2017年镍业公司套期保值管理制度
套期保值管理制度范文
套期保值管理制度范文套期保值是指企业为了规避市场价格波动对企业经营活动的风险，通过购买或者销售期货合约来锁定某种特定商品或金融资产的未来价格，并将其与实际商品或金融资产的现货交易相配对，从而有效降低价格波动对企业经营活动的影响。
套期保值管理制度作为企业金融风险管理的重要组成部分，在国内外金融市场中广泛应用，帮助企业有效管理和规避风险。
一、套期保值管理制度的必要性1.1 风险规避套期保值管理制度能够帮助企业规避价格波动带来的风险。
经济全球化发展趋势下，市场价格波动较大，企业面临着多重市场风险。
套期保值管理制度通过期货合约的交易，帮助企业锁定利润和价格，有效规避价格风险，降低经营风险。
1.2 利润保障套期保值管理制度能够帮助企业保护利润。
在市场价格波动大的环境下，企业经营活动的利润往往难以稳定，甚至存在亏损风险。
套期保值管理制度通过锁定商品或金融资产的未来价格，帮助企业降低利润波动，保护企业利润稳定。
1.3 降低融资成本套期保值管理制度能够帮助企业降低融资成本。
在金融市场波动较大的情况下，企业融资成本会随之增加。
通过套期保值管理制度，企业可以锁定利率，降低融资成本，提高融资效率。
二、套期保值管理制度的原则和要求2.1 建立完善的风险管理制度企业应建立完善的风险管理制度，包括套期保值的策略和操作流程。
制定明确的套期保值政策和目标，确保企业在套期保值过程中能够合理有效地管理风险。
2.2 设置有效的风险预警机制企业应及时掌握市场价格信息，设置有效的风险预警机制。
通过市场研究和数据分析，提前预判市场价格波动的可能性和程度，为企业的套期保值决策提供参考。
2.3 优化套期保值策略企业应根据自身实际情况，制定合适的套期保值策略。
考虑市场行情、企业产品特性、竞争对手行为等因素，灵活调整套期保值策略，使其更适合企业资金和经营风险管理需求。
2.4 加强内部风险控制和合规管理企业应加强内部风险控制和合规管理，建立健全的内部控制制度。
2017年套期保值业务管理制度
2017年套期保值业务管理制度
第一章总则 (2)
第二章组织机构 (2)
第三章授权制度 (4)
第四章套期保值业务流程 (5)
第五章风险管理 (6)
第六章外汇管理制度 (8)
第七章信息披露 (8)
第八章档案管理 (9)
第九章保密制度 (9)
第十章附则 (9)
第一章总则
第一条为规范公司境内外套期保值业务,防范交易风险,依据《公司法》、《期货交易管理条例》、《深圳证券交易所主板上市公司规范运作指引(2015年修订)》等法律、法规、规范性文件以及《公司章程》的有关规定，结合公司的实际情况，特制定本制度。
第二条公司套期保值业务交易品种包括黄金、白银等贵金属和铅、锌、铜、锡、镍、铝等有色金属大宗商品；公司套期保值的交易标的为境内外商品期货交易所交易的标准化合约及金融衍生品或经董事会批准的其他交易方式。
第三条公司套期保值业务原则上与公司的实际产量和贸易量相匹配，以规避生产经营和贸易中商品价格的风险为目的，不得进行投机。
第四条公司套期保值业务资金来源为公司自有资金，不得使用银行信贷资金等不符合国家法律法规和中国证监会、深圳证券交易所规定的资金用于直接或间接的套保业务。
第五条公司以自身名义设立交易账户，不得使用其他账户操作套期保值交易。
第六条本制度适用于公司及下属子公司。
第二章组织机构
第七条套期保值业务组织机构及岗位设置应体现管理的垂直。
套期保值内部控制制度
套期保值内部控制制度概述套期保值是指企业为了规避外汇风险而采取的一种金融工具或战略。
套期保值内部控制制度是指企业为了确保套期保值业务的有效运作和风险控制而建立的一套制度。
一、制度建立的目的1.保护企业对冲外汇风险2.确保套期保值交易操作的合规性和稳定性3.提高套期保值交易的执行效率4.减少操作风险和人为错误5.降低企业的财务风险二、制度内容1.制定套期保值政策和操作手册套期保值是企业战略的一部分，需要制定明确的政策和操作手册，规定套期保值的范围、标准、流程和操作方法等。
2.设立套期保值委员会设立套期保值委员会，委员会成员应包括企业高层管理人员、财务主管和风险管理专家等。
委员会应定期开会，对套期保值交易的决策进行审查和批准。
3.授权和职责-明确套期保值决策的授权和责任，确保套期保值交易的执行者具备必要的操作技能和专业知识-制定套期保值交易的控制目标和准则-明确套期保值交易的操作流程和标准，确保套期保值交易的合规性和有效性-确立套期保值交易的报告和监督制度，对套期保值交易进行定期的风险评估和报告4.套期保值交易的流程控制-建立完善的交易授权和验证机制，确保套期保值交易的合规性和准确性-建立套期保值交易的限额管理和控制机制，确保套期保值交易的风险可控-设置交易审批流程和风险控制衡量指标，对符合条件的套期保值交易进行审批和控制5.风险管理和控制-建立套期保值交易的风险管理框架，包括风险识别、风险评估和风险控制等流程-建立套期保值交易的风险评估和风险控制机制，包括风险预警、风险报告和风险控制措施等-制定套期保值交易的风险控制指标和临界值，确保套期保值交易的风险可控6.内部审计和监督-建立套期保值交易的内部审计机制，进行定期的内部审计和业务复核，及时发现和纠正操作错误和违规行为-建立套期保值交易的内部监督机制，对套期保值交易进行定期的监督和检查，确保套期保值交易的合规性和准确性7.人员培训和教育三、套期保值内部控制制度建设的基本原则1.风险识别：根据企业的实际情况，对套期保值业务的风险进行全面识别和评估2.风险评估：建立套期保值交易的风险评估机制和指标体系，对套期保值交易的风险进行评估和控制3.内控制度：建立完善的套期保值交易的内部控制制度，包括流程控制、风险管理和控制、内部审计和监督等4.信息披露：做好套期保值交易的信息披露工作，向股东、投资者和监管机构及时披露套期保值交易的情况和风险5.合规管理：遵守相关法规和规章制度，确保套期保值交易的合规性和有效性6.持续改进：通过定期的内部审计和监督。
某公司期货套期保值业务管理制度
某公司期货套期保值业务管理制度二、目的本制度的制定旨在规范期货套期保值业务的开展过程和管理要求，确保公司在面对市场波动时能够合理运用期货工具，规避风险，保护公司的财务安全。
三、适用范围本制度适用于某公司内进行期货套期保值业务的全体员工。
四、基本原则1. 合法合规原则：期货套期保值业务的开展必须符合国家法律法规的要求，严禁进行任何非法或违规操作。
2. 保守原则：在进行期货套期保值业务时，应以保守的心态来制定策略，防范风险，确保公司的利益最大化。
3. 职责明确原则：对参与期货套期保值业务的各方，应明确其在业务中的角色和职责，确保各项操作有序进行。
4. 全程监控原则：期货套期保值业务应设置专门的监控机制，全程监控业务的实施过程，及时发现和纠正错误，保证业务流程的合规性和有效性。
5. 信息保密原则：所有与期货套期保值业务相关的信息都应加强保密，严禁泄露给外部人员或机构。
五、业务流程1. 风险评估：在进行期货套期保值业务前，应对公司所面临的风险进行评估和分析，确定合适的套期保值策略。
2. 套期保值计划制定：根据风险评估结果，制定套期保值计划，明确套期保值的目标和操作方式。
3. 契约签订：选择适合的期货品种和合约进行契约签订，确保契约符合公司的套期保值计划。
4. 操作执行：根据契约内容和套期保值计划进行操作执行，确保操作的准确性和及时性。
5. 监控和调整：对期货套期保值业务的实施过程进行全程监控，及时发现和纠正错误，根据市场变动情况调整套期保值策略。
6. 结算和风险控制：在期货合约到期后，根据实际持仓情况进行结算，进行风险控制和资金管理。
六、逐级审批制度1. 期货套期保值业务的开展应按照逐级审批制度进行。
每笔业务需要经过不同层级的人员进行审核和批准，确保业务的合规性和风险控制的有效性。
2. 各层级人员应在审批过程中对业务进行仔细评估，对潜在风险进行充分的考虑和决策，确保公司的经营利益和财务安全。
七、风险管理1. 在期货套期保值业务中，应设立专门的风险管理部门，负责风险的识别、监控和控制工作。
套期保值业务管理制度.doc
套期保值业务管理制度套期保值业务管理制度第一章总则第一条公司进行的套期保值业务包括为规避生产经营活动中涉及材料价格波动风险而进行的期货操作以及为规避国际贸易业务中涉及汇率波动风险而进行的外汇衍生工具操作。
上述业务只能以规避风险为目的而进行不得进行投机和套利交易。
第二章套期保值业务操作规定第二条公司进行套期保值业务须遵守以下规定：（一）公司进行期货套期保值业务只允许进行场内市场交易不得进行场外市场交易外汇套期保值业务亦只允许与具有合法经营资格的金融机构进行交易不得与非正规的机构进行交易。
（二）公司进行的期货套期保值数量原则上不得超过实际现货交易的数量期货持仓量不超过套期保值的现货量外汇套期保值额度亦不得超过实际进出口业务外汇收支总额。
（三）期货持仓时间与现货保值所需的计价期相匹配签订现货合同后相应的套期保值头寸持有时间原则上不得超出现货合同规定的时间或该合同实际执行的时间外汇套期保值业务的存续期间亦需与进出口业务的实际执行期间相匹配。
第三条公司以公司或子公司名义设立套期保值交易账户不得使用他人账户进行套期保值业务。
第四条公司须具有与套期保值保证金相匹配的自有资金不得使用募集资金直接或间接进行套期保值且严格按照董事会审议批准的套期保值额度控制资金规模不得影响公司正常经营。
第三章审批权限及信息披露第五条公司进行套期保值业务须提交公司董事会审议批准。
第六条公司董事会做出相关决议后两个交易日内按照深圳证券交易所的相关规定履行信息披露义务。
第七条当公司套期保值业务出现重大风险或可能出现重大风险套期保值业务亏损或者潜亏占公司前一年度经审计净利润％以上且亏损金额超过万元人民币的公司须在个交易日内向深圳证券交易所报告并公告。
第四章内部操作流程第八条公司套期保值业务须经公司经营层审批后实施。
期货套期保值业务由子公司或业务部门、营运管理部、期货部、财务中心负责外汇套期保值业务由子公司或业务部门、财务中心负责内控部负责对所有套期保值业务进行监督。
镍的套期保值
盈亏变化
(96650-103700)*500=-352. 亏损
5 万元
(106610-98180)*500=421.5 盈利
万元
总盈利
421.5-352.5=69 万元
【分析】 通过表 1 可看出，到了 6 月 15 日，镍的价格确实下跌，且期货跌幅更大， 在本轮下跌过程中，全部现货共亏损（(96650-103700)*600=-423 万元，参与套期保 值的头寸共亏 352.5 万元，期货上共盈利 421 万元，最终对冲后，实现套保盈利 69 万元，并基本填补了原来未参与套保的 100 吨风险敞口净亏损，套保的效果 可观。 另外从成本看，现货上交易时，共需要成本 5185 万元，而期货是采用保证 金交易，只动用 639.7 万元作为交易成本，在保证利润的同时为企业节省资金。 基差风险。上述情况确实是走出我们所预判的行情，现货价格走低 7050 点，
企业利用镍期货套期保值
1.1Байду номын сангаас套期保值的原理
套期保值，就是在期货市场上买进（或卖出）与现货市场数量相当，但交易 方向相反的商品期货合约，以期在未来某一时间通过卖出（或买进）期货合约来 补偿和冲抵因现货市场上价格变动所带来的实际价格风险。套期保值交易的目的 就是最大程度地减少价格波动风险所带来的不利后果。
以镍生产企业为例，假设企业的生产周期是一个月，以产定销，假设采购与 销售的定价模式都是以上海有色网上月均价定价，在确定销售订单后开始采购原 材料，则可以如下操作进行保值：首先，接到订单后购入原料的同时在 SHFE 市 场上卖出套保，第二个月销售出去的同时将保值头寸买入平仓。
【案例】某镍生产企业，2015 年 5 月 15 日接到销售订单 600 吨，交货日为 6 月 15 日，根据当时的价格趋势，一方面美元走强及希腊问题危机；LME 镍库 存不断提升，国内需求转弱，令镍去库存变慢，整体供应过剩；传闻国外镍将在 上期所注册，化解了多头的逼仓情绪，因此，整体看空后市，判定镍价下跌的概 率很大。因此，拟在期货市场卖出期货合约进行保值，考虑到期货合约的流动性 及交货时间，选择沪镍 07 合约进行套保。
套期保值业务内部控制制度
套期保值业务内部控制制度套期保值业务内部控制制度是指企业在进行套期保值业务时，为保证交易的合规性、稳定性和安全性而制定的一套规范和流程。
该制度主要包括业务操作流程、岗位职责分工、风险管理控制、内部审计和监督等方面的内容。
下面是一份套期保值业务内部控制制度的草案，供参考：一、概述二、业务操作流程1.业务申请阶段：a.业务发起人填写业务申请表，说明交易目的、方案和预期收益等内容。
b.业务发起人提交业务申请表及相关文件给风险管理部门进行审核。
2.业务审核阶段：a.风险管理部门审核业务申请，验证交易目的和合规性。
b.风险管理部门根据企业的风险承受能力和市场情况，制定套期保值方案并计算预期收益。
3.交易执行阶段：a.风险管理部门寻找合适的交易对手，进行交易洽谈和协商。
b.风险管理部门与交易对手签订套期保值合约，并明确交易的期限和结算方式。
4.交易监控阶段：a.结算部门按照合约约定的方式进行结算，核对现金流入流出的情况。
b.风险管理部门定期对套期保值业务进行监控和分析，以确保交易的合规和稳定。
三、岗位职责分工1.业务发起人：a.提出套期保值业务申请，并填写业务申请表；b.提供相关的市场情报和交易信息。
2.风险管理部门：a.对业务申请进行审核和评估，制定套期保值方案；b.寻找合适的交易对手，进行洽谈和签约；c.对套期保值业务进行监控和风险分析。
3.结算部门：a.按照套期保值合约约定的方式进行结算；b.核对现金流入流出的情况，确保结算的准确性。
四、风险管理控制1.套期保值业务的规模、比例和期限都应在合理范围内，避免过度风险暴露。
2.套期保值业务的交易对手应经过严格筛选，确保其信誉和实力。
3.套期保值合约应明确交易的期限、结算方式和风险承担责任。
4.套期保值业务的盈亏风险应事先进行模拟和评估，以确保企业的风险可控。
五、内部审计和监督1.内部审计部门定期对套期保值业务进行审计，评估套期保值业务的合规性和风险控制效果。
套期保值业务管理制度
套期保值业务管理制度一、引言套期保值（Hedge）是企业为了减少来自金融市场价格的不确定性而采取的金融工具和交易策略。
借助外汇、利率和商品期货等金融市场工具，企业可以有效地管理其在经营活动中产生的市场风险。
套期保值作为企业创造利润的一种方式，越来越得到企业的重视。
但是在实践中，企业需要遵守相关法规和规定，制定科学合理的套期保值策略，建立健全的管理制度，才能实现预期效果，防范风险。
本文旨在就套期保值业务管理制度进行探讨，以帮助企业制定实用可行的制度，提高风险管理能力。
二、套期保值业务管理制度的必要性随着市场的日益复杂，企业面临的风险和不确定性也越来越高。
如何应对来自金融市场的风险和挑战，保护企业绩效和利润，成为企业面临的主要问题。
套期保值作为防范市场风险的方法之一，显得越来越重要。
套期保值业务管理制度的制定，可以明确企业套期保值的目的、范围、策略、授权和执行等方面的问题。
提高了套期保值业务的透明度，保障了套期保值的合法性和安全性。
同时，制度实施中的监管和管理措施，有助于会计、税务等部门合规、合法地处理企业的套期保值业务。
制度的完善和及时修改，也可以帮助企业针对金融市场和自身变化，做出更合理和高效的风险管理决策。
三、套期保值业务管理制度的内容和要求1、套期保值的定义和目的规定企业套期保值业务的定义、范围和目的，明确套期保值是企业防范市场风险的手段之一，是为了协调企业内外部经营效果、实现组织战略目标而采取的金融管理手段。
套期保值的标准是根据营业收入、成本和贸易结构的变化，完善套期保值策略，降低市场波动对现金流和资产的风险。
2、套期保值管理的授权和责任明确套期保值业务管理的决策层和责任层次，规定套期保值业务的授权和条件，避免不必要的风险和损失，保障套期保值业务的合规。
3、套期保值策略的制定和执行建立套期保值策略制定机制，实施严格的风险控制和监督，提高决策的科学性和效率。
确保套期保值策略的执行，实现企业预期的目标和效果。
2017年上市公司套期保值业务管理制度
2017年上市公司套期保值业务管理制度
第一章总则 (2)
第二章组织机构设置及职责 (3)
第三章授权制度 (5)
第四章套保业务流程 (5)
第五章保证金管理 (6)
第六章内部风险管理与控制 (7)
第七章报告制度 (8)
第八章信息保密 (8)
第九章档案备份与管理 (9)
第十章附则 (9)
第一章总则
第一条为了规范公司套期保值业务（以下简称“套保业务”）的经营行为和操作流程，加强公司对套保业务的内部管控，防范风险，确保公司资产和资金安全，根据国资委《关于进一步加强中央企业金融衍生业务监管的通知》、《企业内部控制基本规范》及国家有关法律法规，特制定本管理制度。
第二条公司进行套保业务的目的是为规避宏观经济系统性风险及金属、能源化工及农副产品等大宗原材料商品价格波动对经营产生的不利影响，管理价格风险。
第三条套保业务平台为上海期货交易所、大连商品交易所、郑州商品交易所、英国LME/ICE、美国COMEX/CBOT/NYMEX、马来西亚BMD、东京TOCOM、新加坡SGX及经过公司董事会核准的其他交易平台。
套保工具包括商品期货/期权。
第四条公司应以其自身或下属公司名义设立套保交易账户，不得使用其他账户运作套保业务。
第五条套保业务保证金应与公司的自有资金相匹配。
公司应根据现货业务经营匹配控制套保业务的资金规模，不得影响公司正常经营。
套期保值业务管理制度
套期保值业务管理制度第一章总则第一条公司进行的套期保值业务包括为规避生产经营活动中涉及材料价格波动风险而进行的期货操作，以及为规避国际贸易业务中涉及汇率波动风险而进行的外汇衍生工具操作。
上述业务只能以规避风险为目的而进行，不得进行投机和套利交易。
第二章套期保值业务操作规定第二条公司进行套期保值业务须遵守以下规定：（一）公司进行期货套期保值业务只允许进行场内市场交易，不得进行场外市场交易；外汇套期保值业务亦只允许与具有合法经营资格的金融机构进行交易，不得与非正规的机构进行交易。
（二）公司进行的期货套期保值数量原则上不得超过实际现货交易的数量，期货持仓量不超过套期保值的现货量；外汇套期保值额度亦不得超过实际进出口业务外汇收支总额。
（三）期货持仓时间与现货保值所需的计价期相匹配，签订现货合同后，相应的套期保值头寸持有时间原则上不得超出现货合同规定的时间或该合同实际执行的时间；外汇套期保值业务的存续期间亦需与进出口业务的实际执行期间相匹配。
第三条公司以公司或子公司名义设立套期保值交易账户，不得使用他人账户进行套期保值业务。
第四条公司须具有与套期保值保证金相匹配的自有资金，不得使用募集资金直接或间接进行套期保值，且严格按照董事会审议批准的套期保值额度，控制资金规模，不得影响公司正常经营。
第三章审批权限及信息披露第五条公司进行套期保值业务，须提交公司董事会审议批准。
第六条公司董事会做出相关决议后两个交易日内按照深圳证券交易所的相关规定履行信息披露义务。
第七条当公司套期保值业务出现重大风险或可能出现重大风险，套期保值业务亏损或者潜亏占公司前一年度经审计净利润10％以上，且亏损金额超过100 万元人民币的，公司须在2 个交易日内向深圳证券交易所报告并公告。
第四章内部操作流程第八条公司套期保值业务须经公司经营层审批后实施。
期货套期保值业务由子公司或业务部门、营运管理部、期货部、财务中心负责；外汇套期保值业务由子公司或业务部门、财务中心负责；内控部负责对所有套期保值业务进行监督。
套期保值管理规定(3篇)
第1篇第一章总则第一条为了规范套期保值行为，防范金融风险，保护金融机构和投资者的合法权益，根据《中华人民共和国金融法》及相关法律法规，制定本规定。
第二条本规定所称套期保值，是指企业、金融机构等市场主体为规避价格波动风险，通过期货、期权等衍生品市场进行的反向交易。
第三条套期保值应当遵循以下原则：（一）合法性原则；（二）风险可控原则；（三）审慎性原则；（四）市场化原则。
第四条从事套期保值业务的市场主体应当具备以下条件：（一）具有独立法人资格；（二）有健全的内部控制制度；（三）有专业从事套期保值业务的人员；（四）有足够的资金和风险承受能力。
第五条中国人民银行（以下简称“中国人民银行”）依法对套期保值业务进行监督管理。
第二章套期保值交易第六条套期保值交易包括以下类型：（一）期货套期保值；（二）期权套期保值；（三）远期合约套期保值；（四）其他套期保值。
第七条套期保值交易应当符合以下条件：（一）与现货交易相关联；（二）具有规避风险的目的；（三）符合市场交易规则；（四）不影响市场公平交易。
第八条套期保值交易应当通过以下方式进行：（一）期货市场；（二）期权市场；（三）远期合约市场；（四）其他市场。
第九条套期保值交易应当遵守以下规定：（一）交易主体应当具备相应的资质；（二）交易品种和数量应当与现货交易相匹配；（三）交易价格应当符合市场价格；（四）交易结算应当及时、准确。
第三章套期保值风险管理第十条套期保值交易主体应当建立健全风险管理制度，包括但不限于以下内容：（一）风险识别和评估；（二）风险控制和监测；（三）风险报告和信息披露；（四）应急预案。
第十一条套期保值交易主体应当设立专门的风险管理部门或者风险管理人员，负责风险管理工作。
第十二条套期保值交易主体应当定期对套期保值交易进行风险评估，确保风险可控。
第十三条套期保值交易主体应当建立健全风险报告制度，及时向监管部门报告风险情况。
第十四条套期保值交易主体应当建立健全信息披露制度，及时向投资者披露风险信息。
公司商品期货套期保值业务管理制度
公司商品期货套期保值业务管理制度第一章总则第一条为标准XX公司（以下简称“公司”）境内商品期货套期保值业务，有效躲避原材料市场价格波动风险，结合公司实际，特制定本治理制度。
其次条本制度所称商品期货套期保值业务（以下简称“套期保值业务”）是指在境内期货市场上买进与现货或资产种类一样或相关、数量相等或相当、交易方向相反、期限一样或相近的商品期货合约，从而在期货与现货两个市场之间建立盈亏冲抵机制，以躲避价格波动风险的一种交易形式。
详细是指与公司生产经营直接相关的铜、铝、银等大宗原材料进展的套期保值。
第三条套期保值业务应遵循以下原则：（一）公司套期保值业务严守套期保值原则，以降低实货风险敞口为目的，品种仅限于与生产经营相关原材料对应的品种，严禁开展任何形式的投机交易；（二）只限于在境内期货交易所开展场内交易；（三）开展业务前两年内，套期保值规模原则上不得超过年度实货需求规模的50%；开展业务两年及以上，套期保值规模不能超过年度实货需求规模的90%；（四）套期保值持仓时间应与公司原材料选购规划相匹配，原则上持仓时间不得超过12个月或实货合同规定的时间，不得盲目从事长期业务或展期；（五）公司以自身名义设立套期保值交易账户，不得使用他人账户开展套期保值业务；（六）公司使用自有资金进展套期保值，不得使用募集资金直接或间接进展套期保值业务；（七）严格掌握套期保值的资金规模，不得影响公司正常经营，公司要保证配套资金准时到位，防范资金缺乏造成的强制平仓。
第四条本治理制度适用于公司及公司全部控股子公司。
其次章机构设置及职责分工第五条公司成立套期保值业务领导小组（以下简称“领导小组”），在董事会或股东大会的授权范围内，组织公司开展套期保值业务。
董事会职责如下：（一）审批公司套期保值业务治理制度；（二）审批套期保值业务年度规划；（三）审批领导小组提请关于套期保值业务的其他重大事项。
第六条领导小组在董事会或股东大会授权范围内组织开展套期保值业务，职责如下：（一）审核套期保值业务治理制度，提交董事会审批；（二）审核套期保值业务年度规划，提交董事会审批；（三）对套期保值业务进展监视治理；（四）批准授权年度规划范围内的详细操作方案；（五）批准套期保值业务的实施标准；（六）批准套期保值业务保证金申请及业务工作报告；（七）批准套期保值业务的风险应急预案等；（八）其他涉及套期保值业务的重要决策；（九）行使董事会授予的其他权力。
套期保值风险管理制度范文
套期保值风险管理制度范文套期保值风险管理制度范文第一部分：引言套期保值是指一种通过期货市场对公司的现金流进行风险管理的方法。
它可以帮助公司在面临市场波动和价格风险的情况下，保护公司的盈利能力和现金流稳定性。
为了有效地进行套期保值，公司需要建立一套风险管理制度和程序，以确保风险管理操作的正确性和可行性。
第二部分：风险管理目标1. 确保公司的现金流稳定性：通过套期保值，公司可以在面临价格波动的情况下，保持其现金流的稳定性。
这可以帮助公司避免因市场价格波动引起的损失，确保公司能够按时支付债务和经营费用。
2. 保护公司的盈利能力：通过套期保值，公司可以锁定产品或服务的价格，避免市场价格下降导致的盈利能力下降。
这可以帮助公司维持其利润水平，保持竞争优势。
3. 提高公司的决策能力：通过套期保值，公司可以更好地了解市场价格和风险，对决策进行更准确的评估。
这可以帮助公司制定更合理的战略和规划，减少错误决策的可能性。
第三部分：套期保值风险管理制度的基本要素1. 套期保值策略：公司需要确定适合其业务的套期保值策略。
这包括确定套期保值对象、套期保值合约的选择和数量、套期保值的时间和频率等。
2. 决策程序：公司需要建立一套决策程序，确保对套期保值操作的决策是基于全面的市场和风险分析。
这可以包括市场分析、风险评估、套期保值方案的制定和评估等。
3. 套期保值操作流程：公司需要建立一套套期保值操作流程，确保套期保值操作的有效性和规范性。
这可以包括套期保值操作的授权和责任分配、交易的执行和监控、风险控制措施的制定和实施等。
4. 风险管理措施：公司需要制定一系列风险管理措施，以确保套期保值操作的可行性和安全性。
这可以包括风险暴露的限制和控制、风险管理工具的选择和使用、风险监控和风险报告等。
第四部分：套期保值风险管理制度的实施和监督1. 实施：公司需要建立一套套期保值风险管理制度的实施方案，并确保其得以有效实施。
这可以包括培训和教育计划的制定、操作流程的建立和培训、控制和监督机制的建立等。
套期保值操作流程管理制度
套期保值操作流程管理制度下载温馨提示:该文档是我店铺精心编制而成，希望大家下载以后，能够帮助大家解决实际的问题。
文档下载后可定制随意修改，请根据实际需要进行相应的调整和使用，谢谢!并且，本店铺为大家提供各种各样类型的实用资料，如教育随笔、日记赏析、句子摘抄、古诗大全、经典美文、话题作文、工作总结、词语解析、文案摘录、其他资料等等，如想了解不同资料格式和写法，敬请关注!Download tips: This document is carefully compiled by theeditor. I hope that after you download them,they can help yousolve practical problems. The document can be customized andmodified after downloading,please adjust and use it according toactual needs, thank you!In addition, our shop provides you with various types ofpractical materials,such as educational essays, diaryappreciation,sentence excerpts,ancient poems,classic articles,topic composition,work summary,word parsing,copy excerpts,other materials and so on,want to know different data formats andwriting methods,please pay attention!一、套期保值的目标和策略1. 明确套期保值的目标，如降低价格风险、锁定利润等。
套期保值风险管理制度范文
套期保值风险管理制度范文套期保值是指企业或个人在面临外汇、商品、股票等金融市场价格波动风险时，通过合理运用衍生工具进行风险管理和市场操作的一种手段。
为了规范套期保值行为，对套期保值风险管理进行有效控制，制定套期保值风险管理制度势在必行。
下面是关于套期保值风险管理制度范文，供参考。
一、制度背景随着市场经济的不断发展，金融市场的波动不断加剧，企业在经营过程中面临的市场风险也随之增加。
为了有效控制因金融市场波动而带来的风险，保障企业的经营稳定发展，制定套期保值风险管理制度势在必行。
二、制度目的本制度的目的是为了规范套期保值活动，明确套期保值的原则和操作流程，明确风险管理的职责和权力，从而有效地减少企业面临的风险、保障企业的经营稳定。
三、制度实施范围本制度适用于本公司及其子公司的所有经营部门和人员。
四、制度内容1.套期保值目标(1)为了降低市场风险和价格波动的可能影响，提高企业的经营稳定性和预测能力，我们将通过套期保值来达到以下目标：-保证原材料和产品价格的稳定性；-降低外汇风险；-资产负债管理；-风险敞口的控制。
(2)套期保值的核心目标是降低企业在市场价格波动下的损失，而非追求额外利润。
2.套期保值原则(1)套期保值应与企业的实际经营风险相匹配，确保企业不因市场波动而造成重大损失。
(2)应根据市场及行业的风险评估结果制定套期保值策略，根据不同保值品种的特点制定不同的保值方案。
(3)套期保值决策应事先进行论证和评估，确保决策的合理性和效果。
3.套期保值流程(1)风险识别与测量：企业应定期进行风险识别和风险测量，确定需要套期保值的风险敞口。
(2)套期保值方案制定：企业根据风险识别和风险测量结果，制定套期保值方案，包括保值比例、保值品种、保值期限等。
(3)套期保值执行：企业根据套期保值方案，选择合适的套期保值工具，进行套期保值交易。
(4)套期保值效果评估：企业应定期对套期保值效果进行评估，优化套期保值方案和执行策略。
套期保值内部控制制度
企业期货套期保值内部控制制度第一节总则第一条为规范公司期货套期保值业务，有效防范和化解风险，特制定本管理制度。
第二条公司在期货市场以从事套期保值交易，不得进行投机交易。
公司的期货套期保值业务只限于在境内期货交易所交易的商品期货品种（铝），目的是充分利用期货市场的套期保值功能，减少公司生产的产品因价格波动造成的损失。
第三条公司董事会授权总经理组织建立公司期货领导小组，由公司董事会根据公司章程及有关内控制度的规定进行审批后，依据本制度进行操作。
公司期货领导小组是管理公司境内期货的最高决策机构。
第四条公司董事会根据实际需要对管理制度进行审查和修订，确保制度能够适应实际运作和新的风险控制需要。
第五条公司的境内期货套期保值业务管理制度应传达到每位相关人员，每位相关人员应理解并严格贯彻执行本管理制度。
第二节组织机构第六条公司的境内期货套期保值业务组织机构设置如下：第七条公司的境内期货业务由公司期货领导小组主管，由期货部具体负责。
第八条公司按以上组织机构在期货部及财务部、内审部设置期货交易业务的相应岗位，具体如下：1、交易员：由专门人员担任；2、风险管理员：由专门人员担任；3、资金调拨员：由财务部经理兼任；4、会计核算员：由财务部会计核算人员兼任；5、档案管理员：由内审部档案管理人员兼任。
第三节授权制度第九条与经纪公司订立的开户合同应按公司签订合同的有关规定及程序审核后，由公司法定代表人或经法定代表人授权的人员签署。
第十条公司对期货交易操作实行授权管理。
交易授权书应列明有权交易的人员名单、可从事交易的具体种类和交易限额；境内期货交易授权书由公司期货领导小组负责人签署。
第十一条被授权人员只有在取得书面授权后方可进行授权范围内的操作。
第十二条如因各种原因造成被授权人的变动，应立即由授权人通知业务相关各方。
被授权人自通知之时起，不再享有被授权的一切权力。
第四节业务流程第十三条公司的境内期货业务流程如下：第十四条期货部根据公司期货领导小组会提出的保值操作思路结合现货销售的具体情况和市场价格行情，制定期货套期保值操作方案，报经公司期货领导小组批准后方可执行。
套期保值管理制度
套期保值管理制度1. 介绍套期保值管理制度是一个企业或个人用于管理风险的工具，旨在通过对冲金融风险来保护企业或个人免受市场波动和价格风险的影响。
该制度通常应用于商品交易或金融衍生品交易中，通过建立相应的套期保值策略，可以有效地限制可能的损失，并提高资金的可预测性。
2. 套期保值的原理套期保值是通过同时进行两个相互交叉的交易来实现的，一方面进行实物市场的交易，另一方面进行衍生品市场的交易。
通过这种方式，可以有效地锁定价格差异，从而保护企业或个人免受价格波动的影响。
3. 套期保值策略的选择选择适合的套期保值策略对于成功的套期保值至关重要。
常见的套期保值策略包括：a. 期货套期保值期货套期保值是最常见也是最直接的套期保值策略。
它通过在期货市场上建立与实物市场交易相反的头寸，从而实现对冲风险的目的。
b. 期权套期保值期权套期保值是一种更为灵活的套期保值策略。
通过购买或出售期权合约，可以对冲市场风险，同时还可以利用期权合约的杠杆效应来获取更大的收益。
c. 互换套期保值互换套期保值是一种更为复杂的套期保值策略。
它通过与其他交易方进行互换，通过相互交换资产或现金流来达到对冲风险的目的。
4. 套期保值管理制度的要素要建立一个有效的套期保值管理制度，需要考虑以下要素：a. 风险评估与管理在建立套期保值策略之前，必须进行全面的风险评估，分析潜在的市场风险和价格波动，并制定相应的管理措施。
b. 套期保值政策与流程制定一套明确的套期保值政策与流程，明确套期保值应用的范围、流程、责任与权限，确保套期保值的执行符合制度要求。
c. 套期保值限额与风控设定套期保值的限额和风险控制指标，包括最大持仓限额、最大损失限额等，以确保套期保值的风险在可控范围内。
d. 套期保值记录与报告建立完善的套期保值记录和报告制度，及时记录套期保值交易的信息和结果，并进行定期报告和分析。
5. 套期保值管理的优势和风险a. 优势套期保值管理制度可以提供以下优势：•降低市场风险：有效地对冲价格波动和市场风险，保护企业或个人免受不利市场波动的影响。
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
2017年镍业公司套期保值管理制度
第一章总则 (2)
第二章审批权限 (2)
第三章组织机构及其职责 (3)
第七条套期保值管理小组职责 (3)
第十一条相关部门职责 (4)
第十三条相关业务人员职责 (6)
第四章授权管理 (7)
第五章业务流程 (8)
第六章风险管理 (10)
第七章报告管理 (14)
第四十一条原料公司 (14)
第四十二条销售公司 (15)
第四十三条财务部 (15)
第四十四条生产技术部 (15)
第四十五条市场部 (15)
第八章套期保值业务的信息披露 (16)
第九章档案管理 (16)
第十章保密规定 (16)
第十一章考核奖惩与责任追究 (17)
第十二章子公司套保业务管理 (17)
第十三章附则 (18)
第一章总则
第一条为防范和规避市场价格波动风险，充分发挥期货的套期保值功能，规范公司产业链期货套期保值业务的决策、操作及管理程序，制定本制度。
第二条本制度所称产业链期货套期保值业务（以下简称“套期保值业务”）是指：通过境内外期货、期权等衍生品市场，对公司生产所需原料进行买入交易（以下简称“买入套保”），以锁定生产成本；对公司生产的所有产成品和库存原料进行卖出交易（以下简称“卖出套保”），以实现预销售或规避存货跌价风险。
第三条公司从事套期保值业务，应遵循以下原则：
1、公司仅限于从事套期保值业务，不得进行投机交易。
2、公司仅限于从事与公司生产经营所需原材料及产成品相关的套期保值交易。
3、公司进行套期保值操作，原则上期货头寸持仓量不得超过对应现货的总量。
4、公司应严格控制套期保值的资金规模，不得影响公司正常经营。
5、在一般情况下，公司操作的套期保值业务不进行实物交割，只在相关市场进行对冲平仓。
第二章审批权限
第四条公司进行套期保值业务，套期保值保证金金额应在《总经理工作细则》规定审批权限内的，由公司套期保值管理小组决定；若单次占用套期保值保证金金额超出公司《总经理工作细则》规定的，。