华中数控2018年决策水平分析报告-智泽华
合集下载
相关主题
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
三、资产结构分析
华中数控2018年资产总额为247,432.2万元，其中流动资产为 177,144.06万元，主要分布在货币资金、应收账款、存货等环节，分别占 企业流动资产合计的29.73%、29.54%和25.88%。非流动资产为70,288.13 万元，主要分布在固定资产和商誉，分别占企业非流动资产的47.28%、 23.93%。企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的35.52%，表明 企业的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币性资产的投向。企业流 动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的 32.35%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。从资产各项目与
华中数控2018年决策水平报告
华中数控2018年决策水平报告
一、实现利润分析
2018年实现利润为780.68万元，与2017年的4,531.34万元相比有较大 幅度下降，下降82.77%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基 础比较可靠。2018年营业利润为618.35万元，与2017年的4,285.94万元相 比有较大幅度下降，下降85.57%。在营业收入大幅度下降的同时经营利润 也大幅度下降，企业经营业务开展得很不理想。
七、营运能力分析
华中数控2018年存货周转天数为293.81天，2017年为200.19天，2018 年比2017年延长93.61天。华中数控2018年应收账款周转天数为244.36天， 2017年为203.31天，2018年比2017年延长41.05天。从存货、应收账款、应 付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系来看，企业经营活动的资金 占用有较大幅度的增加，营运能力明显下降。
1.66 137,177.16
6.95 128,259.06
0
17,276.56
-0.01 17,279.12
0 17,279.12
0
76,463.18
0 76,460.51
-0 76,462.75
0
3,097.61
1.74 3,044.66
0 3,044.66
0
19,061.22
7.14 17,791.42
项目名称
负债总额 短期借款 应付账款 其他应付款 非流动负债 其他
负债变动情况表
2018年
2017年
2016年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
107,974.52
13.16 95,413.74
2.45 93,132.63
0
44,616.76
17.47 37,982.2
47.22
项目名称 营业毛利率 营业利润率 成本费用利润率 总资产报酬率 净资产收益率
盈利能力指标表(%)
2018年
2017年
33.43
0.75
0.93
1.11
0.77
32.21 4.35
4.3 2.74 2.72
2016年
32.29 -5.97 1.47 1.13 0.43
华中数控2018年内部经营资产的盈利能力为0.26%，与2017年的1.89% 相比有所降低，降低1.63个百分点。2018年对外长期投资业务的盈利能力 为6.86%，2017年为-10.02%。
25,800
0
23,432.81
1.33 23,126.07
-11.44 26,112.59
0
6,050.96
263.66 1,663.91
-88.03 13,901.84
0
13,108.37
4.17 12,583.54
-2.84 12,951.07
0
20,765.62
3.53 20,058.01
39.61 14,367.12
0
2018年所有者权益为139,457.68万元，与2017年的137,177.16万元相 比有所增长，增长1.66%。
Leabharlann Baidu
项目名称
所有者权益合计 资本金 资本公积 盈余公积 未分配利润
所有者权益变动表
2018年
2017年
2016年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
139,457.68
内部资料，妥善保管
第1页 共6页
华中数控2018年决策水平报告
营业收入的比例关系来看，2018年应收账款所占比例较高。其他应收款所 占比例过高。存货所占比例过高。
四、负债及权益结构分析 2018年负债总额为107,974.52万元，与2017年的95,413.74万元相比有 较大增长，增长13.16%。2018年企业负债规模有较大幅度增加，负债压力 有较大幅度的提高。
19.81 14,850.01
0
五、偿债能力分析
从支付能力来看，华中数控2018年是有现金支付能力的。企业短期偿 债能力下降，主要是由经营业务萎缩、资产周转速度放慢、经营业务创造 现金的能力下降引起的。从短期来看，企业拥有支付利息的能力。从盈利 情况来看，企业盈利对利息的保障倍数为1.42倍。企业盈利能力对利息的 保障程度偏低。
二、成本费用分析
2018年华中数控成本费用总额为83,697.45万元，其中：营业成本为 53,920.04万元，占成本总额的64.42%；销售费用为11,914.92万元，占成 本总额的14.24%；管理费用为10,406.69万元，占成本总额的12.43%；财务 费用为1,879.31万元，占成本总额的2.25%；营业税金及附加为640.98万元， 占成本总额的0.77%。2018年销售费用为11,914.92万元，与2017年的 9,579.99万元相比有较大增长，增长24.37%。2018年尽管企业销售费用有 较大幅度增长，但营业收入却出现了较大幅度的下降，企业市场销售活动 开展得很不理想，应当采取果断措施，调整产品结构、销售战略或销售队 伍。2018年管理费用为10,406.69万元，与2017年的24,335.86万元相比有 较大幅度下降，下降57.24%。2018年管理费用占营业收入的比例为12.7%， 与2017年的24.7%相比有较大幅度的降低，降低12个百分点。
内部资料，妥善保管
第2页 共6页
华中数控2018年决策水平报告
项目名称 流动比率 速动比率 利息保障倍数 资产负债率
偿债能力指标表
2018年
2017年
1.87
1.38
1.42
0.44
2.02 1.51 3.69 0.41
2016年
1.97 1.58
2.5 0.42
六、盈利能力分析
华中数控2018年的营业利润率为0.75%，总资产报酬率为1.11%，净资 产收益率为0.77%，成本费用利润率为0.99%。企业实际投入到企业自身经 营业务的资产为241,962.14万元，经营资产的收益率为0.26%，而对外投资 的收益率为6.86%。
华中数控2018年资产总额为247,432.2万元，其中流动资产为 177,144.06万元，主要分布在货币资金、应收账款、存货等环节，分别占 企业流动资产合计的29.73%、29.54%和25.88%。非流动资产为70,288.13 万元，主要分布在固定资产和商誉，分别占企业非流动资产的47.28%、 23.93%。企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的35.52%，表明 企业的支付能力和应变能力较强。但应当关注货币性资产的投向。企业流 动资产中被别人占用的、应当收回的资产数额较大，约占企业流动资产的 32.35%，应当加强应收款项管理，关注应收款项的质量。从资产各项目与
华中数控2018年决策水平报告
华中数控2018年决策水平报告
一、实现利润分析
2018年实现利润为780.68万元，与2017年的4,531.34万元相比有较大 幅度下降，下降82.77%。实现利润主要来自于内部经营业务，企业盈利基 础比较可靠。2018年营业利润为618.35万元，与2017年的4,285.94万元相 比有较大幅度下降，下降85.57%。在营业收入大幅度下降的同时经营利润 也大幅度下降，企业经营业务开展得很不理想。
七、营运能力分析
华中数控2018年存货周转天数为293.81天，2017年为200.19天，2018 年比2017年延长93.61天。华中数控2018年应收账款周转天数为244.36天， 2017年为203.31天，2018年比2017年延长41.05天。从存货、应收账款、应 付账款三者占用资金数量及其周转速度的关系来看，企业经营活动的资金 占用有较大幅度的增加，营运能力明显下降。
1.66 137,177.16
6.95 128,259.06
0
17,276.56
-0.01 17,279.12
0 17,279.12
0
76,463.18
0 76,460.51
-0 76,462.75
0
3,097.61
1.74 3,044.66
0 3,044.66
0
19,061.22
7.14 17,791.42
项目名称
负债总额 短期借款 应付账款 其他应付款 非流动负债 其他
负债变动情况表
2018年
2017年
2016年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
107,974.52
13.16 95,413.74
2.45 93,132.63
0
44,616.76
17.47 37,982.2
47.22
项目名称 营业毛利率 营业利润率 成本费用利润率 总资产报酬率 净资产收益率
盈利能力指标表(%)
2018年
2017年
33.43
0.75
0.93
1.11
0.77
32.21 4.35
4.3 2.74 2.72
2016年
32.29 -5.97 1.47 1.13 0.43
华中数控2018年内部经营资产的盈利能力为0.26%，与2017年的1.89% 相比有所降低，降低1.63个百分点。2018年对外长期投资业务的盈利能力 为6.86%，2017年为-10.02%。
25,800
0
23,432.81
1.33 23,126.07
-11.44 26,112.59
0
6,050.96
263.66 1,663.91
-88.03 13,901.84
0
13,108.37
4.17 12,583.54
-2.84 12,951.07
0
20,765.62
3.53 20,058.01
39.61 14,367.12
0
2018年所有者权益为139,457.68万元，与2017年的137,177.16万元相 比有所增长，增长1.66%。
Leabharlann Baidu
项目名称
所有者权益合计 资本金 资本公积 盈余公积 未分配利润
所有者权益变动表
2018年
2017年
2016年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
139,457.68
内部资料，妥善保管
第1页 共6页
华中数控2018年决策水平报告
营业收入的比例关系来看，2018年应收账款所占比例较高。其他应收款所 占比例过高。存货所占比例过高。
四、负债及权益结构分析 2018年负债总额为107,974.52万元，与2017年的95,413.74万元相比有 较大增长，增长13.16%。2018年企业负债规模有较大幅度增加，负债压力 有较大幅度的提高。
19.81 14,850.01
0
五、偿债能力分析
从支付能力来看，华中数控2018年是有现金支付能力的。企业短期偿 债能力下降，主要是由经营业务萎缩、资产周转速度放慢、经营业务创造 现金的能力下降引起的。从短期来看，企业拥有支付利息的能力。从盈利 情况来看，企业盈利对利息的保障倍数为1.42倍。企业盈利能力对利息的 保障程度偏低。
二、成本费用分析
2018年华中数控成本费用总额为83,697.45万元，其中：营业成本为 53,920.04万元，占成本总额的64.42%；销售费用为11,914.92万元，占成 本总额的14.24%；管理费用为10,406.69万元，占成本总额的12.43%；财务 费用为1,879.31万元，占成本总额的2.25%；营业税金及附加为640.98万元， 占成本总额的0.77%。2018年销售费用为11,914.92万元，与2017年的 9,579.99万元相比有较大增长，增长24.37%。2018年尽管企业销售费用有 较大幅度增长，但营业收入却出现了较大幅度的下降，企业市场销售活动 开展得很不理想，应当采取果断措施，调整产品结构、销售战略或销售队 伍。2018年管理费用为10,406.69万元，与2017年的24,335.86万元相比有 较大幅度下降，下降57.24%。2018年管理费用占营业收入的比例为12.7%， 与2017年的24.7%相比有较大幅度的降低，降低12个百分点。
内部资料，妥善保管
第2页 共6页
华中数控2018年决策水平报告
项目名称 流动比率 速动比率 利息保障倍数 资产负债率
偿债能力指标表
2018年
2017年
1.87
1.38
1.42
0.44
2.02 1.51 3.69 0.41
2016年
1.97 1.58
2.5 0.42
六、盈利能力分析
华中数控2018年的营业利润率为0.75%，总资产报酬率为1.11%，净资 产收益率为0.77%，成本费用利润率为0.99%。企业实际投入到企业自身经 营业务的资产为241,962.14万元，经营资产的收益率为0.26%，而对外投资 的收益率为6.86%。