第二章 信用与信用工具ff
第二章 信用与信用工具
一、信用的特征
信用——以偿还和付息为条件的借 贷行为。
第一、暂时性； 第二、偿还性； 第三、收益性； 第四、风险性。 道德风险（Moral Hazard） 逆向选择（Adverse Selection）
二、信用风险的防范
1、信用风险的涵义
因借贷双方的信息不对称，引发信用过 程中的逆向选择和道德风险。
第一、发行国债只是资金使用权的暂 时转移，不会导致通货膨胀；
第二、有利于使用社会闲散资金。
2009年，中国赤字预算创纪录的达到 9500亿元。2009年全年国债到期量近8000 亿元，若按财政赤字占GDP规模2%-—3% 的比重考虑，预计全年的国债发行规模在 1.4万亿元。
发行地方债券的困境：
逆向选择—— 金融交易发生前因信息不 对称产生的风险。贷款人根据有限的信息， 把贷款发放给那些借款特别积极但信用风险 很高的借款人。
道德风险—— 金融交易发生后因信息 不对称产生的风险。在金融交易后，借款人 不按申请时的承诺使用资金而从事高风险的 投资活动。
讨论：保险中的逆向选择和道德风险
技术、设备
项目
部分产品
（补偿贸易）
2、国际银行信用
指进出口双方银行或国际金融机构提供的 信用。
（1）出口信贷
指出口国银行提供的信用。
卖方信贷：出口国银行 出口商
买方信贷：出口国银行 进口商
福费廷： 出口商将进口商承兑的
远期汇票，无追索权地
售予出口国银行。
（2）进口信贷 进口国银行为进口商提供的信用。 （3）国际金融机构贷款 国际货币基金组织、世界银行等向
第二章 信用与信用工具(新教材)
从宏观经济学的角度一个国家 经济主体可分企业、居民个人、 政府和金融机构四大部门；
企业、居民个人和政府又可分 为收支平衡部门、收大于支的 盈余部门、支大于收的赤字部 门。
盈余部门多余的资金需要找出 路，而赤字部门短缺的资金需 要补充，这产生了在两类部门 之间进行资金余缺调剂的需要。
• 在商品经济条件下，资金的调剂不能通过无偿 的方式，而必须采用有借有还，还要付息的信 用方式来进行。
• 3、商业信用可以减少对货币的需要，节 省流通费用。
• （三）商业信用的局限性和缺点 • 1、商业信用的局限性 • （1）商业信用的规模和数量是有限制的。 • （2）商业信用受到商品流转方向的限制。 • （3）商业信用受到信用能力的限制。 • （4）商业信用受到期限的限制。
• 2、商业信用的缺点
• （五）我国对国家信用的运用
四、消费信用
（一）消费信用的概念和形式 消费信用是工商企业、银行或其他金融机构，
以商品和货币的形式向消费者个人提供的信 用。 消费信用有三种类型： 一种是工商企业直接向消费者提供的信用， 提供信用的主要的形式是分期付款； 第二种是由银行等金融机构向消费者提供的 信用，提供信用的主要形式是以特定的消费 品为对象提供消费贷款（买方信贷），或者 以不确定的消费品为对象提供信用卡信用；
第二章 信用与信用工具
• 本章要点： • 本章主要阐述信用基本理论、介绍信用形式、
信用工具。 • 1、信用基本理论包括：信用的本质、特征，
信用产生和发展。 • 2、信用形式包括：掌握各种信用形式及其在
经济活动中的作用，明确商业信用、银行信用、 国家信用和消费信用对现代经济发展的意义。
重点理解商业信用和银行信用的地位：商业信 用是现代信用的基础，银行信用是现代信用的 主要形式。
第二章 信用与信用工具PPT课件
(一)高利贷信用
1．高利贷信用的产生和发展
高利贷信用是高利贷资本的运动形式。高利贷信 用以贷款利息率特别高为特征。
产生：高利贷信用最初出现于原始公社末期。第 一次社会大分工促进了生产力水平的迅速提高和 商品经济的发展，并使原始公社内部出现了私有 制和贫富之分。穷人缺乏必要的生产资料和生活 资料，不得不向富人借贷，并被迫接受支付高额 利息的要求，这样就产生了高利贷。高利贷最初 是部分地以实物形式出现的，随着商品货币关系 的发展，货币借贷才逐渐成为高利贷的主要形式， 并出现了专门从事货币贷放的高利贷者。
经济学解释：信用是和商品生产、货币经济 相联系的范畴，是一种体现特定经济关系的 借贷行为。
所谓借贷行为，是指商品或货币的所有者，把商 品或货币暂时让渡(即贷)出去，根据约定的时间， 到期由商品或货币的借入者，如数归还并附带一 定数额的利息。
所以，信用具有到期归还和支付利息这两个特征 。
由于信用具有到期归还和支付利息这两个特征， 就使得信用具有了与一般商品交换不同的价值运 动形式。一般商品交换是等价交换，商品的所有 权通过交换而发生转移，买卖双方都保留价值， 货币在其中执行的是流通手段的职能。而借贷行 为则不然，贷出时，价值作单方面转移，由贷者 让渡出价值，但保留所有权；归还时，价值也是 作单方面转移，并且借者除了归还本金外，还要 支付利息，货币在其中执行的是支付手段的职能。
3．高利贷信用的作用 高利贷信用在前资本主义社会有以下两个方面的作 用：
第一，在前资本主义社会中，高利贷信用是促使自 然经济解体和商品经济发展的因素之一。 第二，高利贷信用的高利盘剥破坏和阻碍了生产力 的发展。
第2章信用与信用工具.pptx
信用的作用
信用职能的发挥将对经济产生 积极的和消极的两个方面影响。
积极作用
①信用使生产规模扩大迅速，如股份 制。 ②促进资本再分配，从而促进利润率 的平均化。 ③节约了社会流通费用，加快商品周 转和资金转化，提高资金使用效率。 ④反映经济状况。 ⑤是宏观调节经济的工具（调节供给 与需求）。
消极作用
四是风险性。借者取 得资金，贷者仅持有 所有权或债权凭证， 面临信用风险(即借 者逃债废债不清偿债 务的可能性)和市场 风险(即因市场供求 变化或投机行为造成 价格变动带来的损失 可能性)等。
二、信用的产生与发展
（一）信用的产生
信用与货币一样，也是一种很古老的经济范畴。 综观世界 经济发展的历史过程，很少有象论述货币的起源那样深入 剖析信用产生的理论，似乎在人类历史发展的一定阶段这 种关系就那么自然而然、无需解释和论述就出现了。那么， 信用究竟是如何产生的呢？
商业信用的优缺点
优点
局限性
缺陷
扩大了商 品交换渠 道，调剂 了商品市 场，节约 了社会流 通费用， 加速了资 金的周转。
1．商业信用的 规模和数量有一 定限制。 2．商业信用有 范围上的限制 。
3．商业信用有 较严格的限制。
4．商业信用有 期限上的限制。
（1）过于分散， 既不利于国家进行 集中管理，也不利 于国家进行有效的 控制； （2）在一定程度 上会掩盖企业生产 和经营管理中存在 的问题，并有可能 对相邻企业产生连 锁影响，使一系列 企业陷入债务危机 之中。
用权暂时的分离，这就需要一个期限，期限是
信用关系从开始到终止的时间间隔，即期限是
信用关系延续的时间。利息则是债权人让渡实
物或货币使用权时所得到的补偿，即信用活动
{信用管理}第二章信用与信用工具
（信用管理）第二章信用与信用工具第二章信用和信用工具信用是和商品生产、货币经济相联系的范畴，是于商品货币关系的基础上产生的。
随着信用的发展，经济活动中出现了各种信用形式，如商业信用、银行信用、国家信用、消费信用等。
同时，于信用的发展过程中，逐渐产生了各种各样的信用工具，壹方面人们能够用其来证明信用关系的存于；另壹方面人们能够通过信用工具的流通转让，来实现债权债务关系的转移及资金的融通。
本章的主要内容包括信用的基本概念和内涵，现代经济中主要的信用形式和信用工具。
第壹节信用的产生和发展壹、信用的概念1、信用是经济上的借贷行为，体现着信用关系即债权债务关系2、信用是价值运动的特殊形式3、信用以偿仍付息为基本特征二、信用的产生1、私有财产的出现是借贷关系存于的前提条件信用是于私有制基础上产生的，私有财产的出现是借贷关系存于的前提条件。
2、实物借贷和货币借贷3、信用和货币的关系（1）、货币因信用而扩展了其职能信用的出现发展了货币的支付手段职能，使货币能于更大的范围内流通。
（2）、货币因信用而发展了其形式信用货币就是以信用活动为基础而产生的壹种货币形式。
三、信用的发展1、高利贷信用2、资本主义信用——借贷资本的运动历史上最初的、最古老的信用形式是高利贷信用。
高利贷信用是壹种通过发放实物或货币而收取高额利息为特征的借贷活动。
高利贷信用产生于原始公社瓦解时期，那时由于社会分工的发展，使原始公社内部产生了贫富分化。
贫穷家族为了生产、生活和其他需要，而不得不向富裕家族求贷，于那种剩余产品有限，即能够贷出去的资财极少的情况下，借入者只有付出高额利息才能获得自己所需的商品和货币，这就是高利贷产生的历史根源。
原始社会末期产生的高利贷信用，于奴隶社会和封建社会得到了广泛的发展，成为占统治地位的信用形式。
高利贷信用的贷者主要是大商人、奴隶主、大地主、大寺院的僧侣等；高利贷的借者主要是小生产者、贫苦农民。
高利贷作为壹种信用形式，也具有信用的壹般特征：即以偿仍和付息为条件的价值的单方面转移。
第二章 信用和信用工具
借贷资本与高利贷资本的区别：
执行的职能不同。
高利贷资本对借款者来说，借来的货币不是作为资本，而仅仅是当 作购买手段来使用。
借贷资本对于借款者来说是当作资本，作为生产要素，来进行价值 的增值活动，因而借贷资本无论对贷者还是对借者都是作为资本发 挥机能的。
第二节 现代信用的形成
不同的社会由于生产方式和商品经济发展水平的不同，要求有不同 的信用形式与之相适应。随着社会经济向前发燕尾服和社会生产方 式的更替，商品交换和货币活动的范围在不断扩大和延伸，信用活 动在不断扩展，信用的形式也日趋多样化。
种类： 从发行者的性质分： 直接信用工具（非金融机构发行）
间接信用工具（金融机构发行）
按金融市场交易的偿还期分： 长期信用工具（资本市场信用工具） 短期信用工具（货币市场信用工具）
二、支票 支票：是活期存款客户向其开户的银行签发的，从其存款户上以一 定金额会给支票上指定人或持有人的命令书。 （拒付，空头支票） 支票的当事人有三种：发票人、付款人、受款人。 支票的特点：
信用卡的当事人有三方： 发卡单位：银行或专门机构。 持卡人：消费者个人。
信用卡全国的参加单位：主要是商店、旅馆、餐馆、航空公司等。 持卡人不需支付现金，仅需在发票上签字。商店等单位每天将发票 寄送发卡单位，后者立即把持卡人应付的款项计入该商店的往来帐 户的贷方，并扣除一定的手续费（5%-6%）作为发卡单位的一项收 入。发卡单位每月与持卡人结算一次，在规定期限内付款免收利息， 如逾期，则收取利息，利率高于银行优惠放款利率。
银行信用的债权人是货币资本家和银行，债务人是职能资本家。
目前银行信用主要是由商业银行，其他银行和各种金融机构提 供的，这些信用中介机构都是货币资本家的代表。在银行信用中， 春在债务人才是以职能资本家的身份出现，而债权人则都是以货 币资本家和银行的身份出现。
第二章 信用和信用工具
一、信用的含义
道德范畴：信任、诚实守信、遵守诺言； 古人云，言必信，行必果。 孔子，民无信不立。 荀子，诚信生神，夸诞生惑。 经济范畴：以信贷为特征、以还本付息为条件、不发生 所有权变化的价值单方面的暂时让渡或转移，是债权债 务关系的约定。
授信 债权人 受信、守信
债务人
债务总量=信用总量
信用 授方 受方
△银行信用与商业信用的关系:
1、银行信用是在商业信用广泛发展的基础上 产生发展起来的。 2、银行信用的出现使商业信用进一步得到发 展。 3、银行信用与商业信用是和平共处而非相互 取代的关系。
△国家信用
国家信用是指以国家及其附属机构作为债务人或债权 人，依照信用原则向社会公众和国外政府举债或向债 务国放债的一种形式。
例：汽车消费信贷。
△国际信用 国际信用是指国与国之间的经济组织、金融机构及国 际经济组织相互提供的与国际贸易密切联系的信用形 式。
国际信用的主要形式有： 出口信贷：包括卖方信贷和买方信贷 银行信贷： 市场信贷：发行中长期债券及大额存单筹措资金 国际租赁：金融租赁—经营性租赁 补偿贸易：回购方式；互购方式；劳务补偿 国际金融机构贷款：IMF WB
第二章
信用与信用工具
第一节信用概述 一、信用含义 二、信用存在的客观依据 三、信用的特征 四、信用制度及其主要形式 五、信用的经济职能 六、信用风险防范
金融交易一般不是现货交易，而是价值的跨 期支付，不能是一锤子买卖，所以，没有互 信，没有保证金融契约执行的制度基础，就 没有金融交易的发展。 ————陈志武
◇信用的标的是一种所有权与使用权相分离的资金。
占有 资财 金产 盈所 余有 方人 使用 收益 处分 资财 金产 短使 缺用 方人
第二章信用与信用工具
信用形式
（一）金融租赁（Finance Lease） 指出租人按承租人的要求购买货物再出租给承租人的租赁形式 金融租赁的特点： 1. 涉及三方当事人:出租人、承租人、供货商 2.承租人指定租赁设备 3.完全付清性 基本租期内的设备只租给一个特定用户 租金总额=设备货价+利息+租赁手续费-期满残值 4.不可撤销性 5.期满时承租人拥有多种选择权：留购、续租、退租
3.股利的支付与股票回购也导致股份关系的信用特征 股份公司对股东的偿还方式主要有以下几种： 第一，公司通过历年分派股利予以偿还 第二，公司通过回购股份偿还
第三，股东可以将持有的股票通过二级市场转让而获得偿还。
2－14
六、租赁信用 租赁信用是指租赁公司或其他出租者将出租物的使用权出租给 承租人，在租期内收取租金，到期收回出租物的信用形式
随着现代银行业的出现和发展，银行信用逐步取代了商业信用， 成为现代经济活动中最重要的信用形式。 从此，货币的运动和信用关系连结在一起，并由此形成了新的范 畴——金融。 金融是货币流通和信用活动以及与之相联系的经济活动的总称。经 济和金融业的发展，植根于社会信用的土壤之中。
“金融就是用别人的钱为自己创造财富”【金融的本质就是信用】
2－10
信用形式
四、消费信用（Consumptive Credit） 消费信用是指企业、银行和其他金融机构向消费者个人 提供的、用于消费目的的信用。
授信对象是个人和家庭 授信目的是满足个人和家庭购买消费资料的资金需求
（购买力的提前实现）
消费信用的主要形式：
1.工商企业以赊销商品或分期付款的形式向消费者提 供商品或劳务； 2.商业银行或非银行金融机构以贷款的形式向消费者 提供货币资金，支持其购买消费性商品。
第二章 信用和信用工具
200302
（二）银行信用工具
1. 银行券和支票 2. 银行汇票 3. 银行本票 4. 信用卡
200302
（三）国家信用工具
国家信用主要工具是政府债券： 国库券： 公债券：
200302
（四）关于社会信用和股份信用工具
股票和公司债券
200302
一、信用在经济中的作用
积极作用： （1）现代信用可以促进社会资金的合理 利用； （2）现代信用可以优化社会资源配置； （3）现代信用可以推动经济的增长。
200302
消极作用：
信用风险和经济泡沫。
200302
二、社会征信体系概述
（一）现代信用体系的构成 1.现代信用体系构建的基础性保障
道德规范仍然是信用体系构建的重要基础； 高效快捷的社会征信系统，是防止同一主体多 次出现失信行为的利器； 法律规范对失信行为的严厉惩罚，是完备信用 体系的终极制度保障。
200302
第二节 利息与利率
对利息的认识 对利息性质的认识
200302
一、对利息的认识
历史上曾有过反对的看法。 威廉· 配第认为，利息是同地租一样公道、合 理，符合自然的要求的东西； 杜尔阁认为，索取利息是正确的； 利息是一段时间内放弃货币流动性的报酬。 利息是借贷关系中由借方支付给贷出方的的报 酬。
200302
一、商业信用
是企业之间进行商品交易时以延期支付 或预付的形式提供的信用。 具体表现为：赊购赊销、分期付款、预 付定金、分期预付、委托代理等。
200302
特点：
是企业之间提供的信用，债权人与 债务人都是企业（直接信用）； 以商品资本为载体； （买卖和借贷的同一） 商业信用与产业资本变动一致。
第二章 金融学 信用与信用工具
商业票据包括以下两种：
1. 商业本票（期票） 商业本票由债务人向债权人发起，承诺一定时 期内支付一定款项的债务凭证。 2.商业汇票
商业票据是出票人签发的，委托付款人在指定日
期无条件支付确定的金额给收款人或持票人的票
据。
商业汇票分为两种：
(1) 商业承兑汇票（付款人为承兑人）
(2) 银行承兑汇票（开户行为承兑人）
（二）银行信用的发展
银行信用的优点：
1. 规模巨大
2. 投放方向不受限制
3. 期限长短均可
虽然银行信用是现代信用的主要形式， 但商业信用依然是现代信用制度的基础。
原因： 商业信用能直接服务于产业资本的周转，服 务于商品从生产领域到消费领域的运动。
从银行信用本身来看， 也有大量的业务（如 票据贴现和票据抵押放款等）仍然是以商业 信用为基础。
二、银行信用
由银行和各类金融机构以货币形式提供给借款人
的信用，是以货币资金借贷为运营内容和以银行 和某些非银行金融机构为行为主体的信用关系。
主要形式: 吸收存款，发放贷款，以及开出汇
票、支票、开立信用账户等。
（一）银行信用的特点
1. 银行信用的主体与商业信用不同 2. 银行信用的客体是单一形态的货币资本 3. 银行信用与产业资本的动态不完全一致
第二章 信用与信用工具
——宁宇
信用与信用工具的主要内容
信用的 产生与 发展
信用形 式
信用与 信用工 具
信用工 具
信用对 经济的 影响
第一节 信用的产生与发展
信用的产生
信用的发展
信用的构成要素
一、信用的产生
信用的定义：
信用从道德的角度，是指责任； 信用从经济学的角度，是指借贷，它包括债权人和债 务人两方面，特点是价值物的运动分为借出和偿还两 个阶段中间有一段时间间隔。
第二章信用与信用工具《金融学概论》PPT课件
1.2信用的含义
❖ 广义：诚信，属于道德范畴，即通过诚实履 行自己的承诺而取得他人的信任
❖ 狭义：以偿还和付息为基本特征的借贷行为 （债权债务关系），属于经济范畴，是价值
运动的特殊形式。即商品和货币的所有者把 商品和货币让渡给需要者并约定一定时间由 借者还本付息的行为。
影响信用的因素
❖ 从受信人角度看，有两个因素对信用有 影响：
第四节 信用工具
4.1信用工具概述
❖ 信用工具（或金融工具），指以书面形式发 行和流通、借以保证债权债务双方权利和义 务，具有法律效力的凭证。其特征如下：
❖期限性/偿还性：特例——股票无偿还期 ❖流动性——变现能力 ❖风险性：信用风险、市场风险 ❖收益性：与风险性正相关
信用工具的种类
❖ 根据融通资金的方式分为直接金融工具 （非金融机构发行）和间接金融工具（金 融机构发行）
票和一种债权债务凭证，是政府、金 融机构、工商企业等债务人向债权人筹 集资金时所发行的，承诺按一定利率支 付利息并按照约定条件偿还本金的债权 资本证券。
❖ 按发行主体的不同，可以分为政府债券、 公司债券和金融债券。
政府债券
❖ 是政府发行并负责还本付息的债务凭证 ❖ 按发行主体不同可分为国债和地方政府债券
❖ 根据是否可转让分为可转让公司债券和不可 转让公司债券
❖ 根据是否记名分为记名公司债券和不记名公 司债券
金融债券
❖ 金融债券是由银行和非银行金融机构发 行的债券。
❖ 特点：发行金融债券所筹集的资金一般 具有专门用途，而且期限较长，这是和 金融企业的经营特点相关的。
4.2.3股票
❖ 股票是股份公司发行的，用以证明投资 者的股东身份，并据以获得股息的凭证
履约能力——经济上 履约意愿——道德上
第2章 信用与信用工具共59页文档
1997
1998
1999
2000
2001
2002
2－13
货币银行学
第二章 信用与信用工具
第二节 信用形式 一、商业信用
• 2、商业信用的特点：
– 借贷双方都必须是企业，是直接信用 – 借贷行为和商品的买卖行为紧密结合在一起 – 一般而言，商业信用的动态和产业资本的周转动态是一致的
• 3、商业信用的作用及其局限性
2019/12/28
2－2
货币银行学
第二章 信用与信用工具
第二章 目录
• 第一节 信用概述 • 第二节 信用形式 • 第三节 信用工具 •
2019/12/28
2－3
货币银行学
第二章 信用与信用工具
第一节 信用概述
• 一、信用的涵义、特征及职能 • 二、信用的产生与发展 • 三、现代信用活动的基础
2019/12/28
2－19
货币银行学
第二章 信用与信用工具
第二节 信用形式 二、银行信用
• 2、银行信用特点：
– 间接信用 – 银行为信用主体的一方，具有广泛的可接受性 – 银行信用具有创造信用的功能
– 银行信用的动态和产业周期及产业资本的周转动态往 往不一致
– 商业票据的种类：商业汇票、商业期票
2019/12/28
2－17
货币银行学
第二章 信用与信用工具
第二节 信用形式 二、银行信用
• 1、银行信ቤተ መጻሕፍቲ ባይዱ的概念
– 银行信用是银行或其它金融机构以货币形态提供的信 用。
– 银行信用的基本形式：存、取、贷、还
2019/12/28
2－18
货币银行学
第二章 信用与信用工具
《货币银行学》第二章信用与信用工具
信用是现代经济中不可或缺的一部分。本章将介绍信用的基本概念和不同种 类的信用工具，如票据、支票和汇票。
信用的基本概念
信用是指借款人从债权人那里获得资源或货币，并承诺在未来按约定方式偿还。它在经济活动中起着重 要作用，促进了交易和投资。
信用的种类和特征
个人信用
个人信用是指个人借款人 凭借其个人信誉和还款能 力获得的信用。
个人支票是由个人银行账户持 有人签署的支票，用于支付个 人交易。
出票人支票
出票人支票是由银行代表账户 持有人签署的支票，用于偿付 特定金额。
认证支票
认证支票是银行保证支付的支 票，用于确保支票金额可用。
汇票的特点和种类
进口汇票
进口汇票是购买方向销售方 发起的国际间付款工具，用 于结算进口货物。
出口汇票
汇票是一种通过银行支付款项的信用工具，适用于跨国交易。
票据的形成和流转
1 承兑
票据的形成通常是通过债务人将票据发给债权人，债权人在票据上承诺支付给债务人一 定金额。
2 转让
票据可以通过背书和交付的方式在债权人之间流转。
3 到期兑付
当票据到期时，债权人可以向债务人兑付票据金额。
支票的特点和种类
个人支票
出口汇票是销售方向购买方 发起的国际间付款工具，用 于结算出口货物。
旅行汇票
旅行汇票是一种旅行者用来 支付国际旅行费用的支票。
银行本票的特点和用途
银行本票是银行向持有人支付款项的保证，通常用于支付贷款或向供应商支付货款。
企业信用
企业信用是指企业借款人 凭借其企业信誉和盈利能 力获得的信用。
国家信用
国家信用是指国家借款人 凭借其国家信用评级和还 款能力获得的信用。
(完整版)第二章信用与信用工具ff
第二章信用与信用工具第一节习题一、填空题1. 借贷行为是指商品或货币的（所有者），把商品或货币的使用权（暂时让渡）出去，根据约定的时间，到期由商品或货币的（借入者），如数归还附带一定数额的利息。
2. 信用具有（到期归还）和（支付利息）两个特征。
3. 一般商品交换是等价交换，商品的（所有权）通过交换而发生转移，买卖双方都保留价值，货币在其中执行的是（流通手段）的职能。
而借贷行为则不然，贷出时，价值作单方面转移，由贷者让渡价值，但保留（所有权）；归还时，价值也是作单方面转移，而且借者除了归还（本金）外，还要支付（利息），货币在其中执行的是（支付手段）的职能。
4. 在销售商品时若不能实现现金交易，而是赊销，即延期支付，于是，商品的让渡和其价值实现在时间上就分离了。
这样，买卖双方除了商品交换关系之外，又形成了一种（债权债务）关系，即（信用）关系。
5. （借贷资本）是指为了获取剩余价值而暂时贷给职能资本家使用的货币资本，它是（生息资本）的一种形式。
6. （商业信用）是厂商在进行商品销售时，以延期付款即赊销形式所提供的信用，它是现代信用制度的基础。
7. 消费信用主要有两种方式：一是（赊销），二是（消费贷款）。
8.股份公司按照股东对公司的负债是否承担连带清偿责任分为（股份有限公司）、（股份无限公司）和（股份两合公司）。
9.（国际银行信用）是进出口双方银行所提供的信用，可分为（出口信贷）和（进口信贷）。
10.（信用工具）是以书面形式发行和流通、借以保证债权人或投资人权利的凭证。
11.（商业票据）是商业信用的工具，它是在信用买卖商品时证明债权债务关系的书面凭证。
12.（商业本票）又叫期票，它是由债务人向债权人发出的，承诺在一定时期内支付一定款项的债务凭证。
商业本票有两个当事人：一是（出票人），二是（收款人）。
13.（支票）是银行的活期存款人向银行签发的，要求从其存款账户上支付一定金额给持票人或指定人的书面凭证。
14. 按索取权的性质，信用工具可分为（债权证券）和（股权证券）。
第2章信用与信用工具
（三）民间信用的作用 1．民间信用的发展扩大了融资范围，促进
了商品经济发展，随着商品经济发展和多种经济 成分的出现，现有的信用形式不能完全满足经济 发展对信用的需要。
2．民间信用把竞争机制引入金融领域，有 利于金融体制改革的深入。
3．民间信用具有自发性和盲目性，加大了 国家控制资金的难度。这是民间信用的消极作用。
第2章信用与信用工具
（五）商业信用的缺点 商业信用除上述局限性外，还有一些缺点，
主要表现在： 1．过于分散，既不利于国家进行集中管理，
也不利于国家在信用方面进行有效的控制。 2．在一定程度上会掩盖企业生产和经营管
理中存在的问题，并有可能对相邻企业产生连锁 影响，使一系列企业陷入债务危机之中。
第2章信用与信用工具
有利，解决了双方的问题。
第2章信用与信用工具
（三）商业信用的特点 1．商业信用的主体是生产或经营商品的企
业。 2．商业信用的客体是商品资本。 3．在生产周期的各个阶段上，商业信用的
运动与产业资本的动态是一致的。 （四）商业信用的局限性
1．商业信用的规模和数量有一定限制。 2．商业信用有范围上的限制。 3．商业信用有较严格的限制。 4．商业信用有期限上的限制。
第2章信用与信用工具
六、国际信用
（一）国际信用是各国银行、企业、政府之间相互 提供的信用及国际金融机构向各国政府、银行、 企业提供的信用，它反映的是国际间的借贷关系。
第2章信用与信用工具
（三）信用的本质特征 信用行为总是与一定的社会形态相联系，并
体现一定的社会关系，但信用活动的本质特征在 不同的社会形态之下却是共同的。
1．信用是以偿还和付息为条件的借贷行为。 2．信用是价值运动的一种特殊形式。 3．信用关系是债权债务关系。 总之，信用是以偿还和付息为基本特征的特 殊价值运动形式的借贷行为，反映一种债权债务 关系的经济范畴。不同的社会体现不同的生产关 系。
货币银行学第2章信用与信用工具
国家政府的筹资信用行为：
债务人
国债、国库券、政府借款
国家政府的投资信用行为
债权人
财政投融资
2019年11月22日10时50分
23
2、国家信用的形式
（1）发行国库券——弥补财政赤字、调节财政收支 （2）发行政府债券－－重点项目投资(筹集长期建设资金) （3）发行国际债券——弥补国际收支逆差 （4）向中央银行透资和借款：多被禁止或限制（容易引发
赊销
3、三种方式 分期付款
2019年11月22日10时50分
消费信贷
29
（二）消费信用的特点 1、非生产性：仅用于生活消费 2、期限长 3、风险较大
(三)消费信用的作用 1、提高消费水平 2、开拓消费市场 3、调节市场供求关系
2019年11月22日10时50分
30
五、国际信用
（一）国际信用的概念
信用创造是指商业银行通过吸收活期存款、发放贷款，从 而增加银行的资金来源、扩大社会货币供应量。
4、银行信用贷出的资本是以货币形态提供的。
5、银行信用与产业资本变动不一致
2019年11月22日10时50分
14
初始存款10万，10％的法定存款准备金率 1、A银行吸收10万元存款，其中1万元存款准备金，剩下9
负债 +100000
+100000 负债
+90000
+90000
负债 +81000
+81000
16
存款创造的一般过程
银行 A B C D ··· n
总计
活期存款 100000 90000 81000 72900
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
第二章信用与信用工具第一节习题一、填空题1. 借贷行为是指商品或货币的（所有者），把商品或货币的使用权（暂时让渡）出去，根据约定的时间，到期由商品或货币的（借入者），如数归还附带一定数额的利息。
2. 信用具有（到期归还）和（支付利息）两个特征。
3. 一般商品交换是等价交换，商品的（所有权）通过交换而发生转移，买卖双方都保留价值，货币在其中执行的是（流通手段）的职能。
而借贷行为则不然，贷出时，价值作单方面转移，由贷者让渡价值，但保留（所有权）；归还时，价值也是作单方面转移，而且借者除了归还（本金）外，还要支付（利息），货币在其中执行的是（支付手段）的职能。
4. 在销售商品时若不能实现现金交易，而是赊销，即延期支付，于是，商品的让渡和其价值实现在时间上就分离了。
这样，买卖双方除了商品交换关系之外，又形成了一种（债权债务）关系，即（信用）关系。
5. （借贷资本）是指为了获取剩余价值而暂时贷给职能资本家使用的货币资本，它是（生息资本）的一种形式。
6. （商业信用）是厂商在进行商品销售时，以延期付款即赊销形式所提供的信用，它是现代信用制度的基础。
7. 消费信用主要有两种方式：一是（赊销），二是（消费贷款）。
8.股份公司按照股东对公司的负债是否承担连带清偿责任分为（股份有限公司）、（股份无限公司）和（股份两合公司）。
9.（国际银行信用）是进出口双方银行所提供的信用，可分为（出口信贷）和（进口信贷）。
10.（信用工具）是以书面形式发行和流通、借以保证债权人或投资人权利的凭证。
11.（商业票据）是商业信用的工具，它是在信用买卖商品时证明债权债务关系的书面凭证。
12.（商业本票）又叫期票，它是由债务人向债权人发出的，承诺在一定时期内支付一定款项的债务凭证。
商业本票有两个当事人：一是（出票人），二是（收款人）。
13.（支票）是银行的活期存款人向银行签发的，要求从其存款账户上支付一定金额给持票人或指定人的书面凭证。
14. 按索取权的性质，信用工具可分为（债权证券）和（股权证券）。
15. 按发行者的地位划分，信用工具可分为（直接信用工具）和（间接信用工具）。
16. 存款人开出的票面金额超过存款金额或透支限额而不生效的支票，称为（空头支票）。
17. 根据发行主体的不同，债券可分为（政府债券）、（公司债券）和（金融债券）。
18. 根据债券是否有担保，债券可分为（担保债券）和（信用债券）。
19. 根据债券的利息支付方式，可分为（息票债券）和（折扣债券）。
20. （股票）是股份公司发给股东以证明其入股的资本额并有权取得股息的书面凭证，股票主要有两大类：（普通股票）和（优先股票）。
二、单项选择题1. 信用只有在货币的（支付手段）职能存在的条件下才能发生。
（ B ）A. 流通手段B. 支付手段C. 价值尺度D. 贮藏手段2. 在资本主义制度下，信用表现为（C）的运动。
A. 产业资本B. 职能资本C. 借贷资本D. 货币资本3. 以下有关商业信用特点的说法不正确的是（ C ）。
A. 商业信用的主体是厂商B. 商业信用的客体是商品资本C. 商业信用提供的是暂时闲置的货币资本D. 商业信用和产业资本的动态一致4. 以下不属于政府间信用的特点的是（ D ）A. 金额小B. 利率低C. 期限长D. 多用于生产性支出5. 以下不属于国际金融机构信用的特点的是（ B ）A. 期限长B. 利率高C. 条件优惠D. 审查较为严格6. 以下不属于短期信用工具的是（ A ）A. 公债券B. 商业票据C. 可转让存单D. 同业拆借7. 以下不属于商业票据的形式的是（C ）A. 商业本票B. 商业汇票C. 支票D. 融通票据8. 由债权人发给债务人，命令他在一定时期内向指定的收款人或持票人支付一定款项的支付命令书被称为（ B ）A. 商业本票B. 商业汇票C. 支票D. 融通票据9. 由银行发出，交由汇款人自带或由银行寄给异地收款人，凭以向指定银行兑取款项的票据被称为（ D ）A. 商业本票B. 商业汇票C. 银行本票D. 银行汇票10. 下列属于优先股股东的权利的是（ B ）A. 经营参与权B. 先于普通股的资产求偿权C. 优先认股权D. 分享超额利润三、多项选择1. 商品和货币自原始社会末期产生以来，经历了（BCD ）三个阶段。
A. 农业经济B. 小商品经济C. 资本主义商品经济D. 社会主义商品经济2. 与商品经济各发展阶段相适应，信用也经历了（ACD ）三个阶段。
A. 高利贷信用B. 商业信用C. 社会主义信用D. 借贷资本运动的资本主义信用3. 以下属于信用行为发生过程的构成要素的是（ABCDE ）。
A. 信用主体B. 信用客体C. 信用内容D. 信用工具E. 时间间隔4. 以下属于商品信用的局限性的是（ABC ）。
A. 商业信用的规模受到厂商资本数量的限制B. 商业信用受到商品流转方向的限制C. 商业信用受信用能力的限制D. 商业信用还没有从再生产过程中独立出来5 .以下属于银行信用的特点的是（ABCD ）。
A. 银行信用的债务人是厂商、政府、家庭B. 银行信用的债权人是银行和各类金融机构C. 银行信用的客体是单一形态的货币资本D. 银行信用是一种独立的借贷资本的运动6. 以下属于政府信用的特殊作用的是（ABC ）A. 调剂政府收支不平衡B. 弥补财政赤字C. 调节经济D. 防止收入分配不公平7. 以下属于租赁信用的形式是（ABCD ）A. 金融租赁B. 经营租赁C. 杠杆租赁D. 维修租赁8. 信用工具具有以下哪些特征（ABCD ）A. 返还性B. 流动性C. 收益性D. 风险性9. 按权利的标的物，可将信用工具划分为（AC ）A. 票据B. 债券C. 证券D. 贷款10. 以下属于间接信用工具的是（ABCDE ）A. 银行券B. 存单C. 人寿保险单D. 借据E. 银行票据11. 以下属于短期信用工具的是（ABCDE ）A. 商业票据B. 银行票据C. 支票D. 信用证E. 信用卡12. 以下属于商业汇票的当事人的是（ABC ）A. 出票人B. 受票人C. 持票人D. 承兑人13. 按照是否支付现金，支票可以划分为（AB ）A. 现金支票B. 转账支票C. 即期支票D. 定期支票四、判断题1. 借贷资本是在职能资本运动基础上产生的。
（√）2. 当赊销到期、支付货款时，货币不是充当支付，而是充当流通手段，是价值的单方面转移。
（×）3. 厂商之间相互提供赊销，这是商业信用迅速发展的主要原因。
（√）4. 银行信用是现代信用制度的基础。
（×）5. 从本质上看，国际信用是资本输入的一种形式。
（×）6. 一般把1年以下的货币市场交易的对象称为“准货币”，这是由于其偿还期短、流动性强、随时可变现而近似于货币之故。
（√）7. 不定期信用工具是指银行券。
（√）8. 直接信用工具，是由融资单位通过银行和信用机构融资而产生的。
（×）9. 由于股息固定，在通货膨胀条件下，对优先股票持有人十分不利。
（√）10. 要实现对经济的调节，应以间接调节为主，以信用的发展为基础和前提。
（×）五、名词解释1. 商业信用2. 银行信用3. 政府信用4. 租赁信用5. 出口信贷6. 卖方信贷7. 买方信贷8. 商业本票9. 商业汇票10. 银行本票11. 银行汇票12. 支票13. 商业信用证14. 旅行信用证15. 债券16. 金融债券17. 公司债券18. 普通股票19. 优先股票20. 银行券六、问答题1. 什么是信用？信用的发展经历了哪几个阶段？2．高利贷信用的利息率为什么会特别高?3．简述借贷资本的特点。
4．商业本票与商业汇票有何区别?5．银行信用为什么会取代商业信用，成为现代信用的主要形式? 6．什么是信用工具？有哪些特点？7．简述普通股和优先股的含义和特点。
8．简述银行券和纸币的区别。
9．简述信用在国民经济中的作用?第二节参考答案一、填空题1. 所有者，暂时让渡，借入者2. 到期归还，支付利息3. 所有权，流通手段，所有权，本金，利息，支付手段4. 债权债务，信用5. 借贷资本6. 商业信用7. 赊销，消费贷款8. 股份有限公司，股份无限公司，股份两合公司9. 国际银行信用，出口信贷，进口信贷10. 信用工具11. 商业票据12. 商业本票，出票人，收款人13. 支票14. 债权证券，股权证券15. 直接信用工具，间接信用工具16. 空头支票17. 政府债券，公司债券，金融债券18. 担保债券，信用债券19. 息票债券，折扣债券20. 股票，普通股票，优先股票二、单项选择1. B2. C3.C4.D5.B6. A7. C8.B9.D 10.B三、多项选择1. BCD2. ACD3.ABCDE4. ABC5. ABCD6. ABC7. ABCD8. ABCDE9. AC 10.ABCDE11. ABCDE 12. ABC 13.AB四、判断题1. √2. ×3. √4.×5. ×6. √7. √8.×9. √10. ×.五、名词解释1. 商业信用是厂商在进行商品销售时，以延期付款即赊销形式所提供的信用。
2. 银行信用是由银行和各类金融机构以货币形式提供给借款人的信用，是以货币资金借贷为运营内容和以银行和某些非银行金融机构为行为主体的信用关系。
3. 政府信用是以国家和地方政府为债务人的一种信用形式。
4. 租赁信用是以出租设备和工具而收取租金的一种信用形式。
5. 出口信贷是出口方银行提供贷款，解决卖方资金周转需要。
6. 卖方信贷是出口方银行向出口商提供的贷款。
7. 买方信贷是出口方银行直接向进口商或进口方银行提供的贷款。
8. 商业本票又叫期票，它是由债务人向债权人发出的，承诺在一定时期内支付一定款项的债务凭证。
9. 商业汇票是由债权人发给债务人，命令他在一定时期内向指定的收款人或持票人支付一定款项的支付命令书。
10. 银行本票是由银行签发，也由银行付款的票据，可以代替现金流通。
11. 银行汇票是银行开出的汇款凭证，交由汇款人自带或由银行寄给异地收款人，凭以向指定银行兑取款项。
12. 支票是银行的活期存款人向银行签发的，要求从其存款账户上支付一定金额给持票人或指定人的书面凭证。
13. 商业信用证是商业银行受客户委托开出的证明客户有支付能力并保证支付的信用凭证。
14. 旅行信用证又称货币信用证，是银行发给客户据以支取现款的一种凭证。
15. 债券是一种使用广泛的债务融资工具，它表明债券持有者有权向债券发行者取得固定的利息收入，到期收回本金。
16. 金融债券是由银行等金融机构发行的债券。
17. 公司债券是由非金融类企业发行的债务工具。