{现金流量分析}第十八章现金流量表
（现金流量分析）第十八章现金流量表
第十八章现金流量表
【教学目的】
通过本章的学习，学生应掌握现金流量表的编制基础、现金流量的分类、现金流量表各个项目的金额确定以及现金流量表的编制方法。
【教学重点和难点】
本章重点于于现金流量表的编制基础、现金流量的分类以及运营活动现金流量编制的直接法和间接法，教学难点于于现金流量表的编制。
⑴直接法：直接法是以利润表中的营业收入为起点，调整和运营活动有关的项目的增减变动，然后计算出运营活动的现金流量。
⑵间接法：间接法是以本期净利润为起算点，调整不涉及现金的收入、费用等有关项目的增减变动，据此计算运营活动的现金流量。
⑶现金流量表的编制方法可采用工作底稿法或T型账户法。
第壹节现金流量表的性质和编制基础
壹、现金流量表的性质
现金流量表是以现金为基础的资金表，它提供企业壹定期间现金流入和流出的信息。
二、现金流量表的作用
1．有利于分析、评价和预测企业未来产生现金流量的能力
2．有利于分析、评价和预测企业偿仍债务和支付红利的能力
3．有利于分析、评价和预测企业运营净收益和运营产生净现金流量之间差异的原因
4．有利于分析、评价和预测企业运营、筹资和投资活动的有效性
三、现金流量表的编制基础
1．现金概念
现金流量表里的现金是指企业库存现金、能够随时用于支付的存款，以及现金等价物。
现金等价物指企业持有的期限短（壹般指从购买日起，3个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
2．现金流量概念
现金流量是指企业的现金和现金等价物的流入和流出。
3．影响现金流量的因素
⑴现金各项之间的增减变动（包括现金和现金等价物之间的增减变动），不会影响现金流量净额的变动。
⑵非现金各项目之间的增减变动，也不会影响现金流量净额的变动。
⑶现金各项目和非现金各项目之间的增减变动，会影响现金流量净额的变动。
第二节现金流量的分类和现金流量表的格式
壹、现金流量的分类
我国会计准则将现金流量划分为运营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量三大类。
运营活动是指企业投资活动和筹资活动以外的所有交易的事项。
投资活动是指企业长期资产的购建和不包括于现金等价物范围内的投资及其处置活动。
筹资活动是指导致企业资本及债务规模和构成发生变化的活动。
支付的股利、收到的股利、支付的利息、收到的利息这四类事项所产生的现金流量的归属，于实务中存于壹定的差异，各国会计准则及国际会计准则的规定也且不尽相同，具体内容如表18-1所示。
表18-1
二、现金流量表的基本结构
现金流量表的结构系根据“现金流量=运营活动的现金流量+投资活动的现金流量+筹资活动的现金流量”这壹等式构造而成。其基本框架结构如表18-2所示。
表18-2×××公司现金流量表
××年度单位：
三、现金流量表的具体格式：见书P469页
第三节现金流量表的编制方法
壹、现金流量表的编制方法
（壹）运营活动现金净流量的计算方法
1．间接法
间接法，又称调整法，它以利润表上的净利润为起点，通过调整某些关联项目后得出运营活动产生的现金流量，即通过将企业非现金交易、过去或者未来运营活动产生的现金收入或支出的递延或应计项目，以及和投资或筹资现金流量关联的收入或费用项目对净损益的影响进行调整来反映企业运营活动所形成的现金流量。
2．直接法，壹般以利润表中的营业收入为起点，通过现金收入和现金支出的总括分类反映企业运营活动的现金流量。采用直接法编制运营活动的现金流量时，有关企业现金收入和支出的信息能够从企业的会计记录中获
得，也能够于企业利润表中营业收入、营业成本等数据的基础上，通过调整以下项目获得：
第一，本期存货及运营性应收和应付项目的变动；
第二，固定资产折旧、无形资产摊销等其他非现金项目；
第三，其现金影响属于投资或筹资活动现金流量的其他项目；
（二）编制现金流量表的技术方法
1．工作底稿法
采用工作底稿法编制现金流量表，是以工作底稿为手段，以利润表和资产负债表数据为基础，对每壹项目进行分析且编制调整分录，从而编制出现金流量表。
于直接法下，整个工作底稿纵向分成三段，第壹段是资产负债表项目，其中又分为借方项目和贷方项目俩部分；第二段是利润表项目；第三段是现金流量表项目。
工作底稿横向分为五栏，于资产负债表部分，第壹栏是项目栏，填列资产负债表各项目名称；第二栏是期初栏，用来填列资产负债表项目的期初数；第三栏是调整分录的借方；第四栏是调整分录的贷方；第五栏是期末数，用来填列资产负债表项目的期末数。
于利润表和现金流量表部分，第壹栏也是项目栏，用来填列利润表和现金流量表项目名称；第二栏空置不填；第三、四栏分别是调整分录的借方和
贷方；第五栏是本期数，利润表部分这壹栏的数字可直接用来编制正式的现金流量表。
工作底稿法的程序是：
第壹步，将资产负债表的期初数和期末数过入工作底稿的期初数栏和期末数栏；
第二步，对当期业务进行分析且编制调整分录。
第三步，将调整分录过入工作底稿中的相应部分。
第四步，核对调整分录，借贷合计应当相等，资产负债表项目期初数加减调整分录中的借贷金额以后，应当等于期末数；
第五步，根据工作底稿中的现金流量表项目部分编制正式的现金流量表。2．T型账户法
T型账户法是以T型账户为手段，以利润表和资产负债表数据为基础，对每壹项目进行分析且编制调整分录，从而编制出现金流量表。采用T型账户法编制现金流量表的程序如下：
第壹步，为所有的非现金项目（包括资产负债表项目和利润表项目）分别开设T型账户，且将各自的期末期初变动数过入各该科目；
第二步，开设壹个大的“现金及现金等价物”T型账户，每边分为运营活动、投资活动和筹资活动三个部分，左边记现金流入，右边记现金流出。和其他账户壹样，过入期末期初变动数；
第三步，以利润表项目为基础，结合资产负债表分析每壹个非现金项目的增减变动，且据此编制调整分录；
第四步，将调整分录过入各T型账户，且进行核对。该账户借贷相抵后的余额和原先过入的期末期初变动数应当壹致；
第五步，根据大的“现金及现金等价物”T型账户编制正式现金流量表。
二、现金流量表中各项目金额的具体确定
（一）运营活动现金流量各项目的金额确定
1．“销售商品、提供劳务收到的现金”项目
该项目反映企业销售商品、提供劳务实际收到的现金（含销售收入和应向购买者收取的增值税额），包括本期销售商品、提供劳务收到的现金，以及前期销售和前期提供劳务本期收到的现金和本期预收的账款，扣除本期退回本期销售的商品和前期销售本期退回的商品所支付的现金。企业销售材料和代购供销业务收到的现金，也于本项目反映。于填列这个项目时，需要考虑以下几个因素：
⑴销售商品、提供劳务所取得的收入。
⑵应收账款和应收票据。
⑶销售退回支付的现金。
⑷增值税。
⑸预收账款。
⑹核销的坏账损失。
2．“收到的税费返仍”项目
本项目反映企业收到返仍的各种税费，如收到的增值税、消费税、营业税、所得税、教育费附加返仍等。
3．“收到的其他和运营活动有关的现金”项目
本项目反映企业除了上述项目外，收到的其他和运营活动有关的现金流入，如罚款收入、流动资产损失中由个人赔偿的现金收入等。其他现金流入如有价值较大的，应单列项目反映。
4．“购买商品、接受劳务支付的现金”项目
本项目反映企业购买商品、接受劳务实际支付的现金，包括本期购入商品、接受劳务支付的现金（包括增值税进项税额），以及本期支付前期购入商品、接受劳务的未付款项和本期预付款项。本期发生的购货退回收到的现金应从本项目内扣除。于填列这个项目时，需要考虑以下几个因素：
⑴购买商品、接受劳务支付的现金。
⑵应付账款和应付票据。
⑶购货退回支付的现金。
⑷增值税。
⑸预付账款。
5．“支付给职工以及为职工支付的现金”项目
本项目反映企业实际支付给职工，以及为职工支付的现金，包括本期实际支付给职工的工资、奖金、各种津贴和补贴等，以及为职工支付的其他费用。
6．“支付的各项税费”项目
本项目反映企业当期实际上交税务部门的各种税金，以及支付的教育费附加、矿产资源补偿费、印花税、房产税、土地增值税、车船使用税、预交的营业税等。不包括计入固定资产价值、实际支付的耕地占用税等。
7．“支付的其他和运营活动有关的现金”项目
本项目反映企业支付的除上述各项目外，支付的其他和运营活动有关的现金流出，如罚款支出、支付的差旅费、业务招待费现金支出、支付的保险费等。其他现金流出如有价值较大的，应单列项目反映。
（二）投资活动现金流量各项目的金额确定
1．“收回投资所收到的现金”项目
本项目反映企业因出售、转让或到期收回除现金等价物以外的短期投资、长期股权投资所收到的现金，以及收回长期债权投资本金而收到的现金。
2．“取得投资收益所收到的现金”项目
本项目反映企业因各种投资而分得的现金股利、利润、利息等。
3．“处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收到的现金净额”项目本项目反映企业处置固定资产、无形资产和其他资产所取得的现金，扣
除为处置这些资产而支付的有关费用后的净额。
4．“收到的其他和投资活动有关的现金”项目
本项目反映企业除了上述各项目以外，收到的其他和投资活动有关的现金流入。
5．“购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金”项目
本项目反映企业购买、建造固定资产，取得无形资产和其他长期资产所支付的现金。
6．“投资所支付的现金”项目
本项目反映企业进行各种性质的投资所支付的现金，包括企业取得的除现金等价物以外的短期股票投资、长期股权投资支付的现金、长期债券投资所支付的现金，以及支付的佣金、手续费等附加费用。
7．“支付的其他和投资活动有关的现金”项目
本项目反映企业除了上述各项以外，支付的其他和投资活动有关的现金流出。其他现金流出如价值较大，应单列项目反映。
（三）筹资活动现金流量各项目的金额确定
1．“吸收投资所收到的现金”项目
本项目反映企业收到的投资者投入的现金，包括以发行股票方式筹集的资金实际收到股款净额（发生收入减去支付的佣金等发行费用后的净额）、发行债券实际收到的现金（发行收入减去支付的佣金等发行费用后的净额）
等。
2．“借款所收到的现金项目”
本项目反映企业举借各种短期、长期借款所收到的现金。
3．“收到的其他和筹资活动有关的现金”项目
本项目反映企业除上述各项目外，收到的其他和筹资活动有关的现金流入，如接受现金捐赠等。
4．“偿仍债务所支付的现金”项目
本项目反映企业以现金偿仍债务的本金，包括偿仍借款本金、偿仍债券本金等。
5．“分配股利、利润和偿付利息所支付的现金”项目
本项目反映企业实际支付的现金股利、利润以及支付给其他投资的利息。
6．“支付的其他和筹资活动有关的现金”项目
本项目反映企业除了上述各项外，支付的其他和筹资活动有关的现金流出，如捐赠现金支出等。
7．“汇率变动对现金的影响”项目
本项目反映企业外币现金流量及境外子公司的现金流量折算为人民币时，所采用的现金流量发生日的汇率或平均汇率折算的人民币金额和“现金及现金等价物净增加额”中外币现金净增加额按期末汇率折算的人民币金额之间的
差额。
（四）补充资料各项目的金额确定
1．计提的资产损失准备
2．固定资产折旧
3．无形资产摊销和长期待摊费用摊销
4．待摊费用减少（减：增加）
5．预提费用增加（减：减少）
6．处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损益
7．固定资产报废损失
8．财务费用
9．投资损失（减：收益）
10．递延税款贷项（减：借项）
11．存货的减少（减：增加）
12．运营性应收项目的减少（减：增加）
13．运营性应付项目的增加（减：减少）
第四节现金流量表编制举例
【例18-1】根据前面资产负债表和利润表例题中的资料，具体说明按照工作底稿法编制现金流量表的程序和方法。
第壹步，将资产负债表的期初数和期末数过入工作底稿的期初数栏和期末数
栏；
第二步，对当期业务进行分析且编制调整分录。编制调整分录时，要以利润表项目为基础，从“主营业务收入”开始，结合资产负债表项目逐壹进行分析。本例调整分录如下：
①分析调整主营业务收入(结合分录○6、○20)
借：运营活动现金流量——销售商品收到的现金1201000
应收账款300000
贷：主营业务收入1250000
应收票据200000
应交税金51000
利润表中的主营业务收入是按权责发生制反映的，应转换为现金制。为此，应调整应收账款和应收票据的增减变动。本例应收账款增加300000元，应减少本期主营业务收入，未收到的增值税销项税额为51000元，和应交税金相对应，而应收票据减少200000元均系货款，应加回本期主营业务收入。
②分析调整主营业务成本（结合分录○12、○14、○18、○19）
借：主营业务成本750000
应付票据100000
贷：运营活动现金流量——购买商品支付的现金844700
存货5300
应付票据减少100000元，表明本期用于购买存货的现金支出增加100000元；存货减少5300元，表明本期消耗的存货中有5300元是原先库存的，也就是说，购买商品支付的现金应减少5300元。
③计算营业费用付现
借：营业费用20000
贷：运营活动现金流量
——支付的其他和运营活动有关的现金20000
本例中利润表中所列销售费用和按现金制确认数相同。
④调整本年主营业务税金及附加
借：主营业务税金及附加20000
贷：运营活动现金流量——支付的各项税费20000
本年支付的主营业务税金及附加。
⑤调整管理费用（结合分录○11、○12、○14、○16、○18、○19）
借：管理费用158000
贷：运营活动现金流量
——支付的其他和运营活动有关的现金158000
管理费用中包含着不涉及现金支出的项目，此笔分录先将管理费用转入运营活动现金流量——支付的其他和运营活动有关的现金，至于不涉及现金支出的项目，再分别进行调整。
⑥分析调整财务费用（结合分录○1）
借：财务费用41500
贷：运营活动现金流量——销售商品收到的现金20000
预提费用11500
长期借款10000
本期增加的财务费用中，有20000元是票据贴现利息，由于于调整应收票据时已全额计入运营活动现金流量——销售商品收到的现金，所以要从“运营活动现金流量——销售商品收到的现金”项目内冲回，不能作为现金流出；预提费用11500元和长期借款10000均系利息费用。
⑦分析调整投资收益
借：投资活动现金流量
——取得投资收益所收到的现金30000
——收回投资所收到的现金16500
贷：投资收益31500
短期投资15000
投资收益应从利润表项目中调整出来，列入投资活动现金流量中。本例投资收益由俩部分组成，壹是分得现金股利30000元，二是出售短期投资获利1500元。
⑧分析调整所得税
借：所得税102399
贷：应交税金102399
将利润表中的所得税调入应交税金。
⑨分析调整营业外收入
借：投资活动现金流量
——处置固定资产收到的现金300000
累计折旧150000
贷：营业外收入50000
固定资产400000
编制现金流量表时，需对营业外收入和支出进行分析，以列入现金流量表的不同部分。本例中营业外收入50000元是处置固定资产的利得，处置过程中收到的现金应列入投资活动现金流量中。
⑩分析调整营业外支出
借：营业外支出19700
投资活动现金流量
——处置固定资产收到的现金300
累计折旧180000
贷：固定资产200000
本例中营业外支出19700元是处置固定资产的损失，处置过程中收到的现
金应列入投资活动现金流量中。
○11分析调整坏账准备（结合分录○5）
借：运营活动现金流量
——支付的其他和运营活动有关的现金900
贷：坏账准备900
坏账准备于计提时均已列入管理费用，因此坏账准备的期末期初差额应调整管理费用，而管理费用已于第○5笔分录中全额调整到运营活动现金流量——支付的其他和运营活动有关的现金中，因此需要补充调整。
○12分析调整待摊费用（结合分录○2、○5）
借：运营活动现金流量
——支付的其他和运营活动有关的现金10000
——购买商品支付的现金90000
贷：待摊费用100000
待摊费用减少数100000元中，包括俩部分内容，壹是摊销的印花税10000元，已计入管理费用，基于和第○11笔分录同样的理由，加以调整；二是摊销固定资产大修理费用90000元，已计入制造费用且分配到产品成本中，即已经计入到存货成本中。由于存货的变动已于第○2笔分录中全部调整到运营活动现金流量——购买商品支付的现金中，所以这里要补充调整。○13分析调整固定资产
借：固定资产1501000
贷：投资活动现金流量
——购建固定资产支付的现金101000
于建工程1400000
本期固定资产的增加包括俩部分，壹是购入设备101000元，二是于建工程完工转入1400000元。
○14分析调整累计折旧（结合分录○2、○5）
借：运营活动现金流量
——支付其他和运营活动有关的现金20000
——购买商品支付的现金80000
贷：累计折旧100000
本期计提的折旧100000元中，计入管理费用的20000元，计入制造费用的80000元，基于和第○12笔分录同样的理由，应作补充调整。
○15分析调整于建工程和工程物资
借：于建工程478000
工程物资150000
贷：投资活动现金流量
——购建固定资产支付的现金350000
长期借款150000
第五章 现金流量表一般分析
一、单项选择题 1.现金流量表是以（a）为基础编制的。 A．现金 B.经营活动 C.筹资活动 D.投资活动 2.现金流量表是按照（b）编制的。 A．权责发生制 B.收付实现制 C.历史成本 D.公允价值 3.现金流量表的核心是（d）。 A．经营活动 B.投资活动 C.筹资活动 D.现金流量 4.将净利润调整为经营活动现金流量时，应以净利润为基础（a）资产减值准备、固定资产折旧等。 A.加 B.减 C.乘 D.除 5.现金到期债务比的分子是（d）。 A.流动负债 B.债务总额 C.到期债务 D.经营现金净流量 6.广义的现金概念包括现金和（c）。 A.有价证券 B.银行存款 C.现金等价物 D.短期投资 7.编制现金流量表的主要目的是（d）。 A．反映企业某一时点的财务状况 B.反映企业某一时期的经营业绩 C.反映企业某一时期的盈利质量 D.反映企业某一时期的现金和现金等价物流入流出的信息 8．确定现金流量的计价基础是（c）。 A.权责发生制 B.应收应付制 C.收付实现制 D.收入费用配比制 9.现金流量表编制方法中的“直接法”和“间接法”是用来反映和列报（b）。 A.投资活动的现金流量 B.经营活动的现金流量 C.筹资活动的现金流量 D.上述三种活动的现金流量 10．在企业处于高速成长阶段，投资活动现金流量往往是（b）。 A.流入量大于流出量 B.流出量大于流入量 C.流入量等于流出量 D.不一定 11.不属于现金流量表分析目的的是 (a)。 A.了解企业资产的变现能力 B.了解企业现金变动情况和变动原因 C.判断企业获取现金的能力 D.评价企业盈利的质量 12．下列现金流量比率中，最能够反映盈利质量的指标是（d）。 A.现金毛利率 B．现金充分性比率 C.流动比率 D.盈余现金保障倍数 13．计算“经营现金净流量/现金股利”时的数据来自 (c)。 A.资产负债表 B.损益表 C. 现金流量表 D.报表附注 14．经营现金净流量除以净利润反映企业的 (c)。 A.偿债能力 B.获取现金的能力 C.收益的质量 D.现金股利发放能力15．（b）产生的现金流量最能反映企业获取现金的能力。 A.投资活动 B.经营活动 C.筹资活动 D.以上各项均是 16.在经营活动现金流量中，下列项目中反映现金创造能力最灵敏的是(a)。 A.销售商品、提供劳务收到的现金 B.收到的租金 C.收到的税收返还 D.收到的其他与经营活动有关的现金 17.每股经营活动现金流量为负值，说明企业（a）。 A.净利润质量较差 B.净利润质量较好 C.净利润质量一般 D.都有可能18．（b）是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小
企业现金流量表分析报告
第五章现金流量表分析 在市场经济条件下，企业现金流量在很大程度上决定着企业的生存和发展的能力，从而在很大程度上决定着企业的盈利能力。这是因为如果企业的现金流量不足，现金周转不畅，现金调配不灵，就会影响企业的盈利能力，进而甚至会影响到企业的生存和发展。常见的盈利能力评价指标，基本上都是利用以权责发生制为基础的会计数据进行计算，从而给予评价，如净资产收益率、总资产报酬率和成本费用利润率等指标。但值得注意的是，它们并不能反映企业伴随有现金流入的盈利状况，也就是说，它们只能评价企业盈利能力的“数”量，却不能评价企业盈利能力的“质”量。然而对现金流量表的分析便可以弥补这一缺陷和不足。 现金流量表是以现金为基础编制的财务状况变动表。它反映企业一定期间内现金的流 入和流出，表明企业获得现金和现金等价物的能力。通过对该表的分析可识别企业现金流入量和流出量的结构情况，从而可抓住企业现金流量管理的重点，识别报表真实程度。 第一节现金流量表的结构与作用 一、现金流量表的涵义 现金流量表是反映企业一定会计期间现金和现金等价物（以下简称现金）流入和流出 是以收付实现制为基础，反映企业某一会计期间的现金流入和流出的发生额，所以是张动态报表。通过它可了解企业“血液（资金）”的流通状况。经营活动现金流量是指企业投资活动和筹资活动以外的所有的交易和事项产生的现金流量。包括经营活动的现金流入量和经营活动的现金流出量，并按其性质分项列示。投资活动现金流量是指企业长期资产（通常指一年以上）的购建及其处置产生的现金流量，包 的报表。现金流量分为经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。它
括购建固定资产、长期投资现金流量和处置长期资产现金流量，并按其性质分项列示。筹资活动现金流量是指导致企业资本及债务的规模和构成发生变化的活动所产生的现金流量。包括筹资活动的现金流入和归还筹资活动的现金流出，并按其性质分项列示。 二、现金流量表的结构 （一）现金流量表的基础该表的编制是以现金、现金等价物和现金流量等概念为基础的。 1. 现金。现金是指企业的库存现金以及可以随时用于支付的存款。在我国，会计上所说的现金通常是指企业的库存现金。而现金流量表中的“现金”不仅包括“现金”账户核算的库存现金，还包括企业“银行存款”账户核算的存入金融企业、随时可以用于支付的存款，也包括“其他货币资金”账户核算的 外埠存款、银行汇票存款、银行本票存款和在途货币资金等其他货币资金。 随时支取的定期存款等，不应作为现金，而应列作投资。提前通知金融企业便可支取的定期存款，则应包括在现金范围内。 2. 现金等价物。现金等价物，指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。现金等价物虽然不是现金，但其支付能力与现金的 差别不大，可视为现金。如：企业为了保持支付能力而又不使现金闲置而购买的短期债券，在需要现金时，随时可以变现。 一项投资被确认为现金等价物必须同时具备四个条件： a.期限短（自取得之日起，3 个月以内到期）、b.流动性强、c.易于转换为已知金额现金、d.价值变动风险很小（不会由于利率变动而出现价值波动）。 在我国现金流量表准则中提及“现金”时，除非同时提及现金等价物，均包括现金和 现金等价物。 应当注意的是，银行存款和其他货币资金中有些不能随时用于支付的存款，如：不能
第四章 现金流量表分析例题解释
第四章：现金流量表编制例题 1.某公司本年销售商品开出增值税专用发票，含税价款50万元未收到。采用备抵法核算坏账损失，本期收回以前年度核销的坏账2万元，款项已存入银行，计提应收账款计提坏账准备4万元。2008年末有关资产负债表资料如下： =营业收入＋应交增值税（销项税额）＋（应收账款期初余额－应收账款期末余额）－当期计提的坏帐准备＝50＋（90－134）－4＝2（万元） 2.A公司2009年有关会计报表和补充资料如下： （1）资产负债表部分资料 （2）利润表部分资料 ①本期计提坏账准备10万元； ②本期增值税的销项税额为8 500万元；本期增值税的进项税额465万元； ③“营业成本”项目中包括计提车间折旧费50万元，分配生产车间工人薪酬130万元； ④“存货”项目中包括，计提车间折旧费20万元，分配生产车间工人薪酬80万元。 要求：根据上述资料，不考虑其他因素，回答下列第（1）至第（2）题。 （1）现金流量表的“销售商品、提供劳务收到的现金”金额为（）万元。 A.58 600 B.58 510 C.58 610 D.58 620 『正确答案』A 『答案解析』销售商品、提供劳务收到的现金 ＝50 000＋8 500＋（450－480）＋（360－320）＋（200－100）－10＝58 600（万元）（2）现金流量表的“购买商品、接受劳务支付的现金”金额为（）万元。 A.24 965 B.25 035 C.58 610 D.24 755 『正确答案』D 『答案解析』购买商品、接受劳务支付的现金＝26 500＋465＋（7 840－9 760）＋（750－890）＋（670－540）－70－210＝24 755（万元） 3. A公司应交所得税期初余额100万元，当期所得税费用为200万元，递延所得税费用为50万元，应交所得税期末余额120万元；支付的营业税金及附加为20万元；已交增值税60万元。则“支付的各项税费”项目为（）。 A.260 B.200 C.80 D.130
现金流量表的分析与运用
关于现金流量表的分析 现金流量表是反映一定时期内(如月度、季度或年度)企业经营活动、投资活动和筹资活动对其现金及现金等价物所产生影响的财务报表。这份报告显示资产负债表及损益表如何影响现金和等同现金，以及根据公司的经营，投资和融资角度作出分析。作为一个分析的工具，现金流量表的主要作用是决定公司短期生存能力，特别是缴付账单的能力。它为大家提供了一家公司经营是否健康的证据。如果一家公司经营活动产生的现金流无法支付股利与保持股本的生产能力，那么这就给出了一个警告，这家公司从长期来看无法维持正常情况下的支出。 分析现金流量表是以收付实现制为编制基础，反映企业在一定时期内现金收入和现金支出情况的报表。对现金流量表的分析，既要掌握该表的结构及特点，分析其内部构成，又要结合损益表和资产负债表进行综合分析，以求全面、客观地评价企业的财务状况和经营业绩。因此，现金流量表的分析可从以下几方面着手： 一、现金流量及其结构分析 企业的现金流量由经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量三部分构成。分析现金流量及其结构，可以了解企业现金的来龙去脉和现金收支构成，评价企业经营状况、创现能力、筹资能力和资金实力。 （一）经营活动产生的现金流量分析 l、将销售商品、提供劳务收到的现金与购进商品、接受劳务付
出的现金进行比较。在企业经营正常、购销平衡的情况下，二者比较是有意义的。比率大，说明企业的销售利润大，销售回款良好，创现能力强。 2、将销售商品、提供劳务收到的现金与经营活动流入的现金总额比较，可大致说明企业产品销售现款占经营活动流入的现金的比重有多大。比重大，说明企业主营业务突出，营销状况良好。 3、将本期经营活动现金净流量与上期比较，增长率越高，说明企业成长性越好。 （二）投资活动产生的现金流量分析 当企业扩大规模或开发新的利润增长点时，需要大量的现金投入，投资活动产生的现金流入量补偿不了流出量，投资活动现金净流量为负数，但如果企业投资有效，将会在未来产生现金净流入用于偿还债务，创造收益，企业不会有偿债困难。因此，分析投资活动现金流量，应结合企业的投资项目进行，不能简单地以现金净流入还是净流出来论优劣。 （三）筹资活动产生的现金流量分析 一般来说，筹资活动产生的现金净流量越大，企业面临的偿债压力也越大，但如果现金净流入量主要来自于企业吸收的权益性资本，则不仅不会面临偿债压力，资金实力反而增强。因此，在分析时，可将吸收权益性资本收到的现金与筹资活动现金总流入比较，所占比重大，说明企业资金实力增强，财务风险降低。 （四）现金流量构成分析
[精品]第4章资产负债表分析
第二节资产负债表水平分析 ●资产负债表水平分析表的编制 ●资产负债表变动情况的分析评价 ●资产变动的合理性与效率性分析评价 ●资产负债表变动原因的分析评价 幻灯片2 一、资产负债表水平分析表的编制 ●资产负债表水平分析的依据是资产负债表，通过采用水平分析法，将资产负债表的实际 数与选定的标准进行比较，编制出资产负债表水平分析表，在此基础上进行分析评价。 幻灯片3 ●资产负债表水平分析除了要计算某项目的变动额和变动率外，还应计算出该项目变动对 总资产或负债和所有者权益总额的影响程度。计算公式为： 幻灯片4 二、资产负债表变动情况的分析评价 ●企业通过举债，或吸收投资人投资来满足对企业资产的资金融通，从而产生了债权人、 投资人对企业资产的两种不同要求权，即权益。 ●资产、权益分别列示在资产负债表左右两方，反映出企业的基本财务状况，对资产负债 表变动情况的分析评价也应当从这两大方面进行。 幻灯片5 ●（一）从投资或资产角度进行分析评价 ●投资或资产角度的分析评价主要从以下几方面进行： ●分析总资产规模的变动状况以及各类、各项资产的变动状况，揭示出资产变动的主要方 面,从总体上了解企业经过一定时期经营后资产的变动情况。 发现变动幅度较大或对总资产变动影响较大的重点类别和重点项目。
●要注意分析资产变动的合理性与效率性。 ●注意考察资产规模变动与所有者权益总额变动的适应程度，进而评价企业财务结构的稳 定性和安全性。 ●注意分析会计政策变动的影响。 幻灯片7 ●（二）从筹资或权益角度进行分析评价 ●筹资或权益角度的分析评价主要从以下几方面进行： 分析权益总额的变动状况以及各类、各项筹资的变动状况，揭示出权益总额变动的主要方面,从总体上了解企业经过一定时期经营后权益总额的变动情况。 幻灯片8 ●发现变动幅度较大或对权益总额变动影响较大的重点类别和重点项目，为进一步分析指 出方向。 ●注意分析评价表外业务的影响。 幻灯片9 三、资产变动的合理性与效率性分析评价 ●对总资产变动情况进行分析，不仅要考察其增减变动额和变动幅度，还要对其变动的合 理性与效率性进行分析。特别是企业经营者进行分析时，更要注意到这一点。 ●对资产变动合理性与效率性的分析评价，可借助企业产值、营业收入、利润和经营活动 现金净流量等指标。 幻灯片10 ●通过资产变动与产值变动、营业收入变动、利润变动及经营活动现金净流量变动的比较， 对资产变动的合理性与效率性作出评价。 幻灯片11 四、资产负债表变动原因的分析评价 ●前面所做的分析，仅限于某项目本身变动，以及该项目变动对资产负债表中资产、权益 总额影响的分析，是同类项目相互关系的一种分析。 ●这种分析着重说明发生了哪些变化，还不能解释资产负债表变动的深层次原因。 幻灯片12 第六章现金流量表分析 第一节现金流量表分析目的与内容 第二节现金流量表分析 第三节现金流量与利润综合分析 幻灯片13 第一节现金流量表分析目的与内容 一、现金与现金流量表 现金流量表是以收付实现制为基础编制的，反映企业一定会计期间内现金及现金等价物流入和流出信息的一张动态报表。 幻灯片14
怎样分析上市公司现金流量表
现金流量表是反映上市公司现金流入与流出信息的报表。这里的现金不仅指公司在财会部门保险柜里的现钞，还包括银行存款、短期证券投资、其他货币资金。现金流量表可以告诉我们公司经营活动、投资活动和筹资活动所产生的现金收支活动，以及现金流量净增加额，从而有助于我们分析公司的变现能力和支付能力，进而把握公司的生存能力、发展能力和适应市场变化的能力。 上市公司的现金流量具体可以分为以下5个方面： 1崩醋跃营活动的现金流量：反映公司为开展正常业务而引起的现金流入量、流出量和净流量，如商品收入、出口退税等增加现金流入量，购买原材料、支付税款和人员工资增加现金流出量，等等； 2崩醋酝蹲驶疃的现金流量：反映公司取得和处置证券投资、固定资产和无形资产等活动所引起的现金收支活动及结果，如变卖厂房取得现金收入，购入股票和债券等对外投资引起现金流出等； 3崩醋猿镒驶疃的现金流量：是指公司在筹集资金过程中所引起的现金收支活动及结果，如吸收股本、分配股利、发行债券、取得借款和归还借款等； 4狈浅Ｏ钅坎生的现金流量：是指非正常经济活动所引起的现金流量，如接受捐赠或捐赠他人，罚款现金收支等； 5辈簧婕跋纸鹗罩У耐蹲视氤镒驶疃：这是一类对股民非常重要的信息，虽然这些活动并不会引起本期的现金收支，但对未来的现金流量会产生甚至极为重大的影响。这类活动主要反映在补充资料一栏里，如以对外投资偿还债务，以固定资产对外投资等。 对现金流量表主要从3个方面进行分析： 1毕纸鹁涣髁坑攵唐诔フ能力的变化。如果本期现金净流量增加，表明公司短期偿债能力增强，财务状况得到改善；反之，则表明公司财务状况比较困难。当然，并不是现金净流量越大越好，如果公司的现金净流量过大，表明公司未能有效利用这部分资金，其实是一种资源浪费。 2毕纸鹆魅肓康慕峁褂牍司的长期稳定。经营活动是公司的主营业务，这种活动提供的现金流量，可以不断用于投资，再生出新的现金来，来自主营业务的现金流量越多，表明公司发展的稳定性也就越强。公司的投资活动是为闲置资金寻找投资场所，筹资活动则是为经营活动筹集资金，这两种活动所发生的现金流量，都是辅助性的，服务于主营业务的。这一部分的现金流量过大，表明公司财务缺乏稳定性。 3蓖蹲驶疃与筹资活动产生的现金流量与公司的未来发展。股民在分析投资活动时，一定要注意分析是对内投资还是对外投资。对内投资的现金流出量增加，意味着固定资产、无形资产等的增加，说明公司正在扩张，这样的公司成长性较好；如果对内投资的现金流量大幅增加，意味着公司正常的经营活动没有能够充分吸纳现有的资金，资金的利用效率有待提高；对外投资的现金流入量大幅增加，意味着公司现有的资金不能满足经营需要，从外部引入了资金；如果对外投资的现金流出量大幅增加，说明公司正在通过非主营业务活动来获取利润。 随机读管理故事：《黄蜂和蜜蜂》 有一些没主的蜂蜡被发现，黄蜂想认领走，但蜜蜂不答应。细腰蜂受理了这个案子，它也难辨其中的真假。证人说，它曾看到一些昆虫，深褐色，身子比较长，样子像蜜蜂，它们扇动着翅膀，围绕在蜂蜡周围。但这些证词并不能证明什么，因为其特征也适用于黄蜂。这个案子调查了半年，没有任何结果。最后，一只聪明的蜜蜂提出了个好建议，它说：案子进行了半年，却丝毫没有任何进展，蜂蜡再不处置将会变质。我想让黄蜂和我们一起去采蜜，看看谁能用这么好的甜浆造出如此漂亮的房。黄蜂拒绝了这个合理的要求，因为凭借它掌握的本领，是不可能办到的。经过简单的推理，细腰蜂把蜂蜡判给了蜜蜂。小寓言大智慧：人们往往将一件简单的事情看得特别复杂。如果你勤于思考的话，你会发现，一件看似复杂的事情其实很容易解决。
现金流量表水平分析
现金流量表水平分析： 从表中可以知道，公司经营活动产生的现金净流量比上年增长25.98%，销售商品、提供劳务收到现金增长的幅度比购买商品、接受服务支付的现金小很多，与利润表分析结论一致，支付其他与经营活动相关的现金增长59.79%，支付给职工以及为职工支付的现金与应支付的税费都有所增加，分别增加52.86%，22.68%，与资产负债表中存货大幅增加有关，导致产品滞销，企业应注意合理使用和分配资金且有计划的按市场需求生产产品。 投资活动产生的现金净流量比上年亏损增长147.93%。处置固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增长3000.00元，购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金增长55.40%。现金流出主要由于投资固定资产、进行在建工程扩大规模，与资产负债表分析结论一致。 该企业筹资活动产生的现金流量净额比上年减少109.55%。今年没有吸收投资收到的现金，而上年吸收的投资额为35371500.00元。这反映企业通过资本市场筹资能力变弱，可能企业管理层的某些发面有所变化。从财务管理角度看，利用财务杠杆进行适当的举债经营，会给企业带来很好的收益效果。筹资活动产生的现金流出来自分配股利、利润或偿付利息支付的现金，而且比上年增长2298.19%，表明企业注重商业信用和回报投资者的态度，但今年企业的筹资活动收到的现金为0，企业应注意进行必要的筹资活动。 企业今后的重点：一是提高获取现金的能力，进行必要的筹资活动，二是密切关注投资项目的合理性和收益型，重视投资方向和策略，以避免公司发生财务状况恶化。 现金流量表的垂直分析： 从表中可以看出，公司从内部结构看，2011年经营活动的现金流入主要来自销售商品、提供劳务收到的现金，占流入小计高达95.60%，经营活动现金流出主要来自购买商品、接受劳务支付的现金，占流出比例小计高达72.39%，；投资活动现金流入主要来自于处置子公司及其他营业单位收到的现金净额，它占流入小计的100.00%，投资活动现金流出主要来自购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金，它占流出小计的76.74%；筹资活动现金流入为0。现金流出都源于分配股利利润或偿付利息支付的现金，占流出小计的100%。2011年内部结构与2010年相比变化较大。 从流入、流出结构看，2011年经营活动占总流入的99.99%。而经营活动、投资活动、筹资活动的现金流出分别占总流出的78.40%、18.67%和2.92%。2010年经营活动、筹资活动的现金流入分别占总流入的46.90%、52.81%。经营活动、投资活动和筹资活动的现金流出分别占总流出的72.74%、12.99%和14.27%。这两年的现金流量结构都不尽合理，企业管理层应高度重视，采取措施改善结构，尤其2011年投资筹资的金额几乎为0.对公司发展很不利。 同德化工2011年现金流量表，流入流出比显示，经营活动现金流量流入流出比为111.35%比2010年的116.07%低，表明公司创造现金的能力在减弱。2011年投资活动现金流量流入流出比为0.03%，2010年为4.04%，说明2011年没有进行大规模投资。2011筹资活动现金流量流入流出比为0，大大低于2010年的
现金流量表分析报告
现金流量表分析报告 1、现金流量表整体分析 2011年12月，东方航空现金净流动量为：16,031.74万元，，比上期增加10.862%：，其中：现金收入总计：8,717.21万元，，比上期增加12.146%：，现金支出总计：-7,314.53万元，，比上期减少9.369%：本期经营活动净现金流量是15,892.49万元，投资活动净现金流量是38.80万元，筹资活动净现金流量是100.45万元；现金净流量以经营活动净流量为主。 在现金流入构成中，经营现金流入占比：98.40%，投资现金流入占比：0.45%，融资现金流入占比：1.15%；而上期上述指标分析别为：98.82% 、0.51% 、0.67% ； 在现金流出构成中，经营现金流出占比：100.00%，投资现金流出占比：0.00%，融资现金流出占比：0.000%；而上期上述指标分析别为：100.00% 、0.00% 、0.000% ； 从单项较上期相比较而言，经营现金流入为8,577.96万元，大幅增加，增加11.67% ，现金流出-7,314.53万元，有所减少，减少9.37%，经营活动现金净流量为15,892.49万元，投资现金流入38.80万元，有所减少，减少2.81% ，现金流出0.00万元，基本上没有变化，投资活动现金净流量为38.80万元，筹资现金流入100.45万元，大幅增加，增加93.43% ，现金流出0.00万元，基本上没有变化，融资活动现金净流量为100.45万元。 现金流量结构表
由此可见，从总体上可以看企业经营业务在现金流方面能自给自足，投资方面收益状况良好，但这时仍然进行融资，如果没有新的投资机会，会造成资金浪费。现金收入增长速度大于现金支出速度，将会增加企业的现金净流量。 2、现金流入结构分析 本期实现现金流入总额为8,717.21万元，其中：企业通过销售商品、提供劳务收到的现金7,681.25万元，是企业本期主要的现金流入来源，约占本期流入总额的98.40%； 在经营活动现金收入中，销售商品、提供劳务收到的现金和收到的税费返还带来的流入占100.00%，公司经营属于正常；在投资活动现金收入中，收回投资所收到的现金和处置固定资产、无形资产和其他长期资产而收到的现金净额及取得投资收益所收到的现金带来的流入占 20.00%，收到的其他与投资活动有关的现金带来的流入占80.00%，公司投资带来的现金流入主要是其它活动带来的；在筹资活动现金收入中，吸收投资所收到的现金带来的流入占100.00%，主要通过借款来筹资。 现金流入结构表
现金流量表及其分析研究 以公司为例
中国XX大学本科毕业论文(设计) 现金流量表及其分析研究—以 xxxx公司为例 院系名称：XXXX学院 专业： 学生姓名： 学号： 123456789 指导老师： XXXX大学教务处制
2018年3月1日
现金流量表及其分析研究 ——以江苏XX公司为例摘要：现金流量表是指反映企业在一定会计期间经营活动、投资活动和筹资活动对现金及现金等价物产生影响的会计报表。编制现金流量表的主要目的是为报表使用者提供企业在一定会计期间内现金流入和流出的有关信息，揭示企业的偿债能力和变现能力。无论是企业的经营者还是企业投资者、债权人、政府有关部门以及其他报表使用者，对现金流量表进行分析都具有十分重要的意义。通过现金流量表分析，可以了解企业本期及以前各期现金的流入、流出及结余情况，从而正确评价企业当前及未来的偿债能力和支付能力，发现企业在财务方面存在的问题，正确评价企业当期及以前各期取得的利润的质量，科学地预测企业未来的财务状况，从而为其科学决策提供有效的依据。 关键词：现金流量表；企业；财务状况；优化措施
The cash flow statement and analysis research ——changzhou tenglong company in jiangsu province as an example Abstract:The cash flow statement refers to reflect the enterprise for a certain accounting period Operating activities, investment activities, and financing activities affect cash and cash equivalents of accounting statements.The main purpose of the preparation of the cash flow statement is to report the user within the enterprise for a certain accounting period provided information about the cash inflows and outflows, reveal the enterprise's solvency and cash ability.Both enterprise operators and corporate investors, creditors, governmental departments, and other statements, analysis of cash flow statement is of great significance.Through the cash flow statement analysis, we can understand the current and previous periods enterprises cash inflow, outflow and the balance, so as to correctly appraise enterprise the current and future debt paying ability and the ability to pay, found that enterprises in the financial problems, the correct evaluation of enterprise current and previous periods with the quality of the profits, predict future financial situation scientifically, so as to provide effective basis for the scientific decision. Keywords:the cash flow statement; Enterprise ; Financial conditions ; Optimization measures
第四章 现金流量表分析(报表编制)
第四章：现金流量表分析补充内容 现金流量表的勾稽关系（简单了解）： 经营活动现金流入小计－经营活动现金出小计＝经营活动产生的现金流量净额 投资活动现金流入小计－投资活动现金出小计＝投资活动产生的现金流量净额 筹资活动现金流入小计－筹资活动现金出小计＝筹资活动产生的现金流量净额 货币资金项目本年发生额（不考虑其他因素）＝经营活动产生的现金流量净额＋投资活动产生的现金流量净额＋筹资活动产生的现金流量净额现金流量表的附表的现金及现金等价物净增加额与正表中的现金及现金等价物净增加额是一致的。 （一）经营活动产生的现金流量 1.“销售商品、提供劳务收到的现金”项目（报表项目）重点 销售商品、提供劳务收到的现金=营业收入+应交税费—应交增值税（销项税额）+（应收票据年初余额-应收票据期末余额）+（应收账款年初余额-应收账款期末余额）+（预收款项期末余额-预收款项年初余额）-当期计提的坏账准备 2.收到的其他与经营活动有关的现金 本项目反映企业除上述各项外，收到的其他与经营活动有关的现金流入，如罚款收入、经营租赁固定资产收到的现金、投资性房地产收到的租金收入、流动资产损失中由个人赔偿的现金收入、除税费返还外的其他政府补助收入等。其他与经营活动有关的现金，如果价值较大的，应单列项目反映。 3.“购买商品、接受劳务支付的现金”项目重点 购买商品、接受劳务支付的现金=营业成本+应交税费——应交增值税（进项税额）＋（存货期末余额－存货年初余额）+（应付账款年初余额－应付账款期末余额）+（应付票据年初余额－应付票据期末余额）+（预付款项期末余额－预付款项年初余额）－当期列入生产成本、制造费用的职工薪酬－当期列入生产成本、制造费用的折旧费 4.“支付给职工以及为职工支付的现金”项目 支付给职工以及为职工支付的现金=生产成本、制造费用、管理费用中职工薪酬+（应付职工薪酬年初余额－应付职工薪酬期末余额）－[应付职工薪酬（在建工程）年初余额－应付职工薪酬（在建工程）期末余额] 5.“支付的各项税费”项目重点 该项目反映企业按规定支付的各种税费，包括企业本期发生并支付的税费，以及本期支付以前各期发生的税费和本期预交的税费，包括所得税、增值税、营业税、消费税、印花税、房产税、土地增值税、车船税、教育费附加、矿产资源补偿费等，但不包括计入固定资产价值、实际支付的耕地占用税，也不包括本期
利用现金流量表分析企业财务状况
现金流量是企业生存和发展的命脉。许多学者认为：企业的价值最终由企业的现金流量而不是由企业收益来决定。现金流量被财务专家、证券分析师誉为企业的“真金白银”。因此，在金融危机仍在蔓延的这一特殊时期，企业必须关注其现金流量信息，力争保持最佳现金流量，保证企业财务状况正常化，并以此作为企业财务管理的基本目标。 现金流量可以从以下三方面进行分析： 一、现金流量结构分析 在进行现金流量表分析时，如果不进行深入对比，很难看出其所反映的企业经济状况。下面从三个角度，探析其内在结构，得出对企业现金流量的总体印象。 1.流入结构分析。通过分析经营、投资和筹资三种活动流入的现 金占比，了解企业当期现金的流入主要来源是什么，可能是生产经营活动流入，也可能是回收投资处置固定资产流入和筹资活动流入。主 要靠生产经营流入属于正常现象；主要靠回收投资处置固定资产流入属于资产回收而非获利；主要靠筹资活动流入，要区分是增资还是借款，如果是借款，且占整个流入很大的比例，说明企业的正常运转主要靠借款来维持。 2.流入流出比分析。经营活动流入流出比越大越好；投资活动流入流出比，扩张期的企业比率较小，衰退期的企业比率较大；筹资活动流入流出比一般与企业办理和归还贷款的企业有关。对于一个健康正在成长的企业来说，经营活动现金应该是正数，投资活动现金流量应该是负数，筹资活动的现金流量正负相间。 当然在进行此项分析时，不能机械地得出结论，有时要结合企业所处的发展阶段、当时的销售政策和特定的市场环境。比如，企业在特别看好产品市场时，可能加大采购及存货的储备，以增强市场能力，在产品旺季，
从表上可能反映出企业当期现金流量为负值，但在经营决策正确时，此种报表数字可能在下一期转为企业的丰厚利润。 3.从收入和支出净额的角度分析企业的资金来源比例。相对于企业的债务资金而言，企业的自有资金是指通过生产经营、投资管理以及利润和股息的收入和分配所形成的现金流量。企业自有资金来源= 经营活动现金净流量+吸收权益性投资收到的现金+投资收回的现金 -分配股利或利润支付的现金-支付利息付出的现金。借入资金来源 可用公式表示为：借入资金来源=发行债券收到的现金+各种借款收到的现金。 在实务中，我们可以用借入资金来源比率，即借入资金来源/（自有资金来源+借入资金来源）X 100%以及自由投资资金来源比率即自有投资资金来源/投资活动现金流出X 100%来反映企业日常运转的现金流量中自有和债务的比率。自有资金来源比率，反映企业当年投资活动的现金流出中有多少是自有的资金来源。一般来讲，企业当年自有投资资金来源在50%以上，投资者和债权人会认为比较安全。我们在作此类分析时也不能简单的认为自有资金比率越高越好，过低的债务资金比率，可能说明企业在经营方面过于稳健，缺乏开拓创新精神，有可能使企业失去未来的竞争优势。 二、经营活动现金流量的成长性分析经营活动现金流量是企业财务状况的晴雨表，其成长性对企业财务状况和经营成果的改善具有推动作用，且事关企业的持续经营能力。衡量经营现金流量成长性主要指标：经营现金流量成长率=本期经营活动产生的现金净流量/ 基期经营活动产生的现金净流量。该指标反映企业经营现金流量的变化趋势和具体的增减变动情况。一
第五章现金流量表一般分析
第五章现金流量表一般分析 一、单项选择题 1.现金流量表是以（a）为基础编制的。 A．现金 B.经营活动 C.筹资活动 D.投资活动 2.现金流量表是按照（b）编制的。 A．权责发生制 B.收付实现制 C.历史成本 D.公允价值 3.现金流量表的核心是（d）。 A．经营活动 B.投资活动 C.筹资活动 D.现金流量 4.将净利润调整为经营活动现金流量时，应以净利润为基础（a）资产减值准备、固定资产折旧等。 A.加 B.减 C.乘 D.除 5.现金到期债务比的分子是（d）。 A.流动负债 B.债务总额 C.到期债务 D.经营现金净流量 6.广义的现金概念包括现金和（c）。 A.有价证券 B.银行存款 C.现金等价物 D.短期投资 7.编制现金流量表的主要目的是（d）。 A．反映企业某一时点的财务状况 B.反映企业某一时期的经营业绩 C.反映企业某一时期的盈利质量 D.反映企业某一时期的现金和现金等价物流入流出的信息 8．确定现金流量的计价基础是（c）。 A.权责发生制 B.应收应付制 C.收付实现制 D.收入费用配比制 9.现金流量表编制方法中的“直接法”和“间接法”是用来反映和列报（b）。 A.投资活动的现金流量 B.经营活动的现金流量 C.筹资活动的现金流量 D.上述三种活动的现金流量 10．在企业处于高速成长阶段，投资活动现金流量往往是（b）。
A.流入量大于流出量 B.流出量大于流入量 C.流入量等于流出量 D.不一定 11.不属于现金流量表分析目的的是 (a)。 A.了解企业资产的变现能力 B.了解企业现金变动情况和变动原因 C.判断企业获取现金的能力 D.评价企业盈利的质量 12．下列现金流量比率中，最能够反映盈利质量的指标是（d）。 A.现金毛利率 B．现金充分性比率 C.流动比率 D.盈余现金保障倍数 13．计算“经营现金净流量/现金股利”时的数据来自 (c)。 A.资产负债表 B.损益表 C. 现金流量表 D. 报表附注 14．经营现金净流量除以净利润反映企业的 (c)。 A.偿债能力 B.获取现金的能力 C.收益的质量 D.现金股利发放能力 15．（b）产生的现金流量最能反映企业获取现金的能力。 A.投资活动 B.经营活动 C.筹资活动 D.以上各项均是 16.在经营活动现金流量中，下列项目中反映现金创造能力最灵敏的是(a)。 A.销售商品、提供劳务收到的现金 B.收到的租金 C.收到的税收返还 D.收到的其他与经营活动有关的现金 17.每股经营活动现金流量为负值，说明企业（a）。 A.净利润质量较差 B.净利润质量较好 C.净利润质量一般 D.都有可能 18．（b）是指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小 的调整。 A.现金 B.现金等价物 C.短期投资 D.应收票据 19．现金获利能力的分母是（d）。 A.资产总额 B.营业收入 C.流通在外的普通股股权 D.净利润
公司现金流量表分析案例
某公司现金流量表分析案例 一、现金流量结构分析 某公司2001年度现金流量表结构分析，包括流入结构、流出结构和流入流出比例分析： 该公司2001年现金流量统计如下表（单位：元）： 现金流入总量232756903.85 经营活动流入量226899657.52 投资活动流入量176636.74 筹资活动流入量5680609.59 现金流出总量214381982.13 经营活动流出量198160756.02 投资活动流出量8102698.84 筹资活动流出量8118527.27 1、流入结构分析 在全部现金流入量中，经营活动所得现金占97.48％，投资活动所得现金占0.08％，筹资活动所得现金占2.44％。由此可以看出该公司其现金流入产生的主要来源为经营活动，其投资活动、筹资活动基本对于企业的的现金流入贡献很小。 2、流出结构分析 在全部现金流出量中，经营活动所得现金占92.43％，投资活动所得现金占3.78％，筹资活动所得现金占3.79％。该公司其现金流出主要在经营活动方面，其投资活动、筹资活动占用流出现金很少。 3、流入流出比例分析 从该公司的现金流量表可以看出： 经营活动中：现金流入量226899657.52元 现金流出量198160756.02万元
该公司经营活动现金流入流出比为1.15，表明1元的现金流出可换回1.15元现金流入。 投资活动中：现金流入量176636.74万元 现金流出量8102698.84万元 该公司投资活动的现金流入流出比为0.02，公司投资活动引起的现金流出较小，表明该公司正处于发展时期。 筹资活动中：现金流入量5680609.59万元 现金流出量8118527.27万元 筹资活动流入流出比为0.70，表明还款明显大于借款。说明该公司较大程度上存在借新债还旧债的现象。 将现金流出与现金流入量和流入流出比例分析相结合，可以发现该公司的现金流入与流出主要来自于经营活动所得，用于经营活动所支，其部分经营现金流量净额用于补偿投资和筹资支出；公司进行固定资产投资，无形资产投资等现金需要主要来源于经营活动所得，其投资活动基本上没有产生现金流入，说明该公司在企业资产改造方面的力度较强；而该公司在2001年筹资活动中加大了借款以偿还其原有债务同时更大一部分用于支付借款利息其不足部分使用了经营活动的现金所得，因偿还债务所支付的现金为：1000000.00，补充资料中财务费用为：7116889.31，可以看出该公司基本上没有分配股利、利润。 二、盈利质量分析 1、盈利现金比率（经营现金净流量／净利润）分析 该公司2001年经营现金净流量为：28738901.50元，2001年净利润为：48856.17元，其盈利现金比率为：588.23，此比率说明该公司的盈利质量很高。 2、再投资比率（经营现金净流量 / 资本性支出）分析 该公司2001年经营现金净流量为：28738901.50元，：2001年资本性支出7054542.70元，再投资比率：4.07，此比率说明该公司在未来企业扩大生产规模、创造未来现金流量或利润的能力很强。 综合2001年的两项指标可以看出该公司在未来的盈利能力很强，且目前盈利质量很高，经营活动现金流量很充足，可根据市场情况扩大生产投资，以取得更大的利润。 三、筹资与支付能力分析 1、外部融资比率〔（经营性应付项目增（减）净额 + 筹资现金流入量）/现金流入量总额〕
第五章现金流量表分析
第五章现金流量表分析 5.1 现金流量表概述 现金流量表，是指反映企业在一定会计期间现金和现金等价物流入和流出的报表。是动态报表。 以现金为编制基础，反映企业一定期间内经营活动、投资活动和筹资活动所引起的现金流入和流出，表明企业的获现能力。对正确分析企业的财务状况和经营成果有重要的参考意义。 5.1.1 现金流量表的性质 现金包括：库存现金+可随时用于支付的银行存款 现金的具体内容： 库存现金 银行存款，包括活期存款和通知存款，不包括定期存款。 其它货币资金，是指企业在存放在金融企业有特定用途的资金，也就是“其 他货币资金”账户核算的银行存款，如外埠存款、银行汇票存款、银行本票 存款、信用证保证金存款、信用卡存款、存出投资款等。 现金等价物，企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动很小的短期投资。<三个月内到期的短期债券） 5.1.2现金流量表的作用 便于会计报表使用者了解和评价企业获取现金和现金等价物的能力。 1．有助于评价企业支付能力、偿债能力。 2．有助于预测企业未来的现金流量。 3．有助于分析企业收益质量及影响现金流量的因素。 利润表按权责发生制编制。 通过现金流量表，可以掌握企业经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量； 将经营活动产生的现金流量与净利润相比较，从现金流量的角度了解净利润的质量，并进一步判断，是哪些因素影响现金流入，从而为分析和判断企业的财务前景提供信息。 5.13. 现金流量表的结构 1．表首 2．正表 报告式的上下结构，按直接法编制，有6项内容： 经营活动 投资活动 筹资活动 汇率变动 增加额 期末余额 现金流量表补充资料：将净利润调节为经营活动的现金流量，间接法报告经营活动的现金流量信息、不涉及现金收支的投资和筹资活动、现金及现金等价物净变动情况的信息。 5.2 现金流量表重点项目分析 5.2.1 经营活动产生的现金流量分析 1．经营活动的现金流入项目分析
现金流量表分析表
现金流量表分析 在市场经济条件下，企业现金流量在很大程度上决定着企业的生存和发展的能力，从而在很大程度上决定着企业的盈利能力。这是因为如果企业的现金流量不足，现金周转不畅，现金调配不灵，就会影响企业的盈利能力，进而甚至会影响到企业的生存和发展。常见的盈 利能力评价指标，基本上都是利用以权责发生制为基础的会计数据进行计算，从而给予评价， 如净资产收益率、总资产报酬率和成本费用利润率等指标。但值得注意的是，它们并不能反 映企业伴随有现金流入的盈利状况，也就是说，它们只能评价企业盈利能力的“数”量，去卩不能评价企业盈利能力的“质”量。然而对现金流量表的分析便可以弥补这一缺陷和不足。 现金流量表是以现金为基础编制的财务状况变动表。它反映企业一定期间内现金的流入 和流出，表明企业获得现金和现金等价物的能力。通过对该表的分析可识别企业现金流入量和流出量的结构情况，从而可抓住企业现金流量管理的重点，识别报表真实程度。 第一节现金流量表的结构与作用 一、现金流量表的涵义 现金流量表是反映企业一定会计期间现金和现金等价物（以下简称现金）流入和流出的报表。现金流量分为经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。它是以收 付实现制为基础，反映企业某一会计期间的现金流入和流出的发生额，所以是一张动态报表。 通过它可了解企业“血液（资金）”的流通状况。 经营活动现金流量是指企业投资活动和筹资活动以外的所有的交易和事项产生的现金 流量。包括经营活动的现金流入量和经营活动的现金流出量，并按其性质分项列示。投资活 动现金流量是指企业长期资产（通常指一年以上）的购建及其处置产生的现金流量，包括 购建固定资产、长期投资现金流量和处置长期资产现金流量，并按其性质分项列示。筹资活动现金流量是指导致企业资本及债务的规模和构成发生变化的活动所产生的现金流量。包括筹资活动的现金流入和归还筹资活动的现金流出，并按其性质分项列示。 二、现金流量表的结构 （一）现金流量表的基础 该表的编制是以现金、现金等价物和现金流量等概念为基础的。 1.现金。现金是指企业的库存现金以及可以随时用于支付的存款。 在我国，会计上所说的现金通常是指企业的库存现金。而现金流量表中的“现金”不仅包括“现金”账户核算的库存现金，还包括企业“银行存款”账户核算的存入金融企业、随时可以用于支付的存款，也包括“其他货币资金”账户核算的外埠存款、银行汇票存款、银行本票存款和在途货币资金等其他货币资金。 应当注意的是，银行存款和其他货币资金中有些不能随时用于支付的存款，如：不能随时支取的定期存款等，不应作为现金，而应列作投资。提前通知金融企业便可支取的定期存款，则应包括在现金范围内。 2.现金等价物。现金等价物，指企业持有的期限短、流动性强、易于转换为已知金额现 金、价值变动风险很小的投资。现金等价物虽然不是现金，但其支付能力与现金的差别不大，可视为现金。女口：企业为了保持支付能力而又不使现金闲置而购买的短期债券，在需要现金时，随