银团贷款流程与实务教材PPT课件

理好银团各成员行之间的关系，也要加强与
借款人的沟通交流。
随着一级市场与二级市场的联动发展，银团 资产转让与交易各方可以在银团协议框架下 承担多个角色。
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银团贷款流程与实务
1. 我国银团贷款一级市场 2. 银团贷款成员与职责 3. 银团一级市场筹组过程 4. 银团贷款案例分析
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
发起过程
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
出具融资建议书
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
银团筹组环节
额度分配
银团分销
文本确定 签约发布
准备信息 备忘录
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
银团贷款操作进程表
• 一般 情况 下银 团筹 组周 期约8 周
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
向谁分销
了解分销对象
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
邀请包销行
邀请名单 经理团会议 报销费分配 留贷份额
编写信息备忘录
免责声明 整理借款人信息 概述融资条件 不取代独立调评
分销Baidu Nhomakorabea
定费率分配点 一次性收管理费 确定受邀名单 发正式邀请函
安排行路演
引见借款人 借款人演讲 与会者提问
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潜在参加
行内部审
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第二部分 银行贷款成员与职责
在实践中小进一步结丰富与提高认识。银行业协
会制订《银团贷款参与各方行为规范》，旨 在规范参与各方行为，推动同业合作。
机遇与挑战1并4 存，按照依法合规、平等协
小
商、遵守合同、规范发展的原则，促进业
务可持续发展，维护市场经营秩序。
结
在合作共赢、风险自担基础上，既要妥善处
银团贷款 成员
参加行:接受牵头行邀请，参加银 团并按照协商确定的承贷份额向借款 人签署银团贷款协议的银行。
顾问行:为牵头行提供专业服务， 通常在融资结构较为复杂的银团中出
现，并非银团必需角色。
代理行:指受托代理银团项下文本 修订、资金归集汇划、还本付息通知、 抵质押等手续的银团成员行。代理行 可由牵头行或由银团指定机构担任。
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第二部分 银行贷款成员与职责
牵头行
参加行
代理行
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第二部分 银行贷款成员与职责
牵头行的主要职责
发起 人
发起筹组银团贷款；
分销银团贷款份额；
前 期 进行贷前尽职调查， 准 备 拟信息备忘录，
向潜在参加行推荐。
筹组 人
代表银团与借款人谈判 银团贷款条件；
利益 协调
人
协助代理行进行银团 贷款管理；
代表银团聘请中介机构 银团协议确定的其他 后
银团贷款流程与实务
2012年3月
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银团贷款流程与实务
1. 我国银团贷款一级市场 2. 银团贷款成员与职责 3. 银团一级市场筹组过程 4. 银团贷款案例分析
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银团贷款流程与实务
1. 我国银团贷款一级市场 2. 银团贷款成员与职责 3. 银团一级市场筹组过程 4. 银团贷款案例分析
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第一部分 我国银团一级市场发展
签署协议
协议执行
T*
T+10
T+40
T+60
融资建议 委托书 授权书
信息备忘录 邀请函 网上路演信息发布
协议文本
律师意见 提款通知
项目终结
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
获取委托
客户认知 评估风险收益 精准营销
体现价值 引导认知 量身定制
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目标明确 统筹协调
市场变动条款
实践检验
第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
批
额
度
分
潜在参加行
配
承诺
第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
分配额度
1 承诺和持有法
包销行愿意按照最初表明的承诺金额保留贷款， 而无论最后的一般分销结果如何。承诺后，希望 最终能拿到与承诺额相等的银团贷款份额。
2 等比例保留法
按比例冲减各家行的包销额，直到一般分销筹集 到足额贷款，满足修改额的需要。
银团贷款签约笔数
2010年银团贷款当 年签约800笔，前6家 大型银行签约超过600 笔，占比超过75%。
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第一部分 我国银团一级市场发展
小结
银团贷款一级市场的繁荣是资本约束下商业银行战略转型与创新的必然选择。 服务于崛起的中国经济，着眼于未来国际化竞争，银团贷款正经历一个跨越式发展 阶段。
银团贷款同业合作方兴未艾，除传统项目贷款、流动资产贷款，供应链融资、 结构化融资以及企业并购、走出去等领域等成为银团贷款拓展的重点。
银团贷款业务流程
银团贷款操作各环节衔接紧密，一般业务流程如下图所示。
银团筹组期
确定贷款结构
银企沟通 市场测试 确定筹组策略
银团正式成立
借款人支付银团组建费用
律师出具法律意见
编制信息备忘录 谈判、编制条款 代理行通知参加行发放贷款
银团会议
签署协议
代理行代表银团负责贷款管
邀请银行
信息发布
理事宜
争取委托
筹组银团
一级市场银团贷款持有量的持续攀升，将带动银团二级市场的培育，并通过 资产证券化等业务模式创新，发挥对信贷流量组合管理的重要作用。
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银团贷款流程与实务
1. 我国银团贷款一级市场 2. 银团贷款成员与职责 3. 银团一级市场筹组过程 4. 银团贷款案例分析
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第二部分 银行贷款成员与职责
牵头行:一家或一组接受客户书面 委托发起并筹组银团、安排银团份额 分销的银行，是银团贷款组织者和安 排者。
起草银团法律文本；
职责；
续
一般在银团组成后， 责
-组织银团贷款成员与
银团成员行通过协议
借款人签银团贷款协议。 转移给专业代理行及
任
管理行。
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第二部分 银行贷款成员与职责
代理行的主要职责
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第二部分 银行贷款成员与职责
参加行的主要职责
高级经理行或经理行
为提高金额大、参加 行多的银团筹组成功 率与效率，牵头行可 组织实力强、经验丰 富的参加行组成经理 团（即承销团），负 责至银团• 组成。、银团 贷款协议签署等各项 筹组工作，经理团的 成员也称高级经理行 或经理行。
3 不等比例保留法
在“承诺和持有”之外，经安排行协商修改理想 留贷额，并将调整后的总额与包销金额相差的部 分在市场上作一般分销，再按不等比例调整分销 的金额。
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第三部分 银团贷款一级市场筹组过程
前期准备
项目评估
独立评估或统一评 估（认同评估）
制定文本
银团贷款余额
银团贷款增速
• 2005年以来银团贷款余额呈快 速增长态势，2010年末达2.47 万亿元。
• 2006年至2009年银团贷款年增 幅均在60%以上，2009年达到 峰值，2010年增速明显趋缓。
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第一部分 我国银团一级市场发展
银团贷款增加额
银团贷款占对公贷款比例
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第一部分 我国银团一级市场发展