中央银行的性质与职能汇总
02第二章 中央银行的性质与职能
5，中央银行代表国家管理国库和向政府提供 融资。 绝大部分国家都将财政资金的收入和支付委托 中央银行进行操作，当政府的财政资金在收入和支 付时间上发生不一致时，中央银行有责任向政府提 供融资，以保证政府职能的正常进行。
6，中央银行代表国家参与国际金融活动和管 理国家黄金外汇储备。 例如中央银行代表国家参加国际金融组织，参 与国际重大金融贸易的谈判和决策，代表国家干预 国际金融市场以及代表国家向外举债或提供融资等。
规。 通过立法，将金融机构及其行为纳入法制轨道 是维持和管理金融秩序的最基本方法。 中央银行代表国家直接指定或者参与制定金融 法规，保障金融稳健运行。 不仅如此，在不少国家，中央银行还代表国家 监督金融法规的执行状况，对金融业执行监督和管 理的职能。
2，中央银行配合政府的宏观经济目标，制定 和执行货币政策。 中央银行改变货币供应量可以影响金融机构和 其他社会公众的行为，具有调控宏观经济的效果。 因此，中央银行可以根据国家的宏观经济目标和经 济的运行状况，制定合适的货币货币政策予以配合 和调控。
（3）垄断货币发行权是稳定货币币值的基本条件。 在金本位制下，中央银行垄断货币发行权可以 防止货币分散发行时可能出现的不与黄金数量保持 一定比例的超量发行，保证货币数量与黄金数量保 持一定比例，稳定货币币值。在信用货币制下，中 央银行垄断货币发行权，可以通过使用货币政策工 具，调节货币数量使之符合经济发展的客观需要。
例如当经济处于高涨时期，总需求与总供给 又大致平衡，中央银行就应该主动扩大负债和资 产业务向社会提供流通工具和支付手段，支持随 经济的高涨，而增加的对货币的需要，继续维持 总需求和总供给的平衡。否则，随经济的高涨， 总需求就会因为流通工具和支付手段的缺乏而受 到抑制，阻碍生产和流通的顺利进行，丧失经济 高涨的局面。 反之，如果经济过热，则应该主动收缩业务， 减少货币的供应，抑制总需求使之与总供给保持 大体平衡。
中央银行性质与职能
数字化转型对中央银行职能 和业务的影响
未来数字化转型的趋势和展 望
国际合作与协调
加强跨境监管合作，共同维 护国际金融稳定
中央银行参与国际经济政策 协调，共同应对全球金融危 机
推动国际金融监管标准的制 定和实施，提高全球金融体
系的透明度和可预测性
加强国际货币合作，促进国 际货币体系的稳定和发展
金融创新与监管
添加项标题
促进经济发展：中央银行通过实施货币政策，调节货币供应量和 利率水平，促进经济增长和就业。
添加项标题
保障国家经济安全：中央银行作为国家的宏观调控部门，负责制 定和执行货币政策，保障国家经济的稳定和安全。
中央银行的发展趋势
章节副标题
数字化转型
数字化转型的主要领域和实 施进展
中央银行数字化转型的背景 和意义
实施货币政策，调控宏观 经济
实施金融监管，规范金融 机构行为
协调金融政策，促进经济 发展
中央银行的作用
章节副标题
保障国家经济安全
维护金融稳定，防范和化解金融风险 实施货币政策，调控宏观经济运行 发行货币，保持币值稳定 实施外汇管理，维护国际收支平衡
促进经济增长和发展
促进经济增长和发展 维护金融稳定 调控货币政策 保障支付清算系统正常运行
THEME TEMPLATE
20XX/01/01
XX
中央银行性质 与职能
单击此处添加副标题
汇报人：XX
目录
CONTENTS
单击添加目录项标题 中央银行的性质 中央银行的职能 中央银行的作用
中央银行的发展趋势
单击此处添加章节标题
章节副标题
中央银行的性质
章节副标题
中央银行的定义
中央银行学复习要点(高等教育出版社)
中央银行学第一章中央银行的性质，职能和制度第二节中央银行的性质与职能一、中央银行的性质：既是为商业银行等普通金融机构和政府提供金融服务的特殊金融机构，又是制定和实施货币政策、监督管理金融业和规范金融秩序、防范金融风险和维护金融稳定、调控金融和经济运行的宏观管理部门。
二、中央银行的职能1 发行的银行：集中与垄断货币发行权是中央银行最基本、最重要的标志，也是中央银行发挥其全部职能的基础。
2 银行的银行：集中存款准备金，充当商业银行等金融机构的“最后贷款人”，组织、参与和管理全国的清算。
3 政府的银行：保障银行和金融业稳健运行、履行金融监督管理职能和为政府服务。
（代理国库，代理政府债券的发行，为政府融通资金，为国家经营管理国际储备，代表国家参加国际金融组织和活动，制定和实施货币政策，对金融业实施监督管理，维护金融稳定，为政府提供金融情报和决策建议，向社会发布经济金融信息。
）第三节中央银行制度的类型与组织结构一、中央银行制度的基本类型1 单一式中央银行制度：国家建立单独的中央银行机构，使之全面行使中央银行职能的中央银行制度。
（1）一元式中央银行制度：一国只设立一家统一的中央银行行使中央银行的权利和履行中央银行的全部职责，中央银行机构自身上下是统一的，机构设置一般采取总分行制，逐级垂直隶属。
（中，英，日）（2）二元式中央银行制度：中央银行体系由中央和地方两级相对独立的中央银行机构共同构成。
（美，德）2复合式中央银行制度：一家集中中央银行与商业银行职能于一身的国家大银行兼行中央银行职能的中央银行制度。
3准中央银行制度：不设通常完整意义上的中央银行，而设立类似中央银行的金融管理机构执行部分中央银行职能的中央银行制度。
4跨国中央银行制度：若干个国家联合组建一家中央银行，由这家中央银行在其成员国范围内行使全部或部分中央银行职能的中央银行制度。
二、中央银行的资本组成1 全部资本为国家所有（中、英、法、德）2 国家拥有部分股份与民间股份混合所有（日）3 全部股份非国家所有（美，意）4 无资本金的中央银行（韩）5 资本为多国共有（欧盟）第二章中央银行的具体职责和独立性一、中央银行的主要职责：发布与履行其职责有关的命令和规章；依法制定和执行货币政策；发行人民币，管理人民币流通；监督管理银行间同业拆借市场和银行间债券市场；实施外汇管理，监督管理银行间外汇市场；监督管理黄金市场；持有、管理、经营国家外汇储备、黄金储备；经理国库；维护支付、清算系统的正常运行；指导、部署金融业反洗钱工作，负责反洗钱的资金监测；负责金融业的统计、调查、分析和预测；作为国家的中央银行，从事有关的国际金融活动；国务院规定的其他职责。
中央银行的性质与职能
（三）中央银行是国家的银行
即指代表国家制定和执行货币政策、 管理全国金融活动，为政府服务的银行。 1、代理国库 2、代理国家债券发行 3、对政府给予信贷支持 4、进行黄金和外汇的保管、买卖和管理 5、制定并监督执行有关金融管理法规
二、中央银行的综合职能
• （一）服务职能 • 即指中央银行向政府、银行及其他金融 机构提供资金、划拨清算、代理业务等方 面的金融业务。 • （1）中央银行为政府服务 • （2）中央银行为银行和其他非银行金融机 构服务
现代经济运行的特点
1.实物经济运行与金融运行交融在一起， 1.实物经济运行与金融运行交融在一起，金融已 实物经济运行与金融运行交融在一起 成为现代经济的核心。 成为现代经济的核心。 2.经济全球化与金融的国际化相伴而行 经济全球化与金融的国际化相伴而行。 2.经济全球化与金融的国际化相伴而行。
（1）跨越国界的金融业务已占据很大比重。 （2）金融机构的跨国设立。 （3）金融市场走向全球一体化。
3.各国政府对经济和金融运行的干预程度不断增 3.各国政府对经济和金融运行的干预程度不断增 强，国际间的宏观协调已提上重要日程。 国际间的宏观协调已提上重要日程。
(1)政府作为一个部门，在国民经济活动中的地位不 断提高。 (2)政府作为国民经济的管理者，对经济运行的调控 力度不断增加。
二、中央银行是管理全国金融事业的国家机关
第二章 中央银行的性质与职能
• 第一节 中央银行的性质 • 第二节 中央银行的职能 • 第三节 中央银行职能的变化
第一节 中央银行的性质
一、中央银行是一国金融体系的核心
中央银行、商业银行、 中央银行、商业银行、各种专业银行和非银行金融机 构共同构成一国的金融体系， 构共同构成一国的金融体系，中央银行处于金融体系 的核心。 的核心。 中央银行控制一国的货币供给总量， 中央银行控制一国的货币供给总量，管理全国金融的 运行，制定全国金融政策和规章制度， 运行，制定全国金融政策和规章制度，参与国际金融 往来。 往来。
第2章 中央银行的性质与职能
第一节 中央银行的性质
名称 项目
中 央 银 行
商 业 银 行
相 同 点
1. 都是一国经济、金融的主体； 2. 都在一个经济、金融中发展中起着重要的作用； 3. 许多中央银行是由商业银行演变而来的； 4. 许多中央银行的早期都兼营商业银行业务。 调控者、监管者 货币信用与金融业的核心 不能以营利为目的 对其存款不支付利息 资产应具有最大清偿性 被调控者、被监管者 金融业的主体 要以营利为目的 对其存款要支付利息 资产应是“三性”的最佳均衡 要在国外设立分支机构，条件成熟时应 是国内金融与国际金融对接的桥梁 与政府是“自主经营、依法纳税”关系 实行股份制 商业性运作
政预算收支划拨与清算业务，执行国库出纳职能 ，为政府代办国债的发行、还本付息事宜
临时的财政垫支：提供无息或低息信贷；从证券
市场购买债券或以贴现方式间接购买政府证券
作为政府的国际金融活动的代表：保管金银、买
卖黄金、参加国际金融组织、出席国际金融会议
作为政府的金融顾问和参谋
中山学院经济与管理系 何怡萍
一、中央银行是一国信用制度的 枢纽、金融体系的核心
银行信用是一国信用制度的基础，而中央银 行又处于银行体系的核心；
中央银行垄断货币发行、调节货币总量，是 整个社会信用工具的总供给者； 既是金融市场的参与者，又在金融市场上处 于支配地位。
中山学院经济与管理系 何怡萍
二、中央银行与政府存在特殊关系
代表国家制定和执行各种金融法规； 配合政府的宏观经济目标，制定和执行货币政 策； 通过对央行实现产权国有化和将央行作为隶属 政府的行政部门，确保政府对央行的控制权； 代表国家管理金融市场； 代表国家管理国库，向政府提供融资； 代表国家参与国际金融活动和管理国家黄金外 汇储备。
中央银行的性质与职能
中央银行的职能
（一）、发行的银行 中央银行垄断通货的发行权，发行 人民币，管理人民币的流通，投放 和回笼通货。 通货即纸币和铸币，为货币构成中 的一部分。
中央银行投放和回笼货币的方 式
实际上也即是中央银行的货币政策工具 1，调节存款准备金率 2，确定再贷款、再贴现的基准利率 3，同商业银行间的公开市场业务
第二章 中央银行职能分析
1，中央银行的概念： 中央银行是在一国金融体系中居于 主导地位，负责制定和执行国家货 币政策，调节和控制全国的货币流 通和信用活动，依法实施金融监管 的特殊金融机构。
中央银行产生的原因
1.货币发行问题（主要是为了维护币值稳定） 2，政府融资问题（为了解决财政收支失衡） 3，票据交换和最后贷款人问题（维护金融业的稳定） 4，金融调控和金融监管（应对金融危机）
中央银行的监督管理的主要环节
？？？
中央银行对金融业监管的主要原则
？？？
上面有的没有写上答案的是还没有出 来的或者是在书上找不到的，也完全有可 能根本就没有这些问题（因为老师说到时 会有提问，就猜想会不会有这我 们组共有十人，现在至少有11张幻灯片， 每一张上去平均讲2到3分钟，差不多就是 有30分钟！然后具体分工就麻烦你分配一 下了！（随便怎么分，只要最后能表明每 个人都参与过就好）这只是一个草稿，（ 其实绝大部分都是照着书上抄上来的）仅 供你参考参考，如有什么不足就帮忙改正 哈！！！
中央银行的性质与职能
中央银行的独立性有助于维护国家经 济的稳定，避免政治因素对货币政策 的干扰。
中央银行在现代经济中的作用
维护金融稳定
通过实施货币政策、监管金融机 构等手段，防范和化解金融风险 ，维护金融市场的稳定。
促进经济发展
通过调节货币供应量、利率等手 段，推动经济增长、就业和物价 稳定等目标的实现。
提供金融服务
PART 04
中央银行对经济的影响
经济增长与通货膨胀
经济增长
中央银行通过货币政策工具，如调整利率和货币供应量，来刺激或抑制经济增长。在经济增长过快时，中央银行 可能会提高利率以减缓经济活动；反之，则降低利率以刺激经济活动。
通货膨胀
中央银行通过控制货币供应量来影响物价水平。如果货币供应量过多，会导致物价上涨，即通货膨胀。中央银行 会根据物价稳定的目标，适时调整货币政策。
PART 03
中央银行的主要工具
利率工具
调整基准利率
中央银行通过调整基准利率，影响商 业银行的信贷规模和成本，进而调控 宏观经济。
利率走廊
中央银行设定利率走廊，即通过设定 存款准备金率和回购利率，为市场利 率提供上限和下限，以稳定市场预期 和金融市场秩序。
存款准备金率
调整存款准备金率
中央银行通过调整存款准备金率，影响商业银行的存款创造能力，进而调控市 场流动性。
2023-2026
END
THANKS
感谢观看
KEEP VIEW
REPORTING
差别存款准备金率
中央银行根据商业银行的资本充足率、风险状况等因素，实行差别存款准备金 率，以引导商业银行加强风险管理。
公开市场操作
买卖国债
中央银行通过在公开市场买卖国债， 投放或回笼基础货币，以调节市场流 动性。
2中央银行的性质与职能
利息； 但是其它金融机构一般都以盈利为目的，存 款银行一般对存款支付利息。 2、中央银行仅以政府和其他金融机构为经营 对象； 但是其他金融机构一般以个人、企业等为经 营对象。
二、中央银行的职能
（一）发行的银行
即指拥有货币发行权的银行 中央银行没有产生之前，几乎所有的商业银行都可以
（六）发行人民币，管理人民币流通。 （七）经理国库。 （八）会同有关部门制定支付结算规则，维护 支付、清算系统的正常运行。 （九）制定和组织实施金融业综合统计制度， 负责数据汇总和宏观经济分析与预测。 （十）组织协调国家反洗钱工作，指导、部署 金融业反洗钱工作，承担反洗钱的资金监测职责。 （十一）管理信贷征信业，推动建立社会信用 体系。 （十二）作为国家的中央银行，从事有关国际 金融活动。 （十三）按照有关规定从事金融业务活动。 （十四）承办国务院交办的其他事项。
（三）中国பைடு நூலகம்民银行的职能
职责是职能的具体化。我国中央银行的上述
职责可划归到按中央银行在国民经济中所处 的地位来划分的作为“发行的银行”的职能、 作为“银行的银行”的职能和作为“国家的 银行”的职能之中。
1、中国人民银行作为“发行的银行”的职能体现在
第四条第二款规定上，即“发行人民币、管理人民币 流通”。 2、中国人民银行作为“银行的银行”的职能体现在 第四条第八款和第九款规定上，即“维护支付、清算 系统的正常运行”和“负责金融业的统计、调查、分 析和预测”。 3、中国人民银行作为“国家的银行”的职能体现在 第四条除第二款、第八款、第九款外的其它条款规定 上。
（1）制定有关的金融政策、法令及规
章制度； （2）对金融机构进行监督管理； （3）管理和控制金融市场。
中央银行的性质与职能汇总
名称 项目
相 同 点
财政向央行借款 财政向央行透支
(1)都会增加财政收入； (2)都会扩大财政支出； (3)都有利于财政履行其职能；
主动与被动
中央银行主动；
财政主动；
临时与计划
有计划的；
临时性的；
长期与短期
短期的；
不
有契约与无契约 有契约；
中长期的； 无契约；
同
偿还与不偿还
3. 票据交换和清算
怎样进行票据交 换和清算
政府的银行
? 代理国库
?财政借款VS 财政透支
? 代理政府债券发行
? 为政府融通资金、提供信贷支持
? 为国家持有和经营管理国际储备
? 代表国家参加国际金融组织和金融活动
? 制定和实施货币政策
? 金融监管
? 向政府提供信息和决策建议
财政
向央 行借 款与
透支 的异 同
三、中央银行活动的基本原则
职责 为首
服从履行职 责的需要
非盈 利性
流动 性
不以盈利 为目的
保持资产最 大清偿性
主动 性
发行货币与 调控经济
补充资料：中国人民银行
——世界上最盈利的银行
2007年01月30日11:15 搜狐财经
中国想要提高其超过一万亿美元的外汇储备所带来的回报。 在1月20日，温家宝总理称，中国将探索货币投资的新方 式，目前它们大部分投资于流动性美国政府证券。不过他 的声明很模糊。它可以是简单的暗示扩宽中国人民银行持 有资产的成份，加入收益率更高的证券和商品；或者更加 引人注目的解释：部分储备将被转移到一个独立的国家投 资机构，像基金管理者一样追求利益最大化。
据说，钞票上印多少人 就够多少人花。
中级经济师考试金融 中央银行的性质与职能
中级经济师考试金融中央银行的性质与职能中央银行的性质与职能(一)中央银行的性质中央银行的性质是：中央银行是金融管理机构，它代表国家管理金融，制定和执行金融方针政策，主要采用经济手段对金融经济领域进行调节和控制。
中央银行是一国最高的货币金融管理机构，在各国金融体系中居于主导地位。
当代各国的中央银行均居于本国金融体系的领导和核心地位，其主要任务是制定和实施国家金融政策，并代表国家监督和管理全国金融业。
是国家金融管理机关，是管理型银行。
(二)中央银行的职能中央银行的职能包括发行的银行、政府的银行、银行的银行、管理金融的银行等四个方面。
1.发行的银行中央银行是发行的银行，指中央银行垄断货币发行，具有货币发行的特权、独占权，是一国唯一的货币发行机构。
2.政府的银行中央银行是政府的银行，是指中央银行为政府提供服务，是政府管理一国金融的专门机构。
中央银行作为政府的银行具有以下基本职责：(1)代理国库。
(2)对政府融通资金。
(3)代理政府金融事务。
(4)代表政府参加国际金融活动。
(5)充当政府金融政策顾问。
3.银行的银行中央银行是银行的银行，指中央银行通过办理存、放、汇等项业务，作商业银行与其它金融机构的最后贷款人，履行以下几项职责：(1)集中保管存款准备金。
(2)充当最后贷款人。
通常采取两种形式：一是票据再贴现，;二是票据再抵押。
(3)主持全国银行间的清算业务。
(4)主持外汇头寸抛补业务。
4.管理金融的银行职责主要表现在：(1)根据国情合理制定实施货币政策。
(2)制定颁行各种金融法规、金融业务规章，监督管理各金融机构的业务活动。
(3)管理境内金融市场。
中央银行是什么？
中央银行是什么？一、中央银行的定义和职责中央银行是国家的最高金融管理机构，也被称为国家银行，是由政府设立和监管的特殊机构。
中央银行的主要职责是制定并执行货币政策，维护国家货币的稳定，保持金融体系的健康运行，以促进经济的发展和稳定。
中央银行在国家经济中扮演着重要的角色，是经济运行的宏观调控者和风险管理者。
二、中央银行的主要职能1.货币发行和管理中央银行是唯一的货币发行机构，负责发行和管理国家的货币供应量。
中央银行通过制定货币政策，控制货币的发行速度和数量，以维持货币的稳定和购买力的稳定。
中央银行还负责铸币和储备货币的管理，确保正常的货币流通。
2.利率调控和汇率管理中央银行通过调整利率水平来影响经济运行和货币流通。
通过加息或降息，中央银行可以调控利率，以达到控制通货膨胀、促进经济增长和维护金融市场稳定的目的。
此外，中央银行还负责管理国家的汇率政策，以维持货币汇率的稳定和国际收支平衡。
3.金融稳定和监管中央银行是金融体系的监管者和风险管理者。
中央银行负责确保金融市场的稳定和金融机构的良好运行。
中央银行通过制定和执行监管政策、监测和评估金融风险，以保护金融体系的安全和稳定。
中央银行还经常进行金融机构的审计和监督，以确保其符合规定和标准。
三、中央银行的国际角色1.外汇市场干预中央银行在外汇市场扮演着重要的角色，通过干预外汇市场，调节和影响汇率的波动。
中央银行购买和出售外汇，以维持国家货币的汇率稳定，防止过度的汇率波动对经济产生不利影响。
2.国际储备管理中央银行有责任管理国家的外汇储备，以应对可能出现的国际金融风险和支付平衡问题。
中央银行需要根据国家的经济状况和国际金融形势，合理配置和管理外汇储备，保障国家经济的稳定和安全。
3.国际金融合作与政策制定作为国家的金融管理机构，中央银行在国际金融机构中有一定的影响力。
中央银行参与国际金融合作和协调，为国际金融政策的制定做出贡献。
中央银行通过参与国际金融对话和多边合作，推动国际金融体系的改革和发展。
中央银行的性质与职能
2、中央银行是经济宏观调控的重要部门。（1）经济宏观调控
主要依靠货币政策和财政政策，中央银行是货币政策的制定和实施部 门，因而成为经济宏观调控的重要部门。（2）中央银行主要通过经 济手段（法定业务，如公开市场业务、再贴现业务、存款准备金业务 等）调控货币信用规模，实现宏观调控目的。
3、中央银行是国家对外经济金融联系的重要纽带。（1）国 际经济活动（国际贸易、国际金融、国际投资等）离不开 货币，中央银行作为货币的供给者、管理者和货币支付体 系的参与维护者在国际经济活动中有重要作用。（2）中 央银行作为国家对外金融关系的全权代表，代表政府参与 各国中央银行和国际金融组织（国际货币基金、世界银行、 国际清算银行等）的交流与合作。
第四节 中央银行在现代经济中的地位
一、现代经济运行的特点 世界各国的经济，在经过几百年的发展，特别是 经过20世纪中后期的高速发展，目前已达到了相 当发达的程度，体现出现代经济运行的特点。对 于现代经济运行的特点，根据不同的分析目的， 可以从不同的角度概括。就与中央银行相关的方 面分析，现代经济运行有以下特点：
三、中央银行是宏观管理部门
（1）中央银行宏观调控职能通过其金融业务进行，采用经济 手段如调节利率、存款准备金率、买卖有价证券等，有别 于其它政府部门。 （2）中央银行宏观调控是分层次实现的，货币政策工具操作 →金融机构的行为和金融市场的运作→各经济部门，其作 用比较平缓、具有一定的弹性。有别于其它政府部门。 总之，从中央银行业务活动的特点和发挥的作用看，中 央银行既是为商业银行和政府机构等提供金融服务的特殊 金融机构，又是制定和实施货币政策、监督管理金融业、 维护金融秩序、调控金融和经济运行的宏观管理部门。
3、各国政府对经济和金融调控力度加强，国际宏观协调日 益重要。（1）政府部门在国民经济中的地位不断提高。随政府承
中央银行的性质
简答第一题中央银行的性质与职能 P13一、中央银行的性质中央银行的性质是指中央银行自身所具有的特有属性，这是由其在国民经济中的地位所决定的，并随着中央银行制度的发展而不断变化。
它已由过去集中发行银行券、解决郭嘉财政困难的政府银行，逐步发展成为代表国家调节宏观经济、管理金融的特殊机构，在一国金融体系中处于领导地位。
一）从中央银行业务活动的特点看，它是特殊的金融机构1业务对象特殊中央银行的业务对象仅限于政府和金融机构，不是一般的工商客户和居民个人。
2经营目的特殊中央银行是国家政府机关，所需要的各项经费由国家财政拨付。
同时，其所从事的各项金融业务活动，是从国民经济宏观需要出发，从保持货币币值稳定的需要出发而发展的，不是为了追逐利润。
因此，中央银行的业务活动不以盈利为目的。
3中央银行拥有一系列特有的业务权利中央银行拥有发行货币、代理国库、保管存款准备金、制定金融政策等一系列特有的业务权利。
二）从中央银行发挥的作用看，它是保障金融稳健运行、调控宏观经济的国家行政机关具有特殊的地位。
1中央银行履行其职责主要是通过特定金融业务进行的2中央银行对经济的宏观调控是分层次实现的3中央银行在政策制定上有一定的独立性二、中央银行的职能（一）发行的银行中央银行是发行的银行，是指中央银行接受国家政府的授权集中和垄断货币发行的，是国家唯一的货币发行机构。
一）中央银行集中与垄断货币发行权的意义1.垄断货币发行权是中央银行最基本、最重要的标志。
2.垄断货币发行权是统一货币发行与流通的基本保证3.垄断货币发行权是稳定货币币值的基本条件4.垄断货币发行权是中央银行发挥其全部职能的基础二）中央银行垄断货币发行权的必要性1.统一国内货币形式，避免货币流通混乱2.保证全国货币市场的统一3.保持币值稳定，以及根据经济形势变化来调节货币流通量。
4.中央银行垄断货币发行权是中央银行制定和执行货币政策的基础。
最后，只有统一发行，中央银行货币供应量的变化才能直接带动全社会货币存量的变化，保证社会总供给和总需求的平衡。
中央银行基本知识
最后贷款人的需要
— 商业银行头寸困难→支付能力不足→银行倒闭 — 银行经营不稳→经济发展和社会稳定
加强金融管理的需要
— 银行竞争、破产、倒闭→金融监督、管理 — 政府的国际金融事务代表
中央银行的产生背景
中央银行资产负债简表
资 产
负 债
贴现及贷款 政府债券和财政借款 黄金、外汇储备 其他资产
流通中的货币—货币发行 国库及公共机构存款 金融机构等存款 [商业银行存款准备金] 其他负债
资本
不以盈利为目的
—央行业务活动会取得利润，但不以此为目的； —主要职责：金融调控，稳定货币，促进经济发展
说 明
最高权利机构
决策权利 执行权利 监督权利
不同机构交叉承担：瑞士 不同机构分别承担：日/法/德 一家机构统一三权：英/美/菲
内部职能机构
常设职能机构 业务：特殊/一般 专门研究机构
分支机构
按经济区域设置 →业务发展需要 也考虑行政区划
中央银行业务
类型
定 义
主 要 构 成
—1984年：专门行使中央银行职能（单一制）
—1992年：剥离证券业监管职能——证券委、证监会成立
—1993年：职能界定——货币政策、金融监管
—1995年：法律明确央行职能，堵财政透支和借款
—1998年：剥离保险业监管职能——保监会；
—1999年：跨区9大分行，两个营业部(京、渝)
—2003年：剥离银行业监管职能——银监会
故：
而存款派生倍数
货币供给的源与流
中央银行资产与基础货币
资 产
基 础 货 币
- 1、下载文档前请自行甄别文档内容的完整性，平台不提供额外的编辑、内容补充、找答案等附加服务。
- 2、"仅部分预览"的文档,不可在线预览部分如存在完整性等问题,可反馈申请退款(可完整预览的文档不适用该条件!)。
- 3、如文档侵犯您的权益，请联系客服反馈,我们会尽快为您处理(人工客服工作时间：9:00-18:30)。
会扩大与不会扩大AD 一般不会扩大AD
点
独立性强与不强 有限与无限 经济发行与财政发行 符合与不符合国际惯例
独立性较强； 有限的； 经济发行； 符合
独立性不强；
无限的； 财政发行； 不符合国际惯例
四、中央银行职能的扩展和变化
货币稳定 保证支付 经理国库 宏观调控
主要职责转变
存款准备金功能 转变
实现宏观经济总体目标
《中国人民银行法》2003修订前后的差别
1. 新《中国人民银行法》，法条由原来的51条增加至 53条，对25处进行了修改，其中增加4条，删除2条， 修改19条。 2. 新《中国人民银行法》对中国人民银行的职责进行 了重新调整，将中国人民银行的职责调整为制定和 执行货币政策；维护金融稳定和提供金融服务。 3. 将原《中国人民银行法》的11条职责调整为新《中 国人民银行法》规定的13项职责，增加了指导、部 署金融业反洗钱工作，负责反洗钱的资金监测；监 督管理银行间同业拆借市场和银行间债券市场；实 施外汇管理，监督管理银行间外汇市场；监督管理 黄金市场等内容。
二、央行与银监会：金融监管中明确而有限的分工
银监会的主要职责包括: 负责制定有关银行业监管的规章制度
和办法; 对银行业金融机构实施监管, 维护银行业的合法、稳健 运行;审批银行业金融机构及其分支机构的设立、变更、终止其 业务范围。对银行业金融机构实行现场和非现场监管 , 依法对 违法行为进行查处; 审查银行业金融机构高级管理人员工的任 职资格; 负责编制全国银行数据、报表, 并按照国家的有关规定 予以公布(刘明康, 2003)。
专题分析：人行宏观调控与金融监管职 能分离
一、我国货币政策和金融监管分立的真正动因
理论分析：
1. 货币政策和金融监管在政策目标、政策的稳定性、实现目标 的手段和影响范围等方面存在着明显的不同, 将两种职能置 于中央银行之内会造成执行上的冲突。 2. 货币政策和银行监管职能的合并会造成利益冲突,中央银行 有可能被监管者(商业银行) 所捕获, 从而可能过多地考虑了 保护银行而非公众的利益; 3. 由于中央银行负责银行业的监管, 银行破产倒闭的发生可能 会影响中央银行的声誉, 所以他们在实施相关货币政策时可 能会偏离货币政策制定时初衷,这当然也会对货币政策实施 造成损害。
三、中国人民银行的职能
第一章总则第四条的规定：
1. 2. 3. 4. 5. 6. 发布与履行其职责有关的命令和规章； 依法制定和执行货币政策； 发行人民币，管理人民币流通； 监督管理银行间同业拆借市场和银行间债券市场； 实施外汇管理，监督管理银行间外汇市场； 监督管理黄金市场；
7. 持有、管理、经营国家外汇储备、黄金储备； 8. 经理国库； 9. 维护支付、清算系统的正常运行； 10. 指导、部署金融业反洗钱工作，负责反洗钱的资金 监测； 11. 负责金融业的统计、调查、分析和预测； 12. 作为国家的中央银行，从事有关的国际金融活动； 13. 国务院规定的其他职责。
商业银行吸 收存款为何 支付利息？ 外汇储备可 以买石油吗？
资产应具有最大的清偿性
中央银行既独立于政府又受政府的制约
中 央 银 行 与 商 业 银 行 的 异 同
名称 项目 相 同 点
中
央
银
行
商
业
银
行
1、都是一国经济、金融的主体； 2、都在一个经济、金融中发展中起着重要的作用； 3、许多中央银行是由商业银行演变而来的； 4、许多中央银行的早期都兼营商业银行业务。
三、中央银行活动的基本原则
主动 性
职责 为首
非盈 利性
流动 性
服从履行职 责的需要
不以盈利 为目的
保持资产最 大清偿性
发行货币与 调控经济
补充资料：中国人民银行
——世界上最盈利的银行
2007年01月30日11:15 搜狐财经 中国想要提高其超过一万亿美元的外汇储备所带来的回报。 在1月20日，温家宝总理称，中国将探索货币投资的新方 式，目前它们大部分投资于流动性美国政府证券。不过他 的声明很模糊。它可以是简单的暗示扩宽中国人民银行持 有资产的成份，加入收益率更高的证券和商品；或者更加 引人注目的解释：部分储备将被转移到一个独立的国家投 资机构，像基金管理者一样追求利益最大化。 即便是按照现在状况来看，中国人民银行的利润也十分可 观。根据渣打银行经济学家王志浩的说法，去年中国人民 银行的利润达290亿美元，超过世界上任何一家商业银行。
3.
票据交换和清算
怎样进行票据交 换和清算
政府的银行
代理国库 财政透支 代理政府债券发行 为政府融通资金、提供信贷支持 为国家持有和经营管理国际储备 代表国家参加国际金融组织和金融活动 制定和实施货币政策 金融监管 向政府提供信息和决策建议
财政借款VS
财政 向央 行借 款与 透支 的异 同
调控信用与货币量 代表货币当局 金融监管
调控目标和监管目标 冲突；货币市场风险 监管方法复杂；混业 监管的需要
职能强化 职能分离
五、在理解中央银行职能注意要点
1 中央银行不一定是国有银行
2
央行职能是逐渐形成且发展变化的。 3
中央银行不是政府的提款机，条件的，有限度。
事实上？ 央行不能承受之重！
事实上？ 央行不能承受之重！
点
与政府是“自主经营、依法纳税”关系
实行股份制 商业性运作 分支机构众多 总裁或总经理由董事会任命
二、业务活动范围
1. 发行货币 2. 集中和保管存款准备金、进行公开市场业务、再 贴现、再贷款。 3. 监管金融机构、发布行政命令和规章制度。 4. 保存经管国家黄金外汇储备。 5. 代理国库、代理政府债券发行等业务。 6. 对金融业活动进行管理。 7. 法律允许的其他业务。
与政 府关 系 特殊
经济 功能 特殊
稳定货币和稳定经济。调节信用和调节经济。 是资金清算体系的中心。是政府的银行，代表国家开展国际 金融交流和合作。
第二节 中央银行的特点、业务活 动的范围和基本原则
一、中央银行的特点
一国金融体系的核心 不以营利为目的 不能兼营商业银行业务
对其存款一般不支付利息
有哪些盈利 途径？
如果人民币相对于美元（外汇储备中约占70%）急剧升值 的话，中国人民银行将遭受巨大损失。这个问题被广泛关注。 在去年，欧元储备因欧元走强而获益，弥补了部分因人民币升 值 而造成的美元储备损失。王志浩先生估计，总体来说因为各 种货币趋势，人民银行资产负债表上记录了260亿人民币（33亿 美元）的损失。 不过在巨大的纯利息收入面前，这些损失也变得微不足道 了。在去年其外汇储备赚取利息3430亿人民币。在账本的另一 栏上，为各银行存在中央银行 的保证金和为吸收过量流动性 （主要由于外汇储备的剧增引起）而发行的票据支付利息，共 花费900亿人民币。算上外汇损失，2006年的总利润为2270亿 人民币，290亿美元。花旗银行和美国银行是世界上最具盈利能 力的银行，在2006年各自只创造了210亿美元的纯利润。 中国人民银行的利润相当大的部分是因为它自己发行的票 据的利率比美国利率低很多，所以在吸收由外汇储备增加而引 起的流动性上获利。这就意味着，只要美国利率继续高于中国 水平，今天的汇率机制——买进美元压低人民币——将会继续 盈利。译自《经济学人》
据说，钞票上印多少人 就够多少人花。
银行的银行
1.
为什么要吸收 存款
集中存款准备金
保证商业银行的清偿能力、控制商业银行货币创造能 力和信用规模、增强中央银行的资金实力 为什么要发放 2. 最后贷款人 贷款 形式：再贴现和抵押贷款
目的：防止金融机构出现流动性危机；增加金融机构 短期头寸的调剂渠道；调节银行信用和货币供给。
第三节 我国中央银行的性质 和职能
一、中国人民银行的性质
2003年《人行法》第一章总则第二条：
中国人民银行是中华人民共和国的中央银行。 中国人民银行在国务院领导下，制定和执行货 币政策，防范和化解金融风险，维护金融稳定。
二、中国人民银行的宗旨
第一章总则第三条和第五章第三十一条：
货币政策目标是保持货币币值的稳定，并以此促进经 济增长。 中国人民银行依法监测金融市场的运行情况，对金融 市场实施宏观调控，促进其协调发展。
总结
按照新《中国人民银行法》的规定，今后中国人民 银行在履行职责方面最大的变化集中体现在“一 个强化，一个转化和两个增加”。
1、“一个强化”就是强化了中国人民银行制定和执行货币政策 有关方面的职责； 2、“一个转化 ”即由过去主要通过对银行业金融机构的设立审 批，业务审批，高级管理人员任职资格审查和日常监督管理 等直接监督管理的职能转换为履行对金融业宏观调控和防范 与化解系统性风险的智能，即维护金融稳定的职能； 3、“两个增加”即增加反洗钱和增加管理信贷征信业两项职能。
银监会事前监管，人行事后救助。
三、中央银行要与银监会监管中进行多层次、多领域 的合作
建立信息资源共享机制、建立和完善“一行一会”和“一行三 会”框架的协调机制、防范和化解金融风险、银监会应注意央 行的宏观政策分析
本章小结
本章主要学习的是有关中央银行基本性质与职能的内容。中央银 行是一国信用制度的枢纽，是一国金融体系的核心，既独立于政 府又受政府的制约 , 在业务经营上不以赢利为目的；对其存款一 般也不支付利息；在业务经营对象上她主要针对金融机构和政府 机构，而不直接面对工商企业和个人，资产具有最大的清偿性； 中央银行一般不在国外设立分支机构。这些都是中央银行的基本 特征。中央银行的基本职能主要是四个方面：发行的银行，政府 的银行，银行的银行，监督管理金融业的银行。 中国人民银行作为我国的中央银行，目前基本上体现了中央银行 的一般特征，发挥了中央银行的基本职能。但是，随着我国经济 体制改革和金融体制改革的进一步深化，必须不断强化我国中央 银行的职能，以适应社会主义市场经济发展的客观需要。