企业债券融资操作实务
债务融资工具承销业务操作实务
债务融资工具承销业务操作实务其次，在承销协议签订方面，需要双方根据融资方的融资需求和发行条件商议并达成一致。
协议内容主要包括融资方的基本信息、发行条件和规模、承销方式和费率等。
签订承销协议后，将通过法律途径来保证双方的权益。
然后，在发行准备工作方面，首先需要进行募集资金用途的规划，并编制募集说明书和发行公告，提供详情信息和评级报告等。
同时，需要与债券评级机构进行沟通，为债务融资工具提供信用评级服务。
此外，还需要进行发行注册手续，包括备案、审批等。
最后，在市场营销方面，需要进行市场宣传和推广，吸引投资者参与债务融资工具的认购。
市场宣传手段包括新闻发布会、路演等，通过定期报告和电话会议等方式，与投资者保持沟通和交流，提供相关信息和答疑解惑服务。
此外，证券公司还需与上市交易所进行协商，确保债务融资工具顺利上市交易。
债务融资工具承销业务的操作实务具有一定的复杂性，要求证券公司具备相关的专业知识和技术能力。
证券公司在承销债务融资工具的过程中应秉持公正、公平、公开的原则，为融资方和投资者提供专业、精准的服务。
同时，证券公司在承销债务融资工具过程中，要注重风险控制，对融资方的信用风险和市场风险进行评估和管理，确保资金安全。
总之，债务融资工具承销业务是证券公司的核心业务之一，通过承销债务融资工具为企业提供融资渠道，同时为投资者提供投资机会。
证券公司在操作实务中需要进行发行机构选择、承销协议签订、发行准备工作、市场营销等环节，秉持公正、公平、公开的原则，注重风险控制，为融资方和投资者提供优质的服务。
债务融资工具承销业务的操作实务还包括市场交易和发行后管理等环节。
在市场交易方面，证券公司需要通过交易系统进行债券的发行和交易，帮助融资方吸引更多投资者参与认购。
证券公司需要制定销售策略和定价策略，根据市场需求和融资方的实际情况来确定发行价格和利率。
在债券发行过程中，证券公司还需要与债券托管人、证券登记机构等相关机构进行协调和合作，确保债务融资工具的发行顺利进行。
企业融资策略与实务指南
企业融资策略与实务指南第1章企业融资概述 (3)1.1 融资的定义与分类 (3)1.2 融资渠道与融资方式 (3)1.3 企业融资的基本原则 (4)第2章融资环境分析 (4)2.1 宏观经济环境分析 (4)2.1.1 国内经济形势 (4)2.1.2 国际经济环境 (5)2.1.3 金融市场政策 (5)2.2 行业竞争环境分析 (5)2.2.1 行业发展状况 (5)2.2.2 行业竞争格局 (5)2.2.3 行业风险分析 (5)2.3 资本市场环境分析 (5)2.3.1 股票市场环境 (5)2.3.2 债券市场环境 (6)2.3.3 私募市场环境 (6)2.3.4 融资工具创新 (6)第3章融资需求分析 (6)3.1 企业发展阶段与融资需求 (6)3.1.1 初创期企业融资需求 (6)3.1.2 成长期企业融资需求 (6)3.1.3 成熟期企业融资需求 (6)3.1.4 衰退期企业融资需求 (7)3.2 融资需求预测 (7)3.2.1 预测方法 (7)3.2.2 预测步骤 (7)3.3 融资结构优化 (7)3.3.1 融资结构的影响因素 (7)3.3.2 融资结构优化策略 (7)第4章股权融资策略 (8)4.1 股权融资方式概述 (8)4.2 天使投资与风险投资 (8)4.2.1 天使投资 (8)4.2.2 风险投资 (8)4.3 股权众筹与上市融资 (8)4.3.1 股权众筹 (8)4.3.2 上市融资 (8)第5章债权融资策略 (9)5.1 债权融资方式概述 (9)5.2 银行贷款与信用融资 (9)5.2.2 信用融资 (9)5.3 债券发行与企业债融资 (10)5.3.1 债券发行 (10)5.3.2 企业债融资 (10)第6章混合融资策略 (10)6.1 混合融资方式概述 (11)6.2 股权与债权结合融资 (11)6.3 优先股与可转换债券融资 (11)第7章项目融资策略 (12)7.1 项目融资概述 (12)7.2 项目融资模式分析 (12)7.3 项目融资风险与应对 (13)第8章融资成本与税收筹划 (13)8.1 融资成本分析 (13)8.1.1 融资成本概述 (13)8.1.2 融资成本的构成 (13)8.1.3 影响融资成本的因素 (14)8.1.4 融资成本分析方法 (14)8.2 融资税收政策与筹划 (14)8.2.1 融资税收政策概述 (14)8.2.2 融资税收筹划的意义 (14)8.2.3 融资税收筹划方法 (14)8.3 融资成本优化策略 (14)8.3.1 降低融资成本的途径 (14)8.3.2 融资成本控制策略 (14)8.3.3 融资成本与风险管理 (14)第9章融资合同与法律风险 (15)9.1 融资合同概述 (15)9.1.1 融资合同的概念 (15)9.1.2 融资合同的类型 (15)9.1.3 融资合同的作用 (15)9.2 融资合同的关键条款 (15)9.2.1 融资额度 (15)9.2.2 融资期限 (16)9.2.3 利率与费用 (16)9.2.4 担保与抵押 (16)9.2.5 违约责任 (16)9.3 法律风险防范与应对 (16)9.3.1 法律风险识别 (16)9.3.2 法律风险防范 (16)9.3.3 法律风险应对 (16)第10章融资后管理与监督 (17)10.1 融资后的财务管理 (17)10.1.2 预算管理 (17)10.1.3 财务风险控制 (17)10.2 融资后的经营与决策 (17)10.2.1 经营策略调整 (17)10.2.2 投资决策 (17)10.2.3 人才培养与激励 (17)10.3 融资后的信息披露与投资者关系管理 (17)10.3.1 信息披露 (17)10.3.2 投资者关系管理 (17)10.3.3 股东权益保护 (18)第1章企业融资概述1.1 融资的定义与分类融资，顾名思义，是指企业为满足经营发展需要，通过一定的方式和手段筹集资金的过程。
专项债全流程操作实务
专项债全流程操作实务专项债是指政府发行的用于特定项目投资建设的债券。
专项债的发行和使用，需要经过一系列的流程操作。
本文将介绍专项债的全流程操作实务。
首先，专项债的立项阶段是整个流程的起点。
政府机构或相关部门根据项目需求，进行项目规划和论证工作，确定项目类型、规模、资金需求等。
立项的目的是为了确保专项债的合理性和项目的必要性。
接下来是专项债的申报阶段。
在项目立项后，政府机构需要向上级部门提交专项债的申请材料。
申请材料通常包括项目的基本情况、资金需求、用途和还款来源等内容。
上级部门会对项目进行评估和审核，以确定专项债的发行额度和发行条件。
一旦专项债申报获得批准，接下来就是专项债的发行阶段。
政府机构需要选择合适的发行方式，可以是公开发行或私下发行。
发行方式的选择取决于项目的性质和市场情况。
政府机构需要制定发行方案，确定专项债的发行时机、发行价格和发行对象等。
发行准备工作完成后，政府机构需要向投资者进行宣传和推介，以吸引更多投资者参与专项债的认购。
宣传内容应包括项目的优势、预期收益和风险控制措施等，以增加投资者的信心和兴趣。
一旦专项债发行成功，政府机构需要确保专项债资金的使用合规。
专项债的使用一般通过项目管理办公室或项目管理机构进行监管，确保专项债资金按照预定的项目计划和用途进行使用。
政府机构需要加强对专项债资金的监督和审计，防止资金被挪用或滥用。
在专项债使用过程中，政府机构还需要做好专项债的还款管理。
还款来源一般包括项目的自身运营所得、政府预算拨款和项目收入等。
政府机构需要制定还款计划，并根据实际情况进行调整和优化。
最后，专项债还款完成后，政府机构需要做好项目评估和运营管理。
评估的内容包括项目的综合效益、经济效益和社会效益等。
政府机构需要总结经验，为以后的专项债发行和项目管理提供参考依据。
综上所述，专项债的全流程操作实务包括立项、申报、发行、宣传、使用、还款和评估等环节。
政府机构需要按照规定流程和程序进行操作，确保专项债的合规性和项目的有效性。
国企融资业务知识书目
国企融资业务知识书目一、国企融资概述-《国有企业融资与财务管理》：该书介绍了国有企业融资的基本概念、特点及其对国企财务管理的影响。
-《国有企业融资模式与对策研究》：该书研究了国有企业融资的不同模式以及应对策略，对于国企融资决策具有指导意义。
二、国企融资渠道-《国有企业股权融资模式与实践》：该书详细介绍了国有企业通过股权融资的模式及实践案例，对国企融资渠道的拓展具有参考价值。
-《国有企业债券融资实务》：该书系统介绍了国有企业债券融资的实务操作和相关法律法规，对国企融资渠道的深入理解和应用有着重要意义。
-《国有企业银行贷款融资案例研究》：该书通过案例研究，分析了国有企业通过银行贷款融资的实际操作过程和经验教训，对国企融资渠道的选择和管理提供了宝贵的经验。
三、国企融资管理-《国有企业融资风险管理与控制》：该书系统阐述了国有企业融资风险的特点、评估和管理方法，对国企融资过程中的风险管理提供了有力的指导。
-《国有企业融资决策与绩效评价》：该书从融资决策和绩效评价的角度出发，分析了国有企业融资决策的关键因素和评价指标，对国企融资决策的科学性和精准性提出了要求。
-《国有企业融资专项审计实务》：该书介绍了国有企业融资审计的基本原则、方法和实务操作，对国企融资活动的合规性和有效性进行了系统评估。
四、国企融资案例分析-《国有企业境内外上市融资案例研究》：该书通过对国有企业境内外上市融资案例的分析，总结了成功融资的经验和教训，对国企融资策略的制定和执行具有重要借鉴意义。
-《国有企业项目融资案例解析》：该书通过对国有企业项目融资案例的解析，分析了项目融资的特点和要素，对国企融资项目的筛选和管理提供了指导。
-《国有企业资产证券化融资实践与案例分析》：该书详细介绍了国有企业资产证券化融资的实践方法和案例分析，对国企融资工具的创新和应用具有重要意义。
五、国企融资政策与法规-《国有企业融资政策与法规解读》：该书解读了国有企业融资相关的政策和法规，对国企融资的合规性和可行性进行了解析。
企业司库操作实务
企业司库操作实务一、司库职责概述企业司库是负责资金管理和风险控制的部门，其职责包括现金流管理、融资筹措、外汇管理、风险管理等。
司库操作实务是指企业司库在日常工作中实施的具体操作措施和方法。
二、现金流管理现金流是企业生存和发展的重要指标，因此现金流管理是司库工作的核心内容。
以下是一些现金流管理的操作实务：1. 现金流预测•制定详细的现金流量预测表，预测每个时期的现金流入和流出情况。
•分析现金流的来源和使用，找出现金流波动的原因。
•根据现金流预测结果，制定合理的现金管理计划，并适时调整。
2. 现金池管理•建立现金池体系，将集团内各单位的现金集中管理，实现资金的集优化利用和风险的分散。
•设立适当的资金池结构，确保资金流动性和安全性的平衡。
3. 流动性管理•根据企业的经营特点和资金需求，制定合理的流动性管理策略，确保企业在经营活动中有足够的流动性支持。
•建立流动性预警机制，及时发现和解决潜在的流动性风险。
三、融资筹措融资筹措是企业司库的重要职责之一，司库需要根据企业的资金需求和市场条件选择最合适的融资方式和渠道。
1. 资本结构优化•分析企业的资本结构，根据企业的实际情况制定合理的资本结构优化方案。
•优化资本结构可以通过股权融资、债权融资等方式实现。
司库需要综合考虑成本、风险和资金来源的可靠性等因素，选择最合适的融资方式。
2. 债券发行•如果企业需要债务资金，可以考虑发行债券。
司库需要根据企业的需求和市场的情况选择债券的类型、期限和发行方式。
•确保债券发行符合法律法规的要求，并认真履行相关的信息披露义务。
3. 银行融资•司库可以通过与银行建立良好的合作关系，获得各种银行融资产品，如贷款、信用证等。
•在与银行谈判和签订融资合同时，需要注意各项条款的内容和风险，并充分理解自身的还款能力和风险承受能力。
4. 股权融资•如果企业需要注入更多的股本，可以考虑股权融资。
司库需要与投资者进行协商，确定股权融资的方式和具体条件。
专项债全流程操作实务 -回复
专项债全流程操作实务-回复"专项债全流程操作实务"专项债是指地方政府为了筹措特定领域的资金，发行的一种特定用途的债券。
本文将从筹备阶段、发行阶段、使用阶段和偿还阶段四个方面逐步回答专项债的全流程操作实务。
1. 筹备阶段筹备阶段是发行专项债的第一步，包括决策、立项和规划。
政府部门需要明确专项债的用途，确定资金需求和可行性，制定明确的融资计划。
同时，根据需求确定债券类型，例如一般债务或收入债务。
在筹备阶段，政府还要与金融机构和法律顾问等合作，确定债券的发行规模、发行方式和债券期限等。
2. 发行阶段发行阶段是专项债的核心环节，包括债券发行准备、营销和发行。
在债券发行准备阶段，政府要根据融资计划编制债券募集说明书，其中包括债券类型、用途、还款来源等信息。
政府还需选择承销商，进行法律尽职调查和信用评级等程序。
接下来，政府将债券发行情况向社会公开，包括债券发行公告、投资者沟通和路演等。
最后，政府通过承销商发行债券，吸引投资者购买。
3. 使用阶段使用阶段是政府根据专项债的资金用途进行项目投资和运营的阶段。
政府部门需要制定专项债项目的具体实施方案，制定项目投资计划和项目管理制度。
同时，政府要加强项目管理和监督，确保专项债资金合理使用。
在使用阶段，政府还需做好风险防范和管理工作，保障专项债项目的正常运行。
4. 偿还阶段偿还阶段是专项债的最后一个阶段，包括债券偿付和债务清理。
政府需要按照债券合同规定的偿付期限和方式，按时进行本金和利息的偿还。
偿还阶段还包括对债务进行清理，确保专项债项目的结余资金合理使用，并对项目收益进行监督和管理。
政府要加强与债券持有人的沟通和协调，确保债务按时偿还。
总结而言，专项债全流程操作实务包括筹备阶段、发行阶段、使用阶段和偿还阶段。
政府需要确保专项债的用途明确、资金需求合理，并与金融机构和法律顾问等合作确定债券规模和债券期限等。
在发行阶段，政府需编制债券募集说明书、选择承销商，并通过公告、沟通和发行等方式吸引投资者购买债券。
上市公司债券操作实务-中信(一)
上市公司债券操作实务-中信(一)上市公司债券是指在证券交易所挂牌上市交易的公司发行的债券。
作为一种融资工具，上市公司债券对于上市公司的融资和运营具有重要作用。
中信证券是一家知名的证券公司，具有丰富的上市公司债券操作实务经验。
下面，我们来具体了解中信证券的上市公司债券操作实务。
一、债券发行前置准备在债券发行前，中信证券需准备以下工作：1. 编写债券发行方案并提出发行建议。
2. 对债券项目进行尽职调查，评估债券发行项目的风险等级。
3. 拟定债券承销协议，确定债券的发行对象，经销补偿等问题。
4. 确定发行方式、申请发行审核并向证监会申请发行。
二、债券发行过程操作在债券发行过程中，中信证券需执行以下操作：1. 策划和组织债券发行活动。
2. 对发行期间市场动态以及投资者需求进行监测和研究。
3. 按照承销协议并结合招标书进行债券的市场营销宣传。
4. 对承销商承销量进行监督及控制。
三、债券发行后处理在债券发行后的处理中，中信证券需执行以下操作：1. 提供更多的投资者服务。
2. 协助公司进行债券挂牌上市并建立流动性基础。
3. 定期发布债券市场分析及投资报告。
四、债券交易市场运作在债券交易市场运作中，中信证券需执行以下操作：1. 提供债券价格计算服务和市场信息服务。
2. 组织债券交易及相关法律服务。
3. 提供发行人/受托人服务。
总结：中信证券在上市公司债券操作实务方面具有丰富经验并采取了多种操作手段来保证债券的发行、交易与获利。
通过中信证券的实例，我们了解了上市公司债券的运作流程和投资方式，也为我们的投融资决策提供了参考。
企业融资实务.pptx
T H E E N D 17、一个人如果不到最高峰，他就没有片刻的安宁，他也就不会感到生命的恬静和光荣。上午11时20分46秒上午11时20分11:20:4620.10.28
谢谢观看
。2020年10月28日星期三上午11时20分46秒11:20:4620.10.28
15、会当凌绝顶，一览众山小。2020年10月上午11时20分20.10.2811:20October 28, 2020
16、如果一个人不知道他要驶向哪头，那么任何风都不是顺风。2020年10月28日星期三11时20分46秒11:20:4628 October 2020
第三节 可转换债券
一、概念和构成要素 二、利弊分析
第四节 投资基金融资
一、创业投资基金的概念及特点 二、产业投资基金的概念和特点
第四章 国际贸易融资实务与案例
第一节 传统结算方式下的国际贸易融资 一、出口贸易融资 （一）出口押汇 出口信用证押汇 出口托收押汇 （二）票据贴现 （三）打包放款 （四）预支信用证融资
（三）应付账款融资的决策分析
放弃现金折扣成本＝折扣百分比 ×360/[ (1-现金折扣率)×(信用期-折 扣期)]×100%
见p195案例3-4
练习：某企业按“2/10，n/30”的条件购 进一批商品，并假定商品价款为100元。
放弃现金折扣成本为（ ） A、2% B、36.7% C、50% D、30% 答案B 放弃现金折扣成本为： 2%×360/[ (1-2%)×(30-10) ]×100%＝
第二节 债券融资
一、企业债券的概念和种类 （一）债券面值、债券利率、债券价格、
债券的偿还期限p212 （二）债券的类型 （三）发行方式 （四）债券发行的条件p212
企业融资与投资实务读书笔记
企业融资与投资实务读书笔记企业融资与投资实务读书笔记引言企业融资与投资是企业运营中不可或缺的两个环节。
在现代社会,企业面临的挑战越来越多,而资金是解决这些问题的关键之一。
因此,了解企业融资和投资的基本原则和实际操作方法,对于企业管理者而言非常重要。
在本书中,我们将学习到企业融资和投资的基本原则、工具和技术,以及如何在实践中运用这些原则和工具。
正文一、企业融资1. 定义企业融资企业融资是指企业通过向银行、股东、投资者或其他金融机构借款、发行股票、债券等证券,获得资金的过程。
企业融资的主要目的是满足企业的日常运营和扩张需求,同时获得足够的资本支持企业的成长和发展。
2. 企业融资的种类企业融资可以分为短期和长期融资。
短期融资包括向银行或证券公司借款,以及发行债券;长期融资包括向股东或投资者借款,以及发行股票。
此外,企业融资还可以包括直接融资和间接融资。
直接融资是指企业直接向投资者或银行借款;间接融资是指企业通过吸收客户或供应商的存款来获取资金。
3. 企业融资的特点企业融资具有以下特点:(1)融资风险高。
企业融资通常涉及高风险,需要企业管理者具备高超的决策能力和风险管理能力。
(2)资金使用灵活。
企业可以通过融资来调整其资金使用计划,以满足其运营和扩张需求。
(3)融资形式多样。
企业可以通过发行股票、债券等证券,以及向银行或证券公司借款等方式获得资金。
(4)融资效率较高。
企业通过融资可以获得足够的资本支持其成长和发展,提高资金使用效率。
二、企业投资1. 定义企业投资企业投资是指企业将部分资产和资源用于购买其他企业的股票、债券等证券,以实现资本的增值和扩张的过程。
企业投资的目的是获得足够的资本支持企业的成长和发展,同时实现资产的增值。
2. 企业投资的种类企业投资可以分为直接投资和间接投资。
直接投资是指企业直接购买其他企业的股票、债券等证券;间接投资是指企业通过吸收客户或供应商的存款来购买其他企业的股票、债券等证券。
一般公司债券【会计实务操作教程】
只分享有价值的会计实操经验，用有限的时间去学习更多的知识！
会计是一门很基础的学科，无论你是企业老板还是投资者，无论你是 税务局还是银行，任何涉及到资金决策的部门都至少要懂得些会计知 识。而我们作为专业人员不仅仅是把会计当作“敲门砖”也就是说，不 仅仅是获得了资格或者能力就结束了，社会是不断向前进步的，具体到 我们的工作中也是会不断发展的，我们学到的东西不可能会一直有用， 对于已经舍弃的东西需要我们学习新的知识来替换它，这就是专业能力 的保持。因此，那些只把会计当门砖的人，到最后是很难在岗位上立足 的。话又说回来，会计实操经验也不是一天两天可以学到的，坚持一天 学一点，然后在学习的过程中找到自己的缺陷，你可以针对自己的习惯 来制定自己的学习方案，只有你自己才能知道自己的不足。最后希望同 学们都能够大量的储备知识和拥有更好更大的发展。
只分享有价值的会计实操经验，用有限的时间去学习更多的知识！
一般公司债券【会计实务操作教程】 1.发行债券
借：银行存款 贷：应付债券——面值(债券面值) ——利息调整(差额) “应付债券——利息调整”科目的发生额也可能在借方。发行债券的 发行费用应计入发行债券的初始成本，反映在“应付债券——利息调 整”明细科目中。 2.期末计提利息 每期计入“在建工程”、“制造费用”、“财务费用”等科目的利息费 用=期初摊余成本×实际利率;每期确认的“应付利息”或“应付债券— —应计利息”=债券面值×票面利率 借：“在建工程”、“制造费用”、“财务费用”等科目 应付债券——利息调整 贷：应付利息(分期付息债券利息) 应付债券——应计利息(到期一次还本付息债券利息) 【提示】“应付债券—券——面值 ——应计利息(到期一次还本付息债券利息) 应付利息(分期付息债券的最后一次利息) 贷：银行存款
《公司法律实务案例指引：股权治理、投融资、破产清算、争议解决》记录
《公司法律实务案例指引：股权治理、投融资、破产清算、争议解决》读书笔记目录一、前言 (1)二、股权治理 (2)1. 股权转让问题 (3)2. 股东权益保护 (5)3. 控制权争夺与僵局破解 (6)三、投融资法律实务 (7)1. 投资者权益保护 (9)2. 增资与减资的法律程序 (11)3. 融资合同的效力与风险防范 (11)四、破产清算与重组 (13)1. 破产申请与受理 (15)2. 债权申报与清偿顺序 (16)3. 重整计划的制定与执行 (17)五、争议解决机制 (19)1. 民事诉讼与仲裁的选择 (20)2. 企业内部纠纷解决机制 (21)3. 行政救济与刑事责任追究 (23)六、总结与启示 (24)一、前言在商业世界的纷繁复杂中，公司法作为一门重要的法律学科，不仅规范了企业的组织和行为，更在实践中指导着企业和投资者的行为。
公司法的内涵丰富，使得非专业人士难以准确理解和应用。
为了帮助企业和投资者更好地理解公司法，我们特地推出了《公司法律实务案例指引：股权治理、投融资、破产清算、争议解决》一书。
本书以案例为基础，详细解析了公司在股权治理、投融资、破产清算和争议解决四个方面的法律实务问题。
每个部分都通过生动的案例，揭示了公司法在现实中的运用和挑战。
通过阅读本书，读者不仅可以了解公司法的基本理论和原则，更能掌握实际操作中的经验和技巧，从而更好地规避风险，实现企业的可持续发展。
在股权治理部分，本书深入探讨了股东权益保护、董事会运作、股权激励等核心问题，帮助读者理解如何在确保公司利益的同时，充分保障股东的合法权益。
投融资部分则详细解析了公司融资的途径、方式及注意事项，以及投资合同的签订与履行，对于企业和投资者来说具有极高的参考价值。
在破产清算部分，本书通过对破产程序的全面梳理，使读者了解如何合法有效地进行破产清算，最大限度地保护债权人和债务人的权益。
在争议解决部分，本书介绍了多种争议解决方式及其适用条件，为企业和投资者提供了有效的纠纷解决途径。
购买债券作为交易性金融资产如何记账【会计实务操作教程】
购买债券作为交易性金融资产如何记账【会计实务操作教程】 根据《金融工具确认和计量》准则以及应用指南规定，交易性金融资 产，主要是指企业为了近期内出售而持有的金融资产，比如，企业以赚 取差价为目的从二级市场购入的股票、债券、基金等。交易性金融资产 企业应当按照取得时的公允价值作为初始确认金额，相关的交易费用在 发生时计入当期损益。企业在持有以公允价值计量且其变动计入当期损 益的金融资产期间取得的利息或现金股利，应当确认为投资收益。资产 负债表日，企业应将以公允价值计量且其变动计入当期损益的交易性金 融资产的公允价值变动计入当期损益。处置交易性金融资产时，其公允 价值与初始入账金额之间的差额应确认为投资收益，同时调整公允价值 变动损益。 例：2007年 7 月 1 日，某公司从二级市场支付价款 1020000元购入甲 公司发行的债券（每张价格为 102元）债券 10000张，另发生交易剩余期 限为 2 年，票面年利率为 7%，每年 4 月 1 日付息一次，公司将其划分为 交易性金融资产。2007年 12月 31日甲公司债券的收盘价为 108元， 2008年 4 月 1 日收到债券利息为每张为 7 元，5 月 20日以每张 103元价 格转让，交易费用为 2060元。 会计核算如下：
来制定自己的学习方案，只有你自己才能知道自己的不足。最后希望同 学们都能够大量的储备知识和拥有更好更大的发展。
1、2007年 7 月 1 日购买时
借：交易性金融资产——成本 1020000 投资收益 2040 贷：银行存款 1022040
只分享有价值的会计实操经验，用有限的时间去学习更多的知识！
2.2007年 12月 31日期末按照公允价值计量 借：交易性金融资产——公允价值变动 60000 贷：公允价值变动损益 60000 3.2008年 4 月 1 日收到利息 借：银行存款 70000 贷：投资收益 70000 4.2008年 5 月 20日公司转让持有的全部甲公司债券 借：银行存款 1027940 投资收益 52060 贷：交易性金融资产——成本 1020000 ——公允价值变动 60000 同时： 借：公允价值变动损益 60000 贷：投资收益 60000 会计是一门很基础的学科，无论你是企业老板还是投资者，无论你是 税务局还是银行，任何涉及到资金决策的部门都至少要懂得些会计知 识。而我们作为专业人员不仅仅是把会计当作“敲门砖”也就是说，不 仅仅是获得了资格或者能力就结束了，社会是不断向前进步的，具体到 我们的工作中也是会不断发展的，我们学到的东西不可能会一直有用，
融资租赁实务操作流程
融资租赁实务操作流程 Last revised by LE LE in 2021融资租赁实务操作流程一、项目初审1．向企业介绍中小企业融资租赁的特征和优势。
2．调查项目是否符合中小企业融资租赁的要求。
为了减少不必要的谈判，节省前期费用，承租人或出卖人首先要了解可以采取中小企业融资租赁的原则。
3．由准备承租的企业填写租赁项目申请表，租赁公司根据表内项目，按照项目评估条件对项目进行初步的定性和定量评估。
二、项目评估1．对项目进行实地调查,取得项目论证第一手资料。
2．在租赁公司内部正式立案对，由业务人员填写立项报告和可行性分析报告。
3．经过部门论证、专家论证、总经理论证和主管部门的四级评审，决定项目取舍。
4．将项目归档立案，以备今后对项目的进程和风险检测进行对比、控制和调整。
项目评估的基本程序——租赁项目的评估应与项目的立项同步进行，在评估过程中，不断的对项目可行性和租赁条件对应调整，真正能科学的选择项目，给予切合实际的正确的评价才能减少风险。
评估主要步骤是：1、双向选择合作伙伴在租赁项目立项初期，企业应与多家租赁公司联系，了解租赁条件和费用，选择成本低、服务好、资信可靠的公司做合作伙伴。
租赁公司则应选择其经济实力强，资信好，债务负担轻，有营销能力和还款能力企业做合作伙伴。
只有双方在互相信任的基础上，才能对项目进行实事求是评估鉴定。
2、项目初评租赁公司根据企业提供的立项报告，项目建议书及其他相关资料，通过当面洽谈，摸清项目的基本情况，将调查数据与同类项目的经验数据比较，进行简便估算，结合一般的感性认识对项目初评。
若租赁公司认为项目可行，企业可以进一步编制可行性报告，办理项目审批手续。
3、实地考察租赁项目通过初评后，租赁公司必须派人深入企业进行实地考全面了解企业的经营能力和生产能力及其相应的技术水平和管理水平的市场发展动态信息，了解项目所在地的工作环境和社会环境，财务状况，重要情况必须取得第一手资料。
企业为了项目能获得通后的顺利运转，应给予真实的材料和积极的配合。
企业债券发行操作实务
企业债券发行操作实务一、发行依据：1。
《企业债券管理条例》2.《国家发展改革委关于进一步改进和加强企业债券管理工作的通知》(发改财金［2004］1１３４号)3.《国家发展改革委关于下达2０0７年第一批企业债券发行规模及发行核准有关问题的通知》(发改财金[20０７］602号）二、企业债券发行条件：1.所筹资金用途符合国家产业政策和行业发展规划；筹集资金的投向符合国家产业政策和行业发展方向，所需相关手续齐全。
用于固定资产投资项目的，应符合固定资产投资项目资本金制度的要求，原则上累计发行额不得超过该项目总投资的6０％.用于收购产权(股权)的,比照该比例执行。
用于调整债务结构的,不受该比例限制,但企业应提供银行同意以债还贷的证明;用于补充营运资金的，不超过发债总额的20％；《国家发展改革委关于推进企业债券市场发展、简化发行核准程序有关事项的通知》（发改财金［20０8］7号）2。
净资产规模达到规定的要求；股份有限公司的净资产不低于人民币3００0万元，有限责任公司和其他类型企业的净资产不低于人民币6０00万元实际操作中,净资产指标远高于该条规定。
3。
经济效益良好，近三个会计年度连续盈利；4.现金流状况良好,具有较强的到期偿债能力;最近三年平均可分配利润(净利润)足以支付企业债券一年的利息注:(1)由于可供分配利润操作空间比较大,实际操作中按照最近三年平均净利润来计算；（实际操作中要求企业债发行人3 年连续盈利)(2）三年内连续发债,是否要合并计算债券总额,要分情况.a、如果是短时间内连续发债,需合并计算。
如09 年下半年发了10 亿债，10 年上半年又发1０亿，则需要合并考虑企业三年平均净利润指标是否能支撑２０亿元债券的利息负担;b、如果间隔时间比较长，则不需要合并计算。
如０7 年发了1０亿债,09 年再发1０亿债，考虑到08 年的年报里已经体现了07 年发行债券产生的利息的影响,只需单独考虑相关净利润指标是否能支撑0９年发行的10 亿债券的利息负担。
《企业投融资管理》课程教学大纲
《企业投融资管理》教学大纲一、课程基本信息课程名称：企业投融资管理Enterprise Investment and Financing Management课程编号：0412003课程类别：专业选修课适用专业：财务管理，财务管理（注册会计师方向），市场营销，行政管理，公共事业管理开课学期：第六学期学分学时：2学分，32学时先修课程：二、课程描述《企业投融资管理》是财务管理等本科专业的专业选修课程。
该课程阐述了企业投融资的环境及其影响，介绍了企业投融资的渠道、方式方法和特点，重点讲解中小企业投融资管理的要点，主要研究如何拓展中小企业融资渠道，如何有效管理中小企业融资风险以及如何进行科学的投资管理等内容，具有微观性、综合性、应用性的特点。
三、教学目标通过本门课程的学习，使学生了解企业投融资问题、尤其是融资问题的现状，运用所学知识初步分析中小企业投融资问题，理解现实生活中出现的企业融资难现象。
培养和提高学生正确分析和解决问题的能力，引领其深入探索利用互联网金融解决融资问题的方法，为学生将来从事互联网金融的相关工作提供必要的知识能力储备，以适应社会经济发展的需要。
四、教学内容、目标及要求第一章中小企业投融资概述（2学时）教学目标及要求：1.了解中小企业投融资的特点、风险及防范措施；2.掌握中小企业投融资的相关概念。
教学重点及难点:1.中小企业投资的概念；2.中小企业融资的概念；3.金融市场的概念。
教学内容:一、中小企业的概念和界定标准二、中小企业投资1.中小企业投资的概念及分类；2.中小企业投资的特点；3.中小企业投资的风险；4.投资风险的防范措施。
三、中小企业融资1.中小企业融资的概念及分类；2.中小企业融资的特点；3.中小企业融资的风险；4.融资风险的防范措施。
四、中小企业投融资与金融市场1.金融市场的概念2.金融市场的分类3.中小企业投融资与金融市场第二章企业内部融资（4学时）教学目标及要求：1.了解企业内部融资的各种渠道和方法；2.理解各种企业内部融资方式的优缺点；3.掌握各种企业内部融资方式的操作要点。
债券 操作规程
债券操作规程
《债券操作规程》
债券是一种非常重要的投资工具，其市场操作规程也是十分重要的。
债券操作规程通常是指在债券市场上进行买卖、结算和清算、报价和投标、交易管理等操作的规定和流程。
首先，债券买卖是债券市场的核心操作，其规程主要包括交易双方的确认、交易价格的确定和成交后的结算等内容。
在进行债券买卖时，买方和卖方需要确认交易的具体细节（包括债券代码、数量、交易价格等），并在交易完成后进行结算，将款项和债券进行交换。
其次，债券市场的报价和投标也是十分重要的操作。
债券的报价是指卖方向买方公开提出债券的价格，而投标是指买方向卖方提出购买债券的价格和数量。
这些操作规程主要是为了保证债券交易的公开和透明。
另外，交易管理也是债券市场操作规程中的重要内容。
交易管理主要包括债券交易监管、风险控制、信息披露等内容，以确保债券市场的正常运行和交易的安全性。
总的来说，债券操作规程是保证债券市场正常运行和交易安全的重要保障。
只有遵守这些规程，并对其进行严格执行，才能保证债券交易的顺利进行，促进债券市场的发展和繁荣。
专项债全流程操作实务
专项债全流程操作实务
《专项债全流程操作实务》
专项债是指政府为了解决特定领域或项目的资金需求而发行的债券。
专项债的发行和使用需要遵循一定的规定和程序，涉及到的操作实务包括债券发行、存续期管理和偿还等环节。
首先，债券发行是专项债的重要环节之一。
发行前，政府需要制定债券发行计划，包括发行规模、发行方式、利率等。
之后，需要组织招投标工作选择主承销商，并与主承销商签订合同。
发行过程中，政府部门需要配合主承销商进行文件审核、媒体宣传等工作。
债券发行完成后，政府需要及时披露相关信息，包括发行结果、募集资金使用情况等。
其次，专项债的存续期管理也是重要环节之一。
政府需要建立专项债的资金监管机制，确保募集资金被专项用于特定项目。
财政部门需要及时审计和跟踪专项债项目，确保项目进展和资金使用符合规定。
与此同时，政府还需要为专项债设置还本付息的安排，包括制定还款计划、提前偿还的操作等。
最后，偿还专项债是专项债全流程操作实务的最后一环。
政府需要按照还款计划和约定，提前偿还或定期偿还专项债。
在偿还过程中，政府需要与债券持有人进行沟通，及时履行还款义务。
同时，政府还需妥善处理还款逾期等问题，并与债券持有人协商解决。
偿还完成后，政府需要及时报送相关报表并公开相关信息。
总之，专项债全流程操作实务涵盖了债券发行、存续期管理和偿还等环节。
政府需要严格按照规定和程序进行操作，确保专项债的合规性和有效性。
这对于促进特定领域或项目的发展，提升政府资金管理水平具有重要意义。
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关部门在年内清查地方融资平台债务。主管部门继续鼓励城投类企业债
券的发行。
图表1 2000年以来企业债券发行情况
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1.3 高等级企业债发行规模下降，无担保和土地抵押增信方式增多
2011年，主体评级为AA的企业债券的发行持续增加，全年共89家，发行规模合计 1146.30亿元，同比分别增长14.10%和14.30%；市场规模占比为33.02%，较上年提高 5.32 个百分点。主体评级为AA-的企业债券的发行明显增加，全年共63家，发行规模合计 600亿元，同比分别增长80.00%和66.99%；市场规模占比为17.28%，较上年提高7.35个 百分点。主体评级为AAA 的企业债券的发行规模有所下降，合计1509亿元，同比下降 14.65%；市场规模占比43.47%。
企业债券增信方式涉及外部担保、土地使用权抵押、股权质押、采矿权抵押、组合担保等 多种方式。2011年，无担保信用债券发行规模达到了2410.50亿元，同比增长50.66%，占 比从2010年44.11%上升到2011年的69.16%；发行期数达到101期，占总发行期数的比重 从2010年的39.0%上升到2011年的49.51%。同时，土地质押方式发行的企业债券27期， 同比增加19期；发行规模281亿元，同比增长441.43%，占总发行规模的比重从2010年的 1.43%达到2011年的8.06%。一方面，优质企业更加倾向于发行无担保债券，以简化发行 程序，降低发行成本。另一方面，部分企业为了降低发行成本，通过土地抵押方式进行增 信。
虽然，企业债券发行利率维持在较高水平，但同期发行的产业类债券的利率显著低于城投债。
图表2 2011年11月至今部分企业债发行情况（红色部分为产业类债券）
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1.5 企业债市场展望：三季度或将迎来企业债的发行良机
受云南省投资控股集团重组事件影响，投资者对城投债券的认可程度有所下降 ，政府负债风险受到市场关注，企业债券发行规模及节奏相应有所反映。为加 强债券存续期监管，促进债券市场健康发展，2011年7月国家发改委颁布《国 家发改委办公厅关于进一步加强企业债券存续期监管有关问题的通知》（ “1765 号”文），监督企业债券规范运作程序，及时诚信披露信息，合规使 用债券资金。
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1.1 货币政策由紧及宽，但仍难大幅度放开
随着GDP增长速度下滑、房地产市场松动、企业盈利恶化、资金 外流、PMI 预警，紧缩货币政策终结的宏观基础已经完全具备。
从2011年4季度初开始，货币政策微调转向已悄然露出端倪，从 对小微企业信贷支持和涉农资金的网开一面，到对农村信用社存 款准备金率恢复常态，再到11月30日宣布对金融机构存款准备金 率下调0.5个百分点，定向微调启动，货币政策宽松的大幕徐徐拉 开。
我们预计在2012年三季度左右将会迎来企业债券发行利率的低点，考虑到企 业债的运作需要3-6个月的周期，当前将是启动企业债券发行工作的较好时期 。
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第二章 企业债券介绍及融资优势
2.1 企业债券融资品种简介 2.2 企业债券与中票、短融的区别 2.3 与银行贷款相比成本低且固定 2.4 与短融中票相比融资方式更灵 活 2.5 其他优势
但2012年1月份的CPI超预期上涨，表明未来通货膨胀的成本推进 压力犹存。货币过快过多地放松，势必造成通货膨胀的死灰复燃 。
我们认为货币政策由紧及宽，但仍难以大幅放开，企业融资环境 虽然有所好转，但前景仍然艰巨，企业的融资成本仍将保持在较 高水平。
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1.2 企业债发行规模居高不下，城投债发行依然火爆
2011年第四次金融工作会议上提出要“建设规范统一的债券市场”、“防范 化解地方政府性债务风险”、“规范地方政府举债融资机制”，有助于推进企 业债券市场化规范化的进程，促进企业债券市场的长期健康发展。
2012年，随着“云投”事件的恶劣影响逐步消化，投资者信心的恢复，以及 货币政策的适度转向，预计2012年的企业债券发行利率将会呈现出前高后低 的趋势。
企业债券融资操作实务
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2020/3/26
目录
第一章 企业债券发行市场环境
4
第二章 企业债券介绍及融资优势
10
第三章 企业债券发行条件介绍
16
第四章 企业债券发行工作流程
15
第五章 发行方案要素设计
22
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第一章 企业债券发行市场环境
1.1 货币政策由紧及宽，但仍难大幅放开 1.2 企业债市场发行规模回落，城投类企业债监管趋严 1.3 高等级企业债发行规模下降，无担保和土地抵押增信方式增多 1.4 企业债发行利率高企，但产业类债券发行利率显著低于城投债 1.5 企业债券市场展望：三季度或将迎来企业债的发行良机
2.1 企业债券融资品种简介
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2.2展，全年共有186家企业（集合债按1家） 累计发行企业债204期，发行企业同比增加29家，期数同比增长12.09% ；合计发行3485.48亿元，发行规模稳定在较高水平。
2010年6月10日，国务院发布了《国务院关于加强地方政府融资平台公
司管理有关问题的通知》（国发〔2010〕19号），要求地方政府和相
（左）2011年主体 分级别家数占比；
（右）2011年增信 方式按期数占比。
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1.4 企业债发行利率波动，产业类债券发行利率低于城投债
2011年企业债发行利差波动较大，受6月底城投债信用事件影响，AA及AA+级企业债下半年发 行利率明显上升，利差较上半年明显扩大；进入四季度，资金市场出现回暖迹象，12 月5 日央 行下调存款准备金率释放了近4000 亿元流动性，资金陆续回流至银行体系，同时年末银行信 贷规模较小，机构配置资金需求较为旺盛，银行间资金面由紧张逐步宽松，带动国债利率下行 ，但投资者对信用市场的信心未恢复，AA及AA+级企业债发行利率继续走高，导致利差进一 步扩大。但进入2012年，随着投资者信心的逐步恢复和货币政策的由紧及宽，企业债的发行利 率呈现下降趋势。