焦作万方2019年财务分析详细报告

焦作万方2019年财务分析详细报告

一、资产结构分析

1.资产构成基本情况

焦作万方2019年资产总额为701,320.99万元，其中流动资产为123,740.61万元，主要分布在货币资金、存货、预付款项等环节，分别占企业流动资产合计的59.5%、34.53%和2.41%。非流动资产为577,580.38万元，主要分布在固定资产和长期投资，分别占企业非流动资产的46.04%、43.97%。

资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

总资产701,320.99 100.00 744,412.96 100.00 746,477.54 100.00 流动资产123,740.61 17.64 148,096.96 19.89 139,736.78 18.72 长期投资253,985.34 36.22 292,258.4 39.26 299,956.82 40.18 固定资产265,930.77 37.92 277,264.72 37.25 268,021.38 35.90 其他57,664.27 8.22 26,792.88 3.60 38,762.57 5.19

2.流动资产构成特点

企业持有的货币性资产数额较大，约占流动资产的59.77%，表明企业

的支付能力和应变能力较强。不过，企业的货币性资产主要来自于短期借款及应付票据，应当对偿债风险给予关注。企业营业环节占用的资金数额较大，约占企业流动资产的34.53%，说明市场销售情况的变化会对企业资产的质量和价值带来较大影响，要密切关注企业产品的销售前景和增值能力。

流动资产构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

流动资产123,740.61 100.00 148,096.96 100.00 139,736.78 100.00 存货42,721.83 34.53 43,934.17 29.67 80,575.25 57.66 应收账款1,807.44 1.46 1,781.52 1.20 2,295.32 1.64 其他应收款23.99 0.02 81.08 0.05 7,727.24 5.53 交易性金融资产0 0.00 0 0.00 0 0.00 应收票据330.79 0.27 470 0.32 959.05 0.69 货币资金73,628.9 59.50 71,074.17 47.99 32,301.25 23.12 其他5,227.66 4.22 30,756.03 20.77 15,878.68 11.36

3.资产的增减变化

2019年总资产为701,320.99万元，与2018年的744,412.96万元相比有所下降，下降5.79%。

4.资产的增减变化原因

以下项目的变动使资产总额增加：货币资金增加2,554.74万元，递延所得税资产增加163.02万元，无形资产增加55.47万元，应收账款增加25.92万元，共计增加2,799.14万元；以下项目的变动使资产总额减少：其他应收款减少57.09万元，应收票据减少139.21万元，预付款项减少901.71万元，工程物资减少1,021.77万元，存货减少1,212.33万元，其他流动资产减少3,626.66万元，在建工程减少9,581.11万元，固定资产减少

11,333.95万元，应收股利减少21,000万元，长期投资减少38,273.06万元，

共计减少87,146.9万元。增加项与减少项相抵，使资产总额下降84,347.75万元。

5.资产结构的合理性评价

从资产各项目与营业收入的比例关系来看，2019年应收账款所占比例基本合理。其他应收款所占比例基本合理。存货所占比例基本合理。2019年企业存货所占比例较大，经营活动资金缺乏，资产结构并不合理。

6.资产结构的变动情况

从流动资产与收入变化情况来看，流动资产与营业收入都在下降，与2018年相比，资产结构没有明显的恶化或改善情况。

主要资产项目变动情况表

项目名称

2019年2018年2017年

数值增长率(%) 数值增长率(%) 数值增长率(%)

流动资产123,740.61 -16.45 148,096.96 5.98 139,736.78 0 长期投资253,985.34 -13.1 292,258.4 -2.57 299,956.82 0 固定资产265,930.77 -4.09 277,264.72 3.45 268,021.38 0 存货42,721.83 -2.76 43,934.17 -45.47 80,575.25 0 应收账款1,807.44 1.45 1,781.52 -22.38 2,295.32 0 货币性资产73,959.69 3.38 71,544.17 115.1 33,260.29 0

二、负债及权益结构分析

1.负债及权益构成基本情况

焦作万方2019年负债总额为269,922.49万元，资本金为119,219.94万元，所有者权益为431,398.5万元，资产负债率为38.49%。在负债总额中，流动负债为215,732.29万元，占负债和权益总额的30.76%；短期借款为110,200万元，非流动负债为54,190.2万元，金融性负债占资金来源总额的23.44%。

负债及权益构成表

项目名称

2019年2018年2017年

数值百分比(%) 数值百分比(%) 数值百分比(%)

负债及权益总额701,320.99 100.00 744,412.96 100.00 746,477.54 100.00 所有者权益431,398.5 61.51 422,515.66 56.76 471,010 63.10 流动负债215,732.29 30.76 267,421.8 35.92 257,231.59 34.46 非流动负债54,190.2 7.73 54,475.5 7.32 18,235.95 2.44

2.流动负债构成情况

企业短期融资性负债所占比例较大，约占流动负债的76.39%，表明企业的偿债压力较大。企业来自于非经营性应付款项约占流动负债的

14.19%。