基于货币时间价值的80后家庭理财规划思考

货 币具 有时 间价值 ，即 使不 存在 通货膨 胀 ，今天 的 一元钱 与 明 示 ） 现值 和终 值 。这些 方法 都是 按照 复利原 则计 算 ，也就是 人 们常 天 的一 元钱也 是不 等值 的。 因此 ，每个 人在 日常生活 中都 需要 对原 说 的利滚 利 ，不仅 对本 金计 算利 息 ，而 且上 期利 息在 下期也 转 为本 始 资本进 行合 理的规 划 ，使其保 值 、增值 。尤 其在８ 后 家庭理 财规 金计 算利 息 。家庭投 资 理财 规划 时 ，考 虑复 利计 息可 以带来 惊人 的 ０ 划 中 ，关 于购 房 、买 车 等 问题 ，不 可避 免 会 碰到 两难 的选 择 ： 花 增值 威 力 ，ｌ￣ｌ 大城 市 一个 中等 收入 ８ 后 家庭每 月拿 出２ ０ 元 ： ｌ在 ｃ ： Ｉ： ， ０ ００ ６ 万 元买 一 处现 房 合 算？ 还 是 花５ ．万 元 买一 年 以后 入 住 的期 房 来投 资 ，如 果能 够坚持 １年 ，年 收益率 按 １ ％复 利计算 ，实 际投 资 Ｏ ６８ ７ ０ 值？ 如果 想 买一辆 汽 车 ，花 １ 万 现金 一次 性 购 买好？ 还 是每 月 支付 额只 有４ ．万 元而 １ 年 后他 的 资产将 会达 到 １ Ｏ 。如 果坚持 的时 ８ ０８ ７ Ｏ万 ３ ０ 元 ，共付 ５ 更划 算？ 有这 些 告诉 我 们在 家 庭 理财 规 划 时 ， ５０ 年 所 不 能忽 略这 样一 个 问题 ： 币经 历一 定 时 间 的投 资 和再 投 资数 量 上 货
由此 可知 ，货 币时 间价值 的实 质是 货 币经 历 了投 资转化 为 资本 ，进 年后 买房 ，贷款 １ 年 ，年利 率 为５ ，计 算李 先 生家 庭可 负担 房屋 ０ ％ 是劳动 者创 造 的剩 余价 值 。 因此 货 币的 时间价 值是 货 币经历 一定 时 间的投 资和再 投资所 增加 的价 值 ，这就是 货 币时 间价 值 的实 质。 货 币时 间价 值 是 人 们认 知 心 理 的 反 映 。 由于 人 在 认识 上 的 局 糊 ，结 果普遍 存在 一种 重视现 在 而忽 视未 来的心 理 。现在 的货 币能 够 支配现 在 商 品满 足人 们现 实需 要 ，而将 来货 币只 能支 配将 来商 品 满 足人们 将来 不确定 需 要 ，所 以现 在单 位 货币价 值要 高于 未 来单位
率便 是这 一代价 。 可 负担 首付款 ＝ ０× （ ＋ ０ ） ＋ ６ ０ Ｘ （ ／ １ １ １ ％ ３ １ Ｘ６ ％ Ｆ Ａ，１ ％， ２
３） １ Ｘ１３ １ ９６Ｘ ． １ ４ ０ 万 元 ） ＝ ０ ． ＋ ３３ ＝ ５７ ４（ ３
结果。在商品经济高度发展的今天 ，资本所有者将资本 “ 租借”给 时 间价 值来 控制 房屋 总价款 和每 月还款 额 。
使用 者 ，由其 将资本 投入 再生产 过 程 以获取 利润 ，资本 使 用者 在获 取利 润后 ，要 将其 中一部 分作 为使 用 费（ 即利息 ） 资 本所 有者 。 付给
会发 生增值 。
一
间更久 ，其 增值威 力不 可衡 量。
三 、货币时 间价值在 家庭理财规划中的思考
货 币 时 间价 值 是 一 个 客观 存 在 的 经济 范 畴 ，因 其在 财 务 管理 中非 常重要 并且 涉及 所有 的理财 活 动 ，因此有 人称 之为理 财 的第一
、
对货币时间价值 的阐释
商 业 角
基于货币时间价值的８ 后家庭理财பைடு நூலகம்划思考 ０
－ 郭海玲 南华工商学院
［ 要 ］ 币时间价值 是一 个客观 存在 的 经济 范畴 ，有人称 之为 ： 的 第一原 则。在 ８后 家庭理 财规 划 中，针对 购房 买车等 问题 ｉ 摘 货 理财 ０
入货 币时 间价值 的概念 ，深入 分析 如何 打理有 限的钱 财 ，使其 保值 增值 ，进 而提 高家庭 财务 管理 水平 。 ［ 关键词 ］ 币时 间价值 货 贷款 利息 率
值 。 在没 有 通 货膨 胀 的 情 况 下 ，它 相 当于 无 风 险 的社 会 平 均 利 润 响较 大 ，一 时间成 为许 多 率 ，在低 通货膨 胀 的情况 下 ，它相 当于政 府债券 利率 。 显然 ，货 币本 身是不 能创 造任 何价 值 的。 货币 的时 间价值 是 商 款方 式购 房 ，巨大 的还 贷压 力严重 影响 着家 庭 目前 的生 活质 量 。为 品经济下 借贷 关系 高度发 展 的产物 ，是 资本所 有 者和 使用 者分 离 的 了规避 房 贷风 险 ，减轻 购房 负担 ，在按 揭贷 款 时可 以充 分 利用货 币
元视作 资本 ，经过 一年 时 间的 投资 增￣ ４ ０ ，即货 币在 周转 使 用 ３ １０ 元 过 程 中由于 时 间 因素而 形成 差额 价值 ，这４ ０ ０ 元就 是 货 币的 时间价
１基 于货 币 时间价值 的购房 规 划思考 ．
近年 来我 国房 地产 价格 一直 居高不 下 ，买房 往往 对家 庭开 支影 家庭 最沉 重 的负担 ，对于 ８ 后 工薪 家庭来 说更 多会选 择按揭 贷 ０
先 看一 则实例 ：０ 年毕 业 的某 大学 生工 作～ 年后打 算 用 １ ０ ０ 原 则。 在家 庭理财 规划 中引入货 币 时间价值 概念 是搞 好家 庭财 务活 ９ ０ ０ 元购 买国库券 ，年 利率 ４ ％，一年后 可得 本利 和 １ ４ ０ ，将 １ ０ ０ 动 ，进 一步提 高家 庭财务 管理 水平 的必要 保证 。 ００ 元 ０ ０
而周 转使 用产 生增值 ，完 全是 和劳 动创造 价值 相 关的 ，确切 地说 ，
案例 １ 李先 生 段 小 姐 夫 妇 年 收入 １ 万元 ，每 年 储 蓄 比率 为 ： ６ ６ ％。 目前 拥有 存款 １ Ｘ 元 ，年 投资 报酬 率 为１ ％，李先 生计 划３ ０ ０ ２
总额 。