信贷风险转移
信贷风险的把控方法及预防措施
信贷风险的把控方法及预防措施信贷风险是指金融机构在发放贷款过程中可能面临的各种风险，包括借款人信用风险、市场风险、操作风险等。
为了防范和控制信贷风险，金融机构需要采取一系列有效的措施和方法。
以下是一些针对信贷风险的把控方法及预防措施：一、建立完善的风险管理体系建立和完善风险管理体系是控制信贷风险的基础。
金融机构应该建立一套完整的风险管理制度和流程，包括风险管理政策、风险管理流程、风险评估方法等。
同时，要建立健全的内部控制制度，确保信贷业务的合规性和规范性。
二、加强客户信用评级客户信用评级是评估借款人信用状况和还款能力的重要手段。
金融机构可以通过对客户的财务状况、信用记录、行为表现等方面进行评估，对客户进行分类和评级，从而更加准确地判断客户的信用风险。
根据客户信用评级结果，金融机构可以对客户进行差别化的定价和风险管理。
三、建立有效的风险控制措施金融机构可以通过建立一系列有效的风险控制措施来降低信贷风险。
比如，设置贷款额度上限、要求客户提供抵押品或担保等措施，限制不良客户的借款额度和期限，降低金融机构的损失风险。
此外，金融机构还可以采取措施进行风险分散，避免过度集中信贷风险。
四、建立有效的监控和预警系统金融机构应该建立有效的监控和预警系统，及时识别信贷风险的变化和发展趋势，提早发现问题并做出应对措施。
监控和预警系统可以通过监测贷款逾期率、不良贷款率、资产质量等指标来识别信贷风险，并及时向管理层报告风险情况。
五、加强内部培训和人员管理金融机构应该加强内部培训和人员管理，提高员工的风险意识和风险管理能力。
培训员工了解信贷业务相关法律法规和操作流程，提高他们识别和应对信贷风险的能力。
同时，金融机构还可以通过激励机制来激励员工积极管理风险，保障公司的整体利益。
六、加强信息技术支持信息技术在信贷风险管理中的作用日益凸显。
金融机构可以借助信息技术手段来提高风险管理的效率和效果。
比如，建立风险评估模型、开发风险管理系统、实施数据挖掘和风险预警等措施，通过信息技术手段提高对信贷风险的监控和管理能力。
债务置换转移风险(3篇)
第1篇随着我国经济的快速发展，地方政府债务规模逐年攀升，债务风险日益凸显。
为有效化解债务风险，优化债务结构，保障经济持续健康发展，债务置换作为一种重要手段，被广泛应用于地方政府债务管理中。
本文将探讨债务置换转移风险的相关问题。
一、债务置换的背景与意义1. 背景分析近年来，我国地方政府债务规模不断攀升，债务风险逐渐凸显。
一方面，地方政府在基础设施建设、民生保障等领域投入了大量资金，债务规模不断扩大；另一方面，地方政府财政收入增长放缓，偿债压力加大。
为有效化解债务风险，优化债务结构，债务置换应运而生。
2. 意义（1）降低债务成本：通过债务置换，地方政府可以将高利率债务置换为低利率债务，降低债务成本，减轻偿债压力。
（2）优化债务结构：债务置换有助于地方政府优化债务期限结构，降低短期债务占比，提高债务安全性。
（3）化解债务风险：债务置换可以有效化解地方政府债务风险，保障经济持续健康发展。
二、债务置换转移风险的表现形式1. 转移债务规模债务置换过程中，地方政府将部分债务转移至中央政府或金融机构，导致债务规模扩大。
这种转移债务规模的风险主要体现在以下几个方面：（1）中央政府财政压力增大：债务置换使得中央政府承担部分地方政府债务，增加了中央政府的财政支出压力。
（2）金融机构风险上升：金融机构在债务置换过程中，可能面临资金流动性风险、信用风险等。
2. 转移债务期限债务置换过程中，地方政府将部分短期债务置换为长期债务，导致债务期限结构发生变化。
这种转移债务期限的风险主要体现在以下几个方面：（1）期限错配风险：地方政府在债务置换过程中，可能忽视期限错配风险，导致债务到期时面临较大的偿债压力。
（2）利率风险：长期债务利率通常高于短期债务，债务置换可能导致地方政府面临更高的利率风险。
3. 转移信用风险债务置换过程中，地方政府将部分高风险债务置换为低风险债务，导致信用风险转移。
这种转移信用风险的风险主要体现在以下几个方面：（1）信用风险上升：金融机构在债务置换过程中，可能面临信用风险上升的风险。
三个金点子
“三个金点子”谈信贷风险问题的解决办法作者：陈冬雪从中国金融市场全面开放以来，许多关于中国银行业在信贷风险领域将面临的问题如雨后春笋般涌现出来。
相应的解决办法也层出不穷。
参考目前关于银行信贷风险问题，其核心内容主要分以下三种：一、强调银行价值型强调银行价值型是以银行为参照物，在信贷风险问题上强调重构和优化信贷风险控制系统，运用“三权分立”的贷款审查组织构架去实现银行内部的互相监管与监控。
依靠合理标准的审批流程以提高风险的识别能力，因为风险识别主要受制于对审查部门每个风险资产关键潜在风险的预测、监视、识别的能力。
二、强调法律制度价值型如今，外资银行较大规模地进入我国金融市场。
为了在世界贸易组织的框架内，最大程度地保障我国的经济利益，健全法制建设在某种程度上已经成为我们的重要选择。
通过理顺政府、财政、银行及企业间的法律关系，创造良好的社会信用环境。
并从根本上扭转因投资主体错位造成的国有企业经营不规范、效益低下的问题，从而完善破产制度，担保制度和推行贷款保险制度。
三、强调从业素质价值型相对于银行内部的制度完善与外部有效环境的建立，对于从业人员素质的要求必然不断提高。
通过确立优良信贷文化建设的基本思路和目标，围绕“以人为本，构建和谐社会”来切实提高信贷人员的责任意识。
同时，借鉴国外先进文化，把自身独有的品牌做大做亮。
从而使信贷发展成一种文化，并全面规划和稳步发展下去。
综上，根据信贷风险具有隐蔽性、多样性和危害性的特点，防范信贷风险要将风险监控与防范机制贯穿于贷款管理的全过程，通过采取有效置换、建立预警制度、实施结构调整、加强数据管理与分析等各种手段，多角度、全方位、深层次地监控与防范，主要从以下三点入手：第一、规避风险１、坚持稳健经营原则，把好信贷审批投放关。
要严格掌握贷款发放标准、落实贷款发放条件，首先要重点考察客户信用状况，判断客户的还款意愿、还款能力及其变化趋势；其次要考虑第二还款来源的有关情况，审查保证人保证意愿是否真实，是否具备保证能力，审查抵押物的设定是否合理，确保抵押、保证的合法性。
信贷资产转让业务操作规程
信贷资产转让业务操作规程一、总则信贷资产转让业务是指信贷机构将已发放的贷款债权通过转让方式转让给其他金融机构或投资者，以实现资产脱离贷款结构、转移风险和优化风险资本等目的的经营活动。
为规范信贷资产转让业务操作，减少风险，确保业务质量和安全，特制定本规程。
二、适用范围本规程适用于信贷机构开展信贷资产转让业务的全过程，包括资产筛选、交易安排、尽职调查、合同签订、交割清算、风险控制和信息披露等环节。
三、资产筛选（一）信贷机构应根据自身的风险承受能力和战略定位，明确信贷资产转让的目标和策略，制定合理的风险承受限度。
（二）资产筛选应根据企业和个人的基本情况，包括财务状况、逾期情况、担保情况等进行评估，确保转让资产为优质资产。
（三）信贷机构应制定资产筛选的程序和方法，确保筛选过程公平、公正、透明，杜绝内部人员违规操作。
（四）信贷机构应建立完善的知识产权保护制度，确保转让资产的合法性和真实性。
四、交易安排（一）信贷机构应根据市场情况和资产转让需求，确定转让方式和交易结构，并制定合理的定价策略。
（二）信贷机构应与接受资产转让的金融机构或投资者进行协商，明确转让合同的主体、内容和条款。
（三）信贷机构与接受资产转让的金融机构或投资者应签订明确的转让合同，明确各方的权利、义务和责任。
五、尽职调查（一）信贷机构应对接受资产转让的金融机构或投资者进行尽职调查，了解其信用状况、资本实力、风险管理能力等情况。
（二）信贷机构应对转让资产的真实性和合法性进行尽职调查，确保转让资产的质量和风险可控。
（三）信贷机构应建立完善的尽职调查报告制度，记录尽职调查的过程和结果，为风险控制提供参考。
六、合同签订（一）信贷机构与接受资产转让的金融机构或投资者应按照合同约定的条款和条件签署转让合同。
（二）转让合同应明确转让资产的类型、数量、价格、交割日期和交割方式等核心要素。
（三）转让合同应包括各方的权利、义务和责任，并明确违约责任和争议解决的方式和途径。
民法典风险转移法律规定(3篇)
第1篇一、引言随着我国经济社会的快速发展，各类民事活动日益频繁，民事法律关系日益复杂。
在民事活动中，风险转移是法律关系中的重要组成部分。
风险转移是指因不可归责于当事人双方的客观原因，导致合同履行不能或合同标的物毁损、灭失时，由法律规定或当事人约定，将风险责任转移给一方当事人的法律制度。
我国《民法典》对风险转移作出了明确的规定，旨在平衡当事人之间的利益，维护交易安全，促进经济秩序的稳定。
本文将围绕《民法典》中关于风险转移的法律规定进行详细解读。
二、风险转移的基本原则1. 合同相对性原则合同相对性原则是指合同关系只对合同当事人产生法律约束力，非合同当事人不得主张合同权利或承担合同义务。
在风险转移中，合同相对性原则要求风险责任由合同当事人承担，非合同当事人不得主张风险责任。
2. 公平原则公平原则是指风险转移应当符合公平、合理的原则，不得损害当事人的合法权益。
在风险转移中，应当根据风险发生的可能性、风险发生的严重程度、当事人之间的过错等因素，合理确定风险责任。
3. 公序良俗原则公序良俗原则是指风险转移应当符合社会公德、商业道德和法律法规的要求。
在风险转移中，不得违反公序良俗，损害社会公共利益。
三、风险转移的适用范围1. 合同履行过程中的风险转移《民法典》第五百一十二条规定：“因不可抗力致使不能实现合同目的的，可以解除合同。
合同解除的，当事人应当互相返还已经取得的财产，不能返还或者没有必要返还的，应当折价补偿。
有过错的一方应当赔偿对方因此所受到的损失，双方都有过错的，应当各自承担相应的责任。
”2. 合同标的物毁损、灭失的风险转移《民法典》第五百一十三条规定：“标的物毁损、灭失的风险，在标的物交付之前由出卖人承担，交付之后由买受人承担，但法律另有规定或者当事人另有约定的除外。
”3. 违约责任中的风险转移《民法典》第五百一十四条规定：“当事人一方不履行合同义务或者履行合同义务不符合约定的，应当承担违约责任。
当事人一方不履行合同义务或者履行合同义务不符合约定的，给对方造成损失的，应当承担赔偿责任。
银行业风险管理
银行业风险管理在当今复杂多变的金融环境下，银行业面临着各种风险，如信贷风险、市场风险、流动性风险等。
为了保障银行业的稳定经营，有效的风险管理显得尤为重要。
本文将从风险管理的意义、银行业面临的主要风险以及常见的风险管理方法等方面进行探讨，旨在全面介绍银行业风险管理的重要性和应对策略。
一、风险管理的意义风险管理是一种有效的管理方式，通过对潜在和实际风险的辨识、评估和应对，降低风险对银行业经营带来的不利影响。
风险管理的主要目的在于保护银行的资产、维持其资本充足性和盈利能力，并确保系统的稳定运行。
风险管理还有助于提高银行的竞争力，增强投资者和客户的信心，提高公司形象和声誉。
二、银行业面临的主要风险1. 信贷风险信贷风险是指由于借款人违约或无法按时偿还贷款而导致的损失。
银行业的核心业务就是放贷，因此信贷风险是银行业最常见、最重要的风险之一。
为了有效管理信贷风险，银行需要建立严格的信贷审查机制，合理评估借款人的还款能力和风险隐患，并制定相应的风险控制措施和应对策略。
2. 市场风险市场风险是指由于市场价格波动等原因导致的金融机构的交易损失。
市场风险包括利率风险、汇率风险和商品价格风险等。
为了管理市场风险，银行需要制定有效的风险管理策略，建立市场风险控制和监测体系，并采取适当的对冲手段和风险分散策略。
3. 流动性风险流动性风险是指银行面临的资金流动和现金流动不足的风险。
当银行无法及时筹措到足够的资金来满足借款人和存款人的需求时，就会面临流动性风险。
为了应对流动性风险，银行需要建立合理的流动性管理机制，包括设立流动性储备、优化资金投放结构、建立快速响应机制等。
三、常见的风险管理方法1. 风险评估和分类银行需要对各类风险进行评估和分类，区分出不同的风险等级和优先级，并制定相应的控制和管理策略。
风险评估可以通过专业的风险评估模型和指标来进行，帮助银行更好地了解风险的性质和程度。
2. 风险控制和监测风险控制是指通过建立风险控制措施和监测体系，及时发现和控制风险的发生和扩大。
信用风险转移
信用风险转移的重要性
• CRT对于可贷资金量有正面影响，这可以 从两个方面解释：一是因为CRT市场的出 现使得保险公司这种原本不可以发放贷款 的机构加入到信贷市场中，增加了信贷市 场中贷方的数量；二是银行可以通过信用 风险转移市场更容易地将风险转移出去和 满足资本金监管要求，贷款意愿从而增强 。可贷资金量的变化会进一步影响货币政 策操作效果。
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信用风险转移工具
我国市场
信用风险转移的概念
信用风险转移(credit risk transfer，CRT)是指金 融机构，一般是指商业银行通过使用各种 金融 工具把信用风险转移到其他银行或其他金融机 构。随着市场的发展，非金融机构也可能进入 信用风险转移市场进行交易，但就市场现状看， 信用风险转移市场的参与机构还主要是各种金 融机构。主要的市场参与者包括商业银行、各 种机构投资者和证券投资者。在信用风险转移 市场中，那些把信用风险转移出去的机构称为 信用风险转出者，那些接受信用风险的机构称 为信用风险接受者
保险产品(保险债券、信用保险和金融担保保 险)。保险债券一般是由保险公司提供，以 支持一项债务的受益人的业绩，包括对银 行的金融义务。信用保险一般由专业保险 公司提供，支持交易信贷而且经常被受益 人使用，以取得银行对应收账款的融资。
不出资的合成证券化(组合信用违约互换)。合 成证券化将证券化技术与信用衍生品融合 在一起，在组合信用违约互换中，通过一 系列的单笔CDOs或可供组合中所有信贷 参照的单个CDS，实现风险转移而没有潜 在投保出口信用保 险、与中国信保的合作，是推动科龙公司 出口业务增长的关键因素之一。2003年， 科龙把将近1／4的出口贸易投保了出口信 用保险，投保金额5000多万美元。在这些 投保的贸易中，相当部分是当年新增加的 业务，这部分业务对科龙当年整体出口业 务的增长发挥了关键性的作用。
商业银行信贷风险管理：信贷资产风险转移
商业银行信贷风险管理：信贷资产风险转移在当今复杂多变的金融环境中，商业银行面临着诸多风险，其中信贷风险始终是关注的焦点。
信贷资产风险转移作为一种重要的风险管理策略，对于商业银行的稳健运营和可持续发展具有关键意义。
信贷资产风险转移，简单来说，就是商业银行将自身持有的信贷资产所蕴含的风险，通过一定的方式和手段，转移给其他机构或投资者，从而降低自身承担的风险水平。
这一过程并非简单的资产买卖，而是涉及到一系列复杂的金融操作和风险评估。
要理解信贷资产风险转移，首先需要明确信贷风险的来源。
信贷风险主要包括信用风险、市场风险和操作风险。
信用风险是指借款人因各种原因无法按时足额偿还贷款本息的可能性；市场风险则与利率、汇率等市场因素的波动有关，可能影响信贷资产的价值；操作风险则涵盖了银行内部在信贷业务流程中的失误、违规等问题。
那么，为什么商业银行要进行信贷资产风险转移呢？原因是多方面的。
一方面，随着经济环境的变化和金融市场的发展，银行面临的信贷风险日益复杂和多样化，通过风险转移可以分散风险，避免风险过度集中在自身。
另一方面，风险转移有助于优化银行的资产负债表结构，提高资本充足率，满足监管要求，增强银行的财务稳健性。
常见的信贷资产风险转移方式包括贷款出售、资产证券化和信用衍生产品等。
贷款出售是较为直接的一种方式。
银行将特定的贷款组合出售给其他金融机构或投资者。
在这个过程中，银行需要对拟出售的贷款进行详细的评估和定价，以确保能够获得合理的价格，同时也要考虑购买方的风险承受能力和市场需求。
资产证券化则是将一组流动性较差但具有稳定现金流的信贷资产，如住房抵押贷款、汽车贷款等，打包重组为证券化产品，出售给投资者。
通过这种方式，银行将信贷资产的风险分散到众多投资者身上，同时提前回收资金，提高资金的使用效率。
信用衍生产品则是一种较为复杂的金融工具，如信用违约互换（CDS）等。
银行通过购买信用衍生产品，可以将特定信贷资产的信用风险转移给交易对手。
信用风险管理的方法与工具
信用风险管理的方法与工具信用风险是指信用主体无法按合约规定履行债务义务或出现违约的风险，包括违约风险和延期风险。
在金融领域中，信用风险管理是非常重要的一项工作，对于银行、保险公司、证券公司等金融机构来说尤为重要。
信用风险管理的目标是通过合理的方法和工具，减少信用风险带来的损失，并确保金融机构能够持续获得稳定的收益。
下面将介绍几种常用的信用风险管理方法与工具。
1. 信用评级模型信用评级模型是一种衡量借款人信用风险的工具。
通过对借款人的信用历史、财务状况、还款能力等进行评估，给予其一个信用评级。
常见的信用评级体系包括S&P的信用评级、穆迪的信用评级和标准普尔的信用评级等。
2. 风险模型风险模型是一种衡量信用风险的工具，通过模拟不同的市场条件和借款人特征，评估可能产生的损失情况。
风险模型可以帮助金融机构量化信用风险，并制定相应的风险管理策略。
常见的风险模型包括VaR模型、Monte Carlo模拟等。
3. 信用衍生品信用衍生品是一种通过合约来管理信用风险的工具。
它可以用来对冲信用风险，降低持有信用风险的成本。
常见的信用衍生品包括信用违约掉期（CDS）、信用违约互换（CDSWAP）等。
4. 信贷风险担保信贷风险担保是一种减轻信用风险的方法。
通过第三方提供的担保或保证，降低金融机构的信用风险。
常见的信贷风险担保方式包括保证金、抵押品等。
5. 信用风险转移信用风险转移是一种将信用风险转移给其他主体的方法。
金融机构可以通过与其他金融机构进行远期远期交易、信用衍生产品交易等方式，将信用风险转移给其他主体。
这样可以减少金融机构的信用风险暴露。
6. 信用风险监控系统信用风险监控系统是一种用于跟踪和监控信用风险的工具。
通过收集和分析大量的信用数据，监测借款人的还款能力和风险变化。
通过及时地发现和处理可能的信用风险，降低金融机构的损失。
7. 信贷审查信贷审查是一种在借款前对借款人进行全面评估和审查的方法。
通过对借款人的资信情况、还款能力、财务状况等进行详细调查，评估借款人的信用风险。
如何建立房地产金融的风险转移与共担体系
如何建立房地产金融的风险转移与共担体系随着国民经济的发展和城市化进程的加快，房地产市场逐渐成为了中国经济的支柱行业。
然而，随着房地产市场的不断扩大和日趋复杂，可能会出现各种风险，如信用风险、市场风险、流动性风险、政策风险等。
因此，建立房地产金融的风险转移与共担体系具有十分紧迫的意义和重要性。
一、建立房地产金融风险转移和共担机制1、风险转移机制：建立了独立的风险管理体系。
通过资产证券化等方式将银行持有的房地产贷款进行分散，降低金融机构的风险敞口。
例如，通过发行房地产信托计划等方式进行优化，将房地产信托计划作为投资标的，实现房地产资产以投资组合形式汇总，提高了市场流动性和交易量。
2、风险共担机制：建立借贷平台系统。
平台系统可以使借款人和投资人能够相互匹配，实现借款和投资的直接对接，从而实现利益分配和风险分担，实现风险共担。
例如，通过实现房屋租赁、房屋转让、房屋抵押等方式，创造出更多的房地产经营组合，降低投资的风险和成本。
二、完善房地产金融风险监管体系1、监测房地产市场敏感数据，跟踪房地产市场变动。
建立完善的数据监测及报告系统，通过市场信息化、监督和诊断实现对房地产市场的快速反应。
加强对房地产市场波动的预警和预测，及时为政府制定应对措施提供信息支持。
2、完善金融机构的风险管理体系。
加强监督和管理，确保金融机构与金融稳定性的相互平衡。
同时，在加强监管的前提下，要尊重市场规律和管理机制，及时解决突发事件，维护金融稳定性。
三、建立房地产金融风险判断和评估机制1、加强对房地产市场的监管，建立风险评估的标准和模型。
加强金融机构、资本市场和政府监管部门的合作，共同完善风险评估和监控机制，防范和化解风险。
2、根据风险结果建立风险判断和评估体系。
根据个人和机构的状况、行业形势等，确立房地产金融风险判断的标准和评估的方式，并建立相应的评估机制。
制定风险管理方案，对风险进行控制和防范。
四、加强对房地产金融风险的管理和管控在风险管理和管控中，需要着重加强以下几个方面的工作。
银行信贷考试题及答案
银行信贷考试题及答案一、单项选择题（每题2分，共20分）1. 银行信贷资金的主要来源是（）。
A. 存款B. 贷款C. 债券D. 股票答案：A2. 银行信贷风险管理的核心是（）。
A. 风险识别B. 风险评估C. 风险控制D. 风险转移答案：C3. 以下哪项不是银行信贷业务的基本原则（）。
A. 合法性原则B. 效益性原则C. 可持续性原则D. 随意性原则答案：D4. 银行在发放贷款时，需要对借款人进行（）。
A. 信用评估B. 资产评估C. 负债评估D. 以上都是答案：D5. 银行信贷资金运用的主要形式是（）。
A. 短期贷款B. 中长期贷款C. 长期投资D. 短期投资答案：B6. 银行信贷资金的安全性主要取决于（）。
A. 借款人的信用状况B. 银行的风险控制能力C. 经济环境D. 以上都是答案：D7. 银行信贷业务中，对借款人的信用评估不包括（）。
A. 财务状况B. 经营状况C. 法律纠纷D. 个人爱好答案：D8. 银行信贷资金的流动性主要体现在（）。
A. 贷款的期限B. 贷款的金额C. 贷款的利率D. 贷款的可转让性答案：D9. 银行信贷资金的效益性主要体现在（）。
A. 贷款的利息收入B. 贷款的本金回收C. 贷款的风险控制D. 以上都是答案：D10. 银行信贷业务中，对借款人的负债评估不包括（）。
A. 短期负债B. 长期负债C. 资产负债率D. 个人信用记录答案：D二、多项选择题（每题3分，共15分）1. 银行信贷资金运用时需要考虑的因素包括（）。
A. 资金的安全性B. 资金的流动性C. 资金的效益性D. 借款人的信用状况答案：ABC2. 银行信贷风险管理的措施包括（）。
A. 风险识别B. 风险评估C. 风险控制D. 风险转移答案：ABCD3. 银行信贷业务的基本原则包括（）。
A. 合法性原则B. 效益性原则C. 可持续性原则D. 随意性原则答案：ABC4. 银行在发放贷款时，需要对借款人进行的评估包括（）。
信贷风险的把控方法及预防措施
信贷风险的把控方法及预防措施信贷风险仍是主要风险,因为在以后相当一段时间内,在我国间接融资为主导的金融制度还未发生根本转变的情况下,存贷款业务依然是我国商业银行的主要业务,是生存与发展的根本。
以下是店铺为大家整理的信贷风险的把控方法，希望你们喜欢。
信贷风险的把控方法1、贷前调查要充分，核实借款人资金需求，用途，还款来源，落实好担保，根据资金需求设定合理的借款期限。
2、贷中操作要规范，严格按照信贷操作流程不理，不形成无效担保，不接手有瑕疵的抵押物，尽量要求以本行存单做质押。
3、贷后检查要及时，贷款发放后严格按照要求进行分类，15日内对客户进行回访核实其资金使用情况。
4、强化客户账户监管，要求客户提供有效的资金回笼证明，定期检查其货款回笼情况，如有异动须采取措施。
5、侧面了解客户动向，对于已形成客户群落的客户，信息收集应当不难，即客户与客户之间是同行业或上下游企业或是朋友，互相了解对方情况，可通过他们互相进行了解。
信贷风险的防范措施1、加强准入管理。
在授信环节，做到科学核定总量、明确区分种类、严格遵循权限;在用信环节，做到深入调查、详细审查、充分审议、严格审批，提出行之有效的限制条件和管理措施;在审查环节，探索建立独立审查制度、审查合议制度、审查咨询制度以及审查监理制度。
对正常贷款，以加强维护和深度开发为主，持续提供优质高效的服务和信用便利;对关注贷款，密切关注不利因素的变动趋势，确保担保的有效性和充足性，抓住客户资产变现、对外融资、改制重组、经营改善等时机相机退出;对可疑贷款，果断、依法强制清收。
2、加强预警监控。
风险预警是防范信贷风险的一项重要举措。
良好的预警机制，可以前移风险关口，达到早发现、早预警、早处置的效果。
要实现“多渠道”预警，创新信贷风险监测预警手段，综合运用信贷管理系统、专业统计报表以及各类媒体获取风险信息和数据，构建风险监测预警信息系统，形成“多角度观察、多方面分析、多渠道传递”的工作局面。
个人住房贷款风险转移机制的新思考——政府担保和商业保险相结合的机制
末 ，商 业 银 行 发 放 的 自营 性 个 人 住 房 贷 款 余 额 已 达 １５８ ６０ 亿元 。 占商业 银行 中 长期 贷款 的 ２ ％。 ３ 个人住 房 贷 款作 为 近几年 新 兴发 展 起 来 的 贷款 产 品 ，开 办之 初 ， 由 于 实行 抵押 ＋ 保 ＋ 险 的三重 保 障模 式 ， 银行 看 作 担 保 被
一
碍， 贷款风险电并没有因抵押而完全消失。“ 千里之堤溃 于蚁穴” 东南亚金融风暴所导致 的个人房贷的危机 ， ， 证 明 了这样 一 个 事实 ；住 房 金融 虽 相对 比较安 全 ， 业务 但
其风 险一 旦 形 成 ， 会 迅 速 扩 散 ， 现大 面 积 的 金融 风 便 出 波， 危及 整 个金 融 市场 和 国 民经济 的 发展 。
方 面的研 究 ， 主要 表 现为 以下 三 点 ： １个人 信 用 制度 的缺 失造 成 银行 交 易成 本过 高 。银 ．
带动 下 ， 个人 住 房 贷 款 获 得 了迅 猛 发 展 ， 人 住 房 贷 款 个
规模 在银 行 资产 中 的 比重迅 速 上 升 。 截至 ２０ ０ ５年 ２月
风险控制 ， 这样一来 ， 银行 发放一笔数万 元的个人贷
款 与发 放一 笔 数 百 万元 的企业 ：款 费 用 相 当 ， 行 交 易 黄 银 成 本大 大提 高 。同时 ， 行 审核 个 人贷 款 的程 序无 法 简 银 化 ， 客 户 办理 贷 款 申请 手 续 带 来 了种 种 不便 ， 观 上 给 客 又 直接 妨碍 了个 人 贷款 业 务 的发 展 ２ ． 信用 制 度 缺 失 的现 状 导致 银行 过 度依 赖房 产 个人 抵押 。抵押 只是一 种 事 后 的风 险 释放 ， 一种 手段 而 非 是 日的 。在完 善 的制 度保 证 下 ， 产 抵押 是 一 种有效 的化 房 解信 贷 风 险 的机制 。 国的社 会制 度特性 及缺乏 社会 保 我
我国商业银行信贷资产证券化的发展
我国商业银行信贷资产证券化的发展前言信贷资产证券化作为一种新兴的金融工具，具有转移信贷风险、优化银行业务结构等多种优点，已经成为国际上主流的资本市场创新方式之一。
我国的商业银行发起的信贷资产证券化业务自1999年起得到了相应的探索与推广，并在2005年正式纳入了中国证监会的注册管理范围，进一步推动了我国信贷资产证券化的发展。
本文将从我国商业银行信贷资产证券化的发展前景、发展现状、国际经验和风险防范四个方面进行探讨。
发展前景目前我国信贷资产证券化市场仍处于初步阶段，但未来几年发展前景十分广阔。
首先，我国信贷资产证券化市场逐渐规范并加强监管，进一步提高了购买者的信心，为市场的稳步发展提供了保障。
其次，我国经济实力不断增强，在持续扩大的信贷市场中，各类机构面临的融资需求不断上升，信贷资产证券化可以为这些机构提供更加灵活、多元化的融资渠道。
最后，中国金融市场不断开放，国外投资者的参与较以往更加方便，为推动我国信贷资产证券化业务的发展提供了更多的资金来源。
发展现状近年来，我国商业银行发起的信贷资产证券化业务取得了长足的进展。
据统计，2019年前9个月，我国共发行信贷资产证券化产品3579只，累计规模超过1.2万亿元。
从发行结构来看，主要是以资产支持证券（ABS）为主，其中房地产ABS占比较大。
从发行主体来看，大型商业银行一直是我国信贷资产证券化市场的主要发起者，其中包括工商银行、建设银行、农业银行等。
虽然我国信贷资产证券化市场取得了长足的进展，但也存在一些问题。
一方面，市场规模尚不足以形成真正的流动性，交易价格波动较大，使得投资者难以选择合适的信贷资产证券化产品。
另一方面，信贷资产证券化产品的创新仍有一定的空间，例如衍生信贷资产证券化等。
国际经验信贷资产证券化自20世纪80年代起在国际上得到了广泛的推广与应用。
美国在80年代后期推出了房屋抵押贷款证券化，随后欧洲、亚洲等地的国家纷纷效仿，发展了各种类型的资产证券化产品。
银行信贷风险转移道德风险博弈分析
【 键 词 】 银行信 贷风 险； 关 风险转移 ； 德风险 ； 弈 道 博
【 中图分类号 】 ８０ ；２４３ Ｆ３ ． Ｆ２ ． ５ ２
【 文献标识码】 Ａ
【 文章编号】 ０４ ２６（０９０—０３ ０ １０—７ ８２０ ） ０４ —３ ４
转移 出去 。 如果双方对所交易 的信 用风险是 根据贷款违约率的
更主动灵活地进行信用风险管理 ， 然而 由于我 国的经济体 系以及相关社 会配套体 系还不完善， 道德风 险问题 普遍存在 。 文 章着重运用博 弈论 理论 ， 建立 了银行信 贷风险转移 中监督 道德风 险的博 弈模 型 ， 通过对该模 型的纯策略均衡和 混合策略 均衡 的分析 ， 从理论上推导 出防范道德风 险的思路 ， 并结合实 际对我 国企业提 出 了可行 性建议 ， 以期对 当前 的银行 风险管
仍 有 着 相 当大 的差 距 。 随 着 我 国金 融 领 域 的 开 放 ， 国银 行 业 我
平均水平进行定价的话， 这样显然会损害信用保护提供者的利
益 。如果信用 保护提供者预期 到这种情况 的话 ， 就会按低 质量 （ 即违约率较高 ） 贷款进行定 价 ， 么高质量 的贷款就不 可能进 那 入市场 ， 最终 导致该市场的萎缩。ｆ ｔ ｌ 而且 ， 信用风 险转移市场不仅 会弱化银行对借款企业 的审
问题 ， 信用保护 提供 者在交易 中实 际承受的风险就会 大于其预 期风险。 因此， 在信用风险转移合约的签订过程中， 如何通过条 款设计 降低或 避免 出现这种 情况这 是一个 保护提供 者需 要注
意 的 问题 。［１ ２ １ ３
对于保护 提供 者来说 ， 还应该考 虑到贷 款发放银行 提前触
也越来越 多地 面临着来 自国际市场 的竞争 。在这样的环境下 ， 商业银行需要尽快学 习运用 国外 的先进管 理经验 ， 高 自身竞 提
金融市场的风险转移
金融市场的风险转移随着全球经济的发展和金融市场的成熟，风险转移已经成为金融领域的重要议题。
风险转移是指金融市场中不同参与主体之间将风险从一方转移到另一方的过程。
风险转移的目的在于降低个体或机构面临的风险，实现金融市场的稳定和可持续发展。
本文将从风险转移的定义、形式以及影响因素等方面进行探讨。
一、风险转移的定义风险转移是指金融市场中通过各种金融工具和机制，将一方面临的风险转移到另一方的过程。
一般来说，风险转移可以通过保险、衍生品、再保险等方式实现。
保险是最基本的风险转移方式，通过向保险公司购买保险，个人或机构将自身所面临的风险转移给保险公司。
而衍生品市场则提供了更为复杂和灵活的风险转移工具，例如期货、期权和掉期等。
再保险是指保险公司将部分风险向其他保险公司转移的过程，以分散自身所承担的风险。
二、风险转移的形式风险转移可以分为两种基本形式：内部风险转移和外部风险转移。
内部风险转移是指机构内部通过自身资源和能力将风险转移给其他业务或部门。
比如，一个银行将其信用风险通过集中风险管理和严格的贷款审查程序转移给信贷风险部门。
内部风险转移有助于提高机构的整体风险管理水平，减少风险暴露。
外部风险转移则是指机构通过市场相关工具和机制将风险转移到其他个体或机构。
这种形式的风险转移更为常见，其中最常见的一种方式是通过购买保险来转移特定风险。
例如企业可以购买商业保险来降低财产损失和责任风险。
此外，金融机构还可以通过衍生品市场来进行风险转移，例如利用期权对冲利率风险和外汇风险。
三、风险转移的影响因素风险转移的选择和效果受到多种因素的影响。
以下是影响风险转移的三个主要因素：1. 机构自身的风险承受能力：一个机构的风险承受能力越强，越能够承担更多风险，从而减少对其他机构的风险转移需求。
2. 金融市场的完善程度：金融市场的完善程度直接影响风险转移的效果。
如果市场上缺乏对特定风险的明确定价和交易机制，风险转移效果将大打折扣。
3. 政府监管政策：政府的监管政策对风险转移也具有重要影响。
我国商业银行信用风险转移及贷款规模动态调整的实证分析
贷 规 调 的 式 下： ＝ Ｌｌ 款 模 整 公 如 ≠ Ｉ
， ，
（ １ ）
调整系数为 ｈ 根据商业银行 ｏ 其中， 表示商业银行第 ｔ 的贷款规模 ， ｋ 期 Ｌ 为商业银行的 目标贷款规模 ， ｉ 的经营现状 ， 如果 ｋ Ｏ ＝ 表示不做任何调整 ， 此时意味着商业银行调整的成本较高 ， 商业银行更愿意使得资产
市场化改革和整体上市 ， 加快了我国金融市场的开放和与 国际接轨的步伐 。 在商业银行治理方面。 国商业 我 银行积极推行巴塞尔《 新资本协议》 根据我国经济制度和实际情况 ， ， 制定了一系列商业银行监管政策与指 引文件 ， 为国内商业银行科学管理资本 、 合理缓释资本计提提供了政策基础与操作指南 。２ １ 年 ． ０ ２ 银监会正 式发布《 商业银行资本管理办法 （ 试行 ） ， 》 明确 了在巴塞尔《 新资本协议》 框架下 ， 合格信用衍生工具在内部 评级法下的资本缓释作用 。在商业银行信用风险转移市场的发展过程中， 中国银行间市场交易商协会推动 了国内商业银行信用风险转移市场的建设。 其中，０９ 中国银行间市场交易商协会推 出了《 ２０ 年 中国银行间市 场衍生产品主协议》又称 Ｎ Ｆ Ｉ主协议 ， ， Ａ ＭＩ 成为中国银行间衍生品市场的纲领性文件 。 目 ， Ａ Ｍ Ｉ 前 Ｎ Ｆ Ｉ主协
实中。 我们可以观察到不同的信用风险规避方式 。 比如 ，ｒ ｅ， ｉ ｏ ， ｏ ｒ２０ ） Ｂｅ ｒＭ ｎ ｎ Ｍ ｓ （００ 证明， ｗ ｔ ｅ 相对那些不参与利 率衍生工具交易的银行来讲 ，积极参与利率衍生品市场交易的美国商业银行 ，其贷款组合增长更为迅速。 Ｃ ｂｎｙｎ Ｓ ａａ （０４ 说明在信贷市场进行贷款交易的商业银行 ， ｅｅｏａ ．ｔ ｈｎ ２０ ） ｒ 一般会有更大的贷款增长并且会持有 较少的资本准备金。Ｆｏｔ ｔｎ １９ ） ｒ ， ｅ （９８构建了一个模型 ， ｏＳ ｉ 其中积极进行风险管理的商业银行能够持有相对较 低 的资本金水平 ， 实现快速的扩张贷款规模。ＷａｎｒＭ ｒ （０６ 构建了一个理论模型， ｇｅ， ａ ｈ２０ ） ｓ 说明如果商业银行
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信贷风险转移
信贷风险转移可以是非常复杂的，投资者必须对所买进的金融产品有清晰了解。
金融创新是极其复杂的，在某程度上已发展市场现时面对的金融危机亦是由此而起。
以「信贷风险转移」来形容金融创新也许有过分笼统之嫌，但亦可算是能恰当及概括地交代其含义。
金融机构基于不同的原因（包括资本限制、流动资金需求及各地监管标准的差异等），乐于将持有资产所承担的风险，转移予较愿意或较有能力承担有关风险并赚取相关回报的人士。
以银行提供按揭贷款为例，它们希望转移借款人可能无法偿还按揭贷款的风险。
一般来说，信贷风险转移是透过证券化来进行。
风险高及流动性低的资产被转化为可买卖证券，然后由转让人（银行）出售予受让人（投资者）。
有时可能需要进行某种形式的信贷风险转换或重整，使相关资产的风险水平与投资者的风险接受程度配合。
其中一个方法是将性质相若但信贷评级与回报率相异的证券组合成不同「系列」，而不是仅推出由性质不同的相关资产支持的证券。
信贷风险转移及信贷风险转换亦可透过信贷提升或信贷担保安排进行。
证券化本质上是一个简单的概念，就是透过建立「资产支持证券」（ABS）
市场，将流动性低的资产转为流动性高，亦即可转让的资产。
进行证券化后，发行人通常会在收费情况下继续提供相关资产的行政支援服务，例如向按揭借款人收取供款。
此外，参与证券化的金融机构还会收取其他费用，例如交易费用、分销证券的费用、庄家费用，以及支付予为证券评级的信贷评级机构的费用。
这些费用及来自买卖证券的收入提供额外诱因，吸引金融机构进行证券化。
然而，这个在概念上很简单的证券化过程有许多变化，而且近年更变得相当复杂。
金融机构以各种不同的金融资产来组合成证券，或推出由同类资产或多种不同资产组成及支持的证券，形式层出不穷。
其中一种常见的证券化方式，是发行不同系列证券来筹集资金以购入其他证券组合，例如资产支持证券及贷款。
这些证券称为债务抵押证券（CDO）或贷款抵押证券（CLO），不同系列证券则按其获赔偿的「优先次序」分级，计有超级优先系列、优先系列、中层系列及股本系列。
级别越低的系列，风险越高，由CDO或CLO的相关资产违约引起的亏损首先会由股本系列吸收，接着是中层系列，如此类推。
被证券化的相关资产的信贷风险水平因此而被转换，以配合投资者不同的风险接受程度。
信贷评级机构会对不同系列给予不同的信贷评级，以便利证券销售及投资者参考，而这些不同系列证券的回报率当然亦会不同。
另一种常见的证券化方式，涉及设立和资助结构性投资公司（SIV），从银
行或市场买入长期及质素较低的资产（如按揭贷款、公司债券或CDO）。
这些结构性投资公司用作买入上述资产的资金，来自发行短期商业票据或资产支持商业票据，它们还会发行收益证券（实际上即股本系列证券），这同样是首批要承担潜在亏损的证券。
信贷风险转换亦可透过为金融资产（如公司债券或贷款）购买违约风险保险的方式来进行。
一般来说，有关保险是以一种常见的金融工具──信贷违约掉期合约进行交易。
买家向卖家支付年度保费（保障金额的某个百分比──以基点计），而在合约期内，卖家则会在发生有关的信贷违约时支付保障金额。
当然，卖方必须有能力履行承诺，承担有关的信贷风险，这种形式的信贷风险转移或信贷风险转换才会有意义。
我提及各种形式的风险转移都会令风险更有效地分散在投资者之间，但它们可以是非常复杂的，因此投资者必须对所买进的金融产品有清晰了解。
金融创新亦会以不同形式影响金融体系的稳定，日后我会再找机会详细谈论。
任志刚
2008年3月6日。