现代财务管理精要.pptx
合集下载
财务管理幻灯片.pptx
• F=200×[]=100×(F/A，10%，3) • =200×3.310=662 (万元)
第14页/共49页
• [例5.6] 某企业有一笔8年后到期的长期借款， 数额为1000万元，为此设置偿债基金，年复 利率为10%，到期一次还清借款，问每年年 末应存入的金额是多少？
• A=1000× 10% =1000×0(.1087104%)8 1
第32页/共49页
• [例5.12]某公司于第一年年初借 款10万元，每年年末还本付息额均 为2万元，连续9年还清。问借款利 率为多少 ？
第33页/共49页
（二）期间的推算
• 期间n的推算，其原理和步骤同折现率(利息率)i的推算是一样的 • [例5.13]某企业拟购买一台柴油机，更新目前的汽车机。柴油机价格较汽油机高出
第24页/共49页
３. 递延年金
是指收付发生在某一期期末以后的年金或是 指收付发生在某一期期初以前的年金。
（１） 递延年金的终值，是指收付发生在某 一期期初以前的年金复利终值之和。假定年金发 生在m年以前，共发生n年，则终值的计算公式可
n＝Ｒ（１＋k）m+n-1＋Ｒ（１＋k）m+n-2＋…… ＋Ｒ（１＋k）m
1年后1元的现值＝1/(1＋10%)＝1/1.1 ＝0.909（元）
2年后1元的现值＝1/（1＋10%）2＝1/1.21 ＝0.826（元）
3年后1 元的现值＝1/（1 ＋10%）3＝1/1.331 ＝0.751（元）
4年后1 元的现值＝1/（ 1 ＋10%）4＝1/1.464 ＝0.683（元）
• P=A/i=1/8%=12.5 (元)
第30页/共49页
六、折现率、期间和利率的推算
• （一）折现率（利息率）的推算 • 在复利终值和现值的计算中，根据其计算公
第14页/共49页
• [例5.6] 某企业有一笔8年后到期的长期借款， 数额为1000万元，为此设置偿债基金，年复 利率为10%，到期一次还清借款，问每年年 末应存入的金额是多少？
• A=1000× 10% =1000×0(.1087104%)8 1
第32页/共49页
• [例5.12]某公司于第一年年初借 款10万元，每年年末还本付息额均 为2万元，连续9年还清。问借款利 率为多少 ？
第33页/共49页
（二）期间的推算
• 期间n的推算，其原理和步骤同折现率(利息率)i的推算是一样的 • [例5.13]某企业拟购买一台柴油机，更新目前的汽车机。柴油机价格较汽油机高出
第24页/共49页
３. 递延年金
是指收付发生在某一期期末以后的年金或是 指收付发生在某一期期初以前的年金。
（１） 递延年金的终值，是指收付发生在某 一期期初以前的年金复利终值之和。假定年金发 生在m年以前，共发生n年，则终值的计算公式可
n＝Ｒ（１＋k）m+n-1＋Ｒ（１＋k）m+n-2＋…… ＋Ｒ（１＋k）m
1年后1元的现值＝1/(1＋10%)＝1/1.1 ＝0.909（元）
2年后1元的现值＝1/（1＋10%）2＝1/1.21 ＝0.826（元）
3年后1 元的现值＝1/（1 ＋10%）3＝1/1.331 ＝0.751（元）
4年后1 元的现值＝1/（ 1 ＋10%）4＝1/1.464 ＝0.683（元）
• P=A/i=1/8%=12.5 (元)
第30页/共49页
六、折现率、期间和利率的推算
• （一）折现率（利息率）的推算 • 在复利终值和现值的计算中，根据其计算公
财务管理(PPT70页)-精品课件.ppt
因此，企业再生产过程表现为两方面的循环
一方面表现为实物商品的循环；
另一方面表现为资金运动过程，即资金的 循环。
资金运动是企业经营活动重要的一个方面 ，也就是企业的财务活动。由财务活动引 起的人与人之间的经济利益关系就是企业 的财务关系。
2.财务管理的概念
财务管理是企业管理的一个组成部分， 它是根据财经法规制度，按照财务管理 的原则，组织企业财务活动、处理财务 关系的一项经济管理工作。（P5）
这种关系是企业的投资人向企业投入资金，而 企业向其支付投资报酬所形成的经济关系。 企业的投资人就是企业的所有者，对企业负有 出资的责任，并有按照有关协议或章程索取剩 余的权利。同时，对企业重大事项具有决定权 或投票权。 在这里企业是受资者。
3.企业与债权人之间的财务关系
企业向债权人借入资金，并按合同定时支付 利息和归还本金从而形成的经济关系。 企业的债权人主要有债券持有人、贷款银行 及其他金融机构、商业信用提供者和其他出 借资金给企业的单位和个人。 企业与债权人的财务关系在性质上属于债务 与债权的关系。
2.投资活动（续）
在企业投资活动中的资金流出有： 购买内部所需资产、对外投放资金（如 投资购买其他企业的有价证券或与其他 企业联营等）。
企业投资活动中的现金流入有： 企业变卖对内、对外的各种投资而收回 的资金及收益。
3.资金营运活动
（1）企业的营运资金主要是满足企业日常 营业活动的需要而垫付的资金。
(3)企业价值最大化
因此，企业价值不是帐面资产的总价值，而 是企业全部财产的市场价值，它反映了企业 潜在或预期获利能力。 投资者在评价企业价值时，是以投资者预期 投资时间为起点的，并将未来收入按预期投 资时间的同一口径进行折现，因而企业所得 的收益越多，实现收益的时间越近，应得的 报酬就越确定，则企业的价值或股东财富越 大。
一方面表现为实物商品的循环；
另一方面表现为资金运动过程，即资金的 循环。
资金运动是企业经营活动重要的一个方面 ，也就是企业的财务活动。由财务活动引 起的人与人之间的经济利益关系就是企业 的财务关系。
2.财务管理的概念
财务管理是企业管理的一个组成部分， 它是根据财经法规制度，按照财务管理 的原则，组织企业财务活动、处理财务 关系的一项经济管理工作。（P5）
这种关系是企业的投资人向企业投入资金，而 企业向其支付投资报酬所形成的经济关系。 企业的投资人就是企业的所有者，对企业负有 出资的责任，并有按照有关协议或章程索取剩 余的权利。同时，对企业重大事项具有决定权 或投票权。 在这里企业是受资者。
3.企业与债权人之间的财务关系
企业向债权人借入资金，并按合同定时支付 利息和归还本金从而形成的经济关系。 企业的债权人主要有债券持有人、贷款银行 及其他金融机构、商业信用提供者和其他出 借资金给企业的单位和个人。 企业与债权人的财务关系在性质上属于债务 与债权的关系。
2.投资活动（续）
在企业投资活动中的资金流出有： 购买内部所需资产、对外投放资金（如 投资购买其他企业的有价证券或与其他 企业联营等）。
企业投资活动中的现金流入有： 企业变卖对内、对外的各种投资而收回 的资金及收益。
3.资金营运活动
（1）企业的营运资金主要是满足企业日常 营业活动的需要而垫付的资金。
(3)企业价值最大化
因此，企业价值不是帐面资产的总价值，而 是企业全部财产的市场价值，它反映了企业 潜在或预期获利能力。 投资者在评价企业价值时，是以投资者预期 投资时间为起点的，并将未来收入按预期投 资时间的同一口径进行折现，因而企业所得 的收益越多，实现收益的时间越近，应得的 报酬就越确定，则企业的价值或股东财富越 大。
现代企业管理学之财务管理概述(ppt 39页)
无形资产：无形性、非流动性、不确定性。
14.4 产品成本与期间费用P271
成本与费用
费用
广义
狭义－－为获取营业收入提供商品或劳务而发生的耗费 投资损失 营业外支出
狭义的成本－－指产品的制造成本
成本 广义的成本－－泛指取得资产的代价
产品成本：直接材料、直接人工、其他直接支出（职 工福利费）、制造费用。
费用：企业为销售商品、提供劳务等日常活动中所发 生的经济利益的流出。——营业成本（主营业务成本、 其它业务成本）、期间费用（管理费用、营业费用、 财务费用）。
利润：企业在一定会计期间的经营结果。——营业利 润、投资净收益、营业外收支净额。
（五）会计等式
资产＝权益 资产＝债权人权益＋所有者权益
资产＝负债+所有者权益（基本会计等式） 收入－费用＝利润（建立损益表的依据）
（利润属于所有者权益） 资产+费用=负债+所有者权益+收入
（完整会计方程式，复式记帐的理论基础）
14.2 流动资产管理
现金：狭义——指库存现金；广义——包括银行存款 和其它符合现金的票证。关注：现金的内部控制
应收帐款：企业销售货物或提供服务可能是换得对未 来现金收入的承诺，也就是“赊销”。成本——机会 成本、管理成本、坏帐损失。 应收帐款的日常管理——信用调查、信用评估、帐款 催收。
股利收益率：每股股利与每股市价的比率，反映市场 投资者的真实投资收益水平；
股利支付率：每股股利与每股利润的比率； 每股净资产：每股股票的帐面资产价值。
案例分析
艾丽斯·约翰逊是布拉德利服装公司(女子服装和衣
着用品的生产者)的人事经理，她刚从一个管理开发研
究班回来，在那里对激励特别是马斯洛和赫茨伯格的理
14.4 产品成本与期间费用P271
成本与费用
费用
广义
狭义－－为获取营业收入提供商品或劳务而发生的耗费 投资损失 营业外支出
狭义的成本－－指产品的制造成本
成本 广义的成本－－泛指取得资产的代价
产品成本：直接材料、直接人工、其他直接支出（职 工福利费）、制造费用。
费用：企业为销售商品、提供劳务等日常活动中所发 生的经济利益的流出。——营业成本（主营业务成本、 其它业务成本）、期间费用（管理费用、营业费用、 财务费用）。
利润：企业在一定会计期间的经营结果。——营业利 润、投资净收益、营业外收支净额。
（五）会计等式
资产＝权益 资产＝债权人权益＋所有者权益
资产＝负债+所有者权益（基本会计等式） 收入－费用＝利润（建立损益表的依据）
（利润属于所有者权益） 资产+费用=负债+所有者权益+收入
（完整会计方程式，复式记帐的理论基础）
14.2 流动资产管理
现金：狭义——指库存现金；广义——包括银行存款 和其它符合现金的票证。关注：现金的内部控制
应收帐款：企业销售货物或提供服务可能是换得对未 来现金收入的承诺，也就是“赊销”。成本——机会 成本、管理成本、坏帐损失。 应收帐款的日常管理——信用调查、信用评估、帐款 催收。
股利收益率：每股股利与每股市价的比率，反映市场 投资者的真实投资收益水平；
股利支付率：每股股利与每股利润的比率； 每股净资产：每股股票的帐面资产价值。
案例分析
艾丽斯·约翰逊是布拉德利服装公司(女子服装和衣
着用品的生产者)的人事经理，她刚从一个管理开发研
究班回来，在那里对激励特别是马斯洛和赫茨伯格的理
财务管理-现代财务管理概述
财务管理-现代财务管理概述
三、杠杆效应
• （一）成本分类 • （二）利润分类 • （三）利润敏感性分析 • （四）杠杆效应
PPT文档演模板
2020/12/22
财务管理-现代财务管理概述
（一）成本分类
• 1．按成本性态分类：变动成本与固定成本 • 2．按成本性质分类：经营成本与资本成本
PPT文档演模板
• （一）普通股筹资方式 • （二）长期债务筹资方式
PPT文档演模板
2020/12/22
财务管理-现代财务管理概述
二、资本成本
• 1．资本成本的作用 • 2．资本成本一般公式 • 3．个别资本成本率 • 4．平均资本成本率 • 5．增量资本成本率（边际资本成本率）
PPT文档演模板
2020/12/22
（三）利润敏感性分析
• 1．敏感系数：各因素变动对利润的影响程 度
• 2．升降系数：各因素允许变动的最大限度
PPT文档演模板
2020/12/22
财务管理-现代财务管理概述
（四）杠杆效应
• 1．经营杠杆：计算式，产生原因，经济意 义
• 2．财务杠杆：计算式，产生原因，经济意 义
• 3．总杠杆：计算式，财务作用
PPT文档演模板
2020/12/22
财务管理-现代财务管理概述
（二）筹资分界点法
• 保持理想资本结构
（三） EPS无差别点法
提高公司EPS
（四）资本成本比较法
提高公司市场价值
PPT文档演模板
2020/12/22
财务管理-现代财务管理概述
§4 投资管理
一、现金流量的测算 二、常用决策指标 三、项目投资可行性分析
二、财务的本质
现代财务管理体系(图解)讲义
图9-1财务管理重点的转移图9-2财务职能的实现形式图9-3未来财务职能图9-4未来财务职能的新含义图9-5财务管理新模式图9-6财务管理的5F模式图9-7战略性利润的来源图9-8价值管理模型图9-9关键价值驱动因素流程图9-10价值驱动模型图9-11企业价值树图9-12ROE树图9-13ROCE树图9-14财务预测模型图9-15现金预测模型图9-16资产负债表的预测方法图9-17总债务的预测方法表9-4总资产预测表图9-19 价值评估在企业中的应用图9-20 现金的时间价值分析回答的问题企业目前的价值是多少？ 企业未来的价值创造潜力如何？ 目前的股价是低估，还是高估？ 企业的股票是否值得购买？ 企业业绩潜在的风险有多大？企业未来五年的战略性举措的经济／财务意义是什么？企业未来的几种战略举措中，哪种可以为企业创造更多的价值？为实现这些战略举措，需要的经济／财务资源是多少？图9-21折现现金流量法1.预测自由现金流量2.计算加权平均资本成本率（WACC）=10%3.确定终值4.用加权平均资本成本将自由现金流量及终值折现到净现值图9-22折现现金流量驱动市场价值某企业示例图9-23折现现金流量模型图9-24自由现金流量定义图9-25W ACC的计算图9-26最佳实践——内部控制系统示意图图9-27企业内部控制的三要素图9-28企业内部控制图图9-29内部审计的演变历史图9-30建制绩优的内部审计部门图9-31企业风险模型图9-32经营风险系统图9-33财务风险管理框架图9-34财务风险管理方法图9-35财务风险实施的主要问题图9-36成本管理的三个维度图9-37成本的财务角度分析图9-38成本的运营角度分析图9-39成本的战略角度分析图9-40成本的分类图9-41制造成本与完全成本图9-42作业成本法与传统成本法的比较图9-43预算的内容图9-44预算管理流程图9-45全面预算管理图9-46全面预算编制的基本观念图9-47某企业预算编制过程图9-48预算管理最佳实践表9-8企业安全性指标及计算公式表9-9企业流动性指标及计算公式表9-10企业成长性指标及计算公式图9-49雷达图绘制示例。
现代财务管理.ppt
1
第一章 財務管理概觀
應該建這座 廠房嗎?
2
本章重點
企業組織的型態 公司的目標 股價與內涵價值 財務新趨勢 企業倫理 代理關係 財務在企業內的角色
3
企業組織的型態
獨資 合夥 公司
4
獨資
優點
–設立手續簡單，成本低廉 –政府的管制極少 –不須支付公司所得稅
缺點:
–較難取得大額資金 –所有人對企業債務負無限清償責任 –較難取得大額資金
17
代理關係
代理關係產生於某人委託他人，並授與 決策權限，由代理人為其執行事務.
公司裡存在兩種代理關係:
–股東與管理者之間 –股東與債權人之間
18
股東與管理者之間的代理關係
管理者的自利動機. 下列因素可影響管理者的行為:
–薪資獎勵制度 –股東的直接干預 –解僱的威脅 –接管的威脅
19
股東與債權人之間的代理關係
15
10家美國知名企業海外營收及淨利比
公司名
海外營收比
3M Chase Manhattan Coca-Cola Exxon General Electric General Motors IBM McDonald’s Merck Walt Disney
51.7 27.8 62.3 80.1 23.9 30.8 56.8 60.8 24.9 16.7
5
合夥
合夥的優缺點與獨資相似
6
公司
優點:
–無限地存續生命 –所有權的轉移十分容易 –有限清償責任 –籌資容易
缺點:
–為實施兩稅合一時有重複課稅的問題 –開辦成本高且費時
7
為何公司型態是一個好的組織型態
費雪分離理論(Fisher’s Separation Theorem)
第一章 財務管理概觀
應該建這座 廠房嗎?
2
本章重點
企業組織的型態 公司的目標 股價與內涵價值 財務新趨勢 企業倫理 代理關係 財務在企業內的角色
3
企業組織的型態
獨資 合夥 公司
4
獨資
優點
–設立手續簡單，成本低廉 –政府的管制極少 –不須支付公司所得稅
缺點:
–較難取得大額資金 –所有人對企業債務負無限清償責任 –較難取得大額資金
17
代理關係
代理關係產生於某人委託他人，並授與 決策權限，由代理人為其執行事務.
公司裡存在兩種代理關係:
–股東與管理者之間 –股東與債權人之間
18
股東與管理者之間的代理關係
管理者的自利動機. 下列因素可影響管理者的行為:
–薪資獎勵制度 –股東的直接干預 –解僱的威脅 –接管的威脅
19
股東與債權人之間的代理關係
15
10家美國知名企業海外營收及淨利比
公司名
海外營收比
3M Chase Manhattan Coca-Cola Exxon General Electric General Motors IBM McDonald’s Merck Walt Disney
51.7 27.8 62.3 80.1 23.9 30.8 56.8 60.8 24.9 16.7
5
合夥
合夥的優缺點與獨資相似
6
公司
優點:
–無限地存續生命 –所有權的轉移十分容易 –有限清償責任 –籌資容易
缺點:
–為實施兩稅合一時有重複課稅的問題 –開辦成本高且費時
7
為何公司型態是一個好的組織型態
費雪分離理論(Fisher’s Separation Theorem)
bgj.财务管理-现代财务管理概述(ppt 81)
3．财务回收期
11/18/2019
68
三、项目投资可行性分析
（一）净现值函数曲线 （二）项目决策指标的选择 （三）投资风险的考虑
11/18/2019
69
（一）净现值函数曲线
1.NPV函数：NPV随贴现率i而变化的函数 关系 2.NPV对i的敏感性 3.NPV敏感性的指导意义
11/18/2019
70
11/18/2019
12
（二）财务资金运动环节
1.筹资 2.投资 3.耗资 4.收回 5.分配
11/18/2019
13
四、财务关系
1.资本所有者与资本经营者的财务关系 2.经营组织之间的财务关系 3.经营组织与劳动者之间的财务关系 4.经营组织内部各单位之间的财务关系 5.经营组织与政府之间的财务关系
53
（一）资本结构管理的意义
1．降低公司资本成本 2．利用财务杠杆效应 3．合理扩大公司财务风险
11/18/2019
54
（二）筹资分界点法
保持理想资本结构
（三） EPS无差别点法
• 提高公司EPS
（四）资本成本比较法
• 提高公司市场价值
11/18/2019
55
§4 投资管理
一、现金流量的测算 二、常用决策指标 三、项目投资可行性分析
速动资产＝货币类资产＋结算类资产
11/18/2019
24
3.资产负债率
11/18/2019
25
4.利息保障倍数
息税前利润＝收入－经营性成本 ＝税前利润＋利息支出
11/18/2019
26
（二）营运能力评价
1．存货周转率 2．应收帐款周转率 3．流动资产和总资产周转率
11/18/2019
68
三、项目投资可行性分析
（一）净现值函数曲线 （二）项目决策指标的选择 （三）投资风险的考虑
11/18/2019
69
（一）净现值函数曲线
1.NPV函数：NPV随贴现率i而变化的函数 关系 2.NPV对i的敏感性 3.NPV敏感性的指导意义
11/18/2019
70
11/18/2019
12
（二）财务资金运动环节
1.筹资 2.投资 3.耗资 4.收回 5.分配
11/18/2019
13
四、财务关系
1.资本所有者与资本经营者的财务关系 2.经营组织之间的财务关系 3.经营组织与劳动者之间的财务关系 4.经营组织内部各单位之间的财务关系 5.经营组织与政府之间的财务关系
53
（一）资本结构管理的意义
1．降低公司资本成本 2．利用财务杠杆效应 3．合理扩大公司财务风险
11/18/2019
54
（二）筹资分界点法
保持理想资本结构
（三） EPS无差别点法
• 提高公司EPS
（四）资本成本比较法
• 提高公司市场价值
11/18/2019
55
§4 投资管理
一、现金流量的测算 二、常用决策指标 三、项目投资可行性分析
速动资产＝货币类资产＋结算类资产
11/18/2019
24
3.资产负债率
11/18/2019
25
4.利息保障倍数
息税前利润＝收入－经营性成本 ＝税前利润＋利息支出
11/18/2019
26
（二）营运能力评价
1．存货周转率 2．应收帐款周转率 3．流动资产和总资产周转率
相关主题
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
现代财务管理知识精要
财务报表可以协助管理层锻炼出“五大神功”
1、坚持正派武功的不变心法； 2、活用财务报表分析的两个方法； 3、确实掌握企业的三种活动； 4、深刻了解四份财务报表透露的经营及竞争
讯息； 5、加强管理层必备的五项管理修炼。
1、坚持正派武功的不变心法；
财务报表的核心价值是实践“课责性”。
现金流量
1、直接法 2、间接法 3、现金等价物
财务人员应具备的财务知识和能力
1. 财务分析 2. 成本及预算分析 3. 管理决策支持分析
财务分析的意义
1. 财务分析是评价财务状况，衡量经 营业绩的重要依据。
2. 财务分析有利于医院加强和改善内 部管理。
3. 财务分析是实现理财目标和经营目 标的重要手段。
Thank You...
You made my day!
---敢为天下先，勇争第一
资产=负债+所有者权益
财务报表的八字金言
要防止财务报表：
高估资产，低估负债。
会计原则
1、会计主体 2、货币计量 3、会计分期 4、谨慎性
资产
1、会计估计 2、固定和流动资产 3、资产减值准备 4、折旧和摊销
负债
1、长期和短期负债 2、暂估 3、或有负债
利润
1、现金收付制 2、权责发生制 3、收入和费用配比
流动资产周转率=销售收入÷平均 流动资产
盈利能力分析
业务收入-业务支出
业务收益含量=
× 100%
业务收入
业务收入 业务经营支出收益率=
业务支出
× 100%
增加利润的两条基本途径
➢提高收入 ➢减少费用
控制费用的措施
1、建立费用预算制度——防患于未然 事后控制不如事中控制，事中控制不如事前控制。 2、日常管理——事中控制 通常对实际发生的各种费用进行控制、指导和监 督，以保证原定费用目标得以实现。
➢ 利润及利润分配表-业绩 通过分析收入支出总表，可以了解企 业的获利能力，利润分配情况。
主要的财务报表
➢ 现金流量表-持续存活
通过分析现金流量表，可以了解企业 获取现金的能力。
➢ 财务报表附注
会计学的葵花宝典——会计恒等式
我们称资产负债表是“底子”，即表明 企业的家底；利润表是“面子”，即企 业的业绩是否漂亮；现金流量表是“日 子”，日子过得好不好关键在于手中有 没有银子。
看懂财务报表是企业领袖的必备素养： 1、美国安然事件 2、中国银广夏事件 3、中国德隆事件
阅读财务报表必须有整体性， 而且必须了解公司的营运模式， 不宜以单一财务数字或财务比 率妄下结论。
会计和财务的区别
会计
财务
时空的界限
历史性观点
前瞻性观点
研究 领域
全面、完整的纪 利用会计以及非
录发生的经济业 会计信息，进行
12、越是无能的人，越喜欢挑剔别人 的错儿 。14:33:0514:3 3:0514:33Sund ay , March 07, 2021
13、知人者智，自知者明。胜人者有 力，自 胜者强 。21.3.7 21.3.71 4:33:05 14:33:0 5Marc h 7, 2021
14、意志坚强的人能把世界放在手中 像泥块 一样任 意揉捏 。2021 年3月7 日星期 日下午2 时33分 5秒14:33:0521 .3.7
15、最具挑战性的挑战莫过于提升自 我。。2 021年3 月下午 2时33 分21.3.7 14:33 March 7, 2021
16、业余生活要有意义，不要越轨。2 021年3 月7日 星期日2 时33分 5秒14:33:057 March 2021
17、一个人即使已登上顶峰，也仍要 自强不 息。下 午2时33 分5秒 下午2时 33分14 :33:052 1.3.7
2、活用财务报表分析的两个方法：
财务报表是利用“呈现事实”及“解释变化”这 两种方法，不断地拆解会计数字来找出管理的问 题。
3、确实掌握企业的三种活动；
经营活动、投资活动和筹资活动。
4、深刻了解四份财务报表透露的经营及竞争 讯息：
资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益 变动表。
5、加强管理层必备的五项管理修炼； 形成愿景 分析现况 协调利益 尝试创新 激励赋能
财务分析指标体系
1、偿债能力分析 2、盈利性分析 3、运营能力分析 4、发展能力分析
偿债能力分析
1、短期偿债能力分析 流动比率：是单位流动资产与流动负 债的比率。
2、长期偿债能力分析 资产负债率：是单位负债总额与资产 总额的比率。
运营能力分析
应收帐款周转次数=销售收入净额 ÷应收帐款平均余额
存货周转次数=销售成本÷平均存 货
Q&A
9、有时候读书是一种巧妙地避开思考 的方法 。21.3. 721.3.7 Sunday , March 07, 2021
10、阅读一切好书如同和过去最杰出 的人谈 话。14:33:0514 :33:051 4:333/7 /2021 2:33:05 PM
11、越是没有本领的就越加自命不凡 。21.3.7 14:33:0 514:33 Mar-21 7-Mar- 21
4. 开展财务分析有利于加管理，规 范财务行为提高资金使用效率。
医院财务分析的内容
1、分析单位预算的编制和执行情况。 2、分析资产、负债的构成及资产使用情况。 3、分析收入、支出情况及经费自给水平。 4、分析定员定额情况。 5、分析财务管理情况。
财务分析的方法
➢比较分析 ➢趋势分析 ➢比率分析
务，进行信息汇 融资决策、投资
总，编制三大报 决策、股利分配
表
决策
具体的实务描述 合并会计报表， 资本运作，投资 盈利管理，虚假 组合，财务战略， 会计信息处理等 企业价值评估等
会计要素
➢ 资产 ➢ 负债 ➢ 权益 ➢ 收入 ➢ 费用
主要的财务报表
➢ 资产负债表-财务结构 通过分析资产负债表，可以了解企业 的总体实力，资产负债，所有者权益 各项目的比率。
控制费用的措施
3、分析总结——亡羊补牢 事后控制是上一个会计期间内费用事后控制的总 结，又是下一个会计期间费用控制的开始。 4、严格执行奖惩制度，强化激励约束 费用控制要落到实处，必须建立一套切实可行的 奖惩考核办法。
我们应该建立完整的费用控制系 统，把重点放在事前控制和事中 控制上，把事后控制作为事前控 制和事中控制的必要总结和补充。
财务报表可以协助管理层锻炼出“五大神功”
1、坚持正派武功的不变心法； 2、活用财务报表分析的两个方法； 3、确实掌握企业的三种活动； 4、深刻了解四份财务报表透露的经营及竞争
讯息； 5、加强管理层必备的五项管理修炼。
1、坚持正派武功的不变心法；
财务报表的核心价值是实践“课责性”。
现金流量
1、直接法 2、间接法 3、现金等价物
财务人员应具备的财务知识和能力
1. 财务分析 2. 成本及预算分析 3. 管理决策支持分析
财务分析的意义
1. 财务分析是评价财务状况，衡量经 营业绩的重要依据。
2. 财务分析有利于医院加强和改善内 部管理。
3. 财务分析是实现理财目标和经营目 标的重要手段。
Thank You...
You made my day!
---敢为天下先，勇争第一
资产=负债+所有者权益
财务报表的八字金言
要防止财务报表：
高估资产，低估负债。
会计原则
1、会计主体 2、货币计量 3、会计分期 4、谨慎性
资产
1、会计估计 2、固定和流动资产 3、资产减值准备 4、折旧和摊销
负债
1、长期和短期负债 2、暂估 3、或有负债
利润
1、现金收付制 2、权责发生制 3、收入和费用配比
流动资产周转率=销售收入÷平均 流动资产
盈利能力分析
业务收入-业务支出
业务收益含量=
× 100%
业务收入
业务收入 业务经营支出收益率=
业务支出
× 100%
增加利润的两条基本途径
➢提高收入 ➢减少费用
控制费用的措施
1、建立费用预算制度——防患于未然 事后控制不如事中控制，事中控制不如事前控制。 2、日常管理——事中控制 通常对实际发生的各种费用进行控制、指导和监 督，以保证原定费用目标得以实现。
➢ 利润及利润分配表-业绩 通过分析收入支出总表，可以了解企 业的获利能力，利润分配情况。
主要的财务报表
➢ 现金流量表-持续存活
通过分析现金流量表，可以了解企业 获取现金的能力。
➢ 财务报表附注
会计学的葵花宝典——会计恒等式
我们称资产负债表是“底子”，即表明 企业的家底；利润表是“面子”，即企 业的业绩是否漂亮；现金流量表是“日 子”，日子过得好不好关键在于手中有 没有银子。
看懂财务报表是企业领袖的必备素养： 1、美国安然事件 2、中国银广夏事件 3、中国德隆事件
阅读财务报表必须有整体性， 而且必须了解公司的营运模式， 不宜以单一财务数字或财务比 率妄下结论。
会计和财务的区别
会计
财务
时空的界限
历史性观点
前瞻性观点
研究 领域
全面、完整的纪 利用会计以及非
录发生的经济业 会计信息，进行
12、越是无能的人，越喜欢挑剔别人 的错儿 。14:33:0514:3 3:0514:33Sund ay , March 07, 2021
13、知人者智，自知者明。胜人者有 力，自 胜者强 。21.3.7 21.3.71 4:33:05 14:33:0 5Marc h 7, 2021
14、意志坚强的人能把世界放在手中 像泥块 一样任 意揉捏 。2021 年3月7 日星期 日下午2 时33分 5秒14:33:0521 .3.7
15、最具挑战性的挑战莫过于提升自 我。。2 021年3 月下午 2时33 分21.3.7 14:33 March 7, 2021
16、业余生活要有意义，不要越轨。2 021年3 月7日 星期日2 时33分 5秒14:33:057 March 2021
17、一个人即使已登上顶峰，也仍要 自强不 息。下 午2时33 分5秒 下午2时 33分14 :33:052 1.3.7
2、活用财务报表分析的两个方法：
财务报表是利用“呈现事实”及“解释变化”这 两种方法，不断地拆解会计数字来找出管理的问 题。
3、确实掌握企业的三种活动；
经营活动、投资活动和筹资活动。
4、深刻了解四份财务报表透露的经营及竞争 讯息：
资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益 变动表。
5、加强管理层必备的五项管理修炼； 形成愿景 分析现况 协调利益 尝试创新 激励赋能
财务分析指标体系
1、偿债能力分析 2、盈利性分析 3、运营能力分析 4、发展能力分析
偿债能力分析
1、短期偿债能力分析 流动比率：是单位流动资产与流动负 债的比率。
2、长期偿债能力分析 资产负债率：是单位负债总额与资产 总额的比率。
运营能力分析
应收帐款周转次数=销售收入净额 ÷应收帐款平均余额
存货周转次数=销售成本÷平均存 货
Q&A
9、有时候读书是一种巧妙地避开思考 的方法 。21.3. 721.3.7 Sunday , March 07, 2021
10、阅读一切好书如同和过去最杰出 的人谈 话。14:33:0514 :33:051 4:333/7 /2021 2:33:05 PM
11、越是没有本领的就越加自命不凡 。21.3.7 14:33:0 514:33 Mar-21 7-Mar- 21
4. 开展财务分析有利于加管理，规 范财务行为提高资金使用效率。
医院财务分析的内容
1、分析单位预算的编制和执行情况。 2、分析资产、负债的构成及资产使用情况。 3、分析收入、支出情况及经费自给水平。 4、分析定员定额情况。 5、分析财务管理情况。
财务分析的方法
➢比较分析 ➢趋势分析 ➢比率分析
务，进行信息汇 融资决策、投资
总，编制三大报 决策、股利分配
表
决策
具体的实务描述 合并会计报表， 资本运作，投资 盈利管理，虚假 组合，财务战略， 会计信息处理等 企业价值评估等
会计要素
➢ 资产 ➢ 负债 ➢ 权益 ➢ 收入 ➢ 费用
主要的财务报表
➢ 资产负债表-财务结构 通过分析资产负债表，可以了解企业 的总体实力，资产负债，所有者权益 各项目的比率。
控制费用的措施
3、分析总结——亡羊补牢 事后控制是上一个会计期间内费用事后控制的总 结，又是下一个会计期间费用控制的开始。 4、严格执行奖惩制度，强化激励约束 费用控制要落到实处，必须建立一套切实可行的 奖惩考核办法。
我们应该建立完整的费用控制系 统，把重点放在事前控制和事中 控制上，把事后控制作为事前控 制和事中控制的必要总结和补充。