《公司财务基础课件》PPT课件

公司必须产生 现金流
公司发行证券 (A)
提供投资
资本市场
盈余留成 (D)
公司产生
现金流 (C)
红利和还债 (F)
短债 长债 股票
税 （
E)
公司产生的现金
流必须超过从资
政府
本市场的融资
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主要内容
一.什么是财务?
二.财务的目标
三.财务的作用
四.财务的主要内容
五.财务环境
六.财务理念
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现代公司理财是专门研究财务 管理的一门专业学问。公司理财以 实现股东长期利益最大化为目标， 致力于为企业制订最优的融资、投 资决策、营运资金管理和分配方案。
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2、公司财务管理直接关系到公司的 价值的大小。
投资是公司获利的源泉，投资管理是 公司财务管理中一个非常重要的方面；
融资是要获得资金来源的，融资渠道 的多少和融资成本的高低，决定公司投资 的规模和投资承受风险的程度，而这也与 公司的价值密切相关。
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财务管理的其他方面也都与公司 的价值密不可分。
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4、企业的财务关系可概括为：
企业与政府
企业与投资者
企业与债权人
企业与受资者
企业与债务人
企业内各单位、职能部门
企业与职工的财务关系。
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四、公司财务管理的主要内容
公司财务
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故事一
一博士分到一家研究所，成为学历最高的 一个人。
周末他到单位后面的小池塘去钓鱼，一会 儿正副所长也在他的一左一右，同钓池鱼。
他只是微微点了点头，这两个本科生，有 啥好聊的呢？当然钓鱼不语也是忌讳所在， 三人钓鱼相当的安静，隔一时晨，正所长放 下钓竿，伸伸懒腰，蹭蹭蹭从水面上如飞地 走到对面上厕所。博士眼睛睁得都快掉下来 了。水上飘？不会吧？这可是一个池塘啊。
（2）效率目标：存货周转率、固定资产 周转率、应收帐款帐龄等。
（3）安全目标：偿债能力高，财务风险 低等
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三、财务管理在公司管理中的作用
1、财务管理是公司管理中非常重要的一环
公司管理通常可以划分为战略管理和一般管理。 一般管理包括财务管理、营销管理、人力资源 管理、生产与作业管理、信息管理。 战略管理是最重要的，它将决定公司的未来。 其中公司长期投资的管理应该是一个重要的方面， 因为它对公司的影响是重要的、长远的。其次公司 的资本结构也是公司战略管理的一个重要内容。而 在一般管理中，财务管理是其中非常重要的一环。
5、你是否需要了解项目或生意中如何吸 引外部资金?
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推荐教材或参考资料
1、《公司财务管理》 黄 虹主编 2、《财务管理》 胡华夏主编 3、《财务管理咨询》 杨雄胜 著 4、《公司财务管理案例评析》汤谷良主编 5、《郎咸平说公司的秘密》 郎著
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公司和资本市场间的资本流动
公司
购置资产 (B)
流动资产 固定资产
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故 事 发展中
正所长上完厕所回来的时候，同样也是蹭蹭蹭 地从水上飘回来了。
怎么回事？博士又不好去问，自己是博士哪！ 过一阵，副所长也站起来，走几步，蹭蹭蹭地飘过 水面厕所去也。
这下博士更是差点昏倒：不会吧，到了一个江 湖高手云集的地方？博士不由自主的也有些内急了， 都是诱惑惹得。这个池塘两边有围墙，要到对面厕 所非得绕十分钟的路，而回单位上又太远，怎么办？ 博士生又不愿意去问两位所长，也斗胆起身往水里 跨：偶就不信本科生能过的水面，偶大博士能过去？
学历代表过去，只有学习力才能代表将来。
尊重经验的人，才能少走弯路。一个好的团
队，也应该是学习型的团队。
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几个问题的思考
1、如果想与财务人员进行探讨，你需要 了解哪些基本的财务知识?
2、你是否搞清楚财务文件的含义?
3、你将来的工作是否要求你理解自己所 在公司、供应商或客户的公司财务报告?
4、如果你了解投资评估的财务侧面，这 对你的工作是否有帮助?
公司财务的内部控制，是公司获 得计划现金流量的重要保证。
公司日常管理——营运资本管理 是确保公司正常运转，最终获得价值 增值的重要途径。
而公司财务状况的分析，则是公 司取长补短，获得更大价值的重要手 段。
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3、财务管理水平低下将引发公 司的财务危机甚至破产。
不论是投资选择不适当，还是日 常资金管理不适当，都会产生非常严 重的后果。
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二、财务管理的目标
管理的目标，是在满足其他利 益集团合法利益请求并履行社会责 任的基础上，追求原有股东价值的 最大化。
（利润最大化、企业价值最大 化、每股收益最大化、股东财富最 大化）
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（二）公司财务管理的具体目标
财务管理的总目标可以细化为三个具 体目标。
（1）收益目标：权益资本收益率，等。
右边是资产的融资来源，包 括流动负债、长期负债及股东权 益等主要部分。
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以流动资产和流动负债的层面而言， 则有所谓的“营运资金管理”。
而以长期资产的层面来看，则有所 谓的“资本投资决策”的课题。
负债表右边为公司资产的融资来源， 通常为“举债”或“发行股票”，前者 是通过金融机构筹措资金，后者由原股 东认购公司新发行的股票或向社会大众 募集的权益资金。这两类资金的比例， 财务上称为“资本结构”。
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故 事 的结局
只听咚的一声，博士飘到水面下去——偶 潜、潜、潜，可水性不佳，只见水泡串串， 水花乱飞。两位所长将他拉了出来，问他为 什么要下水，他问：“为什么你们可以走过 去呢？”两所长相视一笑：“这池塘里有两 排木桩子，由于这两天下雨涨水正好在水面 下。我们都知道这木桩的位置，所以可以踩 着桩子过去。你怎么不问一声呢？”
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一、什么是财务？
公司理财即财务管理，从狭
义的角度来说是对企业现金流量
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的一种价值管理活动。具体来说，
公司理财是以最大化企业价值为
目标来组织企业资金运动，处理
经济关系的一项综合性的企业管
理活动。
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公司财务管理主要问题：
（1）投资：涉及资产方；
（2）筹资：负债与股东权益；
（3）运营决策：日常运营和筹资 决策。财务管理集中于公司怎样才 能创造和保持价值。
（4）利润分配。
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简化的资产负债表
流动资产： 现金 有价证券 应收帐款 存货 固定资产： 土地 厂房 机器设备 资产合计
流动负债： 应付帐款 应付票据 短期银行借款 长期负债： 长期银行借款 应付公司债 股东权益： 普通股 保留盈余 负债及股东权益之和
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左方是公司运用资金的结果， 即资金投入的各项资产，包括流 动资产及长期资产，