谈新会计准则股票期权的会计处理方法

谈新会计准则股票期权的会计处理方法

谈新会计准则股票期权的会计处理方法

张凯

股票期权是指企业给予持有者一种在特定时间内以事先

确定的价格购买一定数量本企业股票的权利.股权激励作为

一

种激励方式使用已经有近百年历史了,早在清代中国山西

的钱庄就广泛采用了”顶身股”等方式来激励员工的工作热

情.现代的股权激励制度源于早期美国的一些高科技公司.随

着我国资本市场的完善,以股权分置改革为契机,2005年12月

31日,中国证监会发布《上市公司股权激励管理办法(试行)》,

允许已完成股改的上市公司实施股权激励,可以采用公开发

行新股时预留股份,向激励对象发行股份,回购公司股份等三

种方式作为股票来源实施股权激励计划.

有关股票期权的会计处理归纳起来,主要有内在价值法

和公允价值法.下面具体讨论股权激励的会计处理方法.

一

,美国股票期权会计处理方法

1内在价值法(IntrinsicValueMethod).1972年美国会计原

则委员会APBNo25规定,经理人股票期权采用内在价值法进行

计量并确认报酬成本.内在价值法指授予日市场价高于行权

价部分,差额越大,股票期权的内在价值越高.

2.公允价值法(FairValueMethod).美国会计原则委员会

FASBNo123规定:任何一种股票期权计划都必须确认期权费

用,以公允价值法确定股票期权费用时,一般采用Black—

Scholes期权定价模式,并考虑以下因素:股票期权授予日的股

票市价,股票价格的波动幅度,距股票期权行权日的时间,行

权价格及股票期权有效期内无风险利率等.

荣获诺贝尔经济学奖的布莱克—斯科尔斯(B—S)定价公式,

该模型的表述如下:

C=S?N(D1)一L?E一?N(D2)

其中:

Dl=lNSL+(~/+o’22)To”?T

量表应当包括参与合并各方自合并当期期初至合并日的现金

流量;而非同一控制下的企业合并现金流量表仅包括被购买

方自购买日起至报告期末止的现金流量的情况.和利润表相

同,也仅仅反映自购买日起至报告期末止的相关数据,而不是

整个会计期间.

三,新准则将表外项目引入表内

新企业合并准则,改变了过去对或有事项在报表附注中

披露的作法,将表外项目引入表内.主要体现在以下方面: (一)未来事项可计入合并.新准则在非同一控制下的企

业合并的成本计算中规定,在合并合同或协议中对可能影响

合并成本的未来事项作出约定的,且未来事项很可能发生并

对合并成本的影响金额能可靠计量的,应将其计入合并成本. 比如购买方在企业合并合同或协议中承诺于合并后支付给被购买方的职工或其他方面的补偿,在预计很可能发生且金额

能够可靠计量的情况下,应单独确认为负债.

(二)或有负债的确认与计量.新准则在非同一控制下的

企业合并中取得的被购买方的或有负债,应单独确认为负债

并按照公允价值计量.

(三)以或有负债的公允价值调整子公司的财务报表.新

准则在非同一控制下的企业合并财务报表的编制中规定.应

当以购买日确定的或有负债的公允价值为基础调整子公司的财务报表.

四,新准则保持了中国特色

(一)对企业合并的界定而言,我国新准则将企业合并界

定为:企业合并,是指将两个和两个以上单独的企业合并形成一

个报告主体的交易或事项.企业合并未考虑业务的合并.国

际准则对企业合并的界定为将单独的主体和业务集合为一个报告主体.从本质上讲,本准则对企业合并的定义和国际准则相比,并无太大差异,只是合并内涵上,国际准则不仅包含了企业控制权,净资产和资产组合,而且还包括了对业务的控制. (二)从企业合并范围来说,我国新准则将同一控制下的

企业合并纳入准则范围,明确规定同一控制下的企业合并应

当以账面价值为基础进行会计处理,但在合并财务报表中,要求对被合并企业的财务状况和经营成果予以充分披露.但国

际准则不包括同一控制下的企业合并.由于我国目前产权交

易市场还不成熟,公允价值难于取得,而且在实际工作中出现的绝大部分合并实例是同一控制下的合并,如企业集团内部

的企业合并,以及同一所有者控制下的企业合并等等.因此在充分考虑以上情况的基础上,将同一控制下的企业合并也纳

入合并准则范围之内.

(三)从一般处理方法来讲,我国新准则规定了不同的处

理原则.对于同一控制下的企业合并,原则上应按照权益结合法的会计处理方法进行.非控制下的企业合并,原则上应按照购买法的会计处理方法进行.而国际准则规定所有企业合并

只允许采用购买法,不包括同一控制下的企业合并.

(作者单位:西华大学管理学院)

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s一所交易金融资产现价

卜期权有效期

一连续复利计无风险利率H

盯2一年度化方差

N()一正态分布变量的累积概率分布函数

公允价值法确定的期权费用能够衡量企业的真实业绩,

有助于压缩股市泡沫,抑制企业虚增利润,哄抬股价等现象,

但确实使企业成本升高,利润降低,减少了大多数小规模高科

技企业的竞争优势.

会计处理方法举例:

【例1】2002年11月3013,HoftMan公司决定在2003年1.1授予经理人50000股非法定型股票期权,可于2004年12.31—2007 年12.31之间的任何时间购买每股票面值为8l的普通股,行权

价为$20/股,2003年1.1的市场价为$22/~,公允价值为85.2004

年12.31市场价达到826,股,75%的经理人行权.

针对以上业务,会计处理分录如下:

(1)授予时:

内在价值法:借:股票期权薪酬费用50000

贷:股东权益——股票期权50000

其中:50000股x($22一$20)=$100000,

$100000+2正=$50000

公允价值法:借:股票期权薪酬费用125000

贷:股东权益——股票期权125000

其中:50000股x$5=$250000,

$250000+2焦=$125000

(2)行权时:

内在价值法:借:银行存款750000(5000OP&xO.75x$20)

股东权益——股票期权75000(50000

股x0.75x82)

贷:股本——普通股37500(5oooo~~

O.75x$1)

超面额缴入股本787500

公允价值法:借:银行存款750000(50000~x0.75x$20)

股j;淑益—_B瞟期权187500(50000

股x0.75x$5)

贷:股本_——静西股37500(50(0)0

0.75婷1)

超面额缴入股本900000

(3)两种方法的现实选择.长期以来,美国企业对股票期

权的会计处理可以在SFAS123以及APB25之间进行选择.即企40

业在进行股票期权的会计处理时可以在公允价值法和内在价

值法之间选择.实际上,由于采用公允价值法要确认一大笔费用,对企业财务报告收益的影响很大,所以很少有企业采用公

允价值法.但是,2001年的财务会计丑闻使其发生了变化,安