财务公司创新研究

毕业设计（论文）

题目：财务公司创新研究

系别：经管系

专业： 08会计与审计

年级： 08级

学号： 080302152

姓名：张元昊

指导教师：刘益新

二零一零年四月十日

目录

财务公司创新研究 (1)

【摘要】 (1)

【关键词】财务公司创新人才管理 (1)

一我国财务公司的特殊定义 (1)

二财务公司的作用 (2)

（一）发挥资金管理和控制的作用 (2)

（二）增强企业集团的筹资和融资功能 (3)

（三）发挥金融纽带的作用 (3)

（四）加强金融服务和中介顾问的作用 (3)

（五）加快我国企业集团走上国际市场的步伐 (4)

三我国财务公司创新建议参考文献 (4)

（一）提高整体金融人员的素质 (4)

（二）完善财务公司的管理体制 (5)

（三）积极进行业务创新，优化服务产品 (6)

四论文参考 (8)

五致谢 (9)

【摘要】金融创新是财务公司开拓业务的重要手段，与商业银行、证券公司相比，除了少数的大型财务公司以外，财务公司的资金规模大多偏小，在传统业务的争夺中必然处于劣势，因此，提高人才素质、完善财务公司管理体制、加强金融创新，不断的开拓新业务是当前财务公司的发展方向。本文对财务公司展开创新研究，为今后我国财务公司的发展提供一点建议。

【关键词】财务公司创新人才管理

一、我国财务公司的特殊定义

依据2004年7月最新公布的《企业集团财务公司管理办法》(银监会2004年5号令)对我国企业集团财务公司的定义是，以加强企业集团资金集中管理和提高企业集团资金使用效率为目的，为企业集团成员单位提供财务管理服务的非银行金融机构。

我国企业集团财务公司起源于二十世纪八十年代中期，是我国经济体制改革以及金融体制改革的产物。我国财务公司主要由一些重点大型企业集团申请，主要由集团成员投资入股，经由中国人民银行批准后设立，为企业集团成员单位提供财务管理服务，其名称规范为××(集团)财务有限责任公司。

我国的财务公司具有以下特点：第一，我国的财务公司是由其所依附的企业集团出资组建的，一般为集团内多个成员单位共同出资组建的有限责任公司；第二，服务对象具有内部特定性。我国的财务公司是为支持企业集团的发展而专门设立的特定金融机构，财务公司的服务对象主要是集团内的各个成员单位；第三，我国的财务公司是一种特定的接收存款机构。与银行相比，财务公司不得吸收居民储蓄存款和活期存款，资金运用上以提供中长期贷款为主。与其他非银行金融机构相比，财务公司又可以吸收企业定期存款和办理企业集团成员单位间的内部结算。

综上所述，我国企业集团财务公司性质是由企业集团成员单位组建又为集团成员单位提供金融服务的非银行金融机构。这一性质决定了它的经营目标是积极支持企业集团的发展，在保证金融资产安全、稳健经营和维护客户利益的基础上，实行自主经营、自负盈亏、自我发展、自我约束，以实现经济效益的最大化。

二、财务公司的作用

（一）发挥资金管理和控制的作用

财务公司成立前，集团公司成员企业之间不直接发生信贷关系，经常会出现一些企业资金十分紧张，而另一些企业资金闲置的状况。对于零星的成员单位来说，这些资金数额较小，很难有效的进行使用，但是企业集团财务公司就能很好地将这些资金集中起来，形成较大数额的闲置资金，而且这些资金往往闲置期限相对较长，因此财务公司就可以将这些资金进行投资，以期获得较高的收益。而且《企业集团财务公司管理办法》中也规定了财务公司可以进行同业拆借，这样一来势必会增加了企业集团的整体收入。财务公司成立后，成员企业成为了财务公司的股东，在一定程度上集中了各成员企业的资本来进行一体化经营，同时财务公司可以运用金融手段将集团公司内部企业的闲散资金集中起来，统筹安排使用，这样能加快集团公司成员企业之间资金结算的速度，避免“三角债”发生，从而从整体上降低集团公司的财务费用，提高集团公司资金的使用效率，加速集团公司资产一体化经营的进程。

随着企业集团的发展和多元化战略的实施，子公司不断成立。但有些子公司经营资金完全靠母公司支持，在海外建立的窗121企业，从其自身利益出发也不愿意在当地筹集资金开发业务，长期依赖母公司提供货物和占用应付母公司的货款进行周转，影响了母公司的资金周转。企业集团通过实施财务集中管理后以吸收存款的方式把集团内各公司暂时闲置和分散的资金集中起来，再以发放贷款的形式分配给集团内需要资金的公司，从而实现集团内资金相互调剂余缺。通过资金的回笼和资金的调度，使集团从更高层次参与下属公司的管理，强化了资本经营。同时，有利于各级领导提高对资金时间价值和成本的认识，促进各单位注意经济核算，合理有效地运用资金。

（二）增强企业集团的筹资和融资功能

一方面，财务公司应成为企业集团和专业银行之间的桥梁，利用自身对内对外的特殊地位和功能，促使各专业银行对企业集团的投资贷款，另～方面财务公司又可充分利用代理发行股票和证券的方式来直接向社会融资，使消费金直接进入生产领域，开辟新的集资融资手段。财务公司不仅办理一般的存款、贷款、结算业务，而且根据企业集团的发展战略和生产经营特点，积极开展票据、买方信贷等新业务，为企业扩大销售、减少库存等发挥了很好的作用。经济全球化和金融自由化背景下，一方面，从规模经济和资金效率的角度需要集团化的金融管理；

另一方面，从资金控制风险管理和抵御金融风险角度也对集团化金融管理提出了更高的要求。这时候，在大企业内部只有一个与金融市场对接的专业化的金融机构运用专业化、系列化的金融工具才能完成集团化金融管理的使命。从跨国公司的实践和趋势看，担当这一使命的，一是财务公司：二是金融控股公司。在建立财务公司之前，如果有资金方面的需求都是由单个成员单位向银行申请贷款，其贷款数额小，由于个别成员单位的信用低，因此往往得不到较优惠的贷款利率。然而财务公司依靠的则是母公司良好的商业信用，而且可以将众多成员单位的贷款需求进行集合，形成大额贷款的需求，达到规模效应，这样就很容易在银行那里申请到较低成本的贷款。同时，企业集团内部各成员单位也可以通过财务公司进行融资，增加了融资的途径，相应的将外融变成了内融，降低融资成本。海尔财务公司在成立的两年以来，利用对集团内人民币资金的集约管理，累计置换外部贷款人民币30多亿元，向成员单位提供票据融资累计近60亿元，累计节约资金成本约2亿多元。

（三）发挥金融纽带的作用

由于各种原因，企业经常出现因资金紧缺而影响生产经营正常进行的情况，财务公司成立后，它比银行更了解企业的生产特点，能及时为企业提供救急资金，保证生产经营活动的正常进行。财务公司可为成员企业调剂余缺、排忧解难，沟通成员企业之间的联系。

中国电力财务公司与国家电网公司有着天然的资本纽带，历经数次重组后实力不断增强，自2002年以来始终保持国内财务公司资产规模、经济效益名列前茅的地位，是目前国家电网公司金融资源中的最大平台。中国电力财务公司将集团成员单位的闲散资金导入到生产建设上来，使资金流向物流转化，缓解了由于资金总量束缚和外在的信用制度的牵制对集团造成的压力，在实现集团的信贷结合与产权融合的双重联系，弱化国网公司外在信贷契约的不稳定性上发挥了重要作用。

（四）加强金融服务和中介顾问的作用

一方面，财务公司将集团公司一些成员企业吸收为自己的股东，用股本金的纽带将大家联结在一起；另一方面，财务公司吸纳的资金又成了集团公司成员企业信贷资金的一个重要来源，从而将集团公司成员企业进一步紧密地联结起来，