9-解读《证券公司风险控制管理办法》(2008)
什么是以净资本为核心的风险控制指标体系
1、什么是以净资本为核心的风险控制指标体系？要了解这个概念，需要对现有关于证券公司风险控制指标的有关法律规定进行一个梳理。
目前，最重要的法规就是《证券公司风险控制指标管理办法》，办法在06年颁布，08年有过一次修改。
在06年之前，多部法律都规定了净资本等风险控制指标的相关规定，包括《自营业务管理办法》、《证券公司管理办法》等等，但风险指标分散在不同的法律、规章中，没有形成统一体系，并且风险监控指标也不够全面，不能完全反应证券公司面临的风险。
08年的《证券公司风险控制指标管理办法》中，以净资本为核心的风险控制指标体系分为两个层次：一是净资本。
根据《办法》第9条，净资本是根据证券公司的业务范围和公司资产负债的流动性特点，在净资产的基础上对资产负债等项目和有关业务进行风险调整后得出的综合性风险控制指标。
简单地讲，净资本指标是证券公司净资产中流动性较高、可快速变现的部分。
《办法》对证券公司净资本的绝对指标和相对指标进行了规定，目的就是使公司业务范围与其净资本充足水平相匹配。
（第19条、20、22、23条）。
关于对净资本的监控就体现在大家手头上的两张表格上，《证券公司净资本计算表》、《证券公司风险控制指标监管报表》。
二是风险资本准备。
《办法》对风险资本准备的定义：证券公司开展各项业务、设立分支机构等存在可能导致净资本损失的风险，应当按一定标准计算风险资本准备并与净资本建立对应关系，确保各项风险资本准备有对应的净资本支撑。
也就是说，通过风险资本准备，建立了各项业务规模与净资本水平动态挂钩的机制。
需要说明的是，风险资本准备只是个虚拟的概念，并不需要真实计提。
2、证券公司落实风险控制指标体系的意义在哪里？第一个是满足监管要求。
《证券法》规定：“证券公司的净资本或者其他风险控制指标不符合规定的，证监会可以视情形采取限制业务活动，直至撤销业务许可等监管措施。
”也就是说，如果证券公司风险控制指标不符合规定，导致的法律后果就可能是无法开展某项业务或者直接被撤销业务经营许可。
证券市场主体练习及答案
证券市场主体练习及答案1、下列选项中，不属于中国证券业协会的自律管理职责的是()。
A、组织证券从业人员水平考试B、推动行业开展投资者教育，组织制作投资者教育产品，普及证券知识C、推动行业诚信建设，开展行业诚信评价D、负责证券业从业人员资格考试、执业注册正确答案：D【专家解析】根据2011年6月24日中国证券业协会2、证券公司以自己的名义，以自有资金或者依法筹集的资金，为本公司买卖在境内证券交易所上市交易的证券，在境内银行间市场交易的政府债券、国际开发机构人民币债券、央行票据、金融债券、短期融资券、公司债券、中期票据和企业债券，以及经证监会批准或者备案发行并在境内金融机构柜台交易的证券，以获取营利的行为，称为()A、资产管理业B、证券自营业C、财务顾问业D、证券代理业正确答案：B【专家解析】证券自营业务是指证券公司以自己的名义，以自有资金或者依法筹集的资金，为本公司买卖在境内证券交易所上市交易的证券，在境内银行间市场交易的政府债券、国际开发机构人民币债券、央行票据、金融债券、短期融资券、公司债券、中期票据和企业债券，以及经证监会批准或者备案发行并在境内金融机构柜台交易的证券，以获取营利的行为。
3、()及其授权的地方派出机构负责对证券、期货投资咨询业务的监督管理。
A、中国证监会B、国务院C、财政部D、中国证监会与财政部正确答案：A【专家解析】为了加强对证券、期货投资咨询活动的管理，保障投资者的合法权益和社会公共利益，经国务院批准，国务院证券委员会于1997年12月发布《证券、期货投资咨询管理暂行办法》。
中国证监会及其授权的地方派出机构负责对证券、期货投资咨询业务的监督管理。
4、下列选项中，不属于证券交易所理事会的职责的是()。
A、执行会员大会的决议B、选举和罢免会员理事C、制定、修改证券交易所的业务规则D、审定总经理提出的工作计划正确答案：B【专家解析】根据《中华人民共和国证券法》和《证券交易所管理办法》的规定，证券交易所设理事会，理事会是证券交易所的决策机构，其主要职责是：(1)执行会员大会的决议。
证券公司员工风控管理制度
第一章总则第一条为加强证券公司风险管理，提高员工风险意识，保障公司及客户的合法权益，维护证券市场稳定，根据《证券法》、《证券公司风险控制指标管理办法》等相关法律法规，结合公司实际情况，制定本制度。
第二条本制度适用于证券公司全体员工，包括但不限于经纪业务、投资银行业务、资产管理业务、研究业务、信息技术等部门。
第三条公司风控管理部门负责组织实施本制度，各部门应积极配合，共同维护公司风险管理体系的有效运行。
第二章风险管理原则第四条风险管理应以预防为主，预防与应对相结合，确保公司业务稳健发展。
第五条坚持合规经营，严格遵守国家法律法规和证券行业监管政策。
第六条坚持全面风险管理，覆盖公司各项业务、各个层面。
第七条坚持动态调整，根据市场变化和公司业务发展适时调整风险管理制度。
第三章风险管理制度第八条建立健全风险管理制度，包括但不限于：（一）风险识别制度：明确风险识别的责任、方法和程序，对业务流程、业务环节进行全面风险识别。
（二）风险评估制度：建立风险评估指标体系，对各类风险进行定量和定性分析。
（三）风险控制制度：制定风险控制措施，包括风险隔离、风险分散、风险转移等。
（四）风险报告制度：定期向公司管理层报告风险状况，确保风险信息畅通。
（五）风险预警制度：建立风险预警机制，对潜在风险及时发出预警。
第九条建立健全员工风险管理制度，包括：（一）风险培训制度：定期组织员工参加风险培训，提高员工风险意识。
（二）风险考核制度：将风险管理纳入员工绩效考核体系，激发员工参与风险管理的积极性。
（三）风险举报制度：鼓励员工举报风险隐患，对举报人给予保护。
第四章风险管理职责第十条公司管理层应承担以下风险管理职责：（一）制定公司风险管理战略，确保公司风险管理体系的有效运行。
（二）监督各部门执行风险管理措施，确保风险控制目标的实现。
（三）定期召开风险管理会议，研究解决风险管理中的重大问题。
第十一条各部门应承担以下风险管理职责：（一）建立健全本部门风险管理制度，确保本部门业务稳健发展。
《证券市场基础知识》考试重点及难点题2
《证券市场基础知识》考试重点及难点题2一、单项选择题(本类题共60小题，每题0．5分，共30分。
每小题的四个选项中，只有一个符合题意的正确答案。
多选、错选、不选均不得分)1．证券市场两个最基本和最主要的品种是（）。
A．股票和基金证券B．债券和金融期货C．股票和债券D．基金证券和金融期货2．中央银行以公开市场操作作为政策手段，通过买卖（），影响货币供应量进行宏观调控。
A．金融债券或公司债券B．公司债券或政府机构债券C．政府债券或政府机构债券D．政府债券或金融债券3．下列关于我国社保基金的叙述，不正确的是（）。
A．主要由两部分组成：一部分是社会保障基金，另一部分是社会保险基金B．其投资范围包括银行存款、国债、证券投资基金、股票、信用等级在投资级以上的企业债、金融债等有价证券C．全国社会保障基金理事会直接运作的社保基金的投资范围限于银行存款、在一级市场购买国债D．社会保障基金委托单个社保基金投资管理人进行管理的资产，不得超过年度社保基金委托资产总值的10%4．在证券市场起中介作用的机构是（）和其他证券服务机构，通常把两者合称为证券中介机构。
A．证券登记结算机构B．证券公司C．证券业协会D．证券交易所5．1602年，在（）成立了世界上第一个股票交易所。
A．英国的伦敦B．美国的纽约C．美国的华盛顿D．荷兰的阿姆斯特丹6．1918年夏天成立的（）是中国人自己创办的第一家证券交易所。
A．北平证券交易所B．青岛市物品证券交易所C．天津市企业交易所D．上海华商证券交易所7．截至2008年年底，分别有l2家内地证券公司、（）家内地基金公司获准在香港设立分支机构。
A．3B．4C．5D．118．下列关于股票的性质描述错误的是（）。
A．股票是综合权利证券B．股票是证权证券、资本证券C．股票是有价证券D．股票是非要式证券9．股票按股东享有权利的不同，可以分为（）。
A．记名股票和无记名股票B．有面额股票和无面额股票C．普通股票和优先股票D．份额股票和比例股票10．下列关于股份回购叙述错误的是（）。
证券交易概述练习试卷2(题后含答案及解析)
证券交易概述练习试卷2(题后含答案及解析) 题型有：1. 单项选择题 2. 多项选择题 3. 判断题单项选择题本大题共70小题，每小题0.5分，共35分。
以下各小题所给出的四个选项中，只有一项最符合题目要求。
1．合约买方向卖方支付一定的费用,在约定日期内享有按事先约定的价格向合约卖方买卖某种金融工具的权利的契约被称为( )。
A．期货B．期权C．股票D．权证正确答案：B 涉及知识点：证券交易概述2．从运作上看,回购交易结合了现货交易和( )的特点。
A．远期交易B．期货交易C．互换交易D．信用交易正确答案：A 涉及知识点：证券交易概述3．信用交易是投资者通过交付保证金取得( )信用而进行的交易。
A．做市商B．自营商C．证券交易所D．经纪人正确答案：D 涉及知识点：证券交易概述4．根据我国《证券公司融资融券业务试点管理办法》的规定,融资融券业务是指证券公司向( )出借资金供其买入上市证券或者出借上市证券供其卖出,并收取担保物的经营活动。
A．登记结算公司B．客户C．证券交易所D．中国证监会正确答案：B 涉及知识点：证券交易概述5．可以买卖股票的人员有( )。
A．证券交易所从业人员B．证监会的工作人员C．证券登记结算机构的工作人员D．商业银行从业人员正确答案：D 涉及知识点：证券交易概述6．设立证券公司要求主要股东最近( )年无重大违法违规记录,净资产不低于人民币( )亿元。
A．3,2B．2,3C．1,2D．1,3正确答案：A 涉及知识点：证券交易概述7．某证券公司经营证券经纪业务,同时经营证券承销与保荐、证券自营业务,根据《证券公司风险控制指标管理办法》规定,其净资本不得低于人民币( )元。
A．2000万B．5000万C．1亿D．5亿正确答案：D 涉及知识点：证券交易概述多项选择题本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。
以下各小题所给出的四个选项中，至少有两项符合题目要求。
多选、少选、错选均不得分。
证券公司风险管理办法5篇
证券公司风险管理办法5篇证券公司风险管理办法怎么写？证券也被称为书据、书证。
但随着经济的飞速前进，尤其是电子技术和信息网络的发展，现代社会出现了证券的“无纸化”，证券投资者已几乎不再拥有任何实物券形态的证券，下面小编给大家带来证券公司风险管理办法。
证券公司风险管理办法篇11．全面实行分类监管，形成有效的日常监管体制。
抓紧完善以净资本为核心的风险监控指标体系和分类标准。
根据风险程度、内控水准、财务实力等指标，对证券公司实行分类监管。
对经纪、承销、自营、资产管理和财务顾问等业务实行牌照管理和规模控制。
20________年内重点做好一、二类公司的评审工作，20________年6月前公布证券公司净资本规则和风险监控指标体系。
狠抓监管制度的落实，持续加强对证券公司的监管，维护正常的市场秩序，使证券公司走上规范、健康发展的轨道。
2．完善自营业务的内外部监控机制。
进一步落实自营业务专用席位制度和账户报备要求，提高证券交易所一线实时监控能力，及时发现和遏制证券公司“做庄控盘”行为。
2 0________年8月底前公布证券公司证券自营业务管理的有关规定，全面完善自营业务的内部控制和外部监管制度。
3．加强对高管人员和股东的监管，规范高管和股东行为。
落实《证券公司高级管理人员管理办法》，全面实施以责任追究为主线的事先审核、专业测试、任职承诺、持续记录、违规处罚、年度考核、离任审计制度。
20________年底前对所有在职和拟任高管人员进行一次强制轮训和专业测试，要求限期达标，不能达标的限期离任。
按照《证券公司治理准则（试行）》，进一步规范股东行为，在准入环节采取中介机构出具专项意见书、监管机关聆讯、查询相关征信系统等措施，加强资质审查和诚信调查。
4．积极推动证券公司建立现代企业制度。
综合运用审核和日常监管等手段，督促证券公司认真落实《公司法》、《证券公司治理准则（试行）》、《证券公司内部控制指引》等法律和规章，进一步完善治理结构、加强内部控制，规范股东与公司以及公司与董事、监事、高管人员的关系，确保股东、董事和监事正确有效地行使对公司事务的知情权、决策权和监督权，切实落实股东、董事、监事和高管人员对公司及其客户的诚信责任，建立健全内部激励约束机制，真正做到资本充足、内控严密、运营安全、服务和效率良好。
2022证券从业资格考试《证券市场基本法律法规》自我检测试题 附答案
2022证券从业资格考试《证券市场基本法律法规》自我检测试题附答案考试须知：1、考试时间：120分钟，本卷满分为100分。
2、请首先按要求在试卷的指定位置填写您的姓名、准考证号等信息。
3、请仔细阅读各种题目的回答要求，在密封线内答题，否则不予评分。
姓名：______考号：______一、单项选择题（共50小题，每题1分，共50分）1、除了证券公司风险控制指标体系中主要的风险控制指标之外，证券公司经营、为客户提供的，应当符合中国证监会对该项业务的风险控制指标标准。
（）A.证券自营业务；融资或融券服务B.证券经纪业务；融资或融券服务C.证券自营业务；资产管理服务D.证券经纪业务；资产管理服务2、证券公司客户资料在业务关系结束后，证券交易信息在交易结束后，应当至少保存（）年。
A.5B.10C.15D.203、保荐代表人在从事保荐业务过程中，不得持有发行人的股份。
此外，其（）同样受到该限制。
A.配偶B.父母C.朋友D.兄弟4、下列选项中，不属于部门规章及规范性文件的是（）。
A.《证券发行与承销管理办法》B.《首次公开发行股票并上市管理办法》C.《证券公司监督管理条例》D.《上市公司信息披露管理办法》5、下列关于股票上市的说法，错误的是（）。
A.申请文件置备于指定场所供公众查阅B.申请股票上市的公司应与证券交易所签订上市协议C.公司应当在规定的期限内公告股票上市文件及有关文件D.股票上市交易申请应经中国证监会审核同意6、证券公司可以设立（），从事《证券公司证券自营投资品种清单》所列品种以外的金融产品等投资。
A.自营业务部门B.分公司C.子公司D.营业部7、融资融券业务的决策与授权体系原则上按照（）的架构设立和运行。
A.董事会一业务决策机构一业务执行部门一业务风控部门B.股东（大）会一业务决策机构一业务执行部门一分支机构C.股东（大）会一董事会一业务决策机构一业务执行部门D.董事会一业务决策机构一业务执行部门一分支机构8、（），即设立公司时，公司首次发行的股份由发起人全部认足，而不再向社会公众公开募集。
2018年10月证券从业资格《基础知识》冲刺试题及答案(1)
2018年10月证券从业资格《基础知识》冲刺试题及答案(1)【导语】为大家整理的2018年10月证券从业资格《基础知识》冲刺试题及答案(2)供大家参考，希望对考生有帮助！1[单选题] 从基金资产中扣除的，用于支付销售机构佣金以及基金管理人的基金营销广告费、促销活动费、持有人服务费等方面的费用是( )。
A.基金交易费B.基金销售服务费C.申购费D.基金运作费参考答案：B参考解析：基金销售服务费是指从基金资产中扣除的，用于支付销售机构佣金以及基金管理人的基金营销广告费、促销活动费、持有人服务费等方面的费用。
2[单选题] 代办股份转让系统即俗称的( )。
A.主板市场B.创业板市场C.二板市场D.三板市场参考答案：D参考解析：三板市场的全称是“代办股份转让系统”，于2001年7月16日正式开办。
3[单选题] 从运作方式看，回购交易结合了( )的特点。
A.现货交易和远期交易B.现货交易和期货交易C.现货交易和权证交易D.现货交易和期权交易参考答案：A参考解析：回购交易更多地具有短期融资的属性。
从运作方式看，它结合了现货交易与远期交易的特点，通常在债券交易中运用。
4[单选题] 假设某基金持有的三种股票的数量分别为10万股、50万股和100万股，每股的收盘价分别为30元、20元和10元，银行存款为1000万元，对托管人或管理人应付未付的报酬为500万元，应付税金为500万元，则基金资产净值总额为人民币( )万元。
A.2200B.2250C.2300D.2350参考答案：C参考解析：基金资产总值是指基金所拥有的各类证券的价值、银行存款本息、基金应收的申购基金款以及其他投资所形成的价值总和。
基金资产净值是指基金资产总值减去负债后的价值，即基金资产净值=基金资产总值一基金负债。
由题中数据可知，基金资产总值=10×30+50×20+100×10+1000=3300(万元);基金负债=500+500=1000(万元)。
证券公司风险处置条例详解
证券公司风险处置条例详解证券公司风险处置条例是指证券公司为了规范风险处置行为，保障市场稳定运行而制定的一项管理规定。
该条例包括以下几个方面的内容：1. 风险识别和量化：证券公司应建立科学的风险识别和量化体系，通过风险评估模型和监控指标等工具，及时发现、评估和量化风险。
同时，证券公司还应建立定期报告制度，向监管部门报告风险状况。
2. 预防措施：证券公司应通过建立有效的内部控制制度和业务流程，规范风险管理工作。
包括建立风险管理部门、完善风险管理手册、加强风险教育和培训等。
此外，证券公司还应建立健全的风险预警机制，对风险进行动态监控和预测，制定相应的风险策略和处置措施。
3. 风险应对策略：证券公司在面对风险时，应根据风险的性质、程度和影响，采取适当的应对措施。
比如，对于潜在的市场风险，可以采取限制交易、改变持仓结构等措施；对于资金风险，可以加强流动性管理、控制杠杆比例等。
4. 处置措施：一旦出现风险事件，证券公司应立即启动相应的应急预案，采取积极、有效的措施进行处置。
具体措施可以包括暂停交易、申请停牌、清算仓位、调整交易策略等。
同时，证券公司还应按照合规的要求，及时向投资者和相关部门披露风险状况和处置进展，保障信息透明度。
5. 风险管理监督：监管部门应对证券公司的风险管理工作进行监督和检查，确保其风险管理措施的合规性和有效性。
同时，还应加强对证券公司内控制度的规范和管理，及时发现和纠正风险管理中存在的问题。
综上所述，证券公司风险处置条例是为了保障证券市场的稳定运行而制定的一项重要规章，通过明确风险识别和量化、预防措施、应对策略、处置措施以及监督管理等方面的要求，加强了证券公司的风险管理能力，提高了市场的安全性和稳定性。
证券公司风险处置条例的制定是为了保护投资者的合法权益，维护证券市场的稳定运行。
风险是市场中必然存在的一种现象，但是如果不加以妥善处理，就有可能对市场造成严重的影响甚至导致系统性风险。
因此，制定风险处置条例对于规范市场秩序、提高风险应对能力具有重要意义。
证券公司风险处置条例
中华人民共和国国务院令（第523号）《证券公司风险处置条例》已经2008年4月23日国务院第6次常务会议通过，现予公布，自公布之日起施行。
总理温家宝二00八年四月二十三日证券公司风险处置条例第一章总则第一条为了控制和化解证券公司风险，保护投资者合法权益和社会公共利益，保障证券业健康发展，根据《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》）、《中华人民共和国企业破产法》（以下简称《企业破产法》），制定本条例。
第二条国务院证券监督管理机构依法对处置证券公司风险工作进行组织、协调和监督。
第三条国务院证券监督管理机构应当会同中国人民银行、国务院财政部门、国务院公安部门、国务院其他金融监督管理机构以及省级人民政府建立处置证券公司风险的协调配合与快速反应机制。
第四条处置证券公司风险过程中，有关地方人民政府应当采取有效措施维护社会稳定。
第五条处置证券公司风险过程中，应当保障证券经纪业务正常进行。
第二章停业整顿、托管、接管、行政重组第六条国务院证券监督管理机构发现证券公司存在重大风险隐患，可以派出风险监控现场工作组对证券公司进行专项检查，对证券公司划拨资金、处置资产、调配人员、使用印章、订立以及履行合同等经营、管理活动进行监控，并及时向有关地方人民政府通报情况。
第七条证券公司风险控制指标不符合有关规定，在规定期限内未能完成整改的，国务院证券监督管理机构可以责令证券公司停止部分或者全部业务进行整顿。
停业整顿的期限不超过3个月。
证券经纪业务被责令停业整顿的，证券公司在规定的期限内可以将其证券经纪业务委托给国务院证券监督管理机构认可的证券公司管理，或者将客户转移到其他证券公司。
证券公司逾期未按照要求委托证券经纪业务或者未转移客户的，国务院证券监督管理机构应当将客户转移到其他证券公司。
第八条证券公司有下列情形之一的，国务院证券监督管理机构可以对其证券经纪等涉及客户的业务进行托管；情节严重的，可以对该证券公司进行接管：（一）治理混乱，管理失控；（二）挪用客户资产并且不能自行弥补；（三）在证券交易结算中多次发生交收违约或者交收违约数额较大；（四）风险控制指标不符合规定，发生重大财务危机；（五）其他可能影响证券公司持续经营的情形。
证券公司风险控制指标管理办法(2020修正)
证券公司风险控制指标管理办法（2006年7月5日中国证券监督管理委员会第185次主席办公会议审议通过，根据2008年6月24日中国证券监督管理委员会《关于修改〈证券公司风险控制指标管理办法〉的决定》、2016年6月16日中国证券监督管理委员会《关于修改〈证券公司风险控制指标管理办法〉的决定》、2020年3月20日中国证券监督管理委员会《关于修改部分证券期货规章的决定》修正）第一章总则第一条为了建立以净资本和流动性为核心的风险控制指标体系，加强证券公司风险监管，督促证券公司加强内部控制、提升风险管理水平、防范风险，根据《证券法》等有关法律、行政法规，制定本办法。
第二条证券公司应当按照中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）的有关规定，遵循审慎、实质重于形式的原则，计算净资本、风险覆盖率、资本杠杆率、流动性覆盖率、净稳定资金率等各项风险控制指标，编制净资本计算表、风险资本准备计算表、表内外资产总额计算表、流动性覆盖率计算表、净稳定资金率计算表、风险控制指标计算表等监管报表（以下统称风险控制指标监管报表）。
第三条中国证监会可以根据市场发展情况和审慎监管原则，对各项风险控制指标标准及计算要求进行动态调整；调整之前，应当公开征求行业意见，并为调整事项的实施作出过渡性安排。
对于未规定风险控制指标标准及计算要求的新产品、新业务，证券公司在投资该产品或者开展该业务前，应当按照规定事先向中国证监会、公司注册地的中国证监会派出机构（以下简称派出机构）报告或者报批。
中国证监会根据证券公司新产品、新业务的特点和风险状况，在征求行业意见基础上确定相应的风险控制指标标准及计算要求。
第四条中国证监会可以按照分类监管原则，根据证券公司的治理结构、内控水平和风险控制情况，对不同类别公司的风险控制指标标准和计算要求，以及某项业务的风险资本准备计算比例进行动态调整。
第五条中国证监会及其派出机构应当对证券公司净资本等各项风险控制指标数据的生成过程及计算结果的真实性、准确性、完整性进行定期或者不定期检查。
《证券公司全面风险管理规范》
证券公司全面风险管理规范（修订稿）第一章总则第一条为加强和规范证券公司全面风险管理，增强核心竞争力，保障证券行业持续稳健运行，根据《中华人民共和国证券法》、《证券公司监督管理条例》、《证券公司风险控制指标管理办法》等法律法规及相关自律规则，制定本规范。
第二条本规范所称全面风险管理，是指证券公司董事会、经理层以及全体员工共同参与，对公司经营中的流动性风险、市场风险、信用风险、操作风险、声誉风险等各类风险，进行准确识别、审慎评估、动态监控、及时应对及全程管理。
第三条证券公司应当建立健全与公司自身发展战略相适应的全面风险管理体系。
全面风险管理体系应当包括可操作的管理制度、健全的组织架构、可靠的信息技术系统、虽化的风险指标体系、专业的人才队伍、有效的风险应对机制。
证券公司应当定期评估全面风险管理体系，并根据评估结果及时改进风险管理工作。
第四条证券公司应将所有子公司以及比照子公司管理的各类孙公司（以下简称“子公司”）纳入全面风险管理体系，强化分支机构风险管理，实现风险管理全覆盖。
第五条［风险文化］证券公司应当在全公司推行稳健的风险文化，形成与本公司相适应的风险管理理念、价值准则、职业操守，建立培训、传达和监督机制。
第二章风险管理组织架构第六条证券公司应当明确董事会、监事会、经理层、各部门、分支机构及子公司履行全面风险管理的职责分工，建立多层次、相互衔接、有效制衡的运行机制。
第七条证券公司董事会承担全面风险管理的最终责任，履行以下职责：（一）推进风险文化建设；（二）审议批准公司全面风险管理的基本制度；（三）审议批准公司的风险偏好、风险容忍度以及重大风险限额；（四）审议公司定期风险评估报告；（五）任免、考核首席风险官，确定其薪酬待遇；（六）建立与首席风险官的直接沟通机制；（七）公司章程规定的其他风险管理职责。
董事会可授权其下设的风险管理相关专业委员会履行其全面风险管理的部分职责。
第八条证券公司监事会承担全面风险管理的监督责任，负责监督检查董事会和经理层在风险管理方面的履职尽责情况并督促整改。
证券公司风险控制指标管理办法
证券公司风险控制指标管理办法⽬录第⼀章总则第⼆章风险控制指标标准第三章监管要求与监管措施第四章罚则第五章附则第⼀章总则第⼀条为加强对证券公司风险的监管，督促证券公司加强内部控制，防范风险，根据《证券法》等有关法律、⾏政法规的规定，制定本办法。
关联法规：全国⼈⼤法律（1）条第⼆条证券公司应按照本办法规定的风险控制指标和中国证监会制定的《证券公司净资本计算规则》编制净资本计算表和风险控制指标监管报表，并确保数据真实、准确、完整。
中国证监会和公司注册地的中国证监会派出机构（以下简称"中国证监会及其派出机构"）可以根据审慎监管需要，要求设有⼦公司的证券公司提供以合并数据为基础编制的净资本计算表和风险控制指标监管报表。
第三条证券公司的董事、⾼级管理⼈员应当对公司半年度、年度净资本计算表和风险控制指标监管报表签署书⾯确认意见。
证券公司的法定代表⼈、经营管理的主要负责⼈、财务负责⼈应当对公司⽉度净资本计算表和风险控制指标监管报表签署书⾯确认意见。
在证券公司净资本计算表和风险控制指标监管报表上签字的⼈员，应当保证净资本计算表和风险控制指标监管报表真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述和重⼤遗漏；对净资本计算表和风险控制指标监管报表内容持有异议的，应当注明⾃⼰的意见和理由。
第四条证券公司经营管理的主要负责⼈应⾄少每半年向公司全体股东报告⼀次公司净资本等风险控制指标具体情况和达标情况，并获得股东的签收确认证明⽂件。
第五条证券公司应在每⽉前10个⼯作⽇内，向中国证监会及其派出机构报送上⽉的净资本计算表和风险控制指标监管报表，并抄报上海、深圳证券交易所，中国证券登记结算有限责任公司，中国证券业协会。
中国证监会及其派出机构可以根据审慎监管需要，要求证券公司按周或按⽇编制并报送净资本计算表和风险控制指标监管报表。
第六条证券公司应聘请具有证券相关业务资格的会计师事务所对其年度净资本计算表和风险控制指标监管报表进⾏审计。
证券公司风险控制指标管理办法
证券公司风险控制指标管理办法
《证券公司风险控制指标管理办法》（以下简称《办法》）是为了规范证券公司风险控制指标管理活动，确保证券公司正常运营并提高证券公司风险控制能力，建立完善的风险控制指标管理制度，促进证券公司风险控制更加有效，于2013年9月1日由中国证券监督管理委员会发布。
编制《办法》的主要目的是制定证券公司风险控制指标管理的标准、规范、条件，包括总体管理要求、指标等级预警制定标准和操作流程、业务风险控制指标管理、流动性风险控制指标管理和投资组合风险控制指标管理等多个方面.
除此之外，《办法》也拟定了对证券公司风险控制指标管理工作进行考核，强调其自身在风险控制指标管理工作中，必须承担到底的责任，以确保证券公司的资金安全，维护投资者的合法权益。
该《办法》的出台，将有效促进证券公司及时发现和有效控制风险，完善风险管理体系，保护投资者合法权益，继续完善证券市场投资风险环境，为投资者提供安全有序的投资渠道，为证券公司经营环境营造良好的发展空间。
《证券公司风险控制指标管理办法》解读
《证券公司风险控制指标管理办法》解读■券商对单一客户融资或融券规模不得超过净资本的5％■接受单只担保股票的市值不得超过该股票总市值的20％■券商自营股票规模不得超过净资本的100％■券商持有一种证券的市值不得超过其总市值的5％为加强证券公司风险监管，建立以净资本为核心的风险控制指标体系，经过多次征求意见及修改，中国证监会昨日在其网站上正式发布了《证券公司风险控制指标管理办法》及配套的《证券公司净资本计算表》和《证券公司风险控制指标监管报表》。
《管理办法》将自2006年11月1日起施行，该《管理办法》的颁布将标志着以净资本为核心的监管体系的正式确立，为证券公司的进一步规范发展指明了方向。
《管理办法》共六章四十二条，对净资本及其计算、风险控制指标标准、编制和披露以及监管措施等都作了详细规定。
与4月份发布的《管理办法》（征求意见稿）不同的是，此次发布的《管理办法》中增加了一章即净资本及其计算。
《管理办法》规定，证券公司应当按照中国证监会规定的证券公司净资本计算标准计算净资本。
在融资融券业务规模的比例方面，《管理办法》对征求意见稿稍作调整，规定“证券公司对单一客户融资或融券的规模不得超过净资本的5％（征求意见稿是1％），接受单只担保股票的市值不得超过该股票总市值的20％（征求意见稿是30％）”。
据了解，按此比例，平均每家创新类公司对单一客户融资或融券的最大规模为0．82亿元。
《管理办法》对于证券公司的承销与资产管理业务的风险准备的计提比率都有所下调。
首先，证券公司经营证券承销业务的，必须符合下列规定：证券公司承销股票的，应当按承担包销义务的承销金额的10％计算风险准备；证券公司承销公司债券的，应当按承担包销义务的承销金额的5％计算风险准备；证券公司承销政府债券的，应当按承担包销义务的承销金额的2％计算风险准备。
其次，证券公司经营证券资产管理业务的，必须符合下列规定：按定向资产管理业务管理本金的2％计算风险准备；按集合资产管理业务管理本金的1％计算风险准备；按专项资产管理业务管理本金的0．5％计算风险准备。
证券公司风险控制指标管理办法
证券公司风险控制指标管理办法（2006年7月5日中国证券监督管理委员会第185次主席办公会议审议通过，根据2008年6月24日中国证券监督管理委员会《关于修改〈证券公司风险控制指标管理办法〉的决定》修订）第一章总则第一条为了建立以净资本为核心的风险控制指标体系，加强证券公司风险监管，督促证券公司加强内部控制、防范风险，根据《证券法》等有关法律、行政法规，制定本办法。
第二条证券公司应当按照本办法的规定计算净资本和风险资本准备，编制净资本计算表、风险资本准备计算表和风险控制指标监管报表。
第三条中国证券监督管理委员会（以下简称中国证监会）可以根据市场发展情况和审慎监管原则，对净资本计算标准、风险资本准备计算标准、各项业务规模的计算口径进行调整；调整之前，应当公开征求行业意见，并为调整事项的实施作出过渡性安排。
对于未规定风险调整比例或者风险资本准备计算比例的新产品、新业务，证券公司在投资该产品或者开展该业务前，应当按照规定事先向中国证监会、公司注册地的中国证监会派出机构（以下简称派出机构）报告或者报批。
中国证监会根据证券公司新产品、新业务的特点和风险状况，在征求行业意见基础上确定相应的风险调整比例和风险资本准备计算比例。
第四条中国证监会可以按照分类监管原则，根据证券公司的治理结构、内控水平和风险控制情况，对不同类别公司的风险控制指标标准和某项业务的风险资本准备计算比例进行适当调整。
第五条中国证监会及其派出机构应当对证券公司净资本等各项风险控制指标数据的生成过程及计算结果的真实性、准确性、完整性进行定期或者不定期检查。
中国证监会及其派出机构可以根据监管需要，要求证券公司聘请具有证券相关业务资格的会计师事务所对其月度净资本计算表、风险资本准备计算表和风险控制指标监管报表进行审计。
第六条证券公司应当根据自身资产负债状况和业务发展情况，建立动态的风险控制指标监控和补足机制，确保净资本等各项风险控制指标在任一时点都符合规定标准。
20080423 证券公司监督管理条例(国务院令第522号)
证券公司监督管理条例（2008年4月23日国务院令第522号）第一章总则第一条为了加强对证券公司的监督管理，规范证券公司的行为，防范证券公司的风险，保护客户的合法权益和社会公共利益，促进证券业健康发展，根据《中华人民共和国公司法》（以下简称《公司法》）、《中华人民共和国证券法》（以下简称《证券法》），制定本条例。
第二条证券公司应当遵守法律、行政法规和国务院证券监督管理机构的规定，审慎经营，履行对客户的诚信义务。
第三条证券公司的股东和实际控制人不得滥用权利，占用证券公司或者客户的资产，损害证券公司或者客户的合法权益。
第四条国家鼓励证券公司在有效控制风险的前提下，依法开展经营方式创新、业务或者产品创新、组织创新和激励约束机制创新。
国务院证券监督管理机构、国务院有关部门应当采取有效措施，促进证券公司的创新活动规范、有序进行。
第五条证券公司按照国家规定，可以发行、交易、销售证券类金融产品。
第六条国务院证券监督管理机构依法履行对证券公司的监督管理职责。
国务院证券监督管理机构的派出机构在国务院证券监督管理机构的授权范围内，履行对证券公司的监督管理职责。
第七条国务院证券监督管理机构、中国人民银行、国务院其他金融监督管理机构应当建立证券公司监督管理的信息共享机制。
国务院证券监督管理机构和地方人民政府应当建立证券公司的有关情况通报机制。
第二章设立与变更第八条设立证券公司，应当具备《公司法》、《证券法》和本条例规定的条件，并经国务院证券监督管理机构批准。
第九条证券公司的股东应当用货币或者证券公司经营必需的非货币财产出资。
证券公司股东的非货币财产出资总额不得超过证券公司注册资本的30%。
证券公司股东的出资，应当经具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所验资并出具证明；出资中的非货币财产，应当经具有证券相关业务资格的资产评估机构评估。
在证券公司经营过程中，证券公司的债权人将其债权转为证券公司股权的，不受本条第一款规定的限制。
2020年等级考试《金融市场基础知识》每日一练(第26套)
2020年等级考试《金融市场基础知识》每日一练考试须知：1、考试时间：180分钟。
2、请首先按要求在试卷的指定位置填写您的姓名、准考证号和所在单位的名称。
3、请仔细阅读各种题目的回答要求，在规定的位置填写您的答案。
4、不要在试卷上乱写乱画，不要在标封区填写无关的内容。
5、答案与解析在最后。
姓名:___________考号:___________一、单选题(共70题)1.从基金管理人的角度看，基金运作可分为基金的( )三大部分。
Ⅰ、市场营销Ⅱ、投资管理Ⅲ、后台管理Ⅳ、前台管理A.Ⅰ、Ⅱ、ⅢB.Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ2.根据证券化的基础资产不同，可以将资产证券化分为( )债券组合证券化等类别。
Ⅰ．不动产证券化Ⅱ．应收账款证券化Ⅲ．信贷资产证券化Ⅳ．未来收益证券化A.Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、ⅢC.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ3.下列属于我国企业债券和公司债券的区别的有( )。
①发行主体不同②发行申报程序不同③发行期限不同④发行持续时间不同A.①②③B.①②③④C.①②④D.②③④4.享有优先认股权的股东可以( )。
Ⅰ．行使此权利来认购新发行的普通股票Ⅱ．将该权利转让给他人，从中获得一定的报酬Ⅲ．按超出其持股比例5％以内的数量，优先认购一定数量的新发行股票Ⅳ．不行使此权利而听任其过期失效A.Ⅰ、ⅣB.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅣD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ5.沪深证券交易所对股票交易实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为( )。
A.5％B.8％C.10％D.15％6.在证券交易所内，债券成交就是要使买卖双方在价格和数量上达成一致。
这一程序必须遵循特殊的原则，又被称为竞价原则。
这种竞价规则的主要内容是( )。
①价格优先②时间优先③客户委托优先④合同优先A.①②③B.①③④C.①②④D.①②③④7.20世纪80年代以来中央银行职能的变化突出表现在( )。
①货币政策职能与金融监管相分离，突出货币政策调控职能②货币政策职能与金融监管日益紧密，相辅相成③强调金融稳定职能，维护金融体系安全④金融政策的制定A.①②B.②③C.③④D.①③8.关于证券自营业务，以下说法正确的有( )。
证券公司监督管理制度
一、引言证券公司作为资本市场的重要参与者，其经营行为直接影响着证券市场的稳定与发展。
为了加强对证券公司的监督管理，规范证券公司的行为，防范证券公司的风险，保护客户的合法权益和社会公共利益，我国制定了一系列证券公司监督管理制度。
二、证券公司监督管理制度的主要内容1. 业务许可制度根据《证券法》的规定，证券业务包括证券经纪业务、证券投资咨询业务、与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问业务、证券承销与保荐业务、证券自营业务、证券资产管理业务以及其他证券业务。
以上证券业务均需要经中国证监会许可。
此外，还有一些需要经监管部门许可的其他证券业务，如外资股业务资格许可、融资融券服务资格许可、集合资产管理业务许可等。
2. 分类监管制度为有效实施证券公司常规监管，合理配置监管资源，提高监管效率，促进证券公司持续规范发展，中国证监会对证券公司实施分类监管。
根据《证券公司分类监管规定》，中国证监会根据证券公司评价计分的高低，将证券公司分为A(AAA、AA、A)、B(BBB、BB、B)、C(CCC、CC、C)、D、E等5大类11个级别。
3. 合规管理制度证券公司应当遵守法律、行政法规和国务院证券监督管理机构的规定，审慎经营，履行对客户的诚信义务。
证券公司的股东和实际控制人不得滥用权利，占用证券公司或者客户的资产，损害证券公司或者客户的合法权益。
4. 以净资本为核心的风险监控和预警制度2006年7月，中国证监会发布实施了《证券公司风险控制指标管理办法》，并于2008年根据实践情况对该办法进行了修订。
该办法建立了以净资本为核心的经营风险控制制度，要求证券公司必须达到从事不同业务的最低资本要求。
5. 客户交易结算资金第三方存管制度证券公司应当将客户交易结算资金存放在符合规定的银行，并按照规定进行管理。
客户交易结算资金第三方存管制度有利于保障客户资金安全，防止证券公司挪用客户资金。
6. 信息报送与披露制度证券公司应当按照规定向中国证监会及其派出机构报送相关信息，并按照规定披露公司经营情况。
证券公司风险控制指标管理办法5篇
证券公司风险控制指标管理办法5篇证券公司风险控制指标管理办法怎么做？狭义上的证券主要指的是证券市场中的证券产品，其中包括产权市场产品、债权市场产品、衍生市场产品、期权、利率期货等。
下面小编给大家带来证券公司风险控制指标管理办法。
证券公司风险控制指标管理办法（篇1）我国目前的证券公司的经营业务主要包括经纪人业务、证券承销、自营业务和资产管理业务，目前应对这些业务的风险管理措施主要是通过在各部门中建立相应的风险管理部门，对各自负责的部门运作情况进行监管，从而起到防范风险的作用。
一、证券公司主要业务风险管理的模式经纪业务风险管理。
经纪业务是指发生在委托代理过程中，证券公司受客户委托进行证券买卖的相关业务，是证券公司四大基本业务之一。
经纪业务能否顺利进行将对证券公司的信誉度产生明显的影响，也将直接影响到证券公司的行业地位和影响力。
经纪业务在全国范围内开展，业务活动相对独立，业务环节较多，从而决定了经纪业务风险的多样化和多发性。
对经纪业务的风险管理主要包括以下两个方面：建立风险管理制度。
制度建设是指证券公司中一系列用来规范业务活动和业务流程的规章制度，通过制度的建设完善来加强对风险的防范，从而促进战略目标的实现，包括岗位责任制、授权制度、风险管理制度等等。
在完善相关制度时切记不能纸上谈兵，要注重制度的实际作用和建设性意义，有效落实到证券公司的各个业务环节和业务流程，并严格按照制度办事，减少摩擦，从而提高管理效率。
加强相关人员管理。
人员管理主要从人员的岗位培训和行为规范等方面入手。
通过岗位培训可以提升人员的业务素质和操作能力，减少技术性失误或由于知识结构的原因造成的风险。
通过实际的岗位培训可以帮助员工熟悉公司相关的管理制度和工作任务，掌握主要的业务流程和工作方法，调整人员的知识结构，提升专业技能。
证券承销业务风险管理。
随着我国证券市场的不断发展和壮大，资源优化的功能越来越强大，投资者对证券质量和风险收益要求更高，市场供需发生变化，证券公司的承销业务风险也逐步出现并越来越明显。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
解读《证券公司风险控制管理办法》
★净资本与各项风险准备之和的比例不低于100%，净资本与净资产比例不低于40%，净资本与负债比例不低于8%，净资产与负债比例不低于20%，流动资产与流动负债比例不低于100% ★承销股票应当按承担包销义务承销金额的10%、承销债券应当按承担包销义务承销金额的5%计算风险准备；定向资产管理、集合资产管理、专项资产管理等三项业务分别按其管理本金的2%、1%、0.5%计算风险准备
★券商自营股票规模不得超过净资本的100%，自营业务规模不得超过净资本的200%；违反规定超比例自营的，在整改完成前应当将超比例部分按投资成本的100%计算风险准备
《证券公司风险控制指标管理办法》23日发布。
融资融券业务规模在《办法》中首次得到明确，即证券公司对单一客户融资或融券规模不得超过净资本的5%，券商接受单只担保股票的市值不得超过该股票总市值的20%，并按对客户融资或融券业务规模的10%计算风险准备。
《办法》将风险控制指标分为净资本绝对指标和相对指标两个层次，使公司业务范围与其净资本充足水平相匹配；另外关于计算风险准备的规定，使公司各项业务均有相应的净资本来支撑，实现了对各项业务规模的间接控制，同时直接控制融资融券、自营等部分高风险业务规模，从而建立各项业务规模与净资本水平动态挂钩机制。
《办法》要求，证券公司在开展各项业务及分配利润前应对风险控制指标进行敏感性分析，合理确定有关业务及分配利润的最大规模；并建立动态的风险控制指标监控和补足机制，确保净资本等各项风险控制指标在任一时点都符合规定标准。
如净资本与各项风险准备之和的比例不得低于100%；净资本与净资产的比例不得低于40%；净资本与负债的比例不得低于8%；净资产与负债的比例不得低于20%；流动资产与流动负债的比例不得低于100%。
券商经营证券承销业务、资产管理业务的主要采取间接控制，如规定证券公司承销股票的，应当按承担包销义务的承销金额的10%计算风险准备；承销公司债券的，应当按承担包销义务的承销金额的5%计算风险准备等。
规定定向资产管理业务、集合资产管理业务、专项资产管理业务分别按其管理本金的2%、1%、0.5%计算风险准备等。
券商开展融资融券以及证券自营等高风险业务的，则采取间接控制的同时，配合直接控制。
如规定自营股票规模不得超过净资本的100%；自营业务规模不得超过净资本的200%等，违反规定超比例自营的，在整改完成前应当将超比例部分按投资成本的100%计算风险准备等。
对于未规定风险调整比例或者风险准备计算比例的新产品、新业务，《办法》规定证券公司在投资该产品或开展业务前，应当事先向证监会及其派出机构报告。
证监会将根据证券公司新产品、新业务的特点和风险状况，在征求行业意见基础上确定相应的风险调整比例和风险准备计算比例。
这为今后根据实际情况增加和补充对新产品或新业务的监管规定预留了空间。
《办法》自今年11月1日起实施。
证监会同时还发出了《关于发布证券公司净资本计算标准的通知》，列示了月度净资本计算表和风险控制指标监管报表的详细内容，要求证券公司在每月结束之日起5个工作日内，向证监会及其派出机构报送这两个报表。
(中国证券报闻召林夏丽华)
＝＝五大看点＝＝
看点一：指标适当放宽去年证监会机构部曾就券商借入次级债发出通知，允许券商将次级债按一定比例计入净资本。
《办法》进一步明确，券商可向股东或其关联企业借入期限在5年以上并“具有次级债务性质的”长期借款，并可将这类借款按一定比例计入净资本。
有关人士表示，由于券商借入次级债须经股东会的批准，程序仍嫌繁琐，为进一步优化券商负债结构，提高流动性，《办法》提出了手续更为简便的“次级债性质”长期借款，其清偿顺序亦可后置。
至于这类债务计入净资本的比例，将结合债务到期期限、券商财务状况、整改情况，由证监会予以确定。
看点二：认可“次级债性质”借款
《办法》规定，证监会可以按照分类监管原则，根据证券公司的治理结构、内控水平和风险控制情况，对不同类别公司的风险控制指标标准和某项业务的风险准备计算比例进行适当调整。
对于新产品、新业务，证监会也可在征求意见基础上确定相应的风险控制标准。
有关人士介绍说，像这类留有“活口”的条款，《办法》中存在多处，如净资本的计算公式、证券公司各类资产的风险调整比例等。
对这类条款，证监会将以通知的形式予以进一步明确；换句话说，证监会也可以因应市场的变化，即时以通知形式对这些标准进行调整，这就大大提高了监管的有效性和灵活性。
看点三：留出“活口” 即时调整
《办法》将券商风控指标分为两个层次。
其中，关于净资本绝对和相对指标及其标准的规定，使得公司业务范围与其净资本充足水平相匹配；关于计算风险准备的规定，使得公司各项业务均有相应的净资本来支撑，实现了对各项业务规模的间接控制，同时直接控制部分高风险业务规模，从而建立了各项业务规模与净资本水平动态挂钩机制。
间接控制各项业务总体规模方面，主要引入了风险准备概念，要求券商就各项业务规模计算风险准备，并保证其净资本水平大于或等于各项风险准备之和。
直接控制高风险业务规模方面，则主要体现为控制证券自营、融资融券业务规模和营业网点数量方面。
与此同时，《办法》将征求意见稿中的“风险控制指标监管报表”一张表分为“净资本计算表”和“风险控制指标监管报表”两张表，既充分体现出净资本的核心要求，又将其它风控指标单列，简洁明白。
看点四：直接控制与间接控制结合
看点五：引入“发现即纠正”机制
《办法》对券商净资本或其他风控指标区分预警，建立起我国券商监管的“发现即纠正”机制。
“发现即纠正”机制目前在美国、英国、欧盟、澳大利亚、新加坡、马来西亚等地均已建立。
这些国家和地区均通过净资本等指标对证券公司进行风险监控，并在法律上规定了当证券公司净资本等指标低于规定标准时应限期补足，否则监管部门有权采取限制其业务活动直至关闭公司等监管措施。
在这种有效的外部风险监管体系支持和推动下，证券公司作为通过承受和管理风险获取收益的金融企业，通过不断完善和深化内部风险控制机制，在风险可控、可测、可承受的前提下不断创新发展，涌现出许多具有国际竞争力的大型投资银行，为推动资本市场发展做出了巨大贡献。
(上海证券报周翀)
＝＝重要意义＝＝
第一，将使我国证券公司的风险管理工作发生重大变化。
促使证券公司从单纯的风险控制转变为真正意义上的风险管理，从事前、事中、事后全方位对证券公司的各类风险进行管理；促使证券公司从各个单方面的指标控制转变为全面的风险管理体系。
第二，将使我国证券公司的风险管理理念发生重大转变。
在这种有效的外部风险监管体系支持和推动下，证券公司的风险管理将从迎合外部监管的需要，被动地进行风险管理到主动、自发地进行风险管理，从而通过不断完善和深化内部控制机制，在风险可控、可测、可承受的前提下不断创新发展。
《办法》正式颁行后，证券公司将有许多方面的工作需要抓紧落实：一是加强学习和培训，做到全员学习掌握，努力培育全面风险管理文化，使之成为证券公司企业文化的核心内容；二是加快制度建设和系统建设，确保规范运作，实现对各项风险控制指标的动态和实时管理；三是根据办法的要求，任务分解，分步到位，使各项指标能够逐步、持续地符合监管要求。
(东方证券/李进安)
＝＝主要影响＝＝
我国证券业经历了2001年至2005年的巨大熊市周期，各方面对证券市场本身的巨大风险、对经营证券业务的内在风险都有了深刻认识，正是在这个背景下，证监会推出了《证券公司风险控制指标管理办法》。
它大致有三方面的影响：
第一，彻底打破证券公司一厢情愿地希望市场只涨不跌的思想。
国内经济长期向好，客观上鼓励了证券业总是自觉或不自觉地以行情向好为长期经营的条件，而公司治理结构有待完善、委托代理关系不清晰等实质上纵容了证券业一“涨”遮百丑的基本取向，因此经营者往往简单地以牌照为决定业务成败的核心因素，不在意管理水平的升级，也不追求专业技术的升级。
第二，强制性提升证券公司管理水平。
有效率地拓展业务是硬币的一面，恰当地评估和处置市场风险是同一块硬币的另一面，这决定了证券业的管理必须以处理风险为主要功能之一，以风险大小权衡收益的高低，收益和风险并重。
第三，强制性地要求证券公司提升专业技术水平。
《办法》要求建立以净资本为核心的风险控制指标体系，对证券公司经营管理的专业技术提出了直接要求和执行标准。
净资本为核心，意味着对每项业务都必须动态地测算风险资本，对证券公司深入理解业务、搜集积累业务数据、建立业务模型提出了较高的要求。
(银河证券/丁圣元)。