花税、交易通讯费和过户费等。
其中前两项是变动费用，按交易额的一定比例收取，如交易佣金按交易额的0.25%计算，印花税按交易额的0.2%计算；后两项是固定费用，按交易次数收取，如上海证券交易所每次的交易通讯费为5元、过户费为1元，深圳证券交易所每次的交易通讯费为5元（没有过户费）。
而存货模式下的转换成本，仅指每次证券交易的固定费用，没有包括变动费用。
在转换量比较大的情况下，固定费用较小可以忽略不计，而这时的变动费用却很大不可不计，按照存货模式计算的转换量就不是最佳的现金持有量了。
根据存货模式中一段时期内的现金持有状况可见，现金持有量最大为Q，最小为0。
这在现实中几乎是不存在的，因为没有企业会使现金持有量在某一时刻是为零的，因为库存现金不足就会使许多重要工作甚至整个企业陷人停顿，短缺成本十分巨大，而节约的资金成本却很少，所以企业都应保证一个最低的现金持有量水平。
存货模式中所计算的Q实质是每一次有价证券的转换量，并不是最佳的现金持有量，最多只能算是最佳的现金转换量。
这种做法没有考虑企业的最低现金持有量水平，认为上一次有价证券转换的现金用完后可再进行转换，平时根本不需要持有现金。
因此，存货模式关注的是每次需要转换多少现金，而没有明确表明现金应该持有多少，没有达到进行最佳现金持有量控制的目的。
存货模式的改进方法在综合考虑了企业实际的现金流入和流出后，对传统的存货模式进行适当的改进。
企业的现金流出可分为三个部分，第一部分是日常发生的生产经营及管理的现金流出，如采购费用、办公经费、差旅费等，这部分费用经常发生，企业必须储备足够的现金以满足需要；第二部分是预知的定期性现金流出，如工资、水电费、税金、还贷付息等，这部分现金支出是定期的，通常一月发生一次，可根据时间、数额的要求，事先做好预算和安排，可通过销售收入补充或从银行提现；第三部分是大额不规则现金流出，如重大资本运作、固定资产或无形资产购置、大修理费用等，这部分支出不是每月发生的，有的甚至不是每年发生的，每次的现金流出数额也不一样，但其发生额和发生时间都是预先计划的，这部分现金平时不必持有，等有需要时可通过有价证券变现来满足。
最佳现金持有量应在分析企业现金收支变化规律及影响因素的基础上确定，而不应由所有企业都使用通用存货模型来确定。
由于有价证券的利息率（机会成本）通常大于转换成本，从降低成本的角度考虑，企业的现金持有量可这样进行规划：企业平时只需持有最低数量的现金，这部分现金用以满足日常生产经营及管理所需的现金流出；第二部分即预知的定期性现金流出所需的现金，可通过销售收入收现和银行借款满足；第三部分即大额不规则现金流出所需的现金，由于金额大又不定期，则可通过有价证券变现来解决。
这种模式下，只有最低现金持有量但不固定最高限额。
最低现金持有量=日常生产经营及管理所需的现金流出量现金的转换量=大额不规则现金流出需要量影响企业最低现金持有量的因素主要有：企业生产经营规模的大小。
企业规模越大，所需的现金持有量就越大，反之越小。
企业经营管理水平的高低。
经营管理水平越高，货款回收越及时，所需的现金持有量就越小，反之越大。
企业再融资能力的强弱。
企业再融资能力强，比较容易随时取得资金，最低现金持有量可以少些，反之应多些。
企业流动资产的多少。
流动资产的流动性较强，转换成现金的速度快，故流动资产比重大的企业现金的持有量可少些，相反应多些。
两种方法的案例比较假设某企业全年销售收入为3 600万元，平均每日10万元（全年按360天计）。
全年成本为2 520万元，平均每日7万元，其中：材料费用4万元、工资1万元、折旧1万元、其他付现成本1万元。
全年税金360万元，平均每天1万元，每月25日缴纳。
工资每月10日发放，13日购买三台机器60万元，假设该企业以30天为一个生产经营周期，下面以某月1～30日现金收支情况为分析对象，具体数据列举略。
（一）存货模式确定最佳现金持有量设有价证券的年利率为10%，每次的固定转换成本为1000元。
按存货模式确定的==709930元年转换次数N=25200000/709930=36次相关的总成本TC(Q)=+709930×0.45%×36=+115008 =186000元（此例中考虑了有价证券转换的变动成本，此成本与固定成本相比，金额更大，必须予以考虑）。
（二）改进的模式该企业在一个生产经营周期内，现金收入为300万元，现金支出为210万元；从现金收入来看，每日现金收入不均衡，上下波动，最高为12万元，最低为8万元。
从现金支出来看，每日现金支出很不均衡，上下波动幅度较大，最高为18万元，最低为3万元。
特别是材料货款支出起伏较大，最高为6万元，最低为2万元。
10日支付工资、13日购买机器和25日缴纳税款的现金支出较多，其余时间的现金支出较少。
有关现金流出项目及所需现金的解决方法见表1。
从表1可以看出，改进后的现金持有量较低，即平时只需持有7万元满足日常所需即可，对于预知的定期现金流出和大额不规则现金流出，企业在资金筹措与调度上都可以预先做出安排，没有必要持有709930元的现金，可将多余的现金进行投资以取得收益。
由此可见，改进后的模式计算的每天现金结余的变动与存货模式计算出的最佳现金持有量相差甚远，虽然25日的现金持有量接近存货模式下的最佳现金持有量，这是一种巧合，不具备对现金持有量控制的指导作用。
最低现金持有量为7万元，现金的转换量为67万元。
此例中企业以30天为一个生产经营周期，以一个周期内持有现金成本乘以12即为全年的现金总成本。
相关总成本包括：日常持有最低现金量的机会成本，依靠销售收入补充的预知定期的现金流出的机会成本和有价证券的机会成本和转换成本。
一个周期的相关总成本=（70000×10%/12+640000/2×10%/12）+670000/2×10%/12+1000+670000×0.45%=9057元全年的相关总成本=9057×12=108684元这种模式下，有价证券的转换时间越晚，两次转换之间的间隔时间越长，则机会成本和转换成本越小，相关总成本也越小。
从此案例的两种确定现金持有量的相关成本总额可以看出，改进后的方法确定的现金持有量，更加简便和实用，也更有利于现金计划的编制和日常现金的管理和调度。
参考文献：1.陈四清.企业现金余额管理模式新探[J].财会月刊，2010(5)2.何秀贤，朱莉云.如何确定最佳现金持有量[J].财会月刊，2008(11)3.魏东玲.对存货模式下最佳现金持有量计算方法的探讨[J].中国管理信息化，2008(6)4.中国注册会计师协会.注册会计师全国统一考试辅导教材财务成本管理.中国财政经济出版社，2010。