2022年职业考证-金融-基金从业资格考试全真模拟易错、难点剖析AB卷(带答案)试题号：62

2022年职业考证-金融-基金从业资格考试全真模拟易错、难点剖析

AB卷（带答案）

一.综合题(共15题)

1.

单选题

关于经纪人和做市商的特点，以下表述正确的是（）。

问题1选项

A.经纪人是指令驱动市场上的流动性提供者，做市商是报价驱动市场上的流动性提供者

B.经纪人可以充当做市商的角色，但做市商不能充当经纪人的角色

C.经纪人的利润主要来自于证券买卖差价，做市商的利润主要来自于做市商的佣金

D.经纪人是指令驱动市场上的买卖指令执行者，做市商是报价驱动市场上的流动性维持者

【答案】D

【解析】做市商在报价驱动市场中处于关键性地位，他们在市场中与投资者进行买卖双向交易；经纪人则是在交易中执行投资者的指令，并没有参与到交易中，AB错误，两者的市场角色不同。此外，两者的利润来源不同——做市商的利润主要来自于证券买卖差价，经纪人的利润则主要来自于给投资者提供经纪业务的佣金，C错误；对市场流动性的贡献不同——在报价驱动市场中，做市商是市场流动性的主要提供者和维持者，而在指令驱动市场中，市场流动性是由投资者的买卖指令提供的，经纪人只是执行这些指令，D正确。

2.

单选题

基金管理人的合规管理是指对基金管理人的相关业务是否遵循（）进行风险识别、检查、通报、评估和处置的管理活动。

Ⅰ.法律法规

Ⅱ.自律性组织制定的有关准则

Ⅲ.公众投资者的基本需求

问题1选项A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】D

【解析】基金管理人的合规管理可以被定义为“对基金管理人开展相关业务时是否遵循法律、监管规定、规则、自律性组织制定的有关准则以及满足公众投资者的基本需求等行为进行风险识别、检查、通报、评估、处置的管理活动”。

3.

单选题

在同一时间区间内，基金甲的年化收益率为5%，年化波动率为8%，业绩比较基准为100%中债综合指数；基金乙的年化收益率为22%，年化波动率为28%，业绩比较基准为90%中证500指数+10%同业存款利率。以下表述正确的是（）。

问题1选项

A.基金甲是绝对收益产品

B.基金甲和基金乙都是绝对收益产品

C.基金甲是相对收益产品，基金乙是绝对收益产品

D.基金甲和基金乙都是相对收益产品

【答案】D

【解析】简单来说，相对收益产品会有业绩比较基准在这里，绝对收益产品没有业绩比较基准的存在，所以甲和乙都是属于相对收益产品。

4.

单选题

投资基金是资产管理的主要方式之一，其特征是（）。

Ⅰ.组合投资

Ⅱ.专业管理

Ⅲ.利益共享

Ⅳ.风险自担

问题1选项

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

【答案】D

【解析】投资基金是资产管理的主要方式之一，它是一种组合投资、专业管理、利益共享、风险共担的集合投资方式。

5.

单选题

2017年底，甲公司发行新股进行首轮融资，股权投资基金A按2018年预测净利润的12倍市盈率投后估值2.4亿元对甲公司投资，融资后创始股东和基金A持股比例分别为90%和10%。2018年甲公司实现净利润1600万元，根据估值调整条款由创始股东对基金A进行了股份补偿。2019年9月，甲公司业绩企稳后拟发行新股1500股进行后续融资，基金A按其在甲公司的持股比例行使了优先认购权。新一轮融资后基金A的持股比例为（）。

问题1选项

A.10%

B.10.8%

C.条件不全，无法计算

D.12.5%

【答案】C

【解析】根据估值调整条款由创始股东对基金A进行了股份补偿，但是没有告知具体股份补偿的数量，因此条件不足，无法计算基金A的持股比例。优先认购权是指目标公司未来发行新的股份或者可转换债券时，股权投资基金将按其持股比例获得同等条件下的优先认购权利。保护其股权比例在未来公司增加发行股份时，其股份不被稀释。通常，投资协议会额外约定，优先认购权不适用于一些特殊情况，包括为上市而进行的首次公开发行、为建立员工持股计划而增加的股份发行、为履行银行债转股协议而增加的股份发行等。

6.

单选题

根据《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》，某基金公司在其门户网站上发布新基金宣传材料。关于此新基金的宣传材料，以下说法错误的是（）。

问题1选项

A.基金公司向公众分发、公布的宣传材料应与提供给销售机构的材料一致

B.该材料应当含有明确的风险提示和警示性文字

C.该材料内容应与基金合同、基金招募说明书相符

D.该材料只需要经督察长检查，出具合规意见书并报送监管部门

【答案】D

【解析】ABC选项描述正确；

D选项，管理人的宣传推介材料事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和督察长检查，出具合规意见书，并自向公众分发或者发布之日起5个工作日内报主要经营活动所在地中国证监会派出机构备案。所以D选项有问题。

补充：其他基金销售机构的基金宣传推介材料，应当事先经基金销售机构负责基金销售业务和合规的高级管理人员检查，出具合规意见书，并自向公众分发公布之日起5个工作日内报工商注册登记所在地中国证监会派出机构备案。

7.

单选题

关于投资管理能力评价的内容，以下表述错误的是（）。

问题1选项

A.业绩归因

B.绩效评估

C.业绩反馈和监控

D.业绩度量

【答案】C

【解析】对投资管理能力的评价包括三部分：业绩度量、业绩归因和绩效评估。不包括的是业绩反馈和监控，所以选择C选项。

8.

单选题

私募股权投资基金管理人应当在私募股权基金募集完毕后（）个工作日内，通过私募基金登记备案系统进行备案。

问题1选项

A.20

B.5

C.10

D.30

【答案】A

【解析】私募股权投资基金管理人应当在私募股权基金募集完毕后20个工作日内，通过私募基金登记备案系统进行备案。9.

单选题

关于资产负债表中的信息，下列选项表述均错误的是（）。

Ⅰ.包含了企业占有资源的数量和性质

Ⅱ.资产项揭示了企业资金的资金来源和财务状况

Ⅲ.表中的信息为分析收入来源性质及稳定性提供了基础，可以为收益把关

Ⅳ.只要研究负债项即可了解企业短期及长期偿债能力

问题1选项

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅳ

【答案】D

【解析】资产负债表的作用通常体现在以下4个方面：

（1）资产负债表列出了企业占有资源的数量和性质；

（2）资产负债表上的资源为分析收入来源及其稳定性提供了基础；

（3）资产负债表的资产项可以揭示企业资金的占用情况，负债项则说明企业的资金来源和财务状况，有利于分析企业长期债务或短期债务的偿还能力、是否存在财务困难以及违约风险等，所以第二项和第四项描述是错误的；

（4）资产负债表可以为收益把关。

10.

单选题

关于合伙型股权投资基金清算，以下表述正确的是（）。

问题1选项

A.基金存续期届满应当立即解散并进行清算