中信证券优势介绍(ppt完整版)-PPT文档资料
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中信证券宣讲会PPT课件( 31页)
我们介入的是“黄金时期”； 我们职业的发展空间巨大；
美国有巴非特、索罗斯、罗杰斯这样的金融奇才 ，他们的成功一方面是不断的学习和实践，另一 方面，市场提供了机遇；
在中国上一轮由房地产推动的经济增长中产生了N 多地产精英和亿万富豪；
那么，在这轮经济增长中，我们是不是在优势行 业中？是不是优势企业？
5、任何公司从辉煌走向衰落，问题都出在中高层。公司要获得持续的成功，每一个人，特别 是中高层人员，必须将自己的激情、智力、体力、时间以及社会关系等一切资源，毫无保留 地投入到公司的事业中来。不能持续全力投入的人，就不适合继续留在公司。
我们的共识
6、员工的成长与公司的发展高度相关。员工的晋升取决于努力和热忱、能力和业绩，从而实 现优胜劣汰，能上能下，能进能出。为了获得成功，我们的员工要能反映我们业务和环境的 多元性。公司必须吸引、保留和激励不同背景和观点的员工。我们认为，多元化不是一种选 择，而是一条必由之路。
19家
AA类券商 中信证券
中金公司 招商证券 申银万国 华泰证券 海通证券 国信证券 国泰君安 光大证券 财通证券
10家
融资融券试点 中信证券
海通证券 国信证券 国泰君安 广发证券 光大证券
6家
低调
低调做人、低头做事是公司的一贯风格。 没有“大气势”的名称、没有响亮的外部口号、没有标志性广告、较少发表“指点江山”的文章 等。 反思行业教训，过高的雄心壮志和“虚名”的追求，可能会导致急功近利和无效膨胀。
金
信
投
建金Βιβλιοθήκη 万证夏证
产
石
标
中
投
通
通
券
基
期
业
投
普
信
证
美国有巴非特、索罗斯、罗杰斯这样的金融奇才 ，他们的成功一方面是不断的学习和实践，另一 方面，市场提供了机遇；
在中国上一轮由房地产推动的经济增长中产生了N 多地产精英和亿万富豪；
那么，在这轮经济增长中，我们是不是在优势行 业中？是不是优势企业？
5、任何公司从辉煌走向衰落，问题都出在中高层。公司要获得持续的成功，每一个人，特别 是中高层人员，必须将自己的激情、智力、体力、时间以及社会关系等一切资源，毫无保留 地投入到公司的事业中来。不能持续全力投入的人，就不适合继续留在公司。
我们的共识
6、员工的成长与公司的发展高度相关。员工的晋升取决于努力和热忱、能力和业绩，从而实 现优胜劣汰，能上能下，能进能出。为了获得成功，我们的员工要能反映我们业务和环境的 多元性。公司必须吸引、保留和激励不同背景和观点的员工。我们认为，多元化不是一种选 择，而是一条必由之路。
19家
AA类券商 中信证券
中金公司 招商证券 申银万国 华泰证券 海通证券 国信证券 国泰君安 光大证券 财通证券
10家
融资融券试点 中信证券
海通证券 国信证券 国泰君安 广发证券 光大证券
6家
低调
低调做人、低头做事是公司的一贯风格。 没有“大气势”的名称、没有响亮的外部口号、没有标志性广告、较少发表“指点江山”的文章 等。 反思行业教训，过高的雄心壮志和“虚名”的追求，可能会导致急功近利和无效膨胀。
金
信
投
建金Βιβλιοθήκη 万证夏证
产
石
标
中
投
通
通
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期
业
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普
信
证
中信证券资产管理业务介绍(标准版)20190909-精选文档
11
投资管理体系
投资管理委员会 确定投资理念、投资目标、投资原则； 核准投资策略和流程； 确定仓位控制范围，确定品种结构范围； 对投资经理和品种经理进行授权； 批准投资方案、账户控制与评估指标。
携手财富成长
——中信证券资产管理业务介绍
资产管理业务介绍
1. 资管业务概况
2. 集合资产管理
3. 年金投资管中信证券为中信集团控股的上 市公司，始终受到中信集团的鼎 力支持和有效约束。
中信集团是由邓小平先生倡导、
荣毅仁先生创办的中央直属国有 企业，蜚声海内外。 中信集团位列2009年《财富》 世界500强第254位。
（资 亿产 元类 ）别
8
投资业绩
集合计划
企业年金基金
投资咨询 中信理财之“基金计划10号”： “ 2019 年最佳类基金理财产品” （金融界） 中信理财之“基金计划 5 号”： “2019年银行系FOF产品表现最好
2009 年“中国最佳私募基金” 2019－2009年12年平均年收益 年度最佳奖（券商管理人 — 国金证券主办）。 率为12.71%； 2019 年 沪 深 300 指 数 下 跌 65.95% ，公司投资管理企业年金 基金年收益率为9.18%。
清算 8人
估值，对资金交收 与股份交割 进行清算等。
信息技术中心 4人
投资、交易、风控 等系统技术 支持。
10
资产管理业务架构
现有员工近100名，包括市场开发、产品设计、投资研究、交易、风险控制及绩效评估、客户服务， 其中硕士以上人员占79%。 投资研究团队共 35名，硕士以上学历占比96%，人均证券从业时间超过9年。
非限定性集合计划
中信理财2号 中信证券3号 中信证券聚宝盆B 中信证券聚宝盆C
中信证券优势介绍(ppt完整版)
拥有一支高素质、专业化的研究团队， 具备丰富的行业经验和研究能力。
独立客观的立场
秉承独立客观的研究原则，为客户提 供客观中立的投资建议和分析报告。
03 投资研究与产品优势
宏观经济研究
宏观经济研究
中信证券拥有一支专业的宏观经 济研究团队，对国内外宏观经济 形势进行深入分析，为客户提供 有价值的宏观经济研究报告和投
中信证券优势介绍
目 录
• 公司概况 • 业务优势 • 投资研究与产品优势 • 技术平台优势 • 服务优势 • 社会责任与可持续发展
01 公司概况
公司历史与发展
成立于1995年，是 中国最早成立的证券 公司之一。
在国内外拥有广泛的 客户基础和业务网络。
经过多年的发展，已 成为国内领先的证券 公司之一。
团队协作
中信证券的团队成员之间协作默契，能够快速整合资源，为客户 提供全方位的服务支持。
客户忠诚度计划
积分奖励
中信证券设立了客户忠 诚度计划，客户在交易 过程中可以获得积分， 积分可以兑换礼品或服 务。
会员权益
中信证券根据客户的资 产规模和交易活跃度， 为客户量身定制会员权 益，提供更多的优惠和 增值服务。
数据处理与分析技术
01
大数据处理能力
中信证券具备强大的数据处理与分析技术，能够处理海量数据，为客户
提供准确、全面的市场分析和投资建议。
02
数据挖掘与机器学习
中信证券运用数据挖掘和机器学习技术，对市场数据进行深入分析，发
现潜在的投资机会和风险点，帮助客户做出更加明智的投资决策。
03
数据可视化与交互式分析
04 技术平台优势
交易系统技术
高效稳定的交易系统
中信证券拥有业内领先的交易系统技术，能够提供高效、稳定的 交易服务，满足客户多样化的交易需求。
20100517中信证券及食品饮料行业组介绍
数据来源：证券业协会
4
市场第一的销售网络 市场第一的销售网络
市场第一的销售网络
2009年前三季度中信证券国内 经纪业务市场份额8.46% 通过中信证券国际将中信证券 业务范围拓展至境外，形成境 内外协同服务平台
营业部： 个 营业部：218个（不包含 服务部），重点覆盖沿海 服务部），重点覆盖沿海 ）， 发达地区
证券 承销
并购 重组
资产 自营 管理
直接 投资
产业 基金
销售 交易
衍生 经纪 品
QDII 研究 QFII
境内 中信金通 金石投资 中信万通 中信产业基金 中信建投 联合创投 华夏基金 中证期货 中信基金 中信标普
境外 中信证券国际 香港） （香港） CSIP
3
领先、 领先、积极的业务表现
2009年股权、债权融资额均居市场第一 年股权、 年股权
30% 25% 20% 15% 10% 5% 0%
25% 20% 15%
1st 6th 6th
2nd
1,000 800 600 400
10% 5%
200 0 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009
总募集资金额（亿 元）
市场份额 （%）
总募集资金额（亿元）
市 场 份 额 （ %）
中信证券交易量名列前茅亿元Fra bibliotek2009
销售服务
一
客
务 信 QFII 境外
中 信 证 券 的 服 务
一 的 的
的服务 业务
户 的 需 求
的销售 的 台
证券
证券业协
5
贴近客户需求、最具行业经验的投资银行队伍 最贴近客户需求、最具行业经验的投资银行队伍
4
市场第一的销售网络 市场第一的销售网络
市场第一的销售网络
2009年前三季度中信证券国内 经纪业务市场份额8.46% 通过中信证券国际将中信证券 业务范围拓展至境外，形成境 内外协同服务平台
营业部： 个 营业部：218个（不包含 服务部），重点覆盖沿海 服务部），重点覆盖沿海 ）， 发达地区
证券 承销
并购 重组
资产 自营 管理
直接 投资
产业 基金
销售 交易
衍生 经纪 品
QDII 研究 QFII
境内 中信金通 金石投资 中信万通 中信产业基金 中信建投 联合创投 华夏基金 中证期货 中信基金 中信标普
境外 中信证券国际 香港） （香港） CSIP
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领先、 领先、积极的业务表现
2009年股权、债权融资额均居市场第一 年股权、 年股权
30% 25% 20% 15% 10% 5% 0%
25% 20% 15%
1st 6th 6th
2nd
1,000 800 600 400
10% 5%
200 0 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009
总募集资金额（亿 元）
市场份额 （%）
总募集资金额（亿元）
市 场 份 额 （ %）
中信证券交易量名列前茅亿元Fra bibliotek2009
销售服务
一
客
务 信 QFII 境外
中 信 证 券 的 服 务
一 的 的
的服务 业务
户 的 需 求
的销售 的 台
证券
证券业协
5
贴近客户需求、最具行业经验的投资银行队伍 最贴近客户需求、最具行业经验的投资银行队伍
中信证券基金定投业务介绍
25
0
0.5
1.0
基金净值由1.2元波动跌至1.0元。
基金定投与单笔投资的比较
一、基金定投业务介绍
当市场单边上涨，定投的回报率比一次性投资差。 当市场单边下跌，定投的回报率一定比一次性投资好。 当市场先跌后升，定投的回报率大大高于一次性投资。 当市场频繁波动，定投的回报率也可能比一次性投资高。
投资回报
118700.02
85248.2
回报率
144.74%
75.77%
基金定投对客户的好处
定投优点话术速记 超低门槛 百元起点 自动扣款 省心省力 平均投资 分散风险 长期投资 复利获益 纪律投资 避免择时
三、坚定推广
基金定投对客户经理的意义
与客户建立第一笔投资关系，最好的切入点就是定投。 不用靠天吃饭，无论市场涨跌都有销售量。 客户经理心理负担很小，无论何时，客户经理都可以轻松面对客户。
二、基金选择与策略分析
过程分析（普通定投） ： 累计投入48500元，投资回报85248.2元，回报率为75.8% 同期上证指数从1682点涨到2995点，涨幅为上涨84.3% 定投跑输大盘
如何进一步提高基金定投的收益？
1
过程分析（新定投方法） ：
2
累计投入48500元，按照“聪明进出”方式，以50%为停利点，-40%为追加点：
二、基金选择与策略分析
如何进一步提高基金定投的收益？ 假设前提：设定每月第一个工作日定投500元，时间段为2001年10月到2009年10月，共8年97个月。收益率以上证综指每个月的涨跌幅进行统计。 定投新方式： 在投资收益大于50%（可设定）时赎回已申购的所有基金，赎回资金可存入货币基金或其他类现金的理财产品中； 当投资亏损到达40%（可设定）时，将前期赎回的资金均摊成12份，增加到投资本金中。
0
0.5
1.0
基金净值由1.2元波动跌至1.0元。
基金定投与单笔投资的比较
一、基金定投业务介绍
当市场单边上涨，定投的回报率比一次性投资差。 当市场单边下跌，定投的回报率一定比一次性投资好。 当市场先跌后升，定投的回报率大大高于一次性投资。 当市场频繁波动，定投的回报率也可能比一次性投资高。
投资回报
118700.02
85248.2
回报率
144.74%
75.77%
基金定投对客户的好处
定投优点话术速记 超低门槛 百元起点 自动扣款 省心省力 平均投资 分散风险 长期投资 复利获益 纪律投资 避免择时
三、坚定推广
基金定投对客户经理的意义
与客户建立第一笔投资关系，最好的切入点就是定投。 不用靠天吃饭，无论市场涨跌都有销售量。 客户经理心理负担很小，无论何时，客户经理都可以轻松面对客户。
二、基金选择与策略分析
过程分析（普通定投） ： 累计投入48500元，投资回报85248.2元，回报率为75.8% 同期上证指数从1682点涨到2995点，涨幅为上涨84.3% 定投跑输大盘
如何进一步提高基金定投的收益？
1
过程分析（新定投方法） ：
2
累计投入48500元，按照“聪明进出”方式，以50%为停利点，-40%为追加点：
二、基金选择与策略分析
如何进一步提高基金定投的收益？ 假设前提：设定每月第一个工作日定投500元，时间段为2001年10月到2009年10月，共8年97个月。收益率以上证综指每个月的涨跌幅进行统计。 定投新方式： 在投资收益大于50%（可设定）时赎回已申购的所有基金，赎回资金可存入货币基金或其他类现金的理财产品中； 当投资亏损到达40%（可设定）时，将前期赎回的资金均摊成12份，增加到投资本金中。
证券业务知识讲座精品PPT课件
证券交易市场又称“二级市场”或“次级市 场”，是已发行的证券通过买卖交易实现流 通转让的市场
Page 8
场内、场外交易
场内交易指通过证券交易所进行交易。 场外交易指通过证券交易所以外的证券交易市场进行交易。
LOFs基金在深交所上市后，投资者可以选择在深交所交易系统以撮合成 交的方式买卖基金份额，也可以选择在深交所交易系统、基金管理人及 代销机构以当日收市后的基金份额净值申购、赎回基金份额 ；
通过深交所交易系统认购、申购、买入的基金份额登记在中国结算深圳 证券登记结算系统，可通过证券营业部向深交所交易系统申报卖出或者 赎回，应使用深圳证券账户。卖出按股票交易方式以电子撮合价成交， 赎回则按当日收市的基金份额净值成交。此为LOFs基金的场内交易。
通过基金管理人及其他代销机构(一般为商业银行等)申购的基金份额登记 在中国结算公司TA系统中，可通过申购该基金份额的销售机构进行赎回， 应使用中登深圳开放式基金账户，不可以直接通过证券营业部向深交所 交易系统申报卖出或者赎回。此为LOFs基金的场外交易。
– 上海股票代码规则 – 截至2011年年底，上证所拥有931家上市公司，上市
股票数975个，股票市价总值14.84万亿元。2011年股 票筹资总额3199.69亿元
中国四大期货交易所
Page 5
Page 6
中国国内的期货交易所
上海期货交易所
成立于1990年11月26日，上市交易的有铜、铝、天然橡胶、燃料油、黄金、锌、铅 、螺纹钢、线材；
除一、二级市场区分外, 证券市场的层次性还体现 为区域分布,覆盖公司类 型,上市交易制度及监管 要求的多样性.根据所服 务和覆盖上市公司的类型 ,可分为全球性市场,全国 性市场,区域性市场等类 型.根据上市公司规模,监 管要求等差异,可分为主 板市场,二板市场(创业板 和高新企业板)，新三板 （股份报价转让）等.
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场内、场外交易
场内交易指通过证券交易所进行交易。 场外交易指通过证券交易所以外的证券交易市场进行交易。
LOFs基金在深交所上市后，投资者可以选择在深交所交易系统以撮合成 交的方式买卖基金份额，也可以选择在深交所交易系统、基金管理人及 代销机构以当日收市后的基金份额净值申购、赎回基金份额 ；
通过深交所交易系统认购、申购、买入的基金份额登记在中国结算深圳 证券登记结算系统，可通过证券营业部向深交所交易系统申报卖出或者 赎回，应使用深圳证券账户。卖出按股票交易方式以电子撮合价成交， 赎回则按当日收市的基金份额净值成交。此为LOFs基金的场内交易。
通过基金管理人及其他代销机构(一般为商业银行等)申购的基金份额登记 在中国结算公司TA系统中，可通过申购该基金份额的销售机构进行赎回， 应使用中登深圳开放式基金账户，不可以直接通过证券营业部向深交所 交易系统申报卖出或者赎回。此为LOFs基金的场外交易。
– 上海股票代码规则 – 截至2011年年底，上证所拥有931家上市公司，上市
股票数975个，股票市价总值14.84万亿元。2011年股 票筹资总额3199.69亿元
中国四大期货交易所
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中国国内的期货交易所
上海期货交易所
成立于1990年11月26日，上市交易的有铜、铝、天然橡胶、燃料油、黄金、锌、铅 、螺纹钢、线材；
除一、二级市场区分外, 证券市场的层次性还体现 为区域分布,覆盖公司类 型,上市交易制度及监管 要求的多样性.根据所服 务和覆盖上市公司的类型 ,可分为全球性市场,全国 性市场,区域性市场等类 型.根据上市公司规模,监 管要求等差异,可分为主 板市场,二板市场(创业板 和高新企业板)，新三板 （股份报价转让）等.
中信证券 融资融券业务介绍
举例：投资者持有X股票其基本面优秀目前估值偏低，有上涨的 预期。但是投资者依然担心整个行业下跌影响X股票的走势。
Y股票走势与行业走势基本相似 即模拟行业走势 Z股票行业中走势较弱 即行业下跌Z股票跌幅大于行业，行业上
涨Z股票涨幅小于行业。 配对方法一：买入X，融券卖出部分或全部多头部位的Y股票 配对方法二：买入X，融券卖出部分或全部多头部位的Z股票 对冲行业下跌的风险
融资融券业务介绍
信用交易管理部
二零一零年八月
目录
1
融资融券业务关键环节
2
融资融券业务市场情况
3 融资融券给我们带来了什么？
4
中信证券融资融券业务优势
5
中信证券融资融券服务
2
第一部分：融资融券业务关键环节
3
3
融资融券是什么？ 不仅仅是一种交易形式 更是开启各种交易的工具
融资融券业务的关键环节
融资融券交易又称证券信用交易，是指投资者向具有融资 融券业务资格的证券公司提供担保物，借入资金买入上市 证券（融资交易）或借入上市证券（融券交易）的行为。
融资融券给我们带来了什么——市场中性
市场中性
• 市场中性策略(Market Neutral Strategies)是配对交易
策略的极端形式。一个市场中性的投资者可以持有任意数 量的多头和空头头寸，来达到保值或投机的目的；在某种 特殊的情况下，他可以持有50%的多头头寸和50%的空头头 寸，使得净头寸恰好为0。 • 市场中性策略，意味着基金不承担市场风险，也就无法获 得市场风险的回报。这时，基金经理只能依靠自己的选股 能力、选时能力和精密的统计模型来获得回报。 • 最常见的市场中性策略有两种：股票市场中性策略和统计 套利策略
担保物：证券公司向投资者收取的保证金以及投资者融资买 入的全部证券和融券卖出所得的全部价款，整体作为投资者 对证券公司融资融券所生债务的担保物。 担保物 = 信用帐户内的现金 + 信用帐户内的可充抵保证金 证券市值
Y股票走势与行业走势基本相似 即模拟行业走势 Z股票行业中走势较弱 即行业下跌Z股票跌幅大于行业，行业上
涨Z股票涨幅小于行业。 配对方法一：买入X，融券卖出部分或全部多头部位的Y股票 配对方法二：买入X，融券卖出部分或全部多头部位的Z股票 对冲行业下跌的风险
融资融券业务介绍
信用交易管理部
二零一零年八月
目录
1
融资融券业务关键环节
2
融资融券业务市场情况
3 融资融券给我们带来了什么？
4
中信证券融资融券业务优势
5
中信证券融资融券服务
2
第一部分：融资融券业务关键环节
3
3
融资融券是什么？ 不仅仅是一种交易形式 更是开启各种交易的工具
融资融券业务的关键环节
融资融券交易又称证券信用交易，是指投资者向具有融资 融券业务资格的证券公司提供担保物，借入资金买入上市 证券（融资交易）或借入上市证券（融券交易）的行为。
融资融券给我们带来了什么——市场中性
市场中性
• 市场中性策略(Market Neutral Strategies)是配对交易
策略的极端形式。一个市场中性的投资者可以持有任意数 量的多头和空头头寸，来达到保值或投机的目的；在某种 特殊的情况下，他可以持有50%的多头头寸和50%的空头头 寸，使得净头寸恰好为0。 • 市场中性策略，意味着基金不承担市场风险，也就无法获 得市场风险的回报。这时，基金经理只能依靠自己的选股 能力、选时能力和精密的统计模型来获得回报。 • 最常见的市场中性策略有两种：股票市场中性策略和统计 套利策略
担保物：证券公司向投资者收取的保证金以及投资者融资买 入的全部证券和融券卖出所得的全部价款，整体作为投资者 对证券公司融资融券所生债务的担保物。 担保物 = 信用帐户内的现金 + 信用帐户内的可充抵保证金 证券市值
煤炭行业背景知识中信证券
全行业吨煤价格、成本、利润预测
吨煤利润敏感性分析
PPT文档演模板
•33 煤炭行业背景知识中信证券
全行业价格、成本、利润预测： 思路
•价格研究思路
• 从供需上直接找到价格 的量化关系很困难，影响价 格波动的因素很多：但可以 从成本角度出发对价格进行 预测 • 煤炭成本的五种构成保 持稳定的比例
•一些假设： • 销售成本各项目占销售成本的比重分别为15%、15%、20%、10%、15%和10% • 各项成本按照物价水平自然增长
PPT文档演模板
煤炭行业背景知识中信证券
吨煤利润敏感性分 析
•若考虑资源税征收（按价计收5%），吨煤成本约增加7个百分点， 同比增长12%，吨煤净利润为68.47元/吨左右，同比上涨10.47%
PPT文档演模板
煤炭行业背景知识中信证券
目 录
•一、行业基本知识 •二、行业研究方法 •三、投资与估值 •四、煤炭未来转型之路
近十多年以来单位GDP 原煤消耗相对稳定
•在技术条件和产业结构相 对稳定前提下，GDP与煤
炭消费理论上存在稳定关 系
•在过去，实证分析证明用 单位GDP耗煤法来进行煤
炭需求的预测可行且符合 现实数据
•结论：单位GDP耗煤法有效
PPT文档演模板
煤炭行业背景知识中信证券
煤炭需求直接预测法：四大耗煤行业 需求法
PPT文档演模板
•褐 煤
•烟
•无烟
煤
煤
•5
煤炭行业背景知识中信证券
•煤种介绍
•褐煤 •烟煤
• 煤化程度最低 外观多呈褐色 光泽暗淡 •属性介于褐煤和无烟煤之间 我国第一大煤种
•动力煤 •炼焦煤
•烟煤
•低变质烟煤
吨煤利润敏感性分析
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•33 煤炭行业背景知识中信证券
全行业价格、成本、利润预测： 思路
•价格研究思路
• 从供需上直接找到价格 的量化关系很困难，影响价 格波动的因素很多：但可以 从成本角度出发对价格进行 预测 • 煤炭成本的五种构成保 持稳定的比例
•一些假设： • 销售成本各项目占销售成本的比重分别为15%、15%、20%、10%、15%和10% • 各项成本按照物价水平自然增长
PPT文档演模板
煤炭行业背景知识中信证券
吨煤利润敏感性分 析
•若考虑资源税征收（按价计收5%），吨煤成本约增加7个百分点， 同比增长12%，吨煤净利润为68.47元/吨左右，同比上涨10.47%
PPT文档演模板
煤炭行业背景知识中信证券
目 录
•一、行业基本知识 •二、行业研究方法 •三、投资与估值 •四、煤炭未来转型之路
近十多年以来单位GDP 原煤消耗相对稳定
•在技术条件和产业结构相 对稳定前提下，GDP与煤
炭消费理论上存在稳定关 系
•在过去，实证分析证明用 单位GDP耗煤法来进行煤
炭需求的预测可行且符合 现实数据
•结论：单位GDP耗煤法有效
PPT文档演模板
煤炭行业背景知识中信证券
煤炭需求直接预测法：四大耗煤行业 需求法
PPT文档演模板
•褐 煤
•烟
•无烟
煤
煤
•5
煤炭行业背景知识中信证券
•煤种介绍
•褐煤 •烟煤
• 煤化程度最低 外观多呈褐色 光泽暗淡 •属性介于褐煤和无烟煤之间 我国第一大煤种
•动力煤 •炼焦煤
•烟煤
•低变质烟煤
中信简介20110325资料
2
中信证券概况—发展历程
2009年
境外设立合资公司CSIP，开展跨境并购业务
2008年
设立中信产业投资基金管理有限公司
2007年10月
开展直接投资业务试点，设立金石投资有限公司
2007年9月
增发筹集资金250亿元，进一步确立了行业领先地位
2006年
实行股权激励制度，提升公司人力资源领先优势
2005年
中信万通
中信产业基 金
境内 中信建投 联合创投
华夏基金 中证期货
中信基金 中信标普
境外
中信证券国际 （香港）
CSIP
4
中信证券整体优势—领先、积极的业务表现
1,800 1,600 1,400 1,200 1,000
800 600 400 200
0
6th
2001
6th
2002
股权融资业务表现
2nd
30%
中信证券研究部目前拥有110人的强大研究队伍，是中国证券市场最优秀的研究团队； 2009年，中信证券研究部连续四年蝉联新财富“本土最佳研究团队”第一名。在本届评选中，中信证券研究部共获得13个研究方向的
第一名、5个第二名、2个第三名、4个第四名。
我们有能力为客户提供舆论引导
2009年13个研究领域排名第一
在香港收购中信资本的投行业务，建立了提供跨境投资银行服务的平台
2005年
在资本市场低迷期，收购华夏证券、金通证券，实现了低成本扩张
2004年
收购万通证券公司，扩大了网络覆盖区域
2003年1月
成功登陆中国证券市场，成为首家完成IPO发行的证券公司
1999年10月
增资改制为中信证券股份有限公司
中信证券概况—发展历程
2009年
境外设立合资公司CSIP，开展跨境并购业务
2008年
设立中信产业投资基金管理有限公司
2007年10月
开展直接投资业务试点，设立金石投资有限公司
2007年9月
增发筹集资金250亿元，进一步确立了行业领先地位
2006年
实行股权激励制度，提升公司人力资源领先优势
2005年
中信万通
中信产业基 金
境内 中信建投 联合创投
华夏基金 中证期货
中信基金 中信标普
境外
中信证券国际 （香港）
CSIP
4
中信证券整体优势—领先、积极的业务表现
1,800 1,600 1,400 1,200 1,000
800 600 400 200
0
6th
2001
6th
2002
股权融资业务表现
2nd
30%
中信证券研究部目前拥有110人的强大研究队伍，是中国证券市场最优秀的研究团队； 2009年，中信证券研究部连续四年蝉联新财富“本土最佳研究团队”第一名。在本届评选中，中信证券研究部共获得13个研究方向的
第一名、5个第二名、2个第三名、4个第四名。
我们有能力为客户提供舆论引导
2009年13个研究领域排名第一
在香港收购中信资本的投行业务，建立了提供跨境投资银行服务的平台
2005年
在资本市场低迷期，收购华夏证券、金通证券，实现了低成本扩张
2004年
收购万通证券公司，扩大了网络覆盖区域
2003年1月
成功登陆中国证券市场，成为首家完成IPO发行的证券公司
1999年10月
增资改制为中信证券股份有限公司
中信证券优势介绍(ppt完整版)
2010年，金石投资获得上海证券报评选的“卓越投资机构”奖
中信证券股份有限公司
投资管理部
为被投资企业提供 上市融资支持
投资银行委员会 企业发展融资业务线
其他业务线
中
中
金
信
信
石
产
联
投
业
创
资
基
金
直接投资业务
中
中
中
信
信
信
华
中
……
金
万
证
夏
证
通
通
券
基
期
证
证
国
金
货
券
券
际
长期股权投资管理业务
12
中信证券业务优势——资产管理业务优势
1999年
2002年
2006年
150
300 发起设立
增资改制
公开发行上市
定向增发
100
200
100
50
0
0
1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010
பைடு நூலகம்
净资产（亿元，左轴） 净利润（亿元，右轴）
中信证券优势介绍
更新日期：2011-9-27
目录
第一章 第二章 第三章
中信证券整体优势 中信证券业务优势 经纪业务相关优势
[客户标识]
1
第一章 中信证券整体优势
集团优势 实力优势 综合优势 国际化优势 创新优势 规范经营优势 品牌声誉优势
[客户标识] 2
中信证券整体优势——集团优势
中信证券股份有限公司
投资管理部
为被投资企业提供 上市融资支持
投资银行委员会 企业发展融资业务线
其他业务线
中
中
金
信
信
石
产
联
投
业
创
资
基
金
直接投资业务
中
中
中
信
信
信
华
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……
金
万
证
夏
证
通
通
券
基
期
证
证
国
金
货
券
券
际
长期股权投资管理业务
12
中信证券业务优势——资产管理业务优势
1999年
2002年
2006年
150
300 发起设立
增资改制
公开发行上市
定向增发
100
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0
1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010
பைடு நூலகம்
净资产（亿元，左轴） 净利润（亿元，右轴）
中信证券优势介绍
更新日期：2011-9-27
目录
第一章 第二章 第三章
中信证券整体优势 中信证券业务优势 经纪业务相关优势
[客户标识]
1
第一章 中信证券整体优势
集团优势 实力优势 综合优势 国际化优势 创新优势 规范经营优势 品牌声誉优势
[客户标识] 2
中信证券整体优势——集团优势
中信银行SWOT分析
中信银行的战略分析（SWOT）
• 内部优势：Strengths • 内部劣势：Weaknesses • 外部机遇：Opportunities • 外部威胁：Threats
（一）中信银行的优势分析 （strengths）
• 1.集团综合金融平台有助于交叉销售和为客户提 供全方位金融产品和服务解决方案
1. 通过金融产品交叉销售以及对重大项目进行联合市场营 销，为客户提供差异化的综合金融服务。
— 承销短期融资券、中期票据和中小企业集合票据。与中信证券联 合作为主承销商为企业承销发行了总额为14亿元人民币的短期融资 券、总额为78亿元人民币的中期票据以及总额为5亿元人民币的中 小企业集合票据。
— 发行对公理财产品。与中信信托联合发行多期专项投资于优质债 券、信托股权的对公理财计划，共募集资金14.56亿元人民币，为 中信银行高端战略客户提供了综合投融资服务的解决方案。
• 1. 银行储蓄/债券产品 • 2.银行贷款产品 • 3.银行银行卡产品 • 4.银行代售基金产品 • 5.其他银行理财产品
中信银行经营概况
• 面对复杂多变的经营环境，中信银行公司银行业务在巩固传统业务优势的同 时，大力发展供应链金融、小企业金融、投资银行、资产托管等新兴业务， 公司银行多元化业务体系得到巩固和加强。截至报告期末，中信银行公司存 款余额比上年末增长35.79%，对公一般贷款余额比上年增长45.07%，营业 利润比上年增长5.04%。战略客户业务贡献度大幅提升，2,820家战略客户存 款余额5,036.12亿元人民币，比上年末增长63.58%，占中信银行公司存款的 47.99%；贷款余额3,455.59亿元人民币，比上年末增长46.26%，占中信银行 公司贷款的39.86%。汽车金融及钢铁金融网络合作厂商124家，经销商达 2,388户，比上年末增长24.76%。 小企业客户共计8,169户，授信余额总计 691.70亿元人民币，比上年末增长31.39%；不良率仅为0.45%，比上年末下 降0.34个百分点。对公理财业务销售规模达283.58亿元人民币，比上年增长 58.18%。债券承销费收入和结构融资手续费收入比上年分别增长253.91%和 45.14%。 托管资产规模达1,121.53亿元人民币，比上年末增长134%。 报告期，中信银行「中信财富阶梯」公司金融服务品牌及其子品牌分别获得 了《首席财务官》、《经济观察报》、《证券时报》等有关主流媒体评选的 2009年度「最佳企业金融品牌」、「最佳现金管理银行」、「最佳投资银 行」、「最佳网上银行」、「最佳供应链金融产品创新奖」、「最佳中小企 业融资伙伴」等20余个奖项
中信证券策略研究方法课件
经济和股市在上涨趋势中，反正什么都涨，关键是想象力 牛股主导的时代 但是大行业上市、大基金慢慢出现、行业研究日益完善，市场开始对策略研究有要求
2008年：宏观主导——经济学家和看空者的天下
宏观和策略难得一致：经济持续低于预期、宏观变成主导 仓位、系统性风险、大类资产配置的重要性 冲击来自国外
策略研究的核心问题
信息收集
宏观信息 政策信息 行业信息 调研信息
分析框架
黑箱（投资判断）
自上而下 （宏观策略） 自下而上 （行业比较）
基本面+市场面 领先和独有的信息搜集 股价与预期的相互追逐 择时：行业轮动 空间：能拿多久
策钱？
6
三大分析流派
12
自上而下研究的目的
• 判断大盘涨跌 • 寻找行业配置的驱动力 • 寻找主题投资机会
1133
我们的分析思路
• A股市场的特点： – 与投资关系大，与消费关系小； – 周期性极强，容易受到流动性冲击。
• A股三大核心因素的变化：政策、流动性、经济周期位置。 • 我们的思路:
– 流动性是第一个重点，这需要从更多地从全球大类资产配置的角度看A股； – A股的估值结构表明，大市值公司折价与中国经济复苏以及复苏过程中能否
估值
DDM估值/DCF 历史估值比较 计量回归测算 大类资产收益率
市场情绪
基金仓位监测
资金面
美元指数 主要大宗商品价格 美国就业与零售数据 美国房地产数据 A-H溢价指数 全球资金流向 M1和M2增速 热钱估算 融资规模
• 基本面分析
– 以证券的内在价值为依据，着重于对影响证券价格及其走势的各项因素分析 – 基本分析的假设前提是：证券的价格是由其内在价值决定的，价格受政治的、
2008年：宏观主导——经济学家和看空者的天下
宏观和策略难得一致：经济持续低于预期、宏观变成主导 仓位、系统性风险、大类资产配置的重要性 冲击来自国外
策略研究的核心问题
信息收集
宏观信息 政策信息 行业信息 调研信息
分析框架
黑箱（投资判断）
自上而下 （宏观策略） 自下而上 （行业比较）
基本面+市场面 领先和独有的信息搜集 股价与预期的相互追逐 择时：行业轮动 空间：能拿多久
策钱？
6
三大分析流派
12
自上而下研究的目的
• 判断大盘涨跌 • 寻找行业配置的驱动力 • 寻找主题投资机会
1133
我们的分析思路
• A股市场的特点： – 与投资关系大，与消费关系小； – 周期性极强，容易受到流动性冲击。
• A股三大核心因素的变化：政策、流动性、经济周期位置。 • 我们的思路:
– 流动性是第一个重点，这需要从更多地从全球大类资产配置的角度看A股； – A股的估值结构表明，大市值公司折价与中国经济复苏以及复苏过程中能否
估值
DDM估值/DCF 历史估值比较 计量回归测算 大类资产收益率
市场情绪
基金仓位监测
资金面
美元指数 主要大宗商品价格 美国就业与零售数据 美国房地产数据 A-H溢价指数 全球资金流向 M1和M2增速 热钱估算 融资规模
• 基本面分析
– 以证券的内在价值为依据，着重于对影响证券价格及其走势的各项因素分析 – 基本分析的假设前提是：证券的价格是由其内在价值决定的，价格受政治的、
中信证券产品系列最全共52页文档
业务说明
接受企业年金受托人委托，对企业年金基金进行专业投资管理。
投资门槛
3000万
管理人
中信证券股份有限公司
投资特点
投资要求“绝对安全，获取长期稳健收益”
流动性安排
长期
企业年金相关产品
债券增强型 稳健保值配置型 优选成长配置型
企业年金部分客户
金融
央企 电力电网 铁路局
外企
山东电力、江西电力、重庆电力、福建电力、华中电网、湖南电力、四川电力、河北电力、华北电网、湖北电力 北京、沈阳、哈尔滨、南昌、西安、南宁、呼和浩特、成都、武汉、广州铁路（集团）公司
7.04%
99.44
4
华泰证券
89.91
6.87%
95.06
5 东方证券资产 73.27
5.60%
84.06
6
东海证券
80.82
6.17%
82.67
7
招商证券
82.73
6.32%
81.79
8
国信证券
47.83
3.65%
49.34
9
广发证券
42.82
3.27%
45.29
10
长江证券
41.69
3.18%
不论证券市场如何变化，都没有出现本金亏损，并且在这13年中取得了稳健的投资收益。
合作流程
营业部介绍年金客户（初始分配资金不低于3000万元）开展企业年金基金投资管理业务。
了解客户意向
营业部了解客户意向，及时与资管业务客户经理联系，协助 拜访。
招投标（竞争性谈判）
资管业务参与投标（谈判），营业部协助做客户工作。
流动性安排
定期开放申购、赎回
接受企业年金受托人委托，对企业年金基金进行专业投资管理。
投资门槛
3000万
管理人
中信证券股份有限公司
投资特点
投资要求“绝对安全，获取长期稳健收益”
流动性安排
长期
企业年金相关产品
债券增强型 稳健保值配置型 优选成长配置型
企业年金部分客户
金融
央企 电力电网 铁路局
外企
山东电力、江西电力、重庆电力、福建电力、华中电网、湖南电力、四川电力、河北电力、华北电网、湖北电力 北京、沈阳、哈尔滨、南昌、西安、南宁、呼和浩特、成都、武汉、广州铁路（集团）公司
7.04%
99.44
4
华泰证券
89.91
6.87%
95.06
5 东方证券资产 73.27
5.60%
84.06
6
东海证券
80.82
6.17%
82.67
7
招商证券
82.73
6.32%
81.79
8
国信证券
47.83
3.65%
49.34
9
广发证券
42.82
3.27%
45.29
10
长江证券
41.69
3.18%
不论证券市场如何变化，都没有出现本金亏损，并且在这13年中取得了稳健的投资收益。
合作流程
营业部介绍年金客户（初始分配资金不低于3000万元）开展企业年金基金投资管理业务。
了解客户意向
营业部了解客户意向，及时与资管业务客户经理联系，协助 拜访。
招投标（竞争性谈判）
资管业务参与投标（谈判），营业部协助做客户工作。
流动性安排
定期开放申购、赎回
中信证券私募基金整体服务推介
2.1 运营外包服务流程 2.2 份额登记 2.3 账户管理 2.4 交易支持 2.5 头寸管理 2.6 估值核算、报表服务、绩效分析
2.1 运营外包服务流程
私募基金公司运营外包业 务是指中信证券接受私募基 金公司委托，代为办理私募 基金的份额登记、账户管理、 交易支持、头寸管理、估值 核算、绩效分析等后台运营
份额登记服务流程
审核产品说明书、确认产品需 求
销售机构系统联测 签订运营服务协议 分配基金代码 受理并审核产品参数信息，设
置系统参数 办理基金认购、成立、封闭、
开放、申购、赎回、转托管、 清盘等日常业务
2.2份额登记
运营外包业务流程
份额登记服务案例
报表服务 绩效分析
2.3账户管理
运营外包业务流程
向私募基金管理人提供账户 信息回执
妥善保管电子和纸质的账户 相关资料
2.4交易支持
运营外包业务流程
报表服务 绩效分析
交易支持服务内容
为基金提供场内交易通道 支持、场外交易业务处理 支持。
交易支持服务优势
汇集中信证券自营、经纪 、资管全牌照多领域的交 易支持服务经验。
对境内市场全部交易品种 及境外市场主要交易品种 提供交易支持服务。
中信证券私募基金整体服务推介材料
二零一四年
目录
第一章 业务概况 第二章 运营外包 第三章 托管服务 第四章 技术支持 第五章 资金募集 第六章 研究服务
第一章 业务概况
1.1 公司概况 1.2 战略与发展 1.3 业务背景 1.4 全面的竞争优势
1.1公司概况
中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”）成立于1995 年10月，总部位于深圳市。2003年1月，公司在上海证券交易所挂 牌上市交易。公司的第一大股东为中国中信集团公司。 中信证券是国内资产规模最大的证券公司。截至2012年底，中 信证券共控股6家子公司：中信证券（浙江）有限责任公司、中信 万通证券有限责任公司、中证期货有限公司、金石投资有限公司、 中信证券国际有限公司和中信证券投资有限公司。截至2012年底， 中信证券在境内外合计拥有181家证券营业部、22家期货营业部及 8家海外分支营业部。公司净资产约865亿元。 公司股票承销、债券承销、股票销售交易、债券销售交易、经纪 业务、基金管理、研究和资产证券化等业务常年保持行业领先的市 场地位。 2012年，中信证券被《亚洲金融》杂志评为“最佳股权融资 行”、“最佳债券融资行”；被《财资》杂志评为“中国最佳债券 融资行”；被《证券时报》评为“最具影响力投行”、“债券最佳 投行”；连续六年被《新财富》评为“本土最佳研究团队”。
2.1 运营外包服务流程
私募基金公司运营外包业 务是指中信证券接受私募基 金公司委托，代为办理私募 基金的份额登记、账户管理、 交易支持、头寸管理、估值 核算、绩效分析等后台运营
份额登记服务流程
审核产品说明书、确认产品需 求
销售机构系统联测 签订运营服务协议 分配基金代码 受理并审核产品参数信息，设
置系统参数 办理基金认购、成立、封闭、
开放、申购、赎回、转托管、 清盘等日常业务
2.2份额登记
运营外包业务流程
份额登记服务案例
报表服务 绩效分析
2.3账户管理
运营外包业务流程
向私募基金管理人提供账户 信息回执
妥善保管电子和纸质的账户 相关资料
2.4交易支持
运营外包业务流程
报表服务 绩效分析
交易支持服务内容
为基金提供场内交易通道 支持、场外交易业务处理 支持。
交易支持服务优势
汇集中信证券自营、经纪 、资管全牌照多领域的交 易支持服务经验。
对境内市场全部交易品种 及境外市场主要交易品种 提供交易支持服务。
中信证券私募基金整体服务推介材料
二零一四年
目录
第一章 业务概况 第二章 运营外包 第三章 托管服务 第四章 技术支持 第五章 资金募集 第六章 研究服务
第一章 业务概况
1.1 公司概况 1.2 战略与发展 1.3 业务背景 1.4 全面的竞争优势
1.1公司概况
中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”）成立于1995 年10月，总部位于深圳市。2003年1月，公司在上海证券交易所挂 牌上市交易。公司的第一大股东为中国中信集团公司。 中信证券是国内资产规模最大的证券公司。截至2012年底，中 信证券共控股6家子公司：中信证券（浙江）有限责任公司、中信 万通证券有限责任公司、中证期货有限公司、金石投资有限公司、 中信证券国际有限公司和中信证券投资有限公司。截至2012年底， 中信证券在境内外合计拥有181家证券营业部、22家期货营业部及 8家海外分支营业部。公司净资产约865亿元。 公司股票承销、债券承销、股票销售交易、债券销售交易、经纪 业务、基金管理、研究和资产证券化等业务常年保持行业领先的市 场地位。 2012年，中信证券被《亚洲金融》杂志评为“最佳股权融资 行”、“最佳债券融资行”；被《财资》杂志评为“中国最佳债券 融资行”；被《证券时报》评为“最具影响力投行”、“债券最佳 投行”；连续六年被《新财富》评为“本土最佳研究团队”。
中信证券业务分析
题 目中信证券业务分析组 员 陈 婷 3120112127胡悦 3120112129贾巧莲 3120112130胡振涛 3120112157屠燎杰 3120112161指导老师 马翔专业班级 金融124分 院 经济与贸易学院完成日期 2015 年5月1日宁波理工学院【摘要】现代的投资银行业是一种提供全面的金融咨询服务的知识产业, 随着中国经济步入新常态，金融行业发展格局也在发生深刻变化。
证券行业面临混业经营、互联网金融、牌照放开等冲击，竞争进一步激烈。
中国正经历着向市场经济转轨的重要历史时期，国内资本市场的发展及其与国际资本市场的接轨，经济结构的调整及现代企业制度的建立，为投资银行的发育提供了巨大的空间和市场。
关键词投行业务特色与创新全能跨境竞争优势对比与借鉴一、公司介绍中信证券股份有限公司是中国证监会核准的第一批综合类证券公司之一，前身是中信证券有限责任公司，于1995年10月25日在北京成立，注册资本6,630,467,600元。
2002年12月13日，经中国证券监督管理委员会核准，中信证券向社会公开发行4亿股普通A股股票，2003年1月6日在上海证券交易所挂牌上市交易，股票简称“中信证券”，股票代码“600030”。
公司作为证券行业的龙头,不管是传统业务,还是创新业务,市场份额均位居前列。
在客户资源、资本金实力及创新能力在国内具备一流水平。
公司大投行业务线条清晰,除了IPO储备的大量资源可以在2015年兑现业绩之外,公司财务顾问与并购业务将逐步通过里昂证券的海外平台加强与境外战略伙伴的全方位合作,构建全球范围的并购业务网络体系。
不管从各项业务份额,资本实力还是创新能力上来说,中信证券无疑是国内最具竞争力的券商。
获得很多荣誉称号，最近被《亚洲金融》杂志评为“中国最佳经纪行”和“中国最佳债权融资行”。
二、业务种类中信证券经营的业务十分全面，其繁多的业务种类和广阔的业务范围基本上涵盖了：证券经纪；证券投资咨询；与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问；证券承销与保荐；证券自营；证券资产管理；融资融券；证券投资基金代销；为期货公司提供中间介绍业务，其中：1、证券承销业务包括股权融资、债券及结构化融资和财务顾问业务；2、经纪业务主要从事于证券及期货经纪业务，代销金融产品；3、交易业务主要从事于权益产品、固定收益产品、衍生品的交易及做市和融资融券业务；4、资产管理业务包括集合资产管理、定向资产管理、专项资产管理及其他投资账户管理；5、投资业务主要包括私募股权投资、战略本金投资及其他业务。
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•中国第一家中英合 资人寿保险公司 •产品涉及保障、储 蓄、投资、养老及 医疗等诸多领域
•为非金融资产 提供托管服务 •收购和保管非 不良资产
制造业 商贸及服务业
中证期货
CSIP Group
3
中信证券整体优势——实力优势
[客户标识]
公司是行业内唯一一家自成立以来连续每年盈利的证券公司，截止2019年末净资产704亿元，净资本410亿元。 2019年，公司收入和净利润均居行业首位，占行业比例分别为14.4%和14%。 2019年 16年以来累计实现净利润464亿元，证券行业1993年以来合计实现净利润3800亿元，公司占12.2%。 经纪业务第2名 2009年 股权融资第2名 经纪业务第1名 债券融资第1名 2019年 股票承销第1名 经纪业务第1名 债券承销第1名 基金规模第1名 股票承销第2名 基金规模第1名 研究与销售第1名 2019年 债券承销第1名 研究与销售第1名 净利润第1名 经纪业务第11名 基金规模第2名 净利润第1名 股票承销第1名 2000年 2019年 研究与销售第1名 经纪业务第13名 债券承销第1名 经纪业务第16名 净利润第1名 股票承销第3名 净利润第1名 股票承销第8名 净利润第1名 2019年 净利润第10名
投资控股业务
（金融业务）
非金融业务
房地产与基础设施业 工程承包业 资源业 信息产业
•中国最大的信托 公司 •提供多种信托服 务和产品 •关注信托资产管 理和投资管理业务
境外私人股 权基金和管理
•中国第七大银行 •总资产超过7,000 亿人民币 •中国第二家在香 港和上海同步IPO 上市的商业银行
•中国第一家通过 公开发行上市的 证券公司 •中国最大且综合 能力最强的证券 公司
7
中信证券整体优势——规范经营优势
中信证券始终坚持规范经营：
坚持务虚会机制：分析环境、分析对手；看别人长处、揭自己短处； 严肃处理违纪违规事件； 从高层到员工逐级灌输危机意识； 每年工作报告，少讲成绩，多讲问题。
[客户标识]
三年怪圈
2019年被迫与申银合并
2019年被迫与国泰合并
2019年，公司工作报告提出：“我们并没有积累下任何赖以喘息的本钱，也没有沉淀下足以永葆成功的秘笈，只 有超越自己才能持续成功。” （2019年，公司净利润123.88亿元，接近前12年总和的2倍。） 2009年，公司工作报告提出：“行百里者半九十”，“生于忧患、死于安乐”，“如果我们沉湎于过去的成功， 松懈自满，居功自傲，那么公司多年积累起来的优势将逐渐丧失。”
2019年 发起设立
2019年 增资改制
2019年 公开发行上市
2019年 定向增发
公募增发
4
中信证券整体优势——综合优势
[客户标识]
股票 承销
债券 承销
并购 重组
结构
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中信证券优势介绍
ห้องสมุดไป่ตู้
更新日期：2019-9-27
目
录
[客户标识]
第一章
中信证券整体优势
第二章
第三章
中信证券业务优势
经纪业务相关优势
1
[客户标识]
第一章 中信证券整体优势
集团优势
实力优势 综合优势 国际化优势
创新优势
规范经营优势 品牌声誉优势
2
中信证券整体优势——集团优势
[客户标识]
期货IB业务
REITs
大连港H to A
中国银行可转债 泰康人寿次级定期 债务托管和交易 利率互换履约 保障交易模式
公司作为第一家开展利率互换履约保障交易模式的证券公司，为企业、私募基金和非法人投资主体等客 户搭建了参与利率互换的通道；同时，通过客户的保证金质押、证券质押等履约保障交易模式，有效防 范了对手风险。
境外
中信证券国际 （香港） 美国CSIP
5
中信证券整体优势——国际化优势
资排名第8位。
[客户标识]
2019年中信证券国际投行团队完成16个项目，第一次完成独家保荐承销IPO项目，在全亚太地区股票资本市场集
2019年与东方汇理银行建立战略合作关系， 中信证券国际有限公司收购里昂证券及盛富证券各19.9%股权，总收 购金额3.74亿美元。
8
中信证券整体优势——品牌声誉优势
2019年9月22至27日中信证券完成H股招股，国际配售获得4倍超额认购。
6
中信证券整体优势——创新优势
2019年以来创新业务表现
融资融券
[客户标识]
2019年3月19日，公司获得首批融资融券业务试点资格，正式开展融资融券业务。截 至 2019 年 底，中 信证券部均融资融券规模位居全市场第一位。 2019年3月15日，公司获批成为首批开展期货IB业务的券商，并抓住股指期货面世的契机，积极探索和 推进创新业务模式，首家上线使用期货套利系统，保持新业务领先优势。与此同时，大力开拓以套利 和对冲基金策略为主的多策略交易业务，使自营资金在多种相关性较低的不同策略之间分散化，从而 获得整体上的低风险的稳定收益。 作为监管部门的外部专家，中信证券全程参与了REITs创新产品相关的国家级办法及配套法规的制定。 公司还担任多个REITs试点项目的财务顾问和主承销商，对各业态类型的REITs产品均具有丰富的实际 操作经验，在国内REITs创新项目上处于明显的领先地位。 该项目为中国证券市场第一例在 A股IPO时大股东按照公开发行确定的价格、以资产认购定向配售的股 份并实现整体上市的项目。 作为中国证券市场第一例分三阶段确定发行规模的IPO项目，创新性的发行 程序因符合发行体制改革理念，获得了证监会的高度赞许。 中国银行400亿元A股可转债的成功发行，是国内资本市场最大的可转债发行，极大的扩展了可转债市场 规模。项目组通过与保监会和保险公司的有效沟通，为发行人赢得了各方的支持，同时中国银行可转债 0.5%的首年利率为发行人节约了大量资金成本。 该项目为第一只由证券公司担任独家主承销商，通过市场化询价、簿记建档方式销售的保险公司次级债 务产品，也是第一只在交易所进行登记托管的保险公司次级债务产品。该项目的成功运作，得到了监管 机构、交易所和发行人一致好评，产生了良好市场影响。