上海银行间同业拆放利率介绍

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shibor是什么

标题：Shibor 是什么

引言：

近年来，Shibor（上海银行间同业拆借利率）这个名词在中国的金

融领域越来越为人所熟知。Shibor 是中国境内银行之间进行短期资金拆借交易时所参考的利率水平。它被视为中国金融市场的重要指标，对于金融机构和市场参与者来说具有重要的影响。本文将深入

探讨 Shibor 的定义、形成机制和重要性，并分析其对金融市场的

影响。

一、Shibor 的定义

Shibor（上海银行间同业拆借利率）是指中国银行机构之间在上海

债券交易所进行的短期资金拆借活动中，实际成交的利率水平。它

是中国金融市场上的基准利率，用于衡量中国银行体系的流动性和

信用风险，也被视为金融市场的风向标。

二、Shibor 的形成机制

Shibor 的形成是通过一定数量的大型商业银行进行拆借活动的结果。在中国，这些银行汇总报告其拆借情况，并由上海银行间同业拆借

中心计算并公布 Shibor 水平。这一机制确保了 Shibor 的全国范围内的透明度和公正性。

三、Shibor 的计算方法

Shibor 的计算方法主要分为两种：加权平均法和加权中位数法。加权平均法是将各个银行所报告的拆借成交金额按照比例进行加权，最后得出一个加权平均数作为 Shibor 利率水平。加权中位数法则将各个银行所报告的拆借利率从小到大进行排序，并选取居于中间位置的那个利率作为 Shibor 水平。这两种方法的选择根据市场条件和监管要求的不同而有所变化。

四、Shibor 的重要性

Shibor 的重要性体现在以下几个方面：

1. 作为金融体系流动性的风向标：Shibor 的水平反映了市场上短期资金利率的变化情况，间接衡量了金融体系的流动性状况。当Shibor 上升时，意味着拆借成本增加，金融机构之间的资金供给收紧，可能会导致整个金融体系流动性紧张。

上海银行间同业拆借利率Shibor

《西部金融》2008年第9期

上海银行间同业拆借利率(Shibor)

一、Shibor简介

(一)Shibor的推出

2006年9月7日,为提高金融机构自主定价能力,指导货币市场产品定价,稳步推进利率市场化,完善货币政策调控机制,人民银行下发了《关于构建我国货币市场基准利率有关事宜的通知》,开始建立报价制的货币市场基准利率,也就是上海银行间同业拆放利率(Shibor)。

(二)Shibor的命名和计算方式

Shibor以位于上海的全国银行间同业拆借中心为技术平台计算、发布并参照国际惯例命名,是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率,是单利、无担保、批发性利率。目前,对社会公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。选报品种:3周、2个月、4个月、5个月、7个月、8个月、10个月、11个月。

(三)Shibor的发布

Shibor的指定发布人为全国银行间同业拆借中心。指定发布人每个交易日根据各报价行的报价,剔除最高、最低各2家报价,对其余报价进行算术平均计算后,得出每一期限品种的Shibor,并于11:30通过上海银行间同业拆放利率网对外发布。

(四)Shibor报价行报价质量考评指标体系

为规范Shibor报价行的报价行为,提高报价质量,保证Shibor的公信力,全国银行间同业拆借中心受权对报价银行团的所有成员(法人)定期进行考评,具体质量考评指标包括:

一是拆借市场参与度(40%)。指报价行拆借市场的全部交易量与其对应期限得分乘积之和;

上海银行间同业拆放利率(SHIBOR)作为基准利率的研究

上海银行间同业拆放利率（SHIBOR）作为基准利率的研究

在现代经济中,金融是经济的核心。作为金融资源价格的利率在金融资源的市场化配置中起着举足轻重的作用。

市场经济的发展也日益要求利率市场化,这是市场经济内在的、本质的要求。当前,与计划经济时期相比,我国利率管制已经有了很大松动,利率调整的频次有了很大提高；除了存贷款利率外,各个市场和各种产品的利率都已市场化形成。

但是,在整个利率体系中,由于基准利率的缺乏,导致金融产品难以进行风险定价,金融机构的风险管理机制不能真正落实。利率的市场化改革进入攻坚阶段,本文正是对SHIBOR作为基准利率的探讨。

本文的研究目的主要是探讨SHIBOR行使基准利率职能的可行性。笔者结合基准利率的特质,借鉴国外基准利率实行的成功经验,通过定性和定量分析两种办法,分析了SHIBOR作为基准利率存在的问题及提出了合理的改进建议。

本文在结构上分为五部分,分别对相关问题进行研究：第一部分也就是文章的绪论,主要提出在我国利率市场化改革的大背景下,在货币市场和债券市场利率相继实现市场化,存贷款利率实现准市场化的情况下,SHIBOR的推出对我国国民经济运行有重大而深远的影响,主要有四：促进商业银行经营管理机制的转型；推动货币政策传导机制由数量型向价格型转型；引导非金融企业和家庭的支出；减缓宏观经济波动；SHIBOR作为基准利率的问题学术界已有不少研究,最后笔者分SHIBOR推出前、后两个阶段简要综述了目前的研究成果。第二部分是正文的第一章,这一章主要研究基准利率的特性问题。

上海银行间同业拆借利率

上海银行间同业拆借利率（Shibor）飙升的外行分析

进入6月份，同业拆借市场利率迅速攀升，其中隔夜拆借利率涨幅尤为迅猛。从4.5%起步，盘中先后攻破10%、20%、30%大关，不断刷新银行间市场成立以来历史纪录。在它的带领下，1个月以内的中短期资金价格全线飙升，7天期质押式回购加权平均利率周四涨至11 .6217%，也创下2007年银行间市场成立以来的新高。

笔者做为一个外行，就我所能想象的情况分析如下:(外行就是外行,不对的地方,请各位多多指正呵)

一、同行拆借利率大于其它中长期利率，是不正常的，并且无法长期存在。因为如果长期存在，就会出现一种无风险套利模式（借入长期债务，贷出同行拆借）。所以现在的这种情况是事件的初始形态，必将还会继续发展。至于怎么发展，取决于造成这种现象的原因。

二、同业拆借市场利率飙升如果系６月底各项税金缴纳入国库及需向央行缴纳存款保证金导致。那么在７月份，相关的拆借利率将会回落，但这说明各银行的准备金充足率低于央行规定的准备金率，危机虽然过去，但是并没有结束，这种情况会延迟到一下次缴纳存款保证金的时点再次出现，最终导致利率全线上升。

三、该情况系因银行缺乏流动性所致，那么同业拆借利率不变，其它利率逐步上升，最终与同业拆借利率相匹配。最终也是利率全线上升。

四、央行无论是降准，增发贷币，还是加息，减息，均对上述事件的最终结果无任何影响，降准和增发货币可以暂时缓解上述情况，但是仅仅是缓解，无法根治。至于加息，减息，因为上述同业利率代表无风险利率，加息和减息仅仅是使社会名义利率接近或远离实际利率，其它并没有任何作用。

上海银行间同业拆放利率Shibor实施准则修订版

上海银行间同业拆放利率(Shibor)实施准则

（修订版）

第一章总则

第一条为规范中国货币市场基准利率的形成机制、信息发布机制和监督管理机制，特制定本准则。

第二条上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate，简称Shibor）是由信用等级较高的银行自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率，是单利、无担保、批发性利率。

第三条市场利率定价自律机制成立Shibor工作组（以下简称工作组），依据本准则确定和调整报价银行团成员、监督和管理Shibor运行、规范报价行与指定发布人行为。

第二章报价银行团构成

第四条报价银行团由符合条件的商业银行组成。

第五条报价行原则上应具备以下条件：

（一）是市场利率定价自律机制成员；

（二）具有公开市场一级交易商资格或外汇市场做市商资格；

（三）货币市场交易活跃，即交易量较大、交易连续性较好、价差较小。交易量指报价行在中国货币市场所有交易的总量，包括公开市场交易、同业拆借交易、债券回购交易、现券交易、货币市场衍生品交易等；

（四）信用等级较高；

（五）已建立内部收益率曲线和内部转移定价机制，具有较强的利率定价能力；

（六）通过上海银行间同业拆放利率网（）等工作组指定的媒体每年披露经注册会计师审计的上年年度报告；

（七）有利于开展报价工作的其它条件。

第六条符合上述条件、并愿意成为报价行的商业银行应于每年12月1日前向工作组提交申请及相关材料。经审核合格后可成为场外报价行，在场外进行Shibor报价。工作组结合报价等情况，在报价一年以上的场外报价行中，择优选取下一年的Shibor报价行。工作组根据本准则于每年年初公布当年的报价银行团成员名单。

Shibor作为中国基准利率的有效性研究

Shibor（上海银行间同业拆放利率）是中国金融市场上的重要利率指标之一，它作为中国的基准利率，对于货币政策传导、金融市场稳定和经济发展起着重要的作用。本文将对Shibor作为中国基准利率的有效性进行研究，旨在探讨其对中国金融市场的影响以及未来的发展方向。

Shibor作为中国的基准利率，主要用于银行间拆借市场的借贷利率定价。它由中国银行间市场交易商协会计算，并发布于每个交易日。Shibor被广泛用于衡量流动性和风险溢价水平，其变动对于金融机构和投资者具有重要的指导意义。

Shibor有效性的研究需要对其市场影响进行评估。研究表明，Shibor对整个金融市场具有重要的指示作用。随着Shibor变动，它对于货币市场利率的传导速度和幅度起着指导作用。Shibor对于利率期限结构和金融衍生品的定价也有重要的影响。

Shibor作为基准利率的有效性研究需要考虑其稳定性。Shibor的稳定性对于金融市场的运行和金融体系的稳定具有重要的影响。过去几年来，Shibor的波动性相对较大，这可能引发市场风险和金融不稳定。研究应该关注Shibor波动的原因和稳定性的提升措施。

Shibor作为中国基准利率的有效性研究具有重要的理论和实践意义。通过对Shibor 市场影响、稳定性和对经济发展的影响进行研究，可以更好地理解Shibor在中国金融市场中的作用，并为提高其有效性和稳定性提供政策建议。未来的研究应该进一步探索Shibor 的定价机制和与其他利率指标的关系，以提升Shibor作为中国基准利率的有效性。

拆解利率及相关介绍

Shibor全称是上海银行间同业拆借利率(Shanghai Interbank Offered Rate)，被称为中国的Libor(London Interbank Offered Rate，伦敦同业拆借利率)，其形成方式是：每个交易日全国银行间同业拆借中心根据各报价行的报价，剔除最高、最低各2家报价，对其余报价进行算术平均计算后，得出每一期限品种的Shibor，并于11：30对外发布。Shibor报价银行团现由16家商业银行组成，这16家银行是在中国货币市场上人民币交易相对活跃、信息披露比较充分的银行。中国人民银行成立Shibor工作小组，依据《上海银行间同业拆借利率（Shibor）实施准则》确定和调整报价银行团成员、监督和管理Shibor运行、规范报价行与指定发布人行为。Shibor是单利、无担保、批发性利率。目前对社会公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。

全球最著名的基准利率有伦敦同业拆借利率和美国联邦基准利率，两国的存贷款利率均是根据此利率自行确定的。新加坡同业拆借利率和香港同业拆借利率。

Libor（London Interbank Offered Rate），伦敦同业拆借利率，是英国银行家协会根据其选定的银行在伦敦市场报出的银行同业拆借利率，进行取样并平均计算成为基准利率。目前Libor 已经成为国际金融市场中大多数浮动利率的基础利率，作为银行从市场上筹集资金进行转贷的融资成本。同时，Libor还成为金融机构之间进行利率互换、远期交易等衍生品交易和换算不同货币间汇率水平的重要参照体系，是目前国际间最重要和最常用的市场利率基准。

shibor 介绍

SHIBOR利率介绍

SHIBOR是上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate）的简称。以位于上海的全国银行间同业拆借中心为技术平台计算、发布并命名，是由信用等级较高的银行组成报价团自助报出的人民币同业拆出利率计算并确定的算术平均利率，是单利、无担保、批发性利率，是我国着力培育的金融市场基准利率。

SHIBOR与我们的生活

1、存贷款利率要看Shibor。目前，我国存贷款利率仍处于管制状态，存款管上限、贷款管下限，但随着利率管制的逐步放松，居民、企业的存、贷款利率都将与Shibor挂钩。

2、金融产品定价要看Shibor。当Shibor体系成熟之后，企业发行的债券、办理的贴现，居民购买的理财产品以及各种金融创新产品都会与Shibor挂钩。目前，短期融资券、企业债券、浮动利率政策性金融债、票据贴现和转贴现、同业借款、同业存款、利率互换、远期利率协议等金融产品已经与Shibor挂钩。

3、金融机构内部资金转移定价要看Shibor。Shibor成为市场公认的基准利率体系后，可以将金融机构的小资金池与金融市场的大资金池联系起来，为金融机构构建高效的内部资金转移价格以及资产负债定价机制提供基础。

4、Shibor有利于提高人民币的国际地位。随着我国经济实力的增强，人民币的影响力逐步加大，对外开放程度也不断提高，Shibor可以让我们掌握人民币定价的国际主动权，提高人民币在国际货币市场的地位。

5、Shibor将成为央行宏观调控的重要手段之一。央行将通过公开市场操作使Shibor在其公布的目标值附近波动，通过目标利率引导市场利率体系，通过市场利率引导金融机构利率定价，通过金融机构利率定价引导企业居民的投资、消费行为。

上海银行间同业拆放利率影响因素实证分析

上海银行间同业拆放利率影响因素实证分析上海银行间同业拆放利率（SHIBOR）是在我国货币市场基准利率缺失的背景下产生的。SHIBOR自运行以来，其基准利率的地位已经确立。

SHIBOR作为构建我国货币市场基准利率，其定价机制的不断完善对于基准性的培育十分重要。本文在分析SHIBOR自运行以来的利率特征，基准性等实际发展情况和有关利率传导效应理论的基础上，较为全面地分析得出了SHIBOR的影响因素。

相比之前众多变量分析，初次将公开市场操作这个因素进行量化加入模型变量，通过分析得出，央行的公开市场操作主要是趋向于对短期流动性的影响，对长期趋势的实质性影响不大。本文通过对影响中长端SHIBOR利率水平的因素进行分析，采用平稳性检验，协整性检验，格兰杰因果关系检验和向量误差修正模型（VECM）的研究方法。

实证分析结果得出，中长端SHIBOR利率（3个月和6个月）与存款利率（3个月和6个月）、消费者价格指数、上证综合指数、金融机构存贷比、法定存款准备金率之间存在着长期稳定的均衡关系，且SHIBOR3M与deposit3M存在双向引导关系，显示出了SHIBOR发挥其引导市场上其他利率的基准性功能。由于各期限的同业拆借交易量差距悬殊，长期限的同业拆借交易量远少于短期限的，向量误差修正模型结果也间接表明，期限长的SHIBOR所对应的偏离长期均衡时的调整力度要弱于期限短的SHIBOR，这正是长期限交易市场的不活跃导致其偏离长期均衡的短期波动相比短期限的调整慢。

要想进一步完善SHIBOR报价机制，提高SHIBOR基准性，央行须大力推动SHIBOR长端期限交易市场的发展，提高长端SHIBOR的基准性，引导长期限金融

货币市场基准利率Shibor简介

——利率市场化的基石

一、什么是Shibor?

Shibor是上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate）的简称，以位于上海的全国银行间同业拆借中心为技术平台计算、发布并命名，是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率，是单利、无担保、批发性利率。目前，对社会公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。Shibor自2007年1月4日起开始正式运行。

二、Shibor是如何形成的？

Shibor报价银行团现由16家商业银行组成。报价银行是公开市场一级交易商或外汇市场做市商，在中国货币市场上人民币交易相对活跃、信息披露比较充分、利率定价能力较强、信用等级较高的银行。中国人民银行成立Shibor工作小组，依据《上海银行间同业拆放利率（Shibor）实施准则》确定和调整报价银行团成员、监督和管理Shibor运行、规范报价行与指定发布人行为。

全国银行间同业拆借中心受权Shibor的报价计算和信息发布。每个交易日根据各报价行的报价，剔除最高、最低各2家报价，对其余报价进行算术平均计算后，得出每一期限品种的Shibor，并于11:30对外发布。

三、Shibor报价银行由哪些银行组成？

2007年首批Shibor报价银行团包括国有商业银行4家、股份制商业银行6家、城市商业银行3家和外资银行3家，分别是工商银行、农业银行、中国银行、建设银行、交通银行、招商银行、中信银行、光大银行、兴业银行、浦发银行、北京银行、上海银行、南京银行、德意志上海、汇丰中国、渣打银行。

上海银行间同业拆放利率(Shibor)作为我国基准利率的研究

上海银行间同业拆放利率（Shibor）作为我国基准利率的研究基准利率在货币市场利率体系中起主导作用,是最具有代表性的利率。从长期来看,我国推出Shibor作为基准利率是我国利率市场化进程中的关键一步,是社会主义市场经济的内在要求,也是我国货币政策调控方式由数量型向价格型转变的支点。

基准利率是最基本、最市场化的资金价格,是整个金融市场的纽带,也是提高我国商业银行等金融机构竞争力的的必要措施。因此,在我国目前的特殊国情和市场经济下,培育和发展一个成熟的基准利率,确实显得非常迫切和具有必要性。

在我国利率市场化改革的过程中,曾经尝试把国债回购利率、银行间同业拆借利率等好几种作为我国的基准利率,但由于种种原因,都未能成功实践。为了进一步推进我国的市场化进程,央行在2007年1月4日正式推出“上海银行间同业拆放利率”,简称为Shibor,当作货币市场上的基准利率进行培育和完善,为了避免重蹈覆辙、吸取教训,迫切需要检验Shibor自运行以来的实际效果,对Shibor 能否作为我国货币市场上真正的基准利率进行系统的研究。

1.本文研究思路与目的本文的研究思路：首先,在回顾了国内外对基准利率的研究基础上,对基准利率理论进行综述,为下文的利率市场化进程、基准利率选择和基准性实证检验做好理论准备工作;然后,简述了我国基准利率的选择及Shibor现状,介绍了Shibor的运行机制,运用归纳总结、对比分析的方法对Shibor进行可行性分析。最后,运用多种计量和统计方法分别对市场性、基础性、相关性和稳定性进行了实证检验,再结合理论分析和实证检验的结果为Shibor

shibor取值行规 -回复

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Shibor取值行规是指上海银行间同业拆借利率（Shanghai Interbank Offered Rate，简称Shibor）的计算方法和相关规定。Shibor是中国银行间市场中最重要的利率基准之一，对于金融市场的稳定和资金流动起着重要的作用。本文将一步一步回答有关Shibor取值行规的问题，以帮助读者更好地理解和应用Shibor利率。

第一步：Shibor的计算方法是什么？

Shibor利率是通过一种加权平均方法计算得出的。具体来说，在计算Shibor利率时，首先需要选择一段特定的期限（如隔夜、一周、一月等），然后从市场上各家银行报价中选取一定数量的报价进行加权平均。具体而言，选择样本银行数目需要满足一定的要求，比如对于隔夜Shibor来说，至少需要选择8家银行的报价才能进行计算。然后，根据所选择的报价加权平均得到相应期限的Shibor利率。

第二步：Shibor的报价机制是怎样的？

Shibor的报价是由各家银行在每个交易日的特定时间（通常是上午11点）报出的。每家银行在报价时需要提供自己的名字、报价的期限和报价的利率。报价的利率需要满足市场需求和供给的平衡，且反映出市场的实际情况。银行报价的有效期是当天的交易日，因此每个交易日都会有新的报价数据。

第三步：Shibor的公布和发布是如何进行的？

公布Shibor利率是由中国货币市场交易中心进行的。该机构会对各家报价进行审核和筛选，剔除异常和极端报价，然后按照一定的计算方法和权重进行加权平均得到最终的Shibor利率。最后，根据计算结果，中国货币市场交易中心将Shibor利率在每个交易日的下午4点30分前进行公布和发布。公布的Shibor利率包括隔夜、一周、一月等不同期限的利率，并发布在相关的媒体和官方渠道上，供市场参考和使用。

shibor解读 -回复

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Shibor 解读

Shibor（上海银行间同业拆借利率）是中国境内银行间市场上的利率指标，它反映了中国银行之间在各期限内进行短期借贷时的利率水平。Shibor 是银行间市场的主要利率参考，也是金融市场上的重要指标之一。

Shibor既是市场的风向标，也是市场的温度计。理解Shibor对于了解中国金融市场的整体状况以及货币政策的运作十分重要。本文将从起源、计算方法、影响因素和市场意义等几个方面逐步解读Shibor，旨在帮助读者更好地理解和应用这一利率指标。

首先，我们来了解Shibor的起源。Shibor于2006年12月5日正式发布。中国人民银行（PBOC）牵头组织了在上海的18家参与银行，在此之前，市场上ECB报价曾用作市场利率的参考。而Shibor的引入，增加了中国金融市场的透明度和有效性。Shibor的计算方法采用了加权平均法，即以来自各家参与银行的报价为基础，通过剔除最高和最低利率后取中间值，以确保利率的公正性和可靠性。

其次，我们了解Shibor的计算方法。Shibor的计算包括两个层面，即银行间同业拆借利率计算和披露机制。银行间同业拆借利率计算是指开展同业拆借交易的参与银行在协议达成后，按照某一参数报价，并向全国银行

间同业拆借中心（NIFMC）报告。NIFMC将这些报价进行规整、计算，然后公布最终的利率结果。披露机制指的是将公布的Shibor数据发送给参与机构和相关利益相关方，以供大家了解和参考。这种计算和披露机制在很大程度上确保了市场的公平、公正、公开。

关于Shibor最新图标分析

一、S hibor隔夜拆借利率走势图

二、什么是上海银行间同业拆放利率？

上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate，简称Shibor），以位于上海的全国银行间同业拆借中心为技术平台计算、发布并命名，是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率，是单利、无担保、批发性利率。目前，对社会公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。Shibor报价银行是公开市场一级交易商或外汇市场做市商，在中国货币市场上人民币交易相对活跃、信息披露比较充分的银行。每个交易日根据各报价行的报价，剔除最高、最低各2家报价，对其余报价进行算术平均计算后，得出每一期限品种的Shibor，并于11:30对外发布。

Shibor是新的市场基准利率，Shibor对宏观管理、对于市场参与者了解市场流动性大

小，都会提供很重要的指标，Shibor在金融市场的地位，为中国流动性大小提供一个很好的晴雨表和指标，因为最能衡量一个市场流动性的就是基准利率水平；同时，监管当局也可以根据利率变化制定政策，今后很多其他利率尤其是短期利率都会跟Shibor挂钩。Shibor 作为最基本、最市场化的资金价格，对整个宏观基准面、股市、发展金融衍生品、债券价格都具有很重要的意义。金融衍生品的定价与基准利率和风险有关。因此这个利率的变化会直接影响到金融衍生品的价格。比如Shibor利率上升，金融衍生品价格就会下降，关注Shibor 的变化，它的变化会影响几乎所有资产的价格，以及其它利率如贷款利率的水平。

shibor 基准利率

英文回答：

What is the SHIBOR benchmark rate?

The Shanghai Interbank Offered Rate (SHIBOR) is a benchmark interest rate in China. It is the average rate at which banks in Shanghai are willing to lend to each other

for different periods of time, ranging from overnight to

one year.

The SHIBOR is an important benchmark for Chinese financial markets. It is used as a reference rate for

pricing a wide range of financial products, including loans, bonds, and derivatives. The SHIBOR can also provide

insights into the condition of the Chinese economy, as it reflects the cost of borrowing for banks and the demand for credit from businesses and consumers.

shibor取值行规 -回复

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Shibor是中国银行间同业拆借利率的简称，是中国最基本的市场利率之一，也是金融市场中的重要参考利率。Shibor是由上海银行间同业拆借市场（Shanghai Interbank Offered Rate Market）的英文缩写而来，它反映了中国银行间同业拆借市场的利率水平和流动性状况。

Shibor取值行规指的是Shibor的计算方法和计算流程，也是对Shibor

取值的一系列规定和要求。下面我们将一步一步回答有关Shibor取值行规的问题，以帮助读者更好地理解Shibor的取值方式。

1. Shibor的取值方式是什么？

Shibor的取值方式是根据各家银行报出的拆借利率进行加权平均计算得

出的。各家银行根据自身的资金需求和供给情况，在中国银行间同业拆借市场上进行借贷交易，交易的利率即为各家银行的拆借利率。以这些报出的利率为基础，通过加权平均的方式计算得出Shibor。

2. Shibor的计算方法是怎样的？

Shibor的计算方法是将各家银行报出的拆借利率按照规定的加权方式进

行加权平均。具体计算方法如下：

a. 首先，从报出利率中排除高、低两个极端值，避免极端值对Shibor 的影响；

b. 然后，根据报出的拆借利率按照规定的权重进行加权，权重通常是

根据各家银行的市场份额确定的；

c. 最后，按照加权后的利率计算得出Shibor值。

3. Shibor取值的时间频率是怎样的？

Shibor的取值的时间频率是每个交易日的上午11:30分进行一次。具体来说，各家银行在这个时间前将当天的报出利率提交给中国银行间同业拆借市场指定的报价平台，平台将这些报价汇总后进行计算，得出当日的Shibor值。