基金与基金投资(ppt)-PPT文档资料

-8.21% -8.21% -8.21% -8.21% -8.21%
15.23% 15.23% -1.26% 15.23% 15.23%
20.65 % 4.20% NA 31.81 % 32.75 %
10.57% 3.84% NA 10.57% 10.57% 10.57% 10.57%
13
科讯 1.12% 48.33 42.75% 2.68% -8.21% 2019 28.88 注：以上数据选取公司所有主动管理型基金自成立日截至 年5月19日的业绩数据。
-23.79% -23.79% -23.79% 0.42% -0.96% 15.90% 26.90%
142.23%
136.04% 76.17% 83.21% 96.55% 112.93% 81.29%
166.02% 159.83% 99.96% 82.78% 97.51% 97.03% 54.39%
27.0%
30.7%
1999 4840
2000 5060
数据截取自Ibbotson相关信息披露 11
共同基金占家庭资产的比重
共同基金占家庭资产比重
12
基金——牛熊市均能给投资者带来良好回报
2019年 基金名称 净值增 长率 同期上证 A收益率 2019年 净值增 长率 同期上证 A收益率 2019年 净值增 长率 同期上 证A收益 率 2019年 净值增 长率 同期上 证A收益 率
日 2 日 1 6日 3 0日 1 4日 2 8日 1 1日 2 5日 8 日 2 4日 7日 19 月 月 月 0月 1 2月 5 月 9年8 3月 5月 8 月 1 0月 1年1 3 月 1年6 1 年 99 年 年 年 年 00 9年 9 9年 00 0 0年 2 00 99 00 00 01 1 2 9 0 0 0 9 0 1 2 2 2 2 19 19 20
超越上证 A指
2019-5-25 2019-5-25 2019-5-25 2019-3-12 2019-8-23 2019-12-9 2019-9-9
2.2228 2.1684 1.7107 1.7667 1.834 2.004 1.7841
2287.026 2287.026 2287.026 1735.633 1759.884 1503.861 1373.449
年龄 29 35 41
12％ 10，000 20，000 40，000
年龄 29 34 38
16％ 10，000 20，000 40，000
40，000
53
65
160，000
640，000
47
56 65
160，000
640，000
1，280，000
9
美国投资市场的历史表现
(按复利计算的年收益率)
小型公司股票：12.4% 大型公司股票：11.0% 长期政府公债：5.3% 国库券： 通货膨胀率： 3.8% 3.1%
混合型基金
8.55% 6.12% 0.01% 16.94 % 8.38%
易平稳 易策略 易积极 科汇 科翔
45.80 % 69.80 % 72.14 % 47.70 % 60.21 %
42.75% 42.75% 42.75% 42.75% 42.75%
5.57% 13.41 % 5.31% 13.27 % 10.19 %
10
美国开放式基金家庭持有率增长
美国家庭持有基金的比例变化1980年－2000年
47.4% 49.0%
44.0% 37.2% 24.4% 11.9% 5.7%
年份 1980 家庭数（万户） 460 1984 1020 1988 2220 1992 2580 1994 3020 1996 3680 1998 4440
注：1、数据截止2019年6月30日。
2、前三名比后三名平均高出60%
5
买好基金≠大幅获利
不同基金投资调整
基金股票投资比例
行业、板块、热点 市场价值认同
上市公司价值
6
要担心的不是市场，而是如何成功投资！
牛市≠没有波动
上证综指历史走势
（19990519-20010614）
2600 2200 1800 1400 1000
基金与基金投资
达基金管理公司
上证今年以来走势
上证综指今年以来走势
1800 1600 1400 1200 1000
年 06 0 2 1月 4日 日 日 22 19 1月 2月 3月 4月 5月 年 年 年 年 年 06 06 06 06 06 0 0 0 0 0 2 2 2 2 2 日 31 日 27 日 26
注：1、上图选取上证综合指数从2019年5月19日行情启动后，直到2019年6月14日创出 2245点历史高前的市场反复情况。 2、 数据来源于天相投资分析系统。
8
复利的力量与72法则
年龄 29 47 65
4％ 10，000 20，000
年龄 29 38 47 65
8％ 10，000 20，000 40，0005.23%
%
科瑞
40.70 %
42.75%
6.06%
-8.21%
6.30%
24.47 %
基金——业绩超越市场
合同生效日 期 基金科汇 基金科翔 基金科讯 基金科瑞 平稳增长 策略成长 积极成长 累计净值 20190519 合同生效日上 证A指 同期上证A 指收益率
基金自合同生 效起累计收益 率 (截止 060519)
4
牛市≠全是牛基金
2019上半年累计净值前三名与后三名增长趋势比较
2.5 2 方达策略 上投优势 嘉实增长
累计净值
1.5 1 0.5 0
1月 20 4日 06 年 1月 20 26 06 日 年 2月 20 17 06 日 年 3月 11 20 日 06 年 4月 20 2日 06 年 4月 20 24 06 日 年 5月 16 20 日 06 年 6月 20 7日 06 年 6月 29 日 20 06 年
上涨 42.93%
注:数据截至2019年5月19日
2
牛市的开始

宏观经济：中国经济的活力和潜力
A股资产的吸引力：估值和升值 信心根基：制度体系 牛市的根本动力： 上市公司的成长



3
牛市≠股票全面上涨
今年以来两市股票涨幅与上证综指比较
55% 45%
涨幅超越上证指数 涨幅低于上证指数
注：1、上证综合指数今年1月1日至5月19日上涨42.93% 2、上图选取两市1350只股票为样本，计算其2019年1月1日至5月19日的 累计涨幅，