上海证券交易所介绍课件
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Байду номын сангаас
上交所历史
上海证券交易所创立于 1990年11月26日，同年12 月19日开始正式营业。上 海证券交易所是不以营利 为目的的法人，归属中国 证监会直接管理。
1990年11月26日，时任上海市市长的朱镕基 出席上海证券交易所开业典礼。
上交所历史 2
1990年11月26日，经国务院授权，由中国人民银行批准建立的上海证 券交易所正式成立，这是建国以来内地的第一家证券交易所。开市那 天，来自上海、山东、江西、安徽、浙江、海南、辽宁等地的25家证 券经营机构成为交易所会员，分专业经纪商、专业自营商、监管经纪 商和自营商几种。交易所采用现贷交易方式，不搞期货交易，开业初 期以债券包括国债、企业债券和金融债券交易为主，同时进行股票交 易，以后逐步过渡到债券和股票交易并重。
理事会是证券交易所的决策机构。
理事会的职责是： （一）执行会员大会的决议； （二）制定、修改证券交易所的业务规则； （三）审定总经理提出的工作计划； （四）审定总经理提出的财务预算、决算方案； （五）审定对会员的接纳； （六）审定对会员的处分； （七）根据需要决定专门委员会的设置； （八）会员大会授予的其他职责。
3.固定收益证券综合电子平台 。固定收益平台所交易的固定收益证券包
括国债、公司债券、企业债券、分离交易的可转换公司债券中的公司债券。
固定收益平台设立交易商制度。一级交易商是指经上海证券交易所核准在 平台交易中持续提供双边报价及对询价提供成交报价的交易商。
平台交易采用报价交易和询价交易两种方式。报价交易中交易商可以以匿 名或实名方式申报；询价交易中交易商必须以实名方式申报。
交易方式
上证所市场交易采用电子竞价交易方式，所有上市交易证 券的买卖均须通过电脑主机进行公开申报竞价，由主机按 照价格优先、时间优先的原则自动撮合成交。
上海证券交易所交易品种
交易所里有很多交易品种，包括股票（A股和B股）、债券（国债和企 业债券）、封闭式基金、权证等。
股票交易采用T+1交割制度，即当日买入的股票，下一个交易日才能 卖出。权证采取T+0交易制度，即当日买入，可以在当日卖出。
上海证券交易所交易运行流程
投资者可在证券商下属营业部进行买卖委托，营业部工作人员通过电 话将委托指令报给驻本所交易大厅内的交易员(俗称“红马甲”)，由 其将买卖指令输入交易所的电脑主机。投资者也可以在营业部自助委 托电脑终端上直接输入委托指令，通过空中卫星传输网和地面光纤数 据传输网将指令传输到本所电脑主机。电脑主机在接收到买卖指令后， 按照“价格优先、时间优先”的原则自动撮合成交。
上交所的组织结构
根据我国《证券交易所管理办法》第十七条规定， 会员大会为证券交易所的最高权力机构。会员大 会有以下职权： （一）制定和修改证券交易所章程； （二）选举和罢免会员理事； （三）审议和通过理事会、总经理的工作报告； （四）审议和通过证券交易所的财务预算、决算 报告； （五）决定证券交易所的其他重大事项。
上海证券交易所的运作系统
1.集中竞价交易系统。包括交易系统、结算系统、信息系统和监察系统四个
部分。
2.大宗交易系统。大宗交易是指一笔数额较大的证券交易，通常在机构投
资者之间进行。大宗交易是在交易所正常交易日收盘后的限定时间进行，有 涨跌幅限制证券的大宗交易须在当日涨跌幅价格限制范围内，无涨跌幅限制 证券的大宗交易须在前收盘价的上下30%或当日竞价时间内已成交的最高和最 低成交价格之间，由买卖双方采用议价协商方式确定成交价，并经证券交易 所确认后成交。大宗交易的成交价格不作为该证券当日的收盘价，也不纳入 指数计算，不计入当日行情，成交量在收盘后计入该证券的成交总量。
上交所现任领导
理事长：桂敏杰
总经理：黄红元
上交所主要职能
上交所秉承“法制、监管、自律、规范”的八字方针，上海证券交易所致力于创 造透明、开放、安全、高效的市场环境，切实保护投资者权益。
《证券交易所管理办法》第三章第11条规定证券公司的职能包括：
（一）提供证券交易的场所和设施； （二）制定证券交易所的业务规则； （三）接受上市申请，安排证券上市； （四）组织、监督证券交易； （五）对会员进行监管； （六）对上市公司进行监管； （七）设立证券登记结算机构 （八）管理和公布市场信息； （九）证监会许可的其他职能。
集中竞价包括集合竞价和连续竞价两种形式。
交易时间：每周一至周五
上午为前市，集合竞价时间：9:15---9:25 连续竞价时间：9:30---11:30
下午为后市，连续竞价时间：13:00---15:00 国家法定假日和上交所公告的休市日市场休市。
SUCCESS
THANK YOU
2019/9/2
集中竞价交易方式
集中竞价交易是证券交易所内进行证券买卖的一种交易方式,目前我 国上交所、深交所均采用这一交易方式。一般来讲,是指二个以上的 买方和二个以上的卖方通过公开竞价形式来确定证券买卖价格的情形。 在这种形式下,既有买者之间的竞争,也有卖者之间的竞争,买卖各方 都有比较多的人员。集中竞价时,当买者一方中的人员提出的最高价 和卖者一方的人员提出的最低价相一致时,证券的交易价格就已确定, 其买卖就可成交。
交易原则（通常遵循价格优先原则和时间优先原则。）
（一）价格优先原则。价格较高的买入申报优先于价格较低的买入申 报，价格较低的卖出申报优先于价格较高的卖出申报。
（二）时间优先原则。同价位申报，依照申报时序决定优先顺序，即 买卖方向、价格相同的，先申报者优先于后申报者。先后顺序按证券 交易所交易主机接受申报的时间确定。
上海证券交易所介绍
上海证券交易所（Shanghai Stock Exchange），简称上证所（SSE），位 于上海浦东新区，创立于1990年11月26 日，是中国大陆两所证券交易所之一。 经过多年的持续发展，上海证券市场已 成为中国内地首屈一指的市场，上市公 司数、上市股票数、市价总值、流通市 值、证券成交总额、股票成交金额和国 债成交金额等各项指标均居首位。截至 2014年10月23日，上证所拥有979家上 市公司，上市证券数3577支，股票市价 总值17,2094.4 亿元。
上交所历史
上海证券交易所创立于 1990年11月26日，同年12 月19日开始正式营业。上 海证券交易所是不以营利 为目的的法人，归属中国 证监会直接管理。
1990年11月26日，时任上海市市长的朱镕基 出席上海证券交易所开业典礼。
上交所历史 2
1990年11月26日，经国务院授权，由中国人民银行批准建立的上海证 券交易所正式成立，这是建国以来内地的第一家证券交易所。开市那 天，来自上海、山东、江西、安徽、浙江、海南、辽宁等地的25家证 券经营机构成为交易所会员，分专业经纪商、专业自营商、监管经纪 商和自营商几种。交易所采用现贷交易方式，不搞期货交易，开业初 期以债券包括国债、企业债券和金融债券交易为主，同时进行股票交 易，以后逐步过渡到债券和股票交易并重。
理事会是证券交易所的决策机构。
理事会的职责是： （一）执行会员大会的决议； （二）制定、修改证券交易所的业务规则； （三）审定总经理提出的工作计划； （四）审定总经理提出的财务预算、决算方案； （五）审定对会员的接纳； （六）审定对会员的处分； （七）根据需要决定专门委员会的设置； （八）会员大会授予的其他职责。
3.固定收益证券综合电子平台 。固定收益平台所交易的固定收益证券包
括国债、公司债券、企业债券、分离交易的可转换公司债券中的公司债券。
固定收益平台设立交易商制度。一级交易商是指经上海证券交易所核准在 平台交易中持续提供双边报价及对询价提供成交报价的交易商。
平台交易采用报价交易和询价交易两种方式。报价交易中交易商可以以匿 名或实名方式申报；询价交易中交易商必须以实名方式申报。
交易方式
上证所市场交易采用电子竞价交易方式，所有上市交易证 券的买卖均须通过电脑主机进行公开申报竞价，由主机按 照价格优先、时间优先的原则自动撮合成交。
上海证券交易所交易品种
交易所里有很多交易品种，包括股票（A股和B股）、债券（国债和企 业债券）、封闭式基金、权证等。
股票交易采用T+1交割制度，即当日买入的股票，下一个交易日才能 卖出。权证采取T+0交易制度，即当日买入，可以在当日卖出。
上海证券交易所交易运行流程
投资者可在证券商下属营业部进行买卖委托，营业部工作人员通过电 话将委托指令报给驻本所交易大厅内的交易员(俗称“红马甲”)，由 其将买卖指令输入交易所的电脑主机。投资者也可以在营业部自助委 托电脑终端上直接输入委托指令，通过空中卫星传输网和地面光纤数 据传输网将指令传输到本所电脑主机。电脑主机在接收到买卖指令后， 按照“价格优先、时间优先”的原则自动撮合成交。
上交所的组织结构
根据我国《证券交易所管理办法》第十七条规定， 会员大会为证券交易所的最高权力机构。会员大 会有以下职权： （一）制定和修改证券交易所章程； （二）选举和罢免会员理事； （三）审议和通过理事会、总经理的工作报告； （四）审议和通过证券交易所的财务预算、决算 报告； （五）决定证券交易所的其他重大事项。
上海证券交易所的运作系统
1.集中竞价交易系统。包括交易系统、结算系统、信息系统和监察系统四个
部分。
2.大宗交易系统。大宗交易是指一笔数额较大的证券交易，通常在机构投
资者之间进行。大宗交易是在交易所正常交易日收盘后的限定时间进行，有 涨跌幅限制证券的大宗交易须在当日涨跌幅价格限制范围内，无涨跌幅限制 证券的大宗交易须在前收盘价的上下30%或当日竞价时间内已成交的最高和最 低成交价格之间，由买卖双方采用议价协商方式确定成交价，并经证券交易 所确认后成交。大宗交易的成交价格不作为该证券当日的收盘价，也不纳入 指数计算，不计入当日行情，成交量在收盘后计入该证券的成交总量。
上交所现任领导
理事长：桂敏杰
总经理：黄红元
上交所主要职能
上交所秉承“法制、监管、自律、规范”的八字方针，上海证券交易所致力于创 造透明、开放、安全、高效的市场环境，切实保护投资者权益。
《证券交易所管理办法》第三章第11条规定证券公司的职能包括：
（一）提供证券交易的场所和设施； （二）制定证券交易所的业务规则； （三）接受上市申请，安排证券上市； （四）组织、监督证券交易； （五）对会员进行监管； （六）对上市公司进行监管； （七）设立证券登记结算机构 （八）管理和公布市场信息； （九）证监会许可的其他职能。
集中竞价包括集合竞价和连续竞价两种形式。
交易时间：每周一至周五
上午为前市，集合竞价时间：9:15---9:25 连续竞价时间：9:30---11:30
下午为后市，连续竞价时间：13:00---15:00 国家法定假日和上交所公告的休市日市场休市。
SUCCESS
THANK YOU
2019/9/2
集中竞价交易方式
集中竞价交易是证券交易所内进行证券买卖的一种交易方式,目前我 国上交所、深交所均采用这一交易方式。一般来讲,是指二个以上的 买方和二个以上的卖方通过公开竞价形式来确定证券买卖价格的情形。 在这种形式下,既有买者之间的竞争,也有卖者之间的竞争,买卖各方 都有比较多的人员。集中竞价时,当买者一方中的人员提出的最高价 和卖者一方的人员提出的最低价相一致时,证券的交易价格就已确定, 其买卖就可成交。
交易原则（通常遵循价格优先原则和时间优先原则。）
（一）价格优先原则。价格较高的买入申报优先于价格较低的买入申 报，价格较低的卖出申报优先于价格较高的卖出申报。
（二）时间优先原则。同价位申报，依照申报时序决定优先顺序，即 买卖方向、价格相同的，先申报者优先于后申报者。先后顺序按证券 交易所交易主机接受申报的时间确定。
上海证券交易所介绍
上海证券交易所（Shanghai Stock Exchange），简称上证所（SSE），位 于上海浦东新区，创立于1990年11月26 日，是中国大陆两所证券交易所之一。 经过多年的持续发展，上海证券市场已 成为中国内地首屈一指的市场，上市公 司数、上市股票数、市价总值、流通市 值、证券成交总额、股票成交金额和国 债成交金额等各项指标均居首位。截至 2014年10月23日，上证所拥有979家上 市公司，上市证券数3577支，股票市价 总值17,2094.4 亿元。