第四章 国际结算方式之二——托收

对于进口商而言最理想的是承兑交单。
承兑交单在交单后出口商已无法约束进口商，无论在风险 还是资金使用方面，这种方式都不利于出口商。
托收的特点




1、比汇款结算方式安全 2、结算的基础仍是商业信用 3、资金负担仍不平衡 4、比汇款的手续稍多、费用稍高 托收的利弊分析：
⑴对进口商的利弊 ⑵对出口商的利弊


委托人在贸易合同下的责任： 1、按时按质按量装运货物；2、提供符合合同要求的 单据。
委托人在委托代理合同下的责任： （1）填写委托申请书，指示明确； （2）对意外情况及时指示； （3）承担收不到货款的损失。




2．托收行（Remitting Bank） 接受委托人的委托，负责办理托收业务的银行就是 托收行。由于托收行地处出口地国家，将转而委托 进口地银行代为办理此笔托收业务的汇票提示和货 款收取事宜，必须将单据寄往进口地代理银行，所 以托收行也称寄单行。 托收行责任： （1）审查委托申请书，核对单据； （2）选择代收行 （3）缮制托收委托书； （4）按常规处理业务，并承担过失责任。
第三节 托收风险

一、不同交单条件下的托收风险 从信用角度看，托收是出口商凭进口商 的信用收款，属于商业信用。 不同的托收种类其风险和损失的程度是 不同的。


从跟单托收看，付款交单风险较小。因为付款交单条 件下，只要进口商未付款，物权凭证仍掌握在代收行 手中，仍属于出口商所有。 但是，这并不等于没有风险损失。如果进口商不来付 款赎单，则出口商仍要负担以下诸多损失：出口商的 卖方贷款利息（如果有）；双程运输费用（如果将货 物运回本国处理）；在进口国港口存仓、保险、支付 代理人的费用（如果货物寻求当地处理）以及货物临 时处理而带来的价格损失、银行费用等等。
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托收行
代收行/提示行
1、承兑交单与远期付款交单的异同点：

承兑交单与远期付款交单都属于远期托收。出口商 开具的都是远期汇票，进口商见票时应先予以承兑， 汇票到期时才予以付款。

远期付款交单中，进口商只有在汇票到期并支付货 款后才能得到单据；承兑交单中，进口商只要承兑 后便可得到单据，这时汇票还未到期，进口商尚未 付款。
二、跟单托收（Documentary Collection ）

跟单托收是指附有商业单据的托收。卖方开具托 收汇票，连同商业单据（主要指货物装运单据） 一起委托给托收行。
跟单托收也包括不使用汇票的情况。（减少商人 在汇票上加贴印花的负担） 实质要件：代表货权的运输单据。


(1)合同
委托人 (2)发货 （出口商） (3)取得单据 (4) 轮船 公司 (9)交出提单 (10)提货
中国公司对拉美进口国远期D/P惯例不清受损 害

D．T．出口公司对拉美地区出口一批黄豆，买方为 G贸易有限公司， 合同议定支付方式为30天付款交单。其条款规定为}},“The Buyers shall dulyaccept the documentary draft drawn by the Sellers at 30 days ’ sight upon first present-ation and make payment on its maturity.The shipping documents are to be deliveredagainst payment. ”（买方应凭卖方开具的 见票后30天付款的跟单汇票，在第一次提示时即予承兑，并应于 汇票到期日予付款，付款后交单。）D.T.进出口公司根据合同规 定的5月份装运期的要求, 5月13日办理装船完毕，于14日备齐一 切单据向托收行办理30天远期付款交单托收手续。
7月3日接托收行转来代收行电：‚第xxxx号托收单据于5月21日收 到。我行当天即向付款人——G贸易有限公可第一次提示，21日经 付款人承兑。于6月20日汇票到期日我行第二次向付款人提示要求 付款时，但付款人拒付，据称因货物水分超过标准，甚至有部分 霉粒，所以不肯接受。请电复处理意见。‛

中国公司对拉美进口国远期D/P惯例不清受损 害
2、不同的交单方式对进出口双方的影响

对于出口商而言最理想的是即期付款交单 因为在进口商付款之前，货物所有权仍属于出口商，有利 于降低风险，有利于提高资金使用效率。 对于出口商而言其次是远期付款交单： 风险不大，但资金使用效率不高。 最后是承兑交单：对出口商而言，风险极大，资金使用效 率
委托人 （出口商） ( ( 7 结 汇 ) 2 委 托
买卖合同
(1)发货
付款人 （进口商）
( 4 提 示
托收行 (6)付款
)Biblioteka Baidu
(5)付款或 承兑
)
(3)委托 代收行/提示行
二、托收当事人及其责任


1．委托方（Principal） 在托收业务中，委托银行向国外付款方收款的人就是 托收委托人，因为是由他开具托收汇票的，所以也称 出票人。


中国公司对拉美进口国远期D/P惯例不清受损 害

代收行于7月6日复电：‚你5日电悉。第xxxx号单据虽然是30天远 期付款交单，但我国当地商业习惯做法是：我行接到单据时即向 付款人提示，付款人承兑后即可取得单据而提取货物，待汇票到 期日再付款。这就是我国对远期付款交单的做法。本托收付款人 在承兑取得单据后又拒对，需委托人向付款人直接联系解决。 7月 7日‛ D.T.进出口公司最后经我驻外商赞处了解该国对远期付款交单托 收一律按承兑交单方式处理，这是事实。并告该客商在当年内对 我国的进口已经有四笔结算均是只承兑不付款。最后我商赞处几 次与其磋商和做工作，才按85％收回货款而结案。
本章主要内容：


一、托收概述 二、托收的分类 三、托收的风险及防范 四、托收中的融资 五、《托收统一规则》
第一节 托收概述

一、托收定义 托收（Collection）是出口方通过出具汇票， 委托本地银行根据其要求通过进口地银行 向进口方提示单据，收取货款的结算方式。


商业信用 出口商主动催收款项，属于逆汇

中国公司对拉美进口国远期D/P惯例不清受损 害

从本案例来看，D.T.进出口公司有以下几个缺点： 1、采取托收支付方式的卖方首先要做好对买方的资信调查工作。因 为托收支付方式完全是依靠商业信用，不像信用证方式那样有银行 保证付款。从本案例的商费处所调查的情况看，仅半年多的时间就 有四笔结算只承兑不付款，其资信情况就不言而喻了。

D. T.进出口公司接到代收行上述电文觉得非常奇怪，我们办理托 收方式是远期30天付款交单，买方未付款怎么能得到单据？未得到 单据又怎么能取得货物？未得到货物又怎从能知世货物水分超过标 准，甚至说发现部分货物有霉粒？ D.T.进出口公司认为代收行肯定 自己决定以‚信托收据‛放单，所以买方才能在未付款的情况下提 取货物。如果是这样情况，买方不付款，代收行要负完全的责任。 D.T.进出口公司为了落实收货人是否已提货，即通过承运人查询， 最后证实了收货人早已提货。 D.T.进出日公即向代收行提出：‚你3日电悉。我第x x x x号单据 系以见票30天远期付款交单方式办理托收，于 6月20日汇票期日付 款人付清款项后才能取单提货。既然付款人拒付货款，为何付款人 能得到单据而提货？是否付款人向贵行以‘信托收据’借单取货？ 因根据我查询船方称，收货人已提取货物。请告真实情况。谢谢合 作！ 7月5日‛
托收对出口商的利弊

有利方面：

不利方面：
①如为D/P，权益较有 ①如未获金融便利，则 保障； 资金周转不便； ②手续及费用优于L/C ②面临进口商的信用风 等； 险、经营能力风险及市 ③可获信誉良好代收行 场风险等； 催收货款的便利，利于 ③如买方不付款赎单， 收款； 则不仅货款难收且费用 增加。 ④可获资金融通便利。


1、即期付款交单程序（D/P
委托人 1
at sight ）
付款人
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托收行 7
代收行/提示行
2、远期付款交单程序（D/P
委托人
1
at…days after sight ）
付款人
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10 3 托收行
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5 6 7
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代收行/提示行
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与即期付款交单相比，远期付款交单的特点：
⑴出口商开具的是远期汇票，并且必须开立汇 票（即期可开或不开汇票） ⑵进口商应先予以承兑 ⑶到期付款赎单
委托人 （出口商）
(1)发货
付款人 （进口商）
(7)结汇
(2)光票和 托收申请书
(4)提示 光票
(5)付款或 承兑
(3)托收委托书和光票 托收行 (6)付款(贷记通知) 代收行/提示行
2．光票托收的程序





(1)由委托人填写托收申请，开具托收汇票一并交与托收行； (2)托收行依据托收申请制作托收指示，一并航寄代收行。 (3)对即期汇票，代收行收到汇票后应立即向付款人提示付款， 付款人如无拒付理由，应立即付款。付款人付款后代收行将 汇票交与付款人入账。 (4)对于远期汇票，代收行接到汇票后，应立即向付款人提示 承兑，付款人如无拒绝承兑的理由，应立即承兑。承兑后， 代收行持有承兑汇票，到期再作付款提示，此时付款人应付 款。 (5)如遇付款人拒付，除非托收指示另有规定，代收行应在法 定期限内作成拒绝证书，并及时将拒付情况通知托收行。

2、以托收支付方式结算货款还要了解对方国家的商业和银行的惯例。 例如有些国家将付款交单（D /P）托收的方式按货到付款方式处理 （中南美洲如厄瓜多尔、圭亚那，欧洲如芬兰、希腊等），还有的 国家按本国的习惯将远期付款交单视同承兑交单处理，本案例就是 这种情况，D.T.进出回公司对这方面情况缺乏掌握。 3、采取托收支付方式要建立管理和定期检查制度。本案例的托收于 5月14日办理，邮程约一星期，推算约于6月20日前后到期。D.T.进 出口公司财务部门一直没有反映，直至7月3日（将近过期半个月） 代收行来电通知付款人拒付时才开始有所警觉起来。所以每笔托收 都应该有专职人员负责管理、监督及催收清理。
光票托收并不一定不附带任何单据，有时也附有一些非货运 单据，如发票、垫款清单等，这种情况仍被视为光票托收。


光票托收的汇票，在期限上也应有即期和远期两种。但在 实际业务中，由于一般金额都不太大，即期付款的汇票较 多。 光票托收主要用于贸易从属费用及非贸易款项的收取。如： 货款的尾数、样品费、佣金等
另外，提示行（Presenting Bank）是向付款人提示单 据的银行。
委托人 （出口商）
债权债务关系
付款人 （进口商）
无契约关系
委托代理关系 委托代理关系
托收行
代收行
第二节 托收的种类


一、光票托收（Clean collection） 1．概念 光票托收是指出口商仅开具汇票而不附商业单据（主要指 货运单据）的托收。



3．代收行（Collecting Bank） 接受托收行的委托代为提示汇票、收取货款 的银行就是代收行。 代收行的责任： （1）审查委托书，核对单据； （2）代收行有保管好单据的责任； （3）及时反馈托收情况； （4）谨慎处理货物。




4．付款人（Payer或Drawee） 代收行根据托收行的指示向其提示汇票、收取票款 的一方就是付款人，也是汇票的受票人。 付款人的责任：履行付款义务
付款人 （进口商） (7) 提 示 跟 单 汇 票 (8) D/ P 付 款 D/ A 承 兑 后 到 期 付 款
(12) (5) 结 回 汇 单
汇票、 单据和 托收申 请书
(6)托收委托书和跟单汇票
托收行
(11)付款(贷记通知)
代收行/提示行
根据交付单据的条件不同，跟单托收分为：



（一）付款交单(documents against payment,D/P) 指代收行以进口商的付款为条件向进口商交单 1、即期付款交单 国际惯例，给进口商赎取单据的时间为24小时 2、远期付款交单 出口商开具远期汇票，附带票据通过托收行一并寄代收 行，代收行收到单据后，立即向进口商提示远期汇票和 票据，进口商随即予以签字承兑，代收行收回汇票及单 据，待汇票到期时再向进口商提示，要求其付款，代收 行在收到货款后将单据交进口商。

根据交付单据的条件不同，跟单托收分为：

（二）承兑交单 (documents against acceptance,D/A)
是指代收行以进口商的承兑为条件向进口 商交单。

进口商承兑汇票后即可向代收行索取全部 单据而待汇票到期时再行付款。
（三）承兑交单程序（D/P）
委托人
1 付款人