投资者如何分析现金流量表
现金流量表及其分析
现金流量表及其分析现金流量表是公司财务报表中的一项重要财务报表，记录公司在一定期间内现金流量的进出情况。
现金流量表可以让投资者和股东了解到公司的财务状况，评估公司的经营能力、财务健康和未来发展前景。
现金流量表通常分为三部分：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
经营活动现金流量反映公司从日常经营中收到现金和支付现金的情况。
投资活动现金流量反映公司从投资活动中获得收入或支付现金的情况，如购买或出售资产。
筹资活动现金流量反映公司从筹资活动中获得的现金和支付的现金，如股权和债务融资。
现金流量表分析可以从以下几个方面入手：1.现金流量表余额变动的趋势分析分析公司现金流量表的历史数据，观察公司现金流量的趋势是上升还是下降，是否有波动。
如果经营活动现金流量趋势稳定，流入增长，说明公司的经营能力良好，财务状况健康；如果现金流量汇总表中的筹资活动和投资活动现金流量较高，可能会导致公司负债增加，当然如果是正负均衡，或者现金流量表余额大大增加也可能会暗示公司的财务状况稳定。
2.经营活动现金流量分析经营活动现金流量反映的是公司生产和销售商品或提供服务过程中的现金流入和流出状况。
正常情况下，公司的经营活动现金流量应该是稳定的。
如果经营活动现金流量出现了大幅波动，可能意味着公司遇到了经营问题，导致公司经营能力下降，或者公司要面临一些投资决策。
投资活动现金流量反映公司从投资活动中获得现金和支付现金的情况。
如果公司在一段时间内进行了大量投资活动，如购买新的机器设备或收购其他公司时，就有可能导致投资现金流量短暂的负向变化。
然而，如果公司的投资活动现金流量总体趋势稳定，并且公司的投资决策是有效的，这可能就是企业长期发展的好兆头。
筹资活动现金流量反映公司从股权和债务融资中获得的现金和支付的现金。
如果公司在一段时间内筹集到了大量的资金，就会反映在现金流量表上。
然而，这并不总是意味着这是一个好的现象。
如果公司的负债随着股权和债务融资增加，企业财务状况就可能变得更加脆弱。
现金流量表分析报告
现金流量表分析报告1. 引言现金流量表是一份重要的财务报表，用于记录和评估企业在特定期间内的现金流入和流出情况。
本文将通过分析现金流量表，深入了解企业的现金流量状况，并探讨其对企业经营的影响。
2. 现金流量表的基本结构现金流量表通常分为三大部分：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
每个部分都对应了企业在特定期间内的不同类型的现金流入和流出。
2.1 经营活动现金流量经营活动现金流量主要反映了企业日常经营所产生的现金流量。
这些现金流量包括销售收入、采购支付、员工工资、税收支付等。
通过分析经营活动现金流量，可以评估企业的盈利能力和经营效率。
2.2 投资活动现金流量投资活动现金流量主要反映了企业在特定期间内进行的投资活动所产生的现金流量。
这些现金流量包括购买或出售固定资产、收回或发放贷款、购买或出售股权等。
通过分析投资活动现金流量，可以了解企业的投资决策和资产配置情况。
2.3 筹资活动现金流量筹资活动现金流量主要反映了企业在特定期间内进行的融资活动所产生的现金流量。
这些现金流量包括发行或偿还债务、发行或回购股票等。
通过分析筹资活动现金流量，可以评估企业的融资能力和资本结构情况。
3. 现金流量表分析方法现金流量表分析可以从多个角度进行，以下是一些常用的分析方法：3.1 现金流量比率分析现金流量比率分析可以通过计算不同指标之间的比率，来评估企业的现金流量状况。
常用的现金流量比率包括经营活动现金净流量与净利润的比率、经营活动现金净流量与经营活动净收入的比率等。
这些比率能够揭示企业现金流量的来源和运用情况。
3.2 现金流量趋势分析现金流量趋势分析可以通过比较多个期间的现金流量表，来观察企业现金流量的变化趋势。
通过分析趋势，可以判断企业的现金流量是否稳定，以及是否存在潜在的风险和机会。
3.3 现金流量与利润分析现金流量与利润之间存在一定的关系。
通过比较企业的经营活动现金净流量和净利润，可以了解企业的盈利质量和现金流量状况。
现金流量表分析要点
现金流量表分析要点现金流量表是财务报表中的一项重要内容，通过反映企业在一定时期内现金的流入与流出情况，帮助投资者和管理者了解企业的现金运营状况以及现金筹资和投资活动的情况。
在进行现金流量表分析时，有几个主要要点需要关注。
一、现金流量表的结构现金流量表通常由三个部分组成：经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量。
这三个部分反映了企业在经营、投资和筹资方面的现金流量情况，分别用于描述企业的经营能力、投资效益和融资能力。
二、经营活动产生的现金流量经营活动产生的现金流量是指企业主营业务所形成的现金流量，是企业的核心经营活动带来的现金收入和现金支出的变化。
分析经营活动产生的现金流量，重点关注以下几个要点：1. 现金流入情况：主要关注销售商品、提供劳务所收到的现金，以及其他与主营业务有关的现金流入。
2. 现金流出情况：主要关注购买商品、接受劳务支付的现金，以及其他与主营业务有关的现金流出。
3. 现金流量净额：反映企业在经营活动中现金的净流入或净流出情况。
正值表示净流入，负值表示净流出。
三、投资活动产生的现金流量投资活动产生的现金流量是指企业进行投资活动所形成的现金流量，包括购买和出售固定资产、无形资产和其他长期资产等。
分析投资活动产生的现金流量，重点关注以下几个要点：1. 现金流入情况：主要关注出售固定资产、无形资产和其他长期资产所收到的现金，以及其他与投资活动有关的现金流入。
2. 现金流出情况：主要关注购买固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金，以及其他与投资活动有关的现金流出。
3. 现金流量净额：反映企业在投资活动中现金的净流入或净流出情况。
正值表示净流入，负值表示净流出。
四、筹资活动产生的现金流量筹资活动产生的现金流量是指企业进行筹资活动所形成的现金流量，包括吸收投资、借入资金和偿还债务等。
分析筹资活动产生的现金流量，重点关注以下几个要点：1. 现金流入情况：主要关注吸收投资和借入资金所收到的现金，以及其他与筹资活动有关的现金流入。
现金流量表的五项财务分析内容及注意事项【会计实务操作教程】
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量的比例较低，而且如果企业经营活动所取得的现金在满足了维持经营 活动正常运转所必须发生的支出后，其节余不能偿还债务，还必须向外 筹措资金来偿债的话，这说明企业已经陷入了财务困境，很难筹措到新 的资金。即使企业向外筹措到新的资金，但债务本金的偿还最终还取决 于经营活动的现金流量。
（五）多表并看， 现金流量与其他报表的有关项目结合进行分析 由于资产负债表、利润表和现金流量表有内在逻辑关系， 可以从另外 两张报表各项目的变动中寻找公司经营性现金流量增减的实质。因此， 阅读报表时应检查现金流量表中的“销售商品收到的现金”项目和利润 表中主营业务收入以及资产负债表中应收账款、应收票据、预收账款等 项目的对应关系； 检查现金流量表中“购买商品支付的现金”与利润表 中的主营业务成本， 资产负债表中存货、应付账款、应付票据、预付账 款等项目的对应关系； 重视“构建固定资产、无形资产和其他长期资产 所支付的现金”、“投资所支付的现金”与资产负债表中固定资产、在建 工程、长期投资的对应关系研究。同时也可以阅读财务报表附注， 了解 行业情况及公司相关背景， 加深对上市公司财务报表的理解， 进一步了 解企业的整体经营素质和管理水平。 二、对现金流量进行财务分析过程中需要注意的问题 第一，要注意从过程和结果的结合中来分析现金流量的变化。 在对现金流量进行分析的过程中，总是会遇到当期内的期末与期初在 现金净变化量方面确定问题。但是，对于任何一个企业来说，在确定当
（四）未来发展规模的潜力分析 企业要实现自身规模的不断扩大，就必须追加大量的长期资产，反映
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在现金流量表中即投资活动中的现金流出量要大幅度提高。无论是对内 投资的现金流出量，还是对外投资的现金流出量，它们的大幅度提高， 往往意味着一个新的投资机会和发展机遇的到来。除此之外，也可以将 投资活动与筹资活动所产生的现金流量联系起来，对企业未来发展状况 进行分析和考察。当投资活动中的现金净流出量与筹资活动中现金净流 入量在本期的数额都相当大时，说明该企业在保持内部经营稳定进行的 前提下，能够从外界筹集大笔资金用以扩大生产经营规模。
资产负债表与现金流量表的分析技巧
资产负债表与现金流量表的分析技巧资产负债表（balance sheet）和现金流量表（cash flow statement）是企业财务报表中最重要的两个部分。
通过对这两个报表的分析，可以帮助投资者和管理者更好地了解企业的财务状况和经营情况。
下面将介绍资产负债表和现金流量表的分析技巧，并分点列出详细步骤。
一、资产负债表的分析技巧1. 对比分析资产负债表按照特定日期列出了企业的资产、负债和所有者权益。
通过对比不同日期的资产负债表，可以了解企业在一段时间内的资产和负债变化情况，判断其财务状况的稳定性和发展趋势。
- 将不同期间的资产负债表放在一起，逐项进行对比，比较各项指标的变化情况。
- 着重关注主要资产和负债的变动情况，如货币资金、应收账款、存货以及借款、应付账款等。
- 计算负债和所有者权益占比，分析财务结构的合理性。
比如，长期负债占总负债的比重，所有者权益占净资产的比重等。
2. 比率分析比率分析可以进一步深入剖析企业的财务状况及健康度。
常见的比率包括：- 流动比率：流动资产与流动负债的比例，用于判断企业应对短期偿债能力。
通常建议流动比率大于1.2。
- 速动比率：除去存货后的流动资产与流动负债的比例，用于评估企业在短期紧急情况下的偿债能力。
- 资产负债率：总负债占总资产的比例，反映了企业的财务稳定性。
- 权益乘数：总资产占净资产的比例，反映了企业财务杠杆的程度。
- 应收账款周转率、存货周转率等，反映经营活动的效率水平。
二、现金流量表的分析技巧1. 综合分析现金流量表反映了企业在特定期间内现金流入和流出的情况，包括经营活动、投资活动和筹资活动的现金流量。
综合分析现金流量表，可以判断企业的现金流动情况及盈余能力。
- 关注现金流入的来源，如销售收现、投资回收等，以及现金流出的去向，如购买资产、支付贷款等。
- 分析现金流量变动的原因，例如经营活动现金流量的增减是否与销售额的变化相符。
- 着眼于自由现金流量（FCF），即经营活动产生的现金净流入。
投资者如何分析现金流量
投资者如何分析现金流量现金流量是企业日常运营中最重要的财务指标之一，对于投资者来说，了解企业的现金流量情况可以帮助他们做出更明智的投资决策。
本文将为投资者介绍如何分析现金流量，并提供一些常用的分析方法。
一、理解现金流量表现金流量表是一份展示企业现金收入和支出情况的财务报表。
它由三个部分组成：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
理解现金流量表的构成和各个部分的含义，是分析现金流量的基础。
1. 经营活动现金流量：反映企业日常经营活动带来的现金流入流出情况，如销售收入、采购成本、支付给员工的工资等。
2. 投资活动现金流量：反映企业投资项目带来的现金流入流出情况，比如购买固定资产、收回投资等。
3. 筹资活动现金流量：反映企业筹资活动带来的现金流入流出情况，如发行股票、借款等。
二、关键指标分析投资者可以通过计算和分析现金流量表中的一些关键指标，来直观地了解企业的现金流状况和运营能力。
1. 经营活动产生的现金流量净额：该指标反映了企业日常经营活动带来的现金流入和流出的净额，一般越高意味着企业运营状况越好。
2. 经营活动产生的现金流量与净利润的比率：通过将经营活动产生的现金流量净额与净利润进行对比，可以判断企业的盈利是否能转化为现金流入。
如果这个比率高于1，说明企业的现金流状况良好。
3. 现金流入比率和现金流出比率：投资者还可以计算出现金流入比率和现金流出比率，前者是经营活动产生的现金流入与总的现金流量的比例，后者是经营活动产生的现金流出与总的现金流量的比例。
这两个指标可以帮助投资者判断企业是更加依赖于现金流入还是现金流出。
三、与同行业对比分析了解企业的现金流量状况不仅要看具体数值，还需要和同行业的公司进行对比分析。
通过比较不同公司的现金流量指标，可以评估企业在行业中的地位和竞争力。
1. 现金流量与行业平均值对比：将企业的现金流量数据和同行业其他公司的平均值进行对比，可以了解企业在现金流量方面的表现是否优秀。
现金流量表分析要点
现金流量表分析要点现金流量表是财务报表中的重要一部分，它反映了企业在一定时期内现金流入和流出的情况，对于投资者和企业管理者来说，了解现金流量表的分析要点是非常重要的。
本文将围绕现金流量表的分析要点展开讨论，帮助读者更好地理解和运用现金流量表。
一、现金流量表的基本结构现金流量表主要由三个部分组成：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
其中，经营活动现金流量反映了企业日常经营活动产生的现金流入和流出情况；投资活动现金流量反映了企业进行投资所产生的现金流入和流出情况；筹资活动现金流量反映了企业筹资活动所产生的现金流入和流出情况。
二、经营活动现金流量的分析要点经营活动现金流量是企业最重要的现金流量来源，对于投资者和企业管理者来说，了解经营活动现金流量的分析要点至关重要。
1. 现金流入方面，应重点关注销售商品、提供劳务所收到的现金，这反映了企业的主营业务收入情况；此外，还要关注其他与经营活动有关的现金流入，如收到的利息、租金等。
2. 现金流出方面，应重点关注购买商品、接受劳务支付的现金，这反映了企业的主营业务支出情况；此外，还要关注其他与经营活动有关的现金流出，如支付的工资、采购原材料等。
3. 经营活动现金净流量是评估企业运营状况的重要指标，正值表示现金流入大于流出，反之表示现金流出大于流入。
投资者和企业管理者可以通过对经营活动现金净流量的分析，判断企业经营业绩的好坏。
三、投资活动现金流量的分析要点投资活动现金流量反映了企业进行投资活动所产生的现金流入和流出情况，对于投资者和企业管理者来说，了解投资活动现金流量的分析要点有助于评估企业的投资决策和资本运作情况。
1. 现金流入方面，应重点关注出售长期资产、处置子公司等所收到的现金，这反映了企业进行资产处置所获得的现金流入情况。
2. 现金流出方面，应重点关注购买长期资产、投资子公司等所支付的现金，这反映了企业进行投资所产生的现金流出情况。
3. 投资活动现金净流量是评估企业投资活动的效果的重要指标，正值表示现金流入大于流出，反之表示现金流出大于流入。
投资现金流量分析
投资现金流量分析投资现金流量分析是对公司投资活动中现金流入和流出的情况进行评估和分析的过程。
通过对投资现金流量的分析，可以帮助投资者了解公司的资本支出、投资回报以及未来的现金流情况。
本文将从投资现金流量的概念、重要性、分析方法和案例分析等方面进行详细讨论。
一、投资现金流量的概念和重要性1.评估资本支出：通过投资现金流量分析，可以准确评估公司的资本支出情况，帮助投资者了解公司的投资规模和投资效果。
2.预测未来现金流：投资现金流量分析可以给出未来现金流的趋势和预测，帮助投资者做出合理的投资决策。
3.衡量投资回报：通过对投资现金流量的分析，可以计算投资回报率，从而评估投资的收益与风险。
二、投资现金流量分析的方法a.现金流入情况：分析公司的经营活动现金流入情况，包括销售收入、投资收益等方面的现金流入。
b.现金流出情况：分析公司的经营活动现金流出情况，包括采购成本、人员薪酬等方面的现金流出。
c.现金流量净额：计算公司的现金流量净额，即现金流入减去现金流出的金额。
2.投资回报率分析：投资回报率是衡量投资效果的指标之一、通过计算投资回报率，可以了解公司的投资回报情况。
投资回报率的计算公式为：投资回报率=（投资利润/投资金额）*100%。
3.现金流量贴现评估：现金流量贴现评估是一种通过折现现金流量的方法，计算投资项目的净现值和内部收益率，从而衡量投资项目的价值和收益。
现金流量贴现评估的方法包括净现值法和内部收益率法。
三、案例分析以公司为例进行投资现金流量分析。
年份，现金流入，现金流出------，----------，----------2024，500万，200万2024，600万，250万2024，700万，300万通过对上述数据的分析，可以得出以下结论：1.公司的投资现金流量呈逐年增长的趋势，说明公司的投资规模在不断扩大。
2.公司的投资回报率也呈逐年增长的趋势，说明投资效果在逐渐提高。
3.公司的现金流量净额也在逐年增加，说明公司的现金流情况良好。
现金流量表分析要点
现金流量表分析要点现金流量表是财务报表中的一种重要工具，用于展示企业在特定期间内现金流入和流出的情况。
通过对现金流量表的分析，可以为投资者、债权人和管理层提供关于企业的经营效益和财务稳定性的重要信息。
以下是现金流量表分析的要点。
1. 现金流量表的结构现金流量表通常分为三大部分：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
经营活动现金流量包括与核心业务相关的现金流入和流出；投资活动现金流量涉及到与资产和投资相关的现金交易；筹资活动现金流量则与公司的融资和债务偿还有关。
2. 经营活动现金流量的分析经营活动现金流量是评估企业经营状况的关键指标。
正常情况下，经营活动现金流量应该是正值，表明企业的经营活动能够产生足够的现金流入。
如果经营活动现金流量为负值，可能意味着企业的经营效益不佳或存在经营风险。
3. 投资活动现金流量的分析投资活动现金流量主要反映了企业在购买和出售资产方面的现金收支情况。
投资活动现金流量的正值表示企业增加了固定资产或进行了投资，而负值表示企业处置了固定资产或投资减少。
通过分析投资活动现金流量，可以了解企业的资本投资动态以及未来的发展趋势。
4. 筹资活动现金流量的分析筹资活动现金流量主要涉及企业的融资和债务偿还。
融资活动的正值表示企业通过股票发行、债券发行或贷款等方式增加了现金流入；而债务偿还的正值表示企业偿还了债务，降低了负债风险。
筹资活动现金流量的分析可以帮助我们评估企业的融资能力和负债状况。
5. 现金流量的趋势分析除了分析各个现金流量项目的数值外，还应注意比较不同期间的现金流量变化趋势。
通过对现金流量的趋势分析，可以判断企业的运营状况、投资策略以及融资活动的稳定性。
例如，连续多期的经营活动现金流量为正值，且呈逐年增长的趋势，可能意味着企业的盈利能力和经营效果逐渐改善。
6. 现金流量表与其他财务指标的综合分析现金流量表应该综合考虑其他财务指标，如利润表和资产负债表，进行综合分析。
现金流量表的分析技巧及要注意的问题
现金流量表的分析技巧及要注意的问题现金流量表作为财务报表中的重要一部分，对于企业的经营状况及未来发展趋势的分析具有重要意义。
本文将介绍现金流量表的分析技巧，并指出在进行分析时需要注意的问题。
一、现金流量表的基本概念与分类现金流量表是反映企业现金收入与支出情况的财务报表，分为经营活动、投资活动和筹资活动三个部分。
其中，经营活动包括与日常运营相关的现金流量，投资活动反映投资支出和收益，筹资活动则涉及到企业的融资和偿债。
二、现金流量表的分析技巧1. 关注经营活动现金流量企业的经营活动现金流量反映了其日常运营是否健康，可以通过经营活动现金流量净额的变化判断企业的盈利能力和现金流量状况。
通常，正常经营活动现金流量净额为正值，表明企业的主营业务处于正常运营状态。
2. 比较净利润与经营活动现金流量净额净利润是企业财务报表中的重要指标，而经营活动现金流量净额则反映了企业实际创造的现金流入流出情况。
通过对比两者的差异，可以判断企业的盈利质量及资金变现能力。
若净利润高于经营活动现金流量净额，则意味着企业存在较多的非现金项目，需要进一步分析其成因。
3. 注意现金流量变动趋势分析现金流量表时，需要关注各项现金流量变动的趋势。
如果某一项现金流量持续增加，可能意味着企业正在扩大业务或者投资项目，可作为未来发展的参考。
相反，如果某一项现金流量出现持续减少，需要进一步分析原因，避免潜在的经营风险。
4. 比较不同期间的现金流量表通过比较不同期间的现金流量表，可以了解企业现金流量的动态变化并识别潜在问题。
对比不同期间的数据能够揭示出企业经营状况的变化趋势，及时发现存在的问题并采取相应的措施。
三、现金流量表分析中需注意的问题1. 细节数据的查证在进行现金流量表分析时，需要对各项数据进行仔细查证，确保数据的准确性。
任何一个错误的数据都可能导致对企业现金流量状况的误判。
2. 注意非现金项目的处理现金流量表中存在一些非现金项目，如计提的折旧、摊销等。
现金流量表项目解读与分析
现金流量表项目解读与分析一、引言现金流量表是财务会计报表的重要组成部分，它反映了企业现金及现金等价物的流入和流出情况，对于投资者、债权人和财务分析师来说，对现金流量表的解读与分析至关重要。
本文将针对现金流量表的各项项目进行解读和分析，以帮助读者更好地理解企业的现金流量状况。
二、现金流量表项目解读1. 经营活动现金流量经营活动现金流量是衡量企业经营能力的重要指标，它反映了企业销售产品或提供服务所获得的现金流入情况。
一般而言，企业的经营活动现金流量越高，代表其盈利能力越强。
需要关注的是，在解读经营活动现金流量时，应注意与销售收入和净利润之间的关系，确保现金流量的稳定性和真实性。
2. 投资活动现金流量投资活动现金流量反映了企业投资和处置固定资产、无形资产以及其他长期资产所产生的现金流入和流出情况。
该项目的解读主要关注企业对固定资产的投资情况，以及资产的净流入或净流出情况。
较高的投资活动现金流量通常暗示企业的扩张和发展能力较强。
3. 筹资活动现金流量筹资活动现金流量涉及到企业从股东及债权人处筹集资金以及偿还债务所产生的现金流入和流出情况。
筹资活动现金流量的解读主要包括股权融资和债务融资的情况，需要关注企业融资的方式和规模，以及偿还债务的能力，以评估企业的财务稳定性和偿债能力。
三、现金流量表项目分析1. 经营活动现金流量净额与销售收入之间的关系经营活动现金流量净额与销售收入之间的比例可以评估企业的盈利质量。
如果净额与销售收入之间的比例较低，可能表示企业的销售收入中存在较多的非现金交易，需要进一步分析企业的收款周期和应收账款情况。
2. 投资活动现金流量净额与固定资产投资之间的关系投资活动现金流量净额与固定资产投资之间的比例可以评估企业的投资效益。
如果净额与固定资产投资之间的比例较高，可能表示企业对于资产的配置和利用较为高效，具有较好的投资回报率。
3. 筹资活动现金流量净额与股权融资和债务融资之间的关系筹资活动现金流量净额与股权融资和债务融资之间的比例可以评估企业的融资结构和资本结构。
现金流量表分析，可以从这五个方面进行
现金流量表分析，可以从这五个方面进行和100000+大财务行业精英交流共进-1-对现金流量表的理解第一，现金流量表是对资产负债表、利润表反映企业价值时过分注重净资产、净利润的校正；第二，企业的价值实现不仅体现在利润的高低上，也体现在现金流上；第三，现金流的水平能够反映企业实现价值能力的高低；第四，经营活动、投资活动、筹资活动的现金净流量能反映企业的经营状况。
如果公司经营状况正常，经营活动产生的现金流量应占主要部分；相反，要是投资活动产生的现金流量占有的比重大，表明公司主业处于萧条状态；要是筹资活动产生的现金流量大，要么是公司处于扩张期，如发行新股、债券，要么是公司生计困难，借钱度日。
-2-现金流量表的内容根据企业现金流量的来源，现金流量可以分为经营活动产生的现金流量、投资活动产生的现金流量和筹资活动产生的现金流量这三大类，具体内容如下：（一）经营活动产生的现金流量流入量1.销售商品、提供劳务收到的现金2.收到税费返还3.收到的其他与经营活动有关的现金流出量1.购买商品、接受劳务支付的现金2.支付给职工对职工支付的现金3.支付的各项税费4.支付的其他与经营活动有关的现金（二）投资活动产生的现金流量流入量1.收回投资所收到的现金2.取得投资收益收到的现金3.处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额4.处置子公司及其他营业单位收到的现金净额5.收到的其他与投资活动有关的现金流出量1.购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金2.投资所支付的现金3.取得子公司及其他营业单位支付的现金净额4.支付的其他与投资活动有关的现金（三）筹资活动产生的现金流量流入量1.吸收投资所收到的现金2.取得借款所收到的现金3.收到的其他与筹资活动有关的现金流出量1.偿还债务所支付的现金2.分配股利或利润或偿付利息所支付的现金3.支付的其他与筹资活动有关的现金以上三部分内容就构成了现金流量表的主体部分-3-现金流量表的分析具体来说，现金流量表的分析可从以下五个方面进行：1、流入、流出原因的分析现金流量表将现金流量划分为经营活动、投资活动和筹资活动所产生的现金流量，并按现金的流入、流出项目分别反映，有利于报表使用者对其流动原因进行分析。
现金流量表的分析技巧
现金流量表的分析技巧现金流量表是企业财务报表的重要组成部分，它能够反映企业一段时间内的现金收入和支出状况，帮助投资者和管理层了解企业的经营活动是否健康，是否具有盈利能力。
以下将详细介绍现金流量表的分析技巧，帮助读者更好地理解和应用这一工具。
一、理解现金流量表的基本结构1.现金流量表的三大部分：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
2.经营活动现金流量包括经营性现金流入和现金流出，如销售收款、购买货物支付。
3.投资活动现金流量包括投资性现金流入和现金流出，如购买固定资产支付、处置固定资产收入。
4.筹资活动现金流量包括筹资性现金流入和现金流出，如发行债券收到的现金、偿还债务支付的现金。
二、分析经营活动现金流量1.关注销售收款情况，观察现金流入的趋势及比例。
2.注意经营活动现金流出的项目，如原材料采购、劳动力成本等，判断经营成本控制情况。
3.计算经营活动现金净额，用来评估企业的现金流量是否来源于其经营活动。
三、分析投资活动现金流量1.观察投资活动现金流入的项目，如资产处置收入，判断投资回报情况。
2.关注投资活动现金流出的项目，如购买固定资产、投资子公司等，判断企业的扩张和投资规模。
3.计算投资活动现金净额，了解企业的资本支出和资本收回情况。
四、分析筹资活动现金流量1.关注筹资活动现金流入的项目，如发行债券或股票所收到的现金，判断企业的融资能力。
2.留意筹资活动现金流出的项目，如偿还债务、分红等，判断企业的偿债能力和利润分配情况。
3.计算筹资活动现金净额，了解企业筹资活动对现金流量的影响。
五、综合分析现金流量表1.比较不同期间的现金流量表，观察同比和环比变化，分析趋势和波动情况。
2.计算现金流量比率，如经营活动现金净额占净利润比例，投资活动现金净额占投资收益比例等，评估企业的现金流动性和盈利能力。
六、注意现金流量表的局限性1.现金流量表只能反映过去一段时间内的现金流入和流出情况，不能预测未来的现金流量。
现金流量表的解读与分析
现金流量表的解读与分析现金流量表是财务报表的重要组成部分，用于反映企业在一定时期内现金和现金等价物的流入与流出情况，帮助投资者和管理者分析企业的资金状况和经营活动的现金收支情况。
本文将从现金流量表的基本结构和内容、解读现金流量表的方法以及分析现金流量表的重要性和注意事项等方面进行论述。
一、现金流量表的基本结构和内容现金流量表主要分为三个部分：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
1. 经营活动现金流量经营活动现金流量是反映企业日常经营活动产生的现金流入和流出情况，包括销售产品、提供劳务收到的现金、购买原材料、支付职工薪酬、支付税费等现金支付。
2. 投资活动现金流量投资活动现金流量是指企业进行投资活动所产生的现金流入和流出情况，包括购买和出售固定资产、购买和出售子公司、收回投资等现金流量。
3. 筹资活动现金流量筹资活动现金流量是指企业进行筹资活动所产生的现金流入和流出情况，包括发行股票、取得借款、偿还借款等现金流量。
二、解读现金流量表的方法解读现金流量表需要从净利润、经营活动、投资活动和筹资活动四个方面进行分析。
1. 净利润净利润是财务报表中的核心指标，现金流量表通过调整净利润来反映企业的实际现金收入和支出情况。
如果净利润和经营活动现金流量净额相差较大，说明企业在运营中存在较多的非现金项目，需要注意经营的真实性。
2. 经营活动现金流量净额经营活动现金流量净额是反映企业经营活动现金收入和支出的真实状况。
正值表示经营活动现金流入大于流出，说明企业盈利和销售能力较好；负值表示经营活动现金流入小于流出，可能表示企业经营不善。
3. 投资活动现金流量净额投资活动现金流量净额反映了企业投资活动的现金收入和支出情况。
正值表示企业在投资活动中取得现金流入大于流出，可能表示企业具备良好的投资回报能力；负值则相反。
4. 筹资活动现金流量净额筹资活动现金流量净额反映了企业筹资活动的现金收入和支出情况。
正值表示企业通过筹资活动获得现金流入大于流出，反之则相反。
现金流量表分析的要点与技巧
现金流量表分析的要点与技巧现金流量表是财务报表中的一种重要工具，用于记录一个企业在一定时期内的现金流动情况。
通过对现金流量表的分析，可以帮助企业及投资者了解企业的现金收入和支出情况，评估其盈利能力、偿债能力和经营状况。
本文将介绍现金流量表分析的要点与技巧，帮助读者更好地理解和运用现金流量表。
一、现金流量表的基本结构现金流量表通常分为经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量三个部分。
其中，经营活动现金流量用于体现企业正常经营活动产生的现金流入和流出情况，投资活动现金流量则记录企业投资活动产生的现金收入和支出情况，筹资活动现金流量则反映企业筹资活动的现金流量变动情况。
二、现金流量表的关键指标1. 经营活动产生的现金流量净额（Operating Cash Flow, CFO）经营活动产生的现金流量净额是现金流量表中最核心的指标之一，它反映了企业正常业务运营所产生的现金流入和流出情况。
CFO值为正数表明企业的经营活动产生了现金流入，为负数则表示经营活动产生了现金流出。
2. 投资活动产生的现金流量净额（Investing Cash Flow, CFI）投资活动产生的现金流量净额是指企业进行投资活动所产生的现金流入和流出情况。
当企业进行投资活动时，如购买固定资产、股权投资等，会产生现金流出；而出售固定资产、收回股权投资等则会产生现金流入。
3. 筹资活动产生的现金流量净额（Financing Cash Flow, CFF）筹资活动产生的现金流量净额是指企业进行筹资活动所产生的现金流入和流出情况。
例如，企业发行债券、股票融资等会产生现金流入，而偿还债务、派发红利等则会产生现金流出。
三、现金流量表分析的要点与技巧1. 季度对比分析通过对不同季度的现金流量表进行对比分析，可以了解企业在不同时期的现金流动情况。
对比分析可以帮助判断企业的现金流量是否具有季节性特征，是否存在周期性波动等。
2. 同行业对比分析将企业的现金流量表与同行业的公司进行对比分析，可以评估企业在行业中的现金流量表现。
投资项目的现金流量分析
投资项目的现金流量分析投资项目的现金流量分析是评估投资项目可行性的一项重要工作，通过对项目的现金流入和现金流出进行分析，可以帮助投资者对项目的盈利能力、偿债能力和投资回报进行评估，并决策是否进行投资。
本文将从收入、支出和净现金流量三个角度进行投资项目的现金流量分析。
首先，收入是指项目从销售产品或提供服务等方面获得的现金流入。
在进行现金流量分析时，需要将项目的销售额和销售成本进行预测，并结合税费等因素对净收入进行修正。
此外，还需要考虑项目可能获得的非经常性收入，如政府补贴、赔偿款等。
通过对项目收入的分析，可以评估项目的盈利能力，从而判断是否值得进行投资。
其次，支出是指项目在运营过程中需要支付的各项费用。
支出包括人工成本、原材料采购费、设备折旧费、房租、水电费等各项费用。
在进行现金流量分析时，需要将这些支出进行日常支出和一次性支出的区分，并进行项目周期内的现金流出额度的预测。
通过对项目支出的分析，可以评估项目的偿债能力，即项目是否有足够的现金流量来支付日常运营费用并进行偿债。
最后，净现金流量是指项目期间实际获得的现金流入减去现金流出的差额。
净现金流量可以通过现金流量表进行计算。
净现金流量的正负值反映了项目的盈利能力和现金流动性。
如果净现金流量为正值，表示项目在运营期间可以获得足够的现金流入以支付日常运营费用和偿债；如果净现金流量为负值，表示项目在运营期间无法获得足够的现金流入以支付费用和偿债，需考虑项目的可行性。
除了上述三个维度的现金流量分析外，还可以通过计算投资回收期（IRR）、净现值（NPV）、内部收益率（ROI）等指标来评估投资项目的效益。
投资回收期是指项目投资后能够收回投资的时间，净现值是指项目现金流入和现金流出的现值之差，内部收益率是指项目的回报率。
通过这些指标的分析，可以更全面地评估项目的投资回报和风险。
总结起来，投资项目的现金流量分析是评估投资项目可行性的重要工作，可以通过对收入、支出和净现金流量的分析，综合评估项目的盈利能力、偿债能力和投资回报，并参考投资回收期、净现值和内部收益率等指标进行决策。
现金流量表分析的关键指标
现金流量表分析的关键指标现金流量表是财务报表中的重要组成部分，它反映了一个企业在一定时期内现金的流入和流出情况。
通过对现金流量表的分析，可以帮助投资者、管理者和利益相关者更好地了解企业的财务状况和经营情况。
本文将重点讨论现金流量表中的关键指标，以及它们在分析中的作用。
1. 经营活动现金流量净额经营活动现金流量净额是现金流量表中最重要的指标之一，它反映了企业经营活动所产生的现金流入和流出的净额。
正常情况下，经营活动现金流量净额应该是正值，表示企业的经营状况良好。
如果经营活动现金流量净额为负值，可能意味着企业的经营活动不利或存在经营风险。
2. 投资活动现金流量净额投资活动现金流量净额反映了企业在一定时期内进行投资活动所产生的现金流入和流出的净额。
这些投资活动包括购买和出售固定资产、投资其他企业等。
如果投资活动现金流量净额为正值，表示企业进行了一定的投资，有可能是为了扩大生产规模或进一步发展业务。
如果投资活动现金流量净额为负值，可能意味着企业减少了投资，有可能是因为市场环境不好或者企业战略调整。
3. 筹资活动现金流量净额筹资活动现金流量净额反映了企业在一定时期内进行筹资活动所产生的现金流入和流出的净额。
这些筹资活动包括借款、发行债券、发行股票等。
正常情况下，筹资活动现金流量净额为正值，表示企业获得了一定的筹资，有可能是为了扩大业务或进行新项目的投资。
如果筹资活动现金流量净额为负值，可能意味着企业偿还了债务或者进行了股份回购等操作。
4. 自由现金流量自由现金流量是现金流量表中一个重要的指标，它反映了企业在一定时期内可用于分配给股东和债权人的现金流量。
自由现金流量的计算方法是经营活动现金流量净额减去资本支出。
正常情况下，自由现金流量应该是正值，表示企业有足够的现金流量用于分配给股东和债权人。
如果自由现金流量为负值，可能意味着企业的资本支出超过了经营活动所产生的现金流入。
5. 现金及现金等价物余额现金及现金等价物余额反映了企业在一定时期内的现金储备情况。
现金流量表的分析技巧及要注意的问题分析
现金流量表的分析技巧及要注意的问题分析现金流量表是财务报表中的一个重要组成部分，它反映了一个企业特定时期内的现金流入和流出情况，对于评估企业的财务健康状况、经营活动的稳定性和流动性具有重要意义。
本文将介绍现金流量表的分析技巧，并讨论在进行分析时需要注意的问题。
一、现金流量表的基本结构现金流量表通常分为三大类：经营活动、投资活动和筹资活动。
其中，经营活动包括销售商品和提供劳务所收到的现金、支付给员工以及供应商的现金、支付的利息和税费等现金流量；投资活动包括购买和出售长期资产、子公司收到的现金、涉及到的贷款等现金流量；筹资活动包括发行股票、债券等融资活动所产生的现金流量。
现金流量表的分析应从以下几个方面展开。
二、经营活动现金流量的分析经营活动现金流入主要包括销售商品和提供劳务所收到的现金。
分析时可以关注以下几个指标：1. 销售现金净额：即销售商品和提供劳务所收到的现金减去与销售相关的现金支付。
这一指标反映了企业的经营业绩，对于评估企业的盈利能力具有重要意义。
2. 运营现金流入比例：将销售现金净额与企业销售收入进行比较，可以计算出运营现金流入比例，用以评估企业的现金回笼能力。
3. 经营活动现金流与经营利润的关系：将经营活动现金流净额与经营利润进行对比，可以分析企业盈利质量和经营活动的现金流动性。
三、投资活动和筹资活动现金流量的分析投资活动和筹资活动现金流的分析主要关注以下几个方面：1. 资本支出：投资活动现金流主要体现在购置和出售长期资产上，通过分析资本支出的规模和比例，可以判断企业的投资策略和未来发展规划。
2. 资本运营比率：将投资活动现金流与经营活动现金流进行比较，计算出资本运营比率，可以评估企业资本运营的效率。
3. 筹资活动对现金流的影响：筹资活动现金流主要体现在股东投入、债务融资和股利支付等方面。
分析筹资活动对现金流的影响，可以揭示企业的融资能力和股东回报情况。
四、注意的问题分析在进行现金流量表分析时，需要注意以下几个问题：1. 数据的真实性和准确性：分析师应仔细核对现金流量表所载数据的真实性和准确性，避免因数据错误导致的分析误差。
从投资者分析财务报告(3篇)
第1篇随着我国市场经济体制的不断完善，企业间的竞争日益激烈，投资者对企业的关注程度也越来越高。
财务报告是企业对外展示其财务状况、经营成果和现金流量等方面信息的重要载体。
投资者通过对财务报告的分析，可以全面了解企业的经营状况、盈利能力和风险水平，为投资决策提供依据。
本文将从投资者视角出发，探讨如何分析财务报告。
一、财务报告概述财务报告是企业按照国家统一的会计准则和制度编制的，用于反映企业财务状况、经营成果和现金流量等方面的信息。
主要包括资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益变动表等。
1. 资产负债表：资产负债表反映了企业在一定时点上的资产、负债和所有者权益的状况。
资产是企业拥有的经济资源，负债是企业对外承担的债务，所有者权益是企业所有者对企业净资产的所有权。
2. 利润表：利润表反映了企业在一定会计期间内的收入、费用和利润的实现情况。
收入是企业日常经营活动中形成的经济利益，费用是企业为取得收入而发生的成本，利润是收入减去费用后的余额。
3. 现金流量表：现金流量表反映了企业在一定会计期间内的现金和现金等价物的流入和流出情况。
现金流量表分为经营活动、投资活动和筹资活动三个部分。
4. 所有者权益变动表：所有者权益变动表反映了企业在一定会计期间内所有者权益的变动情况，包括所有者投入和减少的资本、利润分配、其他综合收益等。
二、投资者分析财务报告的要点1. 盈利能力分析盈利能力是企业经营成果的重要体现，投资者关注企业的盈利能力主要是为了评估其投资回报。
以下是从投资者视角分析盈利能力的几个要点：（1）毛利率：毛利率是企业在销售收入中扣除销售成本后的利润率，反映了企业的成本控制能力。
投资者应关注毛利率的变化趋势，以判断企业的盈利能力是否稳定。
（2）净利率：净利率是企业在扣除所有费用后的利润率，反映了企业的综合盈利能力。
投资者应关注净利率的变化趋势，以判断企业的盈利能力是否持续增长。
（3）净资产收益率（ROE）：净资产收益率是企业在扣除所有费用后，净利润与净资产的比例。
如何分析企业现金流量表
如何分析企业现金流量表企业现金流量表是一份重要的财务报表，反映了企业在一定时期内的现金流入和现金流出情况，对于了解企业的现金流动情况以及其经营状况具有重要意义。
本文将介绍如何分析企业现金流量表。
一、现金流量表的结构企业现金流量表通常分为三个部分：经营活动现金流量、投资活动现金流量和筹资活动现金流量。
其中，经营活动现金流量表明了企业在日常经营过程中产生的现金流入和流出情况；投资活动现金流量表明了企业在投资方面的现金流动情况；筹资活动现金流量表明了企业为筹集资金所进行的现金流动情况。
二、经营活动现金流量分析经营活动现金流量表反映了企业日常经营活动中的现金流动情况，是分析企业经营状况的重要依据。
通过对经营活动现金流量进行分析，可以了解企业的经营能力、盈利能力和现金流动能力。
1. 经营能力分析经营活动现金流量表中的营业收入和净利润反映了企业的经营能力。
若现金流量从经营活动中正数为主，即现金流入大于现金流出，说明企业的经营能力较强；若现金流量从经营活动中负数为主，即现金流出大于现金流入，说明企业的经营能力较弱，可能存在经营风险。
2. 盈利能力分析现金流量表中的净利润与经营活动现金流量净额的差异反映了企业的非现金项目，如折旧、摊销等，这些项目对企业的盈利能力产生影响。
通过比较净利润和经营活动现金流量净额的差异，可以判断企业是否存在盈利虚高或者虚亏。
3. 现金流动能力分析经营活动现金流量表中的经营活动现金净流量与净资产的比率反映了企业的现金流动能力。
这一比率越高，说明企业在经营活动中产生的现金流入较多，具备更好的现金储备能力，利润转化为现金的能力也更强。
三、投资活动现金流量分析投资活动现金流量表反映了企业在一定时期内进行的投资活动，如购买固定资产、购买股权等。
通过对投资活动现金流量进行分析，可以了解企业的投资状况和资本运作情况。
1. 资本开支分析投资活动现金流量表中的购建固定资产、无形资产和其他长期资产的现金流量表明了企业在一定时期内的资本开支情况。
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投资者如何分析现金流量表？总体分析现金流量结构，认定企业生命周期所在阶段现金流量结构十分重要，总量相同的现金流量在经营活动、投资活动、筹资活动之间分布不同，则意味着不同的财务状况。
一般情况下：1、当经营活动现金净流量为负数，投资活动现金净流量为负数，筹资活动现金净流量为正数时，表明该企业处于产品初创期。
在这个阶段企业需要投入大量资金，形成生产能力，开拓市场，其资金来源只有举债、融资等筹资活动。
2、当经营活动现金净流量为正数，投资活动现金净流量为负数，筹资活动现金净流量为正数时，可以判断企业处于高速发展期。
这时产品迅速占领市场，销售呈现快速上升趋势，表现为经营活动中大量货币资金回笼，同时为了扩大市场份额，企业仍需要大量追加投资，而仅靠经营活动现金流量净额可能无法满足所需投资，必须筹集必要的外部资金作为补充。
3、当经营活动现金净流量为正数，投资活动现金净流量为正数，筹资活动现金净流量为负数时，表明企业进入产品成熟期。
在这个阶段产品销售市场稳定，已进入投资回收期，但很多外部资金需要偿还，以保持企业良好的资信程度。
4、当经营活动现金净流量为负数，投资活动现金净流量为正数，筹资活动现金净流量为负数时，可以认为企业处于衰退期。
这个时期的特征是：市场萎缩，产品销售的市场占有率下降，经营活动现金流入小于流出，同时企业为了应付债务不得不大规模收回投资以弥补现金的不足。
分析现金流量变动，预测各种风险从现金及现金等价物净增加额的增减趋势，可以分析被投资单位未来短时间内潜藏的风险因素。
当现金及现金等价物净增加额为正数时有以下几种可能性：①经营活动现金流入绝对大于现金流出，并有较大额度积累，完全可以对外投资或归还到期债务，这时被投资单位财务状况良好，投资风险较小。
②经营活动正常，对外投资得到高额回报，暂时不需要外部资金，为减少资金占用，归还银行借款，偿付债券本息，这也表明被投资单位有足够的经营能力和获利能力，是对其投资的最佳时机。
③经营持续稳定，投资项目成效明显但未到投资回收高峰，企业信誉良好，外部资金亦不时流入，证明被投资单位风平浪静、成熟而平稳地持续经营，没什么大的投资风险。
④经营每况愈下，不得不尽力收回对外投资，同时大额度筹集维持生产所需的资金，说明被投资单位将面临必然的财务风险。
当现金及现金等价物净增加额为负数时可能是：①经营正常、投资和筹资亦无大的起伏波动，企业仅靠期初现金余额维持财务活动，即出现经营活动、投资活动和筹资活动现金流量都为负数，这时需要详细分析被投资单位现金流入和现金流出的具体内容。
②现金净流量总额出现负增长，现金流量内部结构呈现的升降规律与前述分析生命周期相同，可比照预测被投资单位的风险程度。
作为会计报表主表，现金流量表应结合其他两张报表分析，才具有有用性。
一、分析企业投资回报率。
有关指标是：（一）现金回收额（或剩余现金流量）。
计算公式为：经营活动现金净流量-偿付利息支付的现金。
该指标相当于净利润指标，可用绝对数考核。
分析时，应注意经营活动现金流量中是否有其他不正常的现金流入和流出。
如果是企业集团或总公司对所属公司进行考核，可根据实际收到的现金进行考核。
如：现金回收额=收到的现金股利或分得的利润+收到的管理费用+收到的折旧+收到的资产使用费和场地使用费。
（二）现金回收率。
计算公式为：现金回收额/投入资金或全部资金。
现金回收额除以投入资金，相当于投资报酬率，如除以全部资金，则相当于资金报酬率。
二、分析企业短期偿债能力。
分析企业短期偿债能力主要是看企业的实际现金与流动负债的比率。
即：期末现金和现金等价物余额/流动负债。
由于流动负债的还款到期日不一致，这一比率一般在0.5至1之间。
三、分析经营活动现金净流量存在的问题。
（一）分析经营活动现金净流量是否正常。
在正常情况下，经营活动现金净流量>财务费用+本期折旧+无形资产递延资产摊销+待摊费用摊销。
计算结果如为负数，表明该企业为亏损企业，经营的现金收入不能抵补有关支出。
（二）分析现金购销比率是否正常。
现金购销比率=购买商品接受劳务支付的现金/销售商品出售劳务收到的现金。
在一般情况下，这一比率应接近于商品销售成本率。
如果购销比率不正常，可能有两种情况：购进了呆滞积压商品；经营业务萎缩。
两种情况都会对企业产生不利影响。
（三）分析营业现金回笼率是否正常。
营业现金回笼率=本期销售商品出售劳务收回的现金/本期营业收入*100%。
此项比率一般应在100%左右，如果低于95%，说明销售工作不正常；如果低于90%，说明可能存在比较严重的虚盈实亏。
（四）支付给职工的现金比率是否正常。
支付给职工的现金比率=用于职工的各项现金支出/销售商品出售劳务收回的现金。
这一比率可以与企业过去的情况比较，也可以与同行业的情况比较，如比率过大，可能是人力资源有浪费，劳动效率下降，或者由于分配政策失控，职工收益分配的比例过大；如比率过小，反映职工的收益偏低。
四、分析企业固定付现费用的支付能力。
固定付现费用支付能力比率=（经营活动现金注入-购买商品接受劳务支付的现金-支付各项税金的现金）/各项固定付现费用。
这一比率如小于1，说明经营资金日益减少，企业将面临生存危机。
可能存在的问题是：经营萎缩，收入减少；资产负债率高，利息过大；投资失控，造成固定支出膨胀；企业富余人员过多，有关支出过大。
五、分析企业资金来源比例和再投资能力。
（一）企业自有资金来源=经营活动现金净流量+吸收权益性投资收到的现金+投资收回的现金-分配股利或利润支付的现金-支付利息付出的现金。
（二）借入资金来源=发行债券收到的现金+各种借款收到的现金。
（三）借入资金来源比率=借入资金来源/（自有资金来源+借入资金来源）*100%。
（四）自有投资资金来源比率=自有投资资金来源/投资活动现金流出*100%。
自有资金来源比率，反映企业当年投资活动的现金流出中，有多少是自有的资金来源。
在一般情况下，企业当年自有投资资金来源在50%以上，投资者和债权人会认为比较安全。
在日益崇尚“现金至尊”的现代理财环境中，现金流量表分析对信息使用者来说显得更为重要。
这是因为现金流量表可清楚反映出企业创造净现金流量的能力，更为清晰地揭示企业资产的流动性和财务状况。
一、现金流量的结构分析现金流量结构分析包括流入结构、流出结构和流入流出比例分析，下面以深圳市某股份有限公司(以下简称M公司)1998年年报(报表数据从略)为例加以说明。
现金流量表分析的首要任务是分析各项活动谁占主导，如M 公司现金总流入中经营性流入占40.76%，投资流入占19.9%，筹资流入占39.34%，说明经营活动占有重要地位，筹资活动也是该企业现金流入来源的重要方面。
1.流入结构分析由于经营、投资和筹资活动均能带来现金流入，因此，就应着重分析流入结构。
在公司经营活动流入中，主要业务销售收入带来的流入占8 6.6%，增值税占12.39%，由此反映出该公司经营属于正常；投资活动的流入中，股利流入为0，投资收回和处置固定资产带来的现金流入占到100%，说明公司投资带来的现金流入全部是回收投资而非获利；筹资活动中借款流入占筹资流入的52.18%，为主要来源；吸收权益资金流入占47.74%，为次要来源。
2.流出结构分析该公司的总流出中经营活动流出占24.18%，投资活动占28. 64%，筹资活动占47.18%。
由于公司1998年未对股东进行现金分配，故公司现金流出中偿还债务占很大比重，使负债大量减少。
经营活动流出中，购买商品和劳务占54.38%；支付给职工的以及为职工支付的现金占10.81%，税费占3.6%，负担较轻，支付的其他与经营活动有关的现金为29.80%，比重较大。
投资活动流出中权益性投资所支付的现金占60.74%，而购置固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金占39.26%。
筹资流出中偿还本金占47.51%,其他为筹资费和利息支出。
从以上分析可以看出，该企业的投资活动的现金流出较大，在投资活动的现金流出中，权益性投资又占最大比例，说明该企业的股权扩张较快。
3.流入流出比例分析从M公司的现金流量表可以看出：经营活动中：现金流入量4269.89万元现金流出量3234.90万元该公司经营活动现金流入流出比为1.32，表明1元的现金流出可换回1.32元现金流入。
此值当然越大越好。
投资活动中：现金流入量2085.00万元现金流出量3833.19万元该公司投资活动的现金流入流出比为0.74，公司投资活动引起的现金流出较大，表明公司正处于扩张时期。
一般而言，处于发展时期的公司此值比较小，而衰退或缺少投资机会时此值较大。
筹资活动中：现金流入量4120.50万元现金流出量6314.49万元筹资活动流入流出比为0.65，表明还款明显大于借款。
如果筹资活动中现金流入系举债获得，同时也说明该公司较大程度上存在借新债还旧债的现象。
作为信息使用者，在深入掌握企业的现金流情况下，还应将流入和流出结构进行历史比较或同业比较，这样可以得到更有意义的结论。
一般而言，对于一个健康的正在成长的公司来说，经营活动现金流量应为正数，投资活动的现金流量应为负数，筹资活动的现金流量应是正负相间的，上述公司的现金流量基本体现了这种成长性公司的状况，二、偿债能力分析虽然流动比率、速动比率也能反映资产的流动性或偿债能力，但这种反映有一定的局限性，这是因为真正能用于偿还债务的是现金，现金流量和债务比较可以更好地反映偿还债务的能力。
1.现金到期债务比现金到期债务比=现金余额÷本期到期的债务这里，本期的到期债务是指本期即将到期的长期债务和应付票据。
若对同业现金到期债务比进行考察，则可以根据该指标的大小判断公司的即期偿债能力。
2.现金流动负债比现金流动负债比=现金余额÷流动负债总额这一指标偏低说明依靠现金偿还短期负债的压力较大。
3.现金债务总额比现金债务总额比=现金余额÷债务总额这一指标比率越高，企业承担债务的能力越强。
4.获取现金能力比获取现金的能力是指经营现金净流入和投入资源的比值，投入资源可以是销售收入、总资产，净营运资金、净资产或流通股股权等5.销售现金比率销售现金比率=经营活动现金净流入÷销售额比如，M公司的销售额为4000万元，经营活动现金净流入为1000万元，则：销售现金比率=1000÷4000=0.25。
说明每销售一元，可得到现金0.25元。
6.每股营业现金流量=经营活动现金净流入÷普通股股本假如M公司普通股股本为6000万股，经营现金净流入为10 00万元，则，每股营业现金流量=1000÷6000=0.17元/股这个比率越大，说明企业进行资本支出和支付股利的能力越强。
7.全部资产现金回收率全部资产现金回收率，是经营活动和投资活动现金的流入与全部资产的比值，说明企业资产产生现金的能力。